PENGARUH FDR, BOPO, NPF, NOM TERHADAP PROFITABILITAS...

i

PENGARUH FDR, BOPO, NPF, NOM

TERHADAP PROFITABILITAS DENGAN CAR

SEBAGAI VARIABEL INTERVENING PADA

PERBANKAN SYARIAH DI INDONESIA

TAHUN 2014-2018

SKRIPSI

Diajukan untuk Memenuhi Tugas dan Melengkapi Syarat

Guna Memperoleh Gelar Sarjana Ekonomi (S.E)

Disusun Oleh

KUSTIYANI

NIM 63010150068

PROGRAM STUDI S1 PERBANKAN SYARIAH

FAKULTAS EKONOMI DAN BISNIS ISLAM

INSTITUT AGAMA ISLAM NEGERI SALATIGA

2019

iii

PENGARUH FDR, BOPO, NPF, NOM

TERHADAP PROFITABILITAS DENGAN CAR

SEBAGAI VARIABEL INTERVENING PADA

PERBANKAN SYARIAH DI INDONESIA

TAHUN 2014-2018

SKRIPSI

Diajukan untuk Memenuhi Tugas dan Melengkapi Syarat

Guna Memperoleh Gelar Sarjana Ekonomi (S.E)

Disusun Oleh

KUSTIYANI

NIM 63010150068

PROGRAM STUDI S1 PERBANKAN SYARIAH

FAKULTAS EKONOMI DAN BISNIS ISLAM

INSTITUT AGAMA ISLAM NEGERI SALATIGA

2019

viii

MOTTO

Lakukanlah yang terbaik, sampai engkau tidak bisa menyalahkan diri

sendiri atas semua yang terjadi.

“ Dan bahwasanya seseorang manusia tiada memperoleh selain apa yang

telah diusahakannya, dan bahwasanya usaha itu kelak akan diperlihatkan

(kepadanya). Kemudian akan diberikan balasan kepadanya dengan balasan yang

paling sempurna.” (QS. An-Najm 39-41)

ix

PERSEMBAHAN

Skripsi ini saya persembahkan untuk Ayah dan Ibu saya tercinta, semoga

senantiasa diberi kesehatan, kebahagiaan dan keselamatan dunia akhirat kelak.

Aamiin

Yang kedua skripsi ini saya persembahkan untuk kakak- kakak saya serta seluruh

keluarga besarku yang senantiasa menemani, memberi dukungan, memberikan

doanya dan menjadi motivator terbesar dalam hidupku.

Teman-temanku tercinta Azizatul Maslamah, Laini Lutifiati, Endah Hidayati,

Ratna Novita, Siti Masruroh, Nur’aini dan Aida Nur Rohmah terimakasih untuk

semua waktu, doa serta dukungan kalian.

Bapak Qi Mangku Bahjatullah yang tak pernah lelah memberi bimbingan dalam

penyelesaian skripsi ini, terimakasih bapak.

Dan untuk semua teman dan pihak-pihak yang telah membantu saya dalam

penyelesaian skripsi ini yang tidak bisa saya sebutkan satu persatu.

Terimakasih semuanya... tanpa kalian semua skripsi ini bukanlah apa-apa

Terimakasih

x

KATA PENGANTAR

Bismillahirrahmanirrahim.

Segala puji bagi Allah atas segala limpahan rahmat, karuniia serta

hidayah-Nya sehingga penulis dapat menyelesaikan skripsi “Pengaruh

Financing to Deposit Ratio, Biaya Operasional terhadap Pendapatan

Operasional, Non Performing Financing, Net Operating Margin terhadap

Profitabilitas (ROA) dengan CAR sebagai variabel Intervening pada Perbankan

Syariah di Indonesia Tahun 2014-2018”. Dapat terselesaikan.

Sholawat serta salam semoga tetap tercurahkan pada junjungan Nabi

Agung Muhammad SAW, keluarga serta para sahabat yang telah menunjukkan

jalan kebenaran dengan perantara agama islam.

Skripsi ini dibuat sebagai salah satu persyaratan untuk memperoleh

gelar Sarjana Ekonomi. Segala proses dalam penulisan skripsi ini tentu tidak

terlepas dari bantuan, arahan, bimbingan, serta doa dari berbagai pihak.

Bersama ini penulis hantarkan ucapan terima kasih, kepada :

1. Bapak Prof. Dr. Zakiyuddin, M.Ag selaku Rektor Institut Agama Islam

Negeri Salatiga.

2. Bapak Dr. Anton Bawono, S.E., M.Si. selaku Dekan Fakultas Ekonomi dan

Bisnis Islam Institut Agama Islam Negeri (IAIN) Salatiaga.

3. Bapak Ari Setiawan, M. M selaku Ketua Program Studi Perbankan Syariah

S1.

4. Bapak Qi Mangku Bahjatullah, Lc., M.SI. selaku pembimbing skripsi

yang selalu sabar membimbing dan memberikan saran dan motivasi agar

skripsi ini terselesaikan dengan baik

xi

5. Seluruh dosen Program Studi S1 Perbankan Syariah Fakultas Ekonomi dan

Bisnis Islam IAIN Salatiga yang telah memberikan ilmu dan wawasan

kepada penulis selama perkuliahan.

6. Seluruh karyawan dan staff akademik Fakultas Ekonomi dan Bisani Islam

IAIN Salatiga atas pelayanannya

7. Kedua orang tuaku dan kakak-kakakku yang selalu mendoakanku,

memberikan saran-saran serta dukungan finansial.

8. Sahabat-sahabatku (Azizatul Maslahah, Siti Masruroh, Laini Lutfhiati,

Endah Hidayati dan Ratna) yang telah mendukungku dan memotivasiku

selama proses mengerjakan skripsi ini.

9. Teman-temanku Perbankan Syariah angkatan 2015 yang telah

memberikan dukungan, saran dan masukan dalam penyusunan

10. Semua pihak yang terlibat dalam penulisan skripsi yang tidak bisa

penulis sebutkan satu per satu. Terima kasih atas segala bentuk dedikasi,

motivasi dan juga inspirasi.

Penulis menyadari bahwa penelitian ini masih jauh dari

kesempurnaan karena keterbatasan kemampuan dan pengetahuan yang

penulis miliki. Oleh karena itu segala saran dan kritik yang sifatnya

membangun sangat penulis harapkan demi kesempurnaan penelitian

selanjutnya.

Akhir kata penulis berharap semoga penelitian ini dapat bermanfaat

bagi berbagai pihak.

Salatiga, 11 September 2019

Penulis

Kustiyani

xii

ABSTRAK

Kustiyani. 2019. Pengaruh FDR, BOPO, NPF, NOM terhadap

Profitabilitas dengan CAR sebagai variabel Intervening pada

Perbankan Syariah di Indonesia Tahun 2014-2018. Skripsi,

Fakultas Ekonomi dan Bisnis Islam Program Studi S1 Perbankan

Syariah IAIN Salatiga. Pembimbing: Qi Mangku Bahjatullah, Lc.,

M.SI.

Penelitian ini menggunakan data sekunder berbentuk time series

data tahunan Return on Assets (ROA), Financing to Deposit Ratio (FDR),

Non Performing Financing (NPF), Net Operating Margin (NOM), dan

Capital Adequacy Ratio (CAR) pada Perbankan Syariah di Indonesia

periode tahun 2014-2018. Data yang telah diperoleh kemudian dianalisis

menggunakan alat bantu aplikasi SPSS 16. Hasil penelitian ini menunjukkan bahwa variabel FDR, NOM dan

CAR bepengaruh positif tidak signifikan terhadap Return on Assets (ROA).

Sedangkan BOPO dan berpengaruh negatif terhadap Return on Asset

(ROA). Secara simultan FDR, BOPO, NPF dan NOM berpengaruh

signifikan terhadap Return on Asset (ROA). Untuk hasil analisis jalur

diperoleh hasil Variabel Capital Adequacy Ratio (CAR) tidak dapat

memediasi dalam pengaruh FDR,BOPO,NPF tetapi dapat memdiasi NOM

terhadap Return on Asset (ROA).

Kata Kunci : Financing to Deposit Ratio (FDR), Biaya Operasional

terhadap Pendapatan Operasional (BOPO), Non Permorming Financing

(NPF), (NIM), Capital Adequacy Ratio (CAR) , Return on Assets (ROA)

xiii

DAFTAR ISI

HALAMAN JUDUL..............................................................................................iii PERSETUJUAN PEMBIMBING .......................... Error! Bookmark not defined.

PENGESAHAN KELULUSAN ............................ Error! Bookmark not defined.

PERNYATAN KEASLIAN TULISAN DAN KESEDIAAN PUBLIKASI ......... vi

PERNYATAAN BEBAS PLAGIAT .................................................................... vii

PERSEMBAHAN .................................................................................................. ix

KATA PENGANTAR ............................................................................................ x

ABSTRAK ............................................................................................................ xii

DAFTAR ISI……………………………...…..…………………………………xiv

DAFTAR TABEL………………………….……………………………………xv

DAFTAR GAMBAR…………………………......…………………………….xvii

BAB I PENDAHULUAN ....................................................................................... 1

A. Latar Belakang ....................................................................................... 1

B. Rumusan Masalah...................................................................................5

C. Tujuan Penelitian .................................................................................... 6

D. Kegunaan Penelitian ............................................................................... 7

E. Sistematika Penulisan ............................................................................. 8

BAB II LANDASAN TEORI ............................................................................... 10

A. Telaah Pustaka...................................................................................... 10

xiv

B. Kerangka Teori ..................................................................................... 32

C. Kerangka Pemikiran ............................................................................. 39

D. Hipotesis ............................................................................................... 40

BAB III METODOLOGI PENELITIAN.............................................................. 49

A. Jenis dan Pendekatan Penelitian ........................................................... 49

B. Lokasi dan Waktu Penelitian ................................................................ 49

C. Populasi dan Sampel ............................................................................ 49

D. Teknik Pengumpulan Data ................................................................... 52

E. Definisi Konsep dan Operasional ......................................................... 52

F. Metode Analisis ................................................................................. 560

G. Alat Analisis..........................................................................................61

BAB IV ANALISIS DATA DAN PEMBAHASAN ............................................ 61

A. Deskriptif Statistik ............................................................................... 61

B. Analisis Data ........................................................................................ 62

C. Pembahasan Hasil Penelitian ................................................................ 79

BAB V PENUTUP ................................................................................................ 93

A. Kesimpulam ......................................................................................... 93

B. Saran ..................................................................................................... 95

DAFTAR PUSTAKA ........................................................................................... 96

LAMPIRAN – LAMPIRAN ............................................................................... 101

xv

DAFTAR TABEL

1.1. Perubahan Profitabilitas Perbankan Syariah ................. ............................2

2.1. Ringkasan Penelitian Terdahulu ............................................................... 13









2.10. Hipotesis .................................................................................................. 49

3.1. Bank Umum Syariah dan Unit Usaha Syariah .......................................... 52

4.1. Hasil Uji Deskriptif Statistik ..................................................................... 62

4.2. Hasil Uji Multikolinearitas ........................................................................ 64

4.3. Hasil Uji Autokorelasi .............................................................................. 65

4.4. Hasil Uji Park ............................................................................................ 67

4.5. Hasil Uji Normalitas ................................................................................. 68

xvi

4.6. Hasil Uji R2 ............................................................................................... 69

4.7. Hasil Uji F ................................................................................................. 70

4.8. Hasil Uji t ROA ......................................................................................... 71

4.9. Hasi Uji t CAR .......................................................................................... 73

4.10. Hasil Persamaan Pertama ........................................................................ 75

4.11. Analisis Regresi Persamaan Pertama ...................................................... 76

4.12. Hasil Persamaan Kedua .......................................................................... 77

4.13. Analisis Regresi Persamaan Kedua ......................................................... 78

4.14. Hasil Penelitian ....................................................................................... 93

xvii

DAFTAR GAMBAR

2.1. Kerangka Penelitian .................................................................................. 40

4.1. Scatterplot ................................................................................................. 66

4.2. Hasil Analisis Jalur ................................................................................... 79

1

BAB I

PENDAHULUAN

A. Latar Belakang

Bank sebagai badan usaha yang menghimpun dana dari masyarakat

dalam bentuk simpanan dan menyalurkannya kepada masyarakat dalam

bentuk kredit dan atau bentuk-bentuk lainnya dalam rangka meningkatkan

taraf hidup rakyat banyak, berikut definisi bank menurut Undang-undang

Nomor 21 tahun 2008. Ada tiga macam Bank menurut fungsinya yang

beroperasi di Indonesia, yakni Bank Sentral, Bank Umum dan Bank

Pengkreditan Rakyat. Dalam menjalankan usaha, dibagi lagi menjadi Bank

konvensional dan Bank yang menggunakan prinsip syariah.

Saat ini, pertumbuhan dan perkembangan sistem ekonomi keuangan

berlandaskan Syariah Islam di Indonesia berkembang sangat pesat. Oleh

karena itu salah satunya Indonesia berpenduduk mayoritas muslim. Kita

dapat melihat langsung maupun mendengar di berbagai media sosial yang

ada mengenai kegiatan usaha syariah. Indonesia telah diprediksi pula oleh

para ekonom syariah bahwa kondisi usaha syariah akan lebih unggul dari

pada Malaysia di masa yang akan datang Hakiim (2016:2).

Profitabilitas merupakan indikator yang paling tepat untuk

mengukur kinerja suatu bank. Pada umumya ukuran profitabilitas yang

digunakan adalah Return on Asset (ROA). ROA memfokuskan kemampuan

manajemen bank dalam menghasilkan income dari pengelolaan aset

perusahaan yang dimiliki. Dalam menentukan tingkat kesehatan bank yang

2

pada akhirnya dapat mencerminkan keberlanjutan kinerja keuangan suatu

bank, Bank Indonesia lebih mementingkan penilaian besarnya laba

berdasarkan ROA karena Bank Indonesia lebih mengutamakan nilai

profitabilitas suatu bank yang diukur dengan assets yang sebagian besar

dananya dihimpun dari simpanan masyarakat Dendawijaya (2005).

Undang-undang Perbankan Syariah No.21 Tahun 2008 menyatakan

bahwa perbankan syariah adalah segala sesuatu yang menyangkut tentang bank

syariah dan unit usaha syariah, mencakup kelembagaan, kegiatan usaha, serta

cara dan proses dalam melaksanakan kegiatan usahanya. Bank Syariah adalah

bank yang menjalankan kegiatan usahanya berdasarkan prinsip syariah dan

menurut jenisnya terdiri atas bank umum syariah dan bank pembiayaan rakyat

syariah.

Tabel 1.1

Perubahan Profitabilitas (ROA) pada perbankan Syariah di Seluruh

Indonesia periode Tahun 2014 – 2018.

Tahun ROA % BUS ROA % UUS

2014 0,41% 1,97%

2015 0,49% 1,81%

2016 0,63% 1,77%

2017 0,63% 2,47%

2018 1,28% 2,24%

Sumber data www.ojk.go.id

3

Financing to Deposit Ratio (FDR) digunakan untuk mengukur

kemampuan bank dalam memenuhi kewajiban-kewajiban jangka

pendeknya atau kewajiban yang sudah jatuh tempo Lemiyana dan Litriani

(2016). Hasil penelitian dari Azizah dkk 2019) dan (Febriyanti, Megawati

:2017) yang meyatakan bahwa FDR berpengaruh negatif dan sifnifikan

terhadap Return On Asset (ROA).

Biaya Operasional Pendapatan Operasional (BOPO) digunakan

untuk menilai kemapuan manajerial pengurus bank dalam menjalankan

usaha sesuai dengan prinsip manajemen umum, kecukupan manajemen

risiko dan kepatuhan bank terhadap ketentuan baik yang terkait dengan

prinsip kehati – hatian maupun kepatuhan. Rasio ini adalah perbandingan

antara biaya operasional dengan pendapatan operasional dalam mengukur

tingkat efisiensi dan kemampuan bank dalam melakukan kegiatan

operasionalnya. Hasil penelitian dari zulifiah, Joni susilowibowo (2014) dan

Oktaviana dan Syaichu (2016) yang menyatakan bahwa BOPO

berpengaruh negatif dan signifikan terhadap profitabilitas.

Non Performing Financing (NPF) merupakan rasio yang digunakan

untuk pengukuran tingkat risiko pembiayaan yang disalurkan oleh

perbankan kepada masyarakat dengan kriteria kurang lancar, diragukan dan

macet dengan jumlah keseluruhan pendanaan yang disalurkan kepada pihak

ketiga (Isnaini Arofatul Azizah dkk : 2019). Hasil penelitian dari Agustin

dan Darmawan (2018) dan Muh.Sabir (2012) menyatakan bahwa NPF

berpengaruh negatif dan signifikan terhadap Return On Asset (ROA).

4

Net Operating Margin (NOM) merupakan rasio yang

menggambarkan kemampuan suatu bank dalam memanfaatkan aktiva

produktif yang dimilikinya dengan baik guna menghasilkan pendapatan

bagi hasil bersih bank syariah tersebut (Pramudhito, 2012). Bank syariah

yang memiliki tingkat rasio NOM tinggi mengindikasikan bahwa bank

tersebut mampu menghasilkan pendapatan bagi hasil yang lebih tinggi

daripada biaya bagi hasil yang dikeluarkan untuk pengelolaan pembiayaan

yang disalurkan. Penelitian yang dilakukan Mawardi (2005), Sabir, Ali dan

Hamid (2012), menunjukan bahwa NOM berpengaruh positif terhadap

ROA

CAR adalah rasio untuk mengukur kecukupan modal yang dimiliki

bank untuk menunjang aktiva yang mengandung atau menghasilkan resiko,

misalnya kredit yang diberikan Dendawijaya (2005:121). Hasil penelitian

Widiyanti dkk (2015) dan Welta,Lemiyana (2017) CAR berpengaruh

negatif dan tidak signifikan terhadap ROA.

Berdasarkan dari penelitian terdahulu, adapun perbeda penelitian ini

dengan hasil penelitian terdahulu diantaranya yaitu, Objek penelitian

mengacu kepada seluruh perbankan syariah di Indonesia periode 2014-

2018. Adanya variabel intervening yang ikut mempengaruhi hubungan

antara variable dependen dengan variabel independen .

CAR sebagai variabel mediasi (intervening) dari pengaruh FDR

BOPO NPF dan NOM terhadap profitabilitas, hal ini dikarenakan CAR

yang rasio kinerja bank untuk mengukur kecukupan modal yang dimiliki

5

bank untuk menunjang aktiva yang mengandung atau menghasilkan risiko,

misalnya resiko kredit yang diberikan Dendawijaya (2005).

Berdasarkan uraian latar belakang dan adanya penelitian-penelitian

sebelumnya penulis tertarik untuk melakukan penelitian dengan judul

“Pengaruh Financing to Deposit Ratio (FDR) Biaya Operasional terhadap

Pendapatan Operasional (BOPO), Non Performing Finance (NPF) dan Net

Operating Margin (NOM) terhadap Profitabilitas dengan Capital Adequacy

Ratio (CAR) sebagai variabel Intervening Perbankan Syariah di Indonesia

Tahun 2014–2018.

B. Rumusan Masalah

Berdasarkan permasalahan yang terdapat pada latar belakang, maka

pertanyaan penelitian yang akan dibahas dalam penelitian ini adalah sebagai

berikut:

1. Bagaimana pengaruh Financing to Deposit Ratio (FDR) terhadap

Profitabilitas Perbankan Syariah di Indonesia ?

2. Bagaimana Pengaruh Biaya Operasional terhadap Pendapatan

Operasional (BOPO) terhadap Profitabilitas Perbankan Syariah di

Indonesia ?

3. Bagaimana pengaruh Non Performing Finance (NPF) terhadap

profitabilitas Perbankan Syariah di Indonesia ?

4. Bagaimana pengaruh Net Operating Margin (NOM) terhadap

profitabilitas Perbankan Syariah di Indonesia ?

6

5. Bagaimana pengaruh Capital Adequacy Ratio (CAR) terhadap


6. Bagaimana Pengaruh Financing to Deposit Ratio (FDR) terhadap

Capital Adequacy Ratio (CAR) Perbankan Syariah di Indonesia ?

7. Bagaimana pengaruh Biaya Operasional terhadap Pendapatan

Operasional (BOPO) terhadap Capital Adequacy Ratio (CAR)

Perbankan Syariah di Indonesia ?

8. Bagaimana Pengaruh Non Performing Finance (NPF), terhadap Capital

Adequacy Ratio (CAR) Perbankan Syariah di Indonesia ?

9. Bagaimana pengaruh Net Operating Margin (NOM) terhadap CAR

Perbankan Syariah di Indonesia ?

C. Tujuan Penelitian

Berdasarkan latar belakang masalah di atas, maka tujuan dalam

penelitian ini adalah :

1. Untuk mengetahui pengaruh Financing to Deposit Ratio (FDR)

terhadap Profitabilitas Perbankan Syariah di Indonesia.

2. Untuk mengetahui Pengaruh Biaya Operasional terhadap Pendapatan

Operasional (BOPO) terhadap Profitabilitas Perbankan Syariah di

Indonesia.

3. Untuk mengetahui pengaruh Non Performing Finance (NPF) terhadap

Perbankan Syariah di Indonesia.

4. Untuk mengetahui pengaruh Net Operating Margin (NOM) terhadap


7

5. Untuk mengetahui pengaruh Capital Adequacy Ratio (CAR) terhadap

Profitabilitas Perbankan Syariah di Indonesia.

6. Untuk mengetahui Pengaruh Financing to Deposit Ratio (FDR)

terhadap Capital Adequacy Ratio (CAR) Perbankan Syariah di

Indonesia.

7. Untuk mengetahui pengaruh Biaya Operasional terhadap Pendapatan

Operasional (BOPO) terhadap Capital Adequacy Ratio (CAR)

Perbankan Syariah di Indonesia.

