REVIDIRANI NEKONSOLIDIRANI IZVJEŠTAJ
"METALSKE INDUSTRIJE VARAŽDIN" d.d.
ZA RAZDOBLJE I – XII 2014.
Varaždin, 30. travanj 2015.
SADRŽAJ
A. OPĆI PODACI ............................................................................................. 1
B. NADZORNI ODBOR I UPRAVA .................................................................. 2
PODACI O DIONIČARIMA I DIONICAMA ....................................................... 3
C. GFI-POD ..................................................................................................... 4
D. BILANCA ..................................................................................................... 5
E. RAČUN DOBITI I GUBITKA ........................................................................ 6
F. IZVJEŠTAJ O NOVČANOM TIJEKU ........................................................... 7
G. IZVJEŠTAJ O PROMJENAMA KAPITALA .................................................. 8
H. BILJEŠKE UZ FINANCIJSKE IZVJEŠTAJE ................................................ 9
I. IZVJEŠTAJ POSLOVODSTVA ................................................................. 11
J. IZJAVA ODGOVORNIH OSOBA ZA SASTAVLJANJE IZVJEŠTAJA ....... 15
1
A. OPĆI PODACI
Tvrtka
Izvješće je konsolidirano
Razdoblje obrade
Sjedište i poslovna adresa:
Ulica i broj
Mjesto
Poštanski broj
Opis djelatnosti
Šifra djelatnosti
Matični broj (MB)
Matični broj suda (MBS)
Osobni identifikacijski broj (OIB)
Telefon
Telefaks
Adresa Internet stranice
Adresa elektroničke pošte
Broj zaposlenih na kraju razdoblja
Metalska industrija Varaždin d.d.
Ne
1-12/2014
Fabijanska 33
Varaždin
42000
Lijevanje željeza
2451
03632636
070032908
95240603723
042290100
042330133
www.miv.hr
615
2
B. NADZORNI ODBOR I UPRAVA
Podaci o predsjedniku i članovima Uprave:
Predsjednik: Franjo Turek
Podaci o predsjedniku i članovima Nadzornog odbora:
Predsjednik: Dunja Babić
1. zamjenik predsjednika: Vlatko Cvrtila
2. član: Darinka Hajduk Vujčić
3. član: Ivana Gažić
4. član: Nebojša Stanić
5. član: Željko Kušter
6. član: Marijan Cingula
3
PODACI O DIONIČARIMA I DIONICAMA
10 najvećih dioničara:
PREZIME I IME/TVRTKA BROJ DIONICA POSTOTAK
1 RIXECKER INVESTMENT KG 6147 40,93
2 HYPO ALPE-ADRIA-BANK D.D. 2573 17,13
3 PECTINATUS D.D. 1928 12,84
4 RAIFFEISENBANK AUSTRIA D.D. 856 5,70
5 HITA-VRIJEDNOSNICE D.D. /1113 450 3,00
6 HITA-VRIJEDNOSNICE D.D. /1127 370 2,46
7 SKENDEROVIĆ HRANISLAV 313 2,08
8 LAGUNA NOVIGRAD D.D. 305 2,03
9 AUCTOR KAPITAL D.O.O. 285 1,90
10 ERSTE & STEIERMARKISCHE BANK D.D.
283 1,88
Ukupan iznos temeljnog kapitala: 55.566.600 kn
Oznaka emisije: MIV-R-A
Nominalna vrijednost dionice: 3.700,00 kn
Broj dionica: 15.018
Međunarodni identifikacijski broj redovnih dionica (ISIN): HRMIVORA0005
Burza ili uređeno javno tržište i kotacije u koje su uvrštene dionice
Naziv burze ili uređenog javnog tržišta: Zagrebačka burza
Tržište: Redovno tržište
Cijene dionica Najniža Najviša
- u IV. tromjesečju 2.318,06 2.552,50
- u 2014. godini 2.211,11 3.000,00
Dobit po dionici za razdoblje: 409,53
Tržišna kapitalizacija u tisućama kuna: 38.296
4
C. GFI-POD
5
D. BILANCA
6
E. RAČUN DOBITI I GUBITKA
7
F. IZVJEŠTAJ O NOVČANOM TIJEKU
8
G. IZVJEŠTAJ O PROMJENAMA KAPITALA
9
H. BILJEŠKE UZ FINANCIJSKE IZVJEŠTAJE
U veljači je Društvo steklo 18,75% udjela u povezanom društvu MIV TRADE d.o.o.
Sarajevo, čime je postalo imatelj 100% udjela, a zatim je u travnju izvršena prodaja
svih udjela čime je dugotrajna financijska imovina na poziciji Udjeli kod povezanih
poduzetnika smanjena za 61.312 kn. Kapitalna dobit od prodaje udjela iznosila je
33.955 kn što je prikazano kroz poziciju Ostali financijski prihodi.
Materijalna imovina iznosi 97,7 mil kn i veća je za 6% u odnosu na završetak 2013.
godine, a povećanje proizlazi iz povećanja na stavkama Građevinski objekti i
Postrojenja i oprema uslijed provedenih investicija od kojih se najveće investicije
odnose na horizontalni obradni centar Okuma, halu za bojanje vodenim postupkom i
lakirnu komoru s ventilatorom, spectrometar, stol Union, kalupnice, alate i modele.
Dani zajmovi povezanim poduzetnicima u iznosu 3,3 mil kn odnose se na zajam
povezanom društvu Strojar d.o.o. kojim su zatvorena kratkotrajna potraživanja prema
istom poduzeću.
Ukupne zalihe iznose 64,3 mil kn i smanjene su za 4% u odnosu na 31.12.2013.g, a
smanjenje proizlazi iz smanjenja zaliha sirovina i materijala te zaliha gotovih proizvoda
sukladno planu smanjenja zaliha. Proizvodnja u tijeku povećana je za 5,5 mil kn uslijed
povučenih naloga u proizvodnju za realizaciju tijekom I. kvartala 2015.g.
Potraživanja od kupaca iznose 38,1 mil kn i manja su za 16% u odnosu na završetak
prethodne godine sukladno planu smanjenja potraživanja odnosno uslijed pojačane
naplate od kupaca i pretvaranja potraživanja prema povezanom poduzeću u zajam.
Obveze prema dobavljačima iznose 33,8 mil kn i povećane su za 36% u odnosu na
31.12.2013. godine zbog povećane nabave sirovina i materijala za realizaciju prodaje.
Dugoročne obveze iznose ukupno 61 mil od čega se 57,7 mil kn odnosi na obveze
prema bankama i financijskim institucijama koje su smanjene za 19% u odnosu na
završetak 2013. g. uslijed otplate glavnice sukladno otplatnom planu i 3,37 mil kn na
obveze za financijski leasing koje su povećane zbog novih zaduženja za financijski
leasing od čega se najvažnija investicija odnosi na financiranje Okuma obradnog
centra u iznosu 3,4 mil kn. Kratkoročne financijske obveze iznose 33,6 mil kn, od čega
se 15,9 mil kn odnosi na kratkoročni dio dugoročnih kredita i leasinga, a 17,7 mil kn na
kratkoročne kredite (11,3 mil kn), dobavljački faktoring (2,7 mil kn), financiranje
izvoznog posla (3,37 mil kn) i dospjele kamate (286 tis kn). Kratkoročne financijske
obveze manje su za 4% u odnosu na kraj 2013. godine.
Prihodi od prodaje iznose 200,09 mil kn i veći su za 18,2 % u odnosu na 2013. godinu.
Materijalni troškovi i promjena vrijednosti zaliha iznose ukupno 120,02 mil kn i za
18,9% su veći u odnosu na 2013. godinu u skladu s povećanjem proizvodnje
(povećanje proizvodnje za 19,5 % u odnosu na 2013. godinu) te prihoda od prodaje.
Operativna dobit za razdoblje iznosi 12.641 tis kn što je 72% više nego u prethodnoj
10
godini. Dobit prije oporezivanja iznosi 6.150 tis kn, što je za 209% više u odnosu na
dobit za 2013. godinu. EBITDA iznosi 18.354 tis kn što je 18% više u odnosu na
prethodnu godinu.
11
I. IZVJEŠTAJ POSLOVODSTVA
1. PODJELA DIONICA: Nije vršena podjela dionica
2. DOBIT PO DIONICI: za razdoblje iznosi 409,53 kn.
3. PROMJENE VLASNIČKE STRUKTURE: Tijekom 2014. godine došlo je do
promjene vlasničke strukture što je vidljivo uspoređivanjem udjela deset najvećih
dioničara predmetnog obrasca i prethodne godine.
4. PRIPAJANJA I SPAJANJA: Nema
5. NEIZVJESNOST (OPIS SLUČAJEVA KOD KOJIH POSTOJI NEIZVJESNOST
NAPLATE PRIHODA ILI MOGUĆIH BUDUĆIH TROŠKOVA): Izloženost valutnom
riziku, kamatnom riziku, kreditnom riziku, riziku likvidnosti i cjenovnom riziku.
6. REZULTAT POSLOVANJA: Tijekom I. polugodišta 2014. godine na domaćem
tržištu nastavlja se stagnacija i negativan trend pada investicija uz blagi rast u III. i
IV. kvartalu, no još uvijek ispod planiranih i očekivanih vrijednosti. Tržište Rusije i
Bliskog istoka pokazuje najveći rast.
Ukupni prihodi iznosili su 203,6 mil kn što je 17 % više u odnosu na prethodnu
godinu. Od toga su prihodi od prodaje iznosili 200,09 mil kn što je za 18 % više u
odnosu na prethodnu godinu.
7. PRIHODI PO DJELATNOSTIMA/SEGMENTIMA: Prihodi od prodaje na domaćem
tržištu iznosili su 65,8 mil kn odnosno 33 % ukupnih prihoda od prodaje i 3 % više
od prihoda od prodaje na domaćem tržištu tijekom 2013. godine, a prihodi od
prodaje na inozemnom tržištu 134,3 mil kn ili 67 % ukupnih prihoda od prodaje i 28
% više od prihoda od prodaje na inozemnom tržištu tijekom 2013. godine.
8. OPIS PROIZVODA ILI USLUGA: Proizvodni program čine armatura, fazonski
komadi i kanalska armatura za vodovodne i kanalizacijske sustave, energetiku,
procesnu industriju, brodogradnju, navodnjavanje, zatim oprema za uređenje javnih
površina, ostala oprema i uslužni lijev. Navedeni proizvodni program spada u grupu
građevinskih proizvoda te je njegov plasman usko vezan sa stanjem u
građevinskom sektoru i budžetsku potrošnju uz što se vezuje financiranje
vodoopskrbe i odvodnje.
9. OPERATIVNI I OSTALI TROŠKOVI: Ukupni rashodi iznose 197,4 mil kn što je
14% više u odnosu na prethodnu godinu kao rezultat rasta proizvodnje i prodaje.
10. DOBIT ILI GUBITAK: Aktivnosti iz redovnog poslovanja rezultirale su operativnom
dobiti u iznosu 12.641 tis kn dok je prethodne godine operativna dobit iznosila
7.335 tis kn. Dobit prije oporezivanja iznosi 6.150 tis kn, a za 2013. godinu iznosila
12
je 1.987 tis kn. EBITDA iznosi 18.354 tis kn, a 2013. godine iznosila je 15.612 tis
kn.
11. LIKVIDNOST: Cijeli niz kadrovskih i organizacijskih promjena u tvrtki koji se
odvijao tijekom proteklog perioda donio je pozitivne efekte na prihodovnoj i na
troškovnoj strani i samim time osigurao veću sigurnost na području likvidnosti. Rizik
likvidnosti ostaje u dijelu rizika povezanih sa udarima velikih kriza u regiji i šire.
Kontinuirano se prati naplata od kupaca te se neurednim kupcima dostavljaju
podsjetnici i opomene, a u slučaju neplaćanja provode se ovršni i sudski postupci.
Zbog dugih rokova naplate potraživanja i problema likvidnosti kupaca koristi se
faktoring i drugi aranžmani s poslovnim bankama. Problem naplate potraživanja od
povezanih društava djelomično je smanjen prodajom povezanog društva MIV-
Trade d.o.o. Sarajevo, tako da potraživanja od povezanih poduzeća sada čine 9 %
ukupnih potraživanja od kupaca. Tvrtka posluje stabilno te sve obveze, kako prema
državi, tako i prema zaposlenicima, dobavljačima i bankama, podmiruje u zadanim,
dogovorenim i prihvatljivim rokovima za sve strane.
Refinanciranjem financijskih obveza tijekom prethodnog razdoblja postignuta je
optimalna struktura dugoročnih i kratkoročnih financijskih obveza. Pozicija bilance
Kratkoročne obveze prema bankama i financijskim institucijama, sukladno MRS-u,
uključuje kratkoročni dio glavnice dugoročnih kredita u iznosu 15,9 mil kn. Udio
dugoročnih kredita (s pribrojenom kratkoročnom glavnicom) na kraju 2014. godine
iznosi 81%. Također su restrukturirani neki dugoročni krediti čime je produžena
njihova ročnost i time su oslobođena sredstva za tekuću likvidnost i nove investicije
u narednom razdoblju. Iznalaze se i drugi načini za održavanje stabilne likvidnosti
tvrtke.
