Prezentacja programu PowerPoint · Niniejsza prezentacja („Prezentacja”)zostałaprzygotowana...
Transcript of Prezentacja programu PowerPoint · Niniejsza prezentacja („Prezentacja”)zostałaprzygotowana...
Grupa kapitałowaKino Polska TV SA
Działalność i wyniki finansowe Grupyza 1Q 2018 r.
Warszawa, 23.05.2018 r.
Niniejsza prezentacja („Prezentacja”) została przygotowana przez Kino Polska TV S.A. (“Spółka”) i ma charakter wyłącznie informacyjny. Jej celem jest przedstawienie wybranych danych dotyczących Grupy
Kapitałowej Kino Polska TV SA (“Grupa“) i jej perspektyw rozwoju. Nie może być ona traktowana jako część zaproszenia czy oferty do nabycia papierów wartościowych lub do dokonania inwestycji. Prezentacja ta
nie stanowi również oferty ani zaproszenia do przeprowadzenia innych transakcji dotyczących papierów wartościowych.
Informacje zawarte w niniejszej Prezentacji niewynikające wprost z raportów okresowych publikowanych przez spółki wchodzące w skład Grupy Kapitałowej Kino Polska TV SA nie były poddane niezależnej
weryfikacji, w związku z czym nie ma gwarancji, że są one wyczerpujące i w pełni odzwierciedlają stan rzeczywisty. Niniejsza Prezentacja zawiera stwierdzenia odnoszące się do przyszłości. W stwierdzeniach tych
występują wyrazy takie, jak „przewidywać”, „zamierzać”, „szacować”, „być”, „oczekiwać”, „estymować” oraz słowa o podobnym znaczeniu. Wszelkie stwierdzenia, inne niż odnoszące się do faktów historycznych,
zawarte w niniejszej Prezentacji, w tym między innymi stwierdzenia dotyczące sytuacji finansowej Grupy, jej strategii biznesowej, planów i celów kierownictwa dotyczących przyszłej działalności (w tym planów
rozwoju i celów dotyczących produktów i usług Grupy) są stwierdzeniami odnoszącymi się do przyszłości. Takie stwierdzenia odnoszące się do przyszłości są narażone na znane i nieznane rodzaje ryzyka,
odznaczają się niepewnością i podlegają innym istotnym czynnikom, które mogą spowodować, że faktyczne wyniki, działalności lub osiągnięcia Grupy będą istotnie różniły się od przyszłych wyników, działalności
lub osiągnięć wyrażonych wprost lub domyślnie w tych stwierdzeniach dotyczących przyszłości. Stwierdzenia te opierają się na szeregu założeń dotyczących obecnej i przyszłej strategii biznesowej Grupy oraz
środowiska, w którym będzie ona prowadziła działalność w przyszłości. Zostały one zamieszczone wyłącznie na dzień Prezentacji. Spółka wyraźnie odstępuje od wszelkich obowiązków lub zobowiązań w zakresie
rozpowszechniania jakichkolwiek uaktualnień lub korekt dowolnych stwierdzeń, które zostały zawarte w niniejszej Prezentacji, mających na celu odzwierciedlenie zmiany oczekiwań Spółki lub zmian zdarzeń,
warunków lub okoliczności, na których dowolne takie stwierdzenie zostało oparte, chyba że obowiązujące przepisy prawa wymagają inaczej. Spółka zastrzega, że stwierdzenia dotyczące przyszłości nie stanowią
gwarancji co do przyszłych wyników, a jej faktyczna sytuacja finansowa, strategia biznesowa, plany i cele kierownictwa dotyczące przyszłej działalności mogą istotnie różnić się od przedstawionych lub
zasugerowanych w takich stwierdzeniach zawartych w niniejszej Prezentacji. Ponadto, nawet jeżeli sytuacja finansowa, strategia biznesowa, plany i cele kierownictwa dotyczące przyszłej działalności Grupy będą
zgodne ze stwierdzeniami dotyczącymi przyszłości zawartymi w Prezentacji, to te wyniki lub wydarzenia mogą nie stanowić żadnej wskazówki co do wyników lub zdarzeń w następnych okresach.
