Suport Curs Si Seminar Contabilitate Creativa_2013

Alegerea si aplicarea politicilor contabile

Master Contabilitate, Control i Expertiz

ACADEMIA DE STUDII ECONOMICE BUCURETI

FACULTATEA DE CONTABILITATE I INFORMATIC DE GESTIUNE

MASTER CONTABILITATE, CONTROL I EXPERTIZ

- SUPORT DE CURS I APLICAII PRACTICE -

Prof. univ. dr. RILEANU VasileLect. univ. dr. MANEA Cristina LidiaBucureti

2013CUPRINS

Pag

Capitolul 1. Delimitri privind contabilitatea creativ........................................................3

1.1. Definiii................................................................................................................3

1.2. Motive pentru contabilitatea creativ..............................................................4

1.3. Perspectiva etic.................................................................................................6

1.4. Exist o soluie? ................................................................................................7

Capitolul 2. Clasificarea practicilor de contabilitate creativ...............................................8

2.1. Recunoaterea veniturilor premature sau fictive............................................8

2.2. Politici de capitalizare agresiv i de utilizare de perioade extinse de amortizare................................................................................................................8

2.3. Raportarea eronat a activelor i datoriilor....................................................9

2.4. Creativitatea manifestat n contul de profit i pierdere...............................9

2.5. Probleme legate de raportarea fluxurilor de numerar...................................9

2.6. Alte clasificri ale procedeelor contabilitii creative.....................................9

Capitolul 3. Alegerea i aplicarea politicilor contabile.........................................................11

3.1. Determinarea costului stocurilor......................................................................11

3.2. Recunoaterea veniturilor aferente programelor informatice.......................12

3.3. Perioadele de amortizare a fondului comercial

13

3.4. Estimri

13

3.5. De ce exist flexibilitate?

14

3.6. Aplicarea agresiv a principiilor contabile

15

3.7. Dialoguri i preri ...........................................................................................21

3.8. Aplicaii practice

21

Capitolul 4. Aplicarea agresiv a politicilor contabile. Capitalizarea agresiv a costurilor i utilizarea perioadelor prelungite de amortizare..............................................36

4.1. Cnd trebuie s fie capitalizate costurile?

36

4.2. Alocarea costului ntr-o manier raional i sistematic

36

4.3. Capitalizarea agresiv a costurilor

36

4.4. Detectarea politicilor de capitalizare agresiv a costurilor

37

4.5. Lista pentru detectarea politicilor de capitalizare agresiv

38

4.6. Detectarea perioadelor prelungite de amortizare

39

4.7. Lista pentru detectarea perioadelor prelungite de amortizare

39

4.8.1. Aplicaii practice aplicarea agresiv a politicilor contabile

40

4.8.2. Aplicaii practice capitalizarea agresiv a costurilor ..49

4.8.3. Aplicaii practice utilizarea de perioade prelungite de amortizare

55

Capitolul 5. Managementul rezultatelor ...............................................................................56

5.1. Ce reprezint managementul rezultatelor?

56

5.2. Condiii i stimulente ale managementului rezultatelor

57

5.3. Tehnicile managementului rezultatelor

58

5.4. Managementul rezultatelor: aflat n negur

59

5.5. Dovada existenei managementului rezultatelor

60

5.6. Eficiena managementului rezultatelor

60

5.7. Detectarea managementului rezultatelor

61

5.8. Managementul rezultatelor este duntor sau poate fi ajuttor investitorilor

63

5.9.1. Aplicaii practice cazuri generale

64

5.9.2. Aplicaii practice cazuri referitoare la instrumentele financiare

65

Capitolul 6. Raportarea eronat a activelor i datoriilor.......................................................75

6.1. Supraevaluarea activelor...................................................................................75

6.1.1. Creanele..........................................................................................................75

6.1.2. Stocurile...........................................................................................................76

6.2. Subevaluarea datoriilor.....................................................................................76

6.3. Aplicaii practice................................................................................................77

Capitolul 7. Clasificri creative n contul de profit i pierdere...........................................80

7.1. Clasificri creative n contul de profit i pierdere.........................................80

7.2. Aplicaii practice..............................................................................................81

Capitolul 8. Raportarea financiar frauduloas.....................................................................83

8.1. Raportarea financiar frauduloas..................................................................83

8.2. Aplicaie practic..............................................................................................84

Capitolul 9. Contabilitatea creativ a fluxurilor de trezorerie. Utilizarea fluxurilor de trezorerie pentru detectarea practicilor de contabilitate creativ ......................86

9.1. Aplicaii practiceclasificri creative, manipularea fluxurilor de trezorerie86

9.2. Utilizarea fluxurilor de trezorerie pentru detectarea practicilor de contabilitate creativ ..............................................................................................87

n loc de concluzii ... Msuri pentru limitarea contabilitii creative ................................90

Testai-v cunotinele! ..92

Anexe

......93

Bibliografie ......95

Capitolul 1. Delimitri privind contabilitatea creativ

1.1. Definiii

Conceptul de contabilitate creativ s-a nscut probabil din traducerea expresiei engleze creative accounting n vigoare de mult vreme n spaiul de dincolo de Canalul Mnecii, dup cum arat K. Nasser (n lucrarea Creative Financial Accounting Its nature and use) i repus n vog de ctre T. Smith n lucrarea s foarte controversat, Accounting for Growth. De atunci, alte concepte au aprut: contabilitate imaginativ sau, mai recent, contabilitate de intenie.

Barths de Reyter i Gilbert Grald consider c imaginaia ingineriei financiare moderne creeaz fr ncetare noi produse sau montaje care sunt propuse conductorilor de grupuri. Uneori, ei au drept obiectiv principal sau nu, ocolirea regulilor contabile, considerate penalizatoare avnd n vedere rezultatul, capitalurile proprii sau gradul de ndatorare. De unde i o contabilitate imaginativ.

Dup F. Pasqualini, ideea de creativitate aplicat contabilitii ar consta n a se ncredina imaginaiei sau, mai exact, a se lsa total n grija ei, pentru a-i conferi contabilitii mijloacele de a urma sofisticarea crescnd fr ncetare a pieelor i produselor financiare.

Termenul de contabilitate creativ poate fi definit n diferite moduri. Pentru nceput, propunem urmtoarea definiie: un proces n cadrul cruia, contabilii i utilizeaz cunotinele legate de regulile contabile pentru a manipula cifrele raportate n conturile unei companii.

Patru autori din Marea Britanie au explorat contabilitatea creativ, scriind din perspective diferite.

Ian Griffiths, scriind din perspectiva unui jurnalist pe probleme economice, observa:

Fiecare companie din ar i aranjeaz profiturile. Fiecare set de conturi publicate este bazat pe registre care au fost cosmetizate mai mult sau mai puin. Cifrele care au fost furnizate de dou ori pe an investitorilor, au fost toate schimbate pentru a ascunde vina. Este cel mai mare truc care a existat de la calul Troian ... De fapt aceast practic este legitim n totalitate. Este contabilitatea creativ. (1986)

Michael Jameson, scriind din perspectiva unui contabil, argumenta:

Procesul contabil const n utilizarea raionamentului n multe cazuri i rezolvarea conflictelor dintre abordrile alternative pentru prezentarea rezultatelor aferente evenimentelor i tranzaciilor financiare ... aceast flexibilitate ofer oportuniti pentru manipulare, nelciune i prezentare eronat. Aceste activiti practicate de cei mai puin scrupuloi dintre membrii profesiei contabile au ajuns s fie cunoscute ca i contabilitate creativ.(1988)

Terry Smith, bazndu-se pe experiena sa de analist de investiii, spunea:

Suntem de prere c aparenta cretere a profiturilor care a avut loc n anii 1980 a fost rezultatul cosmetizrii conturilor mai degrab dect rezultatul creterii economice adevrate i vom expune tehnicile cele mai frecvent utilizate i vom da exemple de companii care utilizeaz aceste tehnici.(1992)

Kamal Naser, oferea urmtoarea definiie, din perspectiva academic:

Contabilitatea creativ reprezint transformarea cifrelor contabilitii financiare din ceea ce sunt n ceea ce preparatorii situaiilor financiare doresc s fie, profitnd de regulile existente sau ignornd o parte sau toate regulile. (1993)

Dou trsturi sunt comune celor patru definiii:

percep incidena contabilitii creative ca fiind comun;

percep contabilitatea creativ ca pe o practic neltoare i de nedorit.

Metodele diverse de contabilitate creativ pot fi clasificate n patru categorii:

1. Cteodat, regulile contabile permit unei companii s aleag ntre diferitele metode contabile. De exemplu, n multe ri, unei companii i este permis s aleag ntre a trata costurile de dezvoltare ca i cheltuieli atunci cnd sunt efectuate sau a amortiza aceste costuri pe durata de via a proiectului. De aceea, o companie poate alege politica contabil care i ofer imaginea dorit.

2. Anumite nregistrri contabile presupun un grad de estimare, de raionament i de predicie. n anumite cazuri, cum ar fi estimarea duratei de via a unui activ, aceste estimri sunt efectuate n mod obinuit n cadrul companiei i contabilul creativ are posibilitatea de a se situa pe o poziie de precauie sau optimism n stabilirea estimrii.

3. Pot fi nregistrate tranzacii artificiale care s manipuleze sumele din bilanul contabil i s transfere profitul ntre perioadele contabile (vnzare i lease-back).

4. i tranzaciile reale pot fi planificate n diverse momente astfel nct s se creeze impresia dorit asupra situaiilor financiare. S presupunem c o companie are o investiie de 1.000 u.m. la cost istoric, care poate fi uor vndut la valoarea sa curent de 3.000 u.m. Conducerea companiei este liber s aleag anul n care va vinde investiia, mrind profitul din situaiile financiare.

Organismele de reglementare contabil care doresc s limiteze contabilitatea creativ trebuie s atace aceste abordri n mai multe feluri:

1. Posibilitatea de alegere metodelor contabile trebuie redus prin diminuarea numrului de metode contabile permise sau prin specificarea situaiilor n care fiecare metod trebuie utilizat. Impunerea permanenei metodelor este folositoare, deoarece o companie care a ales o metod care i ofer o imagine favorabil ntr-un an, va fi nevoit s utilizeze aceeai metod i n anii n care rezultatul va fi mai puin favorabil.

2. Abuzul raionamentului poate fi curmat n dou feluri: prin trasarea de reguli care s minimizeze utilizarea raionamentului sau prin impunerea consecvenei astfel nct dac o companie alege o politic contabil care o favorizeaz ntr-unul din ani, ea va fi nevoit s o aplice i n anii urmtori chiar dac nu o mai favorizeaz.

3. Pentru tranzaciile artificiale se poate invoca prevalena substanei asupra formei, concept conform cruia substana economic i nu forma legal este cea care determin substana contabil. Astfel, tranzaciile legate ntre ele trebuie contabilizate ca una singur.

4. Momentul efecturii tranzaciilor este clar o problem ce ine de conducere. Totui, scopul utilizrii acestora poate fi redus prin impunerea de reevaluri regulate ale elementelor astfel nct ctigurile sau pierderile aferente schimbrii valorilor s fie recunoscute n conturi n anii n care apar (i nu n totalitate n anul n care sunt cedate).