12. PROMJENE RAČUNOVODSTVENIH POLITIKA: Nema značajnijih promjena.
13. PRAVNA PITANJA: Sudski sporovi odnose se na sporove za naplatu potraživanja
i radne sporove za naknadu šteta, no nemaju bitnog utjecaja na poslovanje MIV
d.d.
14. OSTALE NAPOMENE:
Tijekom 2014. godine zabilježen je ukupni rast prihoda od prodaje vlastitih
proizvoda za 18 % u odnosu na 2013. godinu.
Domaće tržište u periodu I. kvartala uobičajeno stagnira, dijelom zbog vremenskih
nepogoda, a dijelom zbog (ne)odobrenja sredstava za projekte. Situacija je ove
godine dodatno pogoršana poplavama u drugom kvartalu s velikim materijalnim
štetama. U trećem kvartalu intenzivirali su se poslovi, no još uvijek ispod planiranih
i očekivanih vrijednosti, dok je u četvrtom kvartalu ostvaren najveći prihod u toku
godine. Tijekom godine, glavnina akivnosti bila je usmjerena na održavanje razine
prihoda iz 2013. To je samo nastavak negativnog trenda na tržištu koji je započeo
potkraj 2012., trajao je cijelu 2013., a protegnuo se i na 2014. godinu. Do kraja
13
promatranog razdoblja na domaćem tržištu ostvaren je rast prihoda od prodaje
vlastitih proizvoda za 1% u odnosu na 2013.g.
Prodaja na tržištu regije, odnosno Jugoistočne Europe, kroz čitavo razdoblje
pokazuje oscilacije, prije svega zbog nepovoljne makroekonomske situacije,
osobito na tržištima R. Slovenije i R. Srbije. Na tržištu Jugoistočne Europe ostvaren
je pad od 3% u odnosu na 2013.g.
Prodaja na tržištu Europske Unije bilježi pad 12% u odnosu na isto razdoblje prošle
godine. Tijekom godine je nastavljen trend stabilizacije europskog tržišta ventila što
se odrazilo na povećanje prihoda od prodaje u odnosu na planirane. Niz
marketinških i komercijalnih aktivnosti provođenih na tržištima Srednje Europe
rezultirao je značajnim rastom prihoda u zemljama koje prethodnih godina nisu bile
u fokusu – Latvija, Češka, Slovačka, Mađarska, Poljska, Bugarska itd. Usporedno s
komercijalnim aktivnostima, radilo se na certifikaciji proizvoda za vodoopskrbu i
odvodnju kao preduvjet za daljnji rast prodaje. Za ovo je tržište od iznimnog
značaja dobivanje GSK certifikata kojim je potvrđena visoka razina kvalitete
završne površinske zaštite naših proizvoda, što nam omogućuje svrstavanje u rang
proizvođača armature i fazone više kvalitete. Tržište Europske unije je tržište s
velikim potencijalom usprkos ogromnoj konkurenciji te će biti u fokusu u narednom
periodu.
Prodaja na tržištu Sjeverne Afrike i Bliskog Istoka bilježi rast u odnosu na isto
razdoblje protekle godine za 49%. Na realizaciju su prvenstveno utjecale narudžbe
dobivene za tržište Ujedinjenih Arapskih Emirata, gdje tijekom 2015. očekujemo i
daljnji rast narudžbi. Odrađen je niz aktivnosti vezano za certifikaciju proizvoda i
ishođenje odobrenja za pojedina tržišta. Sve aktivnosti vezane uz registraciju MIV-
a na vendor listama za bliskoistočna tržišta, kao i kontinuirana aktivna promocija,
između ostalog i putem specijaliziranog sajma, imaju za cilj daljnje intenzivno
tržišno jačanje i rast. Također su intenzivirane aktivnosti oko pronalaska strateških
partnera u zemljama Sjeverne Afrike.
Na tržištu Zajednice Neovisnih Država (ZND) ostvaren je rast prodaje od 230% u
odnosu na 2013.g. te predstavlja tržište s najvećim rastom i potencijalom. Za to
tržište razvijeni su neki novi proizvodi i proširen je nastup s ostalim proizvodima iz
našeg asortimana. Značajan dio prihoda s tržišta Rusije se ostvaruje u sektorima
energetike i industrije. Tijekom godine su realizirane prve isporuke za
petrokemijsku industriju te rafinerije. U cilju promocije poduzeto je niz marketinških
i komercijalnih aktivnosti pa je MIV sudjelovao i izlagao proizvode na
specijaliziranom sajmu, jednom od većih sajmova za vodoopskrbu i odvodnju. U
tijeku su aktivnosti oko izrade promotivnih materijala i izrade web stranice na
ruskom jeziku. Uvažavajući sve trenutne međunarodne makroekonomske
pokazatelje i sve potencijalne rizike, ovom se tržištu pristupa opreznijom politikom.
14
Do kraja 2014. godine investirano je ukupno 14,4 mil kn, a najvećim dijelom
investicije se odnose na horizontalni obradni centar Okuma, halu za bojanje
vodenim postupkom i lakirnu komoru s ventilatorom, spectrometar, gospodarska
vozila, stol Union, softverske aplikacije i informatičku opremu, kalupnice, alate i
modele.
Tvrtka radi na implementaciji lean manufacturing-a, prije svega u području kanban-
a (upravljanja planiranjem) što daje pozitivne efekte u optimizaciji radnih i
tehnoloških resursa, otvaranju dodatnih kapaciteta, smanjenju broja zaposlenih i
završetku uvođenja ERP-a u proizvodnji.
U ožujku je u MIV-u proveden nenajavljeni koordinirani inspekcijski nadzor od
strane 8 inspekcija (inspekcija zaštite okoliša, vodopravna, elektroenergetska,
sanitarna, zaštite na radu, protupožarna, posude pod tlakom i MUP inspekcija za
privatnu zaštitu) pri čemu nisu utvrđene nesukladnosti.
U travnju i listopadu su provedeni nadzorni auditi po sustavu upravljanja kvalitetom
prema normi ISO 9001:2008 i upravljanju okolišem prema normi ISO 14001:2004.
te je povrđeno poslovanje sukladno ISO procedurama.
U srpnju je dobiven certifikat o potvrdi kvalitete površinske zaštite prema GSK
regulativi (RAL-GZ 662) za proizvode i procese kojom je potvrđena kvaliteta
antikorozivne zaštite MIV-ovih proizvoda izvedena putem plastifikacije epoxy
prahom. Time je MIV ušao među 37 tvrtki na svijetu koje su nositelj istog certifikata.
U prosincu je proveden nadzorni audit po sustavu PED te je potvrđeno poslovanje
sukladno normi i dobiveno produljenje.
U cilju što bržeg postizanja svih poslovnih ciljeva koji uključuju i zahtjevna
investicijska ulaganja, provode se aktivnosti usmjerene na permanentno
osposobljavanje i edukaciju radnika.
Tvrtka, sukladno strateškim odrednicama, nastoji redovito obnavljati kadrove s
ciljem poboljšanja kvalifikacijske strukture zaposlenih. To se uglavnom odnosi na
inženjersku struku te proizvodni kadar koji je povezan s popunom proizvodnih
kapaciteta. Tijekom 2014. godine bilo je zaposleno prosječno 645 djelatnika, a
prethodne 2013. godine prosječno 651 djelatnik. Tijekom razdoblja su se odvijale
konstantne fluktuacije kadrova. Prosječno je tijekom 2014. godine na određeno bilo
zaposleno 97 djelatnika. Kroz uvođenje principa lean manufacturing-a u narednom
razdoblju planira se daljnja optimizacija svih resursa.
15
J. IZJAVA ODGOVORNIH OSOBA ZA SASTAVLJANJE
IZVJEŠTAJA
BILJEŠKE UZ NEKONSOLIDIRANE FINANCIJSKE IZVJEŠTAJE ZA 2014. GODINU
1. OSNOVNI PODACI O DRUŠTVU
METALSKA INDUSTRIJA VARAŽDIN dioničko društvo (skraćeno MIV d.d.), Varaždin, Fabijanska 33,
rješenjem Trgovačkog suda u Varaždinu broj Tt-95/2234-4 od 25.04.1997. godine provelo je usklađenje
općih akata sa Zakonom o trgovačkim društvima. Društvo je upisano u sudski registar pod matičnim
brojem subjekta upisa (MBS) 070032908. Upisani temeljni kapital Društva iznosi 55.566.600,00 kn, čine
ga 15.018 redovnih dionica nominalnog iznosa 3.700 kn.
Društvo je registrirano za proizvodnju ambalaže od drva, proizvodnju ostalih proizvoda od drva,
proizvodnju ostalih proizvoda od plastičnih masa, lijevanje metala, obradu i presvlačenje metala, opće
mehaničke radove, proizvodnju alata, proizvodnju ostalih proizvoda od metala, proizvodnju slavina i
ventila, proizvodnju oružja i streljiva, proizvodnju žarulja i električnih svjetiljki, proizvodnju ostalog
namještaja za poslovne prostore, proizvodnju ostalog namještaja, posredovanje u trgovini raznovrsnim
proizvodima, trgovinu na veliko željeznom robom, ostalu trgovinu na veliko, ostalu trgovinu na malo izvan
prodavaonica, prijevoz robe (tereta) cestom, ostale prateće djelatnosti u kopnenom prometu, ostalo
financijsko posredovanje, istraživanje tržišta i ispitivanje javnog mnijenja, poslove kontrole kvalitete,
prijevoz robe u međunarodnom cestovnom prometu, inženjering za tretman otpadnih voda, projektiranje,
izrada i ugrađivanje postrojenja i opreme za tehnološki proces pročišćenja otpadnih materijala te
osposobljavanje i zapošljavanje invalida rada u metaloprerađivačkoj djelatnosti (profesionalna
rehabilitacija).
Pored navedenih djelatnosti, Društvo je registrirano za uvoz, izvoz i zastupanje stranih i domaćih tvrtki iz
djelatnosti Društva i ostalih usluga u vanjskotrgovinskom prometu, za djelatnost otpremništva te za
djelatnost skupljanja, uporabe i/ili zbrinjavanja otpada, odnosno djelatnost gospodarenja posebnim
kategorijama otpada.
Dioničko društvo MIV d.d. Varaždin je imatelj 99,37% poslovnih udjela u Strojaru d.o.o. Bistra i 100% u
METALSKA INDUSTRIJA VARAŽDIN – TRADE BEOGRAD d.o.o. Društvo ima sudjelujući interes u obliku
fiducijarnih prava na 33,33 % poslovnih udjela.
MIV d.d. Varaždin kao matica ima obvezu sastavljanja konsolidiranih financijskih izvještaja koji su
sastavljeni na isti dan i objavljeni u zasebnom dokumentu.
Direktor i Nadzorni odbor:
Direktor NADZORNI ODBOR
Franjo Turek Babić Dunja, predsjednik
Cvrtila Vlatko, zamjenik predsjednika
predsjednika
Hajduk - Vučić Darinka, član
Stanić Nebojša, član
Kušter Željko, član
Gažić Ivana, član
C
C
Cingula Marijan, član
2. OSNOVA ZA SASTAVLJANJE FINANCIJSKIH IZVJEŠTAJA
Izjava o usklađenosti
Nekonsolidirani financijski izvještaji pripremljeni su u skladu sa Međunarodnim standardima financijskog
izvještavanja usvojenim od strane Europske Unije (dalje u tekstu: MSFI).
Ovi nekonsolidirani financijski izvještaji sastavljeni su samo za Društvo. Konsolidirani financijski izvještaji
Društva i njegovih ovisnih društava, koje Društvo također mora sastaviti u skladu s MSFI i hrvatskim
zakonom, izdani su zasebno, istovremeno kad i nekonsolidirani financijski izvještaji.
Osnove prikaza
Financijski izvještaji Društva pripremljeni su primjenom metode povijesnog troška, osim tamo gdje je
drugačije navedeno. Društvo je pripremilo konsolidirane izvještaje po načelu neograničenosti vremena
poslovanja.
Funkcionalna valuta i valuta prikazivanja
Financijski izvještaji pripremljeni su u kunama, koja predstavlja primarnu valutu gospodarskog okruženja u
kojem Društvo djeluje („funkcionalna valuta“), te su zaokruženi na najbližu tisuću. Službeni tečaj na dan
31. prosinca 2014. godine bio je 7,661471 kuna za 1 EUR (31. prosinca 2013: 7,637643 kuna), 6,302107
kuna za 1 USD (31. prosinca 2013: 5,549000 kuna) i 6,368108 za 1 CHF (31. prosinca 2013.: 6,231758
kuna).
Korištenje procjena i prosudbi
Sastavljanje financijskih izvještaja zahtijeva od Direktora donošenje prosudbi, procjena i pretpostavki koje
utječu na primjenu politika te iskazane iznose imovine i obveza te objavu potencijalnih obveza na datum
izvještaja o financijskom položaju, kao i na iznose prihoda i rashoda za razdoblje. Procjene i povezane
pretpostavke se temelje na povijesnom iskustvu i različitim drugim čimbenicima za koje se vjeruje da su
realni u postojećim okolnostima te informacijama dostupnim na datum pripreme financijskih izvještaja,
rezultat čega čini osnovu za prosuđivanje knjigovodstvene vrijednosti imovine i obveza koja nije direktno
vidljiva iz drugih izvora. Stvarni se rezultati mogu razlikovati od ovih procjena.