8. Untuk mengetahui pengaruh Non Performing Finance (NPF) terhadap

Capital Adequacy Ratio (CAR) Perbankan Syariah di Indonesia.

9. Untuk mengetahui pengaruh Net Operating Margin (NOM) terhadap

Capital Adequacy Ratio (CAR) Perbankan Syariah di Indonesia.

D. Kegunaan Penelitian

a. Bagi penulis

Penelitian ini merupakan suatu proses pembelajaran dalam

penerapan antara teori yang didapat pada saat perkuliahan dengan

praktik yang terjadi di lapangan.

b. Bagi pembaca

Penelitian ini diharapkan dapat dijadikan sebagai suatu bahan

informasi mengenai pengaruh FDR, BOPO, NPF, NOM terhadap

Profitabilitas dengan CAR sebagai variabel intervening pada Perbankan

Syariah di Indonesia Tahun 2014-2018.

8

c. Bagi Akademisi

Penelitian ini diharapkan dapat memberikan manfaat dalam hal

pengembangan ilmu ekonomi manajemen keuangan, dan diharapkan

dapat mendukung penelitian selanjutnya sebagai rujukan apabila topik

penelitian sama yang berkaitan dengan rasio keuangan pada perbankan

syariah.

E. Sistematika Penulisan

Sistematika penulisan penelitian ini antara lain sebagai berikut :

1. BAB I merupakan pendahuluan, dalam bab ini berisi penjelasan

mengenai latar belakang masalah, rumusan masalah, tujuan dan manfaat

penelitian, dan sistematika penulisan.

2. BAB II merupakan landasan teori, dalam bab ini terdapat empat bagian

yaitu pertama landasan teori yang berisi urian telaah pustaka, referensi,

jurnal, artikel, dan lain – lain, yang berkaitan dengan topik penelitian

ini. Referensi ini juga digunakan sebagai dasar untuk melakukan analisis

terdapat masalah. Kedua penelitian dan pengkajiaan yang telah

dilakukan oleh peneliti terdahulu yang berkaitan dengan masalah yang

dibahas dalam penelitian ini. Ketiga kerangka pemikiran berisi

kesimpulan dari telaah pustaka yang digunakan untuk menyusun asumsi

atau hipotesis. Dan bagian keempat adalah hipotesis yang dikemukakan.

3. BAB III merupakan metode penelitian, dalam bab ini menguraikan

tentang metode pengkajian masalah, data penelitian yang berisi antara

lain variabel penelitian, karakterisktik data, populasi dan sampel,

9

disertai penjelasan tentang prosedur pengumpulan data, serta teknik

analisis data.

4. BAB IV adalah analisis data, dalam bab ini dibahas secara lebih

mendalam tentang uraian penelitian yang berisi deskripsi objek

penelitian dan analisis data serta pembahasan hasil dan interprestasi

yang diperoleh dari penelitian.

5. BAB V adalah penutup, bab ini merupakan penutup dari penulisan

penelitian dan berisi tentang kesimpulan dari pembahasan bab-bab yag

telah diuraikan sebelumnya dan saran-saran yang dapat diberikan.

10

BAB II

LANDASAN TEORI

A. Telaah Pustaka

Penelitian ini menggunakan variabel dependen Return on Assets

(ROA), variabel independen Financing to Deposit Ratio (FDR), Biaya

Operasional terhadap Pendapatan Operasional (BOPO), Non Performing

Finance (NPF), Net Operating Margin (NOM) dan variabel intervening

Capital Adequacy Ratio (CAR).

Adapun penelitian terdahulu yang berkaitan dengan penelitian ini

adalah sebagai berikut:

1. Financing to Deposit Ratio (FDR) terhadap Return on Assets (ROA).

Hasil penelitian Mokoagow (2015) tentang Faktor-Faktor yang

Mempengaruhi Profitabilitas Bank Umum Syariah di Indonesia. Hasil

penelitian ini diketahui bahwa variabel Financing to depisot ratio (FDR)

berpengaruh positif tidak signifikan terhadap ROA Bank Umum

Syariah. Hal ini menunjukkan bahwa tinggi rendahnya FDR tidak

terbukti dapat berdampak pada meningkatnya ROA Bank Umum

Syariah.

Hakiim (2016) dengan judul “Pengaruh Internal Capital

Adequency Ratio (CAR), Financing to Deposit Ratio (FDR),dan Biaya

Operasional Per Pendapatan Operasional (BOPO) dalam peningkatan

profitabilitas industri bank syariah di indonesia” yang menjelaskan

secara parsial FDR berpengaruh negatif terhadap ROA. Hal ini

11

menunjukan bahwa tingi rendahnya FDR tidak selalu

berdampak pada peningkatan ROA.

Astor (2016) dengan judul “Pengaruh Capital Adequancy Ratio

(CAR) dan Financing To Deposit Ratio terhadap Profitabilitas

Perbankan Syariah di Indonesia dengan Inflasi sebagai variabel

Pemoderasi” menjelaskan bahwa FDR berpengaruh positif terhadap

profitabilitas. Hal ini menunjukan bahwa NPF yang semakin tinggi akan

mengakibatkan profitabilitas menurun.

Penelitian dengan judul “Pengaruh Rasio Keuangan Terhadap

Profitabilitas Perbankan Di Indonesia” yang dilakukan oleh Widowati

(2015) menjelaskan bahwa variable LDR tidak berpengaruh terhadap

ROA. Kondisi tinggi maupun rendah LDR perbankan tidak akan

mempengaruhi nasabah dalam menggunakan jasa perbankan tersebut

dalam peningkatan pendapatan perbankan.

Rizkika dkk (2017) dengan judul “Analisis Faktor–faktor yang

Mempengaruhi Profitabilitas Bank Umum Syariah di Indonesia”

menjelaskan dalam penelitian bahwa FDR tidak berpengaruh signifikan

terhadap ROA.

12

Tabel 2.1

Ringkasan Penelitian Terdahulu

Peneliti Judul penlitian Hasil penelitian

Research Gap :

Terdapat perbedaan hasil penelitian Pengaruh Financing to Deposit

Ratio (FDR) terhadap Profitabilitas (ROA).

Mokoagow,

2015

Faktor-Faktor yang

Mempengaruhi

Profitabilitas Bank

Umum Syariah di

Indonesia”

Financing to

depisot ratio

memiliki

pengaruh positif

tidak signifikan

terhadap ROA

Hakiim, 2016

Pengaruh Internal Capital

Adequency Ratio

(CAR),Financing to Deposit

Ratio (FDR),dan BIaya

Operasional Per Pendapatan

Operasional (BOPO)dalam

peningkatan profitabilitas

industri bank syariah di

indonesia.

FDR berpengaruh

negatif terhadap

ROA.

Astor, 2016 Pengaruh Capital

Adequancy Ratio (CAR) dan

Financing To Deposit Ratio

terhadap Profitabilitas

Perbankan Syariah di

Indonesia dengan Inflasi

sebagai variabel Pemoderasi.

FDR berpengaruh

positif terhadap

Profitabilitas

Widowati,

2015

Pengaruh Rasio Keuangan

Terhadap Profitabilitas

Perbankan Di Indonesia

Loan deposit ratio

tidak berpengaruh

terhadap ROA

Rizkika dkk,

2017

Analisis Faktor – faktor yang

Mempengaruhi Profitabilitas

Bank Umum Syariah di

Indonesia.

FDR tidak

berpengaruh

signifikan terhadap

ROA

13

2. Beban Operasional terhadap Pendapatan Operasional (BOPO) terhadap

Return on Assets (ROA).

Berikut penelitian terdahulu terkait variabel Biaya Operasional

terhadap Pendapatan Operasional terhadap profitabilitas :

Penelitian yang dil akukan oleh Pransajaya dan Ramantha

(2013) dengan judul ”Analisis Pengaruh Rasio CAR, BOPO, LDR dan

ukuran Perusahaan terhadap Profitabilitas Bank yang Terdaftar di BEI”

menjelaskan bahwa BOPO memiliki pengaruh yang signifikan terhadap

ROA. Hasil penelitian menunjukkan bahwa semakin besar BOPO maka

profitabilitas bank akan mengalami penurunan.

Hartini (2016) dengan judul “Pengaruh Biaya Operasional dan

Pendapatan Operasional (BOPO) terhadap Profitabilitas Bank Syariah

di Indonesia” menjelaskan bawha BOPO berpengaruh negatif dan

signifikan terhadap Profitabilitas. Hal ini berarti penelitian

menunjukkan bahwa semakin besar BOPO maka akan semakin kecil

tingkat profitabilitas.

Sabir, dkk (2012) dengan judul “Pengaruh Rasio Kesehatan

Bank terhadap Kinerja Keuangan Bank Umum Syariah dan Bank

Konvensional di Indonesia” menjelaskan bahwa Biaya Operasional dan

Pendapatan Operasional (BOPO) berpengaruh negatif dan signifikan

terhadap ROA. Hal ini menunjukan bahwa semakin kecil BOPO

menunjukkan semakin efisien bank dalam menjalankan aktifitas

usahanya.

14

Penelitian Ubaidillah (2016) dengan judul “Analisis Faktor–

faktor yang Mempengaruhi Profitabilitas Bank Syariah di Indonesia”

menjelaskan bahwa BOPO berpengaruh negatif terhadap Profitabilitas.

Hal ini berarti semakin tingkat BOPO menurun akan meningkatkan

ROA yang akan didapat.

Zulfikar ( 2014) denga judul “Pengaruh CAR, LDR, NPL,

BOPO dan NIM terhadap Kinerja Profitabilitas (ROA) Bank

Perkreditan Rakyat di Indonesia” menjelaskan bahwa NIM berpengaruh

negatif dan signifikan terhadap ROA.

Tabel 2.2



Research Gap :

Terdapat perbedaan hasil penelitian Pengaruh Biaya Operasional

terhadap Pendapatan Operasional (BOPO) terhadap Profitabilitas

(ROA)

Prasanjaya dan

Ramantha, 2013

Analisis Pengaruh Rasio

CAR, BOPO, LDR dan

ukuran Perusahaan terhadap

Profitabilitas Bank yang

Terdaftar di BEI

BOPO memiliki

pengaruh yang

signifikan terhadap

ROA

Hartini, 2016

Pengaruh Biaya

Operasional dan

Pendapatan Operasional

(BOPO) terhadap

Profitabilitas Bank Syariah

di Indonesia .

BOPO

berpengaruh

negatif dan

signifikan terhadap

Profitabilitas.

Zulfikar , 2014

Pengaruh CAR, LDR, NPL,

BOPO dan NIM terhadap

Kinerja Profitabilitas

(ROA) Bank Perkreditan

Rakyat di Indonesia.

BOPO

berpengaruh positif

dan signifikan

terhadap ROA.

15

3. Non Performing Finance (NPF) terhadap Return on Assets (ROA).

Berikut penelitian terdahulu terkait variabel Non Performing

Finance terhadap profitabilitas :

Penelitian yang dilakukan oleh Wibowo dan Syaichu (2013)

dengan judul ”Analisis pengaruh Suku Bunga, Inflasi, CAR, BOPO,

NPF terhadap Profitabilitas Bank Syariah” menjelaskan dalam

penelitian bahwa Non Performing Finance (NPF) tidak memiliki

pengaruh yang signifikan terhadap ROA. Berarti kondisi NPF yang

lebih besar tidak secara langsung memberikan penurunan laba.

Ma’isyah dan Mawardi (2015) dengan judul “Pengaruh

Kecukupan Modal, Fungsi Intermediasi, Efesiensi Operasional, dan

Pembiayaan Bermasalah terhadap Profitabilitas Studi pada Bank

Syariah Periode Januari 2010 – Juli 2014” menjelaskan bahwa Non

Performing Finance (NPF) memiliki pengaruh yang signifikan terhadap

ROA. Hal ini menunukan semakin tinggi NPF semakin besar ROA yang

didapatkan.

Sabir dkk, 2012

Pengaruh Rasio Kesehatan

Bank terhadap Kinerja

Keuangan Bank Umum

Syariah dan Bank

Konvensional.

BOPO berpegaruh

negatif dan

signifikan terhadap

ROA.

Ubaidillah, 2016

Analisi Faktor – faktor yang

mempengaruhi

Profitabilitas Bank Syariah

di Indonesia.

BOPO

berpengaruh

negatif terhadap

Profitabilitas

16

Agustin dan Darmawan (2018) dengan judul pengaruh “rasio

keuangan terhadap kinerja keuangan bank syariah” menjelaskan hasil

penelitiannya bahwa Non Performing Finance (NPF) berpengaruh

signifikan secara negatif terhadap ROA. Hal ini dapat diartikan apabila

penyaluran pembiayaan bagi hasil mengalami kenaikan maka akan

berpengaruh terhadap penurunan ROA.

Zulifiah dan Susilowibowo (2014) dengan judul “Pengaruh

Inflasi, BI Rate, Capital Adequacy Ratio (CAR), Non Performing

Finance (NPF), Biaya Operasional dan Pendapatan Operasional

(BOPO) terhadap profitabilitas bank umum syariah periode 2008-2012”

menjelaskan dalam penelitiannya bahwa Non Performing Finance

(NPF) memiliki pengaruh posistif terhadap ROA. Hal ini menunjukan

bahwa semakin tinggi nilai NPF mengakibatkan semakin tinggi ROA.

Raniati dan Ratnawati (2014) dengan judul “Pengaruh

Pembiayaan, Dana Pihak Ketiga, Non performing financing Terhadap

Return on Asset Perbankan Syariah di Indonesia 2009-2013: Penerapan

Model Simultan” menemukan bahwa variable non performing financing

(NPF) berpengaruh signifikan dengan tanda negatif, yang berarti bila

nilai NPF naik maka nilai ROA akan turun.

17

Tabel 2.3



Research Gap :

Terdapat perbedaan hasil penelitian Pengaruh Non Performing

Finance (NPF) terhadap Profitabilitas (ROA)

Wibowo dan

Syaichu, 2013

Analisis pengaruh Suku

Bunga, Inflasi, CAR,

BOPO, NPF terhadap

Profitabilitas Bank

Syariah

Non Performing

Finance (NPF)

tidak memiliki

pengaruh yang

signifikan terhadap

ROA.

Ma’isyah dan

Mawardi, 2015

Pengaruh Kecukupan

Modal, Fungsi

Intermediasi, Efesiensi

Operasional, dan

Pembiayaan Bermasalah


Studi pada Bank Syariah

Periode Januari 2010 –

Juli 2014

Non Performing

Finance (NPF)

memiliki pengaruh

yang signifikan

terhadap ROA.

Agustin dan

Darmawan, 2018

Rasio keuangan terhadap

kinerja keuangan bank

syariah

Non Performing

Finance (NPF)

berpengaruh

signifikan secara

negatif terhadap

ROA.

Zulifiah dan

Susilowibowo,

2014

Pengaruh Inflasi, BI

Rate, Capital Adequacy

Ratio (CAR), Non

Performing Finance

(NPF), Biaya

Operasional dan


(BOPO) terhadap

profitabilitas bank umum

syariah periode 2008-

2012.

CAR berpengaruh

positif dan

signifikan terhadap

ROA.

18

4. Net Operating Margin (NOM) terhadap Return on Assets (ROA).

Berikut penelitian terdahulu terkait variabel Net Operating Margin

(NOM) terhadap Profitabilitas.

Dalam penelitian Yusuf dan Wahyuni (2017) yang berjudul

“Pengaruh CAR, NPF, BOPO, FDR terhadap ROA yang di mediasi oleh

NOM”, menjelaskan NOM berpengaruh positif signifikan terhadap

ROA, hal ini dapat dijelaskan bahwa peningkatan pendapatan bersih

dari pinjaman dalam bentuk bagi hasil sejalan dengan peningkatan laba

sebelum pajak.

Yogiyanta (2013) dalam judul “Analisis pengaruh CAR, NIM,

LDR, NPL dan BOPO terhdap Profitabilitas Studi pada Bank Umum

yang Go Publik di Bursa Efek Indonesia Periode 2002-2010”.

Menyatakan bahwa NOM tidak berpengaruh terhadap ROA.

Penelitian yanb berjudul “Analisis Pengaruh variabel Spesifik Bak

terhadap Profitabilitas Perbankan Syariah di Indonesia (studi pada Bank

Umum Syariah dan Unit Usaha Syariah di Indonesia periode 2010-

2013)” oleh Lindasari dan Pengestuti (2016) menjelaskan bahwa NOM

berpengaruh positif terhadap ROA Bank Umum Syariah dan Unit Usaha

Syariah.

Raniati dan

Ratnawati, 2014

Pengaruh Pembiayaan,

Dana Pihak Ketiga, Non

performing financing

Terhadap Return n Asset


Indonesia 2009-2013.

non performing

financing

berpengaruh

signifikan dengan

tanda negatif

terhadap ROA.

19

Penelitian yang berjudul “Faktor-Faktor yang Mempengaruhi

Profitabilitas Bank Umum Syariah di Indonesia” oleh Marginingsih

(2018) menunjukkan bahwa NIM berpengaruh positif terhadap ROA.

Yusuf (2017) dalam penelitian yang berjudul “Dampak Indikator

Rasio Keuangan terhadap Profitabilitas Bank Umum Syariah di

Indonesia”. Menunjukkan bahwa NOM berpengaruh signifikan

terhadap ROA pada bank umum syariah.

Tabel 2.4

Ringkasan Penelitian Sebelumnya


Research Gap :

Terdapat perbedaan hasil penelitian Pengaruh Net Operating Margin

(NOM) terhadap Profitabilitas (ROA)

Wibisono dan

Wahyuni, 2017

Pengaruh CAR, NPF,

BOPO, FDR terhadap

ROA yang di mediasi

oleh NOM.

NOM berpengaruh

positif signifikan

terhadap ROA.

Yogianta, 2013

Analisis pengaruh CAR,

NIM, LDR, NPL dan

BOPO terhdap

Profitabilitas Studi pada

Bank Umum yang Go

Publik di Bursa Efek

Indonesia Periode 2002-

2010.

NOM tidak

berpengaruh

terhadap ROA.

Lindasari dan

Pengestuti, 2016.

Analisis Pengaruh

variabel Spesifik Bak



Indonesia (studi pada

Bank Umum Syariah dan

Unit Usaha Syariah di

NOM berpengaruh

positif terhadap

ROA Bank Umum

Syariah dan Unit

Usaha Syariah.

20

5. Capital Adequacy Ratio (CAR) terhadap Return on Assets (ROA).

Berikut penelitian terdahulu terkait variabel Capital Adequacy

Ratio terhadap profitabilitas.

Mainata dan Ardiani (2017) dengan Judul “Pengaruh Capital

Adequacy Ratio (CAR) Terhadap Return On Aset (ROA) Pada Bank

Umum” menjelaskan bawha CAR memiliki pengaruh yang signifikan

terhadap ROA. Hal ini dikarenakan semakin tinggi CAR maka semakin

kuat kemampuan bank tersebut untuk menanggung risiko dari setiap

kredit/ aktiva produktif yang berisiko.

Penelitian yang berjudul “Pengaruh CAR, NPF, dan FDR

terhadap Profitabilitas Bank Syariah di Indonesia” yang dilakukan oleh

Alumunawwaroh dan Marliana (2018). Hasil penelitian dapat diketahui

Capital Adequacy Ratio (CAR) berpengaruh negatif terhadap

profitabilitas. Hal ini menunjukkan bahwa meningkatnya CAR tidak

berdampak pada peningkatan Profitabilitas bank syariah.

Indonesia periode 2010-

2013).

Marginingsih,

2018

Faktor-Faktor yang

Mempengaruhi

Profitabilitas Bank

Umum Syariah di

Indonesia.

NOM berpengaruh

posistif terhadap

ROA.

Yusuf, 2017 Dampak Indikator Rasio

Keuangan terhadap

Profitabilitas Bank

Umum Syariah di

Indonesia.

NOM berpengaruh

positif terhadap

rasio Profitabilitas.

21

Wityasari dan Pangestuti (2014) dengan judul “Analisis

Pengaruh CAR, Dana Pihak Ketiga (DPK), NPL, dan LDR terhadap

Profitabilitas Perbankan dengan LDR sebagai Variabel Intervening”

hasil penelitian menjelaskan Capital Adequacy Ratio (CAR)

berpengaruh positif terhadap Return on Assets (ROA). Hal ini berarti

bank dengan CAR yang tinggi cenderung memiliki ROA yang tinggi.

Penelitian berjudul “Analisis Pengaruh CAR, NIM, LDR, NPL

dan BOPO terhadap Profitabilitas Studi pada Bank Umum yang Go

Publik di Bursa Efek Indonesia Periode Tahun 2002 – 2010” yang

dilakukan oleh Yogianta (2013). Hasil penelitian menunjukkan bahwa

CAR tidak ada pengaruh positif terhadap ROA. Hal ini berarti

peningkatan ataupun penurunan CAR selama periode penelitian tidak

mempengaruhi kenaikan atau penurunan ROA secara signifikan.

Harianto (2017) dengan judul “Rasio Keuangan dan

pengaruhnya terhadap Profitabilitas pada Bank Pembiayaan Rakyat

Syariah di Indonesia” dalam penelitiannya menunjukkan bahwa CAR

tidak berpengaruh terhadap rasio profitabilitas. Hal ini berarti semakin

tinggi rasio CAR kemungkinan Bank mengalami kodisi bermasalah

akan semakin kecil.

22

Tabel 2.5

Ringkasan Penelitian Sebelumnya


Research Gap :

Terdapat perbedaan hasil penelitian Pengaruh Capital Adequacy

Ratio (CAR) terhadap Profitabilitas (ROA)

Mainata dan

Ardiani, 2017

Pengaruh Capital

Adequacy Ratio (CAR)

Terhadap Return On Aset

(ROA) Pada Bank

Umum

CAR memiliki

pengaruh yang

signifikan terhadap

ROA.

