Wyniki Grupy Kapitałowej GETIN Holding · 2012-07-09 · hipotecznych Nr 1 „Ranking Spółek...
Transcript of Wyniki Grupy Kapitałowej GETIN Holding · 2012-07-09 · hipotecznych Nr 1 „Ranking Spółek...
Wyniki Grupy Kapitałowej
GETIN Holdingza I kwartał 2011
prezentacja wyników finansowych
dla Inwestorów i Analityków
Warszawa, 13 maja 2011 r.
Grupa Getin HoldingPodsumowanie Q1’2011
Zakończone sukcesem IPO Open Finance
Stabilny wzrost wyników operacyjnych Grupy
Zwiększający się udział pozostałych rodzajów działalności w całościowym wyniku Grupy
Wyniki i efektywność zarządzania Getin Holding i Getin Noble Bank doceniona przez
ekspertów i rynek
1
Grupa Getin HoldingStruktura Grupy
21) Działalność bankowa na terenie Polski
Działalność
Bankowa 1)Działalność
Ubezpieczeniowa
Działalność
Zagraniczna
Pozostała Działalność
Finansowa
Grupa Getin HoldingZmiany w strukturze Grupy
IPO Open Finance
• 24.750 tys.akcji objętych ofertą publiczną, w tym 4.250 tys.akcji nowej emisji
• Inwestorzy indywidualni i instytucjonalni objęli odpowiednio 3.713 tys.akcji (przy 74,18% stopie
redukcji) oraz 14.378 tys.akcji
• Przy cenie emisyjnej 18 PLN / akcję, kapitalizacja Spółki blisko 1 mld PLN
• Rejestracja w Sądzie Rejestrowym w kwietniu 2011 roku, w związku z czym łączny wpływ transakcji
na skonsolidowany wynik netto wynoszący ok.627 mln PLN ujęty zostanie w Q2’2011
Nabycie TUnŻ Link4 - przedwstępna umowa nabycia zawarta w styczniu 2011 roku
Realizacja opcji odkupu akcji Noble Securities w marcu 2011 roku – wzrost udziału Getin
Noble Bank do 99,74%
Finalizacja nabycia Kubanbank w marcu 2011 roku
3
Grupa Getin HoldingSkonsolidowany rachunek zysków i strat
znaczący wzrost wyniku prowizyjnego i
odsetkowego równolegle do rosnących
wolumenów sprzedaży oraz salda należności
wzrost kosztów działalności, w około 1/5
będący pochodną włączenia nowych spółek
do Grupy Getin Holding
utrzymujący się wysoki poziom kosztów
rezerw (pomimo spadku o 16,7% r/r)
wzrost udziałów mniejszości z związku
z SPO TU Europa, które miało miejsce
w 2 półroczu 2010 roku
41) W Q1’2010 w pozycji tej ujęto rozwiązanie rezerwy na z tytułu odroczonego podatku dochodowego w wysokości 72 mln PLN na skutek zmiany metody rozliczania różnic
kursowych
mln PLN Q1'2011 Q1'2010 Zmiana %
Wynik odsetkowy 360,2 288,2 25,0%
Wynik prowizyjny 152,5 113,9 33,9%Pozostałe przychody i koszty operacyjne 135,7 146,8 -7,6%Przychody operacyjne netto 648,4 548,9 18,1%
Koszty działalności -269,8 -203,0 33,0%
Koszty rezerw -234,6 -281,7 -16,7%
Wynik brutto 144,0 64,2 124,1%
Podatek dochodowy 1) -29,8 56,3 -152,9%
Wynik netto 114,2 120,0 -4,9%Udziały mniejszości 25,5 9,8 160,2%Wynik netto akcjonariuszy 88,7 110,2 -19,6%