Spółka nie zobowiązuje się do publikacji jakichkolwiek uaktualnień, zmian lub korekt informacji, danych lub stwierdzeń zawartych w Prezentacji, chyba że taki obowiązek informacyjny wynika z obowiązujących
przepisów prawa.
Grupa nie ponosi odpowiedzialności za efekty decyzji, które zostały podjęte po lekturze prezentacji.
Jedynym wiarygodnym źródłem dotyczącym wyników finansowych Grupy Kapitałowej Kino Polska TV SA są raporty bieżące i okresowe, przekazywane przez spółki wchodzące w skład Grupy Kapitałowej Kino
Polska TV SA w ramach wykonywania przez nie obowiązków informacyjnych, wynikających z przepisów prawa polskiego.
Oświadczenie2
AGENDA
I. Wstęp
II. Kluczowe fakty 1Q 2018
III. Kanały Premium / Extended Basic / Basic / DTT
IV. Podstawowe wyniki operacyjne
V. Wyniki finansowe
8,8 mln
subskrybentów
3 mln
subskrybentów
13,2 mln
gospodarstw domowych
14 mln
subskrybentów
11 mln
gospodarstw domowych*
I. Wstęp
Grupa Kino Polska TV w liczbach
4
*zasięg techniczny MUX-8 wśród naziemnych gosp. domowych w panelu AGB wynosi obecnie 52%
8 miejsce wśród grup
medialnych w Polsce
430 operatorów
Pay TV
Obecność
w 33 krajach świata
Ponad 22 mln PLN wypłaconej
dywidendy w 2017 roku
(8,69% stopa dywidendy)
36 mln PLN przychodów*
w 1Q 2018Przychody Grupy Kapitałowej Kino Polska TV
wraz ze Stopklatka SA
*(udział Kino Polska TV SA w akcjonariacie Stopklatka SA wynosi 41,50%)
I. Wstęp
Grupa Kino Polska TV w liczbach
5
Rynek polski:Grupa Kapitałowa Kino Polska TV piątą grupą mediową w Polsce, ze średniorocznym 3% udziałem w oglądalności w grupie komercyjnej. Odmłodzenie widowni kanału Kino Polska poprzez zwiększenie emisji atrakcyjnego kontentu oraz wprowadzenie wersji HD.Intensyfikacja działań marketingowych w przestrzeni internetowej, zarówno w mediach społecznościowych jak i w klasycznych portalach. Realizacja nowych założeń strategicznych mających na celu pozyskiwanie więcej klientów jak i popularyzowanie produktów w środowisku online.Wzrost przychodów z tytułu emisji płatnych kanałów telewizyjnych w Polsce poprzez wzmocnienie oferty programowej i działań marketingowych. Wygenerowanie większych przychodów reklamowych poprzez wzrost oglądalności kanałów nadających reklamę oraz poszerzenie portfolio kanałów naziemnych o stację Zoom TV.
Rynki zagraniczne:Zwiększenie przychodów Filmbox Premium na rynkach zagranicznych ze szczególnym naciskiem na rynek Turcji i Rosji.Wzrost przychodów reklamowych na rynkach zagranicznych m. in. poprzez stopniowe wprowadzanie bloków reklam w FilmBox Basic.Wzrost przychodów z tytułu emisji płatnych kanałów telewizyjnych z rynków zagranicznych poprzez zwiększenie zasięgu gospodarstw domowych, zwiększenie sprzedaży pakietów Filmbox Premium oraz poszerzenie dystrybucji o nowe terytoria.Objęcie przez Grupę Kino Polska TV dystrybucji kanałów tematycznych w CEE.Zwiększenie udziału w przychodach Grupy Kapitałowej Kino Polska produktów nielinearnych: FilmBox Live i FilmBox On Demand.
I. Wstęp
Nasze cele strategiczne
6
II. Kluczowe fakty1Q 2018
1Q 2018
Rekordowe przychody w I kwartale 2018 r.;
Przejęcie pełnej kontroli nad Cable Television Networks & Partners sp. z o.o., nadawcą Zoom TV;
Podpisanie listu intencyjnego z Agora SA w sprawie potencjalnej transakcji nabycia przez Kino Polska TV SA akcji Stopklatka SA;
Podpisanie umów na zakup kontentu z czołowymi dystrybutorami na świecie, m.in. Columbia Pictures Corporation Limited, Fox Networks Group Content Distribution (UK) Limited, Fremantlemedia Limited;
2Q 2018
Podpisanie Planu Połączenia się Cable Television Networks & Partners Sp. z o.o., KPTV Media Sp. z o.o., Cyfrowe Repozytorium Filmowe Sp. z o.o. z Kino Polska TV SA.