Almunawwaroh

dan Marliana,

(2018)

Pengaruh CAR, NPF,

dan FDR terhadap

Profitabilitas Bank

Syariah di Indonesia.

Capital Adequacy

Ratio (CAR)

berpengaruh negatif

terhadap

profitabilitas.

Wityasari dan

Pangestuti, 2014

Analisis Pengaruh CAR,

Dana Pihak Ketiga

(DPK), NPL, dan LDR


Perbankan dengan LDR

sebagai Variabel

Intervening.

Capital Adequacy

Ratio (CAR)

berpengaruh positif

terhadap Return on

Assets (ROA).

Yogianta, 2013

Analisis Pengaruh CAR,

NIM, LDR, NPL dan

BOPO terhadap

Profitabilitas Studi pada

Bank Umum yang Go

Publik di Bursa Efek

Indonesia Periode Tahun

2002–2010.

CAR tidak ada

pengaruh positif

terhadap ROA

Harianto, 2017 Rasio Keuangan dan

pengaruhnya terhadap

Profitabilitas pada Bank

Pembiayaan Rakyat

Syariah di Indonesia.

CAR tidak

berpengaruh

terhadap rasio

Profitabilitas

23

6. Pengaruh FDR terhadap Capital Adequacy Ratio (CAR).

Penelitian yang berjudul “pengaruh Likuiditas dan Profitabilitas

terhadap Kecukupan Modal pada Bank Syariah Mandiri Periode 2008 –

2013” yang dilakukan oleh Maolany dan Helliana (2015). Hasil

penelitian menunjukan Financing to Deposit Ratio (FDR) memliki

pengaruh yang positif terhadap CAR. Hal ini berarti FDR yang

meningkat maka CAR akan meningkat.

Fatimah (2013) dengan judul “Pengaruh Rentabilitas, Efisiensi

dan Likuiditas terhadap Kecukupan Modal Bank Umum Syariah”

menjelaskan bahwa FDR memiliki pengaruh yang negatif dan signifikan

terhadap CAR. Hal ini berarti Financing to Deposit Ratio (FDR) tinggi

maka CAR akan menurun, begitupun sebaliknya saat FDR turun CAR

akan naik. Hal ini dikarenakan jumlah pembiayaan yang disalurkan

sangat tinggi sehingga terjadi ekspansi pembiayaan yang mengharuskan

bank menambahkan dananya melalui modal sendiri untuk membiayai

jumlah pembiayaan yang disalurkan dan memenuhi likuiditasnya.

Penelitian oleh Andhika dan Suprayogi (2017) yang berjudul

”Faktor–faktor yang Memprngaruhi Capital Adequacy Ratio (CAR)

Bank Umum Syariah di Indonesia”. Dalam penelitiannya menjelaskan

bahwa FDR memiliki pengaruh signifikan positif terhadap CAR. Berarti

setiap FDR meningkat akan juga meningkatkan CAR.

Basse dan Mulazid (2017) dengan judul “Analisa Pengaruh

Kualitas Aset, Likuiditas, Efensiensi Usaha dan Profitabilitas terhadap

24

Rasio Kecukupan Modal pada Bank Umum Syariah Periode 2012-

2015” menunjukkan bahwa FDR berpengaruh negatif terhadap CAR.

Fitrianto dan Mawardi (2006) dengan judul “Analisa Pengaruh



2015” yang menujukan FDR berpengaruh negatif terhadap CAR.

Tabel 2.6



Research Gap :

Terdapat perbedaan hasil penelitian Pengaruh Financing to Deposit

Ratio (FDR terhadap Capital Adequacy Ratio (CAR)

Maolany dan

Helliana, 2015

Pengaruh Likuiditas dan

Profitabilitas terhadap

Kecukupan Modal pada

Bank Syariah Mandiri

Periode 2008 – 2013

FDR memiliki

pengaruh yang

positif terhadap

CAR

Fatimah, 2013 Pengaruh Rentabilitas,

Efisiensi dan Likuiditas

terhadap Kecukupan

Modal Bank Umum

Syariah

FDR berpengaruh

negatif dan

signifikan terhadap

CAR

Andhika dan

Suprayog, 2017

Faktor – faktor yang

Mempengaruhi Capital



Indonesia.

FDR memiliki

pengaruh signifikan

positif terhadap

CAR.

Fitrianto dan

Mawardi, 2006

Analisis Pengaruh

Kualitass Aset,

Likuiditas, Rentabilitas,

dan Efisiensi Terhadap

Rasio Kecukupan Modal

LDR berpengaruh

negatif terhadap

CAR.

25

7. BOPO terhadap Capital Adequacy Ratio (CAR).

Hasil penelitian Yuliana dkk (2015) dengan judul “Pengaruh

Loan to Deposit Ratio (LDR), Non Performing Loan (NPL), Return On

Asset (ROA) dan Operasional terhadap Pendapatan Operasional

(BOPO) terhadap Capital Adequacy Ratio (CAR)” menunjukkan bahwa

BOPO berpengaruh negatif terhadap Capital Adequacy Ratio (CAR).

Berarti Jika BOPO naik maka CAR akan mengalami penurunan dan

demikian sebaliknya jika BOPO turun maka CAR akan mengalami

peningkatan.

Oktaviana dan Syaichu (2016) dengan judul “Analisi Pengaruh

Size, ROA, FDR, NPF dan BOPO terhadap Capital Adequacy Ratio

pada Bank Umum Syariah di Indonesia Periode 2010–2014”

menunjukan bahwa BOPO berpengaruh negatif terhadap CAR.




2015” menunjukkan bahwa BOPO berpengaruh negatif terhadap CAR.

Perbankan yang terdaftar

di Bursa Efek Jakarta.

Basse dan Mulazid,

2017

Analisa Pengaruh

Kualitas Aset, Likuiditas,

Efensiensi Usaha dan



pada Bank Umum

Syariah Periode 2012-

2015

FDR berpengaruh

negatif dan

signifikan terhadap

tingkat Kecukupan

Modal (CAR)

26

Penelitian berjudul ”Pengaruh NIM, NPL, ROA, LDR dan

BOPO terhadap Capital Addequacy Ratio (CAR)” yang dilakukan oleh

Pratama (2018). Dalam penelitiannya menunjukkan bahwa BOPO

berpengaruh negati dan signifikan terhadap CAR.

Fatimah (2013) dengan judul “Pengaruh Rentabilitas, Efisiensi

dan Likuiditas terhadap Kecukupan Modal Bank Umum Syariah”

menjelaskan BOPO berpengaruh signifikan positif terhadap CAR.

Tabel 2.7



Research Gap :

Terdapat perbedaan hasil penelitian Pengaruh Biaya Operasional

terhadap Pendapatan Operasional (BOPO) terhadap Capital Adequacy

Ratio (CAR)

Yuliana dkk, 2015 Pengaruh Loan to

Deposit Ratio (LDR),

Non Performing Loan

(NPL), Return On Asset

(ROA) dan Biaya

Operasional terhadap


(BOPO) terhadap Capital

Adequacy Ratio (CAR).

BOPO berpengaruh

negatif terhadap

Capital Adequacy

Ratio (CAR).

Oktaviana dan

Syaichu, 2016

Analisi Pengaruh Size,

ROA, FDR, NPF dan

BOPO terhadap Capital

Adequacy Ratio pada


Indonesia Periode 2010-

2014.

BOPO berpengaruh

negatif terhadap

CAR.

27

8. Pengaruh NPF terhadap CAR.

Penelitian berjudul “Pengaruh NPF Dan FDR Terhadap CAR

dan Dampaknya Terhadap ROA Pada Perbankan Syariah Di Indonesia”

yang dilakukan oleh Pravasanti (2018). Hasil penelitian menunjukkan

bahwa NPF tidak berpengaruh signifikan terhadap CAR, hal ini

disebabkan karena pembiayaan bermasalah tidak mempengaruhi jumlah

pendapatan yang akan diterima oleh bank, sehingga bank akan

menggunakan modal yang ada untuk membiayai kegiatan

operasionalnya.

Andhika dan Suprayogi (2017) dengan judul “faktor – faktor

yang mempengaruhi Capital Adequacy Ratio (CAR) Bank Umum

Syariah di Indonesia” yang menunjukkan bahwa NPF berpengaruh

Basse dan Mulazid,

2017

Analisa Pengaruh

Kualitas Aset, Likuiditas,

Efensiensi Usaha dan



pada Bank Umum

Syariah Periode 2012-

2015.

BOPO berpengaruh

negatif dan

signifikan terhadap

tingkat Kecukupan

Modal (CAR).

Pratama, 2018. Pengaruh NIM, NPL,

ROA, LDR dan BOPO

terhadap Capital

Addequacy Ratio (CAR).

BOPO berpengaruh

negatif dan

signifikan terhadap

CAR.

Fatimah, 2013 Pengaruh Rentabilitas,

Efisiensi dan Likuiditas

terhadap Kecukupan

Modal Bank Umum

Syariah.

BOPO berpengaruh

signifikan positif

terhadap CAR.

28

negatif dan signifikan terhadap CAR, yang berarti kenaikan NPF akan

mengurangi modal yang dimiliki.




menunjukkan bahwa bahwa NPF tidak berpengaruh signifikan terhadap

CAR.




2015” menunjukkan bahwa NPF tidak berpengaruh signifikan terhadap

CAR.




menunjukkan bahwa bahwa NPF berpengaruh negatif dan signifikan

terhadap CAR.

Fitrianto dan Mawardi, 2006 dengan judul “Analisa Pengaruh



2015” yang menujukan NPLberpengaruh negatif terhadap CAR.

29

Tabel 2.8



Research Gap :

Terdapat perbedaan hasil penelitian Pengaruh Non Performing

Financing (NPF) terhadap Capital Adequacy Ratio (CAR)

Pravasanti, 2018. Pengaruh NPF Dan FDR

Terhadap CAR dan

Dampaknya Terhadap

ROA Pada Perbankan

Syariah Di Indonesia.

NPF tidak

berpengaruh

signifikan terhadap

CAR.

Andhika dan

Suprayogi, 2017

faktor – faktor yang

mempengaruhi Capital



Indonesia. NPF

berpengaruh negatif dan

signifikan

NPF berpengaruh

negatif dan

signifikan terhadap

CAR.

Basse dan Mulazid,

2017

Analisa Pengaruh

Kualitas Aset,

Likuiditas, Efensiensi

Usaha dan Profitabilitas

terhadap Rasio

Kecukupan Modal pada

Bank Umum Syariah

Periode 2012-2015

NPF tidak

berpengaruh

signifikan terhadap

tingkat Kecukupan

Modal (CAR)

Oktaviana dan

Syaichu , 2016

Analisi Pengaruh Size,

ROA, FDR, NPF dan

BOPO terhadap Capital

Adequacy Ratio pada


Indonesia Periode 2010–

2014

NPF berpengaruh

negatif dan

signifikan terhadap

CAR

Fitrianto dan Wisnu

Mawardi, 2006

Analisis Pengaruh

Kualitass Aset,

Likuiditas, Rentabilitas,

dan Efisiensi Terhadap


Perbankan yang terdaftar

di Bursa Efek Jakarta.

NPL berpengaruh

negatif terhadap

CAR.

30

9. Pengaruh NOM terhadap CAR

Penelitian yang berjudul “Analisis Faktor-faktor yang

mempengaruhi Capital Adequacy Ratio Bank Sulut-GO Tahun 2002.1-

2017 oleh Hengkeng (2018) menunjukkan bahwa NIM berpengaruh

positif dan signifikan terhadap CAR. Semakin tinggi NIM menunjukkan

semakin efektif bank dalam penempatan aktiva. NIM mampu digunakan

sebagai indikator untuk memprediksi kesehatan bank (salah satunya

diproksi melalui CAR). Semakin tinggi NIM yang dicapai oleh bank

menunjukkan kinerja bank semakin baik, sehingga CAR semakin

meningkat.

Penelitian yang berjudul “pengaruh Net Interest Margin (NIM) dan

Likuiditas Terhadap Capital Adequacy Ratio (CAR) Pada Bank Yang

Terdaftar Di Bursa Efek Indonesia”, oleh Magdalena & Lizabeth (2018)

menunjukkan bahwa NIM berpengaruh positif dan signifikan terhadap

ROA.

Penelitian yang dilakukan oleh Dewi dan Yadnya (2018) dengan

judul “Pengaruh Size, Likuiditas, Risiko Kredit dan Rentabilitas

Terhadap Rasio Kecukupan Modal”, yang menunjukkan bahwa NIM

berpngaruh positif dan signifikan terhadap CAR.

Penelitian yang dilakukan Putri (2016), yang berjudul “Pengaruh

LDR, APB, NPL, PDN, BOPO,ROA, NIM terhadap CAR pada Bank

Pemerintah”, menunjukkan bahwa NIM berpengaruh tidak signifikan

terhadap CAR.

31

Anjani dan Purnawati (2013) dengan judul “Pengaruh Non

Performing Loan (NPL), Likuiditas dan Rentabilitas terhadap Rasio

Kecukupan Modal” menunjukkan NIM berpengaruh positif terhadap

CAR.

Tabel 2.9



Research Gap :

Terdapat perbedaan hasil penelitian Pengaruh Net Operating Margin

(NOM) terhadap Capital Adequacy Ratio (CAR)

Hengkeng (2018) Analisis Faktor-faktor

yang mempengaruhi

Capital Adequacy Ratio

Bank Sulut-GO Tahun

2002.1-2017. IV

NIM berpengaruh

positif dan

signifikan terhadap

CAR.

Magdalena dan

Lizabeth, 2018

“pengaruh Net Interest

Margin (NIM) dan

Likuiditas Terhadap

Capital Adequacy Ratio

(CAR) Pada Bank Yang

Terdaftar Di Bursa Efek

Indonesia”,

NIM berpengaruh

positif dan

signifikan terhadap

CAR.

Dewi dan Yadnya

(2018

Pengaruh Size,

Likuiditas, Risiko Kredit

dan Rentabilitas

Terhadap Rasio

Kecukupan Modal

NIM berpengaruh

signifikan terhadap

tingkat Kecukupan

Modal (CAR)

Putri, 2016 Pengaruh LDR, APB,

NPL,PDN, BOPO,ROA,

NIM terhadap CAR pada

Bank Pemerintah

NIM berpengaruh

tidak signifikan

terhadap CAR.

32

Berdasarkan paparan di atas terdapat beberapa penelitian yang

dilakukan untuk menguji pengaruh FDR, BOPO, NPF, NOM terhadap

Return on Assets (ROA). Perbedaan penelitian ini dengan penelitian-

penelitian sebelumnya adalah penelitian ini lebih difokuskan pada

profitabilitas perusahaan agar terus meningkat sehingga perusahaan dapat

lebih berkembang. Dimana Capital Adequacy Ratio (CAR) digunakan

sebagai variabel intervening yang dapat digunakan untuk mengisi perbedaan

hasil tersebut.

B. Kerangka Teori

1. Bank Syariah

Bank syariah adalah bank yang beroperasi tanpa mengandalkan

bunga. Bank syariah juga dapat diartikan sebagai lembaga keuangan/

perbankan yang oprasional dan produknya dikembangkan berdasarkan

Al-Quran dan hadis. Ada 2 dua pengertian, yaitu bank islam dan bank

yang beroprasi dengan prinsip syariat islam. Bank Islam adalah bank

yang beroprasi dengan syariat islam dan tata cara beroprasinya mengacu

pada ketentuan-ketentuan Al-Quran dan hadis (Antonio dan

Perwataatmadja: 2016).

Undang-undang No.21 Tahun 2008 tentang perbankan syariah

pasal 1 disebutkan bahwa “Perbankan syariah adalah segala yang

Anjani dan

Purnawati , 2013

Pengaruh Non

Perforfing Loan (NPL),

Likuiditas dan

Rentabilitas terhadap

Rasio Kecukupan

Modal.

NIM berpengaruh

positif terhadap

CAR.

33

menyangkut bank syariah dan usaha syariah, mencakup kelembagaan,

kegiatan usaha, serta cara dan proses dalam melaksanakan kegiatan

usahanya” .

2. Profitabilitas

Profitabilitas sebagai salah satu acuan dalam mengukur besarnya

laba menjadi begitu penting untuk mengetahui apakah perusahaan telah

menjalankan usahanya secara efisien. Efisiensi sebuah usaha baru dapat

diketahui setelah membandingkan laba yang diperoleh dengan aset atau

modal yang menghasilkan laba tersebut. Return on assets (ROA)

menunjukkan kemampuan manajemen bank dalam menghasilkan laba

dari pengelolaan asset yang dimiliki (Kasmir, 2014). ROA digunakan

untuk mengukur profitabilitas bank karena Bank Indonesia sebagai

pembina dan pengawas perbankan lebih mengutamakan nilai

profitabilitas suatu bank, diukur dengan asset yang dananya sebagian

besar dari dana simpanan masyarakat ( Dendawijaya, 2009).

Diketahuinya kinerja bank yang baik maka tingkat kepercayaan

masyarakat terhadap bank akan meningkat, dan sebaliknya, jika kinerja

bank menurun maka tingkat kepercayaan masyarakat terhadap bank juga

akan berkurang. Faktor-faktor yang mempengaruhi profitabilitas bank

diantaraya ialah faktor permodalan, likuiditas, kualitas aktiva, efisiensi

operasional serta tata kelola perusahaan. Suwarno dan Muthohar (2018).

34

Rumus ROA sebagai berikut :

𝑅𝑂𝐴 =Laba Sesudah Pajak

Total Aset 𝑋 100%

3. Financing to Deposit Ratio (FDR)

Rasio (FDR) digunakan untuk mengukur kemampuan bank

dalam memenuhi kewajiban-kewajiban jangka pendeknya atau

kewajiban yang sudah jatuh tempo. Rasio ini menyatakan seberapa jauh

kemampuan bank dalam membayar kembali penarikan dana yang

dilakukan deposan dengan mengandalkan pembiayaan yang diberikan

sebagai sumber likuiditasnya. Semakin besar pembiayaan maka

pendapatan yang diperoleh juga akan naik, karena pendapatan naik

secara otomatis laba juga akan mengalami kenaikan. Dengan kata lain

seberapa jauh pemberian pembiayaan kepada nasabah dapat

mengimbangi kewajiban bank untuk segera memnuhi permintaan

deposan yang ingin menarik kembali uangnya yang telah digunakan

oleh bank untuk memberikan pembiayaan Dasih, 2014 (lemiyana dan

Litriani).

Menurut Sutan (2007:177) ditetapkannya maksimum pemberian

kredit (pembiayaan) dan FDR harus diperhatikan oleh bank syariah,

maka bank syariah tidak dapat begitu saja serampangan melakukan

ekspansi pembiayaan yang bertujuan untuk memperoleh keuntungan

sebesar-besarnya atau untuk secepatnya dapat membesarkan jumlah

asetnya. Karena hal itu akan membahayakan kelangsungan hidup bank

35

tersebut dan akan membahayakan dana simpanan para nasabah

penyimpan dana dari bank.

Kenaikan dan penurunan FDR dapat dipengaruhi oleh berbagai

faktor diantaranya :

1) Tingkat biaya dana

2) Margin yang diinginkan

3) Biaya Operasional

4) Tingkat resiko kredit

Rasio FDR dapat dihitung dengan rumus berikut:

FDR =𝑇𝑜𝑡𝑎𝑙 𝐿𝑜𝑎𝑛

Total Deposit + 𝐸𝑞𝑢𝑖𝑡𝑦 𝑋 100%

4. Biaya Operasional terhadap Pendapatan Operasional (BOPO)

BOPO atau sering disebut rasio efisiensi digunakan untuk

mengukur kemampuan manajemen bank dalam mengendalikan biaya

operasi terhadap pendapatan operasionalnya. Biaya operasi merupakan

biaya yang dikeluarkan oleh bank dalam rangka menjalankan aktivitas

usaha pokoknya (seperti biaya bunga, biaya tenaga kerja, biaya

pemasaran, dan biaya operasi lainnya). Pendapatan operasi merupakan

pendapatan utama bank, yaitu pendapatan bunga yang diperoleh dari

penempatan dana dalam bentuk kredit dan pendapatan operasi lainnya.

Semakin tinggi angka pada rasio ini adalah menunjukkan semakin tidak

efisiensinya suatu bank dalam menjalankan operasionalnya. Ketidak

36

efisienan ini menimbulkan alokasi biaya yang lebih tinggi sehingga

dapat men urunkan pendapatan bank (Yogiyanto, 2013).

Rasio Biaya Operasional Pendapatan Operasional (BOPO)

dihitung dengan rumus sebagai berikut (Kasmir, 2003:268) :

BOPO =Biaya Operasional

Pendapatan Operasional 𝑋 100%

5. Non Performing Financing (NPF)

Non Performing Financing (NPF) berkaitan dengan risiko

Kredit. NPF merupakan perbandingan antara pembiayaan yang

bermasalah dengan total pembiayaan yang ada. Apabila semakin rendah

NPF maka bank tersebut akan semakin mengalami keuntungan,

sebaliknya bila tingkat NPF tinggi bank tersebut akan mengalami

kerugian yang diakibatkan tingkat pengembalian kredit macet.

Menurut Aryani (2010: 111) implikasi bagi pihak bank sebagai

akibat dari timbulnya pembiayaan bermasalah tersebut dapat berupa

berikut ini:

1) Hilangnya kesempatan untuk memperoleh income (pendapatan) dari

kredit yang diberikannya, sehingga mengurangi perolehan laba dan

berpengaruh buruk bagi profitabilitas bank.

2) Rasio kualitas aktiva produktif atau yang lebih dikenal dengan BDR

(bad debt ratio) menjadi semakin besar yang menggambarkan

terjadinya situasi yang memburuk.

37

3) Bank harus memperbesar penyisihan untuk cadangan aktiva

produktif yang diklasifikasikan berdasarkan ketentuan yang ada. Hal

ini pada akhirnya akan mengurangi besarnya modal bank dan akan

sangat berpengaruh terhadap CAR (Capital Adequacy Ratio).

