P R E S E N T A C I Ó N

P A R A I N V E R S I O N I S T A S

J U N I O 2 0 1 9

La información aquí contenida (“Información”) ha sido elaborada por

Grupo Herdez, S.A.B. de C.V., sus asociadas, subsidiarias y/o afiliadas

(“Grupo Herdez”) y puede contener declaraciones sobre el futuro

desempeño que refleja las expectativas y proyecciones de Grupo

Herdez, las cuales pueden diferir materialmente debido a diferentes

factores, riesgos e incertidumbres.

Por lo anterior, Grupo Herdez o cualquiera de sus funcionarios,

empleados o agentes no tienen responsabilidad u obligación alguna por

la veracidad o variación de dicha Información. De igual forma, sin

perjuicio de los términos generales anteriormente mencionados, no se

otorga garantía alguna por cualquier variación futura que dicha

Información pudiera sufrir, ya sea oral o escrita.

Esta Información ha sido distribuida solo con fines informativos. La

publicación de esta Información no deberá ser considerada como un

compromiso por parte de Grupo Herdez para llevar a cabo cualquier

transacción.

D E C L A R A C I Ó N S O B R E E L F U T U R O

D E S E M P E Ñ O

Toda la información contenida en esta presentación fue preparada de

acuerdo a las Normas Internacionales de Información Financiera (NIIF),

con información al 31 de marzo de 2019, salvo que se indique lo

contrario.

T E S I S D E

I N V E R S I Ó N

0 3

+100

A Ñ O S DE

E X P E R I E N C I A

L Í D E R E N A L I M E N T O S

P O R T A F O L I O

D I V E R S I F I C A D O

E S T R A T E G I A D E

C R E C I M I E N T OR E N T A B L E

R O B U S T A

E S T R U C T U R A F I N A N C I E R A

S Ó L I D O G O B I E R N O C O R P O R A T I V O

C O M P R O M E T I D O S

C O N L AS U S T E N T A B I L I D A D

E S T R A T E G I A

0 4

M A N T E N E R Y

F O R M A R

S O C I E D A D E S A

T R A V É S D E L

D E S A R R O L L O D E I N T E L I G E N C I A

D E S A R R O L L O S U S T E N T A B L E

I M P L E M E N T A R

T E C N O L O G Í A S Q U E

P E R M I T A N

A C E L E R A R L O S P R O C E S O S

F O M E N T A R U N A

G E S T I Ó N

S U S T E N T A B L E ,

P R I O R I Z A N D O E L

C U I D A D O D E L A G U A

Y U S O E F I C I E N T E D E L A E N E R G Í A

S O P O R T A R Y

G E N E R A R

C R E C I M I E N T O A

T R A V É S D E L

D E S A R R O L L O D E L

T A L E N T O E

I N V E R S I Ó N E N I N F R A E S T R U C T U R A

E J E R C E R U N A

C I U D A D A N Í A

C O R P O R A T I V A R E S P O N S A B L E

0 5

E S T R U C T U R A C O R P O R A T I V A

Grupo Herdez consolida el 100% de la división de

Congelados Nestlé, Herdez Del Fuerte México, Barilla

México y McCormick de México.

La participación proporcional de Herdez Del Fuerte

en MegaMex se registra en el rubro “Participación en

los Resultados de Asociadas“.

50%McCormick México

desde 1947

50%Barilla México

desde 2002

50%Herdez Del Fuerte

desde 2008

50%MegaMex

desde

2009

100%División

Congelados

Nutrisa 2013

Helados Nestlé 2015

M A R C A S L Í D E R E S

0 6

N U E S T R A S M A R C A S E N M É X I C O

N U E S T R A S M A R C A S E N E . U . A .

