Siklus Pembiayaan
Terdapat dua kelompok transaksi utama1. Transaksi Hutang jangka
panjang2. Transaksi Ekuitas
Siklus pembiayaan berkaitan dengan siklus pengeluaran ketika kas dikeluarkan
Akun-akun siklus pembiayaan
Transaksi utang Jangka Panjang Transaksi Ekuitas Pemegang Saham
Obligasi, Hipotek, Wesel dan Hutang Pinjaman
Saham Preferen
Premi ( diskonto ) obligaso Saham biasa
Hutang Bunga Treasury Stock
Beban Bunga Modal Disetor
Keuntungan (kerugian) atas Penarikan Obligasi
Laba di tahan
Dividen
Hutang dividen
Tujuan AuditKategori Asersi Tujuan Audit atas
Kelompok TransaksiTujuan Audit Saldo Akun
Keberadaan atau
Keterjadian
Beban bunga yang dicatat dan transaksi laporan laba-rugi lainnya menyajikan pengaruh transaksi hutang jangka panjang dan peristiwa yang terjadi selama periode berjalan.
Saldo hutang jangka panjang yang dicatat merupakan hutang yang ada pada tanggal neraca.
Saldo ekuitas pemegang saham merupakan hak pemilik yang ada pada tangal neraca.
Kelengkapan Semua transaksi beban bunga dan pendapatan lainnya yang berkaitan dengan hutang jangka panjang yang terjadi selama periode berjalan telah dicatat.
Saldo hutang jangka panjang merupakan hutang kepada kreditor jangka panjang pada tanggal neraca.
Tujuan AuditKategori Asersi Tujuan Audit atas
Kelompok TransaksiTujuan Audit Saldo Akun
Hak dan Kewajiban
Semua saldo jangka panjang yang tercatat merupakan kewajiban entitas yang melaporkan.
Saldo ekuitas pemegang saham merupakan klaim pemilik atas aktiva entitas yang melaporkan.
Penilaian atau Alokasi
Transaksi beban bunga dan pendapatan lainnya yang berkaitan dengan hutang jangka panjang telah dinilai dengan tepat sesuai dengan GAAP.
Saldo hutang jangka panjang dan ekuitas pemegang saham telah dinilai dengan tepat sesuai GAAP.
Tujuan AuditKategori Asersi Tujuan Audit atas
Kelompok TransaksiTujuan Audit Saldo Akun
Penyajian dan Pengungkapan
Transaksi hutang jangka panjang dan ekuitas pemegang saham telah diidentifikasi serta diklasifikasikan dengan tepat dalam laporan keuangan.
Saldo Hutang Jangka Panjang dan ekuitas pemegang saham telah diidentifikasi dan diklasifikasikan dengan tepat dalam laporan keuangan.
Semua syarat, ketentuan, komitmen, dan provisi terkait yang bersangkutan dengan hutang jangka panjang telah diungkapkan secara memadai.
Semua fakta berkenaan dengan penerbitan saham seperti nilai pari, atau nilai ditetapka saham, saham yang diotorisasi dan ditetapkan, serta jumlah saham yang ditahan sebagai treasury stock atau terkait opsi yang telah diungkapkan.
Pertimbangan Dalam Perencanaan
Audit
MaterialitasRisiko BawaanRisiko Prosedur AnalitisRisiko Pengendalian
Materialitas
Pengaruh transaksi siklus pembiayaan terhadap laporan laba rugi sangat bervariasi dalam hal signifikansinya antara perusahaan yang satu dengan perusahaan yang lainnya.
Risiko Bawaan
Risiko salah saji dalam melaksanakan dan mencatat transaksi siklus pembiayaan biasanya rendah. Dalam banyak perusahaan, transaksi ini tidak sering terjadi, kecuali untuk pembayaran dividend dan bunga, yang sering ditangani oleh pihak-pihak dari luar.
Risiko Prosedur Analitis
Prosedur analitis memberikan indikator tentang kebutuhan entitas akan pembiayaan, kemampuannya untuk melunasi utang-utangnya, dan kelayakan biaya bunga (termasuk baik beban bunga maupun bunga yang dikapitalisasi).
Risiko Pengendalian
Aplikabilitas komponen pengendalian internal untuk transaksi dan saldo siklus pembiayaan serupa dalam banyak hal dengan yang telah diuraikan sebelumnya untuk siklus investasi.
Fungsi-Fungsi dan Aktivitas Pengendalian
yang Bersangkutan
• Pemberian otorisasi atas obligasi dan modal saham
• Penerbitan obligasi dan modal saham• Pembayaran bunga obligasi dan
dividen tunai• Pelunasan dan pembelian kembali
obligasi dan modal saham• Pencatatan transaksi pembiayaan
• Menentukan risiko deteksi• Merancang pengujian substantif• Prosedur awal
a. mendapatkan pemahaman tentang bisnis dan industri
b. melaksanakan prosedur awal atas saldo dan catatan hutang jangka panjang yang akan
mendapat pengujian lebih lanjut.
PENGUJIAN SUBSTANTIF ATAS SALDO
HUTANG JANGKA PANJANG
PENGUJIAN SUBSTANTIF ATAS SALDO
HUTANG JANGKA PANJANG
• Prosedur analitisa. Menghitung rasiob. Menganalisis hasil rasio
Pengujian ayat-ayat jurnal yang diposting ke dalam rekening utang jangka panjang ke dokumen pendukungnya akan member bukti mengenai empat asersi yaitu : keberadaan atau keterjadian, kelengkapan, dan hak dan kewajiban, serta penilaian atau pengalokasian.
Dalam hal ini asersi kelengkapan hanya akan di review dan dibuktikan melalui pencocokan ke dokumen.