4) Return On Assets (ROA) mengalami penurunan.

Rasio NPF dapat di Hitung dengan Rumus :

NPF =Total Pembiayaan Bermasalah

Total Pembiayaan X 100%

6. Non Operating Margin (NOM)

NOM merupakan Rasio yang menujukkan kemampuan bank

menghasilkan pendapatan dari (Margin, bagi hasil) dengan melihat

kinerja bank dalam menyalurkan pembiayaan Yusuf, (Riyadi, 2006).

Semakin besar NOM/NIM yang diperoleh oleh bank, maka pendapatan

bank meningkat sehingga ROA akan ikut meningkat.

Pada bank konvensional digunakan istilah Net Interest Margin

(NIM). Net Interest Margin (NIM) mencerminkan risiko pasar yang

timbul karena adanya pergerakan variabel pasar, dimana hal tersebut

dapat merugikan bank. Berdasarkan peraturan Bank Indonesia salah satu

proksi dari risiko pasar adalah suku bunga, yang diukur dari selisih antar

suku bunga pendanaan (funding) dengan suku bunga pinjaman yang

diberikan (lending) atau dalam bentuk absolut adalah selisih antara total

biaya bunga pendanaan dengan total biaya bunga pinjaman (Safitri,

2015:42).

38

NOM =pendapatan Operasional Bersih

Rata − rata Aktiva Produktif X 100%

7. Capital Adequacy Ratio (CAR)

CAR adalah rasio yang memperlihatkan sberapa jauh seluruh

aktiva bank yang mengandung resiko (kredit, penyertaan, surat

berharga, tagihan pada bank lain) ikut dibiayai dari dana modal sendiri

bank, disamping memperoleh dana – dana dari sumber-sumber di luar

bank (Dendawijaya, 2005).

Faktor utama yag mempengaruhi jumlah modal bank adalah

jumlah modal minimum yang ditentukan oleh Bank Indonesia. CAR

yang ditetapkan oleh Bank Indonesia ini mengacu pada ketentuan

International yang dikeluarkan oleh Banking for International

Settlement (BIS).

CAR adalah rasio kewajiban pemenuhan modal minimum yang

harus dimiliki ileh bank. CAR merupakan indikator kemampuan bank

untuk menutupi penurunan aktivanya sebagai akibat dari kerugian-

kerugian bank yang disebabkan oleh aktiva yang beresiko. CAR dapat

menunjukkan seberapa besar modal bank untuk menunjang

kebutuhannya dan semakin besar CAR maka akan semakin besar daya

tahan bank yang bersangkutan dan menunjukkan semakin sehat bank

tersebut.

39

CAR dapat dihitung dengan membandingkan modal terhadap

aktiva tertimbang menurut risiko (ATMR).

𝐶𝐴𝑅 =Modal

ATMR 𝑋 100

C. Kerangka Pemikiran

Berdasarkan uraian penelitian terdahulu dan landasan teori diatas,

maka kerangka penelitian dapat digambarkan sebagai berikut:

Gambar 2.1

Kerangka Penelitian.

FDR (X1)

NPF (X3)

BOPO (X2)

CAR (Z) ROA (Y)

NOM (X4)

H1

H5

H3

H4

H2

H7

H6

H9

H8

40

D. Hipotesis

Berdasarkan rumusan masalah, tujuan, penelitian terdahulu, teori,

dan kerangka pemikiran maka hipotesis dalam penelitian ini adalah:

1. Pengaruh FDR terhadap Profitabilitas

Dalam penelitian Rahmani (2016) Financing to Deposit Ratio

(FDR) merupakan rasio yang digunakan untuk mengukur seberapa jauh

kemampuan bank dalam membayar kembali penarikan dana yang

dilakukan deposan dengan mengandalkan pembiayaan yang diberikan

sebagai sumber likuiditas. Semakin tinggi FDR, maka laba perusahaan

yang akan dihasilkan akan semakin tinggi. Kemudian, dengan

meningkatkan laba perusahaan akan meningkatkan pula kinerja

perusahaan.

Penelitian ini didukung oleh Almunawaroh dan Marliana

(2018) dan penelitian Asthor (2016) yang menyatakan bahwa Financing

to Depisot Ratio (FDR) berpengaruh positif signifikan terhadap ROA.

Berdasarkan kajian teori dan penelitian terdahulu, maka dapat

dirumuskan hipotesis berikut:

H1 : Financing to Depisot Ratio (FDR) memiliki berpengaruh positif

signifikan terhadap ROA.

2. Pengaruh BOPO terhadap Profitabilitas

Dalam penelitian Yogianto (2013) BOPO atau sering disebut

rasio efisiensi digunakan untuk mengukur kemampuan manajemen bank

dalam mengendalikan biaya operasi terhadap pendapatan

41

operasionalnya. Biaya operasi merupakan biaya yang dikeluarkan oleh

bank dalam rangka menjalankan aktivitas usaha pokoknya (seperti biaya

bunga, biaya tenaga kerja, biaya pemasaran, dan biaya operasi lainnya).

Pendapatan operasi merupakan pendapatan utama bank, yaitu

pendapatan bunga yang diperoleh dari penempatan dana dalam bentuk

kredit dan pendapatan operasi lainnya. Semakin tinggi angka pada rasio

ini adalah menunjukkan semakin tidak efisiensinya suatu bank dalam

menjalankan operasionalnya.Ketidak efisienan ini menimbulkan alokasi

biaya yang lebih tinggi sehingga dapat menurunkan pendapatan bank.

Semakin kecil BOPO menunjukkan semakin efisien bank dalam

mengelola kegiatannya sehingga dapat menurunkan biaya dan laba akan

meningkat.



H2 : Biaya Operasional terhadap Pendapatan Operasional (BOPO)

berpengaruh Negatif terhadap ROA.

3. Pengaruh NPF terhadap Profitabilitas

Dalam penelitian Martadireja (2014). NPF adalah jumlah

pembiayaan yang bermasalah dan kemungkinan tidak dapat ditagih,

semakin besar nilai NPF maka semakin buruk kinerja bank tersebut

(Setiawan, 2009). Apabila porsi pembiayaan bermasalah (NPF)

membesar, maka hal tersebut pada akhirnya berpengaruh pula pada

kemungkinan terjadinya penurunan besarnya keuntungan/pendapatan

42

yang diperoleh bank. Penurunan pendapatan ini akan mampu

mempengaruhi besarnya perolehan laba bank syariah. Dan pada

akhirnya, akan mempengaruhi besarnya profitabilitas yang tercermin

dengan Return on Assets (ROA) yang diperoleh bank syariah.

Dalam penelitian Agustin dan Darmawan (2018) menjelaskan

hasil penelitiannya bahwa Non Performing Finance (NPF) berpengaruh

signifikan secara negatif terhadap ROA. Hal ini dapat diartikan apabila

penyaluran pembiayaan bagi hasil mengalami kenaikan maka akan

berpengaruh terhadap penurunan ROA.

H3 : Non Performing Financing (FDR) berpengaruh Negatif terhadap

ROA.

4. Pengaruh NOM terhadap Profitabilitas.

NOM adalah perbandingan antara interest income (pendapatan

operasional bank yang diperoleh) dikurangi interest expense (biaya

operasional bank yang menjadi beban) dibagi dengan average interest

earning assets (rata – rata aktiva produktif yang digunakan). Rasio ini

menggambarkan tingkat jumlah pendapatan operasional bersih yang

diperoleh dengan menggunakan aktiva produktif yang dimiliki oleh

bank. Semakin besar rasio ini maka semakin meningkatnya pendapatan

operasional yang diperoleh dari aktiva produktif yang dikelola bank

sehingga kemungkinan bank tersebut dalam kondisi bermasalah

semakin kecil. Almila dan Herdiningtyas (2005).

H4: NOM berpengaruh positif terhadap Profitabilitas.

43

5. Pengaruh CAR terhadap Profitabilitas

Rasio Capital Adequancy Ratio (CAR) ini digunakan untuk

mengukur kecukupan modal yang dimiliki bank untuk menunjang

aktiva yang mengandung atau menghasilkan risiko, misalnya

pembiayaan yang diberikan. Semakin tinggi CAR maka semakin kuat

kemampuan bank tersebut untuk menanggung risiko dari setiap

pembiayaan atau aktiva produktif yang berisiko. Jika nilai CAR tinggi

(sesuai dengan ketentuan Bank Indonesia sebesar 14%) berarti bahwa

bank tersebut mampu membiayai operasi bank, dan keadaan yang

menguntungkan tersebut dapat memberikan kontribusi yang cukup

besar bagi profitabilitas bank yang bersangkutan.

Berdasarkan uraian teori dan hasil penelitian yang telah

dilakukan dapat dirumuskan hipotesis yaitu:

H5 : Capital Adequacy Ratio (CAR) berpengaruh positif terhadap

Return On Asset(ROA).

6. Pengaruh FDR terhadap CAR

Dalam penelitian Oktaviani dan Syaichu (2016) menyatakan

bahwa Financing to Deposit Ratio (FDR) merupakan perbandingan

antara tingkat pembiayaan yang disalurkan oleh bank syariah terhadap

dana pihak ketiga yang berhasil dihimpun dari masyarakat. Sehingga

bank memiliki peran sebagai perantara antara pihak yang kelebihan dana

yang diperoleh dari Dana Pihak Ketiga (DPK) dengan pihak yang

membutuhkan dana yaitu yang disalurkan melalui pembiayaan. Dengan

44

menyalurkan pembiayaan, pihak bank dapat memperoleh keuntungan.

Apabila rasio FDR tinggi, maka dapat diartikan bahwa jumlah

pembiayaan yang diberikan oleh bank syariah lebih besar. Semakin

besar pembiayaan yang diberikan bank syariah kepada nasabah, akan

meningkatkan keuntungan bank tersebut. Keuntungan bank syariah

tersebut akan dialokasikan pada modal, sehingga semakin besar

pembiayaan maka modal yang diperoleh juga semakin meningkat.

Dalam penelitian Maolany dan Helliana (2015) menyatakan

bahwa FDR berpengaruh posistif terhadap CAR, artinya setiap FDR

mengalami peningkatan maka CAR juga akan mengalami peningkatan.

Berdasarkan uraian teori dan hasil penelitian yang telah

dilakukan dapat dirumuskan hipotesis yaitu:

H6 : Financing to Deposit Ratio (FDR) berpengaruh positif terhadap

CAR.

7. Pengaruh BOPO terhadap CAR

Dalam penelitian Yuliana dkk (2016) Semakin besar nilai BOPO

mencerminkan kurangnya efisiensi bank dalam menjalankan kegiatan

operasionalnya.Semakin besar rasio BOPO menunjukkan bank yang

kurang efisien dalam mengendalikan biaya operasionalnya. Sedangkan

semakin kecil rasio BOPO maka semakin efisien bank tersebut dalam

mengendalikan biaya operasionalnya. BOPO yang besar mengandung

arti biaya operasional yang ditanggung lebih besar daripada pendapatan

operasional sehingga kemungkinan modal digunakan untuk menutupi

45

biaya operasional tersebut. Untuk itu BOPO yang besar akan

menurunkan Capital Adequacy Ratio (CAR), dan BOPO yang rendah

akan meningkatkan Capital Adequacy Ratio (CAR) .

Dalam penelitian Oktaviani dan Syaichu (2016) menyatakan

bahwa Biaya Operasional terhadap Pendapatan Operasional (BOPO)

merupakan rasio rentabilitas (earnings). Rasio BOPO digunakan untuk

mengukur tingkat efisiensi suatu bank dan kemampuan bank dalam

melaksanakan kegiatan operasionalnya. Semakin besar nilai BOPO

mencerminkan kurangnya efisiensi bank dalam menjalankan kegiatan

operasionalnya. Hal tersebut disebabkan karena biaya operasional yang

harus ditanggung lebih besar daripada jumlah pendapatan operasional

yang diterima sehingga terdapat kemungkinan, modal digunakan untuk

menutupi biaya operasional yang tidak tertutup oleh pendapatan

operasional. Dengan kata lain, semakin besar BOPO, akan

menyebabkan pada penurunan modal (diproksikan dengan CAR) suatu

bank.



H7 : Beban operasional terhadap pendapatan operasional (BOPO)

berpengaruh negatif terhadap Capital Adequacy Ratio (CAR).

46

8. Pengaruh NPF terhadap CAR

Dalam penelitian Dahlan Siamat (2004) Non Performing

Financing (NPF) menunjukkan kemampuan manajemen bank dalam

mengelola pembiayaan bermasalah yang diberikan oleh bank, semakin

tinggi rasio NPF, maka akan semakin buruk kualitas pembiayaan bank

yang menyebabkan jumlah pembiayaan bermasalah semakin besar.

Dengan demikian, kemungkinan suatu bank dalam kondisi bermasalah

tinggi dan kemungkinan pencapain laba semakin rendah. pembiayaan

dalam hal ini adalah pembiayaan yang diberikan kepada pihak ketiga

tidak termasuk pembiayaan kepada bank lain.

Semakin tinggi NPF, maka modal yang tersedia di bank semakin

menipis karena meningkatnya jumlah pembiayaan yang macet tentu saja

akan mempengaruhi jumlah modal yang tersedia untuk membiayai

kegiatan operasional bank. pembiayaan macet membuat berkurangnya

pendapatan yang akan diterima oleh bank, sehingga bank akan

menggunakan modal yang ada untuk membiayai kegiatan

operasionalnya. Semakin sering kemacetan terjadi, maka modal bank

kelamaan akan terkikis dan habis.

Penelitian ini diperkuat dengan penelitian oleh Andhika dan

Suprayogi (2017), Oktaviana dan Syaichu (2016) dan Fitrianto dan

Mawardi, (2006) dengan judul “Analisa Pengaruh yang menyatakan

bahwa NPF berpengaruh negatif terhadap CAR.

47



H8 : Non performing financing memiliki pengaruh negative signifikan

terhadap Capital Adequacy Ratio (CAR).

9. Pengaruh NOM terhadap CAR

NOM merupakan rasio yang menunjukkan kemampuan manajemen

bank dalam mengelola aktiva produktifnya untuk menghasilkan

pendapatan operasional bersih. Semakin besar rasio ini maka

meningkatkan pendapatan bagi hasil atas aktiva produktif, sehingga

kemungkinan suatu bank dalam kondisi bermasalah semakin kecil

Nurvinda (2017). Semakin tinggi NOM menunjukkan bank semakin

efektif dalam penempatan aktiva produktif dalam bentuk pembiayaan.

NOM/NIM mampu digunakan sebagai indikator untuk memprediksi

kesehatan bank (salah satunya diproksi melalui CAR). Semakin tinggi

NOM yang dicapai bank menunjukkan kinerja bank semakin baik,

sehingga CAR semakin meningkat Krisna (2008).

Penelitian ini diperkuat oleh penelitian Dewi dan Yadnya (2018) dan

Anjani dan Purnawati (2013) ,yang menunjukkan bahwa NIM

berpngaruh positif dan signifikan terhadap CAR.

H9 : Non Operating Margin berpengaruh positif terhadap Capital


48

Tabel 2.10

Hipotesis

No Hipotesis

H1 Financing to Depisot Ratio memiliki berpengaruh positif

signifikan terhadap ROA.

H2 Biaya Operasional terhadap Pendapatan Operasional

berpengaruh Negatif terhadap ROA.

H3 Non Performing Financing berpengaruh Negatif terhadap

ROA.

H4 NOM berpengaruh positif terhadap Profitabilitas.

H5 Capital Adequacy Ratio (CAR) berpengaruh positif

terhadap Return On Asset(ROA).

H6 Financing to Deposit Ratio (FDR) berpengaruh positif

terhadap CAR.

H7 Beban operasional terhadap pendapatan operasional

(BOPO) berpengaruh negatif terhadap Capital Adequacy

Ratio (CAR).

H8 Non performing financing memiliki pengaruh negative

signifikan terhadap Capital Adequacy Ratio (CAR).

H9 Non Operating Margin berpengaruh positif terhadap


49

BAB III

METODOLOGI PENELITIAN

A. Jenis dan Pendekatan Penelitian

Jenis penelitian ini adalah penelitian kuantitatif dengan

menggunakan data sekunder baik variabel Financing To Deposit Ratio

(FDR), Biaya Operasional Terhadap Pendapatan Operasional (BOPO), Non

Performing Financing (NPF), Net Operating Margin (NOM), Capital

Adequacy Ratio (CAR), maupun Return on Asset (ROA) Perbankan Syariah

di Indonesia. Data ini terdapat pada laporan Statistik Perbankan Syariah

periode tahun 2014 sampai dengan tahun 2018.

B. Lokasi dan Waktu Penelitian

Penelitian ini dilakukan pada Perbankan Syariah di Indonesia pada

tahun 2014-2018, melalui akses internet ke situs resmi Otoritas Jasa

Keuangan.

C. Populasi dan Sampel

Populasi adalah wilayah generalisasi yang terdiri atas objek/subjek

yang mempunyai kuantitas dan karakteristik tertentu yang ditetapkan oleh

peneliti untuk dipelajari yang kemudian ditarik kesimpulannya (Sugiono,

2006:80). Populasi dalam penelitian ini 34 Perbankan Syariah yaitu 14 Bank

Umum Syariah dan 20 Unit Usaha Syariah di Indonesia.

Sampel adalah sebagian dari jumlah dan karakteristik yang dimiliki

oleh populasi tersebut. Bila populasi besar dan peneliti tidak mungkin

mempelajari semua yang ada pada populasi, misalnya karena keterbatasan

50

dana, tenaga dan waktu, maka peneliti dapat menggunakan sampel yang

diambil dari populasi itu. Apa yang dipelajari di sampel, kesimpulannya

akan dapat diberlakukan untuk populasi. Untuk itu sampel yang diambil dari

populasi harus betul-betul representative (mewakili) Sugiono (20016:81).

Teknik sampling yang digunakan dalam penelitianini adalah teknik

purposive sampling. Menurut Sugiyono (2016: 85) sampling purposive

adalah teknik penentuan sampel dengan pertimbangan tertentu. Purposive

sampling dilakukan dengan mengambil sampel dari populasi berdasarkan

suatu kriteria tertentu.Suatu sampel diambil apabila memenuhi kriteria

berikut:

a. Bank Umum Syariah dan Unit Usaha Syariah yang terdaftar di Otoritas

Jasa Keuangan pada kurun waktu penelitian periode 2014-2018.

b. Tersedia laporan keuangan, rasio-rasio serta data keuangan lainnya

pada laporan keuangan tahunan yang tersedia dan dipublikasikan pada

masing-masing Bank selama 5 tahun 2014-2018.

Berdasarkan data diatas jumlah sampel yang terseleksi dengan

menggunakan metode purposive sampling sebanyak 24 bank syariah yaitu

10 Bank Umum Syariah meliputi Bank BNI Syariah, Bank Muamalat

Indonesia, Bank Victoria Syariah, Bank BRI Syariah, Bank Jabar Banten

Syariah, Bank Syariah Mandiri, Bank Mega Syariah, Bank Panin Dubai

Syariah, Bank Syariah Bukopin, dan BCA Syariah dan 14 Unit Usaha

Syariah meliputi Bank Danamon Indonesia, Bank Permata, Bank CIMB

Niaga, Bank OCBC NISP, Bank Sinarmas, Bank Tabungan Negara (

51

Persero), BPD Daerah Istimewa Yogyakarta, BPD Sumatera Utara, BPD

Jambi, BPD Sumatera Barat, BPD Riau dan Kepulauan Riau, BPD

Sumatera Selatan dan Bangka Belitung, , BPD Kalimatan Barat, dan BPD

Kalimantan Timur.

Tabel 3.1 Bank Umum Syariah dan Unit Usaha Syariah di Indonesia

NO Bank Umum Syariah

1 PT. Bank BNI Syariah

2 PT. Bank Muamalat Indonesia

3 PT. Bank Victoria Syariah

4 PT. Bank BRI Syariah

5 PT. Bank Jabar Banten Syariah

6 PT. Bank Syariah Mandiri

7 PT. Bank Mega Syariah

8 PT. Bank Panin Dubai Syariah

9 PT. Bank Syariah Bukopin

10 PT. BCA Syariah

No Unit Usaha Syariah

1 PT. Bank Danamon Indonesia, Tbk

2 PT. Bank Permata, Tbk

3 PT. Bank CIMB Niaga, Tbk

4 PT. Bank OCBC NISP, Tbk

5 PT. Bank Sinarmas

6 PT. Bank Tabungan Negara ( Persero),

Tbk

7 PT. BPD Daerah Istimewa Yogyakarta

8 PT. BPD Sumatera Utara

9 PT. BPD Jambi

10 PT. BPD Sumatera Barat

11 PT. BPD Riau dan Kepulauan Riau

12 PT. BPD Sumatera Selatan dan Bangka

Belitung

13 PT. BPD Kalimatan Barat

14 PT. BPD Kalimantan Timur

52

D. Teknik Pengumpulan Data

Jenis data yang digunakan dalam penelitian ini adalah data sekunder.

Data sekunder yaitu data yang diperoleh dari sumber yang menerbitkan dan

bersifat siap pakai serta mampu memberikan informasi dalam pengambilan

keputusan meskipun dapat diolah lebih lanjut. Data sekunder diperoleh

melalui studi kepustakaan yang di dapat melalui artikel-artikel yang ada

baik itu dari jurnal, buku maupun Laporan. Data sekunder didapat melalui

studi kepustakaan yang bisa didapat melalui artikel-artikel, baik dari buku,

jurnal maupun informasi yang bersumber dari internet yang berkaitan

dengan penelitian ini.

Metode pengumpulan data yang digunakan adalah pengumpulan

data melalui observasi tidak langsung yaitu dengan mengumpulkan data-

data laporan keuangan tahunan (Annual Report) perbankan tahun 2014-

2018.