Vorbind despre cele dou sisteme, anglo-saxon i continental european, putem spune c abordarea mult mai prescriptiv i inflexibil a modelului continental european face mai uoar reducerea ariei de alegere abuziv a politicilor contabile i a manipulrii estimrilor contabile, n timp ce modelul anglo-saxon conduce mai mult la utilizarea reevalurii i prevalenei substanei asupra formei.

Aa cum se observ n tabelul urmtor, ambele modele ofer suport pentru controlul contabilitii creative.

Oportuniti pentru contabilitatea creativ:

Oportuniti pentru contabilitatea creativSoluieSistem de aplicare

Alegerea metodei contabile

Estimrile i previziunea

ncheierea de tranzacii artificiale

Momentul pentru tranzaciile reale

Reducerea posibilitilor de alegere

Reducerea scopului estimrilor

Prevalena substanei asupra formei

Impunerea reevalurii

Continental european

Continental european

Anglo-saxon

Anglo-saxon

1.2. Motive pentru contabilitatea creativ

Discuiile privind contabilitatea creativ s-au concentrat n principal pe impactul asupra deciziilor investitorilor de pe piaa bursier. Motivele directorilor companiilor listate pentru manipularea conturilor pot fi:

Netezirea veniturilor. n general, companiile prefer s raporteze o tendin constant de cretere a profitului dect s arate profituri volatile cu o serie de creteri i descreteri dramatice. Aceasta se obine prin constituirea de provizioane mari n anii buni, astfel nct aceste provizioane s fie reduse, mbuntind profiturile raportate, n anii mai slabi. O alt tendin care apare adesea este numit contabilitatea big bath, n cadrul creia o companie care are o pierdere mare caut s i maximizeze pierderea raportat n acel an, astfel nct anii urmtori s par mai buni. O variant a netezirii veniturilor este manipularea profitului pentru a corespunde previziunilor. Fox (1997) arat cum la Microsoft politicile contabile sunt astfel stabilite, n cadrul regulilor contabile, nct rezultatele raportate sunt conectate la previziunile profiturilor. Cnd Microsoft vinde software, o mare parte a profitului este amnat pentru anii viitori pentru acoperirea costurilor cu modificrile poteniale (up grade) i cu asistena ulterioar acordat clienilor. Aceast politic contabil, perfect i foarte conservatoare, duce la o previziune uoar a veniturilor viitoare.

Directorii companiilor pot aplica politica contabil de a majora venitul pentru a distrage atenia de la tiri nedorite referitoare la companie.

Contabilitatea creativ poate menine sau crete preul aciunilor att prin reducerea nivelurilor aparente ale datoriilor (fcnd ca firma s par mai puin riscant), ct i prin crearea unei aparene privind tendina profitului. Aceasta ajut compania s atrag capital prin emisiunea de noi aciuni, s ofere aciunile proprii n ofertele de preluare i s reziste prelurii de ctre alte companii.

Directorii pot utiliza contabilitatea creativ pentru a ntrzia difuzarea informaiilor ctre pia, avnd oportunitatea de a beneficia de cunoaterea intern.

Trebuie menionat c n cadrul unei piee eficiente, analitii nu vor fi pclii de cosmetizarea conturilor.

Un alt set de motive pentru contabilitatea creativ apare datorit faptului c fimele sunt subiectul diverselor forme de drepturi contractuale, obligaii i constrngeri bazate pe sumele raportate n situaiile financiare. n continuare sunt prezentate astfel de exemple.

1. Este o practic obinuit ca acordurile de finanare s includ restricii privind suma ce poate fi mprumutat n funcie de mrimea capitalurilor proprii. Atunci cnd o companie are mprumuturi aflate lng aceast limit, apare motivaia s:

aleag metodele contabile care s conduc la creterea profitului raportat;

aranjeze finanarea ntr-o asemenea manier nct s nu fie reflectat ca o datorie n cadrul bilanului contabil.

2. Unele companii, cum ar fi companiile de electricitate i telefonie, se afl sub autoritatea unui organism guvernamental care stabilete sumele maxime care pot fi cheltuite. Dac aceste companii raporteaz profituri mari, atunci organismul guvernamental va proceda la micorarea preurilor. De aceea, aceste companii sunt interesate s aleag metodele contabile care tind s reduc profiturile lor raportate.

3. Schema de prime pentru director poate fi legat de nivelul profitului sau de preul unei aciuni a companiei. Dac este legat de preul unei aciuni, atunci este clar c directorii vor fi motivai s prezinte situaii financiare care s impresioneze piaa bursier. Dac primele (bonusurile) sunt legate de nivelul profitului raportat, atunci schema prevede c prima este un procent din profitul peste un nivel minim i este pltit pn la un nivel maxim. Astfel:

dac profitul se afl ntre cele dou limite, directorii vor aplica metode contabile care s conduc profitul ctre limita maxim;

dac profitul se afl sub limita minim, directorii vor aplica metode contabile care s maximizeze provizioanele nct, n anii urmtori, aceste provizioane s fie reluate la venituri i s mreasc profitul;

similar, dac profitul se afl peste limita maxim, directorii vor cuta s reduc profitul la aceast limit, iar n anii urmtori profitul s poat fi majorat.

4. Atunci cnd o parte sau o divizie a unei afaceri este subiectul unui aranjament de mprire a profitului, atunci aceasta poate afecta metodele de contabilitate alese.

5. Fiscalitatea este, de asemenea, un factor n contabilitatea creativ, n situaiile n care profitul impozabil este msurat pe baza cifrelor contabile.

6. Cnd un nou manager preia conducerea unei uniti, exist motivaia de a constitui provizioane care asigur c orice pierdere apare ca o responsabilitate a conducerii precedente.

1.3. Perspectiva etic

Revsine (1991) ia aprarea practicii contabilitii creative, cel puin pentru sectorul privat. El consider problema n relaie cu managerii i acionarii i argumenteaz c fiecare poate beneficia de pe urma standardelor contabile vagi, inexacte, care ofer managerilor libertatea n raportarea rezultatului.

Revsine aduce n discuie beneficiile managerilor ca urmare a manipulrii rezultatului de-a lungul anilor, pentru a-i maximiza bonusurile.

Este normal s presupunem c cei care negociaz contractele de angajare a managerilor anticipeaz astfel de comportamente i reduc pachetul de compensaii corespunztor, din moment ce managerii au posibilitatea de a aplica aciuni pentru atingerea beneficiilor.

i acionarii beneficiaz de pe urma faptului c managerii manipuleaz rezultatele raportate, din moment ce aceasta poate diminua aparenta volatilitate a rezultatelor, crescnd astfel valoarea aciunilor lor.

Literatura de specialitate referitoare la intenia n alegerea politicilor contabile este revizuit la nivel macro de ctre organismele contabile de reglementare. Aceasta poate fi aplicat similar pentru intenia n alegerea politicilor contabile la nivelul micro al managerilor companiilor individuale.

n acest sens, poziia lui Ruland poate fi schematizat astfel:

Viziunea deontologicViziunea teleologic

Regulile morale se aplic aciunilor actualeO aciune trebuie judecat pe baza valorii morale a rezultatului.

Responsabilitatea pozitivResponsabilitatea negativ

Datoria de a prezenta conturi neprejudiciateRspunderea managerilor de a prezenta afacerile pe care nu au reuit s le ndrepte.

Datoria de a abineDatoria de a aciona

Evitarea tendinei inerente a contabilitii creative Urmrirea consecinelor contabilitii creative

Pentru profesia contabil, contabilitatea creativ pare a fi privit ca fiind dubioas din punct de vedere etic. Un partener al Price Waterhouse observa:

Cnd apare raportarea frauduloas, aceasta este identificat la niveluri de conducere aflate deasupra acelora pentru care sistemele de control intern sunt desemnate ca fiind eficiente. Ea implic adesea, utilizarea situaiilor financiare pentru a crea iluzia c entitatea este mai sntoas i mai prosper dect este n realitate. Aceast iluzie este, cteodat, nsoit de mascarea realitilor economice prin aplicarea eronat intenionat a principiilor contabile. (Conner, 1986)

Se observ utilizarea termenului fraudulos pentru descrierea contabilitii creative.

ntr-un studiu efectuat n Australia pe 1500 de contabili, Leung i Cooper (1995) au descoperit trei probleme de etic citate cel mai frecvent:

Probeleme de etic% din respondeni

Conflictul de interese

Propunerea clientului de a manipula conturile

Propunerea clientului pentru evaziune fiscal51,9

50,1

46,8

Sursa: Leung i Cooper (1995)

n USA, dou studii privind atitudinea fa de contabilitatea creativ au condus la diferene n atitudinile contabililor fa de contabilitatea creativ, depinznd de modul de apariie a acesteia: dac apare ca urmare a abuzului regulilor contabile sau a manipulrii tranzaciilor. Ficher i Rosenzweig (1995) au concluzionat c studenii la contabilitate au fost mult mai critici dect practicienii contabili cu privire la manipularea tranzaciilor, n timp ce practicienii au fost mult mai critici dect studenii cu privire la abuzul regulilor contabile.

Ficher i Rosenzweig ofer dou explicaii posibile pentru atitudinea contabililor:

contabilii se raporteaz mai degrab la o abordare bazat pe reguli atunci cnd vorbesc de etic, dect la impactul asupra utilizatorilor de conturi;

contabilii pot vedea abuzul regulilor contabile ca fiind n cadrul domeniului lor i de aceea, presupune judecata lor etic, n timp ce manipularea tranzaciilor cade n cadrul domeniului managerilor i deci nu este subiect al aceluiai cod etic.

i Mechant i Rockness au gsit o diferen n atitudinile contabililor fa de contabilitatea creativ, depinznd de motivaia managementului. Contabilitatea creativ bazat pe motivaia interesului propriu a atras un dezacord mai puternic dect n cazul n care motivaia era promovarea companiei.

Un contabil, un manager care iau atitudine fa de contabilitatea creativ sunt supui presiunilor. n cazuri extreme, neraportarea fraudelor poate conduce la ruinarea reputaiei. n acest sens, un contabil care ia atitudine poate argumenta: M va costa slujba, dar nu cred c voi mai obine alt slujb dac nu procedez etic.Schilit (1993) raporteaz un astfel de caz al unui contabil. Angajatorul (industria alimentar) s-a confruntat cu costuri substaniale privind plata vnztorilor cu amnuntul pentru a pune noi produse pe rafturile lor. Aceasta este o practic comun, iar costurile sunt tratate ca i cheltuieli n anii n care apar. Pentru a se ncadra n ratele financiare prevzute de acordurile de finanare, preedintele companiei a propus capitalizarea acestor costuri i amortizarea lor pe zece ani. Contabilul:

a ntreprins cteva cercetri privind practica altor companii i i-a fost confirmat convingerea c aceasta nu era un tratament contabil acceptat;

a identificat mrimea costurilor care ar fi permis companiei s se nscrie n aceleai rate prevzute de acordul de finanare;

a fcut cunoscut aceast problem auditorilor, spernd c acetia vor juca rolul poliistului ru i vor fora compania s treac pe cheltuieli costurile aflate n discuie.