Grupa Getin Holding Wybrane pozycje bilansowe
5
40 033,931 104,3
Q1'2011 Q1'2010
4 471,9
3 935,7
Q1'2011 Q1'2010
36 174,4
27 105,7
Q1'2011 Q1'2010
49 829,438 119,0
Q1'2011 Q1'2010
+13,6% +28,7%
+30,7%+33,5%
Suma bilansowa (mln PLN)
Kapitał własny (mln PLN)Bez udziałów niekontrolujących
Zobowiązania wobec klientów
(mln PLN)
Należności kredytowe i leasingowe
(mln PLN)
Działalność bankowa (GNB)
Działalność ubezpieczeniowa
Działalność zagraniczna
Pozostała działalność finansowa
Korekty odwracalne
Holding i wyłączenia
Grupa GH(zysk jednostki dominującej)
Zysk netto dla akcjonariuszy spółki za Q1’2011 (mln PLN)
Q1’201143,9
29,1%
Grupa Getin Holding Kontrybucja do wyniku Grupy
6
Stopniowy wzrost udziału działalności zagranicznej oraz pozostałej w wynikach Grupy
Bardzo istotny wpływ wyłączeń konsolidacyjnych na wyniki Grupy
100,0
-42,93,410,4
88,7-5,7%
-19,5%
58,9%67,7%
-26,1
191,1%
Zmiana (q/q)
Grupa Getin Holding Wyniki finansowe według działalności
7
Rodzaj działalności(mln PLN)
Bankowa (GNB)
Ubezpie-czeniowa
ZagranicznaPozostała
finansowaHolding i
wyłączeniaRazem
Q1'2011
Wynik odsetkowy 295,8 21,0 33,9 5,2 4,3 360,2
Wynik prowizyjny 242,7 8,8 10,1 13,2 -122,3 152,5
Pozostałe przychody i koszty operacyjne
29,6 38,1 4,5 0,1 63,4 135,7
Przychody operacyjne netto
568,1 67,9 48,5 18,5 -54,6 648,4
Koszty działania -204,9 -13,2 -35,9 -13,6 -2,2 -269,8
Koszty rezerw -234,9 0,0 0,3 0,0 0,0 -234,6
Wynik netto 102,5 43,9 10,4 3,4 -46,0 114,2
Udziały mniejszości -2,5 0 0 0 -23,0 -25,5
Wynik netto akcjonariuszy 100,0 43,9 10,4 3,4 -69,0 88,7
2 131,7
1 285,1
498,9
217,0
422,4
390,7
334,6
214,5
229,0
94,5
Q1'2011 Q1'2010
Leasing
Kredyty detaliczne
Kredyty samochodowe
Kredyty MSP
Kredyty hipoteczne
Działalność bankowaWolumeny sprzedaży
81) W kwotach brutto bez uwzględnienia odpisów aktualizujących
2) Sprzedaż z uwzględnieniem Idea Bank
Utrzymanie pozycji wicelidera w zakresie
sprzedaży kredytów hipotecznych
Wzrost wolumenów sprzedaży kredytów
samochodowych oraz detalicznych przy
dostosowaniu się do zapisów rekomendacji T
Bardzo wysoka dynamika sprzedaży
produktów dla firm, w tym produktów
leasingowych
+64,3%
3 616,6 2)
2 201,8
27 709,3
19 735,9
4 234,0
3 760,2
3 619,9
3 385,6
2 068,3
1 263,7
Q1'2011 Q1'2010
Kredyty MSP, w tym leasing
Kredyty detaliczne
Kredyty samochodowe
Kredyty hipoteczne
+33,7%
Wartość sprzedaży (mln PLN)
Portfel (mln PLN) 1)37 631,5
28 145,4
Działalność bankowaWyniki finansowe
91) Ranking Spółek Giełdowych Najszybciej Budujących Wartość, Newsweek Polska, 2011
Wzrost przychodów operacyjnych netto o
75,9 mln PLN r/r, przy wzroście kosztów
działalności o 39,9 mln PLN r/r.