A CU E R D O S D E D I S T R I B U C I Ó N

0 7

I N F R A E S T R U C T U R A

4 8 3 T I E N D A S

N U T R I S A

15

P L A N T A SM Á S D E 9 , 8 0 0

C O L A B O R A D O R E S

24 CENTROS DE

DISTR IBUCIÓN

+ 6 3 , 0 0 0 P D V

H E L A D O S N E S T L É

7 B U Q U E S

A T U N E R O S

0 8

V E N T A S N E T A S

TCAC 5 años = 8.4%

Conservas 6.7%

Congelados 21.1%

Exportación 10.1%

C O N S E R V A S C O N G E L A D O S E X P O R T A C I Ó N

M E Z C L A P O R S E G ME N T O

C I F RAS C O N S O L I DAD AS E N

M I L L ON ES D E P E S O S

15,953

79%Conservas

14%Congelados

7%Exportación

16,357

18,181

20,06520,971 21,480

13,139

14,431

15,953 16,455 16,903

2,139

2,592

2,8822,985 3,031

1,079

1,158

1,2301,531 1,547

2015 2016 2017 2018 12M1T19

0 9

C O N S E R V A S C O N G E L A D O S E X P O R T A C I Ó N M A R G E N U A F I D A

U A F I D A

M E Z C L A P O R S E G M E N T O

C I F RAS C O N S O L I DAD AS E N

M I L L ON ES D E P E S O S

TCAC 5 años = 8.3%

Conservas 6.6%

Congelados 25.0%

Exportación 20.4%

10%Congelados

85%Conservas

5%Exportación2,668 2,634

2,8883,016 3,069

136 103

277332 357

8379

130169 167

2015 2016 2017 2018 12M1T19

2,887 2,816

3,2953,517 3,594

17.7

15.5

16.416.8 16.7

33%

14%

8%

7%

5%

5%

4%

4%

2%

2%

2%

2%2%

1%

11%

Mayonesa

Congelados

Pasta

Puré de tomate

Salsa

Mole

Atún

Vegetales

Mermelada

Té

Catsup

Atún fresco

Empaques

Mostaza

Otros

L I D E R A Z G O C O M E R C I A L

1 0

M E Z C L A D E V E N T A S C O N S O L I D A D A S

P O R C A N A L

C I F RAS C O N S O L I DAD AS E N

M I L L ON ES D E P E S O S ,

M E Z C L A D E V E N T A S C O N S O L I D A D A S P O R C A T E G O R Í A

32%

31%

7%

7%

6%

5%

4%

4%4% Autoservicio

Mayoreo

Exportación

Club de precios

Tiendas Nutrisa

Foodservice

DSD (tradicional)