II. Kluczowe fakty 2018
Kluczowe fakty2018
8
III. Kanały Premium / Extended Basic / Basic / DTT
Uruchomienie kanału FilmBox Premium w krajach Ex-Yugo z ekskluzywną ofertą programową dedykowaną lokalnym widzom;
Wprowadzenie nowej, dedykowanej lokalnym widzom oferty programowej kanału FilmBox basic w Czechach i na Słowacji;
Zwiększenie do 2 milionów subskrybentów zasięgu technicznego kanału FilmBox basic w Czechach – wzrost o 115% w porównaniu do 1Q 2017;
Zwiększenie do 1 milionów subskrybentów zasięgu technicznego kanału FilmBox basic na Słowacji – wzrost o 33% w porównaniu do 1Q 2017;
Poszerzenie oferty UPC DTH o kanały DocuBox HD, FightBox HD i Eroxxx HDw Czechach, na Słowacji i na Węgrzech; na Słowacji wzrost liczby subskrybentów o prawie 90%, w Czechach – o 15%;
Realizacja kampanii reklamowej filmu La La Land w regionie CEE (Węgry, Rumunia): reklamy prasowe, punkty sprzedaży, digital oraz B2B;
Dodanie kanału FilmBox Arthouse do oferty Alcom (IPTV/OTT) w Finlandii;
Dołączenie kanału Gametoon HD do oferty INEA (Wielkopolska sieć kablowa).
KanałyPremium, Extended Basic / Basic
III. Kanały Premium / Extended Basic / Basic / DTT 10
Wydłużenie o ponad 16% średniego czasu oglądania kanału Kino Polska wśród widowni z grupy komercyjnej w porównaniu do I kwartału 2017 (ATS, All 16-49; wzrost wskaźnika ATS świadczy o tym, że oferta programowa Kino Polska jest coraz bardziej atrakcyjna dla widzów);
Premiera telewizyjna filmu „Sługi boże” z Bartłomiejem Topą w roli głównej – najgłośniejszego polskiego kryminału ostatnich lat (3 marca, godz. 20:00);
Kampania reklamowa filmu „Sługi boże” (prasa, radio, digital); w dniu emisji filmu kanał Kino Polska uzyskał 1,28% udziału w widowni z grupy komercyjnej, dzięki czemu stacja zanotowała drugi najlepszy wynik w 2018 roku (SHR%, All 16-49).
TelewizjaKino Polska
III. Kanały Premium / Extended Basic / Basic / DTT 11
Źródło: NAM, 01.01.2018-31.03.2018, SHR 16-49
Zoom TV– drugi kanał naziemnyGrupy Kino Polska TV
III. Kanały Premium / Extended Basic / Basic / DTT
0,05%
0,16%0,18%
0,29% 0,29%
0,32
0,00%
0,05%
0,10%
0,15%
0,20%
0,25%
0,30%
0,35%
I kw. I kw. II kw. III kw. IV kw. I kw.
2016 2017 2018
Zoom TV - kwartalne wyniki w grupie komercyjnej
Wzrost udziału widowni w grupie komercyjnej o 100% w porównaniu do 1Q 2017;
Wzrost o ponad 48% zasięgu technicznego MUX-8 wśród naziemnych gosp. domowych w panelu AGB w porównaniu 1Q 2017 – obecny zasięg wynosi 52%;
Najdłuższy czas oglądania ze wszystkich kanałów MUX-8 w widowni z grupy komercyjnej – 24 minuty i 39 sekund; wzrost o ponad 9%w porównaniu do 1Q 2017 (ATS, All 16-49);
Najlepszy wynik Zoom TV w historii MUX-8 – 1 maja 2018 roku, Zoom TV osiągnął 1,07% udziału w widowni z grupy komercyjnej, co jest najlepszym dziennym wynikiem w historii ósmego multipleksu spośród wszystkich kanałów obecnych na MUX-8 (SHR%, All 16-49);
Od 23 stycznia br. Kino Polska TV SA została jedynym właścicielem Zoom TV.
