Curso fonaes sesion 4
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Módulo 4.- Los Procesos Contables y Finanzas para PyMES
Bienvenido al curso
Reglas del juego: Ser puntuales Preguntar cualquier cosa que no quede clara Participar Respetar a los compañeros Mantener una actitud positiva
7.- LOS PROCESOS CONTABLES7.1.- Introducción
La contabilidad es.- La técnica que se encarga de registrar las operaciones de las empresas, con el objeto de reflejar una imagen de su patrimonio, situación financiera y resultados económicos (pérdidas o ganancias).
El patrimonio se conforma por: Bienes Derechos Obligaciones
7.1.- Introducción
El patrimonio de una empresa se conforma por: Activo.- Elementos patrimoniales que representan los bienes y derechos
de la empresa
Pasivo.- Elementos que significan una obligación para la empresa
Neto patrimonial.- Formado por aquellos elementos que representan el valor de los fondos y aportaciones del empresario, así como los beneficios aún no distribuidos.
7.2.- Conceptos Generales
Contabilidad.- Es el registro sistemático y cronológico de las operaciones que realiza una entidad económica
Cuenta.- Es el elemento básico de control que sirve para agrupar valores homogéneos
Activo.- Bienes y derechos de una entidad económica: Activo circulante.- Se transforman en dinero
rápidamente Activo fijo.- Tienen valor pero son materiales Activo Diferido.- Bienes y derechos adelantados
7.2.- Conceptos Generales
Pasivo.- Conjunto de deudas y obligaciones de la empresa Pasivo circulante.- Deudas menores a un año Pasivo Fijo.- Deudas y obligaciones menor a un año Pasivo diferido.- cobros por anticipado
Capital.- Conjunto de valores propios y/o ajenos invertidos Capital propio.- Pertenece a la empresa Capital social.- Aportaciones de la sociedad ante la Ley Capital contable.- Diferencia entre activo y pasivo
En toda una empresa hay una regla universal Activo = Pasivo + Capital.
Dicho de otra manera.- Lo que tenemos es igual a lo que hemos invertido y ganado, más lo que debemos
7.3.- Estados Financieros
Estado de Situación Financiera
ACTIVO $ 8000 PASIVO $ 2550
CAPITAL $ 5450
Total Activo $ 8000 Total Pasivo y Capital
$ 8000
LA JAPONESABALANCE GENERAL AL 31/07/2008
El Estado de ResultadosESTADO DE RESULTADOS (PROYECTADO)
Del: 01-ene-08
Al: 31-dic-08
VENTAS NETAS $9,652,006
COSTO DE VENTAS $4,844,313
Materia Prima $12,000
Mano de Obra $3,569,760
Gastos de fabricación $0
Depreciación $1,262,553
UTILIDAD BRUTA $4,807,693
Gastos de Venta y Admón. $1,792,083
Gastos de Venta $983,201
Gastos de Admón. $808,883
UTILIDAD DE OPERACIÓN $3,015,610
Gastos finacieros $63,000
Otros gastos
UTILIDAD ANTES DE IMPUESTOS $2,952,610
Impuesto al Activo
Participación de Utilidades $297,687
Impuesto sobre la renta $863,291
UTILIDAD NETA $1,791,632
Tema 8.- Finanzas para PyMES
8.1.- Concepto de Finanzas
¿Qué entendemos por finanzas? ¿Por qué son importantes las finanzas? Finanzas.- el arte, la ciencia de administrar el
dinero, casi todos los individuos y organizaciones ganan u obtienen dinero y gastan u obtienen dinero.
Su importancia radica en que nos permiten tomar mejores decisiones, minimizando el riesgo y maximizando la inversión-
Entonces… ¿para que sirven las finanzas?1. Para tomar decisiones de inversión.2. Para tomar decisiones de financiamiento3. Para Tomar decisiones sobre dividendos4. Para tomar decisiones directivas
8.2.- Riesgo y beneficio
Riesgo.- Es la probabilidad de que los resultados reales sean diferentes de los esperados (sobre todo de manera desfavorable)
Riesgo total = riesgo sistemático + riesgo no sistemático
La regla de oro….
A mayor riesgo…… mayor rentabilidad
Aunque muchas veces, no resulta así, y se debe, sobre todo, a que no sabemos lo suficiente acerca de las finanzas.