Spadek odpisów z tytułu utraty wartości o
46,4 mln PLN r/r, w głównej mierze w portfelu
detalicznym
Wynik netto Q1’2010 wyższy od wyniku netto
Q1’2011 ze względu na rozwiązanie w 2010
roku rezerwy z tytułu podatku odroczonego
mln PLN Q1'2011 Q1'2010 Zmiana %
Wynik odsetkowy 295,8 242,3 22,1%
Wynik prowizyjny 242,7 220,7 10,0%
Pozostałe przychody i koszty operacyjne
29,6 29,2 1,4%
Przychody operacyjne netto
568,1 492,2 15,4%
Koszty działania -204,9 -165,0 24,2%
Koszty rezerw -234,9 -281,3 -16,5%
Wynik netto 100,0 106,0 -5,7%
Nr 1Sprzedaż
kredytów
samochodowych
Nr 1Sprzedaż
produktów
inwestycyjnych
Nr 2Sprzedaż
kredytów
hipotecznych
Nr 1„Ranking Spółek Giełdowych Najszybciej
Budujących Wartość” 1)
1 609,1
Działalność ubezpieczeniowaSkładka przypisana MSR i PSR
Wzrost składki przypisanej dla segmentu
ubezpieczeń majątkowo-osobowych i
życiowych o 10% r/r
Spadek przypisu składki wg PSR na skutek
niższej sprzedaży produktów
strukturyzowanych i polisolokat
Koncentracja na rozwoju nowych produktów
inwestycyjnych, takich jak UFK
10
165,1
150,3
Q1'2011 Q1'2010
Składka przypisana wg MSR (mln PLN)
+9,8%
-44,4%
894,1
Wartość sprzedaży wg PSR (mln PLN)
729,0
1 458,8116,0
105,5
49,1
44,8
Q1'2011 Q1'2010
Ubezpieczenia Na Życie
Ubezpieczenia Majątkowe i Osobowe
Ubezpieczenia Inwestycyjne
Działalność ubezpieczeniowaWyniki finansowe
11
mln PLN Q1'2011 Q1'2010 Zmiana %
Składki zarobione netto 152,2 126,2 20,6%
Odszkodowania i świadczenia wypłacone netto
3,0 -3,4 n/d
Koszty akwizycji -117,0 -92,9 25,9%
Wynik z tytułu odsetek 21,0 18,1 16,0%
Pozostałe pozycje 8,7 6,0 45,0%
Przychody operacyjnenetto
67,9 54,0 25,7%
Koszty administracyjne -13,2 -11,9 10,9%
Wynik netto 43,9 34,1 28,7%Wzrost wyniku netto o 28,7% (r/r)
Dodatni wpływ zmiany stanu rezerw
techniczno-ubezpieczeniowych (+6,4 mln
PLN r/r)
Rentowność kapitału na poziomie 22,7%
(spadek o 12,0 p.p. r/r)54,3%
17,3%
28,4%
Udział segmentów w wyniku Q1'2011
Ubezpieczenia Majątkowe i Osobowe
Ubezpieczenia Na Życie
Ubezpieczenia Inwestycyjne
Działalność zagraniczna Carcade Rosja
121) Wynik netto za Q1’2011 skonsolidowany wraz z Kubanbank. Jednostkowy wynik Carcade za ten okres wyniósł 3,7 mln PLN
Utrzymanie pozycji numer 2 na rynku
leasingu samochodów lekkich
Rozbudowa sieci sprzedaży o 4 Oddziały
Dobre i wciąż poprawiające się wskaźniki
jakości portfela
Finalizacja nabycia Kubanbank
mln PLN Q1'2011 Q1'2010 Zmiana %
Przychody operacyjne netto
22,3 19,6 13,8%
Koszty działania -18,0 -13,1 37,4%
Koszty rezerw -0,4 -1,1 -63,6%
Wynik netto 1) 2,8 4,2 -33,3%
187,6
87,8
Q1'2011 Q1'2010
Wartość sprzedaży leasingu (mln PLN)
+113,7%
Działalność zagraniczna Plusbank Ukraina
13
Dynamiczny wzrost sprzedaży kredytu
samochodowego oraz gotówkowego
Utrzymanie pozycji lidera na rynku kredytów
samochodów
Pozytywny wpływ działań windykacyjnych na
wyniki finansowe Banku