12
Źródło: NAM, 01.01.2018-31.03.2018, SHR 16-49
Zoom TV„Chwyć pilota i sam wyszukaj 3 nowe kanały TV naziemnej”
III. Kanały Premium / Extended Basic / Basic / DTT
Ogólnopolska kampania reklamowa promująca nowe kanały naziemne Zoom TV, Metro i Telewizję WP, zachęcająca widzów do takiego przestrojenia swoich telewizorów i dekoderów oraz modernizacji instalacji antenowej, aby mogli odbierać nowe kanały;
Twarzą akcji popularny aktor Cezary Żak grający rolę „Coach’a”;
Nośniki: telewizja, radio, prasa, Internet, nośniki niestandardowe, takie jak bankomaty, plakaty w autobusach, punkty sprzedaży dekoderów i anten sieci Mediamarkt i Saturn, media własne.
13
III. Kanały Premium / Extended Basic / Basic / DTT
Stopklatka TV– pierwszy ogólnodostępny kanałfilmowo-serialowy w Polsce
Zmiany w koncesji -> większy udział programów dokumentalnych w ramówce stacji;
Zakup nowych serii dokumentalnych i fabularnych;
Wiosenna, ogólnopolska kampania reklamowa obejmująca: kina, stacje radiowe, tv guide’y i internet;
Wyższe przychody gotówkowe z reklam w 1Q 2018 vs. 1Q 2017 o 2,7%;
Udział w rynku na poziomie 0,9% w grupie komercyjnej (SHR, 16-49, 1Q 2018);
Druga pozycja wśród kanałów filmowo-serialowych w Polsce.
14
IV. Podstawowe wyniki operacyjne
0,00%
0,20%
0,40%
0,60%
0,80%
1,00%
1,20%
1,40%
1,60%
1,80%
2,00%
Grupa Kino Polska TV + Stopklatka TV
W I kwartale 2018 roku kanały z Grupa Kino Polska TV SA wraz z kanałem Stopklatka TV uzyskały 1,7% udziału w widowni w grupie komercyjnej (SHR%, All 16-49).
- 2%
Źródło: NAM, 01.01.-31.03.2017, 01.01.-31.03.2018, SHR 16-49
IV. Podstawowe wyniki operacyjne
Grupa Kino Polska TV + Stopklatka TV - udział w grupie komercyjnej 1Q 2017/ 1Q 2018
1,74% 1,70%
1Q 2017 1Q 2018
Nasz udział w rynku kanałów telewizyjnych
216
280 264 261
357393
466
0
100
200
300
400
500
2016 2017 2018
LICZBA AKTYWNYCH OPERATORÓW
KINO POLSKA
FILMBOX
Liczba aktywnych subskrybentów Kino Polska i Kino Polska Muzyka odnotowały niemal taką samą wartość jak na koniec 2017 roku.
Liczba subskrybentów kanału KINO TV (FILMBOX) wyniosła 11 273 tys. daje to ponad 2% wzrost do wartości na koniec 2017 roku.
W I kwartale 2018 roku liczba aktywnych operatorów Kino Polska wyniosła 261. Spadek wynika z konsolidacji polskiego rynku operatorów. Liczba aktywnych operatorów FilmBox wyniosła 466 co jest wynikiem wyższym o 19% w porównaniu do liczby operatorów na koniec 2017 roku.
Nasi abonenci i operatorzy
IV. Podstawowe wyniki operacyjne 17
8332 8815 873083878838 8774
5927
9070
11030
12373 1252313150
9124
11075 11273
2385 2680 2841
0
5000
10000
15000
2016 2017 2018
LICZBA AKTYWNYCH SUBSKRYBENTÓW (w tysiącach)
– prezentowane dane na koniec każdego roku*
KINO POLSKA MUZYKA
KINO POLSKA
ZOOM TV
STOPKLATKA TV
KINO TV (FILMBOX)
FILMBOX PREMIUM
*zasięg techniczny MUX-8 wśród naziemnych gosp. domowych w panelu AGB wynosi obecnie 52%
V. Wyniki finansowe
V. Wyniki finansowe
ZNACZĄCY WZROST PRZYCHODÓW
I ZYSKU NETTO
W 1Q 2018 ROKU.