Otros

Conveniencia

P A N O R A M A D E C O N S E R V A S

1 1

V E R S I O N E S

P R E M I U M

I N N O V A C I Ó N

B A S A D A E N E L

C O N S U M I D O R

C O M U N I C A C I Ó N

H O L Í S T I C A

38%

9%

9%

6%

6%

5%

4%

2%

2%

19%Mayonesa

Pasta

Puré de tomate

Salsa

Mole

Atún

Vegetales

Mermelada

Té

Otros

C I F RAS C O N S O L I DAD AS E N

M I L L ON ES D E P E S O S ,

CONS I DERANDO VENTAS EN

MÉX I CO

M E Z C L A D E V E N T A S

D E C O N S E R V A S

P O R C A T E G O R Í A

D E T O N A D O R E S

D E C R E C I M I E N T O

P E N E T R A C I Ó N

D E H O G A R E S Y

R E D U C C I Ó N D E

L A S B R E C H A S D E

D I S T R I B U C I Ó N

D E S E M P E Ñ O D E

C O N S E R V A S

C I F R AS C O N S O L I D AD AS

E N M I L L O N E S D E P E S O S

12,197

13,139

14,431

15,953 16,455

16,903

2014 2015 2016 2017 2018 12M1T19

VENTAS NETAS

18.3%

20.3%

18.3% 18.1% 18.3% 18.2%

MARGEN UAFIDA

TCAC 5 AÑOS

Ventas netas: 6.7%

UAFIDA: 6.6%

1 2

45%

1 3

L I D E R A Z G O C O M E R C I A LE N C O N S E R V A S

S A L S A

M E R M E L A D A

M A Y O N E S A

M O L E

P A S T A

T É

P U R É D E

T O M A T E

V E G E T A L E S

42%

73%

83%

30%

33%

73%

27%

Somos #1 o #2

en las categorías

que representan el

69% de nuestras

ventas en México

F I G U RES AS O F AU G U S TI NF ORM AC I Ó N D E

T E R C ERO S Q U E C O N S I D ERA

AU T O S E R VI C I O Y M AY O R E O

AL 2 8 D E F E B R ERO D E 2 0 1 9

1 4

I N N O V A C I Ó N D E P R O D U C T O S Y C A M P A Ñ A S D E M E R C A D O T E C N I A

CO-CREACIÓNDE PRODUCTOS

NUEVAS OCASIONES DE CONSUMO

VERSIONES PREMIUM

HÁBITOS DE CONSUMO RESPONSABLE

45%

30%

13%

9%

1%

1%

1%Tiendas Nutrisa

DSD (tradicional)

