Pregled trgovanja i vijesti CROBEX -1,63% - zaba.hr · potencijal ima „PayTV“ U rujnu je 84...
Transcript of Pregled trgovanja i vijesti CROBEX -1,63% - zaba.hr · potencijal ima „PayTV“ U rujnu je 84...
7.12.2018.
Korporativne analize
Dnevni pregled dioničkog tržišta
Zagrebačka banka d.d. UniCredit Group 1 Izjava odricanja od odgovornosti je na kraju dokumenta.
Pregled trgovanja i vijesti
Novosti sa Zagrebačke burze
Trgovanje. Jučer je na Zagrebačkoj burzi trgovina obilježena padom
vrijednosti dioničkog indeksa CROBEX za -1,63%. CROBEX je dan zatvorio
na 1.712,69 bodova uz 17,21 mil. kn ostvarenog redovnog prometa. Od
najlikvidnijih dionica mogu se istaknuti: dionica Valamar Riviere, s padom
vrijednosti od -2,68%, uz ostvareni promet od 3,99 mil. kn, dionica HT-a, s
padom vrijednosti od -2,88%, uz ostvareni promet od 3,07 mil. kn, te dionica
Podravke, s padom vrijednosti od -1,35%, uz ostvareni promet od 2,28 mil.
kn.
Važnije poslovne vijesti
■ HR: HEP u revitalizaciju hidroelektrana ulaže 3,6 milijarde kuna
■ HR: U jedanaest mjeseci 6 posto više dolazaka i 4 posto više noćenja
na godišnjoj razini
■ HR: Raste broj priključaka širokopojasnog pristupa u nepokretnoj
mreži, a potencijal ima „PayTV“
■ Svijet: Cijene hrane pale u studenom na najnižu razinu dvije i pol godine
■ Svijet: Trgovinski rat predstavlja opasnost za svjetsko gospodarstvo
ZSE: NAJVEĆI DNEVNI PROMETI
Simbol Promet (HRK mil.)
% ukupnog Količina Zadnja cijena
1D (%)
RIVP 3,99 25,73 120.774 32,7 -2,68%
HT 3,07 19,81 19.957 151,5 -2,88%
PODR 2,28 14,74 6.179 366,0 -1,35%
KOEI 1,37 8,81 2.480 540,0 -3,57%
ARNT 1,17 7,57 3.349 348,0 -0,57%
ERNT 0,83 5,39 837 990,0 -1,49%
ZABA 0,76 4,91 13.332 57,0 -3,06%
ADPL 0,70 4,51 3.950 177,5 -0,28%
MAIS 0,70 4,49 2.319 300,0 0,00%
ADRS2 0,63 4,05 1.475 423,0 -1,17%
Top 10 15,49 100,00
Izvor: Zagrebačka burza
CROBEX -1,63%
KRATKI IZVJEŠTAJ SA ZSE 6.12.2018
Ukupni promet (mil.kuna) 17,21
Redovni promet (mil.kuna) 17,21
OTC promet (mil.kuna) 60,34
CROBEX 1.712,69
CROBEX % -1,63%
CROBEX10 1.002,98
CROBEX 10% -1,87%
ZSE: NAJVEĆI DNEVNI RAST I PAD
Simbol 1D (%) Simbol 1D (%)
PUNT 18,75 SLPF -10,53
GRNL 5,59 LPLH -6,52
ULJN 5,26 PTKM -6,00
VIRO 2,91 ILRA -3,78
DLKV 1,47 ATPL -3,75
LRH 0,53 KOEI -3,57
ADRS 0,00 DDJH -3,47
ATGR 0,00 ZABA -3,06
CKML 0,00 HT -2,88
HIMR 0,00 RIVP -2,68
CROBEX, 1D%
-5,00
-4,00
-3,00
-2,00
-1,00
0,00
1,00
2,00
Izvor: ZSE Brokerski poslovi: + 385 1 48 01 544 Broker, Krešo Muhek [email protected]
7.12.2018. Korporativne analize
Dnevni pregled dioničkog tržišta
Zagrebačka banka d.d. UniCredit Group 2 Izjava odricanja od odgovornosti je na kraju dokumenta.
