Het M&G Dynamic Allocation Fund belegt wereldwijd in verschillende beleggingsklassen, zoalsaandelen, vastrentende waarden en valuta’s.
De vermogensallocatie vormt de basis voor het rendement op de langere termijn. Het fonds geeft demanagers aanzienlijke ruimte om kapitaal tussen verschillende beleggingsklassen te verschuiven.
De fondsbeheerders beoordelen het macro-economische klimaat en zoeken naar beleggingsklassendie uit de gratie zijn geraakt bij beleggers en daardoor lager gewaardeerd zijn dan hun redelijkewaarderingsniveau op de lange termijn.
Veranderingen in wisselkoersen zullen de waarde van uw belegging beïnvloeden.
Beleggingsfilosofie
Redenen om te beleggen
• De fondsbeheerders bezitten het potentieel om een positief totaalrendement van 5% en 10% perjaar te leveren, met een volatiliteit tussen de 5% en 12% per jaar, over 3 opeenvolgende jaren‡.
• Een gediversifieerd, mixfonds dat kan beleggen in verschillende beleggingsklassen en gebruikkan maken van derivaten om rendement te genereren.
• Deze aanpak werd door het M&G Gemengd Beheer-Team ontwikkeld en wordt al ruim 15 jaarmet succes toegepast en gebruikt.
‡Voor het potentiële rendement geldt het volgende: na aftrek van kosten en op basis van hettotaalrendement (combinatie van inkomsten en kapitaalgroei), berekend over een periode van 3tot 5 jaar. De volatiliteit wordt op maandelijkse basis berekend op de middellange termijn. Ditrendement is echter niet gegarandeerd en kan in de toekomst worden herzien.
De resultaten uit het verleden vormen geen leidraad voor de toekomstige resultaten.
De waarde van beleggingen zal fluctueren. Dit betekent dat de prijs van het Fonds zowel kandalen als stijgen, en dat u mogelijk het oorspronkelijke door u belegde bedrag niet terugkrijgt.
Juan NevadoCo-fondsbeheerder
Tony FindingCo-fondsbeheerder
“Een flexibele eninternationale portefeuillebestaande uit verschillendebeleggingsklassen is debeste manier om constantebeleggingsrendementen tegenereren in alle fasen vande marktcyclus.”
Fondsfeitenper 31.10.17
Oprichtingsdatum:3 december 2009
Fondsgrootte (in mln EUR):6.356,6
Referentiesector :Morningstar EUR FlexibleAllocation - Global
Aandelenklasse A Euro(Acc.)
ISIN : GB00B56H1S45
Jaarlijkse beheervergoeding : 1,75%
Doorlopende kosten* : 1,91%
*De doorlopende kostenzijn gebaseerd op dekosten voor het jaareindigend op 30.09.17.
Bron van de fondsfeiten:M&G Statistics, op 31.10.17.
FONDSPROFIEL M&G Dynamic Allocation FundFlexibiliteit en reactiviteit voor een evenwichtig patrimoniaal beheer
Asset allocatie
Activaklasse Flexibiliteits-marges
Deze cijfers zijn echter voor intern gebruik en kunnen in de toekomst worden herzien.1 Exclusief cash en cashequivalenten.2 Omvat voornamelijk vastgoedgerelateerde effecten en converteerbare obligaties.
Aandelen 20%– 60%
Obligaties1 0%– 80%
Overige2 0%– 20%
Uitsluitend voorBeleggingsprofessionals
Uitsluitend voor Beleggingsprofessionals. Niet bestemd voor verdere verspreiding. Anderen kunnen zich niet verlaten op de hier verstrekte informatie.Deze financiële promotie is gepubliceerddoor M&G International Investments Limited. Statutaire zetel: Laurence Pountney Hill, Londen EC4R 0HH, toegelaten en gereguleerd door de Financial Conduct Authority in het Verenigd Koninkrijk.NOV 17 / 254619
ContactM&G International Investments Ltd.6, rue Lamennais75008 ParijsFrankrijk
+33 (0)1 71 70 30 20
www.mandg.be
www.allocationblog.com
@allocation_en
-3
0
3
6
9
12
15Overheidsobligaties Cash GroeimarktaandelenBedrijfsobligaties Aandelen van
ontwikkelde markten
Reële rentevoe
ten (%
)Ca
sh VS
Cash eurozone
Obligaties 10J Ja
pan
Cash Ja
pan
Obligaties 10J Duitsland
Obligaties 3
0J Duitsland
Obligaties 10J VS
Obligaties 10J Frankrijk
Aandelen Ja
pan
Obligaties 10J VK
Hoogrentend VS
Staatsobligaties 3
0J VK
Obligaties 3
0J VS
Obligaties 3
0J Mexico
Obligaties 3
0J Zuid-Afrika
Euro BBB
VS BBB
Aandelen Korea
Aandelen India
Aandelen Turkije
VK BBB
Aandelen Hongkong
Aandelen VK
Aandelen Italië
Aandelen Taiwan
Aandelen VS
Aandelen Duitsland
Boven neutraliteit – ondergewaardeerd?
Onder neutraliteit – overgewaardeerd?
Neutraliteit
Waarderingskader: monster van activa, met reële rentevoeten in vergelijkingmet neutraliteit
Bron: M&G, 2017, uitsluitend bedoeld ter illustratie. De groene kolommen geven het verwachte rendement of de reële rentevoeten van elk type activa weer. De grijze, neutrale groepis het niveau waarop de fondsenbeheerders de reële rentevoeten als een ‘eerlijke’ weerspiegeling van de onderliggende waarde van de activa beschouwen. Merk op dat deze grafiekslechts het vertrekpunt is voor het beleggingsproces van het team en dat inzichten in verband met financiële gedragswetenschap cruciaal zijn voor de interpretatie ervan. M&G heeftgeen bedrijfseigen opinies.
Het fonds kan op significante wijze gebruik maken van derivaten.
De fondsbeheerders analyseren de macro-economische omgeving en zoeken naar instanties waar activa afwijken van hunfundamentele of historische waarde als gevolg van een emotionele reactie van investeerders.
Top Related