Helgeland Sparebank, regnskapspresentasjon 1. kvartal 2012

1 En drivkraft for vekst på Helgeland

Resultatfremleggelse Shippingklubben 03.05.12

Delårspresentasjon 1. kvartal 2012


Hovedtrekkene Banken Regionen Resultatet Balansen Utlånene Innskuddene Finansieringen Oppsummeringen Vedlegg

Jan Erik Furunes Administrerende banksjef

Lisbeth Flågeng Viseadministrerende banksjef

Inger Lise Strøm Banksjef stab

Delårspresentasjon 1. kvartal 2012 (konsernet)


Trondheim

Tromsø

Mo i Rana

Helgeland – Midt i Norge Polarsirkel- og Himmelblålandet

Tyngdepunkt i Nord-Norge • Prosess og verkstedindustri

• Kraftproduksjon • Havbruk

• Olje og gassaktivitet



Hovedtrekkene

Resultat og nøkkeltall Q1/2012 (Q1/2011) Resultat • Stabil bankdrift – resultat før skatt 42 (40) mill. kr.

Nøkkeltall • Økt nettorente – fra 1,42 % i Q4/2011 til 1,46 (1,57) % i Q1/2012 • God kostnadskontroll – 1,03 (1,15) % • Moderate tap – 0,10 (0,12) % • Godt forsikringssalg – 0,28 (0,25) % - netto provisjonsinntekter

- Overgang fra Terra til Frende skadeforsikring inngangen til 2011

Kapital • Økt kjernekapitaldekning – 13,3 (11,2) %

- Nytt fondsobligasjonslån dette kvartalet

• Økt egenkapitalavkastning – 7,2 (6,6) % - Måltall risikofri rente + 5 % = 7,0 %


Mo i Rana

Mosjøen

Sandnessjøen

Brønnøysund


Folketall 2012

13.2

58

7.77

8

7.37

2

25.6

52M

o i R

ana

Mos

jøen

Brø

nnøy

sund

Sand

ness

jøen


Helgeland Sparebank

Markedsandel i % hovedbankforbindelse Helgeland 2011

HSB 54 % DnB, NB og PB 26 % SB1NN 15 % Andre (Nordea, Handels m.fl.) 5 %

Helgeland Sparebank

Kundebarometer på tilfredshet og lojalitet (indeks)

0

20

40

60

80

100

2007 2008 2009 2010 2011

Tilfredshet Lojalitet

Banken

En kort oversikt • Visjon

- En drivkraft for vekst på Helgeland

• Forretningsidé - En lønnsom og ledende bank

• Forvaltningskapital - Norges 13. største sparebank

• Distribusjonsnett - 16 kontor i 14 kommuner

• Markedsandel - Over 50 % PM

• Kundebarometer - Gode resultat


Mo i Rana

Mosjøen

Sandnessjøen

Brønnøysund

E6



Helgeland Sparebank

Befolkningsutvikling Helgeland

76.000

76.500

77.000

77.500

78.000

2007 2008 2009 2010 2011

Helgeland Sparebank

Boligpris per kvm

0 5.000 10.000 15.000 20.000 25.000 30.000

Bodø

Tromsø

Helgeland

2007 2011

Regionen

En kort oversikt • Helgeland

- Vokser i befolkning og verdiskaping

• Boliger og eiendom - Økende byggeaktivitet og priser

• Olje og gassaktivitet - Feltene Norne, Skarv og Luva

• Infrastrukturinvesteringer - Kraft, Toventunnelen og E6

• Flyplasstruktur - Storflyplass Helgeland

• Øvrig aktivitet - Tradisjonsnæringer og statlig virksomhet


Helgeland Sparebank

Nøkkeltall i % av gjennomsnittlig FVK

0,0 %

0,5 %

1,0 %

1,5 %

2,0 %

2,5 %

3,0 %

2007 2008 2009 2010 2011 Q1/2012

ResultatNettorenteNettoprovisjon

Resultatet

Resultat- og nøkkeltallsutvikling

Stabil bankdrift Nettorente • Økte innlånskostnader • Økt priskonkurranse

Nettoprovisjon • Fra Terra til Frende 2011 Resultat • Forbedret fra 11 til Q1/12


Helgeland Sparebank


0,0 %

0,5 %

1,0 %

1,5 %

2,0 %

2,5 %

3,0 %

2007 2008 2009 2010 2011 Q1/2012

ResultatNettorenteNettoprovisjonKostnaderUtlånstap

Resultatet



Nettoprovisjon • Fra Terra til Frende 2011 Resultat • Forbedret fra 11 til Q1/12 Kostnader • God kostnadskontroll Utlånstap • Moderate tap