SVJETSKA DIONIČKA TRŽIŠTA
Index Zaključna 1D (%) 1M (%) 3M (%) YTD (%)
12M (%)
DJ Indeks 24.948 -0,3 -4,7 -3,9 0,9 3,3
S&P 500 2.696 -0,2 -4,0 -7,1 0,8 2,5
Nasdaq Comp. 7.188 0,4 -4,5 -11,4 4,1 6,1
DAX 10.811 -3,5 -6,2 -12,4 -16,3 -16,8
FTSE-100 6.704 -3,1 -6,1 -10,7 -12,8 -8,8
DJ Euro Stoxx 50 3.046 -3,3 -5,9 -10,3 -13,1 -14,5
Nikkei-225 21.502 -1,9 -4,4 -5,3 -5,5 -3,0
Shanghai Comp. 2.605 -1,7 -1,2 -4,2 -21,2 -20,9
Hang Seng Index 26.156 -2,5 -0,3 -5,6 -12,6 -7,3
Bombay Sensex 35.312 -1,6 0,2 -7,8 3,7 8,3
Datum 6.12.2018
TRŽIŠTA REGIJE
Index Zaključna 1D (%) 1M (%) 3M (%) YTD (%) 12M (%)
CROBEX, Zagreb 1.713 -1,6 -4,1 -6,0 -7,1 -7,6
CROBEX10, Zagreb 1.003 -1,9 -3,4 -5,5 -6,9 -7,4
BELEX15, Beograd 738 0,2 -1,5 1,5 -2,8 -0,7
SBITOP, Ljubljana 815 -0,2 0,2 -5,8 1,0 5,4
SASX-10, Sarajevo 629 -0,1 -0,7 0,4 11,9 3,5
BIRS, Banja Luka, BIH 560 -0,4 0,3 5,6 3,1 -2,4
MONEX20, Crna Gora 12.633 0,0 0,0 0,0 0,0 0,0
MBI10, Skopje 3.405 -1,0 -4,9 0,7 34,1 36,1
BETI, Bukurešt 8.657 -1,1 1,0 4,2 11,6 12,9
SOFIX, Sofija 592 -0,8 -0,4 -6,0 -12,5 -11,1
BUX, Budimpešta 39.747 -2,3 2,7 7,5 0,9 5,7
PX50, Prag 1.039 -1,2 -4,4 -3,2 -3,7 -1,4
WIG, Varšava 58.409 -2,2 1,3 -3,2 -8,4 -6,0
RTS, Moskva 1.134 -1,6 -1,8 4,5 -1,8 0,2
ATS, Beč 2.917 -3,3 -9,5 -12,0 -14,7 -12,0
ISE-100, Istanbul 92.827 -1,2 -0,7 -1,2 -19,5 -11,8
Datum 6.12.2018
TRŽIŠNI POKAZATELJ
Index Zaključna 1D 1M 3M YE17 12M
EUR/HRK 7,40 7,40 7,44 7,43 7,46 7,55
USD/HRK 6,49 6,52 6,52 6,40 6,18 6,40
EUR/RSD 118,2 118,2 118,4 118,1 119,1 119,4
RH 2026, HRK yield (%)
1,8 1,8 1,9 2,0 2,2 2,3
VIX Index (%) 21,2 20,7 16,7 12,9 11,0 11,0
Brent crude oil 1MF/bbl
60,1 61,6 70,7 78,2 66,9 61,2
Copper 3MF/tonne
6.070 6.175 6.155 5.967 7.247 6.550
Gold spot (USD/oz)
1.240 1.238 1.223 1.201 1.306 1.265
Baltic Dry Index 1.339 1.296 1.231 1.557 1.366 1.670
Baltic Dirty Tanker Index
1.168 1.160 1.097 780 827 824
Datum 6.12.2018
Izvor: Izvor za sve tabele na stranici je Bloomberg; svi podaci u lokalnoj valuti
SVJETSKA DIONIČKA TRŽIŠTA, 2013=100
Izvor: Bloomberg, Analize Zagrebačke banke
TRŽIŠTA REGIJE, 2013=100
Izvor: Bloomberg, Analize Zagrebačke banke
TRŽIŠNI POKAZATELJI, 2013=100
Izvor: Bloomberg, Analize Zagrebačke banke
7.12.2018. Korporativne analize
Dnevni pregled dioničkog tržišta
Zagrebačka banka d.d. UniCredit Group 3 Izjava odricanja od odgovornosti je na kraju dokumenta.