PONAD 22 MLN ZŁ- DYWIDENDY
WYPŁACONEJ AKCJONARIUSZOM W 2017 ROKU.
106% WZROST PRZYCHODÓW Z REKLAM W SEGMENCIE
ZOOM TV ORAZ
9 % WZROST PRZYCHODÓW W SEGMENCIE KANAŁY
FILMOWE MARKI FILMBOX I KANAŁY TEMATYCZNE (Q/Q)
Podsumowanie
19
7% wzrost przychodów to efekt wzrostu sprzedaży w segmencie Kanały filmowe marki FilmBox i kanały tematyczne (wzrost o 9%) oraz w segmencie Zoom TV, który to wypracował 2,3 mln zł przychodów (wzrost o 106%).
Znaczący wzrost EBITDA oraz zysku netto to rezultat wzrostu rentowności segmentu Kanały filmowe marki FilmBox i kanały tematyczne.
V. Wyniki finansowe
m PLN
Podstawowedane finansowe
20
28,8
30,7
1Q 2017 1Q 2018
10,4
11,6
1Q 2017 1Q 2018
EBITDA
2,2
3,2
1Q 2017 1Q 2018
ZYSK NETTO
PRZYCHODY ZE SPRZEDAŻY
V. Wyniki finansowe
Przychody Grupy Kapitałowej ze sprzedaży w I kwartale 2018 roku wyniosły 30,7mln zł, co oznacza 7% wzrost w porównaniu do analogicznego okresu roku ubiegłego.
Największe wzrosty procentowe w segmencie kanałów Filmbox dotyczą przychodów z emisji na terytorium Ex Yugo, Węgier, Rumunii, Czech oraz Polski.
m PLN
Przychody
21
0,0
5,0
10,0
15,0
20,0
25,0
30,0
35,0
Przychody 2016 Emisja Filmbox ikanałów
tematycznych
ZOOM TV Inne Przychody 2017
ZMIANA: 1,9 mln PLN, 7%
28,81,6
1,2(0,9)
30,7
Przychody 1Q 2017 Przychody 1Q 2018
3,7 3,8
4,1
5,4
1Q 2017 1Q 2018
Reklama na kanałach Kino Polska i ZOOM TV
Emisja kanałów Kino Polska
7,8
9,2
V. Wyniki finansowe
m PLN
Przychodyz tytułuemisji i reklamy
+18%
22
62,9%
4,0%
13,7%
19,4%
Emisja Filmbox i kanałów tematycznych
Reklama na kanale Filmbox
Emisja kanałów Kino Polska
Reklama na kanałach Kino Polska i ZOOM TV
15,9
17,5
1,3
1,1
1Q 2017 1Q 2018
Reklama na kanale Filmbox
Emisja Filmbox i kanałów tematycznych
17,2
18,6
+8%
W pierwszym kwartale 2018 roku Grupa Kapitałowa zwiększyła udział przychodów z rynków zagranicznych do 39%.
Największymi rynkami zagranicznymi w okresie styczeń – marzec 2018 pod kątem wielkości sprzedaży były Czechy, Węgry, Rumunia, Słowacja, kraje byłej Jugosławii oraz Bułgaria.
Przychody ogółem wg terytorium
V. Wyniki finansowe 23
34% 36%39%
66%64%
61%
0%
10%
20%
30%
40%
50%
60%
70%
80%
90%
100%
1Q 2016 1Q 2017 1Q 2018
Przychody rynki zagraniczne Przychody Polska
Udział przychodów z rynków zagranicznych sukcesywnie wzrasta. W I kwartale 2018 roku udział przychodów zagranicznych z emisji kanałów z grupy FilmBox osiągnął poziom 55%. Oznacza to wzrost w porównaniu do analogicznego okresu ubiegłego roku o 1 pp. i aż 4 pp. w stosunku do 2016 roku.
