1

La tassazione per trasparenzaLa tassazione per trasparenzadelle società di capitalidelle società di capitali

prof.avv. Giuseppe Zizzoprof.avv. Giuseppe Zizzo

2

Oggetto della lezioneOggetto della lezione

Opzione per la trasparenza fiscale delle società Opzione per la trasparenza fiscale delle società di capitali (art. 115): presupposti; effetti; di capitali (art. 115): presupposti; effetti; riallineamento valori; accertamento e riallineamento valori; accertamento e responsabilità; scioglimento; questioni legate responsabilità; scioglimento; questioni legate alla fusione.alla fusione.

Opzione per la trasparenza delle società a Opzione per la trasparenza delle società a ristretta base proprietaria (art. 116): ristretta base proprietaria (art. 116): presupposti; disciplina (rinvio); scioglimento.presupposti; disciplina (rinvio); scioglimento.

3

PresuppostiPresupposti

Possono optare per il regime di trasparenza Possono optare per il regime di trasparenza fiscale di cui all’art. 115: fiscale di cui all’art. 115:

1.1. le società residenti soggette ad Ires al cui le società residenti soggette ad Ires al cui capitale partecipano soltanto altre società capitale partecipano soltanto altre società residenti soggette ad Ires ciascuna con una residenti soggette ad Ires ciascuna con una percentuale di voto e di partecipazione agli percentuale di voto e di partecipazione agli utili non superiore al 50% e non inferiore al utili non superiore al 50% e non inferiore al 10%;10%;

4

PresuppostiPresupposti

2.2. le società residenti soggette ad Ires al cui le società residenti soggette ad Ires al cui capitale partecipano anche società non capitale partecipano anche società non residenti, costituite in qualsiasi forma residenti, costituite in qualsiasi forma giuridica, ciascuna con una percentuale di giuridica, ciascuna con una percentuale di voto e di partecipazione agli utili non voto e di partecipazione agli utili non superiore al 50% e non inferiore al 10%, a superiore al 50% e non inferiore al 10%, a condizione che per gli utili distribuiti non vi condizione che per gli utili distribuiti non vi sia obbligo di ritenuta ovvero la ritenuta, se sia obbligo di ritenuta ovvero la ritenuta, se applicata, sia integralmente rimborsata.applicata, sia integralmente rimborsata.

5

PresuppostiPresupposti

80%

Alfa

Beta

Gamma

Delta

50%

10%Delta1

100%

40%

6

PresuppostiPresupposti

• I requisiti devono sussistere in capo a tutte le I requisiti devono sussistere in capo a tutte le società partecipanti, sin dal primo giorno del società partecipanti, sin dal primo giorno del periodo d’imposta della partecipata in cui si periodo d’imposta della partecipata in cui si esercita l’opzione, e permanere ininterrottamente esercita l’opzione, e permanere ininterrottamente sino al termine del periodo d’opzione, pena la sino al termine del periodo d’opzione, pena la decadenza dal regime opzionale dall’inizio decadenza dal regime opzionale dall’inizio dell’esercizio sociale in corso.dell’esercizio sociale in corso.

7

PresuppostiPresupposti

• L’opzione:L’opzione:1.1. è irrevocabile per tre anni;è irrevocabile per tre anni;2.2. deve essere esercitata da tutte le società;deve essere esercitata da tutte le società;3.3. non può essere esercitata dalla partecipata che: non può essere esercitata dalla partecipata che: a)a) ha emesso strumenti finanziari ha emesso strumenti finanziari ex ex art. 2346, ult. art. 2346, ult.

co, c.c.;co, c.c.;b)b) ha esercitato l’opzione per il consolidato ha esercitato l’opzione per il consolidato

nazionale o mondiale;nazionale o mondiale;c)c) è assoggettata alle procedure concorsuali è assoggettata alle procedure concorsuali

menzionate all’art. 101, co. 5.menzionate all’art. 101, co. 5.