Principalul investitor al companiei a ncercat, fr succes, s conving auditorul s i permit capitalizarea costurilor. La scurt timp, contabilul a fost concediat pentru luarea acestei poziii.

Seria de aciuni n acest caz presupune:

verificarea dac metoda contabil propus este una neacceptat;

cutarea de ci legale alternative pentru obinerea aceluiai rezultat i prezentarea acestora ctre conducere ca variant alternativ;

n ultim instan, raportarea abuzului ctre organismul adecvat.

1.4. Exist o soluie?

n Spania i Marea Britanie au fost conduse studii cu privire la opinia auditorilor fa de contabilitatea creativ de ctre Amat i Blake n 1996. Sumarul rezultatelor studiilor privind atitudinea auditorilor este prezentat n tabelul urmtor:

Acordul privind propoziia:Marea Britanie(%)Spania (%)

Utilizarea contabilitii creative este o practic legal

Contabilitatea creativ reprezint o problem care nu va fi rezolvat niciodat36

9131

38

Pentru limitarea practicrii contabilitii creative, n Noua Zeeland, s-a impus un sistem de reglementare contabil care s consolideze standardele contabile.

Contabilitatea creativ ofer o provocare formidabil pentru profesia contabil. Problema este una internaional, alegerea politicilor contabile fiind o problem particular pentru tradiia anglo-american i manipularea tranzaciilor fiind o problem particular pentru tradiia continental european. Exist o mare varietate a motivaiilor managerilor pentru contabilitatea creativ.

Contabilii care accept provocarea etic a contabilitii creative trebuie s fie contieni de scopul att al abuzului n alegerea politicilor contabile, ct i al manipulrii tranzaciilor.

Capitolul 2. Clasificarea practicilor de contabilitate creativ

Utiliznd practici de contabilitate creativ, firmele i pot modifica imaginea referitoare la performana obinut, fapt ce va fi reflectat n preurile inadecvate pentru aciunile i obligaiunile emise. Atunci ns, cnd raportrile eronate sunt descoperite, pieele pot fi neierttoare, genernd reduceri neateptate ale preurilor aciunilor i obligaiunilor emise.

Pentru ca utilizatorii de situaii financiare s poat detecta dac o firm utilizeaz una sau mai multe practici de contabilitate creativ, este nevoie de o clasificare a acestor practici. O astfel de clasificare are la baz evaluarea veniturilor, cheltuielilor, activelor i datoriilor. La aceasta se adaug i practici creative utilizate n cadrul ntocmirii contului de profit i pierdere i situaiei fluxurilor de numerar.

Clasificarea practicilor de contabilitate creativ

Recunoaterea veniturilor premature sau fictive

Politici de capitalizare agresiv i de utilizare de perioade extinse de amortizare

Raportarea eronat a activelor i datoriilor

Creativitatea manifestat n contul de profit i pierdere

Probleme legate de raportarea fluxurilor de numerar

Aceste cinci categorii reprezint forme ale practicilor de contabilitate creativ utilizate n prezent n cadrul situaiilor financiare. Ele sunt aplicate ca i etichete ale practicilor contabile utilizate, fie atunci cnd practicile sunt rezultatul politicilor agresive, fie cnd ele sunt rezulatul raportrii financiare frauduloase.

2.1. Recunoaterea veniturilor premature sau fictive

Nu este deloc surprinztor c practicile de contabilitate creativ ncep adesea cu recunoaterea veniturilor, avnd n vedere importana veniturilor n contul de profit i pierdere, precum i impactul lor direct asupra rezultatului. De fapt, recunoaterea veniturilor premature sau fictive reprezint o component indispensabil a manifestrii contabilitii creative.

Recunoaterea veniturilor premature semnific recunoaterea veniturilor din vnzri reale la o dat anterioar celei ce ar fi trebuit utilizat conform GAAP-urilor. Este cazul firmelor care primesc comisioane ce se refer la o perioad extins, dar care sunt recunoscute prematur. Vesta Insurance este o companie care a recunoscut venitul din primele de reasigurare n anul n care s-a ncheiat contractul de reasigurare. Aceast politic era utilizat chiar dac perioada la care contractul fcea referire era de doi ani, ceea ce ar fi impus ca acele prime s fie recunoscute pe perioada contractului.

Spre deosebire de aceasta, recunoaterea veniturilor fictive implic nregistrarea de venituri aferente unor vnzri inexistente.

Att n cazul recunoaterii veniturilor premature, ct i n cazul recunoaterii veniturilor fictive, veniturile sunt raportate n contul de profit i pierdere, influennd performana firmei.

2.2. Politici de capitalizare agresiv i de utilizare de perioade extinse de amortizare

Spre deosebire de firmele care i amelioreaz rezultatul prin majorarea veniturilor, unele firme i sporesc rezultatul prin minimizarea cheltuielilor. Companiile i minimizeaz cheltuielile prin capitalizarea agresiv a costurilor care ar trebui s afecteze contul de profit i pierdere i prin amortizarea sumelor capitalizate pe perioade extinse.

Exist cazuri n care nu este uor de stabilit cheltuiala ce trebuie capitalizat i se face apel la judecata profesional pentru a determina dac este adecvat sau nu capitalizarea. Este vorba despre elemente precum cheltuielile cu dezvoltarea programelor informatice, cheltuieli cu publicitatea, cheltuieli de dezvoltare.

Cnd se capitalizeaz o cheltuial, se creeaz un activ ce va fi amortizat de-a lungul duratei sale de via util, astfel nct influena asupra rezultatului este una pozitiv.

De asemenea, o alt practic de a diminua cheltuielile i de a mri rezultatul este aceea de a utiliza perioade de amortizare extinse pentru costurile ce anterior au fost capitalizate.

2.3. Raportarea eronat a activelor i datoriilor

n aceast categorie includem activele care nu sunt supuse amortizrii, cum ar fi: creanele, stocurile i investiiile. Prin supraestimarea gradului de ncasare al creanelor se reduce o cheltuial din exploatare. De asemenea, exist posibilitatea ca o pierdere s fie amnat: n cazul stocurilor sau investiiilor, companiile nu diminueaz valoarea lor ca urmare a scderii preului de pia. O companie care a procedat n aceast manier este Centennial Technologies (a supraestimat toate cele trei clase de active prezentate mai sus).

Tot n aceast categorie se includ i aciunile de subevaluare a datoriilor. Compania Micro Warehouse a procedat astfel: a subevaluat stocurile achiziionate i datoriile ctre furnizori, deci implicit i costurile cu bunurile vndute i a supraevaluat veniturile din exploatare.

2.4. Creativitatea manifestat n contul de profit i pierdere

Creativitatea manifestat n contul de profit i pierdere presupune prezentarea de niveluri diferite ale componentelor rezultatului. n cadrul acestei practici, se pune accent mai degrab pe clasificarea elementelor, dect pe maniera de nregistrare a tranzaciilor. De exemplu, companiile pot prezenta un ctig extraordinar la categoria alte venituri sau o cheltuial curent din exploatare ca fiind extraordinar. Astfel de practici au ca efect un rezultat curent aparent mai mare, fr ca rezultatul total net s fie afectat.

2.5. Probleme legate de raportarea fluxurilor de trezorerieSituaia fluxurilor de trezorerie mparte modificrile numerarului i a echivalentelor de numerar n trei componente: fluxuri de trezorerie provenite sau utilizate n activitatea de exploatare, n activitatea de investiii i n cea de finanare. Avnd n vedere importana fluxurilor de trezorerie din activitatea de exploatare, cu ct nivelul acestora este mai mare, cu att capacitatea companiei de a genera rezultate sustenabile este mai mare.

Pentru a-i majora fluxul de trezorerie din exploatare, companiile pot clasifica o cheltuial din exploatare ca fiind un element de investiii sau finanare. n mod similar, o ncasare din activitatea de investiii sau finanare poate fi clasificat ca un element de exploatare. Astfel de aciuni nu vor afecta totalul modificrilor fluxurilor de trezorerie.

De exemplu, companiile care capitalizeaz cheltuielile cu dezvoltarea programelor informatice vor raporta sumele capitalizate ca fiind pli aferente activitii de investiie i nu de exploatare. Deci o companie care capitalizeaz o parte mai mare de costuri va prezenta o valoare mai mare a fluxului de trezorerie din exploatare dect companiile care trec pe cheltuieli toate costurile aferente dezvoltrii programelor informatice.

2.6. Alte clasificri ale procedeelor contabilitii creative

Exist mai multe moduri de a clasifica toate procedeele care in de contabilitatea creativ:

Bonnet (1995):

contul de rezultate i principii contabile;

contul de rezultate i politicile contabile;

contul de rezultate i deciziile de gestiune;

aciune asupra bilanului.

Stolowy (2000):

impactul asupra valorii rezultatului;

impactul asupra prezentrii contului de rezultate;

impactul asupra prezentrii bilanului

Raffournier (2003):

umflarea cifrei de afaceri;

manipularea rezultatelor;

disimularea (ascunderea) datoriilor.

Limitele tipologiei

caracterul reductor al oricrei tipologii;

impacturi multiple a anumitor procedee;

mecanisme financiare realizate pentru ele nsele, avnd drept consecin (indirect) modificarea conturilor.

Prezentarea procedeelor

opiuni (n sens restrns) adic existena unei alegeri ntre mai multe metode;

subiectivitate n evaluare i importana aprecierii personale;

mecanisme fr int contabil: traducerea unei operaii juridico-financiare;

mecanisme cu int contabil (nivelul rezultatului sau prezentarea contabil).

Umflarea cifrei de afaceri- mijloace:

contabilizarea vnzrilor nainte de livrare;

supraevaluarea prestaiilor reciproce;

contabilizarea imediat i integral a produselor din mai multe perioade;

nsuirea cifrei de afaceri a clienilor si

nclcirea contului de rezultate: principiu: analitii se intereseaz mai ales de rezultatul curent (n afara elementelor extraordinare)

consecine:

confundarea activitilor ordinare cu elementele extraordinare;

ntocmirea conturilor pro forma.

Exemple de rezultate pro forma: AMAZON

pierdere, conform US GAAP: 234 milioane $;

pierdere pro forma: 49 sau 76 milioane $;

justificare: Cifrele pro forma reprezint ceea ce gndim despre afacerea noastr

Minimizarea datoriilor - mijloace:

a nu contabiliza angajamentele de locaie finanare;

a exclude din perimetrul de consolidare filialele cele mai ndatorate;

a consolida filialele prin punerea n echivalen.

Exemplu de necontabilizare a angajamentelor de leasing: Euro DisneyConturi publicateConform US GAAP

ROE3%- 28%

Datorii financiare /

Capitaluri proprii73%987 %

Exemplu de punere n echivalen ale filialelor adevrate: Coca Cola

n cazul consolidrii prin integrare global a participaiilor cuprinse ntre 40 i 50%:

multiplicarea datoriilor cu 4;

datorii / fondurile proprii ar trece de la 1,2 la 4,8.Capitolul 3. Alegerea i aplicarea politicilor contabile

Alegerea i aplicarea politicilor contabile general acceptate reprezint un proces flexibil care are la baz judecata profesional n cele mai multe situaii. Companiile aflate n aceleai situaii pot raporta rezultate diferite ca urmare a alegerii i aplicrii politicilor contabile. n studiul pe care dorim s-l realizm considerm flexibilitatea manifestat n dou domenii: determinarea costului stocurilor i recunoaterea venitului aferent programelor informatice.