Pregled poslovnih vijesti
Hrvatska
HEP u revitalizaciju hidroelektrana ulaže 3,6 milijarde kuna 06.12.2018., 11:26:00, Hina
Hrvatska elektroprivreda provodi veliki investicijski ciklus u kojem u revitalizaciju hidroelektrana
planira uložiti ukupno 3,6 milijardi kuna, pri čemu je do sada uložila 1,4 milijarde kuna, a u idućih
će deset godina uložiti još 2,2 milijarde kuna.
Predsjednik Uprave HEP-a Frano Barbarić ističe i razvojni smjer HEP-a u obnovljive izvore
energije, što su započeli ove godine potpisivanjem ugovora o gradnji Sunčane elektrane Cres, a
čime se šalje poruka svim potencijalnim investitorima da je moguće električnu energiju iz Sunca
proizvoditi isplativo, prema komercijalnim uvjetima, bez ugovorenih poticaja.
Za iduću je godinu najavio pokretanje projekta sunčane elektrane Vis, napominjući kako će u
2019. godini HEP u sunčane elektrane i vjetroelektrane uložiti 600 milijuna kuna.
U jedanaest mjeseci 6 posto više dolazaka i 4 posto više noćenja na godišnjoj razini 06.12.2018., 13:03:00, Hina
U Hrvatskoj je u prvih jedanaest mjeseci ove godine ostvareno šest posto više turističkih
dolazaka i četiri posto više noćenja nego u istom razdoblju lani, objavili su iz HTZ-a, a očekuju
vrlo i pozitivan utjecaj adventskog razdoblja na cijelu turističku godinu.
Prema sustavima eVisitor i eCrew, u Hrvatskoj je od siječnja do kraja studenog ostvareno 19,4
milijuna dolazaka, što je rast od 6 posto te 105,2 milijuna noćenja ili 4 posto više. Pritom su strani
turisti ostvarili 17,3 milijuna dolazaka ili šest posto više te 92,6 milijuna noćenja odnosno četiri
posto više. Poraste bilježe i domaći turisti - u dolascima za 9 posto te u noćenjima za 5 posto.
Najviše noćenja ostvarili su turisti s tržišta Njemačke (21,1 milijun), Slovenije (10,5 milijuna),
Austrije (7,7 milijuna), Poljske (6,3 milijuna) i Češke (5,5 milijuna). Top destinacije u prvih
jedanaest mjeseci po ostvarenim noćenjima su Dubrovnik, Rovinj, Poreč, Split i Medulin.
Podaci za studeni pokazuju da je ostvareno 380 tisuća dolazaka i 955 tisuća noćenja, što prema
istom mjesecu lani predstavlja porast od 20 posto u dolascima i 5 posto u noćenjima.
Raste broj priključaka širokopojasnog pristupa u nepokretnoj mreži, a potencijal ima „PayTV“ 06.12.2018., 14:33:00, Hina
U Hrvatskoj je krajem trećeg tromjesečja bilo milijun i 113 tisuća priključaka širokopojasnog
pristupa u nepokretnoj mreži, što je 2,5 posto više u odnosu na rujan 2017., objavio je HAKOM.
U rujnu je 84 posto stanovništva pristupalo internetu putem pokretne mreže, što u odnosu na
rujan 2017. predstavlja rast od oko tri posto. HAKOM očekuje daljnji rast broja korisnika
širokopojasnog pristupa internetu putem pokretne mreže, a time i rast podatkovnog prometa, što
će, kako se navodi, zahtijevati daljnja ulaganja u infrastrukturu.
Sve je veći značaj paketa koji objedinjuju više usluga te je zabilježen porast korisnika 4D paketa.
U skladu s tim, raste broj korisnika koji koriste uslugu prijenosa TV programa uz plaćanje
naknade. Trenutno još uvijek oko 43 posto kućanstava koristi isključivo digitalni zemaljski signal
za prijam TV sadržaja što predstavlja potencijal „Pay TV“ tržišta, kažu u HAKOM-u.
Napominju i da su povećane investicije u pokretne mreže, te kako je primjetno da su se smanjeni
troškovi naknada koje plaćaju operatori, prelili u ulaganja u pristupne radiofrekvencijske mreže.