Procjene i temeljne pretpostavke redovito se pregledavaju. Izmjene računovodstvenih procjena priznaju
se u razdoblju u kojem su nastale ako utječu isključivo na to razdoblje, odnosno u razdoblju u kojem su
nastale i budućim razdobljima ako utječu na sadašnje i buduće razdoblje.
2. OSNOVA ZA SASTAVLJANJE FINANCIJSKIH IZVJEŠTAJA (NASTAVAK)
Standardi, tumačenja i izmjene objavljenih standarda koji još nisu važeći
Objavljeni su određeni standardi, izmjene i tumačenja postojećih standarda koji se mogu primjenjivati, ali
nisu obvezni za razdoblje koje završava 31. prosinca 2014. godine i/ili nisu usvojeni od strane Europske
Unije te kao takvi nisu primijenjeni u pripremi ovih financijskih izvještaja. Ne očekuje se da ti standardi
imaju značajan utjecaj na financijske izvještaje Društva.
Promjene u prezentiranju ili klasifikaciji stavaka u financijskim izvještajima
Tamo gdje je to potrebno, usporedne informacije su reklasificirane kako bi se postigla usporedivost s
iznosima u tekućoj financijskoj godini i ostalim objavama.
3. ZNAČAJNE RAČUNOVODSTVENE POLITIKE
Sažetak značajnih računovodstvenih politika usvojenih za pripremu financijskih izvještaja naveden je u
nastavku. Politike su dosljedno primjenjivane za sva razdoblja uključena u ove izvještaje, osim ako nije
drukčije navedeno.
Sukladno hrvatskim zakonskim propisima evidencije društva vode se po funkciji.
Operativni segmenti
Operativni segmenti su iskazani u skladu s internim izvještavanjem.
Društvo nema pojedinačni poslovni segment veći od 10% ukupnih prihoda Društva.
Transakcije u stranim valutama
Transakcije u stranim valutama preračunavaju se u kune primjenom srednjeg tečaja HNB-a na dan
transakcije. Monetarna imovina i obveze denominirane u stranoj valuti na dan izvještaja o financijskom
položaju preračunavaju se po tečaju utvrđenom na dan izvještaja o financijskom položaju. Tečajne razlike
nastale zbog preračunavanja priznaju se u računu dobiti i gubitka. Nemonetarna imovina i obveze,
denominirani u stranoj valuti koje se vode po fer vrijednosti preračunavaju se u kune po tečaju na dan
kada je njihova fer vrijednost utvrđena. Nemonetarna imovina te stavke koje se mjere po povijesnom
trošku u stranoj valuti preračunavaju se po tečaju na dan transakcije te se ponovno ne preračunavaju na
datum izvještaja o financijskom položaju.
Tečajne razlike priznaju se u računu dobiti i gubitka kao dio tečajnih dobitaka ili gubitaka od revalorizacije
monetarne imovine i obveza.
Poslovni prihodi
Poslovni prihodi priznaju se uz uvjet da je na kupca prenesen rizik i koristi od vlasništva na proizvodima i
robi te je vjerojatno pritjecanje ekonomskih koristi. Poslovni prihodi se iskazuju po fakturiranoj vrijednosti,
umanjenoj za dane popuste i povrate, ali uključujući prihode od državnih potpora i poticaja te prihode od
ugovora o izgradnji.
U slučaju da je prihod priznat, a nastane nesigurnost naplate za navedeni iznos, priznaje se rashod od
vrijednosnog usklađenja potraživanja. Vrijednosno usklađenje sumnjivih i spornih potraživanja uključeno je
u poslovne rashode.
3. ZNAČAJNE RAČUNOVODSTVENE POLITIKE (NASTAVAK)
Proizvodni troškovi sadržani u realiziranim proizvodima, uslugama i prodanoj robi
Troškovi sadržani u realiziranim proizvodima i robi predstavljaju nabavnu vrijednost i troškove konverzije
nastale u odnosu na prodane proizvode i robu, a troškovi sadržani u uslugama predstavljaju sve izravne i
opće troškove nastale u odnosu na fakturirane usluge.
Financijski prihodi
Financijske prihode čine prihodi od kamata, pozitivnih tečajnih razlika, tantijema i dividendi te prihodi od
nerealiziranih dobitaka.
Priznavanje prihoda je uvjetovano vjerojatnošću pritjecanja ekonomskih koristi i pouzdanošću mjerenja
prihoda.
Prihod od kamata priznaje se primjenom efektivne kamatne stope. Prihod od tantijema priznaje se na
osnovi nastanka događaja. Prihod od dividendi priznaje se kada je priznato pravo na isplatu (izglasavanje
prava na dividendu).
Preračun svih sredstava plaćanja, odnosno potraživanja i obveza u stranoj valuti provodi se u njihovu
protuvrijednost kuna po srednjem tečaju Hrvatske narodne banke važećem na dan izvještaja o
financijskom položaju.
Tečajne razlike koje proizlaze iz valutnih odnosa između datuma transakcije i datuma podmirenja bilo
kojih monetarnih stavaka ili preračuna na datum izvještaja o financijskom položaju smatraju se kao
dobitak ili gubitak od promjena valutnih tečaja.
Financijski rashodi
Financijske rashode čine: rashodi od kamata, negativne tečajne razlike, diskonti, gubici pri prodaji
mjenica, potraživanja od kupaca i ostale financijske imovine, rashodi u visini gubitka pri prodaji dionica i
poslovnih udjela te nerealizirani gubici.
Trošak kamata za zajmove priznat je u računu dobiti i gubitka u periodu kada je zajam korišten. Troškovi
zajmova proizašli s obzirom na odobrene kredite za financiranje nekretnina, postrojenja i opreme kojima je
potrebno znatno vremensko razdoblje da bi bile spremne za namjeravanu upotrebu se kapitaliziraju.
Preračun svih sredstava plaćanja, odnosno potraživanja i obveza u stranoj valuti provodi se u njihovu
protuvrijednost kuna po srednjem tečaju Hrvatske narodne banke važećem na dan izvještaja o
financijskom položaju.
Tečajne razlike koje proizlaze iz valutnih odnosa između datuma transakcije i datuma podmirenja bilo
kojih monetarnih stavaka ili preračuna na datum izvještaja o financijskom položaju smatraju se kao
dobitak ili gubitak od promjena valutnih tečaja.
Porez na dobit
Trošak poreza na dobit temelji se na oporezivoj dobiti za godinu te se sastoji od tekućeg poreza i
odgođenog poreza. Porez na dobit priznaje se u računu dobiti i gubitka, izuzevši stavke koje su direktno
priznate u kapitalu i rezervama pri čemu se porez također priznaje u kapitalu i rezervama. Tekući porez
predstavlja očekivani iznos poreza koji se plaća na oporezivi iznos dobiti za poslovnu godinu, sukladno
poreznim stopama važećim na dan izvještaja o financijskom položaju te svim korekcijama iznosa porezne
obveze za prethodna razdoblja.
3. ZNAČAJNE RAČUNOVODSTVENE POLITIKE (NASTAVAK)
Iznos odgođenog poreza izračunava se metodom bilančne obveze, pri čemu se uzimaju u obzir
privremene razlike između knjigovodstvenih vrijednosti imovine i obveza koje se koriste za potrebe
financijskog izvještavanja i iznosa koji se koriste za potrebe izračuna poreza. Iznos odgođene porezne
imovine ili obveza, priznaje se koristeći poreznu stopu za koju se očekuje da će se primjenjivati na
oporezivu dobit u razdoblju u kojem se očekuje realizacija ili namira knjigovodstvene vrijednosti imovine i
obveza, a na osnovu poreznih stopa važećih na dan izvještaja o financijskom položaju.
Vrednovanje odgođene porezne obveze i imovine odražava porezne posljedice koje slijede iz načina na
koji Društvo očekuje, na datum izvještaja o financijskom položaju, naplatu ili namiru neto knjigovodstvene
vrijednosti imovine i obveza.
Odgođena porezna imovina i obveze se ne diskontiraju te se klasificiraju kao dugoročna imovina i/ili
obveze u izvještaju o financijskom položaju. Odgođena porezna imovina priznaje se samo u visini u kojoj
je vjerojatno da će se moći iskoristiti kao porezna olakšica. Na svaki datum izvještaja o financijskom
položaju, Društvo ponovno procjenjuje nepriznatu potencijalnu odgođenu poreznu imovinu te
knjigovodstvenu vrijednost priznate odgođene porezne imovine.
Nekretnine, postrojenja i oprema
Stavke nekretnina, postrojenja i opreme priznaju se po povijesnom trošku ili procijenjenom trošku
umanjenom za akumuliranu amortizaciju i umanjenja vrijednosti.
Amortizacija se obračunava linearnom metodom kako bi se trošak imovine rasporedio do preostale
vrijednosti tijekom procijenjenog korisnog vijeka. Zemljišta te imovina u pripremi se ne amortiziraju.
Preostala vrijednost imovine, metoda amortizacije te procijenjeni korisni vijek, pregledavaju se na svaki
datum izvještaja o financijskom položaju te po potrebi usklađuju. Neto knjigovodstvena vrijednost imovine
se odmah umanjuje do nadoknadivog iznosa ukoliko je neto knjigovodstvena vrijednost imovine veća od
nadoknadivog iznosa. Dobici i gubici od prodaje određuju se kao razlika naplaćenog iznosa i neto
knjigovodstvene vrijednosti te se uključuju u račun dobiti i gubitka.
Amortizacija materijalne imovine obračunava se po linearnoj metodi tijekom procijenjenog korisnog vijeka
imovine kao što slijedi:
2013. 2014.
Građevinski objekti 2,50% 2,50%
Strojevi 7% 7%
Motorna vozila 12% 12%
Namještaj i oprema 15% 15%
Uredska oprema 15% 15%
Tehnička postrojenja 3,50% 3,50%
Opis imovine
Stope amortizacije
3. ZNAČAJNE RAČUNOVODSTVENE POLITIKE (NASTAVAK)
Nematerijalna imovina
Nematerijalna imovina vodi se po trošku nabave umanjenom za akumuliranu amortizaciju i umanjenja
vrijednosti. Trošak proizašao iz aktivnosti razvoja priznaje se kao nematerijalna imovina ukoliko su
ispunjeni svi zahtjevi sukladno MRS-u 38 “Nematerijalna imovina”. Amortizacija se obračunava linearnom
metodom tijekom procijenjenog korisnog vijeka trajanja nematerijalne imovine.
Amortizacija nematerijalne imovine obračunava se po linearnoj metodi tijekom procijenjenog korisnog
vijeka imovine kao što slijedi:
2013. 2014.
Koncesije, patenti, licencije, robne i uslužne marke,softver i dr. 20% 20%
Opis imovine
Stope amortizacije
Umanjenje vrijednosti nefinancijske imovine
Godišnje se ispituje umanjenje vrijednosti za imovinu koja ima neograničen korisni vijek uporabe i koja se
ne amortizira. Imovina koja se amortizira pregledava se zbog umanjenja vrijednosti kad događaji ili
promijenjene okolnosti ukazuju na to da knjigovodstvena vrijednost možda nije nadoknadiva. Gubitak od
umanjenja vrijednosti priznaje se kao razlika između knjigovodstvene vrijednosti imovine i njenog
nadoknadivog iznosa. Nadoknadivi iznos je fer vrijednost imovine umanjeno za troškove prodaje ili
vrijednost imovine u uporabi, ovisno o tome koji je viši. Za potrebe procjene umanjenja vrijednosti, imovina
se grupira na najnižu razinu kako bi se pojedinačno utvrdio novčani tok (jedinice stvaranja novca).
Nefinancijska imovina za koju je iskazan gubitak od umanjenja vrijednosti, provjerava se na svaki datum
izvještavanja radi mogućeg ukidanja umanjenja vrijednosti.
Nekretnine, postrojenja i oprema i nematerijalna imovina ocjenjuju se radi utvrđivanja umanjenja
vrijednosti u slučajevima kad okolnosti ukazuju na činjenicu da se knjigovodstvena vrijednost imovine
neće moći nadoknaditi.
Kad knjigovodstvena vrijednost imovine premaši nadoknadiv iznos iskazuje se gubitak od umanjenja
vrijednosti u računu dobiti i gubitka po stavkama nekretnina, postrojenja i opreme i nematerijalne imovine
koja je proknjižena po trošku stjecanja, ili se tretira kao smanjenje revalorizacijske rezerve imovine
knjižene po revaloriziranom iznosu ako gubitak nastao umanjenjem vrijednosti ne premašuje iznos njezine
revalorizacije. Ovisno o tome koji je veći, nadoknadivi iznos je ili iznos neto prodajne cijene imovine ili
njegova upotrebna vrijednost.
Ulaganja u ovisna i pridružena društva
Ulaganja u ovisna i pridružena društva iskazuju se po metodi troška ulaganja umanjena za gubitke od
umanjenja vrijednosti ako postoje.
Ovisna društva predstavljaju društva u kojima Društvo ima kontrolu, izravno ili neizravno, nad poslovanjem
društva. Kontrola je ostvarena kada društvo ima pravo upravljanja financijskim i poslovnim politikama
subjekta tako da se ostvare koristi od njegovih aktivnosti.
Pridružena društva su sva društva nad kojima Društvo ima značajan utjecaj, ali nema kontrolu.