3.1. Determinarea costului stocurilor

n literatura de specialitate, unul dintre cele mai obinuite exemple de flexibilitate n alegerea i aplicarea politicilor contabile, care are impact asupra valorilor raportate n coninutul situaiilor financiare, este selectarea metodei utilizate pentru determinarea costului stocurilor.

Companiile pot utiliza mai multe metode de evaluare a stocurilor. Cele mai des utilizate sunt FIFO (primul intrat primul ieit), LIFO (ultimul intrat primul ieit) i CMP (costul mediu ponderat).

Un studiu asupra unui numr de 600 de companii, efectuat de Institutul American al Contabililor Autorizai, a relevat ca acestea utilizeaz mai multe metode de evaluare, pe primul loc situndu-se metoda FIFO (primul intrat primul ieit), urmata ndeaproape de metoda LIFO (ultimul intrat primul ieit).

MetodeNumr de companii

199719981999

FIFO

LIFO

CMP

Altele415

326

188

32409

319

176

40404

301

176

34

Modificarea costurilor stocurilor, ca urmare a utilizrii diferitelor metode de determinare a costului stocurilor va avea ca rezultat profituri diferite n coninutul contul de profit i pierdere ct i valori diferite ale stocurilor i capitalurilor proprii n coninutul bilanului contabil.

Compania Longview Fibre utilizeaz metoda LIFO (ultimul intrat primul ieit) pentru determinarea costurilor aferente tuturor stocurilor sale, excepie fcnd stocurile de materiale. n coninutul Raportului anual al exerciiului financiar al anului 1999, Sumele oferite de companie sunt:

- mii de $ -

199719981999

Produse finite

Produse n curs de execuie

Materii prime

Materiale 43.571

28.881

11.879

42.32235.645

32.730

20.676

42.90736.248

30.768

13.200

39.797

Rezerva LIFO126.653

(42.151)131.958

(47.999)120.013

(40.450)

84.50283.95979.563

Aa cum se pute vedea din coninutul tabelului de mai sus, Compania Longview Fibre a nregistrat o rezerv ca urmare a utilizrii metodei LIFO (ultimul intrat primul ieit).

Pentru stocurile evaluate prin metoda LIFO (ultimul intrat primul ieit), rezerva LIFO reprezint diferena dintre costul stocurilor evaluate prin metoda LIFO (ultimul intrat primul ieit) i costul acelorai stocuri msurate prin metoda FIFO (primul intrat primul ieit). Rezerva prezentata de companie scoate n eviden o diferen substaniala intre costurile stocurilor evaluate prin cele doua metode. n situaia n care compania ar fi utilizat metoda FIFO (primul intrat primul ieit) pentru evaluarea stocurilor, valoarea raportata a stocurilor ar fi fost mare cu 50%, 57% i 51% n anii 1997, 1998 i respectiv, 1999. De asemenea i nivelul capitalurilor proprii ar fi fost afectate. Presupunnd c pentru exerciiile financiare cotele privind impozitul pe profit sunt aceleai, respectiv de 40%, capitalurile proprii ale companiei ar fi crescut ca urmare a aplicrii metodei FIFO (primul intrat primul ieit) cu 25.291.000$ (sau cu 6%) n 1997, cu 28.799.000$ (sau cu 7%) n 1998 i cu 24.270.000$ (sau cu 6%) n 1999.

Conform GAAP-urilor (principiilor contabile general acceptate), companiile sunt libere s aleag dup cum doresc metodele de evaluare a stocurilor. Decizia are n vedere creterea sau scderea valorii stocurilor, consecinele fiscale, precum i direcia dorita pentru raportarea profiturilor ctre acionari. Exista de asemenea i constrngeri asupra acestei decizii. O companie care opteaz pentru metoda LIFO (ultimul intrat primul ieit) n scopuri fiscale trebuie s utilizeze acesta metoda i n scopul raportrii financiare. Potrivit reglementrilor contabile aplicabile n economia american, dac o companie renun la utilizarea metodei LIFO (ultimul intrat primul ieit), timp de zece ani aceasta nu are voie s mai aplice acesta metoda. Chiar i cu aceste constrngeri, alegerea metodei de evaluare a stocurilor ofer companiilor multa flexibilitate i posibilitatea apelrii la raionamentul profesional n procesul de decizie cu privire la raportarea rezultatelor i a poziiilor lor financiare.

3.2. Recunoaterea veniturilor aferente programelor informatice

Un exemplu de flexibilitate a aplicrii principiilor contabile care recent a fost supus unor schimbri semnificative este reprezentat de recunoaterea veniturilor aferente programelor informatice.

Pentru a vedea n ce msur s-au schimbat practicile privind recunoaterea veniturilor aferente programelor informatice, consideram urmtoarele practici preluate din notele rapoartelor anuale prezentate n 1991 i 1992 de ctre patru companii productoare de softuri BMC Sotfware, American Sotfware, Autodesk, Computer Associates International.

Informaii din situaiile financiare ale companiei BMC Sotfware:

Venitul aferent licenelor programelor informatice este recunoscut la primirea i acceptarea contractului sau comenzii semnate.

Informaii din situaiile financiare ale companiei American Sotfware:

La ncheierea unui contract de licen pentru un program informatic, compania recunoate 80% din comisionul licenei la livrarea documentaiei programului informatic (manualele de utilizare), 10% la livrarea programului informatic (suporturile care conin codul sursa) i 10% la instalarea acestuia.

Informaii din situaiile financiare ale companiei Autodesk:

Venitul din vnzrile ctre distribuitori i intermediari este recunoscut n momentul n care produsele sunt expediate.

Informaii din situaiile financiare ale companiei Computer Associates International:

Venitul din comisionul aferent licenelor este recunoscut dup acceptarea i confirmarea primirii produsului de ctre client.

Dup cum se poate observa din coninutul Notelor la situaiile financiare componente ale rapoartelor anuale ale companiilor, toate cele patru companii au urmat propriile interpretri ale regulilor contabile existente cu privire la recunoaterea venitului (regula presupunea ca veniturile s fie recunoscute atunci cnd erau obinute i urmau a fi ncasate). Flexibilitatea care exista n aceasta regula generala era mare i a condus la diferene semnificative ale politicilor contabile ale companiilor chiar din aceeai industrie.

Compania BMC Software recunotea venitul aferent licenelor programelor informatice odat cu primirea i acceptarea unei comenzi. La acel moment, compania practic nu a expediat programul informatic clientului su. Astfel, prin recunoaterea venitului n acest stadiu prematur, compania va prezenta un rezultat reportat. Orice valoare recunoscuta n acest mod pentru venituri este supusa riscului de anulare a comenzii n relaiile companiei cu clientul.

Compania American Software recunotea cea mai mare parte a venitului n momentul n care erau expediate manualele de utilizare, chiar dac acest moment era anterior celui de expediere a produsului software propriu-zis. Potrivit acestei politici, expedierea manualelor de utilizare la sfritul unei perioade contabile avea ca rezultat o cretere a venitului recunoscut.

n antiteza cu cele dou companii, compania Autodesk atepta pn cnd produsele sale erau expediate clienilor i apoi recunotea venitul. Prin poziia mai conservatoare adoptata de acesta companie, procesul de recunoatere a veniturilor era legat de expedierile efective.

n ultimii ani, principiile contabile de recunoatere a veniturilor aferente programelor informatice au devenit mult mai restrictive. n prezent, companiile productoare de software trebuie s expedieze produsele lor nainte de a recunoate venitul. Toate companiile prezentate mai sus respect acum acesta regul. Cu toate acestea, cnd exist flexibilitate, companiile fac uz de ea.

Dei expedierea rmne activitate principal declanatoare pentru recunoaterea venitului n industria software-ului, compania Computer Associates International continu s fie mai conservatoare, recunoscnd venitul dup ce produsele software au fost nu numai expediate, dar i acceptate de client.

3.3. Perioadele de amortizare a fondului comercial

Un alt exemplu de flexibilitate n aplicarea principiilor contabile este reprezentat de alegerea perioadelor de amortizare, care reprezint o estimare a perioadelor de viaa utila a activelor.

S consideram urmtoarele perioade de amortizare a fondului comercial, preluate din Notele explicative la conturile anuale prezentate n anul 1999 de trei companii care fabrica de produse medicale: Matria Healthcare, Allergan, C. R. Bard.

Informaii din situaiile financiare ale companiei Matria Healthcare:

Activele necorporale sunt constituite din fondul comercial i alte active necorporale, rezultate, n principal, din achiziiile efectuate de companie. Fondul comercial este amortizat utiliznd metoda liniara pe o perioada cuprinsa intre 5 i 15 ani.

Informaii din situaiile financiare ale companiei Allergan:

Fondul comercial reprezint diferena dintre preul de cumprare i valoarea just a activelor nete ale companiei achiziionate i este amortizat prin metoda liniara pe o perioad cuprinsa intre 7 i 30 de ani.

Informaii din situaiile financiare ale companiei C. R. Bard:

Fondul comercial este amortizat liniar pe o perioada cuprinsa intre 15 i 40 de ani.

Dei toate cele trei companii i desfoar activitatea n aceeai ramur, toate companiile au ales perioade diferite de amortizare a fondului comercial. Perioadele variaz de la minim 5 ani la maxim 40 de ani. La acel moment, practicile contabile general acceptate impuneau amortizarea fondului comercial, dar permiteau companiilor s-si stabileasc perioada de amortizare. Singura cerin era ca perioada de amortizare s nu depeasc 40 de ani. Cu ct perioada de amortizare este mai mare, cu att cheltuiala cu amortizarea este mai mic. Ca urmare, companii diferite pot raporta rezultate diferite doar datorit stabilirii perioadelor de amortizare. n prezent, conform IAS/IFRS, fondul comercial nu mai este amortizat, dar este revizuit periodic pentru a stabili dac este depreciat sau nu. De aceea, flexibilitatea rezultat din alegerea perioadelor de amortizare nu mai exist.

3.4. Estimri

Exemplul referitor la amortizarea fondului comercial demonstreaz n mod clar c estimrile trebuie s fie utilizate n aplicarea principiilor contabile. Intr-o anumit msura, situaiile financiare reprezint o acumulare a estimrilor. Aa cum se poate observa din urmtoarea nota preluata din raportul anual prezentat de compania Citigroup n 1999, estimrile se adaug flexibilitii n cadrul procesului de ntocmire a situaiilor financiare:

Ca urmare a acestor procese i proceduri, rezervele nregistrate pentru daune aferente mediului i asbestului la 31 decembrie 1999 reprezint cea mai bun estimare a solicitrilor de despgubire avnd n vedere experiena anterioara i legile n vigoare. Cu toate acestea, condiiile care stau la baza hotrrii finale privitoare la aceste daune continua s se schimbe. Nu este posibil s se prevad schimbrile din mediul legal i legislativ i impactul lor asupra solicitrilor de despgubire privind mediul i producerea asbestului. Producerea asbestului va fi influenat de deciziile i interpretrile viitoare ale tribunalelor, ct i de schimbrile legislaiei aplicabila unor astfel de daune. Datorit acestor evenimente viitoare necunoscute, pot aprea datorii suplimentare pentru sumele care depesc valoarea actual a rezervelor.