Svijet
Cijene hrane pale u studenom na najnižu razinu dvije i pol godine 06.12.2018., 12:32:00, Hina
Cijene hrane ponovo su pale u studenom, kliznuvši na najnižu razinu u dvije i pol godine,
pritisnute izrazito nižim cijenama biljnih ulja, pokazalo je izvješće agencije UN-a za hranu FAO.
Indeks košarice osnovnih prehrambenih proizvoda pao je u studenom za 1,3 posto u odnosu na
prethodni mjesec, na prosječnih 160,8 bodova, što je njegova najniža razina od svibnja 2016.
godine. U odnosu na prošlogodišnji studeni niži je za 8,5 posto.
Najviše su u studenom pale cijene biljnih ulja, za 5,7 posto u odnosu na listopad, spustivši se na
najnižu razinu u 12 godina pod pritiskom velikih zaliha palminog ulja i obilne opskrbe sojinim i
suncokretovim uljem. Osjetnije je u studenom poskupio samo šećer, za 4,4 posto u odnosu na
listopad, zbog očekivanog značajnog smanjenja proizvodnje u Brazilu, koji je ujedno snizio udio
šećerne trske namijenjene proizvodnji te prehrambene namirnice.
7.12.2018. Korporativne analize
Dnevni pregled dioničkog tržišta
Zagrebačka banka d.d. UniCredit Group 4 Izjava odricanja od odgovornosti je na kraju dokumenta.
WTO: Trgovinski rat predstavlja opasnost za svjetsko gospodarstvo 06.12.2018., 13:37:00, Hina
Sve zemlje bit će gubitnici u globalnom trgovinskom ratu, koji bi potkopao oporavak svjetskog
gospodarstva, upozorio je šef Svjetske trgovinske organizacije.
Čelnik WTO-a Roberto Azevedo izrazio je zadovoljstvo spremnošću grupe 20 najrazvijenih i
gospodarstava u razvoju G20 da se WTO reformira kako bi bolje upravljao modernim trgovinskim
sustavom, rekavši da "sustav može biti bolji".
U kontekstu agresivnog američkog uvođenja carina trgovinskim partnerima, posebice Kini, kako
bi se smanjio američki trgovinski deficit, Azevedo je upozoro da "moramo napustiti predodžbu
da u trgovini dobitak jedne zemlje nužno znači gubitak za nekog drugog. To nije točno. Svi mogu
imati koristi (od trgovine)".
Alternativna eskalacija trgovinskog sukoba potkopala bi globalni gospodarski oporavak. Sve
simulacije pokazuju da će u slučaju globalnog trgovinskog rata trgovina i gospodarski rast
usporiti i da će sve zemlje, bez izuzetaka, biti na gubitku, istaknuo je Azevedo, ponavljajući
poruke MMF-a.
7.12.2018. Korporativne analize
Dnevni pregled dioničkog tržišta
Zagrebačka banka d.d. UniCredit Group 5 Izjava odricanja od odgovornosti je na kraju dokumenta.