3. ZNAČAJNE RAČUNOVODSTVENE POLITIKE (NASTAVAK)
Potraživanja od kupaca i ostala potraživanja
Potraživanja obuhvaćaju potraživanja po osnovi prodaje proizvoda, robe i usluga, iznajmljivanja i prodaje
imovine, uz uvjet da nije ugovorena kamata.
Potraživanja kod kojih je ugovorena kamata klasificirana su u financijsku imovinu.
Dugoročna potraživanja početno se mjere po fer vrijednosti, a nakon toga po amortiziranom trošku
(provodi se diskontiranje primjenom efektivne kamatne stope).
Kratkotrajna potraživanja priznaju se po fer vrijednosti umanjenoj za naplaćene iznose i umanjenja
vrijednosti (vrijednosna usklađenja).
Ako naplata potraživanja postane neizvjesna provodi se umanjenje vrijednosti (vrijednosno usklađenje) uz
uvjet postojanja objektivnog dokaza o umanjenju (financijske poteškoće, kašnjenje u plaćanju ili stečaj
dužnika).
Zalihe
Zalihe sirovina, materijala i rezervnih dijelova početno se mjere po troškovima nabave. Zalihe se korigiraju
na neto vrijednost koja se može realizirati ako je tržišna cijena sirovina, materijala i rezervnih dijelova niža.
Utrošak se mjeri po prosječnoj ponderiranoj cijeni.
Cijena proizvodnje zaliha proizvodnje u toku, poluproizvoda i gotovih proizvoda obuhvaća sve direktne
troškove proizvodnje (izravni materijal) i troškove konverzije (izravni trošak rada, neizravni materijal,
amortizaciju materijalne imovine, održavanje tvorničkih zgrada i opreme te trošak tvorničkog
managementa i administracije), kao i ostalih troškova nastalih u procesu dovođenja zaliha u sadašnje
stanje.
Zalihe u proizvodnji i zalihe gotovih proizvoda početno se mjere po troškovima nabave (troškovi kupnje,
troškovi konverzije). U slučaju da je tržišna cijena proizvoda niža zalihe se korigiraju na neto vrijednost
koja se može realizirati.
Zalihe trgovačke robe evidentiraju se po trošku nabave uvećanom za zavisne troškove. Troškovi nabave
robe obuhvaćaju kupovnu cijenu uključujući uvozne carine, troškove prijevoza, čuvanja i rukovanja te
druge troškove koji se izravno mogu pripisati troškovima nabave umanjenim za diskonte, rabate i
subvencije.
Sitni inventar se otpisuje po stopi od 100% prilikom stavljanja u upotrebu.
Novac i novčani ekvivalenti
Novac i novčani ekvivalenti obuhvaćaju gotovinu, depozite po viđenju kod banaka te ostala kratkotrajna
visoko likvidna ulaganja s dospijećem do 3 mjeseca.
Vremenska razgraničenja
Vremenska razgraničenja su:
- potraživanja ili obveze za koje u obračunskom razdoblju nisu zadovoljeni kriteriji priznavanja prihoda,
odnosno rashoda već se ispunjenje ovih kriterija očekuje u budućim razdobljima, ili
- prihodi ili rashodi priznati u obračunskom razdoblju temeljem načela nastanka događaja, a za koje se u
istom obračunskom razdoblju nisu zadovoljili kriteriji priznavanja potraživanja ili obveza već se
ispunjenje ovih kriterija očekuje u budućim razdobljima.
3. ZNAČAJNE RAČUNOVODSTVENE POLITIKE (NASTAVAK)
Unaprijed plaćeni troškovi se priznaju u visini plaćenog iznosa. Nedospjela naplata prihoda se priznaje u
knjigama po fer vrijednosti naknade koja se očekuje primiti ili potraživanja koje se očekuje priznati.
Odgođeno plaćanje troškova se priznaje po fer vrijednosti očekivanog izdatka ili obveze. Prihod budućeg
razdoblja se priznaje u visini primljenog iznosa ili priznatih potraživanja.
Na svaki slijedeći datum izvještaja o financijskom položaju, stavke vremenskih razgraničenja priznaju se u
iznosu koji je jednak početno priznatom iznosu umanjenom za dio koji se priznaje kao:
- prihod ili rashod tekućeg razdoblja ukoliko se radi o unaprijed plaćenim troškovima ili prihodima
budućeg razdoblja,
- potraživanje ili obveze ukoliko se radi o nedospjeloj naplati prihoda ili odgođenom plaćanju troškova,
Obveze prema dobavljačima i ostale obveze
Obveze prema dobavljačima i ostale obveze iskazuju se po iznosu potrebnom da se podmiri obveza, a što
obično predstavlja fakturirani iznos.
Krediti i zajmovi
Krediti i zajmovi se početno priznaju po fer vrijednosti, umanjenoj za troškove transakcije. U budućim
razdobljima, posudbe se iskazuju po amortiziranom trošku. Sve razlike između primitaka (umanjenih za
troškove transakcije) i otkupne vrijednosti priznaju se u računu dobiti i gubitka tijekom razdoblja trajanja
posudbe, koristeći metodu efektivne kamatne stope.
Posudbe s dospijećem dužim od 12 mjeseci nakon datuma izvještavanja klasificiraju se kao dugoročne
obveze.
Rezervacije za obveze i troškove
Rezervacije za obveze i troškove održavaju se na razini za koju Direktor Društva smatra da su dostatne
za podmirenje mogućih budućih gubitaka. Direktora i funkcije financija utvrđujuću dostatnost rezervacija
na temelju uvida u pojedinačne stavke, trenutačnih gospodarstvenih okolnosti, karakteristika rizika
različitih kategorija transakcija, kao i drugih relevantnih čimbenika.
Najmovi
Društvo unajmljuje određene nekretnine i opremu. Najmovi nekretnina i opreme u kojima Društvo snosi
sve rizike i koristi vlasništva klasificiraju se kao financijski najmovi. Financijski najmovi kapitaliziraju se na
početku najma prema fer vrijednosti unajmljene nekretnine ili sadašnje vrijednosti minimalne najamnine,
ovisno o tome što je niže. Svako plaćanje najma razvrstava se na obveze i financijske rashode kako bi se
dobila konstantna stopa na preostalo financijsko stanje. Kamatna komponenta financijskog rashoda tereti
račun dobiti i gubitka tijekom razdoblja najma. Nekretnine i oprema kupljeni pod financijskim najmom
amortiziraju se po korisnom vijeku upotrebe ili trajanju najma, ovisno o tome što je kraće.
Najmovi u kojima Društvo ne snosi bitan udio rizika i koristi vlasništva klasificiraju se kao operativni
najmovi. Plaćanja po osnovi operativnih najmova iskazuju se u računu dobiti i gubitka prema pravocrtnoj
metodi u razdoblju trajanja najma.
3. ZNAČAJNE RAČUNOVODSTVENE POLITIKE (NASTAVAK)
Primanja zaposlenih
Definirani mirovinski doprinosi
Društvo uplaćuje doprinose u planirana osiguranja prema obvezanoj ugovornoj osnovi. Društvo nema
drugih obveza plaćanja nakon uplate doprinosa. Doprinosi se priznaju kao trošak primanja zaposlenih.
Društvo priznaje rezerviranje za bonuse kada postoji ugovorna obveza ili praksa iz prošlosti na temelju
koje je nastala izvedena obveza. Nadalje, Društvo priznaje obvezu za akumulirane naknade za odsustvo s
posla temeljem neiskorištenih dana godišnjeg odmora na dan financijskih izvještaja.
Kod izračuna potrebnih rezervacija za otpremnine i jubilarne nagrade, obavlja se diskont očekivanih
budućih novčanih tokova koji proizlaze iz navedenih obveza uz primjenu diskontnih stopa koje, prema
mišljenju Direktora Društva, najbolje predstavljaju vremensku vrijednost novca.
Dionički kapital i rezerve
Dionički kapital je iskazan u kunama po nominalnoj vrijednosti.
Sudski sporovi
Protiv Društva se vode radni sporovi. Procjenom Direktora učinak navedenih sporova neće imati značajan
učinak na financijske izvještaje.
Društvo kao vjerovnik vodi sudske sporove radi naplate potraživanja od kupaca za koje je izvršilo
vrijednosna usklađenja, sukladno računovodstvenim politikama.
4. NEKRETNINE, POSTROJENJA I OPREMA
2014. (kuna) Zemljišta Građevinski
objekti Oprema i strojevi
Alati, namještaj,
transportna sredstva
Materijalna imovina u pripremi i
predujmovi za nabavu materijalne
imovine
Ukupno materijalna
imovina
Nabavna vrijednost
Stanje 31. prosinca 2013. godine 15.402.219 88.297.257 188.519.577 17.132.704 1.723.201 311.074.958
Povećanje - 3.923.679 8.719.724 1.139.457 - 13.782.860
Prodaja - - (445.904) (684.823) - (1.130.727)
Otuđenje, rashod, - (80.778) (440.209) (6.685) - (527.672)
Povećanje predujmova i investicija u toku - - - - 16.251.775 16.251.775
Smanjenje predujmova i investicija u toku - - - - (17.187.548) (17.187.548)
Stanje 31. prosinca 2014. godine 15.402.219 92.140.158 196.353.188 17.580.653 787.428 322.263.646
Akumulirana amortizacija
Stanje 31. prosinca 2013. godine - 73.026.972 133.498.168 12.698.740 - 219.223.880
Amortizacija za godinu - 757.670 4.895.095 490.224 - 6.142.989
Prodaja - - (259.256) (195.182) - (454.438)
Otuđenje, rashod - - (309.464) (2.571) - (312.035)
Stanje 31. prosinca 2014. godine - 73.784.642 137.824.543 12.991.211 - 224.600.396
Neto knjigovodstvena vrijednost na 31. prosinca 2013. godine 15.402.219 15.270.285 55.021.409 4.433.964 1.723.201 91.851.078
Neto knjigovodstvena vrijednost na 31. prosinca 2014. godine 15.402.219 18.355.516 58.528.645 4.589.442 787.428 97.663.250
Od ulaganja u građevinske objekte najveća stavka je Hala za bojanje vodenim postupkom. Od ulaganja u
opremu i strojeve najveći dio odnosi se na kupnju horizontalnog obradnog centra Okuma. Društvo je u
2014. godini smanjilo vrijednost dugotrajne imovine zbog dotrajalosti, neupotrebljivosti i prodaje. Dobit od
prodaje dugotrajne materijalne imovine u 2014. godini iznosi 23.950 kn (2013. godine: gubitak 73.364 kn).
Društvo ima osigurane objekte i opremu od požara i drugih opasnosti.
Na dan izvještavanja, na materijalnoj imovini Društva upisano je založno pravo u ukupnom iznosu od
9.885.003 EUR (31. prosinac 2013.:9.733.281 EUR) i 21.050.000 kn (31. prosinac 2013.: 21.050.000 kn)
u korist poslovnih banaka i leasing društva te fiducijarni prijenos vlasništva na poslovnu banku radi
osiguranja novčane tražbine u ukupnom iznosu od 6.500.000 EUR (31. prosinac 2013.: 6.500.000 EUR) i
35.080.000 kn (31. prosinac 2013.: 35.080.000 kn).
Za iznos od 3.760.000 EUR upisanog fiducijarnog prijenosa vlasništva obveza prema kreditoru je
namirena.
Ukupna vrijednost dugotrajne materijalne imovine koja je financirana putem financijskog leasinga, a još
uvijek nije u punom vlasništvu Društva, do otplate posljednje rate leasinga, iznosi 7.859.489 kn.
2013. (kuna) Zemljišta Građevinski
objekti Oprema i strojevi
Alati, namještaj,
transportna sredstva
Materijalna imovina u pripremi i
predujmovi za nabavu materijalne
imovine
Ukupno
Nabavna vrijednost
Stanje 31. prosinca 2012. godine 15.402.219 86.255.516 188.246.017 16.806.618 1.291.551 308.001.921
Povećanje - 2.041.741 5.031.320 770.988 3.521.994 11.366.043
Prodaja - - (756.532) (343.011) - (1.099.543)
Otuđenje i rashod - - (4.001.228) (101.891) (3.090.344) (7.193.463)
Stanje 31. prosinca 2013. godine 15.402.219 88.297.257 188.519.577 17.132.704 1.723.201 311.074.958
Akumulirana amortizacija Stanje 31. prosinca 2012. godine - 72.282.604 132.641.575 12.389.576 - 217.313.755
Trošak za godinu - 744.368 5.181.518 580.346 - 6.506.232
Prodaja - - (374.938) (175.795) - (550.733)
Otuđenje i rashod - - (3.949.987) (95.387) - (4.045.374)
Stanje 31. prosinca 2013. godine - 73.026.972 133.498.168 12.698.740 - 219.223.880
Neto knjigovodstvena vrijednost na 31. prosinca 2012. godine 15.402.219 13.972.912 55.604.442 4.417.042 1.291.551 90.688.166
Neto knjigovodstvena vrijednost na 31. prosinca 2013. godine 15.402.219 15.270.285 55.021.409 4.433.964 1.723.201 91.851.078
Od ulaganja u opremu i strojeve najveći dio odnosi se na povećanje vrijednosti strojeva Borhwerk Union i
tokarski stroj Karusel.