8

EffettiEffetti Il reddito prodotto dalla società partecipata è Il reddito prodotto dalla società partecipata è

imputato a ciascuna società partecipata:imputato a ciascuna società partecipata:• indipendentemente dall’effettiva percezione;indipendentemente dall’effettiva percezione;• nel periodo di imposta in corso alla data di chiusura nel periodo di imposta in corso alla data di chiusura

dell’esercizio della società partecipata;dell’esercizio della società partecipata;• in proporzione alla quota di partecipazione agli utili in proporzione alla quota di partecipazione agli utili

di ciascuna a tale data.di ciascuna a tale data.• Le ritenute a titolo di acconto, i crediti d’imposta e Le ritenute a titolo di acconto, i crediti d’imposta e

gli acconti versati si scomputano dalle imposte gli acconti versati si scomputano dalle imposte dovute dalle società partecipanti secondo la dovute dalle società partecipanti secondo la percentuale di partecipazione agli utili di ciascuna. percentuale di partecipazione agli utili di ciascuna.

9

EffettiEffetti Gli utili maturati in regime di trasparenza, se Gli utili maturati in regime di trasparenza, se

distribuiti, non concorrono a formare il reddito delle distribuiti, non concorrono a formare il reddito delle partecipanti:partecipanti:

• anche se la distribuzione avviene ad opzione anche se la distribuzione avviene ad opzione terminata e/o in misura eccedente il reddito imputato terminata e/o in misura eccedente il reddito imputato per trasparenza;per trasparenza;

• e anche se avviene a favore di partecipanti nuove, e anche se avviene a favore di partecipanti nuove, alle quali non sia stato imputato alcun reddito per alle quali non sia stato imputato alcun reddito per trasparenza, a condizione che siano società: a) trasparenza, a condizione che siano società: a) residenti soggette ad Ires; b) non residenti non residenti soggette ad Ires; b) non residenti non assoggettate ad alcuna ritenuta sugli utili o, se assoggettate ad alcuna ritenuta sugli utili o, se assoggettate, con diritto all’integrale rimborso della assoggettate, con diritto all’integrale rimborso della stessa.stessa.

10

EffettiEffetti Le somme percepite dalle partecipanti a seguito della Le somme percepite dalle partecipanti a seguito della

distribuzione di riserve formate con utili maturati in distribuzione di riserve formate con utili maturati in esercizi precedenti a quelli di vigenza dell’opzione esercizi precedenti a quelli di vigenza dell’opzione concorrono a formare il reddito secondo le regole concorrono a formare il reddito secondo le regole ordinarie.ordinarie.

Salva diversa esplicita volontà assembleare, si Salva diversa esplicita volontà assembleare, si presumono distribuiti per primi gli utili e le riserve di presumono distribuiti per primi gli utili e le riserve di utili tassati per trasparenza. La presunzione è relativa utili tassati per trasparenza. La presunzione è relativa ed opera sia nei periodi di imposta di vigenza ed opera sia nei periodi di imposta di vigenza dell’opzione sia nei periodi successivi.dell’opzione sia nei periodi successivi.

In ipotesi di copertura di perdite, si considerano In ipotesi di copertura di perdite, si considerano prioritariamente utilizzati gli utili tassati per prioritariamente utilizzati gli utili tassati per trasparenza. La presunzione ha carattere assoluto.trasparenza. La presunzione ha carattere assoluto.

11

EffettiEffetti

• Se la partecipata delibera la distribuzione di riserve di Se la partecipata delibera la distribuzione di riserve di capitale, e nel suo patrimonio netto:capitale, e nel suo patrimonio netto:

1.1. non sono presenti riserve formate con utili non non sono presenti riserve formate con utili non maturati in regime di trasparenza, si applica l’art. 47, maturati in regime di trasparenza, si applica l’art. 47, c. 5, e le somme distribuite non concorrono a formare c. 5, e le somme distribuite non concorrono a formare il reddito delle partecipanti;il reddito delle partecipanti;

2.2. sono presenti riserve formate con utili non maturati in sono presenti riserve formate con utili non maturati in regime di trasparenza, opera la presunzione ex art. 47, regime di trasparenza, opera la presunzione ex art. 47, c. 1, e si presumono prioritariamente distribuite dette c. 1, e si presumono prioritariamente distribuite dette riserve.riserve.