Wdrożenie do oferty produktów
leasingowych
mln PLN Q1'2011 Q1'2010 Zmiana %
Przychody operacyjne netto
11,3 7,0 61,4%
Koszty działania -9,7 -5,2 86,5%
Koszty rezerw 1,8 0,9 100,0%
Wynik netto 3,4 2,1 61,9%
41,2
7,3
21,3
7,7
13,2
2,6
Q1'2011 Q1'2010
Kredyty samochodowe i leasing
Kredyty gotówkowe
Kredyty firmowe i pozostałe
Wartość sprzedaży (mln PLN)
+330,1%
75,7
17,6
20,143,7
3,3
39,1
6,7
8,3
10,1
Q1'2011 Q1'2010
Kredyty pozostałe
Kredyty MSP i pozostałe
Kredyty ratalne
Kredyty gotówkowe
Działalność zagraniczna Sombelbank Białoruś
14
Rozwój sieci sprzedaży – 5 nowych
Oddziałów
Wzrost salda należności kredytowych o
206,6% (r/r) do 184,6 mln PLN
Stabilne, satysfakcjonujące wskaźniki jakości
portfela kredytowego
mln PLN Q1'2011 Q1'2010 Zmiana %
Przychody operacyjne netto
14,5 6,9 110,1%
Koszty działalnia -7,9 -3,4 132,4%
Koszty rezerw -1,1 -0,2 450,0%
Wynik netto 4,2 2,3 82,6%
Wartość sprzedaży (mln PLN)
+360,7%
92,6
257,2 254,3
86,5 79,5
19,8 24,8
Q1'2011 Q1'2010
Kredyty gotówkowe i leasing
Kredyty samochodowe
Kredyty hipoteczne
358,6363,5
Pozostała działalność finansowaPowszechny Dom Kredytowy
15
Zmiana strategii działania – działania
sprzedażowe poprzez nowe kanały
dystrybucji, wdrożenie nowych produktów do
oferty
Wdrożenie działań nakierowanych na wzrost
efektywności sprzedażowej i kosztowej
mln PLN Q1'2011 Q1'2010 Zmiana %
Przychody operacyjne netto
14,1 14,7 -4,1%
Koszty działalnia -11,1 -12,8 -13,3%
Koszty rezerw 0,0 0,0 0,0%
Wynik netto 2,2 1,5 46,7%
Wartość sprzedaży (mln PLN)
+ 1,4%
Pozostała działalność finansowaMW Trade
16
4,5-krotny wzrost portfela należności (r/r)
do kwoty 289,7 mln PLN
Wykorzystanie efektu dźwigni i
dostępności finansowania w ramach
Grupy Getin Holding
Wzrost rentowności kapitałów do 27,4%
(o 13,6 p.p. r/r)
Wdrożenie nowych produktów
dedykowanych dla sektora medycznego
mln PLN Q1'2011 Q1'2010 Zmiana %
Przychody operacyjne netto
4,4 2,6 69,2%
Koszty działania -1,3 -1,1 18,2%
Koszty rezerw 0,0 0,0 0,0%
Wynik netto 2,3 1,1 109,1%
50,2
33,2
25,8
12,6
1,0
1,5
Q1'2011 Q1'2010
Porozumienia HF
Pożyczki
Pozostałe
Wartość sprzedaży (mln PLN)
+62,8%
77,0
47,3
Grupa Getin HoldingStruktura akcjonariatu
17
Zakończone sukcesem SPO Getin Holding
• Prospekt Emisyjny zatwierdzony przez KNF 11 marca 2011 roku
• Emisja 18.000 tys. akcji serii O z prawem poboru z ceną emisyjną 9,25 PLN / akcję o łącznej wartości emisyjnej
166,5 mln PLN
• W wykonaniu prawa poboru objęto 17.747 tys. akcji, pozostałe akcje zostały przydzielone subskrybentom przy
stopie redukcji 99,58%
• Planowany termin wprowadzenia akcji serii O do obrotu na GPW 17 maja 2011 roku
Struktura akcjonariatu 1)
(stan na 13 maja 2011 roku)
1) Struktura akcjonariatu z uwzględnieniem praw do akcji serii O
Leszek Czarnecki;
55,56%
Pioneer FIO; 7,60%
ING OFE; 5,22%
Pozostali akcjonariusze;
31,62%