Društvo je u 2013. godini smanjilo vrijednost dugotrajne imovine zbog dotrajalosti, neupotrebljivosti i prodaje.
5. NEMATERIJALNA IMOVINA
2014. (kuna) Software Ukupno
Stanje 31. prosinca 2013. godine 2.989.170 2.989.170
Povećanje 599.393 599.393
Stanje 31. prosinca 2014. godine 3.588.563 3.588.563
Akumulirana amortizacija
Stanje 31. prosinca 2013. godine 2.282.068 2.282.068
Amortizacija za godinu 438.079 438.079
Stanje 31. prosinca 2014. godine 2.720.147 2.720.147
Neto knjigovodstvena vrijednost na 31. prosinca 2013. godine 707.102 707.102
Neto knjigovodstvena vrijednost na 31. prosinca 2014. godine 868.416 868.416
2013. (kuna) Software Ukupno
Nabavna vrijednost Stanje 31. prosinca 2012. godine 2.553.332 2.553.332 Povećanje 435.838 435.838
Stanje 31. prosinca 2013. godine 2.989.170 2.989.170
Akumulirana amortizacija
Stanje 31. prosinca 2012. godine 1.604.003 1.604.003 Trošak za godinu 678.065 678.065
Stanje 31. prosinca 2013. godine 2.282.068 2.282.068
Neto knjigovodstvena vrijednost na 31. prosinca 2012. godine 949.329 949.329
Neto knjigovodstvena vrijednost na 31. prosinca 2013. godine 707.102 707.102
6. ULAGANJE U OVISNA I PRIDRUŽENA DRUŠTVA
kuna
Djelatnost31. prosinca
2013.
Povećanje/
(Smanjenje)
31. prosinca
2014.
Ovisna društva
STROJAR D.O.O. BISTRA (99,37%),
Republika HrvatskaLijevanje lakih i ostalih
obojenih metala 2.741.564 - 2.741.564
MIV-TRADE SARAJEVO (81,25%),
Bosna i Hercegovina
Trgovina na veliko željeznom
robom, instalacijskim
materijalom i opremom za
vodovod i grijanje 61.312 (61.312) -
MIV - TRADE D.O.O. BEOGRAD
(100%), Republika Srbija
Trgovina na veliko metalnom
robom, instalacijskim
materijalima, opremom i
priborom za grijanje 277.301 - 277.301
3.080.177 (61.312) 3.018.865
Pridružena društvaFIDUCIJARNA PRAVA (33,33%) 665.659 - 665.659
3.745.836 (61.312) 3.684.524
Promjene u 2014. god.
U veljači je Društvo steklo 18,75% udjela u povezanom društvu MIV TRADE d.o.o. Sarajevo, čime je
postalo imatelj 100% udjela, a zatim je u travnju izvršena prodaja svih udjela čime je dugotrajna
financijska imovina na poziciji Udjeli kod povezanih poduzetnika smanjena za 61.312 kn.
kuna
Djelatnost31. prosinca
2012.
Povećanje/(S
manjenje)
31. prosinca
2013.
Ovisna društva
STROJAR D.O.O. BISTRA (99,37%),
Republika HrvatskaLijevanje lakih i ostalih
obojenih metala 2.741.564 - 2.741.564
LUNA OTPREMNIŠTVO D.O.O.
(100%), Republika Hrvatska
Djelatnost ovlaštenog
carinskog otpremništva,
šprediterske usluge,
međunarodno otpremništvo 100.000 (100.000) -
MIV-TRADE SARAJEVO (81,25%),
Bosna i Hercegovina
Trgovina na veliko željeznom
robom, instalacijskim
materijalom i opremom za
vodovod i grijanje 61.312 - 61.312
MIV - TRADE D.O.O. BEOGRAD
(100%), Republika Srbija
Trgovina na veliko metalnom
robom, instalacijskim
materijalima, opremom i
priborom za grijanje 277.301 - 277.301
3.180.177 (100.000) 3.080.177
Pridružena društvaFIDUCIJARNA PRAVA (33,33%) 665.659 - 665.659
3.845.836 (100.000) 3.745.836
Promjene u 2013. god.
7. DUGOTRAJNA FINANCIJSKA IMOVINA
31. prosinca
2013.
31. prosinca
2014.
kuna kuna
Dani zajmovi povezanim poduzetnicima 3.300.000 3.300.000
- tekuće dospijeće dugoročnog zajma (300.000) 0
3.000.000 3.300.000
Povezanom društvu Strojar d.o.o. odobren je dugoročni zajam u iznosu od 3,3 mil. kuna, s rokom otplate
do 1. prosinca 2017. godine. U mjesecu lipnju 2014.g., rok počeka je produljen do 31. prosinca
2015.godine, te je produljen i rok povrata do 01. lipnja 2019.godine.
8. ZALIHE
2013. 2014.
kuna kuna
Sirovine i materijal 16.676.628 13.006.588
Proizvodnja u tijeku 16.659.619 22.112.729
Gotovi proizvodi 32.992.326 28.459.856
Trgovačka roba 89.358 88.501
Predujmovi za zalihe 262.236 614.568
66.680.167 64.282.242
Na 31. prosinca 2014. godine sirovine i materijal u iznosu 13.006.588 kn (2013.: 16.676.628 kn) odnose
se na sirovine i materijal u iznosu 10.880.973 kn (2013.: 14.372.659 kn), rezervne dijelove u iznosu
2.111.923 kn (2013.: 2.290.534 kn), sitni inventar i auto gume u iznosu 13.692 kn (2013.: 13.435 kn).
Rezervni dijelovi čine imovinu namijenjenu održavanju proizvodnih kapaciteta.
9. POTRAŽIVANJA OD KUPACA I OSTALA POTRAŽIVANJA
31. prosinca
2013.
31. prosinca
2014.
kuna kuna
Potraživanja od povezanih poduzetnika 7.575.389 3.479.059
Potraživanja od kupaca 37.955.555 34.591.594
Potraživanja od države i drugih institucija 250.845 194.474
Potraživanja od zaposlenih 152.814 106.938
Kratkotrajna financijska imovina 310.000 205.427
Ostala potraživanja 267.458 435.508
46.512.061 39.013.000
Potraživanja od kupaca odnose se na:
31. prosinca
2013.
31. prosinca
2014.
kuna kuna
Potraživanja od kupaca u zemlji 19.531.010 20.843.491
Potraživanja od kupaca u inozemstvu 19.580.762 15.249.618
Vrijednosno usklađenje potraživanja od kupaca (1.156.217) (1.501.515)
37.955.555 34.591.594
Na 31. prosinca 2014. godine potraživanja od zaposlenih u iznosu 106.938 kn (31. prosinca 2013.:
152.814 kuna) odnose se na potraživanja za prehranu zaposlenika.
Na 31. prosinca 2014. godine potraživanja od države i drugih institucija u iznosu od 194.474 kn (31.
prosinca 2013.: 250.845 kn) odnose se na potraživanja za PDV, porez na dobit, za naknade za bolovanja i
ostala plaćena davanja državi i državnim institucijama.
Ostala potraživanja u iznosu 435.508 kn (31. prosinca 2013.: 267.458 kn) najvećim dijelom odnose se na
potraživanja za dane predujmove za uplatu rate kredita u iznosu od 434.655 kuna (31. prosinca 2013.:
201.773 kuna).
Kretanje ispravka vrijednosti potraživanja od kupaca je bilo kako slijedi:
u kn
2013. 2014.
Na dan 1. siječnja 1.885.501 1.156.217
Povećanje 279.117 591.731
Tečajne razlike 8.405 1.267
Smanjenje (1.016.806) (247.700)
Na dan 31. prosinca 1.156.217 1.501.515
Iznos povećanja ispravka vrijednosti za potraživanja od kupaca prikazan je u bilješkama za račun dobiti i
gubitka u iznosu od 591.731 kn (2013.: 279.117 kn) u Bilješci 26. „Ostali troškovi poslovanja“ i u iznosu od
1.267 kn (2013.: 8.405 kn) u Bilješci 28. „Financijski rashodi“ te se odnosi na tečajne razlike po ispravku
vrijednosti inozemnih kupaca.
10. PLAĆENI TROŠKOVI BUDUĆEG RAZDOBLJA I OBRAČUNATI PRIHODI
2013. 2014.
kuna kuna
Unaprijed plaćeni troškovi 371.260 338.451
371.260 338.451
u kn
31. prosinca
2012.Povećanje Smanjenje
31. prosinca
2013.
Unaprijed plaćeni troškovi 102.193 272.621 (3.554) 371.260
102.193 272.621 (3.554) 371.260
31. prosinca
2013.Povećanje Smanjenje
31. prosinca
2014.
Unaprijed plaćeni troškovi 371.260 346.665 (379.474) 338.451
371.260 346.665 (379.474) 338.451
11. NOVAC I NOVČANI EKVIVALENTI
2013. 2014.
kuna kuna
Novac na žiro računu 1.523.007 2.025.730
Novac na deviznom računu 5.159.134 6.476.537
Novac u blagajni 10.909 7.531
Novac u deviznoj blagajni 22.234 28.202
6.715.284 8.538.000
Na 31. prosinca 2014. godine Društvo nije koristilo prekoračenje na računu (31. prosinca 2013. godine: 0
kn) raspoloživog temeljem ugovora s poslovnom bankom o kratkoročnom kreditu za obrtna sredstva po
principu tekućeg računa.
12. DIONIČKI KAPITAL
Prema rješenju Trgovačkog suda u Varaždinu broj Tt-97/1324-3 od 18. siječnja 1999. godine temeljni
kapital Društva na 31. prosinac 2014. godine iznosi 55.566.600 kuna (31. prosinca 2013.: 55.566.600
kuna), a podijeljen je na 15.018 dionica (31. prosinca 2013.: 15.018). Nominalna vrijednost jedne dionice
iznosi 3.700 kuna. Sve dionice u potpunosti su plaćene.
Upravljanje rizikom kapitala
Društvo upravlja svojim kapitalom kako bi osiguralo da Društvu bude omogućen vremenski neograničen
nastavak poslovanja, uz istovremenu realizaciju najvećeg mogućeg povrata za interesne strane kroz
optimiziranje stanja između dužničkog i vlasničkog kapitala. Opća strategija Društva je nepromijenjena
tijekom 2013. i 2014. godine.
Struktura kapitala Društva se sastoji od dužničkog dijela, koji uključuje primljene zajmove i kredite, novca
te vlasničke glavnice koju drže vlasnici matice i koja obuhvaća temeljni kapital, pričuve i zadržanu dobit.
Koeficijent financiranja
Rukovodstvo redovno pregledava strukturu kapitala. U sklopu pregleda rukovodstvo promatra troškove
povezane sa svakom klasom kapitala. Ostvareni koeficijent financiranja Društva je sljedeći:
31. prosinca 31. prosinca
2013. 2014.
kuna kuna
Dug 107.049.559 94.642.418
Novac 6.715.284 8.538.000
Neto (novac)/dug 100.334.275 86.104.418
Glavnica 75.490.669 81.640.990
Omjer duga i glavnice 132,91% 105,47%
Dug je definiran kao obveze po dugoročnim i kratkoročnim zajmovima i kreditima te financijskom leasingu.
Glavnica uključuje sav kapital i sve pričuve Društva.
Vlasnička struktura Društva na datum izvještavanja je kako slijedi:
Pregled dioničara
Broj dionica
31. prosinca
2014.
Udio u kapitalu
% 31. prosinca
2014.
Broj dionica
31. prosinca
2013.
Udio u kapitalu
% 31. prosinca
2013.
Rixecker investment KG 6.147 40,93% 6.147 40,93%
Hypo Alpe-Adria-Bank d.d. 2.573 17,13% 2.573 17,13%
Pectinatus d.d. 1.928 12,84% 1.928 12,84%
Raiffeisenbank Austria d.d. 856 5,70% 856 5,70%
HITA-vrijednosnice d.d./1113 450 3,00% 450 3,00%
HITA-vrijednosnice d.d./1127 370 2,46% 0 0,00%
Skenderović Hranislav 313 2,08% 313 2,08%
Mali dioničari 2.381 15,85% 2.751 18,32%
15.018 100,00% 15.018 100,00%
13. PRIČUVE
Prikaz promjena u pričuvama:
(u kunama)
Stanje Stanje 31. prosinca
2013. Povećanje Smanjenje31. prosinca
2014.
Kapitalne pričuve 7.824.089 - - 7.824.089
Zakonske rezerve 2.778.330 - - 2.778.330
Rezerve za vlastite dionice 1.000.000 - - 1.000.000
Ostale rezerve 2.688.878 - - 2.688.878
Ukupno pričuve 14.291.297 - - 14.291.297
Promjene tijekom razdoblja
Zakonske rezerve
Zakonske rezerve su nastale u skladu s hrvatskim zakonima, koji zahtijevaju da se 5% dobiti za godinu
prenese u ovu rezervu sve dok ona ne dosegne 5% izdanog dioničkog kapitala. Zakonska rezerva, u
iznosu do 5% izdanog dioničkog kapitala, može se koristiti za pokrivanje gubitaka tekuće i prethodnih
godina.
14. ZADRŽANA DOBIT I DOBIT ZA GODINU
31. prosinca
2013.