Aceasta not arat clar c Citigroup trebuie s utilizeze estimrile n determinarea datoriilor sale referitoare la solicitrile de despgubire privind mediul i asbestul. Exist astfel, posibilitatea utilizrii flexibilitii prin estimrile efectuate i a influenrii situaiilor financiare, dac se dorete aceasta.

3.5. De ce exist flexibilitate?

Deseori ne punem ntrebarea; Nu este mai logic ca organismele de reglementare s impun tuturor companiilor s raporteze tranzaciile lor financiare n acelai mod ?.

Din pcate, procesul de uniformizare a raportrilor nu este att de simplu. Tranzaciile financiare i condiiile economice n cadrul crora acestea au loc nu sunt suficient de asemntoare pentru a putea utiliza practici contabile identice, nici chiar de ctre companii din cadrul aceleai ramuri.

Pentru a rspunde problematicii prezentate mai sus analizm modul de determinare a costului stocurilor. Chiar dac ne concentrm atenia n mod exclusiv asupra situaiilor financiare, ignornd beneficiile ce decurg din aplicarea metodei LIFO (primul intrat primul ieit) n scopuri fiscale, nu trebuie s pierdem din vedere faptul c exista motive serioase ca unele companii s utilizeze metoda LIFO (ultimul intrat primul ieit), iar altele metoda FIFO (primul intrat primul ieit).

Metoda LIFO (primul intrat primul ieit) utilizeaz costurile curente pentru stocuri pentru determinarea costului bunurilor vndute, care reprezint de fapt valori apropiate de costul de nlocuire. Ca urmare, utiliznd metoda LIFO, informaiile componente ale contului de profit i pierdere ofer o msurare mult mai real i mai relevant a performanei ntreprinderii.

Pentru companiile ce dein multe stocuri, mai ales cnd costurile stocurilor sunt n cretere, metoda LIFO (ultimul intrat primul ieit) reprezint cea mai buna alegere. Cu toate acestea, metoda LIFO (ultimul intrat primul ieit) utilizeaz costuri mai vechi n evaluarea stocurilor n bilanul contabil. Ca urmare, prin utilizarea metodei LIFO (ultimul intrat primul ieit), informaia oferit de bilanul contabil este mai puin util n determinarea valorii curente a stocurilor. De aceea, n funcie de ct de semnificative sunt stocurile, companiile au motive ntemeiate de a se deplasa de la o extrem la alta n determinarea costului stocurilor. La aceste consideraii privind raportarea financiar se adaug i consideraii fiscale. Cnd costurile stocurilor cresc suficient de rapid astfel nct metoda LIFO (ultimul intrat primul ieit) s ofere avantaje fiscale care nu ar fi fost posibile prin utilizarea metodei FIFO (primul intrat primul ieit), companiile au motive n plus pentru alegerea metodei LIFO (ultimul intrat primul ieit).

Impunnd ca toate companiile s utilizeze o metod de evaluare a stocurilor sau alta, nseamn s se ignore condiiile economice variate care, de fapt, au dus la crearea acestor metode diferite.

n cazul recunoaterii veniturilor aferente programelor informatice, organismele de reglementare au considerat flexibilitatea ca fiind necesar pentru o mai bun definire a procesului de recunoatere a veniturilor aferente programelor informatice. Flexibilitatea nu a fost eliminat.

n exemplul cu amortizarea fondului comercial, exist motive ntemeiate pentru existena perioadelor de amortizare diferite. Fondul comercial apare n cadrul unei achiziii, atunci cnd compania cumprtoare pltete o prim peste valoarea just de pia a activelor nete ale firmei achiziionate. n opinia companiei cumprtoare, firma achiziionat ca un ntreg este mai valoroas dect suma componentelor sale.

Fondul comercial apare din mai multe motive: o marc bine-cunoscut pe pia, o baz a clienilor loiali, un sistem eficient de distribuie sau chiar practici de producie proprii. Firma cumprtoare estimeaz obinerea de venituri peste medie provenite din achiziie peste o anumit perioad viitoare. Pe durata acestei perioade trebuie amortizat fondul comercial achiziionat.

Perioadele n care se obin venituri peste media estimat datorit achiziiei vor varia n funcie de firma achiziionat. De aceea, impunerea de perioade de amortizare identice nu va avea ca rezultat o raportare financiar mai relevant. Deci, i aici, flexibilitatea este adecvat.

Flexibilitatea manifestat n raportarea financiara exista din motive valide. Ea va rmne atta vreme cat circumstanele i condiiile aferente companiilor i industriilor variaz. Cu toate acestea, existena flexibilitii n alegerea i aplicarea politicilor contabile nu trebuie s conduc la situaii financiare eronate. n loc s utilizeze flexibilitatea pentru inducerea n eroare a utilizatorilor de situaii financiare, companiile trebuie s o foloseasc pentru a furniza o prezentare just a rezultatelor financiare i a poziiei financiare.

De exemplu, utilizarea metodei LIFO (ultimul intrat primul ieit) de ctre compania Longview Fibre nu are ca scop raportarea financiar eronat. Astfel, n opinia companiei, aceasta metoda de evaluare a stocurilor ofer o prezentare mai relevant a performanei sale financiare. n mod similar, folosirea judecaii profesionale pentru momentul recunoaterii veniturilor aferente programelor informatice sau pentru stabilirea perioadei de amortizare a fondului comercial, nu indic utilizarea practicilor de contabilitate creativ. Aceste exemple reprezint aplicarea normala a flexibilitii contabile n scopul obinerii unei prezentri juste a structurilor n coninutul situaiilor financiare.

3.6. Aplicarea agresiv a principiilor contabile

Informaia cu destinaia pia este n mod necesar simplificat, prin prezentarea indicatorilor economico-financiari. Cum alegerea unuia sau mai multor indicatori nu este niciodat neutr, i informaia este subiectiv. Dac la nceputul secolului al XXI-lea accentul era pus pe EBITDA (earings before interest, tax, depreciation and amortization), capitalizarea bursier, pe rata de rentabilitate, n discursurile actuale ale companiilor se regsesc frecvent indicatori ai puterii de finanare (cash-flow) sau ai mrimii gradului de ndatorare.

Cunoscnd indicatorii economico-financiari dup care vor fi judecate de piee, companiile sunt tentate s acioneze asupra cifrelor i deci asupra indicatorilor. Se stabilete astfel o cauzalitate direct ntre complexitatea i pervertirea conturilor: complexitatea conturilor cere simplificri, simplificri care opereaz cu indicatori ce pot fi uor manipulai.

Opiunile contabile au existat dintotdeauna i nu constituie contabilitate creativ.

ns, practicile utilizate n cadrul companiilor au scos n eviden faptul c exist situaii n care acestea n loc s utilizeze flexibilitatea pentru o oferi imaginea fidel, ele selecteaz principiile contabile i le aplic ntr-o manier agresiv. Scopul aplicrii agresive a principiilor contabile este de a modifica rezultatele lor financiare i poziia lor financiar pentru a crea o imagine amgitoare cu privire la performanele financiare ale companiei. Ultimul obiectiv urmrit de companie este de a obine anumite avantaje i beneficii.

S considerm cazul companiei Sybase. n raportul anual prezentat n 1999, compania descria astfel politica sa de recunoatere a venitului:

Compania vinde licene software pe baza unor contracte care nu pot fi anulate. Veniturile aferente licenelor sunt recunoscute atunci cnd un contract ce nu poate fi anulat intr n vigoare, produsul a fost expediat, comisionul aferent licenei este fix sau determinabil, iar ncasarea este asigurata n mod credibil.

Aa cum este descris, politica se ncadreaz n cerinele principiilor contabile general acceptate pentru recunoaterea veniturilor aferente programelor informatice. Ea are n vedere asocierea recunoaterii venitului cu expedierea programului informatic i cu ncasarea sumei de la client. S-a dovedit ns, c filiala s japonez recunotea venitul din vnzrile care erau nsoite de o scrisoare, care permitea clienilor s napoieze programele informatice la o dat ulterioar, fr a fi pretinse penaliti. Astfel de politici de primire a produselor, depesc limitele GAAP-urilor, mai ales avnd n vedere utilizarea acelor scrisori i lipsa de estimri privind returnrile ce ar fi trebuit nregistrate.

n raportul su anual din 1996, corporaia Sunbeam a descris urmtoarea restructurare:

Pe 12 noiembrie 1996, compania a anunat detaliile referitoare la restructurare i planul de dezvoltare pentru viitor. Costurile aferente planului includ consolidarea funciilor administrative din cadrul companiei, raionalizarea procesului de producie... de asemenea, compania a fcut publice planurile sale de a nchide o serie de fabrici care nu sunt importante pentru Sunbeam... Odat cu implementarea planului de restructurare i de dezvoltare, compania a nregistrat o diminuare a rezultatului su brut cu 337.6 milioane $ n trimestrul al patrulea al anului 1996.

Constituirea i nregistrarea de ctre companie a provizioanelor pentru restructurare nu reprezint a aplicare agresiv a principiilor contabile. n conformitate cu GAAP-urile, provizioanele trebuie s fie constituite i nregistrate n anul restructurrii i trebuie s ncorporeze toate cheltuielile estimate a fi necesare pentru implementarea planului de restructurare. n cazul nostru, compania a supraestimat n mod intenionat cheltuielile legate de restructurare, fapt ce a avut consecina nregistrarea unui rezultat subevaluat in1996 i rezultate mari n anii urmtori. Procednd astfel, putem spune c n cadrul companiei Sunbeam s-au aplicat n mod agresiv principiile contabile.

nregistrarea unor costuri de restructurare foarte mari, a scos n eviden faptul c aceasta a fost capabil s efectueze cheltuieli n anii urmtori pe baza rezultatului obinut n anul 1996. De exemplu, printre costurile restructurrii erau incluse deprecierile stocurilor i activelor corporale. Acestea au redus cheltuielile cu costul bunurilor vndute i cu deprecierea din anii urmtori. De asemenea, erau incluse n costuri i provizioanele constituite pentru litigii. n msura n care acestea erau cheltuieli de exploatare din anii ulteriori, ele nu trebuiau s fie incluse n costul restructurrii, afectndu-se rezultatul din 1996. nregistrarea unor cheltuieli mai mari cu restructurarea n anul 1996 a avut ca efect nregistrarea de ctre companie a unui profit mai mare n anul 1997.

De asemenea, compania a aplicat n mod agresiv i politica de recunoatere a veniturilor. n anul 1997, compania a vndut produse clienilor si, ncheind un acord de livrare ulterioar a produselor. n plus, compania a nregistrat veniturile, practicnd totodat o politic de primire a produselor napoi.

In anul 1996, datorit efectului restructurrii, compania a raportat o pierdere de 285,2 milioane $, iar n anul 1997, a raportat un profit brut de 199,4 milioane $. Att de mandra a fost compania de realizarea sa, nct directorul si-a deschis cuvntarea n fata acionarilor astfel:

Am avut un an nemaipomenit n 1997. n ultimele 12 luni am stabilit noi recorduri n aproape toate activitile companiei. Am nregistrat o cretere semnificativ a vnzrilor i, implicit a marjelor i a rezultatelor. Cel mai important, este c am mbuntit activitile de baz ale companiei.