12

EffettiEffetti

Le perdite realizzate dalla partecipata durante il periodo di Le perdite realizzate dalla partecipata durante il periodo di trasparenza sono imputate alle partecipanti in proporzione alle trasparenza sono imputate alle partecipanti in proporzione alle rispettive quote di partecipazione ed entro il limite delle rispettive quote di partecipazione ed entro il limite delle rispettive quote di patrimonio netto contabile.rispettive quote di patrimonio netto contabile.

Le perdite realizzate dalla partecipata prima del periodo di Le perdite realizzate dalla partecipata prima del periodo di trasparenza non possono essere imputate alle partecipanti, ma trasparenza non possono essere imputate alle partecipanti, ma sono computate in diminuzione del reddito della partecipata sono computate in diminuzione del reddito della partecipata medesima (imputato per trasparenza) secondo le regole medesima (imputato per trasparenza) secondo le regole ordinarie.ordinarie.

13

EffettiEffetti

• Il costo della partecipazione nella società tassata per Il costo della partecipazione nella società tassata per trasparenza è: trasparenza è:

1.1. aumentato dei redditi imputati alle partecipanti;aumentato dei redditi imputati alle partecipanti;

2.2. diminuito delle perdite imputate alle partecipanti e, diminuito delle perdite imputate alle partecipanti e, fino a concorrenza dei redditi imputati, degli utili fino a concorrenza dei redditi imputati, degli utili distribuiti. distribuiti.

• La partecipazione nella società tassata per trasparenza La partecipazione nella società tassata per trasparenza non rileva ai fini del non rileva ai fini del pro-rata pro-rata patrimoniale patrimoniale ex ex art. 97.art. 97.

14

Riallineamento dei valoriRiallineamento dei valori

La partecipante, se nei 10 anni che precedono quello La partecipante, se nei 10 anni che precedono quello dell’opzione ha operato svalutazioni della dell’opzione ha operato svalutazioni della partecipazione ricollegabili a rettifiche di valore ed partecipazione ricollegabili a rettifiche di valore ed accantonamenti fiscalmente non riconosciuti, deve accantonamenti fiscalmente non riconosciuti, deve procedere alla rideterminazione della quota di reddito procedere alla rideterminazione della quota di reddito della partecipata, diminuendo i componenti negativi ed della partecipata, diminuendo i componenti negativi ed aumentando quelli positivi in ragione della rettifica in aumentando quelli positivi in ragione della rettifica in diminuzione dei valori delle attività e in aumento dei diminuzione dei valori delle attività e in aumento dei valori dei fondi secondo le modalità previste in tema di valori dei fondi secondo le modalità previste in tema di consolidato.consolidato.

15

Accertamento e responsabilitàAccertamento e responsabilità La partecipata è solidamente responsabile con La partecipata è solidamente responsabile con

ciascuna partecipante per l’imposta, le sanzioni e gli ciascuna partecipante per l’imposta, le sanzioni e gli interessi conseguenti all’obbligo di imputazione del interessi conseguenti all’obbligo di imputazione del reddito.reddito.

L’accertamento del reddito prodotto dalla partecipata L’accertamento del reddito prodotto dalla partecipata rileva sia nei confronti della società sia nei confronti rileva sia nei confronti della società sia nei confronti delle partecipanti. L’atto di accertamento deve essere delle partecipanti. L’atto di accertamento deve essere necessariamente notificato, oltre che alla società, necessariamente notificato, oltre che alla società, anche alle partecipanti le quali possono impugnarlo anche alle partecipanti le quali possono impugnarlo autonomamente.autonomamente.