31. prosinca
2014.
kuna kuna
Zadržana dobit 3.645.568 5.632.772
Dobit za godinu 1.987.204 6.150.321
5.632.772 11.783.093
Zadržana dobit
Društvo je prema odluci Glavne skupštine dobit za 2013. godinu rasporedilo u zadržanu dobit te ona na
datum izvještavanja iznosi 5.632.772 kn (31. prosinca 2013.: 3.645.568 kn).
15. OBVEZE PO DUGOROČNIM KREDITIMA I ZAJMOVIMA
31. prosinca 31. prosinca
2013. 2014.
kuna kuna
Obveze prema bankama 71.243.366 57.661.192 Obveze prema drugim finanacijskim institucijama 727.211 3.370.968
71.970.577 61.032.160
Dugoročne obveze prema bankama u 2014. godini odnose se na primljene dugoročne kredite. Obveze
prema drugim financijskim institucijama odnose se na obveze iz ugovora o leasing-u u svrhu ulaganja u
dugotrajnu imovinu.
Obveze prema bankama i drugim financijskim institucijama
Opis Kamata 2013. 2014.
Krediti i leasing 2,43 - 7 % 71.970.577 kn 61.032.160 kn
71.970.577 kn 61.032.160 kn
Pregled dospijeća obveza na 31. prosinca 2014.:
kuna
15.940.147
25.306.388
12.421.692
12.679.569
2019. godini do 2022. godine 10.624.511
76.972.307
2016. godini
UKUPNO
Dospijeva u:
2015. godini (tekuće dospijeće dugoročnih kredita klasificirano u kratkoročne
obveze)
2017. godini
2018. godini
Pregled dospijeća obveza na 31. prosinca 2013.:
kuna
18.293.269
18.442.402
22.677.398
9.334.243
2018. godini do 2022. godine 21.516.534
90.263.846
2015. godini
UKUPNO
Dospijeva u:
2014. godini (tekuće dospijeće dugoročnih kredita klasificirano u kratkoročne
obveze)
2016. godini
2017. godini
Krediti i zajmovi su osigurani hipotekama nad materijalnom imovinom Društva u ukupnom iznosu od
9.885.003 EUR (31. prosinca 2013.:9.733.281 EUR) i 21.050.000 kn (31. prosinca 2013.: 21.050.000 kn)
u korist poslovnih banaka i leasing društva te fiducijarnim prijenosom vlasništva na poslovnu banku radi
osiguranja novčane tražbine u ukupnom iznosu od 6.500.000 EUR (31. prosinca 2013.: 6.500.000 EUR) i
35.080.000 kn (31. prosinca 2013.: 35.080.000 kn). Za iznos od 3.760.000 EUR upisanog fiducijarnog
prijenosa vlasništva, obveza prema kreditoru je namirena. Ukupna vrijednost dugotrajne materijalne
imovine koja je financirana putem financijskog leasinga, a još uvijek nije u punom vlasništvu Društva, do
otplate posljednje rate leasinga, iznosi 7.859.489 kn.
16. OBVEZE PREMA DOBAVLJAČIMA I OSTALE OBVEZE
2013. 2014.
kuna kuna
Obveze prema povezanim poduzetnicima 224.469 201.224
Obveze prema dobavljačima 24.626.723 33.612.203
Obveze prema zaposlenima 2.902.756 3.151.968 Ostale kratkoročne obveze 5.433.345 603.433
33.187.293 37.568.828
Obveze prema dobavljačima odnose se na:
2013. 2014.
kuna kuna
Dobavljači u zemlji 13.943.539 16.899.552
Dobavljači iz inozemstva 10.683.184 16.712.651
24.626.723 33.612.203
Obveze prema zaposlenima odnose se na:
2013. 2014.
kuna kuna
Obveze za neto-plaće zaposlenima 2.232.071 2.583.097
Obveze za naknade bolovanja HZZO 67.813 56.975
Obveze za prijevoz na posao i s posla 200.054 186.016
Obveze za izvršene ustege na plaći 290.315 220.275
Obveze prema radnicima za prehranu 112.503 105.605
2.902.756 3.151.968
Obveze za neto plaće zaposlenima u iznosu 2.583.097 kn (31. prosinca 2013.: 2.232.071 kn) odnose se
na plaću za prosinac 2014. godine koja je isplaćena u siječnju 2015. godine.
Ostale kratkoročne obveze odnose se na:
31. prosinca 31. prosinca
2013. 2014.
kuna kuna
Obveze za predujmove 5.398.396 569.628
Obveze s osnove udjela u rezultatu 4.395 0
Ostale kratkoročne obveze 30.554 33.805
5.433.345 603.433
Na 31. prosinca 2014. godine obveze za predujmove u iznosu 569.628 kn odnose se na obveze po
primljenim predujmovima od kupaca (31. prosinca 2013. godine: 5.398.396 kn) u mjesecu prosincu 2014.
godine, za ugovorene isporuke u prvom kvartalu 2015. godine.
Na 31. prosinca 2014. godine ostale kratkoročne obveze u iznosu 33.805 kn (31. prosinca 2013.: 30.554
kn) odnose se na obveze prema članovima Nadzornog odbora u iznosu 20.400 kn (31. prosinca 2013.:
17.850 kn), obveze prema vanjskim članovima u iznosu 2.500 kn (31. prosinca 2013.: 1.800 kn) te za
naknadno odobrene popuste i rabate u iznosu 10.905 kn (31. prosinca 2013.: 10.904 kn).
17. OBVEZE ZA POREZE, DOPRINOSE I NAKNADE
2013. 2014.
kuna kuna
Obveze za porez na dodanu vrijednost 1.104.021 897.541
Obveze za doprinose iz i na plaće 1.312.416 1.507.351
Obveze za porez na dohodak iz plaće i prirez na porez 216.369 238.709
Obveze za poreze, prireze i doprinose po drugim isplatama 7.635 13.899
Ostale obveze za poreze, doprinose i naknade 332.298 183.682
2.972.739 2.841.182
Obveze za doprinose iz i na plaće u iznosu 1.507.351 kn (31. prosinca 2013.: 1.312.416 kn) te porez na
dohodak i prirez na porez u iznosu 238.709 kn (31. prosinac 2013.: 216.369 kn) odnose se na obračunate
plaće za prosinac 2014. godine koje su isplaćene u siječnju 2015. godine pri čemu su plaćena i
pripadajuća javna davanja.
18. OBVEZE PO KRATKOROČNIM KREDITIMA I ZAJMOVIMA
31. prosinca 31. prosinca
2013. 2014.
kuna kuna
Obveze prema bankama i drugim financijskim institucijama 34.412.024 33.324.152
Obveze za kamate 666.958 286.105
35.078.982 33.610.257
Na 31. prosinca 2014. godine obveze za kamate se odnose na kamate po kreditima banaka u iznosu od
286.105 kn (31. prosinca 2013.: 666.958 kn).
Obveze prema bankama i drugim financijskim institucijama
U kunama
31. prosinca 31. prosinca
Opis Kamata 2013. 2014.
kratkoročni krediti 6 - 6,7 % 16.118.755 17.384.005
tekuće dospijeće dugoročnog kredita 18.293.269 15.940.147
34.412.024 33.324.152
Obveze prema poslovnoj banci temeljem dobavljačkog factoringa iznose 2.733.370 kn (31. prosinca
2013.:0 kn).
19. ODGOĐENO PLAĆANJE TROŠKOVA I PRIHOD BUDUĆEG RAZDOBLJA
31. prosinca 31. prosinca
2013. 2014.
kuna kuna
Rezerviranja za reklamacije 200.000 250.000
Rezerviranja za godišnje odmore 438.256 595.944
Rezerviranja za jubilarne nagrade 76.500 49.000
Odgođeno plaćanje troškova 167.772 99.522
882.528 994.466
U kn31. prosinca
2012. Povećanje Smanjenje
31. prosinca
2013.
Odgođeni prihodi budućeg razdoblja 650.000 25.230 (475.230) 200.000
Obračunati troškovi poslovanja 1.626.832 859.428 (1.803.732) 682.528
2.276.832 884.658 (2.278.962) 882.528
U kn31. prosinca
2013. Povećanje Smanjenje
31. prosinca
2014.
Odgođeni prihodi budućeg razdoblja 200.000 50.000 0 250.000
Obračunati troškovi poslovanja 682.528 837.901 (775.963) 744.466
882.528 887.901 (775.963) 994.466
20. PRIHODI OD PRODAJE
2013. 2014.
kuna kuna
Prihodi od prodaje u zemlji: 62.617.842 63.478.604
- proizvoda 60.629.617 60.783.964
- usluga 453.972 496.383
- trgovačke robe 1.534.253 2.198.257
Prihodi od prodaje u inozemstvu: 98.105.132 131.286.613
- proizvoda i usluga 97.290.850 130.156.566
- trgovačke robe i ostalog 814.282 1.130.047
Prihodi od prodaje proizvoda i usluga povezanim poduz. 8.561.354 5.328.811
169.284.328 200.094.028
Tijekom 2014. godine ostvaren je porast prodaje na domaćem tržištu za 3% u odnosu na prošlu godinu i rast prodaje na inozemnom tržištu za 28%.
21. TROŠKOVI PRODANE ROBE
2013. 2014.
kuna kuna
Promjena vrijednosti zaliha proizvodnje u tijeku i gotovih proizvoda1.881.713 (1.171.146)
Materijalni troškovi 98.838.666 120.852.911
100.720.379 119.681.765
Materijalne troškove čine:
2013. 2014.
kuna kuna
Troškovi sirovina i materijala 84.505.926 103.094.465
Troškovi prodane robe 3.869.967 5.315.439
Ostali vanjski troškovi 10.462.773 12.443.007
98.838.666 120.852.911
Troškovi sirovina i materijala:
2013. 2014.
kuna kuna
Osnovne sirovine i materijal 70.408.726 88.721.107
Potrošena energija 11.971.263 11.587.579
Potrošeni rezervni dijelovi 1.827.175 2.415.180
Otpis sitnog inventara, ambalaže i auto-guma 298.762 370.599
84.505.926 103.094.465
Ostali vanjski troškovi:
2013. 2014.
kuna kuna
Usluge telefona, pošte i prijevoza 2.034.664 2.240.315
Vanjske usluge pri doradi i izradi proizvoda 2.019.523 3.636.415
Usluge održavanja 1.708.807 1.996.836
Usluge registracije vozila i troškovi dozvola 41.282 16.078
Troškovi zakupa i lizinga 507.472 578.393
Troškovi revizije i savjetovanja 792.993 1.001.224
Komunalne usluge 1.684.039 1.518.181
Usluge posredovanja i provizija 594.733 523.830
Usluge vanjskih radnika 30.159 58.816
Ostali troškovi usluga 1.049.101 872.920
10.462.773 12.443.007
22. OSTALI POSLOVNI PRIHODI
2013. 2014.
kuna kuna
Prihodi od prodaje dugotrajne materijalne imovine 0 23.950
Prihodi od otpisa obveza i zastara 602.576 247.730
Prihodi od ukidanja dugoročnih rezerviranja i naknadno naplaćeni
prihodi 871.425 296.170
Prihodi od viškova 252.804 265.877
Ostali poslovni prihodi 92.306 40.940
1.819.111 874.667
23. TROŠKOVI ZAPOSLENIH
2013. 2014.
kuna kuna
Neto plaće i nadnice 28.778.064 31.467.734
Troškovi poreza i doprinosa iz plaće 10.831.513 11.925.736
Doprinosi na plaće 6.861.071 7.954.918
46.470.648 51.348.388
Rast troškova zaposlenih vezan je uz povećanje obima proizvodnje u 2014.g. u odnosu na 2013.g., uslijed
čega je bio nužan dodatan angažman radnika u pojedinim segmentima proizvodnje, uz dodatne stimulacije.
Broj zaposlenih na 31. prosinca 2014. u Društvu je bio 615 (31. prosinca 2013.: 674).
24. TROŠKOVI MARKETINGA I UNAPREĐENJA PRODAJE
2013. 2014.
kuna kuna
Usluge promidžbe, sponzorstva i troškovi sajmova 231.161 337.230
231.161 337.230
25. AMORTIZACIJA
2013. 2014.
kuna kuna
Amortizacija nematerijalne imovine 678.065 438.079
Amortizacija materijalne imovine 6.506.232 6.142.989
7.184.297 6.581.068
26. OSTALI TROŠKOVI POSLOVANJA
2013. 2014.
kuna kuna
Vrijednosno usklađenje kratkotrajne imovine 279.117 591.731
Ostali troškovi 7.342.374 9.504.381
Ostali poslovni rashodi 726.329 1.742.423
8.347.820 11.838.535
Vrijednosno usklađenje kratkotrajne imovine u iznosu 591.731 kn (2013.: 279.117 kn) odnosi se na
vrijednosna usklađenja potraživanja od kupaca sukladno računovodstvenoj politici Društva.
Ostali troškovi odnose se na:
2013. 2014.
kuna kuna
Troškovi naknada radnicima 4.181.762 3.969.732
Troškovi reprezentacije 443.055 760.740
Premije osiguranja 503.234 487.226
Porezi, doprinosi koji ne zavise od poslovnog rezultata, članarine i
druga davanja315.859 71.014
Bankarske usluge i troškovi platnog prometa 934.613 755.989
Stipendije i nagrade učenicima i studentima na prakt. radu 37.200 36.000
Troškovi ostalih materijalnih prava zaposlenih 204.174 2.360.728
Naknade članovima nadzornog i upravnog odbora, prokuristima,
ugovori o djelu, autorski honorari499.652 517.652
Ostali troškovi 222.825 545.300
7.342.374 9.504.381
U 2014. g. zaposlenicima je isplaćen dio iznosa temeljem materijalnih prava koji se sukladno odredbama
Zakona o porezu na dohodak mogu neoporezivo isplatiti.