Helgeland Sparebank


0,0 %

0,5 %

1,0 %

1,5 %

2,0 %

2,5 %

3,0 %

2007 2008 2009 2010 2011 Q1/2012

ResultatNettorenteNettoprovisjonKostnaderUtlånstapFinans. instr.

Resultatet



Nettoprovisjon • Fra Terra til Frende 2011 Resultat • Forbedret fra 11 til Q1/12 Kostnader • God kostnadskontroll Utlånstap • Moderate tap Finansielle instrumenter • Positivt bidrag Q1/12


Helgeland Sparebank Resultat (mill. kr.)Q1/2011 I % av GFVK Q1/2012 I % av GFVK

Netto rente- og kredittprovisjonsinntekter 80 1,57 % 84 1,46 %Netto provisjonsinntekter 13 0,25 % 16 0,28 %Andre driftsinntekter 1 0,03 % 2 0,03 %Ordinære driftskostnader 58 1,15 % 59 1,03 %Resultat basisdrift 36 0,70 % 43 0,74 %Tap utlån og garantier 6 0,12 % 6 0,10 %Netto verdiendring finansielle instrumenter 10 0,20 % 5 0,09 %Resultat før skatt 40 0,78 % 42 0,73 %Årsverk 177 177

Resultatet

Resultatregnskap

Stabil bankdrift Basisdriften • Økt nettorente i kroner og økte provisjonsinntekter styrker basisdriften • God kostnadskontroll bidrar også i basisdriften


Helgeland SparebankQ1/2011 Q2/2011 Q3/2011 Q4/2011 Q1/2012

Netto rente- og kredittprovisjonsinntekter 1,57 % 1,55 % 1,48 % 1,42 % 1,46 %Netto provisjonsinntekter 0,25 % 0,30 % 0,30 % 0,31 % 0,28 %Andre driftsinntekter 0,03 % 0,02 % 0,00 % 0,03 % 0,03 %Ordinære driftskostnader 1,15 % 1,08 % 1,04 % 0,82 % 1,03 %Resultat basisdrift 0,70 % 0,79 % 0,74 % 0,94 % 0,74 %Tap utlån og garantier 0,12 % 0,13 % 0,12 % 0,13 % 0,10 %Netto verdiendring finansielle instrumenter 0,20 % 0,00 % -0,03 % -0,31 % 0,09 %Resultat før skatt 0,78 % 0,66 % 0,60 % 0,50 % 0,73 %Ordinære driftskostnader i % av inntekter 55,8 % 57,8 % 59,4 % 56,6 % 55,1 %

Resultat i % av GFVK

Resultatet

Resultatregnskap

Stabil bankdrift Basisdriften • Økt nettorente fra Q4/2011 til Q1/2012 • Nedgang i ordinære driftskostnader i % av inntekter i Q1/2012


Helgeland Sparebank

Egenkapitalavkastning og måltall

4 %

6 %

8 %

10 %

12 %

14 %

16 %

2007 2008 2009 2010 2011 Q1/2012

Egenkapitalavkastning Risikofri rente + 5 %

Resultatet

Egenkapitalavkastning

Økt EK-avkastning Måltall • Risikofri rente + 5 % = 7 % Resultat • 7,2 % (6,6 %)


Helgeland Sparebank

FVK hvorav utlån og innskudd (mill. kr.)

0

5.000

10.000

15.000

20.000

25.000

2007 2008 2009 2010 2011 Q1/2012

Forvaltningskapital

Balansen

Balanse- og vekstutvikling

Jevn vekst Balansen • Vekst både i PM og BM • FVK på 23,0 mrd. kr.


Helgeland Sparebank

FVK hvorav utlån og innskudd (mill. kr.)