CROBEX: PREGLED TRGOVANJA (GORNJA TABELA) I TRŽIŠNOG VREDNOVANJA (DONJA TABELA)
Simbol Zaključna 1D % 5D% 1M% 3M% YTD% 6M% 1YR% Promet Količina, 1D
Ø Količ., 1M
Ø Količ., 3M
Beta
ADPL 177,5 -0,3 -0,6 -1,1 -8,7 5,0 -7,6 6,3 698.720 3.950 1.226 1.378 0,7
ADRS2 423,0 -1,2 -0,5 -2,1 -3,2 -1,4 0,5 0,0 626.658 1.475 1.502 1.470 1,0
ARNT 348,0 -0,6 -0,6 -7,2 -7,7 -22,7 -17,9 -25,3 1.172.039 3.349 585 1.036 0,7
ATGR 1.110,0 0,0 0,0 0,9 6,7 28,8 7,8 30,6 2.220 2 294 291 1,1
ATPL 411,0 -3,7 12,0 2,8 4,8 -35,7 -14,0 -34,8 265.063 638 968 745 0,6
DDJH 12,5 -3,5 -0,8 -16,7 -21,9 -35,9 -23,5 -34,2 23.339 1.883 2.850 3.460 0,8
DLKV 6,9 1,5 -3,1 -27,4 -35,4 -63,6 -53,2 -65,1 294.576 42.643 19.989 11.120 1,5
ERNT 990,0 -1,5 -1,0 -4,8 -8,3 -17,8 -7,5 -14,7 834.384 837 219 180 1,0
HT 151,5 -2,9 -2,3 -1,9 -3,5 -8,4 -1,0 -8,9 3.068.186 19.957 4.976 5.009 0,6
INGR 3,5 0,0 7,7 -8,9 -11,6 -3,8 -21,0 -10,0 26.533 7.286 3.694 2.719 0,9
JDRN 12,0 0,0 -2,4 -0,8 -4,0 - -29,6 - 52.392 4.366 1.975 1.751 -
KOEI 540,0 -3,6 -6,9 -11,5 -18,2 -24,5 -18,2 -22,9 1.365.190 2.480 198 281 0,9
KRAS 360,0 0,0 0,0 -6,3 -12,2 -21,7 -12,2 -22,2 12.516 35 43 75 0,7
MAIS 300,0 0,0 0,0 0,0 6,4 7,1 0,0 3,4 695.700 2.319 756 549 0,8
OPTE 1,6 0,0 -3,1 -6,0 -7,1 -42,4 -23,2 -47,7 4.405 2.824 29.212 23.891 0,9
PODR 366,0 -1,3 1,7 2,5 6,4 35,6 16,2 25,8 2.283.268 6.179 1.781 1.481 1,1
RIVP 32,7 -2,7 -4,1 -11,6 -14,6 -25,3 -21,2 -26,2 3.985.405 120.774 59.058 46.281 1,0
VLEN 5,9 0,0 0,0 -15,7 -36,2 -57,2 -37,2 -62,6 2.965 500 1.088 2.179 0,6
ZABA 57,0 -3,1 -1,7 -4,7 -4,7 8,2 -6,6 9,6 760.808 13.332 2.475 2.472 1,4
CROBEX 1.712,7 -1,6 -1,0 -4,0 -5,2 -7,1 -6,5 -7,4 16.174.367 189.706 112.898 97.366
Izvor: Bloomberg
Simbol Cijena Trž.kapital. (HRK mil.)
Težina u indeksu
P/E (x) P/B (x) P/S (x) EV/Sales (x)
EV/EBITDA (x)
Prinos od dividende
Izvješće
ADPL 177,5 734 3,4% 8,5 1,0 0,6 0,9 6,7 5,6% 2018-09
ADRS2 423,0 2.870 8,8% 13,8 0,7 1,3 0,6 3,3 4,1% 2018-09
ARNT 348,0 1.785 5,9% 20,1 1,0 2,4 2,4 8,3 0,0% 2018-09
ATGR 1.110,0 3.700 10,9% 10,4 1,5 0,8 1,0 7,1 1,8% 2018-09
ATPL 411,0 567 2,8% 13,2 1,0 1,6 3,5 8,7 0,0% 2018-09
DDJH 12,5 127 0,3% - 1,6 0,2 0,9 26,1 0,0% 2018-09
DLKV 6,9 169 0,4% - 0,9 0,1 0,5 39,4 0,0% 2018-09
ERNT 990,0 1.318 4,8% 16,8 5,2 0,9 0,8 9,7 3,3% 2018-09
HT 151,5 12.315 8,3% 12,3 1,0 1,6 1,1 2,7 4,0% 2018-09
INGR 3,5 47 0,3% - 0,5 1,0 11,5 - 0,0% 2018-09
JDRN 12,0 197 1,2% 13,0 0,6 0,5 0,4 6,6 2,6% 2018-06
KOEI 540,0 1.382 6,6% 12,4 0,7 0,5 0,7 7,5 0,0% 2018-09
KRAS 360,0 467 1,6% 16,2 1,7 0,0 3,7 9,6 0,0% 2018-09
MAIS 300,0 3.283 21,6% - - 0,2 0,8 3,6 0,0% 2018-09
OPTE 1,6 99 0,3% 11,6 0,9 0,6 0,8 6,7 1,9% 2018-09
PODR 366,0 2.553 9,1% 13,7 1,3 2,1 4,7 8,7 2,8% 2018-09
RIVP 32,7 4.051 8,1% 8,9 1,0 3,2 - - 4,6% 2018-09
VLEN 5,9 99 0,7% 0,0 0,0 0,0 0,0 0,0 0,0% 2018-09
ZABA 57,0 18.221 4,8% 12,7 1,1 1,1 1,1 4,7 3,1% 2018-09
CROBEX* 53.983 100,0% 11,7 1,1 17,7 1,2 7,7 3,3%
Izvor: Zagrebačka burza, Izdavatelji, Analize Zagrebačke banke
7.12.2018. Korporativne analize
Dnevni pregled dioničkog tržišta
Zagrebačka banka d.d. UniCredit Group 6 Izjava odricanja od odgovornosti je na kraju dokumenta.
