Energie Trialog SchweizExpertenmeeting 21. Juni 2007

Ralph Stalder

Country Chairman

Shell (Switzerland)

Shell Globale Szenarien 2025- energiepolitische Herausforderungen

2

Herausforderungen der Energiepolitik

3

Wirtschaftswachstum bis 2025:BNP 40% höher in Open Doors als in Flags

3.83.1

2.6

0

1

2

3

4

5

Open Doors Low Trust

Globalisation

Flags

4

Weltenergieverbrauch 1971-2030

0

4

8

12

16

1971 2002 2010 2020 2030

IEA World Energy Outlook 2004

billion tonnes oil equivalentOther renewables

HydroNuclearBiomass & waste

Coal

Gas

Oil

5

Steigende Intensität des Energiebedarfs

World Total Primary Energy Growth vs GDP Growth

GDP & Energy y-o-y Growth

GDP Energy Ratio

0%

3%

5%

66-70 71-75 76-80 81-85 86-90 91-95 96-00 01-05e0.0

0.4

0.8

1.2

1%

Ratio Energy/GDP

6

Verfügbarkeit der Resourcen

• Geologische Verfügbarkeit:

• Gesicherte Reserven (Oel, Gas, Kohle)

• Plus Unkonventionelle Resourcen (Oelsand, Oelschiefer)

• Investitionen in Infrastruktur:

• Produktion

• Transport

• Raffination

• Politische Risiken?

7

Neue Energie-Architektur

SCO

Neue Akteure

Neue strategische Herausforderungen

NeueRegeln und Institutionen

Neue Energie Architektur und

eine neue Rolle für Staatsbetriebe

8

Petronas/NIOC*

CNPC/KMG

Statoil/Petrobras

Statoil/Petropars*

Statoil/Kazakhstan

Statoil/NNPC

Sinopec/Aramco

CNPC/Egypt

CNPC/Iran

CNPC/Sonatrach

CNPC/Yukos

Sinopec/Gabon

Rosneft/KNOC

PDVSA/ENI

Sinopec/Petrobras

Statoil/Gazprom

Statoil/Rosneft

CNOOC/Petrobras

Statoil/NIOC

CNPC/PDVSA

Statoil/NIOC

Aramco/IOC

Rosneft/CNPC

PDVSA/CNPC

Gazprom/ONGC

Petrobras/PDVSA

OIL/Libya

CNPC/Statoil

Petrobras/CNPC

Gazprom/Pemex

Statoil/Sonatrach

Statoil/KazMunaiGaz

Gazprom/Statoil/Hydro

ONGC/HydroPetrobras/ENAP

Ac

cess

Reso

urc

e/M

ark

et

Tech

nic

al

Co

-op

2000 2001 2002 2003 2004 2005 2006

CNPC/Gazprom

ONGC/KazMunaiGaz

Rosneft/Sinopec

CNPC/Rosneft

PTT/Iran*

Gazprom/KOGAS

Gazprom/KOGAS

ONGC/Petro-Ecuador

ONGC/Petrobras

India/Azerbaijan

ONGC/CUPET

Hydro/ONGC

ONGC/SOCAR

ONGC/Petro-Ecuador

ONGC/Pemex

Statoil/Pertamina

$25

$30

$35

$40

$45

$50

$55

$60

$65

$70WTI

Steigende Kooperation der Staatsbetriebe

9Corporate Advisory | Page 1

+53%(+0.55) -19%

(- 0.09)

+30%(+ 0.50)

-15%(- 0.15)+25%

(+0.88)

Do Not Include The Totality of Suppliers. Only the Most significant flows are shown.