0

5.000

10.000

15.000

20.000

25.000

2007 2008 2009 2010 2011 Q1/2012

Forvaltningskapital Utlån Innskudd

Balansen

Balanse- og vekstutvikling

Jevn vekst Balansen • Vekst både i PM og BM • FVK på 23,0 mrd. kr. • Utlån 18,4 mrd. kr. • Innskudd 10,6 mrd. kr.


Balansen

Balansetall

Helgeland Sparebank Balanse (mill. kr.)31.12.2011 Q1/2012

Forvaltningskapital 22.802 22.998Utlån 18.149 18.431Innskudd 10.429 10.603Utlånsvekst 12 mnd 9,1 % 9,3 % - Personmarked 9,3 % 8,5 % - Bedriftsmarked 8,9 % 10,6 %Innskuddsvekst 12 mnd 5,5 % 5,4 % - Personmarked 8,8 % 8,2 % - Bedriftsmarked -0,2 % 0,6 %


Brutto utlån per 31.03.12

18.431 (16.862) MNOK Utlån til personkunder Utgjør 11,5 (10,6) mrd. kr., hovedsaklig godt sikrede boliglån 1,2 (1,1) mrd. kr. er til landbrukskunder, tradisjonelt et lavrisikosegment. Markedsandel PM ca. 50 %, SMB godt over 50 % Måltall PM 60 % andel, BM 40 %. Personmarkedsandel 62,4 (62,9) %. Svært lojal kundemasse, 83,1 % lånt ut til kunder på Helgeland

Helgeland Sparebank

Utlån fordelt på næring

0 % 15 % 30 % 45 % 60 %

Personmarked

Eiendomsdrift

Jord og skogbruk

Bygg, anlegg og kraft

Transport og tjenesteyting

Fiske og havbruk

Industri og bergverk

Handel, hotell og restaurant

Q1/2011 Q1/2012


Kredittvekst BM

12 mnd. vekst BM 10,6 % Veksten i HSB høyere enn gjennomsnitt i foretakene. (SSB tall per februar)

Helgeland Sparebank

12 mnd kredittvekst i foretakene

-5 %

0 %

5 %

10 %

15 %

20 %

25 %

2007 2008 2009 2010 2011 Q1/2012

SSB Norge HSB Helgeland


Kredittvekst PM

12 mnd. vekst 8,5 % Veksten i HSB noe høyere enn gjennomsnitt for husholdningene. (SSB tall per februar)

Helgeland Sparebank

12 mnd kredittvekst i husholdningene

0 %

5 %

10 %

15 %

20 %

2007 2008 2009 2010 2011 Q1/2012



Helgeland Sparebank

Risikoklassifisering BM

54 % 52 %56 % 56 %

26 %31 % 29 % 30 %

15 %17 %20 %14 %

0 %

20 %

40 %

60 %

80 %

100 %

31.12.09 31.12.10 31.12.11 Q1/2012Lav risiko Middels risiko Høy risiko

Eksponering per risikoklasse

Stabil BM portefølje Porteføljescore uten at sikkerhetsverdier tas hensyn til.


Helgeland Sparebank

Risikoklassifisering PM87 % 87 % 87 % 87 %

11 %11 %11 %11 %2 %3 % 2 % 2 %

0 %

20 %

40 %

60 %

80 %

100 %

31.12.09 31.12.10 31.12.11 Q1/2012Lav risiko Middels risiko Høy risiko

Eksponering per risikoklasse

Lav risiko og god kvalitet PM portefølje Meget høy andel på lav risiko.


Helgeland Sparebank

Netto misligh. og tapsutsatte eng.

0

50

100

150

200

250

2007 2008 2009 2010 2011 Q1/12

mill

. kr.

0,0 %

0,2 %

0,4 %

0,6 %

0,8 %

1,0 %

1,2 %

1,4 %

1,6 %

Netto tapsuts. engasjementNetto misligh. engasjement (>90 dager)Netto misligh. (>90 dager) og tapsut. eng. i % av utlån

Mislighold og tapsutsatte engasjement

Vekst uten økt risiko Vekst de tre siste årene har ikke gitt økt mislighold og tapsutsatte engasjement. Reduksjon i første kvartal.