Troškovi ostalih materijalnih prava zaposlenih u 2014.g. najvećim dijelom odnose se isplaćene otpremnine
i plaćena davanja u vezi s otpremninama za otkaze radnicima uslijed reorganizacije i optimizacije broja
zaposlenih u iznosu 1.384.128 kn.
Troškovi naknada radnicima u iznosu 3.969.732 kn (2012.: 4.181.762 kn) odnose se na:
2013. 2014.
kuna kuna
Dnevnice za službena putovanja 160.862 159.627
Troškovi noćenja i ostali troškovi na sl. putu 236.373 253.465
Troškovi prijevoza radnika na posao i s posla 3.771.081 3.542.224
Naknada za uporabu privatnog automobila u poslovne svrhe 2.818 10.004
Doprinos za zdrav. osig. na službenom putu u inozemstvu 10.628 4.412
4.181.762 3.969.732
Ostali poslovni rashodi odnose se na:
2013. 2014.
kuna kuna
Neotpisana vrijednost rashodovane ili prodane imovine 73.378 212.443
Otpis rashodovanog materijala 0 117.104
Inventurni manjkovi 157.869 218.100
Otpisi nenaplaćenih potraživanja 0 411
Troškovi naknadnih reklamacija za prodane proizvode 277.605 310.206
Naknadno odobreni popusti i rabati 0 154.353
Kazne, penali i naknade šteta 40.002 213.704
Naknadno utvrđeni rashodi iz prošlih godina 41.657 344.144
Donacije (darovanja) 135.818 126.700
Ostali poslovni rashodi 0 45.258
726.329 1.742.423
27. FINANCIJSKI PRIHODI
2013. 2014.
kuna kuna
Prihodi od kamata 106.508 10.849
Prihodi od tečajnih razlika 3.416.408 2.513.661 Ostali financijski prihodi 8.782 58.565
3.531.698 2.583.075
Prihodi od kamata za 2014. godinu u iznosu 10.849 kn (2013.: 106.508 kn) odnose se najvećim dijelom na
zatezne kamate obračunate kupcima.
Prihodi od tečajnih razlika za 2014. godinu u iznosu 2.513.661 kn (2013.: 3.416.408 kn) odnose se na
pozitivne tečajne razlike po kreditima u iznosu 1.832.155 kn (2013.: 2.346.570 kn), na tečajne razlike po
potraživanjima od kupaca u inozemstvu u iznosu 379.370 kn (2013.: 655.626 kn), na tečajne razlike po
uvozu u iznosu 162.704 kn (2013.: 272.071 kn) te na tečajne razlike po deviznom računu i blagajni u
iznosu 139.432 kn (2013.: 142.141 kn).
28. FINANCIJSKI RASHODI
2013. 2014.
kuna kuna
Rashodi od kamata 5.297.756 4.717.208
Negativne tečajne razlike 4.277.558 2.794.919 Ostali financijski rashodi 118.314 102.336
9.693.628 7.614.463
Rashodi od kamata odnose se pretežito na obračunate kamate temeljem primljenih kredita od banaka i
drugih kreditora. Negativne tečajne razlike za 2014. godinu u iznosu 2.794.919 kn (2013.: 4.277.558 kn)
odnose se na tečajne razlike po uvozu i izvozu u iznosu 566.990 kn (2013.: 760.550 kn), tečajne razlike
po kreditima u iznosu 2.127.974 kn (2013.: 3.371.283 kn) i tečajne razlike po deviznom računu i blagajni u
iznosu 99.954 kn (2013.: 145.725 kn).
29. POREZ NA DOBIT
Porez na dobit priznat u računu dobiti i gubitka
Obveza poreza na dobit obračunava se na poreznu osnovicu po poreznoj stopi do 20%, u skladu s
hrvatskim zakonom.
2012. 2013.
kuna kuna
Trošak tekućeg poreza - -
Društvo nema obvezu poreza na dobit zbog korištenja prava na prijenos poreznog gubitka iz 2010.
godine.
Usklada do računovodstvenog rezultata
Usklađenje poreza na dobit za godinu s dobiti iskazanom u izvještaju o sveobuhvatnoj dobiti je kako
slijedi:
2013 2014
kuna kuna
Dobit kao razlika između prihoda i rashoda 1.987.204 6.150.321
Porez na dobit po stopi od 20% 397.441 1.230.064
Porezno nepriznati rashodi 100.220 121.030
Neoporezivi prihod (19.469) (26.576)Efekt neiskorištenih prenosivih poreznih gubitaka temeljem
prethodno nepriznate odgođene porezne imovine (478.192) (1.324.518)
Porez na dobit - -
Neiskorišteni porezni gubici
2013 2014
kuna kuna
Neiskorišteni porezni gubici preneseni iz prethodnih razdoblja 16.157.919 13.766.958
Porezni dobitak tekućeg razdoblja (2.390.961) (6.622.591)
Neiskorišteni porezni gubici prenosivi u buduća razdoblja 13.766.958 7.144.367
Porezni gubici mogu se iskoristiti za smanjenje buduće oporezive dobiti. Porezni gubici mogu se prenositi
u razdoblju do pet godina nakon godine u kojoj je gubitak ostvaren. Odgođeni porez po navedenim
gubicima nije priznat radi neizvjesnosti ostvarivanja visine oporezive osnovice u narednim razdobljima.
Na datum izvještavanja neto porezni gubici raspoloživi za prijenos istječu kako slijedi:
Efekt poreza
po 20%
Efekt poreza
po 20%
2013 2013 2014 2014
kuna kuna kuna kuna
Porezni gubitak iz 2010. godine - ističe
31. prosinca 2015. 8.153.154 1.630.631 1.530.563 306.113Porezni gubitak iz 2011. godine - ističe
31. prosinca 2016. 5.613.804 1.122.761 5.613.804 1.122.761
13.766.958 2.753.392 7.144.367 1.428.874
30. ZARADA PO DIONICI
Osnovna zarada po dionici
Osnovna zarada po dionici izračunava se na način da se neto dobit Društva podijeli s prosječno
ponderiranim brojem ukupnih redovnih dionica umanjenim za ponderirani prosječni broj redovnih dionica
koje je Društvo kupilo i drži kao vlastite dionice.
2013. 2014.
Broj dionica 15.018 15.018
U kunama Osnovna zarada po dionici Sveobuhvatna dobit raspodjeljiva vlasnicima 1.987.204 6.150.321
Osnovna zarada po dionici 132,32 409,53
31. IZVANBILANČNI ZAPISI
2013. 2014.
kuna kuna
Izdana garancije i otvoreni akreditivi 3.634.555 2.865.186
Ostali izvanbilančni zapisi 466.507 330.071
4.101.062 3.195.257
Na 31. prosinac 2014. godine izdane garancije i otvoreni akreditivi odnose se na izdane garancije u iznosu
1.477.840 kn (2013.: 3.221.374 kn) i otvorene akreditive u iznosu 1.387.346 kn (2012.: 413.181 kn).
32. TRANSAKCIJE S POVEZANIM STRANAMA
Društvo smatra da je neposredno povezana osoba s ovisnim i pridruženim društvima, Direktorom te
ostalim izvršnim rukovodstvom (zajedno “ključno rukovodstvo”) te članovima uže obitelji ključnog
rukovodstva, u skladu s definicijom navedenom u Međunarodnom računovodstvenom standardu 24
“Objavljivanje povezanih stranaka” (“MRS 24”).
Ključne transakcije s neposredno povezanim osobama
Dioničko društvo MIV d.d. Varaždin je imatelj 99,37% poslovnih udjela u Strojar-u d.o.o. Bistra te 100% u
METALSKA INDUSTRIJA VARAŽDIN – TRADE BEOGRAD d.o.o. Društvo je u 7. travanja 2014. g.
prodalo sve udjele u povezanom društvu MIV-TRADE d.o.o Sarajevo. Društvo ima sudjelujući interes u
obliku fiducijarnih prava na 33,33% poslovnih udjela.
Društvo je u promatranom razdoblju ostvarivalo sljedeće najznačajnije prihode iz odnosa s povezanim
osobama: prihode od prodaje proizvoda, materijala i usluga te sljedeće najznačajnije rashode iz odnosa s
povezanim osobama u vezi prodaje proizvoda, materijala i usluga.
Najznačajnija potraživanja od povezanih poduzetnika odnose se na potraživanja za zajmove, potraživanja
od prodaje proizvoda, materijala i usluga, a najznačajnije obveze iz odnosa s povezanim osobama odnose
se na primljene isporuke dobara i usluga.
U kunama
2014.
Potraživanja Obveze Prihodi RashodiPovezana osoba 31.12.2014. 31.12.2014. 2014. 2014.
Strojar d.o.o. 4.627.994 201.224 2.359.838 2.359.838
MIV - trade d.o.o. Beograd 2.356.492 0 2.968.973 2.924.438
6.984.486 201.224 5.328.811 5.284.276
2013.
Potraživanja Obveze Prihodi RashodiPovezana osoba 31.12.2013. 31.12.2013. 2013. 2013.
Strojar d.o.o. 3.656.526 223.798 1.617.465 1.617.465
Luna-otpremništvo d.o.o. - - 970 970
MIV - trade d.o.o. Sarajevo 4.435.321 671 4.099.077 4.037.590
MIV - trade d.o.o. Beograd 2.783.542 - 2.843.841 2.801.183
10.875.389 224.469 8.561.353 8.457.208
Društvo ima sudjelujući interes u obliku fiducijarnih prava na 33,33% poslovnih udjela za koje do trenutka
izrade ovih bilješki nije bilo u mogućnosti prikupiti financijske izvještaje i uskladiti odnose s navedenom
povezanom osobom. Temeljem navedenog Društvo nije bilo u mogućnosti prikazati navedene odnose.
Transakcije s ključnim menadžmentom i članovima Nadzornom odbora
Ključno rukovodstvo uključuje Direktora, rukovoditelje sektora, rukovoditelje proizvodnih jedinica,
rukovoditelje samostalnih odjela i Nadzorni odbor Društva. Naknade članovima ključnog rukovodstva
obuhvaćaju ukupni bruto iznos njihove kompenzacije, uključujući kratkoročne i dugoročne povlastice kao
su osnovna plaća, mirovinski doprinosi, božićnice, naknada prijevoza s posla i na posao te ostale
naknade.
Ukupni troškovi primanja direktora i ključnog rukovodstva iznose 4.678.815 kn (2013.: 3.946.071 kn).
Ukupne naknade Nadzornom odboru iznose 455.998 kn (2013.: 453.187 kn).
33. UPRAVLJANJE RIZICIMA
U ovoj bilješci izneseni su detalji o izloženosti Društva rizicima i opisane su metode koje rukovodstvo
koristi za upravljanje rizicima.
Najznačajnije vrste financijskih rizika kojima je Društvo izloženo su:
kreditni rizik,
rizik likvidnosti i
tržišni rizik.
Tržišni rizik uključuje rizik promjene tečaja, rizik promjene kamatnih stopa i cjenovni rizik.
U Društvu je uspostavljen sustav u kojem rukovodstvo na odgovarajućim razinama koordinira pristupom
domaćem i međunarodnom financijskom tržištu, prati financijske rizike koji se odnose na poslovanje
Društva i njima upravlja putem internih izvještaja o rizicima u kojima su izloženosti analizirane po stupnju i
veličini rizika. Riječ je o tržišnim rizicima, koji uključuju valutni rizik, rizik fer vrijednosti kamatne stope i
cjenovni rizik, zatim kreditnom riziku, riziku likvidnosti i kamatnom riziku novčanog toka.
Društvo nastoji svesti učinke spomenutih rizika na najmanju moguću razinu. Društvo ne zaključuje
ugovore o financijskim instrumentima, uključujući derivativne financijske instrumente, niti njima trguje za
spekulativne namjene. Društvo posluje na međunarodnom tržištu, čime je izloženo tržišnom riziku od
promjena valutnih tečajeva.
Kreditni rizik
Kreditni rizik je rizik prestanka otplaćivanja obveze ili potencijalne obveze druge strane s kojom je Društvo
izvršilo transakciju te će time uzrokovati nastajanje financijskih gubitaka Društva.
Izloženost kreditnom riziku
Knjigovodstvena vrijednost financijske imovine predstavlja izloženost kreditnom riziku koja na datum
izvještavanja iznosi kako slijedi:
31. prosinca
2013.