The Map Includes Exports fro m Canada, Latin Ame rica, Middle East, North Sea, West Africa, West Africa, FSU to Selected Regions

Middle EastWest AfricaNorth SeaCanadaSE AsiaFSULatin America

+20%(+0.20)

+269%(+4.2)

-21%(-0.7)

-

70%(-2.60)

+60%(+3.7)

+670%(+2.9 )

Imports From

-26%(-0.30)

2010 vs. 1997 World Flows % Change To Selected Consuming Regions

Increasing Dependency From Less Stable Areas

% change and (mmb/d)

Steigende Abhängigkeit vom Handel

10

Risikofaktoren

• Verfügbarkeit der Rohstoffe

• Kapazität der Infrastruktur (Produktion, Transport)

• Resultierende Reservekapazität

• Ausmass neuer Investitionen

• Konzentration der zukünftigen Versorgung

• Steigende Abhängigkeit von Krisenregionen

• Steigendes Potential für Störungen des Marktes

• Zunehmende Abhängigkeit vom Welthandel

Haupt-Risikofaktoren sind politischer Natur !

11

CO2-Problematik

2005 2015 2025 20356

7

8

9

10

11

12

13

14

1000 ppm

550 ppm

450 ppm

Niedrigere Energienachfrage

Hohe Energienachfrage

CO2-Emissionenin Mrd. Tonnen

.. ohne Sequestrierung

.. mit Sequestrierung

CO2-Emissionspfade und atmosphärische CO2-KonzentrationIPCC-Stabilisierungsniveau bei 550 ppm

Erwartete CO2-Emissionen bei hohem / niedrigerem Anstieg der Energienachfrage

12

Stabilisierung der CO2 EmissionenRolle für Regierungen, Konsumenten und Industrie

26.0

28.0

30.0

32.0

34.0

36.0

38.0

40.0

42.0

2004 2010 2015 2020 2025 2030

Gt

of

CO

2 p

.a.

Nuclear

Renewables (power and fuels)

Efficiency in power generation

Efficiency in electricity use

Efficiency in fossil fuel use

Nuclear

Biofuels

Renewables in power generation

Efficiency in power generation

Efficiency in electricity use

Efficiency and CCS in Industry

CCS in power generation

Reference Scenario

Alternative Policy Scenario (-6 Gt)

Beyond APS (-8 Gt)

Source: IEA, WEO 2006

13

Potentielle Massnahmen

Massnahmen zur Regulierung des Verbrauchs

Carbon Management

Erneuerbare Energie

Erneuerbare Kraftstoffe

Einsatz von Massentransportmitteln

Steigerung der Energie-Effizienz

14

Biogene Kraftstoffe

Quellen: Shell Analyse, EUCAR/JRC/CONCAWE

Bio-Komponenten(Ethanol, FAME)kt/Jahr

1500

2000

2500

1000

500

0Shell Exxon

MobilBP Chevron TOTAL

Biokraftstoffe 1. Generation

Vorteile: Höhere Hektarerträge, größere CO2-Einsparungen sowie Gewinnung aus Pflanzenresten

Biokraftstoffe 2. Generation

Diesel

WeizenMais

Zuckerrohr

SonnenblumeRapsSoja Bio-Ester

Bioethanol

UmwandlungBiomass-to-Liquids

Enzymat. Hydrolyse

Zellulose / Ethanol

Benzin

Pflanzenfrucht

Pflanzenfrucht

Pflanzen-reste

Benzin

Diesel

Pflanzen-reste

15

Carbon Capture & Storage (CCS) –ZeroGEN Projekt, Australien

Vergasungsanlage, Rockhampton

200 km CO2 Pipeline

CO2-Einsparung in der North

Dennison Senke

Weltweit erstes Projekt zur Strom-erzeugung mit Null-Emissionen

Integrierte Kohlevergasung + CCS = CO2-armer Grundlast-Strom

Lagerstätte in ca. 2.000 m Tiefe

Rockhampton

Brisbane

Queensland

16

“Trilemma” – Lösungsansätze

• Bewusstseinsbildung durch Dialog

• Flexibilität durch Investitionen in neue Technologien� Erhöhung der Energie-Effizienz

� Erneuerbare Energien� Alternative Kraftstoffe

� Unkonventionelle Resourcen

� CO2-Management (CCS)

• Stabile Rahmenbedingungen und Begleitmassnahmen� Politisch wie wirtschaftlich

� (Globale) Richtlinien� Stimulation und Anreize zur Innovation

� Steuerung des Verbrauchs� Bildungspolitik

17

“Fundamental questions that face us all”