HRVATSKA: SEKTORSKI PREGLED TRŽIŠNOG VREDNOVANJA
Simbol Cijena Trž.kapital. (HRK mil.)
P/E (x) P/B (x) P/S (x) EV/Sales (x) EV/EBITDA (x) Prinos od dividende
Izvješće
ROBA ŠIROKE POTROŠNJE 143 11,62 0,53 0,19 0,82 6,67 0,0%
ADRS2 423,0 2.870 13,85 0,75 1,35 0,98 5,47 4,1% 2018-09
ATGR 1.110,0 3.700 10,35 1,49 0,79 1,01 7,09 1,8% 2018-09
CKML 5.000,0 525 18,82 0,89 0,41 0,45 6,22 1,5% 2018-09
IPKK 44,0 30 - 0,10 0,07 1,22 - 0,0% 2018-09
JMNC 5.200,0 115 - 0,08 0,05 0,20 - 0,0% 2017-09
KRAS 360,0 467 12,41 0,73 0,46 0,75 7,47 0,0% 2018-09
PODR 366,0 2.553 11,62 0,85 0,61 0,82 6,67 1,9% 2018-09
VIRO 106,0 143 - 0,53 0,19 0,89 - 0,0% 2018-09
GRAĐEVINARSTVO 47 0,05 0,45 0,13 2,48 39,41 0,0%
DLKV 6,9 169 - 0,89 0,13 0,46 39,41 0,0% 2018-09
HDEL 7,0 4 0,05 - 0,11 2,90 1,19 0,0% 2018-09
INGR 3,5 47 - 0,45 1,04 11,52 - 0,0% 2018-09
IGH 153,0 93 - - 0,49 2,48 131,22 0,0% 2018-09
THNK 120,0 23 - 0,11 0,07 0,76 - 0,0% 2018-09
BRODARI 55 20,26 0,14 0,35 3,75 14,17 0,0%
ATPL 411,0 567 13,19 1,00 1,57 3,53 8,73 0,0% 2018-09
JDPL 18,5 30 - 0,14 0,26 3,75 29,92 0,0% 2018-09
ULPL 99,8 55 27,32 -0,41 0,35 7,28 14,17 0,0% 2018-09
TRANSPORT 371 70,10 0,61 2,38 2,29 7,86 0,0%
LKPC 354,0 149 70,10 0,36 0,60 0,38 7,86 0,0% 2018-09
LKRI 44,0 593 - 0,85 4,16 4,20 - 0,0% 2018-09
TELEKOMUNIKACIJE 6.816 14,59 3,08 1,24 0,96 6,22 3,6%
ERNT 990,0 1.318 16,82 5,20 0,88 0,80 9,74 3,3% 2018-09
HT 151,5 12.315 12,35 0,97 1,59 1,12 2,70 4,0% 2018-09
INDUSTRIJA 430 10,72 0,79 0,38 0,62 6,69 1,3%
DDJH 12,5 127 - 1,60 0,25 0,86 26,06 0,0% 2018-09
KOEI 540,0 1.382 12,96 0,61 0,50 0,39 6,56 2,6% 2018-09
RIZO 20,0 7 n.p. 0,12 0,17 0,30 - 0,0% 2018-09
ADPL 177,5 734 8,48 0,96 0,60 0,92 6,69 5,6% 2018-09
SIROVINE 161 - -0,30 0,09 0,17 - 0,0%
PTKM 37,6 161 - -0,30 0,09 0,17 - 0,0% 2018-09
ENERGIJA 18.415 21,72 1,89 3,64 3,30 8,84 1,2%
INA 3.280,0 32.800 31,09 2,80 1,54 1,59 10,36 2,5% 2018-09