E. Definisi Konsep dan Operasional

Penelitian ini merupakan penelitian kuantitatif yang berusaha

mencari hubungan antara variable independen terhadap variable dependen.

Dalam penelitian ini terdapat tambahan variable mediasi yang digunakan

untuk mengetahui hubungan secara langsung maupun tidak langsung

terhadap variable independen dan variable dependen.

53

Rasio keuangan yang digunakan sebagai variable independen,

sebagai berikut:

a. Variabel Independen.

1) Financing to Deposit Ratio (FDR)

Financing to Deposit Ratio (FDR) adalah rasio yang

digunakan untuk mengukur sejauh mana bank mampu untuk

membayar kembali penarikan dana yang dilakukan deposan dengan

mengandalkan pembiayaan yang diberikan sebagai sumber

likuiditasnya (Rahmani : 2017).

Untuk mengukur rasio ini digunakan rumus:

FDR =𝑇𝑜𝑡𝑎𝑙 𝐿𝑜𝑎𝑛

Total Deposit + 𝐸𝑞𝑢𝑖𝑡𝑦 𝑋 100%

2) Biaya Operasional terhadap Pendapatan Operasional (BOPO).

BOPO merupakan rasio yang digunakan untuk mengukur

tingkat efisiensi dan kemampuan bank syariah dalam melakukan

kegiatan operasionalnya (Hartini : 2016).

Secara matematis BOPO dapat dirumuskan sebagai berikut:

BOPO =Biaya Operasional

Pendapatan Operasional 𝑋 100%

3) Non Performing Financing (NPF).

Non Performing Financing merupakan rasio yang digunakan

untuk mengukur kredit bermasalah yang ada pada bank syariah.

Kredit bermasalah adalah suatu keadaan dimana nasabah sudah

tidak sanggup membayar sebagian atau seluruh kewajibannya

54

kepada bank seperti yang telah diperjanjikan (Setiawan dan Indriani

: 2016).

Rasio ini dapat dihitung dengan rumus :

NPF =Total Pembiayaan Bermasalah

Total Pembiayaan 𝑋 100%

b. Variabel Dependen

Penelitian ini menggunakan rasio profitabilitas (ROA) yang

dijadikan sebagai variabel dependen. Return on Assets (ROA)

merupakan rasio yang menunjukkan kemampuan manajemen bank

dalam menghasilkan laba dari pengelolaan asset yang dimiliki. Semakin

besar ROA suatu bank, semakin besar pula tingkat keuntungan yang

dicapai bank, dan semakin baik pula posisi bank dari segi penggunaan

asset (Hartini : 2016).

ROA di rumuskan sebagai berikut ini:

ROA =Laba Bersih

Total Asset 𝑋 100%

c. Variabel intervening

Dalam penelitian ini, variabel intervening yang digunakan

adalah rasio Capital Adequacy Ratio. Capital Adeqiacy Ratio (CAR)

adalah rasio kinerja bank untuk mengukur kecukupan modal yang

dimiliki bank untuk menunjang aktiva yang mengandung atau

menghasilkan resiko Rahmani (2017).

Untuk menghitung rasio ini digunakan rumus :

𝐶𝐴𝑅 =Modal

ATMR 𝑋 100%

55

F. Metode Analisis

Metode analisis yang digunakan dalam penelitian ini adalah metode

analisis linier berganda. Metode analisis linier berganda bertujuan untuk

menghitung besarnya pengaruh dua atau lebih variabel bebas terhadap satu

variabel terikat dan memprediksi variabel terikat dengan menggunakan dua

atau lebih variabel bebas.

Apabila dinyatakan dalam persamaan matematika, model regresi

linier berganda untuk menguji hipotesis dalam penelitian ini adalah sebagai

berikut:

𝒀 = 𝒂 + 𝒃𝟏𝑿𝟏 + 𝒃𝟐𝑿𝟐 + 𝒃𝟑𝑿𝟑 + 𝒃𝟒𝑿𝟒 + 𝒃5𝑿𝟓 + 𝒆

Keterangan:

Y = Variabel dependen (ROA)

a = Konstanta

b1 – b5 = Koefisien regresi variabel independent

X1 = Financing Deposit Ratio (FDR)

X2 = Biaya Operasional terhadap Pendapatan Operasional (BOPO)

X3 = Non Performing Financing (NPF)

X4 = Net Operating Margin (NOM)

X5 = Capital Adequacy Ratio (CAR)

e = Standar Error

Regresi linier berganda harus memenuhi asumsi-asumsi yang

ditetapkan agar menghasilkan nilai-nilai koefisien sebagai penduga yang

56

tidak bias. Pelanggaran asumsi-asumsi tersebut dapat dideteksi dengan cara

melakukan:

1. Uji Asumsi Klasik

Uji asumsi klasik ini dilakukan agar memperoleh model regresi

yang dapat dipertanggung jawabkan.

a. Normalitas Data

Uji normalitas data dimaksudkan untuk mengetahui apakan

residual yang diteliti berdistribusi normal atau tidak. Distribusi data

tidak normal, karena terdapat nilai ekstrem dalam data yang diambil

(Suliyanto, 2005:63). Metode pengujian uji normalitas ada dua cara

yaitu dengan analisis grafik untuk melihat normalitas residual

dengan melihat grafik histogram yang membandingkan antara data

observasi dengan distribusi yang mendekati distribusi normal dan

cara kedua dengan uji statistik dengan uji Kolmoglorov-Smirnov, uji

statistik non-parametik K-S.

b. Uji Multikolinearitas

Multikolinearitas berarti ada hubungan linier yang sempurna

atau pasti diantara beberapa atau semua variabel yang independen

dari model yang ada. Uji multikolinearitas bertujuan untuk menguji

apakah pada model regresi ditemukan kolerasi antar variabel bebas.

Pada model regresi yang baik seharusnya tidak terjadi korelasi

diantara variabel bebas (Ghozali, 2005 dalam Sujarweni, 2015:226-

57

227). Untuk mengetahui ada tidaknya multikolinearitas dalam suatu

modal regresi yaitu dengan melihat (Ghozali:2013) :

1) Nilai R2 yang dihasilkan oleh estimasi model regresi empiris

sangat tinggi, namun secara induvidual variabel-variabel bebas

banyak yang tidak signifikan mempengaruhi variabel dependen.

2) Menganalisis matrik korelasi variabel independen. Jika antara

variabel bebas memiliki korelasi yang umumnya diatas 90, maka

hal ini merupakan indikasi adanya multikolonearitas.

3) Multikolinearitas dapat juga dilihat dari tolerance dan varian

inflation (VIF). Kedua ukuran ini menunjukkan setiap variable

manakah yang dijelaskan oleh variabel independenya. Nilai

tolerance yang rendah sama dengan nilai VIF tinggi ( karena

VIF =1/tolerance). Nilai cutoff yang umum dipakai untuk

menunjukkan adanya multikolonearitas yaitu tolerance > 0,10

atau sama dengan VIF <10.

c. Uji Autokorelasi

Menguji autokorelasi dalam suatu model bertujuan untuk

mengetahui ada tidaknya korelasi antara variabel pengganggu pada

periode tertentu dengan variabel sebelumnya. Untuk data time series

autokorelasi sering terjadi. Mendeteksi autokorelasi dengan

menggunakan nilai Durbin-Watson dengan kriteria : (Nachrowi dan

Usman, 2002 dalam Nurvinda, 2017).

1) Angka D-W di bawah -2 berarti ada autokorelasi positif.

58

2) Angka D-W di antara -2 dan +2 berarti tidak ada autokorelasi.

3) ngka D-W di atas +2 berarti ada autokorelasi negatif

Penelitian ini menggunakan Run test, Runs test adalah

bagian dari uji statistik non parametrik yang digunakan untuk

menguji apakah antar residual ada korelasi yang tinggi. Jika antar

residual tidak terdapat hubungan korelasi, maka dikatakan bahwa

residual terjadi secara random atau tidak sistematis (Ghozali,

2011:87).

d. Uji Heteroskedastisitas

Uji heteroskedastisitas yaitu suatu keadaan jika varians

kesalahan pengganggu tidak konstan untuk semua variabel

independen.Pengujian ini bertujuan menguji apakah dalam model

regresi terjadi kesamaan variance dari residual satu pengamatan ke

pengamatan yang lainJika variance dari residual satu pengamatan

lain tetap, maka disebut Homokedastisitas dan jika berbeda disebut

Heteroskedastisitas.

Kriteria : jika hasil uji r >0.05 tidak ada terjadi heteroskedastisitas

dan sebaliknya jika uji r <0.05berarti terjadi heteroskedastisitas.

Uji dalam penelitian ini menggunakan uji scatter plotdan uji

park. Suatu model dinyatakan tidak terjadi masalah

heteroskedastisitas apabila titik-titik menyebar dengan pola tidak

jelas di atas ayau di bawah angka nol pada suatu sumbu Y (Priyatno,

2011:288). Selain uji scatter plotdigunakan uji park untuk melihat

59

apakah data terjadi heteroskedastisitas atau tidak. Jika signifikan

korelasi nilai residual dengan masing-masing variabel independen <

0,05 maka pada model regresi terjadi masalah heteroskedastisitas

(Ghozali, 2013).

2. Uji Regresi

Uji regresi dilakukan untuk mengetahui pengaruh dari variabel

independen terhadap variabel dependen. Uji regresi digunakan

untuk menganalisis nialai variabel dependen (Y) terhadap variabel

independen yang lebih dari satu (Bawono,2006).

a. Uji Simultan (Uji F)

Uji F pada dasarnya menunjukkan apakah semua variabel

independen atau bebas yang dimasukkan dalam model mempunyai

pengaruh secara bersama-sama terhadap variable dependen/terikat.

Pada pengujian ini juga menggunakan tingkat signifikansi sebesar

5% atau 0,05 (Syah:2018).

b. Uji Parsial (Uji t)

Tujuan dari uji parsial adalah untuk mengetahui seberapa

jauh pengaruh dari variabel independen (X) terhadap variabel

dependen (Y) secara parsial. Pengujian hipotesis akan dilakukan

dengan menggunakan tingkat signifikansi sebesar 0,05 (α = 5%)

atau tingkat keyakinan sebesar 0,95 (Syah:2018).

60

c. Uji koefisien Determinasi (R2)

Koefisien determinasi pada dasarnya mengukur seberapa

jauh kemampuan sebuah model dalam menerangkan variasi variabel

dependen. Nilai koefisien determinasi adalah antara nol dan satu.

Nilai R2 yang kecil berarti kemampuan variabel-variabel

independen dalam menjelaskan variasi variabel dependen amat

terbatas. Nilai yang mendekati satu berarti variabel-variabel

independen memberikan hampir semua informasi yang dibutuhkan

untuk memprediksi variasi variabel dependen (Syah:2018).

3. Uji Path Analysis

Cara pengujian regresi dengan variabel intervening yaitu dengan

analisis jalur. Analisis jalur (Path Analysis) merupakan perluasan dari

analisis regresi linier berganda, atau analisis jalur adalah penggunaan

analisis regresi untuk menaksir hubungan kausalitas antar variable

(model casual) yang telah ditetapkan sebelumnya berdasarkan teori

(Ghozali, 2013: 249).

G. Alat Analisis

Penelitian ini merupakan data kuantitatif dimana data dinyatakan

dalam bentuk angka, maka akan mudah untuk diaplikasikan ke data SPSS

16 yang merupakan sebuah program komputer statistik yang berfungsi

untuk membantu dalam memproses data statistik secara tepat dan cepat,

serta menghasilkan berbagai output yang dikehendaki oleh pengambil

keputusan.

61

BAB IV

ANALISIS DATA DAN PEMBAHASAN

A. Deskriptif Statistik

Statistik deskriptif memberikan gambaran umum mengenai objek

penelitian yang dijadikan sampel dalam penelitian yang dilakukan. Pada

tabel 4.1 akan ditampilkan karakteristik sampel yang digunakan pada

penelitian ini, meliputi jumlah sampel (n), rata – rata sampel (mean), nilai

maksimum, nilai minimum serta standar deviasi untuk masing – masing

variabel. Hasil output yang tersedia pada tabel 4.1 adalah sebagai berikut :

Tabel 4. 1

Hasil Uji Deskriptif Statistik

N Minimum Maximum Mean Std. Deviation

Dx_FDR 116 -22.92 25.00 -.3133 7.87709

Dx_BOPO 110 -35.32 20.82 -.3908 7.56008

Dx_NPF 113 -5.41 3.33 -.0014 1.10395

Dx_NOM 117 -5.30 7.20 .0480 1.43244

Dx_CAR 113 -13.94 11.64 -.0135 3.88287

Dx_ROA 110 -1.95 2.33 -.0197 .68517

Valid N (listwise) 93

Sumber : Data Sekunder yang diolah, 2019

Berdasarkan tabel 4.1 diatas meunjukkan bahwa jumlah data yang

digunakan pada penelitian ini berjumlah 93 sampel data yang diambil dari

laporan keuangan tahunan Bank Umum Syariah dan Unit Usaha Syariah

periode 2014 sampai dengan 2018 yang terdaftar di Bank Indonesia dan

Otoritas Jasa Keuangan.

62

Pada tabel 4.1 dapat dijelaskan bahwa dalam kurun waktu 2014–

2018 variabel FDR memiliki nilai tertinggi 25,00% dan nilai minimum

sebesar -22,92% dengan nilai rata-rata sebesar -0,3133%. Pada variabel

BOPO memiliki nilai tertinggi sebesar 20,80% dan nilai minimum sebesar

-35,32% dengan nilai rata-rata sebesar -0,3908%. Pada variabel NPF

memiliki nilai tertinggi sebesar 3,33% dan nilai minimum sebesar -5,41%

dengan nilai rata-rata sebesar -0,0014%. Pada variabel NOM memiliki nilai

tertinggi sebesar 7,20% dan nilai minimum sebesar -5,30% dengan rata-rata

sebesar 0,480%. Pada variabel CAR memiliki nilai tertinggi sebesar 11,64%

dan nilai minimum sebesar -13,94% dengan nilai rata-rata sebesar -

0,0135%. Pada variabel ROA memiliki nilai tertinggi sebesar 2,33% dan

nilai minimum sebesar -1,95% dengan rata-rata sebesar -0,0197%.

B. Analisis Data

1. Uji Asumsi Klasik

Pengujian asumsi klasik meliputi uji multikolonearitas, uji

autokorelasi, uji heterokedastisitas, dan uji normalitas.

a. Uji Multikolonearitas

Uji multikolonieritas bertujuan untuk menguji apakah dalam

suatu model regresi ditemukan adanya korelasi antar variabel bebas

(independen). Model regresi yang baik yaitu model regresi yang

tidak memiliki korelasi antar sesama variabel bebas.

Multikolinieritas dapat dilihat dari nilai tolerance dan variance

inflation factor (VIF). Suatu model regresi menunjukkan adanya

63

Multikolinearitas jika: nilai tolerance > 0,10 atau nilai VIF < 10

(Ghozali, 2011). Hasil output yang tersedia pada tabel 4. 2 adalah

sebagai berikut:

Tabel 4. 2

Hasil Uji Multikolinearitas

Coefficientsa

Model

Unstandardized

Coefficients

Standardize

d

Coefficients

t Sig.

Collinearity

Statistics

B Std. Error Beta

Toleranc

e VIF

1 (Constant) -.005 .037 -.124 .901

Dx_FDR .001 .006 .015 .226 .822 .801 1.248

Dx_BOPO -.076 .007 -.799 -11.237 .000 .713 1.402

Dx_NPF -.008 .041 -.013 -.185 .853 .763 1.310

Dx_NOM .015 .029 .036 .527 .599 .785 1.273

Dx_CAR .010 .010 .065 1.041 .301 .933 1.072

a. Dependent Variable: Dx_ROA


Berdasarkan tabel 4.2 hasil uji multikolonieritas dapat

disimpulkan bahwa semua variabel bebas memiliki nilai tolerance

lebih besar dari 0.10 dan nilai Variance Inflation Factor (VIF)

kurang dari 10. Dengan demikian dapat disimpulkan bahwa tidak

terdapat Multikolonieritas antar variabel independen dalam model

regresi.

b. Uji Autokorelasi

Uji autokolerasi bertujuan menguji apakah dalam model

regresi linier antara kesalahan pengganggu pada periode t dengan

64

kesalahan pengganggu pada periode t-1 (periode sebelumnya). Jika

terjadi korelasi, maka dinamakan ada problem Autokorelasi. Model

regresi yang baik adalah model regresi yang bebas dari autokorelasi.

Ada beberapa cara untuk mendeteksi ada atau tidaknya autokorelasi,

diantaranya yaitu Uji run test. Run test digunakan untuk melihat

apakah data residual terjadi secara random atau tidak (sistematis).

Apabila nilai signifikansinya lebih kecil dari 0,05 maka hipotesis nol

ditolak, sehingga dapat disimpulkan bahwa residual tidak random

atau terjadi autokorelasi antar residual (Ghozali, 2013). Hasil output

yang tersedia pada tabel 4. 3 adalah sebagai berikut :

Tabel 4.3

Hasil Uji Autokorelasi

Sumber: Data Sekunder yang diolah, 2019

Berdasarkan tabel 4. 3 hasil uji autokorelasi dengan statistic

non-parametrik Runs-Test menunjukkan nilai Asymp. Sig. (2-

tailed) sebesar 0,175. Nilai tersebut lebih besar dari 0,05 (0,175 >

Runs Test

Unstandardized

Residual

Test Valuea -.03943

Cases < Test Value 46

Cases >= Test Value 47

Total Cases 93

Number of Runs 54

Z 1.357

Asymp. Sig. (2-tailed) .175

a. Median

65

0,05). Hal ini dapat disimpulkan bahwa tidak terdapat gejala

autokorelasi dalam model regresi.

c. Uji Heterokedostis

Uji heteroskedastisitas bertujuan menguji apakah dalam

model regresi terjadi ketidaksamaan variance dari residual satu

pengamatan ke pengamatan yang lain. Jika variance dari residual

satu pengamatan ke pengamatan yang lain tetap, maka disebut

homokedastisitas dan jika berbeda disebut heteroskesdatisitas. Jika

tidak ada pola yang jelas (titik-titik menyebar) maka tidak terjadi

heteroskedastisitas(Astuti, 2014:66).

Uji dalam penelitian ini menggunakan uji scatterplot. Suatu

model dinyatakan tidak terjadi masalah heteroskedastisitas apabila

titik-titik menyebar dengan pola tidak jelas di atas atau di bawah

angka nol pada suatu sumbu Y (Priyatno, 2011: 288).

Gambar 4.1 Scatterplot


66

Pada gambar grafik scatter plot menunjukkan bahwa titik-

titik menyebar dan tidak membentuk pola tertentu dan titik tersebut

berada di atas dan bawah angka 0 pada sumbu Y. Maka dapat

disimpulkan penelitian ini tidak terjadi gejala heteroskedastisitas.

Sedangkan untuk mengetahui nilai signifikansinya apakah terjadi

heteroskedastisitas atau tidak maka dilakukan uji park. Jika

signifikan korelasi nilai residual dengan masing-masing variabel

independen < 0.05 maka pada model regresi terjadi masalah

heteroskedastisitas. Hasil uji park sebagai berikut:

Tabel 4.4

Hasil Uji Park

Coefficientsa

Model

Unstandardized

Coefficients

Standardized

Coefficients

T Sig. B Std. Error Beta

1 (Constant) -2.027 .223 -9.088 .000

Dx_FDR -.023 .033 -.132 -.692 .494

Dx_BOPO -.009 .036 -.049 -.245 .808

Dx_NPF .066 .222 .063 .297 .768

Dx_NOM -.117 .150 -.134 -.785 .438

Dx_CAR .000 .051 -.003 -.019 .985

a. Dependent Variable: LN_ROA


Berdasarkan tabel 4.4 hasil output di atas dijelaskan bahwa

untuk kelima variabel independen (FDR = 0,494, BOPO = 0,808,

NPF = 0,768, NOM= 0,438, CAR = 0,985 ) bernilai signifikan >

67

0.05, maka dapat disimpulkan bahwa model regresi tidak terdapat

heteroskedastisitas. Hal ini konsisten dengan hasil uji scatter plot.

d. Uji Normalitas

Menurut Ghozali (2013:160) uji normalitas bertujuan untuk menguji

apakah terdapat variabel penganggu atau residual yang memiliki

distribusi normal dalam model regresi. Dalam penelitian ini uji

normalitas menggunakan uji statistik non-parametik Kolmogorov-

Smirnov (K-S) dengan kriteria :

1) Jika nilai Asymp. Sig. (2.tailed). 0,05 data berdistribusi normal.

2) Jika nilai Asymp. Sig. (2.tailed). 0,05 data tidak berdistribusi

normal.

Tabel 4.5

Hasil Uji Normalitas


One-Sample Kolmogorov-Smirnov Test

Unstandardized Residual

N 93

Normal

Parametersa,,b

Mean .0000000

Std.

Deviation .34733338

Most Extreme

Differences

Absolute .138

Positive .134

Negative -.138

Kolmogorov-Smirnov Z 1.330


a. Test distribution is Normal.

b. Calculated from data.

68

Berdasarkan uji normalitas dengan Kolmogorov-

SmirnovTest diperoleh nilai KSZ sebesar 1,330 dengan Asymp. Sig.

(2.tailed) sebesar 0,058. Karena nilai Asymp. Sig. (2.tailed) lebih

besar dari 0,05 maka keputusannya adalah menerima H1 yang

berarti bahwa data berdistribusi normal. Berarti asumsi normalitas

data terpenuhi.