Odat cu retratarea rezultatelor, necesar pentru a nltura efectele cheltuielilor excesive privind restructurarea i pentru a ajusta practicile agresive de recunoatere a veniturilor, rezultatul din exploatare nainte de impozitare al societii Sunbeam s-a redus pn la suma de 104.100.000 $.

Multe din problemele privind raportarea financiar au aprut n urma lurii unei poziii agresive n ceea ce privete selectarea duratei de via utile i a valorilor reziduale ale imobilizrilor corporale. n mod normal nici o persoan nu se poate atepta ca practicile contabile inofensive, cum ar fi alegerea duratei de via utile a activelor imobilizate sau a valorii reziduale, s aib astfel de efecte semnificative asupra situaiilor financiare. Dar, aceast situaie poate s apar n cazul societilor cu investiii majore n valori imobiliare.

Imobilizrile corporale, cu excepia terenurilor i a imobilizrilor n curs, se amortizeaz pn la valoarea lor rezidual estimat, de-a lungul duratei de via utile a acestora. Valoarea rezidual reprezint valoarea net pe care o ntreprindere estimeaz c o va obine pentru un activ la sfritul duratei de via util a acestuia, dup deducerea prealabil a costurilor de cedare estimate. Durata de via util a unui activ reprezint perioada pe parcursul creia se estimeaz c ntreprinderea va utiliza activul n cadrul activitilor sale operaionale. Conducerea decide duratele de via utile adecvate i valorile reziduale aferente imobilizrilor. n cazul n care organele de conducere profit de aceast flexibilitate ntr-o manier agresiv, urmrind sporirea artificial a ctigurilor, selectnd fie durate de via prea mari, fie valori reziduale prea ridicate, se ajunge la situaia n care cheltuielile cu amortizarea vor fi subevaluate. Drept urmare, rezultatul curent va fi supraevaluat, ca i valorile contabile ale activelor n cauz. Dac, la o dat ulterioar, se ajunge la concluzia c acele valori contabile sunt superioare fluxurilor nete de numerar neactualizate care vor fi obinute prin utilizarea activelor, soluia viabil o reprezint reducerea acestora. Practicile adoptate de Waste Management au condus la astfel de reduceri.

n raportul pe 1997, Waste Management descrie trecerea la o contabilitate mai conservatoare:

Ca rezultat al unei revizuiri ncepute n trimestrul al III-lea al anului 1997, societatea consider c anumite elemente de cheltuieli au fost raportate n mod incorect n situaiile financiare emise anterior. n principal, ne referim la cheltuielile cu amortizarea mijloacelor de transport i a utilajelor, la dobnzile capitalizate i impozitul pe profit. Referitor la amortizare, societatea consider ca au aprut anumite erori n determinarea cheltuielilor.

ntr-o seciune ulterioar a raportului, societatea a descris modificrile curente ale duratelor de via a activelor:

ncepnd cu 1 octombrie 1997, Consiliul de Administraie a aprobat o recomandare venit din partea managementului ce presupune revizuirea politicii de management a parcului auto. Mainile de ncrcat vor fi nlocuite dup 8 ani iar camioanele dup 10 ani. Politica precedent prevedea ca mainile de ncrcat s fie nlocuite doar dup o perioad de 10 ani iar camioanele dup 12 ani. Duratele de via au fost ajustte ncepnd cu ultimul trimestru al anului 1997 pentru a reflecta noua politic. Tot ncepnd cu 1 octombrie 1997, societatea a redus durata de via a containerelor de la o perioad de 15-20 de ani la 12 ani.n trecut, Waste Management i-a majorat profitul ntr-un mod artificial prin folosirea de durate utile de via ridicate i de valori reziduale nejustificate. Cu aceste prezentri de informaii, societatea a declarat public faptul c, n viitor, va fi mai puin agresiv n ceea ce privete aplicarea principiilor contabile aferente amortizrii i c va reduce duratele de via util i valorile reziduale asociate imobilizrilor corporale.

n trimestrul IV al anului fiscal 1993, Bausch SRL a utilizat practici agresive privind recunoaterea veniturilor pentru a impulsiona profitabilitatea pe termen scurt. Politica societii era aceea de a recunoate veniturile la data expedierii. Totui, n acea perioada a anului 1993, societatea a aprovizionat distribuitorii n exces, peste cerine, cu lentile de contact i ochelari de soare folosind un plan de marketing agresiv. Atunci cnd cererea clienilor nu corespundea cu ateptrile, societatea era forat s rscumpere cantiti semnificative de stocuri.

Bausch SRL este perseverent n ceea ce privete politica de recunoatere a veniturilor la data expedierii. Aceast hotrre agresiv consta n a expedia produse peste nevoile clienilor.

Aurora Foods s-a dezvoltat prin achiziionarea de produse de marc de la societi cu profil alimentar. Aceste mrci, incluznd nume cunoscute cum ar fi Duncan Hines, Aunt Jemima i Lender, nu au fost promovate suficient de ctre deintorii anteriori. Strategia societii Aurora a fost aceea de a achiziiona mrcile i de a reconstrui ncrederea clienilor, cheltuind astfel n exces sume pentru publicitate.

Rezultatul nregistrat de societate prea s indice c strategia sa funcioneaz. Rezultatul din exploatare, nainte de impozitare, a fost de 17.186.000 $, 23.395.000 $ i 44.762.000 $ n anii 1996, 1997 i respectiv, n anul 1998. Aceeai tendin s-a meninut i n anul 1999 cnd, n primele 9 luni, rezultatul a fost de 92.865.000 $.

Totui, la nceputul anului 2000, societatea a anunat public faptul c intenioneaz s retrateze rezultatele aferente ultimelor 2 trimestre ale anului 1998 i primelor trimestre ale anului 1999, diminund cu suma de 81.562.000 $ rezultatul nainte de impozitare, pentru cei 2 ani. Profitul din exploatare aferent anului 1998 a fost retratat la suma de 6.492.000 $ de la suma de 44.762.000 $ iar pentru primele 9 luni ale anului 1999 s-a ajuns la 49.573.000 $, de la 92.865.000 $. Motivul principal pentru apariia diferenelor este reprezentat de metoda de contabilizare a cheltuielilor promoionale ocazionate de plile efectuate ctre vnztorii cu amnuntul. Practicile privind recunoaterea veniturilor, sumele nregistrate la nivelul costului vnzrilor i cheltuielile de distribuie i intermediere au fcut i ele obiectul retratrii, ns ntr-o msur mai redus.

Societile de profil alimentar recompenseaz vnztorii cu amnuntul pentru spaiul pus la dispoziie n supermagazine i n rafturi. Se pare c Aurora recunotea cheltuielile promoionale nu n momentul expedierii produselor ctre vnztorii de alimente, ci atunci cnd acetia vindeau alimentele respective. Astfel, Aurora amna recunoaterea cheltuielilor. n raportul anual din 1999, societatea a descris impactul practicilor sale improprii:

La o cercetare mai amnunit, s-a ajuns la concluzia c datoriile aprute n urma anumitor promoii comerciale sau datorit unor activiti de marketing i alte cheltuieli nu au fost recunoscute corespunztor drept datorii i activele asociate au fost supraevaluate (n primul rnd conturile de creane, de stocuri i de active imobilizate). n plus, anumite activiti au fost recunoscute, incorect, drept vnzri.

Chiar i dup eliminarea acelor sume semnificative din rezultatul din exploatare aferent anilor 1998 i 1999 societatea a anunat c vnzrile produselor alimentare de prim rang rmn n continuare la un nivel ridicat. Totui, trebuie s se in cont de faptul dac estimrile timpurii privind rentabilitatea nu au fost prea optimiste, date fiind recentele prezentri ale practicilor contabile. Piaa a interacionat n mod corespunztor. Preul aciunilor societii a sczut pn la 3 $, la nceputul anului 2000, fa de cotaia de 20 $ din 1999.

Ca o concluzie a celor prezentate anterior, flexibilitatea reprezint posibilitatea dat companiilor de a-i prezenta poziia i performana lor financiar n funcie de specificul i circumstanele n care se nscriu, astfel nct s reflecte ct mai fidel activitatea desfurat. ns companiile utilizeaz aceast flexibilitate pentru mbuntirea imaginii prezentate prin intermediul situaiilor financiare. n continuare sunt prezentate cteva procedee mpreun cu influena lor asupra rezultatului sau elementelor din bilanul contabil.Procedee avnd un impact asupra valorii rezultatului

ElementeMecanismImpact asupra conturilorLimiteNatura procedeului

Cheltuieli de cercetare si dezvoltareCapitalizarea cheltuielilor de cercetare-dezvoltareCreterea rezultatului n anul capitalizrii

Diminuarea n anul transferului i n anii urmtori datorit amortizrii

Impactul alegerii datei nceperii amortizriindeplinirea condiiilor prevzute de normele de raportare

Dificulti de evaluare a costului cercetrii

Opiune

Subiectivitate n evaluare

ImobilizriContract de lease-backApariia unei plus valori din lease-back

nregistrarea chiriilor n timpul perioadei dup preluarea activuluiCretere artificial a rezultatului datorit existenei unui angajament de plat al chiriilor pentru o anumit perioad

Riscul de distribuire de dividende fictiveMecanism financiar

Amortizrin momentul stabilirii planului de amortizare, exist mai multe opiuni i posibiliti:

durata utilizrii;

estimarea valorii reziduale.Modificarea cotei de amortizare nregistrat, deci a cheltuielilor cu amortizareaNecesitatea unui plan de amortizare

Permanena metodelorApreciere personal

Opiune

Stocurincorporarea cheltuielilor financiare n costul de producie al stocurilorCreterea rezultatului n anul ncorporrii cheltuielilor

Diminuarea n anul anulrii stoculuiDificultate n definirea capitalurilor mprumutate i a finanrii produciei

n note trebuie prezentat justificarea i valoarea cheltuielilorOpiune

Ajustrile pentru depreciere i titlurile de participareSubevaluarea sau supraevaluarea ajustrilor pentru deprecierea titlurilor de participareCreterea (sau reducerea) rezultatului n anul nregistrrii

Efect invers n anul reluriiPrincipiul prudenei


Ajustrile pentru depreciere i activele circulanteSubevaluarea sau supraevaluarea ajustrilor pentru deprecierea creanelor

Subevaluarea sau supraevaluarea ajustrilor pentru deprecierea stocurilorCreterea (sau reducerea) rezultatului n anul nregistrrii

Principiul prudenei


Provizioane pentru riscuri i cheltuieliExistena mai multor probleme:

data deciziei de restructurare;

gradul de precizie n ceea ce privete evaluarea;

luarea n calcul a plus-valorilor poteniale n evaluarea provizionului (dei este interzis).Impact asupra rezultatului n funcie de nivelul provizionului

Efect invers n anul reluriiPrincipiul prudenei


Contracte pe termen lungExistena mai multor metode de nregistrare a acestor contracte: metoda procentajului de avansare; metoda terminrii lucrrilor.Impact asupra cifrei de afaceri n funcie de metoda reinut

Recunoaterea diferit a veniturilor aferente contractuluiPrincipiul prudenei

Opiune


Perimetru de consolidareModificarea perimetrului de consolidare cu scopul de a integra filialele rentabile.