16

ScioglimentoScioglimento

L’efficacia dell’opzione cessa:L’efficacia dell’opzione cessa:

1.1. se vengono meno le condizioni per l’esercizio se vengono meno le condizioni per l’esercizio dell’opzione;dell’opzione;

2.2. in caso di apertura di procedura concorsuale;in caso di apertura di procedura concorsuale;

3.3. in caso di trasformazione in società non in caso di trasformazione in società non soggetta ad Ires;soggetta ad Ires;

4.4. in caso di trasferimento della sede all’estero.in caso di trasferimento della sede all’estero.

17

questioni legate alla fusionequestioni legate alla fusione

fusione della partecipante:fusione della partecipante:

1.1. se incorporante, nessun effetto sul regime;se incorporante, nessun effetto sul regime;

2.2. se incorporata, nessun effetto sul regimese incorporata, nessun effetto sul regime• fusione della partecipata:fusione della partecipata:

1.1. se incorporante, possibilità di conferma, se incorporante, possibilità di conferma, se ricorrono condizioni;se ricorrono condizioni;

2.2. se incorporata, interruzione del regime.se incorporata, interruzione del regime.

18

PresuppostiPresupposti

Possono optare per il regime di trasparenza fiscale Possono optare per il regime di trasparenza fiscale di cui all’art.116:di cui all’art.116:

1.1. le società a responsabilità limitata e le società le società a responsabilità limitata e le società cooperative che siano residenti e che abbiano:cooperative che siano residenti e che abbiano:

• un volume di affari non superiore alla soglia un volume di affari non superiore alla soglia prevista per l’applicazione degli studi di settore prevista per l’applicazione degli studi di settore (euro 5.164.569,00) e(euro 5.164.569,00) e

• una compagine sociale composta esclusivamente una compagine sociale composta esclusivamente da persone fisiche in numero non superiore a 10, da persone fisiche in numero non superiore a 10, ovvero a 20 in caso di cooperative.ovvero a 20 in caso di cooperative.

19

PresuppostiPresupposti

• Per il calcolo del volume di affari occorre fare Per il calcolo del volume di affari occorre fare riferimento ai ricavi indicati nella dichiarazione dei riferimento ai ricavi indicati nella dichiarazione dei redditi del periodo precedente a quello di esercizio redditi del periodo precedente a quello di esercizio dell’opzione. Non si tiene conto dei ricavi di cui dell’opzione. Non si tiene conto dei ricavi di cui all’art. 85, c.1, lett. c), d), e).all’art. 85, c.1, lett. c), d), e).

• Le società neocostituite, sussistendo gli altri Le società neocostituite, sussistendo gli altri presupposti, possono comunque optare per la presupposti, possono comunque optare per la trasparenza. Tuttavia, per il mantenimento del trasparenza. Tuttavia, per il mantenimento del regime negli anni successivi al primo, andrà regime negli anni successivi al primo, andrà verificato il limite dei ricavi attraverso il loro verificato il limite dei ricavi attraverso il loro ragguaglio ad un anno.ragguaglio ad un anno.

20

PresuppostiPresupposti

• I soci persone fisiche possono essere:I soci persone fisiche possono essere:• residenti;residenti;• non residenti, a condizione che il reddito non residenti, a condizione che il reddito

venga imputato con riferimento ad una venga imputato con riferimento ad una partecipazione detenuta attraverso una stabile partecipazione detenuta attraverso una stabile organizzazione in Italia.organizzazione in Italia.