2. Analisis Linier Berganda

Uji regresi dilakukan untuk mengetahui pengaruh dari variabel

independen terhadap variabel dependen. Uji regeresi berganda

digunakan untuk menganalisa nilai variabel dependen (Y) dengan

variabel independen yang lebih dari satu (Bawono, 2006).

a. Uji R2 (Koefisien Determinasi)

Uji t bertujuan untuk menguji seberapa jauh pengaruh satu variabel

independen secara individual dalam menerangkan variasi variabel

dependen (Ghozali, 2013: 98). Hasil uji t dapat dilihat pada tabel 4.6

sebagai berikut :

Tabel 4.6

Hasil Uji Uji R2 (Koefisien Determinasi)


Model Summaryb

Model R R Square

Adjusted R

Square

Std. Error of

the Estimate Durbin-Watson

1 .829a .687 .669 .35717 2.544

a. Predictors: (Constant), Dx_Z, Dx_X4, Dx_X3, Dx_X1, Dx_X2

b. Dependent Variable: Dx_Y

69

Berdasarkan tabel 4.6 hasil uji R2, diperoleh nilai Adj. R2

sebesar 0,669. Artinya bahwa kontribusi variabel independen (FDR,

BOPO, NPF, dan NIM) mempengaruhi variabel dependen kinerja

keuangan (ROA) sebesar 57,7% sedangkan sisanya 42,3%

dijelaskan oleh faktor di luar model.

b. Uji F (Uji Signifikan Simultan)

Uji F dilakukan untuk mengetahui apakah semua variabel

independen atau bebas yang dimasukkan dalam model mempunyai

pengaruh secara bersama-sama terhadap variabel dependen atau

terikat. Uji ini dilakukan dengan cara melihat besarnya Sig. Jika nilai

Sig. lebih kecil dari 0.05 berarti variabel independen bersama-sama

mempengaruhi variabel dependen secara signifikan. Hasil output

yang tersedia pada tabel 4.7 adalah sebagai berikut:

Tabel 4.7

Hasil Uji F (Uji Signifikan Simultan)


ANOVAb

Model

Sum of

Squares Df Mean Square F Sig.

1 Regression 24.314 5 4.863 38.117 .000a

Residual 11.099 87 .128

Total 35.412 92



70

Berdasarkan tabel di atas menunjukkan F hitung sebesar

38.117 dengan nilai signifikan 0.000 dimana nilai signifikan ini

kurang dari nilai alpha sebesar 0.05 sehingga memberikan

keputusan bahwa semua variabel independen secara bersama-sama

mempengaruhi variabel dependen secara signifikan.

c. Uji t

Uji t atau uji signifikansi parsial dilakukan untuk mengetahui

tingkat signifikansi atau pengaruh variabel bebas (independen)

terhadap variabel terikat (dependen) secara parsial. Hasil output

yang tersedia pada tabel 4.8 dan 4.9 adalah sebagai berikut:

Tabel 4.8

Uji t (Uji Signifikan Parsial) Variabel ROA

Coefficientsa

Model

Unstandardized

Coefficients

Standardiz

ed

Coefficient

s

T Sig.

Collinearity

Statistics

B Std. Error Beta

Toleran

ce VIF

1 (Constant) -.005 .037 -.124 .901

Dx_FDR .001 .006 .015 .226 .822 .801 1.248

Dx_BOPO -.076 .007 -.799 -11.237 .000 .713 1.402

Dx_NPF -.008 .041 -.013 -.185 .853 .763 1.310

Dx_NOM .015 .029 .036 .527 .599 .785 1.273

Dx_CAR .010 .010 .065 1.041 .301 .933 1.072



71

Berdasarkan hasil pengolahan uji statistik diatas dapat

disimpulkan bahwa :

1) Nilai t hitung Financing Deposit Ratio ( FDR) sebesar 0.226

dengan nilai signifikasi 0.882 maka dapat disimpulkan

bahwa Financing Deposit Ratio (FDR) berpengaruh positif

dan tidak signifikan terhadap profitabilitas (ROA).

2) Nilai t hitung Biaya Operasional terhadap Pendapatan

Operasional (BOPO) sebesar -11.237 dengan nilai signifikan

<0.05 maka model regresi dapat disimpulkan bahwa Biaya

Operasional terhadap Pendapatan Operasional (BOPO)

berpengaruh negatif dan signifikan terhadap profitabilitas

(ROA).

3) Nilai t hitung Non Performing Financing (NPF) sebesar -

0.185 dengan nilai signifikasi 0.857 maka model regresi

dapat disimpulkan bahwa Non Performing Financing

berpengaruh negatif dan tidak signifikan terhadap

profitabilitas (ROA).

4) Nilai t hitung Net Operating Margin (NOM) sebesar 0.527

dengan nilai signifikasi 0.599 maka model regresi dapat

disimpulkan bahwa Net Operating Margin (NOM)

berpengaruh positif dan tidak signifikan terhadap


72

5) Nilai t hitung Capital Adequacy Ratio (CAR) sebesar 1.041

dengan nilai signifikan 0.301 maka model regresi dapat

disimpulkan bahwa capital Adequacy Ratio (CAR)

berpengaruh positif dan tidak signifikan terhadap


Tabel 4.9

Uji t (Uji Signifikan Parsial) Variabel CAR


Berdasarkan hasil pengolahan uji statistik diatas dapat

disimpulkan bahwa :

1) Nilai t hitung Financing Deposit Ratio (FDR) sebesar 0.770

dengan nilai signifikasi 0.443 maka dapat disimpulkan bahwa

Financing Deposit Ratio berpengaruh positif dan tidak

signifikan terhadap Capital Adequacy Ratio (CAR).

Coefficientsa

Model

Unstandardized

Coefficients

Standardiz

ed

Coefficient

s

T Sig.

Collinearity

Statistics

B Std. Error Beta

Toleranc

e VIF

1 (Constant) -.217 .389 -.559 .577

Dx_FDR .045 .059 .089 .770 .443 .764 1.308

Dx_BOPO -.127 .060 -.250 -2.117 .037 .738 1.355

Dx_NPF -.251 .430 -.067 -.584 .560 .786 1.272

Dx_NOM -.262 .297 -.100 -.882 .380 .804 1.244

a. Dependent Variable: Dx_CAR

73

2) Nilai t hitung Biaya Operasional terhadap Pendapatan

Operasional (BOPO) sebesar -2.117 dengan nilai signifikan

<0.05 yaitu 0.037 maka model regresi dapat disimpulkan bahwa

Biaya Operasional terhadap Pendapatan Operasional (BOPO)

berpengaruh negatif dan signifikan terhadap Capital Adequacy

Ratio (CAR).

3) Nilai t hitung Non Performing Financing (NPF) sebesar -0.585

dengan nilai signifikasi 0.560 maka model regresi dapat

disimpulkan bahwa Non Performing Financing berpengaruh

negatif dan tidak signifikan terhadap Capital Adequacy Ratio

(CAR).

4) Nilai t hitung Net Operating Margin (NOM) -0.882 dengan nilai

signifikasi 0.380 maka model regresi dapat disimpulkan bahwa

Net Operating Margin berpengaruh negatif dan tidak signifikan


3. Analisis Jalur (Path Analysis)

Untuk menguji pengaruh variabel intervening digunakan metode

analisis jalur (Path Analysis). Analisis jalur merupakan perluasan dari

analisis linear berganda, analisis jalur adalah penggunaan analisis

regresiuntuk menaksir hubungan kuasalitas antar variabel (model

casual) yang telah ditetapkan sebelumnya berdasarkan teori (Ghozali,

2013).

74

a. Hasil Persamaan Regresi Pertama

Hasil persamaan pertama analisis jalur dalam penelitian ini dapat

dilihat pada tabel 4.10:

Tabel 4.10

Hasil Persamaan Pertama

Ssumber : Data Sekunder yang diolah, 2019

Menunjukkan nilai R2 (R Square) sebesar 0.074, nilai R2 ini

digunakan dalam penghitungan nilai e1. e1 merupakan varian

variabel CAR yang tidak dijelaskan oleh FDR, BOPO, NPF dan

NOM. Besarnya e1=√1 − 𝑅2 = √1 − 0.074 = √0. 926 = 0.962.

Model Summaryb

Model R R Square

Adjusted R

Square

Std. Error of the

Estimate Durbin-Watson

1 .272a .074 .033 3.76236 2.500

a. Predictors: (Constant), Dx_NOM, Dx_NPF, Dx_FDR, Dx_BOPO

b. Dependent Variable: Dx_CAR

75

Tabel 4.11

Hasil Analisi Regresi Persamaan Pertama


Berdasarkan keterangan tabel 4.12 dapat diketahui

persamaan regresinya sebagai berikut:

𝑪𝑨𝑹 = 𝒂 + 𝒃𝟏𝑿𝟏 + 𝒃𝟐𝑿𝟐 + 𝒃𝟑𝑿𝟑 + 𝒃𝟒𝑿𝟒 + 𝒆

ROA = 0.410 + 0.002 FDR + 0.032 BOPO + (-0.351) NPF +

0.183 NOM + 0.962

Persamaan tersebut menunjukkan bahwa:

1) Konstanta 0.410 menyatakan bahwa jika rata-rata variabel

independen konstan, maka rata-rata tingkat ROA akan

meningkat sebesar 0.410.

2) Setiap terjadi kenaikan FDR, akan diikuti dengan

peningkatan CAR sebesar 0.002.

3) Setiap terjadi kenaikan BOPO, akan diikuti dengan


Coefficientsa

Model

Unstandardized

Coefficients

Standardized

Coefficients


1 (Constant) .410 .181 2.270 .028

Dx_FDR .002 .025 .010 .061 .951

Dx_BOPO .032 .029 .179 1.107 .274

Dx_NPF -.351 .251 -.228 -1.401 .168

Dx_NOM .183 .271 .106 .676 .502

a. Dependent Variable: LN_CAR

76

4) Setiap terjadi kenaikan NPF, akan diikuti dengan penurunan

CAR sebesar -0.351

5) Setiap terjadi kenaikan NOM, akan diikuti dengan


b. Hasil Persamaan Kedua

Tabel 4.12

Hasil Persamaaan Kedua

Model Summaryb

Model R R Square

Adjusted R

Square

Std. Error of the


1 .829a .687 .669 .35717 2.544

a. Predictors: (Constant), Dx_CAR, Dx_NOM, Dx_NPF, Dx_FDR, Dx_BOPO

b. Dependent Variable: Dx_ROA


Menunjukkan nilai R2 (R Square) sebesar 0.687. Nilai R2 ini

digunakan dalam penghitungan nilai e2. E2 merupakan varian

variabel ROA yang tidak dijelaskan oleh FDR, BOPO, NPF dan

NOM. Besarnya 𝑒2 = √1 − 𝑅2 = √1 − 0.687 = √0.313 = 0.559.

77

Tabel 4.13

Analisis Regresi Persamaan kedua

Coefficientsa

Model

Unstandardized

Coefficients

Standardized

Coefficients


1 (Constant) -2.027 .223 -9.088 .000

Dx_FDR -.023 .033 -.132 -.692 .494

Dx_BOPO -.009 .036 -.049 -.245 .808

Dx_NPF .066 .222 .063 .297 .768

Dx_NOM -.117 .150 -.134 -.785 .438

Dx_CAR .000 .051 -.003 -.019 .985



Berdasarkan keterangan tabel 4.14 dapat diketahui persamaan

regresinya sebagai berikut:

𝑹𝑶𝑨 = 𝒂 + 𝒃𝟏𝑿𝟏 + 𝒃𝟐𝑿𝟐 + 𝒃𝟑𝑿𝟑 + 𝒃𝟒𝑿𝟒 + 𝒃𝟒𝟓𝑿𝟓 + 𝒆

ROA = -2.027 + (-0.023) FDR + (-0.009) + 0.066 NPF + (-

0.117) NOM + 0.000 CAR + 0.559

Persamaan tersebut menunjukkan bahwa:

1) Konstanta -2.027 menyatakan bahwa jika rata-rata variabel

independen konstan, maka rata-rata tingkat ROA akan turun

sebesar -2.027.

2) Setiap terjadi kenaikan FDR, akan diikuti dengan penurunan

ROA sebesar -0.023.

78

3) Setiap terjadi kenaikan BOPO, akan diikuti dengan

penurunan ROA sebesar -0.009.

4) Setiap terjadi kenaikan NPF, akan diikuti dengan kenaikan

ROA sebesar 0.066

5) Setiap terjadi kenaikan NOM, akan diikuti dengan

penurunan ROA sebesar 0.090.

6) Setiap terjadi kenaikan CAR, akan diikuti dengan kestabilan

ROA sebesar 0.000.

Gambar 4.2

Hasil Analisi Jalur

FDR

(X1)

NPF (X3)

BOPO

(X2)

CAR (Z) ROA (Y)

NOM

(X4)

0.066

-0.117

-0.009

0.032

0.002

-0.351

0.183

e1 -0.009

e2 0.559

-0.023

79

C. Pembahasan Hasil Penelitian

1. Pengaruh FDR terhadap Profitabilitas (ROA)

Berdasarkan hasil uji signifikasi parameter individual (uji

statistik t) diperoleh nilai hitung sebesar 0.226 dengan nilai signifikasi

0.882 maka keputusannya adalah H1 ditolak berarti FDR berpengaruh

positif dan tidak signifikan terhadap ROA.

Financing to Deposit Ratio (FDR) merupakan perbandingan

antara jumlah kredit yang diberikan terhadap jumlah dana pihak ketiga

yang dihimpun dari masyarakat. Dalam hal penilaian kesehatan, bank

yang sehat adalah bank yang tingkat FDR nya tinggi.Ini berarti bank

tersebut cukup aktif dalam menyalurkan kredit kepada masyarakat.

Hal tersebut berarti bahwa semakin tinggi FDR suatu bank tidak

menjadi tolak ukur keberhasilan manajemen bank untuk memperoleh

keuntungan yang tinggi. FDR yang bernilai positif dan tidak

berpengaruh terhadap ROA, mengindikasikan bahwa besarnya

pemberian kredit tidak didukung dengan kualitas kredit. Kualitas kredit

yang buruk akan meningkatkan risiko terutama bila pemberian kredit

dilakukan dengan tidak menggunakan prinsip kehati-hatian dan

ekspansi dalam pemberian kredit yang kurang terkendali, sehingga bank

akan menanggung risiko yang lebih besar pula.

Penelitian ini di dukung oleh peneliti Defri (2012) yang

menyatakan bahwa likuiditas (LDR) berpengaruh positif tidak

signifikan terhadap profitabilitas. Hal tersebut berarti bahwa semakin

80

tinggi LDR suatu bank tidak menjadi tolak ukur keberhasilan

manajemen bank untuk memperoleh keuntungan yang tinggi.

Mokoagow (2015) yang menunjukkan bahwa variabel Financing To

Deposit Ratio (FDR) berpengaruh positif tidak signifikan terhadap ROA

Perbankan Syariah. Artinya bahwa tinggi rendahnya FDR tidak terbukti

dapat berdampak pada meningkatnya ROA Perbankan Syariah.

2. Pengaruh BOPO terhadap Profitabilitas (ROA)


statistik t) diperoleh nilai hitung sebesar -11.237 dengan nilai signifikan

<0.05 maka keputusannya adalah H2 diterima berarti Biaya

Operasional terhadap Pendapatan Operasional (BOPO) berpengaruh

negatif dan signifikan terhadap profitabilitas (ROA).

Penelitian ini di dukung oleh penelitian Hartini (2016),

Prasanjaya (2013), Wibowo (2013). Hasil penelitian tersebut

menunjukkan bahwa variabel BOPO Menunjukkan pengaruh negatif

dan signifikan terhadap profitabilitas (ROA). Dan juga penelitian ini

sama dengan teori Menurut penelitian A.A Yogi Prasanjaya (2013:240)

yang menunjukkan bahwa semakin besar Biaya Operasional Pada

Pendapatan Operasional (BOPO) maka profitabilitas bank akan

mengalami penurunan. Jika bank dalam menjalankan operasinya dengan

cara efisien yaitu memperkecil Biaya Operasional Pada Pendapatan

Operasional (BOPO) maka pendapatan yang diperoleh bank tentu akan

meningkat dan juga diimbangi meningkatnya profitabilitas.

81

Dalam penelitian ini menunjukkan pengaruh yang negatif

terhadap profitabilitas, karena biaya yang semakin besar akan

menurunkan nilai pendapatan, maka dari itu diharapkan perbankan

mampu menjalankan oprasinya secara efesien yaitu jangan sampai biaya

lebih besar dari pada pendapatan agar profitabilitas bank tersebut akan

meningkat.

3. Pengaruh NPF terhadap Profitabilitas (ROA)


statistik t) diperoleh nilai hitung sebesar -0.185 dengan nilai signifikasi

0.857 maka keputusannya adalah H3 ditolak berarti Non Performing

Financing (NPF) berpengaruh negatif dan tidak signifikan terhadap


Hasil penelitian ini menyatakan bahwa NPF tidak membawa

pengaruh terhadap Profitabilitas, setiap kenaikan NPF tidak serta merta

diikuti oleh penurunan ROA. Non Performing Financing (NPF)

meningkat maka ROA juga mengalami penurunan. Oleh karena itu

Tingkat kelangsungan usaha bank berkaitan erat dengan aktiva

produktif yang dimilikinya, oleh karena itu manajemen bank dituntut

untuk senantiasa dapat memantau dan menganalisis kualitas aktiva

produktif yang dimilikinya. Kualitas aktiva produktif menunjukan

kualitas aset sehubungan dengan resiko Pembiayaan yang dihadapi oleh

bank akibat pemberian kredit dan investasi dari bank. Aktiva produktif

yang dinilai kualitasnya meliputi penanaman dana baik dalam rupiah

82

maupun dalam valuta asing, dalam bentuk Pembiayaan dan surat

berharga.

Penelitian ini didukung oleh penelitian Raniati dan ratnawati

(2014) yang menunjukan bahwa NPF tidak berpengaruh terhadap

Profitabilitas.

4. Pengaruh NOM terhadap Profitabilitas (ROA)


statistik t) diperoleh nilai hitung sebesar 0.527 dengan nilai signifikasi

0.599 maka keputusannya adalah H4 ditolak berarti Net Operating

Margin berpengaruh positif dan tidak signifikan terhadap profitabilitas

(ROA).

Dalam penelitian ini NOM tidak berpengaruh terhadap ROA

Bank Umum Syariah dan Unit Usaha Syariah membuktikan bahwa

semakin besar tingkat NOM maka semakin besar kemampuan aktiva

produktif untuk menghasilkan pendapatan operasional bersih tetapi

tidak diikuti akan meningkatkan laba. Hal ini menunjukkan tidak

kemampuan bank dalam mengelola penyaluran pembiayaan kepada

nasabah dan biaya operasionalnya sehingga kualitas aktiva produktif

terjaga dan tidak selalu diikuti peningkatan pendapatan.

5. Pengaruh CAR terhadap Profitabilitas (ROA)


statistik t) diperoleh nilai hitung sebesar 1.041 dengan nilai signifikan

0.301 maka keputusannya adalah H5 ditolak berarti Capital Adequacy

83

Ratio berpengaruh positif dan tidak signifikan terhadap profitabilitas

(ROA).

Hasil penelitian menunjukkan bahwa CAR tidak berpengaruh

terhadap ROA pada Bank Umum Syariah. Hal ini disebabkan karena

bank-bank yang beroperasi tidak mengoptimakan modal yang dimiliki.

mengindikasikan bahwa besar kecilnya kecukupan modal bank (CAR)

belum tentu menyebabkan besar kecilnya keuntungan bank. Bank yang

memiliki modal besar namun tidak dapat menggunakan modalnya

secara efektif untuk menghasilkan laba maka modal pun tidak akan

berpengaruh signifikan terhadap profitabilitas bank. Dengan adanya

upaya bank syariah untuk menjaga kecukupan modal bank, maka bank

tidak mudah mengeluarkan dana mereka untuk pendanaan karena hal

tersebut dapat memberikan risiko yang besar.

Hasil penelitian ini di dukung oleh penelitian yang dilakukan

oleh Hantono (2017) dan Sabir, dkk (2012) menunjukkan bahwa

variable CAR tidak berpengaruh signifikan terhadap profitabilitas

(ROA).

6. Pengaruh FDR terhadap Capital Adequacy Ratio (CAR)


statistik t) diperoleh nilai hitung sebesar 0.770 dengan nilai signifikan

0.443 maka keputusannya adalah H6 ditolak berarti Financing Deposit

Ratio (FDR) tidak berpengaruh terhadap Capital Adequacy Ratio

(CAR).

84

Hal ini menunjukan bahwa tingkat likuiditas yang tercermin

dalam FDR memberi pengaruh yang tidak signifikan terhadap CAR

atau dengan kata lain tinggi rendahnya tingkat likuiditas bank tidak

selalu memberikan kontribusi terhadap perubahan kecukupan modal

bank tersebut. Hal ini berarti ketika jumlah pembiayaan bank syariah

lebih tinggi maka akan semakin besar pembiayaan yang akan diberikan

ke nasabah, sehingga keuntungan semakin besar namun semua

keuntungan tidak dialokasikan ke modal.

7. Pengaruh BOPO terhadap Capital Adequacy Ratio (CAR)



<0.05 maka keputusannya adalah H7 diterima berarti bahwa Biaya

Operasional terhadap Pendapatan Operasional (BOPO) berpengaruh

negatif dan signifikan terhadap Capital Adequacy Ratio (CAR).

Hasil penelitian ini sejalan dengan teori sebelumnya yang

menyatakan bahwa adanya pengaruh negatif mengindikasikan, hasil

pengujian yang menunjukkan bahwa, adanya pengaruh antara rasio

BOPO terhadap CAR ini, mengingat BOPO adalah rasio yang

digunakan untuk mengukur risiko operasional. Apabila bank kurang

efisien dalam mengendalikan biaya operasional jika dibandingkan

dengan perolehan pendapatan operasionalnya. Maka kondisi tersebut

akan menyebabkan laba operasional bank akan menjadi rendah dan

tentunya salah satu aspek yang dapat memperbesar nilai CAR akan

85

rendah. Dengan rendahnya laba operasional maka nilai CAR akan

rendah pula. Begitupula sebaliknya, dengan adanya tingkat efisiensi

biaya yang tinggi yang dilakukan bank maka laba yang diperoleh bank

akan semakin besar. Sehingga hal tersebut akan menyebabkan laba yang

diperoleh juga tinggi, dan kondisi ini akan menyebabkan nilai CAR juga

akan naik. Oleh karena itu, meningkatnya BOPO akan menurunkan nilai

CAR bank, dan sebaliknya.