Helgeland Sparebank

Kundeinnskudd

0 % 15 % 30 % 45 % 60 %

PersonkunderKommuner

Transport og tjenesteytingEiendomsdrift

Bygg, anlegg og kraftHandel, hotell og restaurant

Jord og skogbrukIndustri og bergverk

Fiske og havbrukForsikring og finansforetak

Q1/2011 Q1/2012

Kundeinnskudd per 31.03.12

Banken har en lojal kundemasse 91,6 % av kundeinnskuddene fra kunder på Helgeland.


Helgeland Sparebank

Innskudd og innskuddsdekning PM/BM4,

9 5,5 5,8 6,3 6,8

6,9

3,1 3,

3

3,0 3,

6 3,6

3,8

0

2

4

6

8

10

12

14

2007 2008 2009 2010 2011 Q1/20120 %

10 %

20 %

30 %

40 %

50 %

60 %

70 %

80 %

PM BMInnskuddsdekning konsern Innskuddsdekning morbank

Kundeinnskudd per 31.03.12

Stabil andel PM kunder Av total innskudd på 10,6 mrd. kr. er 6,9 mrd. kr. eller 64,6 % innskudd fra personkunder. Innskuddsdekning uendret fra årsskiftet med 57,5 %. Innskuddsdekning i morbanken ble 74,9 %.


Helgeland Sparebank

12 mnd innskuddsvekst i foretakene

-5 %

0 %

5 %

10 %

15 %

20 %

25 %

2007 2008 2009 2010 2011 Q1/2012


Innskuddsvekst BM

Lavere vekst i BM Innskuddsveksten fortsatt lavere enn gjennomsnitt i foretakene. (SSB tall per februar)


Innskuddsvekst PM

God vekst PM Sparing i husholdningene høyere enn landsgjennomsnittet. 12 mnd. vekst HSB 8,2 %. (SSB tall per februar)

Helgeland Sparebank

12 mnd innskuddsvekst husholdningene

0 %

5 %

10 %

15 %

20 %

2007 2008 2009 2010 2011 Q1/2012



Helgeland Sparebank

Forfallstruktur innlån (mill.kr.)

0

500

1.000

1.500

2.000

2.500

3.000

Q2/12 Q3/12 Q4/12 2013 2014 2015 2016 2017

Seniorlån Sertifikater OMF, bytte OMF

Innlån fra fremmedkapitalmarkedet per 31.03.12

God finansiell situasjon Durasjon innlånsportefølje ca. 2,3 år. OMF utgjør 2,6 mrd. kr. av sum innlån 10,1 mrd. kr. Innskuddsdekning 57,5 %, uendret fra årsskiftet. Andel utlån overført til boligkredittforetaket utgjør 21,9 %.


Helgeland Sparebank

Verdipapirportefølje sektorfordelt

0 % 5 % 10 % 15 % 20 % 25 % 30 % 35 %

OMF Norge

Finansfor. Norge

Statsgar./Komm.

Industri, Norge

OMF Utland

Finansfor. Utland

FO, Norge

Kraft, Norge

Likviditetsbufferkapital per 31.03.12

God kvalitet likviditetsbuffere Likviditetsbuffer i rentebærende papirer (inkl. deponi i NB og kontanter) utgjør 3.7 mrd. kr. tilsvarende 16,2 % av FVK. Porteføljens durasjon er 1,8 år. Ca. 55 % av porteføljen er OMF eller kommune-/statsgaranterte papirer.


Helgeland Sparebank

Verdipapirportefølje fordelt etter rating

0 % 5 % 10 % 15 % 20 % 25 % 30 %

AAA

AA+

AA

AA-

A+

A

A-

BBB+

BBB

BBB-

Likviditetsbufferkapital per 31.03.12

God kvalitet likviditetsbuffer Minstekrav til kredittkvalitet utsteder er BBB-. 78 % av porteføljen har rating A- eller bedre-