JNAF 4.000,0 4.031 12,36 0,98 5,74 5,01 7,32 0,0% 2018-09
TURIZAM 1.785 15,71 1,33 2,79 3,67 9,50 0,0%
HIMR 810,0 515 29,45 1,30 3,04 3,64 10,18 0,0% 2018-09
HUPZ 3.960,0 1.690 15,18 1,77 3,99 3,83 9,41 0,3% 2018-09
LRH 3.780,0 1.144 - 1,44 3,75 4,07 16,02 0,0% 2018-09
MAIS 300,0 3.283 16,25 1,70 2,79 3,67 9,61 0,0% 2018-09
PLAG 1.630,0 3.582 4,71 0,45 0,98 3,70 9,50 0,0% 2018-09
RIVP 32,7 4.051 13,69 1,33 2,10 3,09 8,69 2,8% 2018-09
ARNT 348,0 1.785 20,15 1,05 2,39 2,41 8,35 0,0% 2018-09
BANKE 16.002 8,92 0,91 3,03 - - 3,3%
PBZ 725,0 13.782 8,95 0,83 2,82 - - 2,1% 2018-09
ZABA 57,0 18.221 8,89 0,98 3,25 - - 4,6% 2018-09
Izvor: Zagrebačka burza, Izdavatelji, Analize Zagrebačke banke
7.12.2018. Korporativne analize
Dnevni pregled dioničkog tržišta
Zagrebačka banka d.d. UniCredit Group 7 Izjava odricanja od odgovornosti je na kraju dokumenta.
Pregled Beogradske burze
BELEX15: PREGLED TRGOVANJA
Simbol Zaključna 1D %
5D% 1M% 3M% YTD% 6M% 1YR% Promet Količina, 1D
Ø Količ., 1M
Ø Količ., 3M
Beta
AERO 1.728 1,0 1,1 1,9 2,2 15,5 7,5 18,8 172.120 100 2.850 2.821 0,8
ALFA 33.506 0,0 0,0 -1,5 0,0 -5,6 -4,3 -13,2 - 0 159 87 0,6
ENHL 650 0,0 0,0 -11,6 -5,9 -35,0 -8,5 -38,1 33.800 52 523 580 1,7
FITO 2.700 0,0 -3,5 -3,6 -2,6 -5,0 -4,0 -1,8 - 0 361 757 0,7
IMPL 3.000 0,0 0,0 0,0 -6,3 -21,1 -0,5 -12,3 - 0 56 78 0,9
JESV 5.200 1,0 3,0 3,0 4,0 -1,9 4,0 2,5 296.400 57 417 212 0,5
KMBN 2.100 0,0 0,0 0,0 10,7 10,5 7,7 12,5 - 0 1.719 1.249 0,8
MTLC 2.001 0,0 -2,4 -1,7 2,6 -4,7 -0,9 -4,7 - 0 136 378 0,9
NIIS 674 0,0 -0,7 -1,6 -1,7 -6,9 -7,0 -3,7 392.673 583 7.823 5.023 0,6
SJPT 132 0,0 -9,0 -12,0 1,5 -70,7 -30,5 -67,0 6.336 48 110 214 2,8
TGAS 10.750 0,0 0,0 -2,3 -2,3 -15,5 -8,0 -10,4 - 0 31 93 0,9
BELEX15 738 0,2 -0,6 -1,2 1,9 -2,8 -0,3 -0,6 901.329 840,0 14.184,2 11.491,4
Izvor: Bloomberg
BELEX15: PREGLED TRŽIŠNOG VREDNOVANJA
Simbol Cijena (RSD)
Trž.kapital. (RSD mil.)