Folosirea opiunilor urmtoare:

concept de filiale nesemnificative;

integrarea global atunci cnd se deine mai puin de 50%.

Procedee avnd un impact asupra prezentrii bilanului

ElementeMecanismImpact asupra conturilorLimiteNatura procedeului

ImobilizriContract de lease-back

Ameliorarea fondului de rulment

Ameliorarea trezorerieiAmeliorarea artificial a situaiei financiare

Mecanism financiar

Creane clieniScontarea unei cambii sau a unui bilet la ordinViziune contabil:

Diminuarea nevoii de fond de rulment

Ameliorarea trezorerieiViziune financiar:

Nu are loc diminuarea nevoii de fond de rulment, nu are loc creterea trezoreriei, scontarea fiind un ajutor bancarMecanism financiar

Creane clieniTitlurizarea creanelor: cedarea creanelor ctre un fond comun de creane contra ncasrii de lichiditiScderea nevoii de fond de rulment

Ameliorarea trezoreriei-Mecanism financiar

Capitaluri propriiEmisiune de titluri hibride ale cror clasificare ntre capitaluri proprii i datorii este delicatModificarea ratei de ndatorare i a rentabilitii capitalurilor proprii-Mecanism financiar

3.7. Dialoguri i preri ... Spre ce soluie s ne ndreptm? Trebuie multiplicate regulile? De ndat ce o nou regul este emis, cabinetele de inginerie contabil i financiar gsesc mijlocul de a o ocoli.

Trebuie n contabilitate s preferm principiile n detrimentul regulilor? Aceasta amelioreaz sistemul pentru c se introduce puin moral. Dar poi s te bazezi pe virtute?

ntrebareTrebuie combtut contabilitatea creativ?

Rspuns

DANU

Argumente Contabilitatea creativ produce confuzii n informaia financiar;

Contabilitatea creativ genereaz costuri suplimentare. Piaa este eficient; Manipulrile contabile sunt un semnal.

ntrebareTrebuie ntrite normele?

Rspuns

DANU

Argumente Contabilitatea creativ rezult din absena sau din lipsa de precizie a normelor; Existena normelor detaliate nu mpiedic manifestarea contabilitii creative;

Orice evaluare este fundamental subiectiv.

ntrebareCare sunt normele cele mai eficace: IFRS sau US GAAP?

Preri

US GAAPIFRS

foarte detaliate;

mai puin latitudine entitilor;

aplicare mecanic (respect al formei mai mult dect al fondului). mai conceptuale;

oblig la o apreciere de la caz la caz; responsabilitate crescut a auditorilor.

3.8. Aplicaii practice

Aplicaia 1. SC Adford SA deine dou terenuri i trei cldiri. La sfritul anului N, societatea dispune de urmtoarele informaii:

terenul intravilan aflat n zona central are valoarea contabil de 200 u.m., iar valoarea just n N 150 u.m.;

terenul extravilan are valoarea contabil de 100 u.m.; pentru stabilirea valorii juste a acestuia la sfritul anului N, societatea Adford a apelat la doua societati specializate n evaluarea terenurilor. Valorile obinute a fost de 190 u.m. si 150 u.m.

cldirea din zona central a fost achiziionat pe data de 23.10.N-4 cu 450 u.m. i a fost dat n folosin la 21.11.N-4 (durata util de via 50 ani, amortizare liniar), valoarea just n N 430 u.m.;

cldirea de la periferia sectorului 6 are valoarea net contabil de 150 u.m., cost 300 u.m. (durata util de via 50 ani, amortizare liniar), iar valoarea just de 140 u.m.;

cldirea din sectorul 5 are valoarea net contabil de 63 u.m., cost 210 u.m. (durata util de via 50 ani, amortizare liniar); valoarea de pia a cldirii este de 90 u.m. ca urmare a unor construcii nou aprute n acea zon.

Rspundei i argumentai:

a) Poate societatea s reevalueze numai terenurile? De ce?

b) Care din cele dou valori ale terenului extravilan trebuie aleas de societate?

c) Poate societatea s reevalueze numai cldirea din zona central i pe cea din sectorul 5? d) Stabilii valoarea activelor imobilizate ale societii i valoarea rezervelor din reevaluare la sfritul anului N+1, tiind c: societatea a aplicat ncepnd cu anul N politica de reevaluare a cldirilor;

transfer rezerva din reevaluare la rezerve pe msur ce activele sunt folosite de entitate; la sfritul anului N+1, se cunosc urmtoarele valori juste: ElementValoare just

Teren intravilan170 u.m.

Teren extravilan200 u.m.

Cldire din zona central450 u.m.

Cldire de la periferia sectorului 6150 u.m.

Cldire din sectorul 557 u.m.

Rezolvare punct d

Deoarece societatea aplic modelul de reevaluare numai pentru cldiri ncepnd cu anul N, nseamn c valoarea activelor imobilizate la sfritul anului N+1 se bazeaz pe valorile contabile ale terenurilor i valorile juste ale cldirilor de la sfritul anului N+1:

ElementeValoare contabil /Valoare just

Teren intravilan200 u.m.

Teren extravilan100 u.m.

Cldire din zona central450 u.m.

Cldire de la periferia sectorului 6150 u.m.

Cldire din sectorul 557 u.m.

Total active imobilizate957 u.m.

Pentru a determina valoarea rezervelor din reevaluare trebuie nregistrate n contabilitate toate reevalurile cldirilor.

La sfritul anului N

Reevaluarea cldirii din zona centralVJ = 430 u.m.

VNC = cost amortizare cumulat = 450 u.m. 36,75 u.m. = 413,25 u.m.

Diferen favorabil din reevaluare = 16,75 u.m.

- anulare amortizare cumulat:

36,75 u.m.

2812

Amortizarea construciilor=212

Construcii36,75 u.m.

- nregistrare diferen din reevaluare:

16,75 u.m.

212

Construcii=105

Rezerve din reevaluare16,75 u.m.

Reevaluarea cldirii de la periferia sectorului 6VJ = 140 u.m.

VNC = 150 u.m.

Diferen nefavorabil din reevaluare = 10 u.m.


150 u.m.

2812


Construcii150 u.m.

- nregistrare diferen din reevaluare:10 u.m.

6813

Cheltuieli de exploatare privind ajustrile pentru deprecierea imobilizrilor=212

Construcii10 u.m.

Reevaluarea cldirii din sectorul 5VJ = 90 u.m.

VNC = 63 u.m.

Diferen favorabil din reevaluare = 27 u.m.

- anulare amortizare cumulat (cost VNC = 210 u.m. -63 u.m. = 147 u.m.):

147 u.m.

2812


Construcii147 u.m.


27 u.m.

212

Construcii=105

Rezerve din reevaluare27 u.m.

n cursul anului N+1

Cldirea din zona centralAmortizarea anual = valoarea just /durata de via rmas = 430 u.m./(50-4-1/12) ani = 9,36 u.m.

- nregistrare amortizare:

9,36 u.m.

6811

Cheltuieli de exploatare privind amortizarea imobilizrilor=2812

Amortizarea construciilor9,36 u.m.

- transferul rezervei din reevaluare (diferena dintre amortizarea actual i amortizarea dinaintea reevalurii = 9,36 u.m. 9,00 u.m. = 0,36 u.m.):

0,36 u.m.

105

Rezerve din reevaluare=1065

Rezerve reprezentnd surplusul realizat din rezerve din reevaluare0,36 u.m.

Cldirea de la periferia sectorului 6Amortizarea anual = valoarea just /durata de via rmas = 140 u.m./25 ani = 5,6 u.m.


5,6 u.m.

6811


Amortizarea construciilor5,6 u.m.

Cldirea din sectorul 5Amortizarea anual = valoarea just /durata de via rmas = 90 u.m./15 ani = 6 u.m.


6 u.m.

6811


Amortizarea construciilor6 u.m.

- transferul rezervei din reevaluare (diferena dintre amortizarea actual i amortizarea dinaintea reevalurii = 6 u.m. 4,2 u.m. = 1,8 u.m.):

1,8 u.m.

105

Rezerve din reevaluare=1065

Rezerve reprezentnd surplusul realizat din rezerve din reevaluare1,8 u.m.

La sfritul anului N+1

Reevaluarea cldirii din zona centralVJ = 450 u.m.

VNC = valoare just din trecut amortizare cumulat = 430 u.m. 9,36 u.m. = 420,64 u.m.



9,36 u.m.

2812


Construcii9,36 u.m.


29,36 u.m.

212

Construcii=105

Rezerve din reevaluare29,36 u.m.

Reevaluarea cldirii de la periferia sectorului 6VJ = 150 u.m.

VNC = 140 u.m. 5,6 u.m. = 134,44 u.m.



5,6 u.m.

2812


Construcii5,6 u.m.

- nregistrare diferen din reevaluare:15,6 u.m.

212

Construcii=7813

Venituri din ajustri pentru deprecierea imobilizrilor

105

Rezerve din reevaluare10 u.m.

5,6 u.m.

Reevaluarea cldirii din sectorul 5VJ = 57 u.m.

VNC = 90 u.m. 6 u.m. = 84 u.m.

Diferen nefavorabil din reevaluare = 27 u.m.


6 u.m.

2812


Construcii6 u.m.


25,20 u.m.

1,80 u.m.105

Rezerve din reevaluare

6813

Cheltuieli de exploatare privind ajustrile pentru deprecierea imobilizrilor=212

Construcii

27,00 u.m.

Rezerve din reevaluare la sfritul anului N+1 = 16,75 u.m. + 27 u.m. 0,36 u.m. 1,8 u.m. + 29,36 u.m. + 5,6 u.m. 25,2 u.m. = 51,35 u.m.Aplicaia 2. n anul N, SC Silva s solicit bncii Invest Bank un credit, prezentnd bncii toate documentele necesare, dintre acestea fiind anexate bilanul contabil i contul de profit i pierdere (Anexa A1). Politica bncii este de a acorda credite societilor care se ncadreaz n categoriile A i B.

Informaii suplimentare:

SC Silva s a fost nfiinat n N-16 i are ca obiect de activitate proiectarea, producia, montajul i service-ul pentru mobilier destinat birourilor, spaiilor comerciale, hotelurilor i colilor, pentru dormitoare i scaune.

Conducerea societii este asigurat de: a) Consiliul de Administraie; b) persoane mputernicite s angajeze societatea: director general Ilinca Petre; director economic Pop Ioana.

Prestigiul i experiena n ramura sau sectorul de activitate Persoanele din conducerea societii au experien n afacere. Acionarii se bucur de o bun reputaie n cadrul sectorului de activitate, avnd relaii foarte bune cu furnizorii i clienii societii, care sunt persoane fizice sau juridice din Bucureti. Societatea are sediul n Bucureti unde i desfoar toat activitatea.

Colaboreaz cu banca de trei ani de zile, avnd serviciul datoriei bun (ntrzierile n achitarea datoriilor nu au depit 1 lun). Are datorii restante la bugetul statului, datorii ce nu sunt mai vechi de ase luni. CA este descresctoare n ultimii doi ani.