Conveniencia

Autoservicio

Mayoreo

Club de precios

Foodservice

1 5

P A N O R A M A D E C O N G E L A D O S

M E Z C L A D E V E N T A S

D E C O N G E L A D O S

P O R C A N A L

C I F RAS C O N S O L I DAD AS E N

M I L L ON ES D E P E S O S ,

CONS I DERANDO VENTAS EN

MÉX I CO

S E G M E N T ACI ÓN

D E L PO R T A F O L IO PO R C A N A L

I N C R E M E N T A R

T R Á F I C O Y

PR O D U C T I V I D AD

PO R C O N G E L AD OR

E S T R I C T O C O N T R O L D E L G A S T O

F O R T A L E CI M I EN TO

D E C A N A L E S D E V E N T A

D E T O N A D O R E S

D E C R E C I M I E N T O

1 6

D E S E MP E Ñ O D E

C ON GE LA D OS

1,166

2,139

2,592

2,882 2,985 3,031

2014 2015 2016 2017 2018 12M1T19

VENTAS NETAS MARGEN UAFIDA

TCAC 5 AÑOS

Ventas netas: 21.1%

UAFIDA: 25.0%

C I F R AS C O N S O L I D AD AS

E N M I L L O N E S D E P E S O S

Adquisición de

Helados Nestlé

10.0%

6.3%

4.0%

9.6%

11.1%11.8%

C A M B I O D E I M A G E N

N U T R I S A

1 7D E S P U É S

A N T E S

1 8

I N N O V A C I Ó N D E P R O D U C T O S

APALANCAMIENTO EN EL PODER DE LAS MARCAS

IMAGEN RENOVADA

19

P A N O R A M A D EM E G A M E X

Meta 2020

$1 mil millonesde dlls

en ventas netas

14-16% margen

UAFIDA

Llevar el espíritu de México a cada mesa

I N N O V A C I Ó N

E N S A L S A S

A G U A C A T E

P A R A T O D O S

C O M I D A F U E R A

D E C A S A

I N C R E M E N T A R L A

P A R T I C I P A C I Ó N

D E M E G A M E X

I N C R E M E N T A R

P E N E T R A C I Ó N E N

L O S H O G A R E S

A C E L E R A R

P E N E T R A C I Ó N

7,689

8,876

10,840

12,168

13,258 13,436

2014 2015 2016 2017 2018 12M1T19

VENTAS NETAS

2 0

D E S E M P E Ñ O

M E G A M E X

C I F RAS C O N S O L I DAD AS E N

M I L L ON ES D E PESOS

13.7%14.2%

16.3%

15.0%

18.3%17.8%

MARGEN UAFIDA

TCAC 5 AÑOS

Ventas netas: 12.5%

UAFIDA: 34.5%

2 1

P O R T A F O L I O

D E M E G A M E X A P A LA N C A MIE N T O E N

LA A D O P C IÓ N D E

S A LS A V E R D E Y

C OMID A C A LLE JE R A

IN C R E ME N T A R LA

P E N E T R A C IÓN D E

HOGA R E S

E l 7 1 % de h ogar es

es tadou n iden ses

com pr a agu acate

34%

27%

9%

7%

5%

4%

3%

2%2%

2%5%

Salsa

Guacamole

Tortillas

Comida

mexicana

Salsa taquera

Mole

Chiles

Totopos

Salsa para

enchiladas

Dip de queso

Otros

T O R T I L L A SM O L E

S A L S AG U A C A M O L E

73%

13%39%

2%

P A R T IC IP A C IÓ N D E ME R C A D O *

I NF ORM AC I Ó N D E

T E R C ERO S Q U E C O N S I D ERA

AU T O S E R VI C I O Y M AY O R E O

2 2

17% de toda la energía

consumida en nuestras

operaciones proviene de

nuestro proyecto de

cogeneración.

Más del 90% de nuestros

proveedores agrícolas cumplen

con el programa de Gestión de

Agroquímicos, reduciendo así

nuestro impacto en el medio

ambiente.

A través del programa Saber Nutrir,

combatimos la mal nutrición e

inseguridad alimenticia con

entrenamiento e instalación de

proyectos productivos.

Promovemos la equidad laboral a

través de la instalación de salas de

lactancia y creando lazos más

fuertes con nuestros empleados.

MOD E LO D E

S US T E N T A B I L ID A D

2 3

D E S A R R OLLO D E

T A LE N T O

S A L A S D E

L A C T A N C I A

C O M P E N S A C I Ó N

V A R I A B L E B A S A D A E N

R E S U L T A D O S C O N T R A

E L P R E S U P E S T O

HORARIO

FLEXIBLE DE

TRABAJO

P R O G R A M A S D E

A L I M E N T A C I Ó N

S A L U D A B L E Y

A C T I V A C I Ó N F Í S I C A

P L A N D E A C C I O N E S

P A R A E J E C U T I V O S

I N C L U S I Ó N L A B O R A L

D E P E R S O N A S C O N

D I S C A P A C I D A D

2 4

E S T R U C T U R A D E L A D E U D A

C I F RAS C O N S O L I DAD AS E N M I L L ON ES D E P E S O S

L A MEZCL A DE TAS AS CONS I DERA COBERTU RAS

M E Z C L A D E

T A S A S

H E R D E Z 14

H E R D E Z 13 H E R D E Z 17

BANCARIO H E R D E Z 18

H E R D E Z 17-2

Deuda Financiera 6,630

Costo Promedio 8.6%

Deuda Neta /

UAFIDA

1.5

Deuda Neta / Capital Contable

0.29

75%

25%

fija flotante

200

430

1,000 1,000

2,000 2,000

2019 2020 2021 2022 2023 2024 2025 2026 2027

2 5

R E T O R N O S

ROE ROIC

ROE (Retorno sobre el Capi ta l ) = Ut i l idad Neta de la part ic ipación contro ladora / promedio anual del Capi ta l Contable atr ibuib le a la part ic ipación contro ladora

ROI C (Retorno sobre el Capi tal I nvert ido) = Ut i l idad de Operación / (Capi tal Contable Consol idado + Deuda total ) (promedio anual de los ú l t imos dos ejercicios)

6.0%

10.2%

13.7% 14.2%14.4%

2015 2016 2017 2018 12M1T19

9.9% 10.9%

12.2%12.3% 12.3%

2015 2016 2017 2018 12M1T19

2 6

E S T R U C T U R A

A C C I O N A R I A

F U E N TE : B L O O M B ERG AL 3 1 D E M AR Z O D E 2 0 1 9

E X C L U YE P AR T I C I P AC I Ó N D E H E C H OS C O N AM O R

R E P R E SE NTA 4 6 % D E L T O T AL F L O T AN T E

37.4%

32.9%

9.3%

3.7% 3.7%

0.2%

16.6%

EUA México Europa Canadá Latinoamérica Otros países

2 7

Dividendos

pagados

C I F RAS C O N S O L I DAD AS E N P E S O S

U P A* : P R O M E DI O AN U AL AJ U S T AD O D E AC C I O N E S E N C I RCUL AC I Ó N / U T I L I DAD N E T A M AY O R I T AR I A