PENGUJIAN SALDO TRANSAKSI
Pengujian substantive atas saldo-
saldo meliputi 3 kategori berikut :
1) Review Otorisasi dan Kontrak
2) Konfirmasi Utang
3) Perhitungan Ulang Biaya Bunga
PENGUJIAN DETAIL SALDO-SALDO
Dalam penilaian ketepatan penggolongan
dan pengungkapan utang jangka panjang
yang dibuat klien, auditor harus memahami
Standar Akuntansi Keuangan (SAK).
Pengujian-pengujian diatas, seperti inspeksi
perjanjian utang dan konfirmasi utang
menghasilkan data untuk diperbandingkan.
Pengujian ini berkaitan dengan asersi
penyajian dan pengungkapan.
PEMBANDINGAN PENYAJIAN DI LAPORAN DENGAN PRINSIP AKUNTANSI BERLAKU UMUM
• Menentukan Risiko DeteksiUntuk transaksi saham yang rutin ,
penilaian risiko inheren maupun pengendalian untuk asersi yang terkait mungkin rendah.
Untuk transaksi saham yang non-rutin , peniaian risiko inheren maupun pengendalian untuk asersi yang terkait mungkin lebih tinggi
• Merancang Pengujian Subtantif
PENGUJIAN SUBSTANTIF ATAS SALDO EKUITAS PEMEGANG
SAHAM
• Prosedur awal• Prosedur analitis• Pengujian rincian transaksi• Pengujian rincian saldo• Penyajian dan pengungkapan
PENGUJIAN SUBSTANTIF
• Mendapatkan pemahaman tentang bisnis dan industri serta menentukan:– Signifikansi dari berbagai sumber pembiayaan (hutang
& ekuitas) bagi entitas– Pendorong ekonomi utama yang mempengaruhi
kebutuhan entitas akan pembiayaan dan kemampuan untuk mendapatkan modal entitas serta membayar dividen
– Standar industri sejauh mana industri tersebut menggunakan pendanaan dengan ekuitas
• Melaksanakan prosedur awal atas saldo dan catatan ekuitas pemegang saham yang akan mendapatkan pengujian lebih lanjut.– Menelusuri saldo awal untuk akun-akun ekuitas
pemegang saham ke kertas kerja tahun sebelumnya– Mereview aktivitas dalam akun ekuitas pemegang
saham dan menyelidiki ayat jurnal yang tampak tidak biasa dari segi jumlah atau sumbernya
– Mendapatkan skedul perubahan saldo ekuitas pemegang saham yang disisipkan klien dan menentukan bahwa hal itu secara akurat merupakan catatan akuntansi mendasar yang disisipkan
PROSEDUR AWAL
• Menghitung rasio– Pengembalian atas ekuitas pemegang saham biasa
(laba bersih-dividen saham preferen) : ekuitas pemegang saham biasa rata-rata
– Ekuitas terhadap total kewajiban dan ekuitasekuitas pemegang saham : (ekuitas pemegang saham + total kewajiban)
– Tingkat pembayaran dividendividen tunai : laba bersih
– Laba per sahamlaba bersih : rata- rata tertimbang saham biasa yang beredar
– Tingkat pertumbuhan yang dapat dipertahankanPengembalian atas ekuitas saham biasa x (1 – tingkat pembayaran dividen)
• Menganalisis hasil rasio dibandingkan dengan pengharapan berdasarkan data tahun sebelumnya, yang dianggarkan, industri, dan data lainnya
PROSEDUR ANALITIS
• Mem-vouching ayat jurnal dalam akun modal disetor
• Mem-vouching ayat jurnal dalam laba ditahan–Menetapkan bahwa hak preferensi atau
hak lainnya dari pemegang saham dan setiap pembatasan pembagian dividen telah diakui
–Menetapakan jumlah saham yang beredar pada tanggal pencatatan dan memverifikasi ketepatan total pengumuman dividen dengan menghitung kembali
–Memastikan kelayakan ayat jurnal untuk mencatat pengumuman itu
–Menelusuri pembayaran dividen ke cek-cek yang dibatalkan dan dokumen lainnya
PENGUJIAN RINCIAN TRANSAKSI
• Review akte pendirian dan anggaran rumah tangga
• Review otorisasi dan persyaratan penerbitan saham
• Konfirmasi saham yang beredar dengan registrasi dan agen transfer
• Memeriksa buku sertifikat saham• Memeriksa sertifikat saham yang
ditahan sebagai Treasury Stock
PENGUJIAN RINCIAN SALDO
Membandingkan penyajian laporan dengan GAAP• Menentukan apakah saldo-saldo
ekuitas pemegang saham telah diidentifikasi dan diklasifikasi dengen tepat dalam laporan keuangan
• Menentukan kelayakan pengungkapan yang berkaitan dengan semua perubahan saldo akun ekuitas pemegang saham selama periode berjalan, nilai pari atau ditetapkan, preferensi dividen dan likuidasi, dividen tertunggak, rencana opsi saham, fitur konversi, dan treasury stock
PENYAJIAN DAN PENGUNGKAPAN
• Auditor dapat mengevaluasi seberapa efektif entitas telah memanfaatkan aktivanya untuk menghasilkan penjualan, laba, dan arus kas, serta mencapat tujuan entitas tersebut
• Auditor dapat memberikan jasa independen dengan mengevaluasi aktiva investasi yang direncanakan entitas itu dan menentukan apakah langkah-langkah yang direncanakan dapat menjadi pendukung yang penting untuk mencapai sasarannya
JASA BERNILAI TAMBAH DALAM SIKLUS INVESTASI DAN
PEMBIAYAAN
Top Related