La sfritul anului N-1, societatea deine o cldire ce a fost achiziionat la un cost de 600.000 lei n urm cu 10 ani, avnd durata util de via de 50 ani, iar valoarea just de 890.000 lei. Pentru depozitul deinut valoarea just este egal cu valoarea net contabil.

La nceputul anului N-1, a contractat un mprumut special pentru achiziia unui echipament a crui fabricare a durat nou luni, fiind necesar a fi efectuate pli pe tot parcursul acestei perioade. Recepia echipamentului a fost efectuat la 1 octombrie N-1, la costul su de achiziie de 250.000 lei. Durata de via util a echipamentului a fost stabilit de ctre comisia tehnic a societii la 20 de ani. Cheltuielile cu dobnda aferente creditului contractat se ridic la suma de 46.837 lei.

Pe baza fisei de credit din cadrul Anexei A2, stabilii credit scoring-ul obinut de societate n varianta reevalurii cldirii i capitalizrii cheltuielilor cu dobnda i n varianta prezentrii cldirii la cost i nregistrrii cheltuielilor cu dobnda n contul de profit i pierdere. Sunt modificri eseniale?Aplicaia 3. O societate care are ca obiect de activitate intermedierea financiar prezint bncii urmtorul Cont de profit i pierdere. Analizai cazul din perspectiva unui analist bancar. Prezentai concluzia la care ajungei i comentai cazuri similare.

CONTUL DE PROFIT SI PIERDERE

la data de 31.12.2012

Denumirea indicatorilorNr. rd.Exercitiul financiar

20112012

AB12

1. Cifra de afaceri net (rd. 02 + 03 - 04 + 05 +06)11.527.0311.372.415

Productia vnduta (ct. 701+702+703+704+705+706+708)21.527.0311.372.415

Venituri din vnzarea marfurilor (ct. 707)300

Reduceri comerciale acordate (ct. 709)400

Venituri din dobnzi nregistrate de entittile radiate din Registrul general si care mai au in derulare contracte de leasing (ct.766*)500

Venituri din subventii de exploatare aferente cifrei de afaceri nete (ct. 7411)600

2. Venituri aferente costului produciei n curs de execuie (ct.711+712)000

Sold C700

Sold D800

3.Productia realizata de entitate pentru scopurile sale proprii si capitalizata (ct. 721+722)900

4. Alte venituri din exploatare (ct.7417+758+7815)1022557.755

-din care, venituri din fondul comercial negativ1100

VENITURI DIN EXPLOATARE - TOTAL (rd. 01 + 07 - 08 + 09 + 10)121.527.0531.930.170

5.a)Cheltuieli cu materiile prime si materialele consumabile (ct. 601+602-7412)13110.088116.985

Alte cheltuieli materiale (ct. 603+604+606+608)1410.30723.430

b)Alte cheltuieli externe (cu energia si apa) (ct. 605-7413)1545.9143.366

c)Cheltuieli privind marfurile (ct. 607)1600

Reduceri comerciale primite (ct. 609)176490

6. Cheltuieli cu personalul (rd. 19 + 20), din care:18423.544148.687

a) Salarii si indemnizatii (ct. 641+642+643+644-7414)19331.507116.369

b) Cheltuieli cu asigurarile si protectia sociala (ct 645-7415)2092.03732.318

7.a) Ajustri de valoare privind imobilizrile corporale si necorporale (rd. 22 - 23)2154.73610.879

a.1) Cheltuieli (ct. 6811 + 6813)2254.73610.879

a.2) Venituri (ct. 7813)2300

b) Ajustri de valoare privind activele circulante (rd. 25-26)2400

b.1) Cheltuieli (ct. 654 + 6814)2500

b.2) Venituri (ct. 754 + 7814)2600

8. Alte cheltuieli de exploatare (rd. 28 la 31)27662.8601.113.596

8.1. Cheltuieli privind prestatile externe (ct.611+612+613+614+621+622+623+624+625+626+627+628-7416)28661.1881.086.525

8.2. Cheltuieli cu impozite, taxe si varsaminte asimilate (ct. 635)291.4855.511

8.3. Alte cheltuieli (ct. 652+658)3018721.560

Cheltuieli cu dobnzile de refinantare nregistrate de entittile radiate din Registrul general si care mai au in derulare contracte de leasing (ct.666*)3100

Ajustri privind provizioanele (rd. 33 - 34)3200

- Cheltuieli (ct. 6812)3300

- Venituri (ct. 7812)3400

CHELTUIELI DE EXPLOATARE TOTAL (rd. 13 la 16 - 17 +18 + 21 + 24 + 27 + 32)351.306.8001.416.943

PROFITUL SAU PIERDEREA DIN EXPLOATARE:000

- Profit (rd. 12 - 35)36220.253513.227

- Pierdere (rd. 35 - 12)3700

9. Venituri din interese de participare (ct.7611 + 7613)3800

- din care, veniturile obtinute de la entitatile afiliate3900

10.Venituri din alte investitii si imprumuturi care fac parte din activele imobilizate (ct. 763)4000


11. Venituri din dobnzi (ct. 766*)4213.07918.447


Alte venituri financiare (ct. 762 + 764 + 765 + 767 + 768)441.49666

VENITURI FINANCIARE TOTAL (rd. 38 + 40 + 42 + 44)4514.57518.513

12. Ajustri de valoare privind imobilizrile financiare si investitiile financiare deinute ca active circulante (rd. 47 - 48)4600

- Cheltuieli (ct. 686)4700

- Venituri (ct. 786)4800

13. Cheltuieli privind dobnzile (ct. 666*-7418)49110

- din care, cheltuieli in relatia cu entitatile afiliate5000

Alte cheltuieli financiare (ct. 663 + 664 + 665 + 667+668)513850

CHELTUIELI FINANCIARE TOTAL (rd. 46 + 49 + 51)523960

PROFITUL SAU PIERDEREA FINANCIAR(A):000

- Profit (rd. 45-52)5314.17918.513

- Pierdere (rd. 52-45)5400

14.PROFITUL SAU PIERDEREA CURENT(A):000

- Profit (rd. 12 + 45 - 35 - 52)55234.432531.740

- Pierdere (rd. 35 + 52 - 12 - 45)5600

15. Venituri extraordinare (ct. 771)5700

16. Cheltuieli extraordinare (ct. 671)5800

17. PROFITUL SAU PIERDEREA DIN ACTIVITATEA EXTRAORDINARA000

- Profit (rd. 57 - 58)5900

- Pierdere (rd. 58 - 57)6000

VENITURI TOTALE (rd. 12 + 45 + 57)611.541.6281.398.683

CHELTUIELI TOTALE (rd. 35 + 52 + 58)621.307.196866.943

PROFITUL SAU PIERDEREA BRUT(A):000

- Profit (rd. 61 - 62)63234.432531.740

- Pierdere (rd. 62 - 61)6400

18. Impozitul pe profit (ct.691)6552.30597.405

19. Alte impozite neprezentate la elementele de mai sus (ct. 698)6600

20. PROFITUL SAU PIERDEREA NET(A) A EXERCITIULUI FINANCIAR:000

- Profit (rd. 63 - 64 - 65 - 66)67182.127434.335

- Pierdere (rd. 64 + 65 + 66 - 63)6800

Informaii suplimentare

n exerciiul financiar 2012, societatea a vndut imobilizri corporale pentru care a prezentat n contul de profit i pierdere ctigul n valoare de 549.835 lei, determinat ca diferen ntre venituri i cheltuieli.

Aplicaia 4. O societate care are ca obiect de activitate prestarea de servicii IT, dorete s i prelungeasc linia de credit de la Banca X i prezint Balana de verificare din luna noiembrie, care cuprinde efectul unei nregistrri fictive de forma 332 = 712 345.263.202 lei. n luna decembrie se regleaz soldul contului 332, pentru a ajunge la nivelul real.

Comentai cazul.

Aplicaia 5. O societate care este implicat n mai multe litigii cu clienii si, amn recunoaterea de ajustri pentru deprecierea creanelor incerte i prezint bncii situaiile financiare.

Este aceasta o tehnic de contabilitate creativ?

Ce instrumente are banca la ndemn pentru depistarea unor astfel de cazuri?

Aplicaia 6. n raportul anual aferent anului N, firma de software Planetcad a prezentat urmtoarele informaii legate de problemele aferente creanelor:

n anul N, cheltuielile din exploatare au crescut cu 14%, de la 2,1 milioane $ la 2,4 milioane $. Creterea acestor cheltuieli s-a datorat, n primul rnd, creterii cheltuielilor cu creanele nerecuperate. Acestea din urm au fost n sum de 569.000 $ n N, fa de 85.000 $ n N-1. Entitatea este de prere c viitoarele cheltuieli nu se vor ridica la nivelul celor nregistrate n N

Iat cum se prezint situaia veniturilor i a creanelor n perioada N-3-N:

- mii $ -N-3N-2N-1N

Venituri10.63010.88414.35014.900

Cretere fa de perioada anterioar---2,4%31,8%3,8%

Creane nete1.5422.7323.9814.156

Cretere fa de perioada anterioar---77,2%45,7%4,4%

Durata de recuperare a creanelor = (Creane X 365 ) / Venituri52,991,6101,3101,8

Informaii suplimentare:

- n anul N-1, societatea avea venituri de 14.350.000 $ i un rezultat nainte de impozit de 598.000 $;

- n anul N, societatea avea venituri de 14.900.000 $ i o pierdere nainte de impozit de 2.754.000 $.

Aplicaia 7. Precizai influena tratamentelor contabile prezentate, asupra poziiei i performanei financiare ale companiei:

Tratamente contabileInfluen asupra

Poziiei financiarePerformanei financiare

Reevaluarea activelor

Capitalizarea cheltuielilor cu dobnda

Recunoaterea cheltuielilor cu dobnda

n contul de profit i pierdere

Recunoaterea subveniei la venituri n avans

Deducerea subveniei din valoarea activului

Capitalizarea cheltuielilor de dezvoltare

Metode de evaluare a stocurilor

Estimarea duratei de utile de via i a valorii reziduale

ncheierea de contracte lease-back

Evaluarea ajustrilor pentru deprecierea sau pierderea de valoare a activelor

Aplicaia 8. O societate comercial are ca obiect de activitate producia de echipamente sportive. La data de 31 decembrie 2011, au fost extrase urmtoarele informaii din coninutul situaiilor financiare:

Bilan contabil la 31.12.2011

Contul de profit i pierdere la 31.12.2011

ElementeSume

Active imobilizate

Cldiri

Echipamente2.500.000 lei

2.000.000 lei

500.000 lei

Active circulante

Produse finite

Creane

Disponibiliti700.000 lei

300.000 lei

200.000 lei

200.000 lei

Total active3.200.000 lei

Datorii pe termen scurt

Furnizori

Datorii fa de salariai

Datorii fa de stat

Dividende de plat600.000 lei

300.000 lei

150.000 lei

50.000 lei

100.000 lei

Datorii pe termen lung400.000 lei

Capital i rezerve

Suport Curs Si Seminar Contabilitate Creativa_2013

Documents

Transcript of Suport Curs Si Seminar Contabilitate Creativa_2013