31. prosinca
2014.
kuna kuna
Potraživanja od kupaca i ostala potraživanja 46.512.061 39.013.000
Novac i novčani ekvivalenti 6.715.284 8.538.000
Ulaganje u ovisna i pridružena društva 3.745.836 3.684.524
Dugotrajna financijska imovina 3.000.000 3.300.000Plaćeni troškovi budućeg razdoblja i obračunati
prihodi 371.260 338.451
60.344.441 54.873.975
Gubici od umanjenja vrijednosti
Starosna struktura potraživanja od kupaca i povezanih poduzetnika na datum izvještavanja je kako slijedi:
31. prosinca 2013. 31. prosinca 2014.
kuna kuna
Nije dospjelo 32.256.995 26.451.078
Dospjelo 0-90 dana 10.774.037 10.074.063
Dospjelo 91-180 dana 1.004.528 1.128.886
Dospjelo 181-360 dana 1.698.077 651.028
Starije od godine dana 953.524 1.267.112
Vrijednosna usklađenja (1.156.217) (1.501.515)
45.530.944 38.070.653
Prema mišljenju Direktora, maksimalna izloženost odražava iznos potraživanja i druge kratkotrajne
imovine umanjen za iznos priznatih umanjenja vrijednosti na datum izvještaja o financijskom položaju.
Društvo je usvojilo politiku poslovanja isključivo s kreditno sposobnim stranama i pribavljanja dostatnih
instrumenata osiguranja kako bi ublažila rizik financijskog gubitka zbog neispunjenja obveza. Društvo
posluje samo sa subjektima čiji je rejting ekvivalentan investicijskom stupnju ili viši. Društvo koristi druge
javne izvore financijskih informacija i vlastite evidencije za ocjenjivanja svojih značajnih kupaca. Izloženost
Društva i kreditni rejting strana s kojima posluje se kontinuirano prate, a ukupna vrijednost zaključenih
transakcija se raspoređuje na odobrene klijente. Potraživanja od kupaca se odnose na ograničen broj
kupaca s međunarodnog tržišta. Kreditna analiza se provodi na temelju financijskog stanja potraživanja i
po potrebi se pribavlja osigurateljsko pokriće za kreditna jamstva.
Rizik likvidnosti
Rizik likvidnosti, koji se smatra rizikom financiranja, je rizik da će se Društvo susresti s poteškoćama u
prikupljanju sredstava za podmirenje obveza povezanih s financijskim instrumentima u roku. Pristup
Društva upravljanju likvidnošću je osiguranje, u najvećoj mogućoj mjeri, da će u svakom trenutku biti u
dovoljnoj mjeri likvidno kako bi bilo u mogućnosti ispuniti svoje obveze na vrijeme, i pod normalnim i pod
izvanrednim okolnostima, bez uzrokovanja neprihvatljivih gubitaka ili riskiranja nanošenja štete reputaciji
Društva. Rizik likvidnosti proizlazi iz svakodnevnih aktivnosti.
U nastavku su navedena ugovorena dospijeća financijskih obveza Društva:
U kunama
0 - 12 1 - 2 2 i više
mjeseci godine godina
Krediti i ostale financijske obveze 94.642.417 33.610.257 25.306.388 35.725.773
Obveze prema dobavljačima i
povezanim poduzetnicima 33.813.427 33.813.427 - -
128.455.844 67.423.684 25.306.388 35.725.773
Knjigovodstvena
vrijednost31. prosinca 2014. godine
U kunama
0 - 12 1 - 2 2 i više
mjeseci godine godina
Krediti i ostale financijske obveze 107.049.559 35.078.982 18.442.402 53.528.175 Obveze prema dobavljačima i
povezanim poduzetnicima 24.851.192 24.851.192 - -
131.900.751 59.930.174 18.442.402 53.528.175
Knjigovodstvena
vrijednost31. prosinca 2013. godine
U Društvu je uspostavljen sustav prema kojem je upravljanje rizicima spušteno na niže operativne razine,
te krajnju odgovornost za upravljanje rizikom likvidnosti snosi rukovodstvo na odgovarajućim razinama, a
koji sustav predstavlja kvalitetan okvir za upravljanje rizikom likvidnosti po kratkim, srednjim i dugim
pozicijama Društva u kojem se definiraju zahtjevi koji se odnose na upravljanje likvidnošću. Društvo
upravlja svojom likvidnošću održavanjem adekvatnih pričuva, korištenjem odgovarajućih bankovnih
kreditnih proizvoda kroz kontinuirano praćenje prognoziranih i ostvarenih novčanih tokova te usklađivanje
dospijeća financijske imovine i financijskih obveza.
Društvo nije značajno izloženo riziku likvidnosti. Kratkotrajna imovina Društva, na datum izvještaja o
financijskom položaju, veća je od kratkoročnih obveza Društva te prema procjeni Društva ne postoji rizik
da će Društvo biti u nemogućnosti podmiriti svoje kratkoročne obveze.
Tržišni rizik
Tržišni rizik je rizik da će promjena tržišnih cijena, kao što su promjena tečajeva stranih valuta i kamatnih
stopa utjecati na prihod Društva. Cilj upravljanja tržišnim rizikom jest upravljanje i kontroliranje izloženosti
tržišnom riziku unutar prihvatljivih parametara, optimizirajući povrat. Najznačajniji tržišni rizik Društva
vezan je uz rizik promjene cijena sirovina i materijala.
Cjenovni rizik
Najveće tržište na kojem Društvo nabavlja sirovine i materijale te pruža i prodaje svoje proizvode je strano
tržište. Društvo na temelju tržišnih cijena određuje cijene svojih proizvoda.
Valutni rizik
Društvu je dozvoljeno izvršavati transakcije denominirane u valutama koje nisu njegova funkcionalna
valuta. Sukladno tome, Društvo je izloženo riziku da se relativan odnos njegove funkcionalne valute i
drugih stranih valuta može promijeniti, što će imati obrnuti utjecaj na vrijednost toga dijela imovine i
obveza Društva koji je denominiran u stranoj valuti.
Društvo se izlaže valutnom riziku prilikom prodaje, nabave, kratkoročnih i dugoročnih kredita u stranoj
valuti. Društvo većinu prihoda ostvaruje na inozemnom tržištu. Nabavu robe Društvo velikim dijelom
ostvaruje na inozemnom tržištu. Zbog navedenog Društvo je izloženo valutnom riziku koji proizlazi iz
raznih promjena tečajeva stranih valuta vezanih uglavnom za Euro i može utjecati na buduće poslovne
rezultate i novčane tokove. U ovom dijelu Društvo ne koristi derivativne instrumente za aktivnu zaštitu od
izloženosti valutnom riziku.
Ukupna izloženost Društva prema promjenama tečaja stranih valuta na datum izvještaja o financijskom
položaju bila je sljedeća:
31. prosinca
2013.
31. prosinca
2014.
kuna kuna
Imovina
Kuna 195.411.158 195.458.174
Euro 24.171.337 22.229.582
USD - 127
GBP 293
Ukupno imovina 219.582.788 217.687.883
Glavnica i obveze
Kuna 120.607.110 143.008.066
Euro 98.975.678 74.679.817
USD -
GBP -
Ukupno glavnica i obveze 219.582.788 217.687.883
Neto pozicija - Kuna 74.804.048 52.450.108
Neto pozicija - EUR (74.804.341) (52.450.235)
Neto pozicija - USD - 127
Neto pozicija - GBP 293 0
U odnosu na iskazano stanje na datum izvještavanja ako bi se EUR smanjio/povećao za 1% u odnosu na
kunu uz pretpostavku da su svi ostali pokazatelji nepromijenjeni, prema procjeni Direktora ne bi imao
značajan utjecaj na ukupnu imovinu i neto dobit za izvještajno razdoblje kao rezultat dobitaka/gubitaka od
tečajnih razlika iz odnosa s dobavljačima i obveza po primljenim kreditima.
Kamatni rizik
Većina financijske imovine Društva je nekamatonosna dok se na financijske obveze Društva dijelom ne
obračunava kamata te su dijelom odobrene uz fiksnu kamatu. Budući da Društvo nema značajnu imovinu
koja ostvaruje prihod od kamata, prihodi Društva i novčani tok iz poslovnih aktivnosti nisu u značajnoj
mjeri ovisni o promjenama tržišnih kamatnih stopa. Krediti odobreni po fiksnim kamatnim stopama izlažu
Društvo riziku fer vrijednosti kamatne stope. Zbog činjenice da Društvo koristi kredite s promjenjivim
kamatnim stopama Društvo je izloženo riziku promjene kamatnih stopa.
Društvo ne koristi derivativne instrumente za aktivnu zaštitu od izloženosti kamatnom riziku novčanog toka
i rizika fer vrijednosti kamatne stope, međutim Društvo kontinuirano prati promjene kamatnih stopa.
Simuliraju se različite situacije uzimajući u obzir refinanciranje, obnavljanje sadašnjeg stanja i alternativno
financiranje.
Na datum izvještaja o financijskom položaju za obveze po kreditima i ostale obveze obračunava se
kamata kako slijedi:
31. prosinca 2013. 31. prosinca 2014.
kuna kuna
Instrumenti s fiksnom kamatnom stopom
Financijska imovina - 3.300.000
Financijske obveze (5.854.792) (3.808.304)
Neto iznos (5.854.792) (3.808.304)
Instumenti s varijabilnom kamatnom stopom
Financijska imovina 9.992.141 8.502.267
Financijske obveze (101.194.767) (90.834.113)
Neto iznos (91.202.626) (82.331.846)
Analiza osjetljivosti u nastavku temeljena je na izloženosti riziku promjene kamatnih stopa tijekom godine.
Za obveze vezane za promjenjivu kamatnu stopu analiza je izrađena prema planu otplate za pojedinu
obvezu po kreditu i financijskom leasingu.
Fer vrijednost
Društvo je efektivno sa datumom izvještavanja usvojilo MSFI 13: Mjerenje fer vrijednosti koji postavlja
jedinstveni okvir za mjerenja i objave o fer vrijednosti kada takva mjerenja zahtijevaju ili dozvoljavaju ostali
MSFI-evi. MSFI 13 ujedinjuje definiciju fer vrijednosti kao cijenu koja bi se primila prilikom prodaje
sredstva ili platila prilikom prijenosa obveze u uobičajenoj transakciji između sudionika na tržištu na dan
mjerenja. MSFI 13 zamjenjuje i proširuje zahtjeve za objavama vezanim za mjerenje fer vrijednosti ostalih
MSFI-eva. Sukladno tome, Društvo je uključilo dodatne objave po pitanju mjerenja fer vrijednosti kao što
je objašnjeno u nastavku. U skladu s prijelaznim odredbama MSFI-a 13, Društvo je primijenilo nove
smjernice oko mjerenja fer vrijednosti efektivno s datumom izvještavanja, pri tom ne usklađujući
usporedne podatke za nove objave. Bez obzira na prethodno navedeno, promjena nije imala značajan
utjecaj na mjerenje konsolidirane imovine i obveza Društva.
Nadalje, Društvo ima uspostavljen sustav kontrola u okviru mjerenja fer vrijednosti koji podrazumijeva
cjelokupnu odgovornost Direktora i funkcije financija vezanu uz nadziranje svih značajnijih mjerenja fer
vrijednosti, konzultiranje s vanjskim stručnjacima te, u kontekstu navedenog, izvještavanje o istome
tijelima zaduženima za korporativno upravljanje.
Fer vrijednosti mjere se u odnosu na informacije prikupljene od trećih strana u kojem slučaju Direktor i
funkcija financija ocjenjuju ukoliko dokazi prikupljeni od trećih strana osiguravaju da navedene procjene
fer vrijednosti ispunjavaju zahtjeve MSFI-eva, uključujući i razinu iz hijerarhije fer vrijednosti u koju bi te
procjene trebale biti klasificirane.
Sva značajnija pitanja vezana uz procjenu fer vrijednosti izvještavaju se Nadzornom i Revizorskom
Odboru.
Fer vrijednosti kategoriziraju se u različite razine u hijerarhiji fer vrijednosti na temelju ulaznih varijabli koje
se koriste u tehnikama procjene kao što slijedi:
- Razina 1 - kotirane cijene (nekorigirane) na aktivnim tržištima za identičnu imovinu ili obveze.
- Razina 2 - ulazne varijable koje ne predstavljaju kotirane cijene uključene u razinu 1, a radi se o
ulaznim varijablama za imovinu ili obveze koje su vidljive bilo izravno (npr. kao cijene)
bilo neizravno (npr. izvedene iz cijena).
- Razina 3 - ulazne varijable za imovinu ili obveze koje se ne temelje na vidljivim tržišnim podacima
(ulazne varijable koje nisu vidljive).
Fer vrijednost financijskih instrumenata kojima se trguje na aktivnim tržištima temelji se na kotiranim
tržišnim cijenama na dan izvještaja o financijskom položaju. Tržište se smatra aktivnim ako su kotirane
cijene poznate temeljem burze, aktivnosti brokera, industrijske skupine ili regulatorne agencije, a te cijene
predstavljaju stvarne i redovite tržišne transakcije prema uobičajenim trgovačkim uvjetima.
Fer vrijednost financijskih instrumenata kojima se ne trguje na aktivnom tržištu (na primjer, OTC derivativi)
utvrđuje se korištenjem tehnika procjene. Te tehnike procjene zahtijevaju maksimalno korištenje vidljivih
tržišnih podataka gdje je to moguće, a oslanjaju se što je manje moguće na procjene specifične za
pojedini subjekt. Ukoliko su sve značajnije ulazne varijable potrebne za fer vrednovanje vidljive, procjena
fer vrijednosti se kategorizira kao razina 2.
Ako se jedna ili više značajnih ulaznih varijabli ne temelji na vidljivim tržišnim podacima, procjena fer
vrijednosti kategorizira se kao razina 3.
Top Related