Penelitian ini sejalan dengan penelitian Pratama (2018) yang

menunjukkan bahwa BOPO berpengaruh negatif signifikan terhadap

CAR. Yuliana dkk (2015) dan Oktaviana, Syaichu (2016) juga

menunjukkan bahwa BOPO berpengaruh negatif signifikan terhadap

8. Pengaruh NPF tehadap Capital Adequacy Ratio (CAR)



0.560 maka keputusannya adalah H8 ditolak berarti bahwa Non

Performing Financing berpengaruh negatif dan tidak signifikan


Hasil ini sesuai penelitian yang dilakukan oleh Anjani dan

Purnawati (2013) dan Fitrianto dan Mawardi (2006), yang menyatakn

bahwa NPL berpengaruh negatif tidak signifikan terhadap CAR. Hal ini

dikarenakan rata-rata rasio NPL -0.0014 dibawah batas maksimum yang

ditentukan oleh Bank Indonesia yaitu 5% menunjukkan tingkat kredit/

pembiayaan bermasalah yang rendah. Sehingga tidak mempengaruhi

86

penurunan CAR secara signifikan sebab bank tidak perlu membentuk

CKPN yang besar yang dapat mengurangai modal bank.

9. Pengaruh NOM terhadap Capital Adequacy Ratio (CAR)



0.380 maka keputusannya adalah H9 ditolak berarti bahwa Net

Operating Margin berpengaruh negatif dan tidak signifikan terhadap


Hal ini mengindikasikan bahwa pendapatan bank yang diperoleh

dari dana yang ditempatkan dalam bentuk pembiayaan dialokasikan

untuk stabilitas bank dengan melakukan restrukturisasi pembiayaan.

Hasil penelitian ini sesuai dengan penelitian yang dilakukan oleh

Widjanarko (2005) dan Bahtiar Usman (2003) yang menunjukkan hasil

bahwa NIM tidak memiliki pengaruh yang signifikan terhadap CAR.

6. Pengaruh Langsung, pengaruh tidak langsung dan pengaruh total

Analisis jalur memperhitungkan pengaruh langsung dan pengaruh

tidak langsung. Berdasarkan diagram jalur dapat ditunjukkan bagaimana

pengaruh langsung dan tidak langsung tersebut dan dari analisis dapat

disusun kesimpulan analisis secara menyeluruh sebagai berikut:

87

a. Pengaruh Langsung (Direct Effect)

Pengaruh langsung merupakan pengaruh dari satu variable

independen (x) ke variable dependen (Y) tanpa melalui variable lainnya.

1) Financing Deposit Ratio terhdap ROA (X1 terhadap Y)

Nilai t hitung Financing Deposit Ratio sebesar 0.226 dengan

nilai signifikasi 0.882 maka dapat disimpulkan bahwa Financing

Deposit Ratio berpengaruh positif dan tidak signifikan terhadap


2) Biaya Operasional terhadap Pendapatan Operasional (BOPO)

terhadap ROA (X2 terhadap Y)

Nilai t hitung Biaya Operasional terhadap Pendapatan

Operasional (BOPO) sebesar -11.237 dengan nilai signifikan <0.05

maka model regresi dapat disimpulkan bahwa Biaya Operasional

terhadap Pendapatan Operasional (BOPO) berpengaruh negatif dan

signifikan terhadap profitabilitas (ROA).

3) Non Performing Financing terhadap ROA (X3 terhadap Y)

Nilai t hitung Non Performing Financing sebesar -0.185

dengan nilai signifikasi 0.857 maka model regresi dapat disimpulkan

bahwa Non Performing Financing berpengaruh negatif dan tidak

signifikan terhadap profitabilitas (ROA).

4) Net Operating Margin terhadap ROA (X4 terhadap Y)

Nilai t hitung Net Operating Margin sebesar 0.527 dengan

nilai signifikasi 0.599 maka model regresi dapat disimpulkan bahwa

88

Net Operating Margin berpengaruh positif dan tidak signifikan

terhadap profitabilitas (ROA).

5) Capital Adequacy Ratio terhadap ROA (X1 terhadap Y)

Nilai t hitung Capital Adequacy Ratio sebesar 1.041 dengan

nilai signifikan 0.301 maka model regresi dapat disimpulkan bahwa

capital Adequacy Ratio berpengaruh positif dan tidak signifikan

terhadap profitabilitas (ROA).

b. Pengaruh tidak langsung

Pengaruh tidak langsung merupakan situasi dimana variable independen

mempengaruhi variabel dependen melalui variable yang lain yang

disebut variable intervening.

1) FDR terhadap ROA melalui CAR

Pada persamaan regresi pertama, nilai koefisien FDR sebesar

0.010 dengan signifikansi 0.951 dan pada persamaan regresi kedua

nilai koefisien CAR sebesar -0.003 dengan signifikansi 0.985. Nilai

koefisien 0.010 dan -0.003 merupakan nilai jalur path 0,.010 dan -

0.003 sehingga pengaruh tidak langsung FDR terhadap ROA

melalui CAR adalah sebesar 0.010 x -0.003= -0.00003 . Dengan

demikian dapat disimpulkan bahwa FDR berpengaruh positif

terhadap CAR dan CAR berpengaruh negative terhadap ROA.

89

2) BOPO terhadap ROA melalui CAR

Pada persamaan regresi pertama, nilai koefisien BOPO

sebesar 0.179 dengan signifikansi 0.274 dan pada persamaan regresi

kedua nilai koefisien CAR sebesar -0.003 dengan signifikansi 0.985.

Nilai koefisien 0.179 dan -0.003 merupakan nilai jalur path 0.179

dan -0.003 sehingga pengaruh tidak langsung BOPO terhadap ROA

melalui CAR adalah sebesar 0.179 x -0.003= -0.00054. Dengan

demikian dapat disimpulkan bahwa BOPO berpengaruh positif


3) NPF terhadap ROA melalui CAR

Pada persamaan regresi pertama, nilai koefisien NPF sebesar

-0.228 dengan signifikansi 0.168 dan pada persamaan regresi kedua


koefisien 0,121 dan -0,012 merupakan nilai jalur path 0.121 dan -

0,012 sehingga pengaruh tidak langsung NPF terhadap ROA melalui

CAR adalah sebesar -0.228 x -0.003 = 0.000684. Dengan demikian

dapat disimpulkan bahwa NPF berpengaruh negatif terhadap CAR

dan CAR berpengaruh positif terhadap ROA.

4) NOM terhadap ROA melaui CAR

Pada persamaan regresi pertama, nilai koefisien NOM sebesar

0.106 dengan signifikansi 0.502 dan pada persamaan regresi kedua


koefisien 0.106 dan -0.003 merupakan nilai jalur path 0.106 dan -

90

0.003 sehingga pengaruh tidak langsung NOM terhadap ROA

melalui CAR adalah sebesar 0.106 x -0.003= -0.000402.Dengan

demikian dapat disimpulkan bahwa NOM berpengaruh positif


c. Pengaruh Total

1) FDR terhadap ROA melalui CAR

Berdasarkan hasil pengujian pada persamaan pertama dan kedua

menunjukkan pengaruh total dari FDR terhadap ROA dan FDR

terhadap ROA melalui CAR sebesar p1 + (p2 x P3) = -0.132+ (-

0.00003) = -0.13203.

Hasil ini menunjukan bahwa pengaruh keseluruhan dari

FDR terhadap ROA melalui CAR sebesar -0.13203. Oleh karena

pengaruh langsung variable FDR terhadap ROA sebesar -0.132

lebih besar dari -0.13203 maka dalam meningkatkan profitabilitas

memilih jalur langsung dari pada jalur tidak langsung.

2) BOPO terhadap ROA melaui CAR.

Berdasarkan hasil pengujian pada persamaan pertama dan kedua

menunjukkan pengaruh total dari BOPO terhadap ROA dan BOPO

terhadap ROA melalui CAR sebesar p2 + (p2 x P3) = -0.049+ (-

0.00054) = -0.04954.


BOPO terhadap ROA melalui CAR sebesar 0.1319. Oleh karena

pengaruh langsung variable FDR terhadap ROA sebesar -0.049

91

lebih besar dari -0.04954 maka dalam meningkatkan profitabilitas

memilih jalur langsung dari pada jalur tidak langsung.

3) NPF terhadap ROA melalui CAR

Berdasarkan hasil pengujian pada persamaan pertama dan

kedua menunjukkan pengaruh total dari NPF terhadap ROA dan

NPF terhadap ROA melalui CAR sebesar p3 + (p2 x p3) = 0.063 +

0.000684 = 0.063684.

Hasil ini menunjukkan bahwa pengaruh keseluruhan dari

NPF terhadap ROA melalui CAR sebesar 0.063684 . Oleh karena

pengaruh langsung variable NPF terhadap ROA sebesar 0.063 lebih

besar dari 0.063684, maka dalam meningkatkan profitabilitas dipilih

jalur langsung yaitu melalui CAR.

4) Pengaruh NOM terhadap ROA melaui CAR

Berdasarkan hasil pengujian pada persamaan pertama dan

kedua menunjukkan pengaruh total dari NOM terhadap ROA dan

NOM terhadap ROA melalui CAR sebesar p4 + (p2 x P3) = -0.134+

0.000402= -0.1336.


NOM terhadap ROA melalui CAR sebesar -0.1336. Oleh karena

pengaruh langsung variable NOM terhadap ROA sebesar -0.134

lebih kecil dari -0.1336 maka dalam meningkatkan profitabilitas

memilih jalur tidak langsung.

92

Tabel 4.14.

Hasil Penelitian

No Hipotesis Hasil

H1 FDR berpengaruh positif signifikan terhadap

Profitabilitas (ROA)

Ditolak

H2 BOPO berpengaruh negatif dan signifikan

terhadap Profitabilitas (ROA).

Diterima

H3 NPF berpengaruh negatif signifikan terhadap

Profitabilitas (ROA).

Ditolak

H4 NOM berpengaruh positif signifikan terhadap

Profitabilitas (ROA).

Ditolak

H5 CAR berpengaruh positif signifikan terhadap

Profitabilitas (ROA)

Ditolak

H6 FDR berpengaruh positif terhadap Capital


Ditolak

H7 BOPO berpengaruh negatif terhadap Capital

Adequacy Ratio (CAR). Diterima

H8 NPF berpengaruh negatif terhadap Capital


Ditolak

H9 NOM berpengaruh positif terhadap Capital


Ditolak


93

BAB V

PENUTUP

A. Kesimpulan

Kesimpulan yang dapat diambil dari hasil analisis dan pembahasan

mengenai pengaruh langsung maupun tidak langsung FDR, BOPO, NPF,

NOM terhadap profitabilitas dengan CAR sebagai variabel intervening

Perbankan Syariah di Indonesia tahun 2014-2018, sebagai berikut:

1. Variable Financing to Deposit Ratio berpengaruh positif tidak

signifikan terhadap profitabilitas. Hal ini berarti besar kecilnya rasio

financing to deposit ratio atau besar kecilnya penyaluran pembiayaan

kepada masyarakat tidak akan mempengaruhi profitabilitas perbankan.

2. Variabel Biaya Operasional terhadap Pendapatan Operasional (BOPO)

berpengaruh negatif dan signifikan terhadap profitabilitas (ROA). Hal

ini berati semakin besar BOPO maka profitabilitas bank akan

mengalami penurunan. Jika bank dalam menjalankan operasinya dengan

cara efisien yaitu memperkecil BOPO (Biaya Operasional Pada

Pendapatan Operasional) maka pendapatan yang diperoleh bank tentu

akan meningkat dan juga diimbangi meningkatnya profitabilitas.

3. Variabel Non Performing Financing (NPF) berpengaruh negatif dan

tidak signifikan terhadap profitabilitas (ROA). Hal ini berarti bahwa

NPF tidak membawa pengaruh terhadap Profitabilitas, setiap kenaikan

NPF tidak serta merta diikuti oleh penurunan ROA.

94

4. Variabel Net Operating Margin (NOM) berpengaruh positif tidak

signifikan terhadap Profitabilitas,

5. Variabel Capital Adequacy Ratio (CAR) berpengaruh positif tidak

signifikan terhadap Profitabilitas, bahwa besar kecilnya kecukupan

modal bank (CAR) belum tentu menyebabkan besar kecilnya

keuntungan bank.

6. Variabel FDR berpengaruh positif tidak signifikan terhadap CAR,

Kenaikan FDR tidak selalu diikuti peningkatan pada CAR.

7. Variabel BOPO berpengaruh negatif signifikan terhadap CAR,

meningkatnya BOPO akan menurunkan nilai CAR bank.

8. Variabel NPF berpengaruh negatif tidak signifikan terhadap CAR,

dengan naiknya NPF tidak serta merta menurunkan CAR.

9. Variabel NOM berpengaruh positif tidak signifikan terhadap CAR,

dengan naiknya NOM tidak serta merta kenaikan pada CAR.

B. Keterbatasan

Dalam penelitian ini adapun keterbatasan penelitian yang perlu

dikembangkan ole para peneliti selanjutnya :

1. Terbatasnya objek penelitian yang hanya menggunakan 24 Perbankan

Syariah dari 34 Perbankan Syariah yang ada.

2. Terbatasnya teori dan jurnal yang memperkuat pengaruh FDR terhadap

CAR.

95

C. Saran

Peneliti menyarankan beberapa hal terkait dengan penelitian ini, dimana

dalam penelitian ini yang masih memiliki banyak kelemahan dalam hasil

penelitian dan pembahasanya, antara lain:

1. Bank syariah harus tetap meningkatkan Return on Asset agar dapat

meningkatkan laba operasional dengan memanfaatkan aktiva yang

dimilikinya, sehingga profiabilitas bank syariah semakin tinggi. Bank

diharapkan lebih mengoptimalkan aktiva yang dimiliki dengan

menyalurkan ke berbagai pembiayaan yang menghasilkan margin bagi

hasil yang tinggi.

2. Ketika bank syariah ingin mendapatkan keuntungan yang tinggi

hendaknya bank menyalurkan dana yang dihimpun kepada pihak yang

membutuhkan, sehingga dapat dikatakan bahwa bank tersebut

menjalankan fungsinya dengan baik.

3. Bagi peneliti selanjutnya diharapkan dapat meneliti pengaruh semua

rasio kesehatan bank terhadap ROA. Selain itu, diharapkan peneliti

selanjutnya dapat menggunakan laporan keuangan yang sudah diaudit

sebagai sumber datanya, serta dapat memperluas jumlah sampel

penelitian.

96

DAFTAR PUSTAKA

Agustin, Priska Trias dan Ari Darmawan. 2018 . Pengaruh Rasio Keuangan

terhadap Kinerja Keuangan Bank Syariah (Studi pada Bank Umum Syariah

yang terdaftar di Otoritas Jasa Keuangan Republik Indonesia Tahun 2014-

2016). Jurnal Administrasi Bisnis (JAB,|Vol. 64 No. 1, November 2018.

Alumunawwaroh, Medina dan Rina Marliana . 2018 .Pengaruh CAR, NPF, dan

FDR terhadap Profitabilitas Bank Syariah di Indonesia. Amwaluna, Vol. 2

No.1 (Januari, 2018), Hal 1- 17.

Andhika, Yeano Dwi dan Noven Suprayogi. 2017 .Faktor–faktor yang

Memprngaruhi Capital Adequacy Ratio (CAR) Bank Umum Syariah di

Indonesia. Jurnal Ekonomi Syariah Teori dan Terapan, Vol. 4 No. 4, April

2017.

Anjani, Dewa Ayu dan Ni Ketut Purnawati. 2013 . Pengaruh Non Perforfing Loan

(NPL), Likuiditas dan Rentabilitas terhadap Rasio Kecukupan Modal.

Denpasar. Fakultas Ekonomi dan Bisnis Universitas Udayana.

Aryani, Desi. 2010 . Analisis Pengaruh Car, Fdr, Bopo Dan Npf Terhadap

Profitabilitas Pada Pt Bank Muamalat Indonesia Tbk. Jurnal Al-Iqtishad:

Vol. II, No. 1, Januari.

Astor .2016. Pengaruh Capital Adequancy Ratio (CAR) dan Financing To Deposit

Ratio terhadap Profitabilitas Perbankan Syariah di Indonesia dengan Inflasi

sebagai variabel Pemoderasi. Among Makarti, Vol.9 No.18, Desember 2016.

Azizah, Isnaini Arofatul, Nur Diana, Junaidi. 2019 . Pengaruh Financing to Deposit

Ratio (FDR), Non Performing Financing (NPF), dan Biaya Operasional

terhadap Pendapatan Operasional (BOPO) terhadap Tingkat Profitabilitas

(studi empiris pada Bank Umum Syariah yang terdaftar di Bursa Efek

Indonesia pada tahun 2014-2017). E-JRA, Vol. 08 No. 03, Februari 2019.

Basse, Intannes Putri, Ade Sofyan Mulazid. 2017. Analisa Pengaruh Kualitas Aset,

Likuiditas, Efensiensi Usaha dan Profitabilitas terhadap Rasio Kecukupan

Modal pada Bank Umum Syariah Periode 2012-2015. Al-Tijary Jurnal

Ekonomi dan Bisnis Islam, Vol. 2, No. 2, tahun 2017, Hal. 109-123.

Bawono, Anton. (2006). Multivariabel Analisis dengan SPSS. Salatiga: STAIN:

Salatiga Press.

Defri. 2012. Pengaruh Capital Adequacy Ratio (CAR), Likuiditas dan Efisiensi

Operasional Terhadap Profitabilitas Perusahaan Perbankan yang Terdaftar

di BEI. Jurnal Manajemen, Volume 01, Nomor01, September 2012.

Dendawijaya, Lukman. 2005. Manajemen Perbankan. Edisi Kedua, (Bogor :Ghalia

Indonesia).

97

Dewi, Ayusta Riana dan I Putu Yadnya, Pengaruh Size, Likuiditas, Risiko Kredit

dan Rentabilitas Terhadap Rasio Kecukupan Modal. E-Jurnal Manajemen

Unud, Vol. 7, No. 7, 2018.

Fatimah, Siti. 2013 . Pengaruh Rentabilitas, Efisiensi dan Likuiditas terhadap

Kecukupan Modal Bank Umum Syariah.

Febriyanti dan Sri Megawati. Analisis Determinasi Profitabilitas Bank Umum

Syariah periode 2011-2015.

Fitrianto, Hendra dan Wisnu Mawardi. 2006 . Analisa Pengaruh Kualitas Aset,

Likuiditas, Efensiensi Usaha dan Profitabilitas terhadap Rasio Kecukupan

Modal pada Bank Umum Syariah Periode 2012-2015. Jurnal Studi

Manajemen & Organisasi, Volume 3, Nomor 1, Januari, Tahun 2006,

Halaman 1.

Ghozali, I. 2011. Analisis Multivariate dengan Program IBM SPSS 19 (Ed. Ke-5).

Semarang: Badan Penerbit Universitas Diponegoro.

-----------. 2013. Aplikasi Analisis Multivariate dengan Program IBM SPSS 21 Edisi

Tujuh. Semarang: Badan Penerbit Universitas Diponegoro.

Hakiim, Ningsukma dan Haqiqi Rafsanjani. 2016 . Pengaruh Internal Capital

Adequacy Ratio (CAR), Financing to Deposit Ratio (FDR), dan Biaya

Operasional Per Pendapatan Opperasional (BOPO dalam Peningkatan

Profitabilitas Industri Bank Syariah di Indonesia. Jurnal Perbankan

Syariah, Vol. 1 No. 1 , Mei 2016.

Hantono. 2017. Effect Of Capital Adequacy Ratio (Car), Loan To Deposit Ratio

(Ldr) And Non Performing Loan (Npl) To Return On Assets (Roa) Listed In

Banking In Indonesia Stock Exchange. International Journal of Education

and Research , Vol. 5 No. 1 January halaman 69-80.

Harianto. Syawal. 2017 . Rasio Keuangan dan Pengaruhnya terhadap Profitabilitas

pada Bank Pembiayaan Rakyat Syariah di Indonesia. Jurnal Bisnis dan

Manajemen, Volume 7 (1) , April 2017.

Hartini, Titin. 2016 . Pengaruh Biaya Operasional dan Pendapatan Operasional

(BOPO) terhadap Profitabilitas Bank Syariah di Indonesia. I-Finance, Vol.

2. No. 1, Juli 2016.

Kasmir. 2014. Analisis Laporan Keuangan. Jakarta: Rajawali Pers.

Krisna, Yansen. 2008 . Faktor-faktor yang mempengaruhi Capital Adequacy Ratio

(Studi Pada Bank-bank Umum di Indonesia Periode Tahun 2003-2006).

Tesis. Semarang: Program Studi Magister Manajemen Program Pasca

Sarjana Universitas Diponegoro Semarang.

98

Lemiyana dan Erdah Litriani. 2016 . Pengaruh NPF, FDR, BOPO terhadap Return

on Asset (ROA) pada Bank Umum Syariah. I-Economic, Vol. 2 No. 1, Juli

2016.

Ma’isyah, Rifqul dan Imron Mawardi. 2015 .Pengaruh Kecukupan Modal, Fungsi

Intermediasi, Efesiensi Operasional, dan Pembiayaan Bermasalah terhadap

Profitabilitas Studi pada Bank Syariah Periode Januari 2010 – Juli 2014.

JESTT Vol. 2 No. 3 Maret 2015.