21

PresuppostiPresupposti

70%

Tizio

Alfa

Mevio

Caio

25%

5%

100%

Tizio

Alfa

22

PresuppostiPresupposti• I requisiti devono sussistere in capo a tutti i soci, I requisiti devono sussistere in capo a tutti i soci,

sin dal primo giorno del periodo d’imposta della sin dal primo giorno del periodo d’imposta della partecipata in cui si esercita l’opzione, e permanere partecipata in cui si esercita l’opzione, e permanere ininterrottamente sino al termine del periodo ininterrottamente sino al termine del periodo d’opzione.d’opzione.

• Nel caso in cui vengano meno, l’opzione per la Nel caso in cui vengano meno, l’opzione per la trasparenza cessa di avere efficacia a decorrere dal:trasparenza cessa di avere efficacia a decorrere dal:

• periodo di imposta successivo a quello in cui la periodo di imposta successivo a quello in cui la società supera la soglia massima di ricavi;società supera la soglia massima di ricavi;

• periodo di imposta nel corso del quale si modifica periodo di imposta nel corso del quale si modifica la compagine sociale.la compagine sociale.

23

PresuppostiPresupposti

• L’opzione:L’opzione:1.1. è irrevocabile per tre anni;è irrevocabile per tre anni;2.2. deve essere esercitata da tutti i soci.deve essere esercitata da tutti i soci.• Costituiscono cause di esclusione dal regime della Costituiscono cause di esclusione dal regime della

trasparenza delle società a ristretta base trasparenza delle società a ristretta base partecipativa:partecipativa:

1.1. quelle indicate in materia di trasparenza delle quelle indicate in materia di trasparenza delle società di capitali;società di capitali;

2.2. il possesso o l’acquisto di una partecipazione in il possesso o l’acquisto di una partecipazione in regime di regime di partecipation exemptionpartecipation exemption..

24

Disciplina (rinvio)Disciplina (rinvio)

• Le disposizioni che regolano il regime di Le disposizioni che regolano il regime di trasparenza delle società di capitali si applicano, in trasparenza delle società di capitali si applicano, in quanto “compatibili”, anche al regime della quanto “compatibili”, anche al regime della trasparenza delle società a ristretta base trasparenza delle società a ristretta base partecipativa.partecipativa.

25

Disciplina (rinvio)Disciplina (rinvio)• Trattamento fiscale omogeneo dei seguenti aspetti:Trattamento fiscale omogeneo dei seguenti aspetti:1.1. imputazione dei redditi e delle perdite prodotte imputazione dei redditi e delle perdite prodotte

dalla società partecipata nel periodo di vigenza dalla società partecipata nel periodo di vigenza dell’opzione;dell’opzione;

2.2. scomputo delle ritenute a titolo di acconto, dei scomputo delle ritenute a titolo di acconto, dei crediti di imposta e degli acconti versati dalla crediti di imposta e degli acconti versati dalla partecipata;partecipata;

3.3. distribuzione degli utili (pregressi o tassati per distribuzione degli utili (pregressi o tassati per trasparenza);trasparenza);

4.4. riallineamento dei valori, se la partecipazione è riallineamento dei valori, se la partecipazione è detenuta in regime di impresa;detenuta in regime di impresa;

5.5. scomputo delle perdite pregresse;scomputo delle perdite pregresse;6.6. responsabilità ed accertamento.responsabilità ed accertamento.

26

ScioglimentoScioglimento

L’efficacia dell’opzione cessa:L’efficacia dell’opzione cessa:1.1. se vengono meno le condizioni per l’esercizio se vengono meno le condizioni per l’esercizio

dell’opzione (soglia di ricavi; compagine sociale; dell’opzione (soglia di ricavi; compagine sociale; acquisto partecipazione in regime acquisto partecipazione in regime PexPex););

2.2. in caso di apertura di procedura concorsuale;in caso di apertura di procedura concorsuale;3.3. in caso di trasformazione in società non avente forma in caso di trasformazione in società non avente forma

giuridica di Srl;giuridica di Srl;4.4. in caso di trasferimento della sede all’estero.in caso di trasferimento della sede all’estero.