Przychodyz emisji kanałów FilmBoxwg terytorium
V. Wyniki finansowe 24
51%
54% 55%
49%46% 45%
0%
10%
20%
30%
40%
50%
60%
70%
80%
90%
100%
1Q 2016 1Q 2017 1Q 2018
Emisja Filmbox rynki zagraniczne Emisja Filmbox Polska
Segmenty wynik operacyjny1Q 2018
V. Wyniki finansowe
m PLN
Kanały filmowemarki FilmBox i
kanały tematyczne
Kanały Kino Polska
Produkcja kanałów TV
Zoom TVSprzedaż praw
licencyjnychPozostałe segmenty
RAZEM
Emisja 17,5 3,8 - - - - 21,3
Reklama 1,1 3,1 - 2,3 - - 6,5
Pozostała sprzedaż - - 1,4 - 0,7 0,7 2,9
Razem sprzedaż 18,7 6,9 1,4 2,3 0,7 0,7 30,7
Koszty operacyjne (14,5) (3,6) (1,3) (5,2) (0,2) (0,9) (25,6)
Wynik segmentu 4,2 3,2 0,2 (2,9) 0,6 (0,2) 5,2
25
EBITDA w I kwartale 2018 roku wyniosła 11,6 mln zł, co w porównaniu z I kwartałem 2017 roku oznacza wzrost o 12%.
Głównym czynnikiem był wzrost rentowności segmentu Kanały filmowe marki FilmBox i kanały tematyczne i Zoom TV.
EBITDA1Q 2018
V. Wyniki finansowe
m PLN
26
10,4 11,6
(0,9) (0,7)
(0,1)1,6
1,2
0,0
2,0
4,0
6,0
8,0
10,0
12,0
14,0
16,0
EBITDA 1Q 2017 Emisja Filmbox ikanałów
tematycznych
ZOOM TV Pozostałe przychody Koszty emisji Pozostała działalnośćoperacyjna
EBITDA 1Q 2018
EBITDA ZMIANA: 1,2 mln PLN, 12%
Zysk netto osiągnięty w I kwartale 2018 roku był wyższy o 45% od wyników analogicznego okresu roku ubiegłego.
Zysk netto1Q 2018
V. Wyniki finansowe
m PLN
27
2,2
1,6
1,2 (0,4)
(0,9)
(0,7)
3,2
0,0
1,0
2,0
3,0
4,0
5,0
Zysk netto 1Q 2017 Emisja Filmbox ikanałów
tematycznych
ZOOM TV Pozostaładziałalność
operacyjna ifinansowa
Amortyzacja Pozostałeprzychody
Koszty emisji Zysk netto 1Q 2018
ZYSK NETTO ZMIANA: 1,0mln PLN, 45%
0,2
1Q 2018 1Q 2017
Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej 0,1 (4,8)
Przepływy pieniężne netto z działalności inwestycyjnej (11,8) (1,4)
Środki pieniężne netto z działalności finansowej 12,2 1,8
Zmiana netto stanu środków pieniężnych i ich ekwiwalentów 1,2 (4,5)
Środki pieniężne na początek okresu 3,3 9,0
Środki pieniężne na koniec okresu 4,5 4,5
V. Wyniki finansowe
Przepływy pieniężne 1Q 2018
m PLN
28
Dywidenda
V. Wyniki finansowe
OKRES JAKIEGO DOTYCZY WYPŁACANA DYWIDENDA
WARTOŚĆ DYWIDENDY NA 1 AKCJĘ
LICZBA AKCJI OBJETYCH DYWIDENDĄ
WARTOŚĆ DYWIDENDY
Rok 2016 1,13 PLN 19 821 404 22 398 187 PLN
Rok 2015 1,00 PLN 19 821 404 19 821 404 PLN
Rok 2014 1,00 PLN 19 821 404 19 821 404 PLN
Rok 2013 0,45 PLN 13 821 404 6 219 632 PLN
Rok 2012 1,00 PLN 13 821 404 13 821 404 PLN
Rok 2011 1,00 PLN 13 859 000 13 859 000 PLN
95 941 031 PLN
Stopa dywidendy za
2016 r. wyniosła
8,69%.
29
Dziękujemyza uwagę
Kontakt:
KINO POLSKA TV S.A.
ul. Puławska 435A
02-801 Warszawa
tel: + 48 22 356 74 00
fax: + 48 22 356 74 01
email: [email protected]
Tomasz Gutowski - Manager ds. relacji inwestorskich
email: [email protected]