Magdalena, Ananaria dan Lizabeth . 2018 .Pengaruh Net Interest Margin (NIM)

dan Likuiditas Terhadap Capital Adequacy Ratio (CAR) Pada Bank Yang

Terdaftar Di Bursa Efek Indonesia, . Jurnal Ilmiah Manajemen Kesatuan,

Vol. 6 No.1, 2018.

Mainata,Dedy dan Addien Fahma Ardiani. 2017 . Pengaruh Capital Adequacy

Ratio (CAR) Terhadap Return On Aset (ROA) Pada Bank Umum . Al-Tijary

Jurnal Ekonomi dan Bisnis Islam, Vol. 3, No. 1, Hal. 19- 28.

Maolany, Rizal Moch dan Nurhayati Heliana. 2015 . Pengaruh Likuiditas dan

Profitabilitas terhadap Kecukupan Modal pada Bank Syariah Mandiri

periode 2008-2013. Bandung : Ekonomi Akutansi Universitas Islam

Bandung.

Marginingsih, Ratnawaty. 2018 . Faktor-Faktor yang Mempengaruhi Profitabilitas

Bank Umum Syariah di Indonesia. Jurnal Ecodemica, Vol. 2 No. 1, April

2018.

Martadireja, Ismaya. 2014. Pengaruh Non Performing Finance (NPF), Capital

Adequacy Ratio (CAR), Net Interest Margin (NIM) terhadap Profitabilitas

Bank (Studi kasus Pda Bank Muamalat Indonesia, periode 2006-2013).

Universitas Komputer Indonesia.

Mokoagowa, Sri Windarti (2015). Faktor-Faktor yang Mempengaruhi Profitabilitas

Bank Umum Syariah di Indonesia. EBBANK, Vol. 6, No. 1, Juli 2015

Halaman : 33 – 62.

Nurvarida, Nike. 2017. Analisis Pengaruh BOPO, CAR, NPF, FDR dan NOM

Terhadap Profitabilitas (ROA) pada Bank Umum Syariah Periode 2012-

2016. Skripsi. Salatiga: Fakultas Ekonomi dan Bisnis Islam IAIN Salatiga.

Oktaviani, Rheza dan Muhammad Syaichu. 2016 . Analisis Pengaruh Size, ROA,

FDR, NPF dan BOPO terhadap Capital Adequacy Ratio pada Bank Umum

Syariah di Indonesia Periode 2010-2014. Diponegor Journal of

Management, Vol. 5 No. 4, tahun 2016.

Prasanjaya, Yogi dan Wayan Ramantha. 2013 .Analisis Pengaruh CAR, BOPO,

LDR dan Ukuran Perusahaan terhadap Profitabilitas Bank yang Terdaftar di

BEI. E-Jurnal Akuntansi Universitas Udayana 4.1 (2013): 230-245.

99

Pratama, Prasetya Adi. 2018 . Pengaruh NIM, NPL, ROA, LDR, dan BOPO

terhadap Capital Adequacy Ratio (CAR) (Studi Empiris pada Perusahaan

Sub Sektor Perbankan yang terdaftar di Bursa Efek Indonesia Periode

22013-2017).Skripsi. Jakarta :Fakultas Ekonomi dan Bisnis Universitas

Islam Negeri Syarif Hidayatullah Jakarta.

Putri, Fani Awaliana Putri. 2016 . Pengaruh LDR, APB, NPL, PDN, BOPO,ROA,

NIM terhadap CAR pada Bank Pemerintah. Skripsi. Surabaya : Sekolah

tinggi Ilmu Ekonomi Perbanas Surabaya.

Rahmani, Nur Ahmadi Bi. Analisis Pengaruh Capital Adequacy Ratio (CAR) dan

Financing to Deposit Ratio (FDR) terhadap Return On Asset (ROA) dan

Return On Equity (ROE) Pada Perusahaan Bank Umum Syariah di

Indonesia. Sumatera Utara. Fakultas Ekonomi dan Bisnis Islam Universitas

Islam Negeri Sumatera Utara.

Sabir, Muh, M, Muhammad Ali,Adb, hamid Habbe. 2012. Pengaruh Rasio

Kesehatan Bank terhadap Kinerja Keuangan Bank Umum Syariah dan Bank

Konvensional di Indonesia. Jurnal Analisis, Vol. 1 No. 1, Juni 2012.

Setiawan, Ulin Nuha Aji dan Astiwi Indriani. 2016 . Pengaruh Dana Pihak Ketiga

(DPK), Capital Adequacy Ratio (CAR), dan Non Performing Financing

(NPF) terhadap Profitabilitas Bank Syariah dengan Pembiayaan sebagai

Variabel Intervening. Diponegoro Journal of Management, Vol. 5 No. 4,

tahun 2016 hal 1-11.

Sugiyono. 2009. Metode penelitian kuantitatif, kualitatif dan R & D. Bandung:

Alfabeta.

Syah, Toufan Aldian. 2018 . Pengaruh Inflasi, BI Rate, NPF, dan BOPO terhadap

Profitabilitas Bank Umum Syariah di Indonesia. Jurnal Ekonomi Islam,

Vol. 6 No. 1 Januari-Juni 2018.

Ubaidillah. 2016 . Analisis Faktor-faktor yang Mempengaruhi Profitabilitas Bank

Syariah di Indonesia. Jurnal Ekonomi Islam (Islamic Economics Journal),

Vol.4, No.1, Januari - Juni 2016.

Welta, Fretty dan Lemiyana. 2017 . Pengaruh CAR, Inflasi, Nilai Tukar terhadap

Profitabilitas pada Bank Umum Syariah. I-Finance, Vol.1 No. 1, Juli 2017.

Wibisono, Muhammad Yusuf dan Salamah Wahyuni. 2017 . Pengaruh CAR, NPF,

BOPO, FDR terhadap ROA yang di mediasi oleh NOM. Jurnal Bisnis &

Manajemen, Vol. 17, No. 1, 2017 : 41 – 62.

Wibowo, Edhi Satriyo,&Muhammad Syaichu. 2013. Analisis Pengaruh Suku

Bunga, Inflasi, CAR, BOPO, NPF Terhadap Profitabilitas Bank Syariah.

Jurusan Manajemen Fakultas Ekonomika dan Bisnis Universitas

Diponegoro Volume 2, Nomor 2, Tahun 2013, Halaman 1-10.

100

Widowati, Sari Ayu. 2015. Pengaruh Rasio Keuangan Terhadap Profitabilitas

Perbankan Di Indonesia. Jurnal Ilmu & Riset Akuntansi Vol. 4 No. 6.

Wityasari, Meryta dan Irene Rini Demi Pangestuti. 2014 . Analiss Pengaruh CAR,

Dana Pihak Ketiga (DPK), NPL dan LDR terhadap Profitabilitas Perbankan

Syariah dengan LDR sebagai Variabel Intervening. Diponegoro Journal of

Management, Vol.., No.. ,tahun 2014.

Yogianta, Catur Wahyu Endra. 2013 . Analisis pengaruh CAR, NIM, LDR, NPL

dan BOPO terhdap Profitabilitas Studi pada Bank Umum yang Go Publik

di Bursa Efek Indonesia Periode 2002-2010. Jurnal Bisnis STRATEGI, Vol.

22 No. 2, Des. 2013.

Yuliani, Kadek Puspa, Desak Nyoman Sri Werastuti, Dr. Edy Sujana. 2015 .

Pengaruh Loan to Deposit Ratio(LDR), Non Performing Loan (NPL),

Return On Asset (ROA) dan Operasional terhadap Pendapatan Operasional

(BOPO) terhadap Capital Adequacy Ratio (CAR). Jurusan Akuntansi

program S1, Vol. 3 No. 1, Tahun 2015.

Yusuf, Muhammad. 2017 . Dampak Indikator Rasio Keuangan terhadap

Profitabilitas Bank Umum Syariah di Indonesia. Jurnal Keuangan dan

Perbankan, Vol 13 No. 2 Juni 2017: 141-151

Zulfiah, Fitri dan Joni Susilowibowo. 2014. Pengaruh Inflasi, BI Rate, Capital

Adequacy Ratio (CAR), Non Performing Finance (NPF), Biaya Operasional

dan Pendapatan Operasional terhadap Profitabilitas Bank Umum Syariah

Periode 2008-2012. Jurnal Ilmu Manajeme, Vol. 2 No. 3, Juli 2014.

Zulfikar. 2014. Pengaruh CAR, LDR, NPL, BOPO dan NIM terhadap Kinerja

Profitabilitas (ROA) Bank Perkreditan Rakyat di Indonesia.

www.ojk.co.id

www.bi.go.id

101

LAMPIRAN – LAMPIRAN

Lampiran Data Penelitian Laporan Keuangan Tahunan

Perbankan Syariah Periode 2014-2018

BANK TAHUN FDR BOPO NPF NOM CAR ROA

BNIS

2014 92.60 89.80 1.04 0.47 16.26 1.27

2015 91.94 89.63 1.46 0.67 15.48 1.43

2016 84.57 86.88 1.64 1.01 14.92 1.44

2017 80.21 87.62 1.50 0.71 20.14 1.31

2018 79.62 85.37 1.52 0.81 19.31 1.42

BMI

2014 84.14 97.33 4.85 3.36 13.91 0.17

2015 90.30 97.36 4.20 4.09 12.00 0.20

2016 95.13 97.76 1.40 3.21 12.74 0.22

2017 84.41 97.68 2.75 2.48 13.62 0.11

2018 73.18 98.24 2.58 2.22 12.34 0.08

BVS

2014 95.19 143.31 4.75 0.41 15.27 -1.87

2015 95.29 119.19 4.82 0.39 16.14 -2.36

2016 100.67 131.34 4.35 0.38 15.98 -2.19

2017 83.57 96.02 4.08 0.52 19.29 0.36

2018 82.78 96.38 3.46 0.60 22.07 0.32

BRIS

2014 93.90 99.77 3.65 6.04 12.89 0.08

2015 84.16 93.79 3.89 6.38 13.94 0.77

2016 81.42 91.33 3.19 6.37 20.63 0.95

2017 71.87 95.34 4.75 5.84 20.05 0.51

2018 75.49 95.32 4.97 5.36 29.72 0.43

BJBS

2014 84.02 91.01 5.30 4.88 15.78 0.72

2015 104.75 98.78 4.60 5.68 22.53 0.25

2016 98.73 122.77 7.91 8.25 18.25 -8.09

2017 91.03 134.63 2.04 6.25 16.25 -5.69

2018 89.85 94.63 4.58 6.43 16.43 0.54

BSM

2014 81.92 100.6 4.29 6.22 14.12 -0.04

2015 81.99 94.78 4.05 6.54 12.85 0.56

2016 79.19 94.12 3.13 6.75 14.01 0.59

2017 77.66 94.44 2.71 7.35 15.89 0.59

2018 77.25 90.68 1.56 6.56 16.26 0.88

90.88

2014 93.61 97.61 1.81 8.33 19.26 0.29

2015 98.49 99.51 3.16 9.34 18.74 0.30

2016 95.24 88.16 2.81 7.56 23.53 2.63

2017 91.05 89.16 2.75 6.03 22.19 1.56

2018 93.84 1.96 5.52 20.54 0.93

BPDS

2014 94.04 68.47 0.29 5.88 25.69 1.99

2015 96.43 89.29 1.94 0.86 20.3 1.14

2016 91.99 96.17 1.86 0.05 18.17 0.37

2017 86.95 217.4 4.83 0.02 11.51 -10.77

2018 88.82 99.57 3.84 0.01 23.15 0.26

BSB

2014 92.89 96.77 3.34 0.39 14.8 0.27

2015 90.56 91.99 2.74 0.27 16.31 0.79

2016 88.18 109.62 4.66 -1.67 15.15 -1.12

2017 82.44 99.2 4.18 -0.40 19.2 0.02

2018 93.40 99.45 3.65 -0.38 19.31 0.02

BCAS

2014 91.20 92.90 0.10 0.80 29.60 0.80

2015 91.40 92.50 0.52 1.00 34.30 1.00

2016 90.10 92.20 0.21 1.20 36.70 1.10

2017 88.50 87.20 0.04 1.20 29.40 1.20

2018 89.00 87.40 0.28 1.20 24.30 1.20

BDI

2014 92.60 76.40 1.30 8.40 17.90 1.90

2015 87.50 83.37 1.90 8.20 19.70 1.70

2016 91.00 77.30 1.80 8.90 20.90 2.50

2017 93.30 72.10 1.80 9.30 22.10 3.10

2018 95.00 70.90 1.90 8.90 22.20 3.10

PERMATA

2014 89.10 89.80 0.60 3.60 13.60 1.20

2015 87.80 89.90 1.40 4.00 15.00 0.20

2016 80.50 150.80 2.20 3.90 15.60 -4.90

2017 87.50 94.80 1.70 4.00 18.10 0.60

2018 90.10 93.40 1.70 4.10 19.40 0.80

BMI

2014 92.67 92.94 1.48 4.76 15.76 0.68

2015 86.14 90.77 2.42 4.84 15.17 1.01

2016 88.92 86.02 2.28 5.18 16.77 1.60

2017 88.12 85.97 1.72 5.17 17.53 1.48

2018 96.46 83.47 1.50 5.24 19.04 1.74

CIMB

2014 99.46 87.86 1.94 5.36 15.58 1.33

2015 97.98 97.38 1.59 5.21 16.28 0.47

2016 98.38 90.07 2.16 5.64 17.96 1.09

2017 96.24 83.48 2.16 5.60 18.6 1.70

2018 97.18 80.97 1.55 5.12 19.66 1.85

OCBC

2014 93.59 79.46 0.80 4.15 18.74 1.79

2015 98.05 80.14 0.78 4.07 17.32 1.68

2016 89.86 79.84 0.77 4.62 18.28 1.85

2017 93.42 77.07 0.72 4.47 17.51 1.96

2018 93.51 74.43 0.82 4.15 17.63 2.10

SINARMAS 2014 83.88 94.54 2.56 5.87 18.38 1.02

2015 78.04 91.67 2.99 5.77 14.37 0.95

2016 77.47 86.23 1.47 6.44 16.7 1.72

2017 80.57 88.94 2.34 6.46 18.31 1.26

2018 84.24 97.62 2.73 7.61 117.6 0.25

BTN

2014 108.6 88.97 2.76 4.47 14.64 1.14

2015 108.78 84.83 2.11 4.87 16.97 1.61

2016 102.66 82.48 1.85 4.98 20.34 1.76

2017 103.13 82.06 1.66 4.76 18.87 1.71

2018 83.94 85.58 1,83 4.32 18.21 1.34

BPD DIY

2014 80.34 72.64 0.36 7.83 16.61 2.88

2015 80.99 71.98 0.51 7.50 20.22 2.94

2016 80.84 70.15 2.47 7.52 21.61 3.05

2017 81.18 70.12 2.29 7.21 19.97 2.88

2018 83.94 70.13 1.51 7.31 19.41 2.84

BPD SUMUT

2014 96.11 80.3 1.79 8.14 14.38 2.6

2015 94.08 82.16 1.54 7.26 14.41 2.31

2016 93.89 79.54 1.19 7.89 16.42 2.74

2017 89.14 77.85 1.44 7.44 15.85 2.65

2018 97.91 82.37 1.35 7.36 17.85 2.09

BPD JAMBI

2014 100.83 71.45 0.15 6.52 29.48 3.14

2015 106.00 77.26 0.65 5.36 28.43 2.43

2016 103.09 71.89 0.20 5.92 20.90 2.92

2017 100.75 66.48 0.10 5.92 21.00 3.65

2018 100.64 75.84 0.12 8.04 24.44 3.06

BPD RIAU

2014 77.72 70.59 0.19 7.54 18.27 3.37

2015 112.61 83.86 0.29 6.08 20.78 1.69

2016 125.19 75.44 0.12 7.15 18.39 2.74

2017 94.10 78.10 0.09 5.48 22.43 2.30

2018 98.05 79.58 0.19 5.81 20.35 1.97

BPD SS & BB

2014 85.97 81.54 7.10 7.91 16.82 2.13

2015 95.43 81.44 4.38 7.77 18.64 2.18

2016 88.92 80.97 6.17 7.99 17.79 2.23

2017 78.97 80.81 6.38 7.29 23.18 1.83

2018 71.36 78.8 5.51 7.70 22.24 1.93

BPD KALBAR

2014 87.09 71.77 0.10 8.95 19.21 3.19

2015 82.70 73.20 0.12 8.81 21.76 2.91

2016 86.69 72.80 0.15 8.21 20.66 2.88

2017 77.59 71.84 0.17 8.24 21.59 2.94

2018 82.46 72.63 0.15 7.22 24.31 2.71

BPD KALTIM 2014 78.54 80.39 2.55 4.95 18.06 2.61

2015 103.54 85.30 1.64 6.03 19.85 1.56

2016 101.17 78.97 1.98 7.28 24.50 2.99

2017 89.71 78.70 2.00 7.32 25.89 2.72

2018 72.64 71.91 1.85 5.42 21.15 2.40

Lampiran Hasil Uji Data

1. Statistik Diskriptif

Descriptive Statistics

N Minimum Maximum Mean Std. Deviation

Dx_FDR 116 -22.92 25.00 -.3133 7.87709

Dx_BOPO 110 -35.32 20.82 -.3908 7.56008

Dx_NPF 113 -5.41 3.33 -.0014 1.10395

Dx_NOM 117 -5.30 7.20 .0480 1.43244

Dx_CAR 113 -13.94 11.64 -.0135 3.88287

Dx_ROA 110 -1.95 2.33 -.0197 .68517

Valid N (listwise) 93

2. Uji Multikolonieritas

Coefficientsa

Model

Unstandardized

Coefficients

Standardize

d

Coefficients

t Sig.

Collinearity

Statistics

B Std. Error Beta

Toleranc

e VIF

1 (Constant) -.005 .037 -.124 .901

Dx_FDR .001 .006 .015 .226 .822 .801 1.248

Dx_BOPO -.076 .007 -.799 -11.237 .000 .713 1.402

Dx_NPF -.008 .041 -.013 -.185 .853 .763 1.310

Dx_NOM .015 .029 .036 .527 .599 .785 1.273

Dx_CAR .010 .010 .065 1.041 .301 .933 1.072


3. Uji Autokorelasi

4. Uji Heterokedasitas

Uji Scatterplot

Runs Test

Unstandardized

Residual

Test Valuea -.03943

Cases < Test Value 46

Cases >= Test Value 47

Total Cases 93

Number of Runs 54

Z 1.357


a. Median

Uji Park

Coefficientsa

Model

Unstandardized

Coefficients

Standardized

Coefficients


1 (Constant) -2.027 .223 -9.088 .000

Dx_FDR -.023 .033 -.132 -.692 .494

Dx_BOPO -.009 .036 -.049 -.245 .808

Dx_NPF .066 .222 .063 .297 .768

Dx_NOM -.117 .150 -.134 -.785 .438

Dx_CAR .000 .051 -.003 -.019 .985


5. Uji Normalitas

One-Sample Kolmogorov-Smirnov Test

Unstandardized

Residual

N 93

Normal

Parametersa,,b

Mean .0000000

Std.

Deviatio

n

.34733338

Most Extreme

Differences

Absolute .138

Positive .134

Negative -.138

Kolmogorov-Smirnov Z 1.330


a. Test distribution is Normal.

b. Calculated from data.

6. Uji Simultan (uji F)

7. Uji Parsial (uji t)

Coefficientsa

Model

Unstandardized

Coefficients

Standardiz

ed

Coefficient

s

T Sig.

Collinearity

Statistics

B Std. Error Beta

Toleran

ce VIF

1 (Constant) -.005 .037 -.124 .901

Dx_FDR .001 .006 .015 .226 .822 .801 1.248

Dx_BOPO -.076 .007 -.799 -11.237 .000 .713 1.402

Dx_NPF -.008 .041 -.013 -.185 .853 .763 1.310

Dx_NOM .015 .029 .036 .527 .599 .785 1.273

Dx_CAR .010 .010 .065 1.041 .301 .933 1.072


ANOVAb

Model

Sum of

Squares df Mean Square F Sig.

1 Regression 24.314 5 4.863 38.117 .000a

Residual 11.099 87 .128

Total 35.412 92



8. Koefisien Determinasi (R2)

9. Path Analysis

a. Persamaan 1

Model Summaryb

Model R R Square

Adjusted R

Square

Std. Error of

the Estimate Durbin-Watson

1 .829a .687 .669 .35717 2.544



Model Summaryb

Model R R Square

Adjusted R

Square

Std. Error of the


1 .272a .074 .033 3.76236 2.500

a. Predictors: (Constant), Dx_NOM, Dx_NPF, Dx_FDR, Dx_BOPO

b. Dependent Variable: Dx_CAR

b. Persamaan 2

Coefficientsa

Model

Unstandardized

Coefficients

Standardized

Coefficients

t Sig. B Std. Error Beta

1 (Constant) .410 .181 2.270 .028

Dx_FDR .002 .025 .010 .061 .951

Dx_BOPO .032 .029 .179 1.107 .274

Dx_NPF -.351 .251 -.228 -1.401 .168

Dx_NOM .183 .271 .106 .676 .502

a. Dependent Variable: LN_CAR

DAFTAR RIWAYAT HIDUP

IDENTITAS DIRI :

Nama : KUSTIYANI

Tempat, Tanggal Lahir : Semarang, 15 November 1996

Jenis Kelamin : Perempuan

Agama : Islam

No. HP : 0857-1323-4473

Email : [email protected]

Alamat Asal : Dsn. Sengon RT/RW 02, ds.

Manggihan, Kec. Getasan, Kab. Semarang,

Jawa Tengan

RIWAYAR HIDUP :

2003 – 2009 : SDN Manggihan

2009 – 2012 : SMPN 1 Getasan

2012 – 2015 : SMAN 1 Getasan

mailto:[email protected]

PENGARUH FDR, BOPO, NPF, NOM TERHADAP PROFITABILITAS...

Documents

Transcript of PENGARUH FDR, BOPO, NPF, NOM TERHADAP PROFITABILITAS...