La pregunta del millón: ¿Qué prefieres? ¿Cobrar $1,000,000 el día de hoy o cobrar $1,150,000 dentro de 6 meses?
8.3.- El valor del dinero en el tiempo
Es preferible tener una cantidad de dinero ahora, que la misma cantidad en el futuro. Al dueño del recurso financiero se le tiene que pagar algo para que prescinda de ese recurso, en el caso del ahorrador, es la tasa de interés, en el caso del inversionista, la tasa de rendimiento o de retorno.
8.4.- Costo de oportunidad
Entendemos por costo de oportunidad “el sacrificio en que se incurre al tomar una decisión, el dinero puede ser destinado a distintas actividades, gastado, inverido o guardado en el bolsillo.
Ejemplo.- Si tienes $10,000 pesos puedes: Comprar una moto Comprar un terreno Gastarlo en un viaje con tu familia¿Cuál representa el menor costo de oportunidad?
8.5.- Valor del dinero en el tiempo Flujo Neto de Efectivo.- Permite conocer si
una inversión resultará negocio en el mediano y largo plazo. (recordemos que el dinero pierde valor a lo largo del tiempo)
NO SE PUEDE ADMINISTRAR LO QUE NO SE CONOCE
8.6.- Los cuatro principios básicos para la administración del efectivo
1. Siempre que sea posible, se deben incrementar las entradas de efectivo
2. Siempre que sea posible se deben acelerar las entradas de efectivo
3. Siempre que sea posible, se deben disminuri las salidas de dinero
4. Siempre que sea posible, se deben demorar las salidas de dinero
Veamos un ejemplo de flujo de efectivo….
FLUJO DE EFECTIVO MENSUAL(PROYECTADO)
dic-09 ene-10 feb-10 mar-10 abr-10 may-10 jun-10
Saldo inicial de caja $3,678,474 $3,414,926 $3,776,379 $4,137,832 $4,499,284 $4,860,737 $5,222,189
ENTRADAS DE EFECTIVO $650,520 $650,520 $650,520 $650,520 $650,520 $650,520 $0
VENTAS TOTALES $650,520 $650,520 $650,520 $650,520 $650,520 $650,520 $0
SALIDAS DE EFECTIVO $914,067 $289,067 $289,067 $289,067 $289,067 $289,067 $41,061
COSTO DE PRODUCCION $251,025 $251,025 $251,025 $251,025 $251,025 $251,025 $6,271COSTOS COSECHADORA $64,524 $64,524 $64,524 $64,524 $64,524 $64,524 $4,800COSTOS TRACTOR $19,870 $19,870 $19,870 $19,870 $19,870 $19,870 $0COSTOS RETROEXCAVADORA $166,631 $166,631 $166,631 $166,631 $166,631 $166,631 $1,471
GASTOS DE VENTA $17,453 $17,453 $17,453 $17,453 $17,453 $17,453 $14,200
GASTOS DE ADMINISTRACION $20,590 $20,590 $20,590 $20,590 $20,590 $20,590 $20,590
ACTIVOS DIFERIDOS $0
SERVICIO DE LA DEUDA $625,000 $0 $0 $0 $0 $0 $0
Pago de Intereses FIRCO $0
Amortizaciones de principal FIRCO $625,000
FLUJO DE EFECTIVO -$263,547 $361,453 $361,453 $361,453 $361,453 $361,453 -$41,061
FLUJO DE EFECTIVO NETO -$263,547 $361,453 $361,453 $361,453 $361,453 $361,453 -$41,061
SALDO FINAL EN CAJA $3,414,926 $3,776,379 $4,137,832 $4,499,284 $4,860,737 $5,222,189 $5,181,128
8.7.- Valor Presente Neto (VPN
Procedimiento que permite calcular el valor presente de un determinado número de flujos de caja a futuro.
VAN menor a cero: El proyecto no genera valor, por lo que no es rentable
VAN igual a CERO: El proyecto no genera utilidades, no es rentable, solo se acepta si produce otro tipo de beneficios.
VAN mayor a CERO: El proyecto puede aceptarse
Felicidades por haber concluido los 8 módulos del proceso de capacitación
MUCHAS GRACIAS POR SU ATENCIÓN