Helgeland Sparebank

Utvikling kapitaldekning

11,6

%14,1

%

13,0

%

12,1

%

11,9

%

12,8

%

13,1

%

11,8

%

11,6

%

12,6

%

13,3

%

12,8

%

13,1

%

12,6

%

11,8

%

11,6

% 13,6

%

13,8

%

0 %

2 %

4 %

6 %

8 %

10 %

12 %

14 %

16 %

2007 2008 2009 2010 2011 Q1/2012

Ren kjernekapital % Kjernekapital% Kapitaldekning %

Økt kapitaldekning i første kvartal

Kjernekapitalen økt Banken gjennomførte en vellykket utstedelse av fondsobligasjon i mars på MNOK 220. Fondsobligasjonen har økt både samlet kapitaldekning og kjernekapitaldekning med 1,7 %. Målsetting kjerne-kapitaldekning er 12 % Ren kjernekapital utgjør fortsatt 11,6 %, godt over minstekrav på 9%. Egenkapital i % av FVK er 7,3 % (eks fondsobligasjon)


Oppsummeringen

Fremtidsutsikter og prioriteringer • Helgeland vokser både i befolkning og verdiskaping

- Lav arbeidsledighet og avhengig arbeidsinnvandring • Aker Solutions fikk 300 søkere til 20 ingeniørstillinger

- Skjev kompetanse og bredere kunnskapsbehov • Helgeland kunnskapssenter til 250 millioner kroner under bygging

• Visjonen til Helgeland Sparebank er å være en drivkraft for vekst på Helgeland - Gavefondsmidler i større grad innrettet mot kunnskapstiltak

• Vårt hovedmål er å ta vår andel av veksten i regionen og opprettholde posisjonen som en ledende og lønnsom bank med over 50 % markedsandel - Stor kundelojalitet og kundetilfredshet


Oppsummeringen

Fremtidsutsikter og prioriteringer • Balansere målsettingen om å opprettholde en solid

markedsposisjon kontra en tilfredsstillende inntjening

• Styrke nettorenten gjennom endringer på utlåns- og innskuddsrenter samt økt prisdifferensiering mot kunder

• Øke provisjonsinntektene gjennom bankens sterke salgsorganisasjon

• Sikre finansieringen av banken gjennom økt fokus på innskudd og overføring av boliglån til Helgeland Boligkreditt AS

• Videreføre stabil kostnadsutvikling og lave utlånstap


Kontaktinformasjon Administrerende banksjef Jan Erik Furunes 75 12 83 21 / 915 70 573 [email protected] Viseadministrerende banksjef Lisbeth Flågeng 75 12 83 01 / 416 85 777 [email protected] Banksjef stab Inger Lise Strøm 75 11 91 11 / 951 33 295 [email protected]

Forretningsadresse Helgeland Sparebank

Postboks 68 8601 Mo i Rana

Internett Egenkapitalbevis generelt: www.egenkapitalbevis.no

Hjemmeside og nettbank: www.hsb.no


Vedlegg


Banken

Et regionalt finanshus

100 %

34 %

48 %

8,9 %

6,5 %

10 %

Eiendomsselskap ANS Bankbygg Mo i Rana 97 %

Helgeland Eiendomsselskap AS Mosjøen 100 %

Helgeland Utviklingsselskap AS Mosjøen 100 %

AS Sparebankbygg Brønnøysund 100 %

Storgata 73 AS Brønnøysund 43 %


Banken

En drivkraft for vekst på Helgeland • Norges 13. største sparebank av 113

16 kontor i 14 kommuner på Helgeland

• En selvstendig regionbank, alliansefri og børsnotert eneste bank med hovedkontor i regionen

• En komplett lokalbank og tyngst rådgivingsmiljø god kompetanse og raske beslutninger lokalt

• En solid egenkapital på 1,7 milliarder finansiell styrke i utviklingen av regionen

• En aktiv støttespiller for idrett, kultur og kunnskap årlig støtte på 12-20 millioner

• En sentral eier i Helgeland Invest ett av de største investeringsselskapene i Nord-Norge


Banken

En samfunnsengasjert lokalbank ”Dette er ikke første gang Helgeland Sparebank trår til og berger prosjekter som har kommet skeivt ut økonomisk. Samtidig er det sparebanken som ofte gjør det mulig overhode å starte opp med bygging og utvikling av idrettsanlegg i regionen, gjennom bankens uttalte politikk som lokal støttespiller. En god, lokal bank er et stort aktivum for et lokal-samfunn, fordi banken er tett på, kjenner markedet og menneskene, og ser hva som vil gagne ikke bare banken, men lokalsamfunnet som den er en del av.”