Acciones en circulación 432 M

Acciones en tesorería 14.9 M

UPA* 12M1T19 vs 12M1T18 +18.1%

Pago de dividendo 40.6%

Rendimiento de dividendo 2.5%

Rendimiento

de dividendo

367

384 389 387

426 426

2014 2015 2016 2017 2018 12M1T19

2.4% 2.4% 2.2% 2.4% 2.5%2.0%

H I S T O R I A

D E L D I V I D E N D O

2 8

Serie única

HERDEZ*

Robusta estructura de

gobernanza desde las

subsidiarias

67% miembros independientes

Asignación de responsabilidad

individual en materia de gobierno

corporativo, prácticas laborales y

ambientales

I N D E P E N D E N D I E N T E S

6 7 %

Héctor Hernández-PonsTorres

Presidente

Enrique Hernández-PonsTorres

Vicepresidente

Flora Hernández de Merino

Consejera

Enrique Castillo Sánchez Mejorada

José Roberto Danel Díaz

Presidente del comité de

prácticas societarias y auditoría

Eduardo Ortiz Tirado Serrano

Responsable de prácticas

laborales

Luis Rebolla Corona

Responsable de prácticas

ambientales

G O B I E R N O C O R P O R A T I V O

P R O P I E T A R I O

José Manuel Rincón Gallardo

Anasofía Sánchez Juárez Cardoze

A N E X O S

1993

Entramos en la categoría de café

3 0

N U E S T R O

L E G A D O

1980

1990

Comenzamos la exportación de

productos y cambiamos de nombre

a Herdez

Entramos al negocio de

apicultura con la adquisición de

miel Carlota

Adquirimos Grupo Búfalo y

Pescados de Chiapas,

incursionando en la categoría de

atún enlatado

1987

Creamos Fundación Herdez con

el objetivo de aportar y difundir

nuevas posibilidades alimentarias

en México

1991

Realizamos la oferta pública inicial

de Grupo Herdez en la Bolsa

Mexicana de Valores

1989

Firmamos un acuerdo de

distribución con Kikkoman

2000

2008

Creamos Herdez del Fuerte

2009

MegaMex una subsidiaria de Herdez del

Fuerte, inicia operaciones en EUA

2006

Firmamos el acuerdo de

distribución con Ocean Spray

2002

Creamos Barilla México y

comenzamos a producir y vender

pasta en el mercado mexicano

2010

Creamos el segmento de Congelados con

la adquisición de Nutrisa en 2013 y

Helados Nestlé en 2015

2017

Iniciamos la distribución de Frank’s y

French’s

MegaMex fortalece su portafolio con

la adquisición de Don Miguel y

Fresherized Foods en 2010 y 2011,

respectivamente

2011

Nos asociamos con Aires de Campo, la

compañía líder en productos orgánicos

en México

2010

Firmamos el acuerdo de

distribución con Reynold’s

1914

Se funda Compañía

Comercial Herdez

1947

Creamos McCormick México

incursionando en la categoría

de mayonesa

1962

Creamos nuestra propia línea de productos bajo la marca Herdez, en el segmento de Conservas

Surge nuestra icónica frase “Con toda confianza… es Herdez”

Con la adquisición de Doña María nos convertimos en la primera compañía en producir mole industrializado

P R E S E N C I A E N 2 1 P A Í S E S

México, Estados Unidos, Alemania, Aruba, Canadá, Corea del Sur, Costa Rica, Cuba, Ecuador, España, Guatemala, Honduras, Jamaica,

Nicaragua, Nueva Zelanda, Portugal, República Dominicana, República Checa, Rusia, Salvador y Suiza.

3 1

P R E S E N C I A D E

M A R C A

3 2

HÉCTOR HERNÁNDEZ-PONS TORRES

Propie tar io – Presidente de Consejo

ENRIQUE HERNÁNDEZ-PONS TORRES

Propie tar io- V icepres idente

FLORA HERNÁNDEZ DE MERINO

Propie tar io – Miembro del Consejo

•Licenciado en Derecho por la Universidad

Anáhuac y estudios de posgrado en National

University of San Diego

• Experiencia en el sector desde 1978

• Nombrado presidente del Consejo en 2004

•Ha desempeñado cargos en grupos industriales

incluídos BASC, CONCAMIN, CANAINCA

•Licenciado en Administración de empresas con

posgrado en Mercadotecnia y Gestión empresarial

• Experiencia en el sector desde 1971

• Presidente del consejo de Megamex

ENRIQUE CAST ILLO SÁNCHEZ MEJORADA

Independiente

JOSÉ ROBERTO DANEL DÍAZ

Independiente

EDUARDO ORTIZ T IRADO SERRANO

Independiente

•Licenciado en Administración de empresas

•Presidente de Maxcom Telecomunicaciones, presidente del

consejo de administración no ejecutivo de Banco Nacional

de México y Presidente de la Asociación de Bancos de

México

•Miembro de los consejos de administración de Grupo Alfa,

Southern Copper Corporation y Médica Sur

•Licenciado en Contaduría pública, con estudios de

posgrado en Administración, Alta Dirección y Gobierno

Corporativo

•Presidente del Comité de Mejores Prácticas de Gobierno

Corporativo, miembro de del Instituto Latinoamericano de

Gobierno Corporativo y miembro de diversos comités en

empresas públicas y privadas

•Fue director del área de finanzas en Grupo Vitro, Grupo

Desc e Industria Peñoles

•Director de Aerobal y Gridimex

•Fue Vicepresidente y Director general en SC Johnson México y

Centoamérica

•Miembro del consejo de ENACTUS, Un mañana para la comunidad

y miembro de Fundación Xochitla

•Miembro del consejo en CONAR, CEMEFI y Consejero consultivo de

Great Place To Work

LUIS REBOLLAR CORONA

Independiente

JOSÉ MANUEL RINCÓN GALLARDO

Independiente

•Licenciado en Ingeniería Química por la UNAM

•Es miembro del Consejo de Grupo Gigante, Grupo Sánchez y

Corporación San Luis,

•Fue presidente del consejo en Satélites Mexicanos y Sandvik

de México

• Licenciado en Contaduría pública

• Fue socio director de KPMG México, miembro del Consejo

Internacional de la firma, Presidente para Latinoamérica y

miembro del Consejo de Estados Unidos

• Miembro del comité Mejores Prácticas de Gobierno

Corporativo y miembro fundador del CINIF, consultor

independiente de Cementos Mexicanos, Banamex,

Cinépolis, Citelis, Sonoco Operadora, Grupo Invekra, Peña

Verde, Grupo CP, Fondo WAMEX y Grupo Proa

C O N S E J O D E A D M I N I S T R A C I Ó N

ANASOFÍA SÁNCHEZ JUÁREZ CARDOZE

Independiente

•Licenciada en Mercadotecnia y Maestría en Comunicación

Publicidad y Nuevos Medios

•Ocupó cargos como Director de Negocios en México y

Centroamérica en Facebook, Gerente de Soluciones de Marca

para Google y fue Líder comercial en YouTube México.

•Actualmente se desempeña como Directora General de Waze

México y como profesora en el Instituto Superior para el

Desarrollo de Internet (ISDI) en la Maestría de Internet

Business.

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PARA MAYOR INFORMACIÓN:

invrel@herdez.com