Leder Rana Blad – 22.09.11


Banken

Egenkapitalbeviset HELG – de 20 største eierne

MorbankPer 31.03.12 Antall % Antall %

Sparebankstiftelsen Helgeland 12.099.598 64,7 % Sparebanken Vest 200.000 1,1 %Sparebank 1 Midt-Norge 660.000 3,5 % Nervik, Steffen 105.000 0,6 %MP Pensjon 658.147 3,5 % Hartviksen, Harald 94.498 0,5 %Skagen Vekst 407.400 2,2 % Tromstrygd 75.000 0,4 %Sparebanken Øst 386.994 2,1 % Coop Norge SA 63.047 0,3 %Helgelandskraft AS 340.494 1,8 % Institutt for sammenligning 62.300 0,3 %Sparebankstiftelsen DnB NOR 329.124 1,8 % Arnesen, Dag Fredrik Jebsen 60.000 0,3 %Nordea Bank 262.453 1,4 % Sivesind Invest AS 52.541 0,3 %Haslum Industri AS 221.697 1,2 % Brage invest AS 48.433 0,3 %Terra utbytte 202.306 1,1 % Andersson Lars A 33.550 0,2 %Sum 10 største eiere 15.568.213 83,3 % Sum 20 største eiere 16.362.582 87,5 %Banken har utstedt totalt 18.700.000 stk egenkapitalbevis pålydende kr. 50,-.


Regionen

Indeks Nordland 2012 om Helgeland ”Helgelandsregionen har hatt en sterk vekst i omsetning etter 2009. Gode eksportkonjunkturer både for metaller og laks har sammen med en raskt voksende petroleums-aktivitet, stimulert til vekst. Utviklingen er også god innenfor varehandel, transport og bergverk.

Attraktive karrieremuligheter relatert til petroleum, driver frem en omstilling av arbeidsmarkedet. Endringene er merkbare, med flere tjenestejobber og flere nye arbeidsgivere innenfor petroleumssektoren.

Etter hvert som petroleumsaktiviteten øker, vil dette skape mange nye jobber på Helgeland, og øke kampen om arbeidskraften. På Helgeland har tilgangen på attraktive jobber tiltrukket seg flere unge arbeidstakere. Dette slår spesielt positivt ut i Rana og Brønnøysund.”


Regionen

Sentrale uviklingstrekk Q1/2012 på Helgeland • Prosessindustrien i Mo i Rana og Mosjøen klarer seg bra. Dette til tross for

ustabile markeder og pressede priser.

• Verkstedindustrien er over kneika. Miras-konsernet er konsolidert etter konkursen og Momek Group øker aktiviteten.

• Mineralindustrien blomster. Rana Gruber og Brønnøy Kalk er eksempler. En stor dolomittforekomst utenfor Mosjøen gir nye muligheter

• Havbruket langs Helgelandskysten opplever igjen økt etterspørsel og stabile priser. Prisnivået gir nå positive marginer.

• Landbruket på Helgeland går godt spesielt innenfor melke- og svineproduksjon. Store investeringer i automatiserte driftsbygninger.

• Oljeaktiviteten øker. Statoils planer for Luva gir økt aktivitet i Sandnessjøen og Brønnøysund. Westcon Nesna er klar for riggvedlikehold.

• Tjenesteproduksjonen er ny stor vekstmulighet. Over 300 søkere til 20 nye ingeniørstillinger hos Aker Solutions i Sandnessjøen.

• Kunnskapssenteret er under bygging i Mo i Rana. Universitetet i Nordland og høgskolene signaliserer vilje til økt satsing på Helgeland.

• Infrastruktursatsningen er i gang. Stikkord er Toven-tunellen, E6-finansieringen og flyplassutbyggingen i Mo i Rana og Sandnessjøen.

• Mosjøen Veveri er konkurs. Banken har overtatt eiendommen. Eiendommen kan gi nye muligheter for by- og næringsutvikling i Vefsn.

Helgeland Sparebank, regnskapspresentasjon 1. kvartal 2012

Economy & Finance

Transcript of Helgeland Sparebank, regnskapspresentasjon 1. kvartal 2012