Težina u indeksu
P/E (x) P/B (x) P/S (x) EV/Sales (x) EV/EBITDA (x)
Prinos od dividende
Izvješće 12TM
AERO 1.728 59.252 21,3% 13,98 2,03 7,01 6,88 12,03 3,5% 2017-09
ALFA 33.506 5.272 2,9% 5,91 0,72 0,88 0,86 4,91 0,0% 2017-06
ENHL 650 7.042 2,3% 30,87 0,81 32,98 38,29 751,66 3,1% 2017-09
FITO 2.700 7.128 7,7% 5,68 0,94 2,09 1,93 5,39 3,0% 2017-06
IMPL 3.000 2.827 0,9% 4,44 0,55 0,20 0,40 4,57 0,0% 2017-06
JESV 5.200 1.585 1,9% 3,74 0,30 0,44 0,89 3,91 0,0% 2017-06
KMBN 2.100 36.102 18,2% 19,20 0,56 3,72 - - 5,5% 2017-06
MTLC 2.001 2.041 7,2% 3,64 0,42 0,23 0,27 2,59 4,0% 2017-06
NIIS 675 110.066 33,4% 4,01 0,50 0,49 0,84 4,18 6,9% 2017-09
SJPT 132 1.821 0,8% - 0,16 0,10 0,60 13,27 0,0% 2017-09
TGAS 10.750 11.144 4,4% 7,65 0,69 1,29 1,19 3,45 0,0% 2017-06
BELEX15*
241.452 100,0% 6,37 0,65 49,25 1,04 5,08 5,0%
Izvori: Beogradska burza, Izdavatelji, Analize Zagrebačke banke
Simboli: KMBN – Komercijalna banka a.d., ENHL – Energoprojekt holding a.d., SJPT - Sojaprotein a.d., MTLC – Metalac a.d., TGAS – Messer Tehnogas a.d., ALFA – Alfa plam a.d., JESV – Jedinstvo Sevojno a.d., FITO – Galenika Fitofarmacija a.d., NIIS – NIS a.d., AERO – Aerodrom Nikola Tesla a.d., IMPL – Impol Seval a.d.
7.12.2018. Korporativne analize
Dnevni pregled dioničkog tržišta
Zagrebačka banka d.d. UniCredit Group 8 Izjava odricanja od odgovornosti je na kraju dokumenta.
Pregled Ljubljanske burze
SBITOP: PREGLED TRGOVANJA
Simbol Zaključna 1D % 5D% 1M% 3M% YTD% 6M% 1YR% Promet Količina, 1D
Ø Količ., 1M
Ø Količ., 3M
Beta
KRKG 55,4 0,0 0,4 0,7 -2,5 -3,7 -4,5 2,6 126.834 2.290 4.334 4.678 0,9
PETG 327,0 0,0 2,2 2,8 -6,0 -6,4 -3,8 -3,5 178.208 549 456 315 0,8
TLSG 63,6 1,0 -0,9 -1,5 -11,9 -23,3 -29,6 -22,0 71.261 1.120 743 679 1,0
POSR 15,3 0,0 -0,6 2,0 -7,8 -3,2 -17,7 -3,5 15.730 1.030 1.524 1.292 0,9
ZVTG 29,5 -1,0 -1,7 5,4 3,5 2,1 -12,5 3,3 19.351 650 3.539 3.181 1,0
LKPG 28,5 -1,0 -2,7 -3,4 -8,1 -6,2 -8,4 -2,5 25.878 908 2.485 2.334 1,1
IEKG 2,8 -2,1 0,7 7,6 3,6 41,9 9,2 37,9 591 208 2.438 2.668 1,1
CICG 208,0 0,0 -5,0 -7,6 -17,5 -4,1 -24,1 6,7 173.898 834 395 421 1,0
UKIG 16,1 0,0 -1,2 -2,4 -14,8 -5,3 -10,6 -3,1 - 0 410 412 0,4
KDHR 50,5 0,0 -9,8 -1,9 12,2 530,5 43,5 653,7 1.414 28 30 47 1,9
SBITOP 814,6 -0,2 -0,4 0,9 -4,9 1,0 -9,4 4,6 437.262 7.617 16.373 16.824
OSTALI IZDAVATELJI
Simbol Zaključna 1D % 5D% 1M% 3M% YTD% 6M% 1YR% Promet Količina, 1D
Ø Količ., 1M
Ø Količ., 3M
Beta
MELR 24 0,0 0,9 2,6 -26,3 17,6 -4,8 11,3 - 0 6 7 0,6
Izvor: Bloomberg
SBITOP: PREGLED TRŽIŠNOG VREDNOVANJA
Simbol Cijena (EUR)
Trž.kapital. (EUR mil.)
Težina u indeksu
P/E (x) P/B (x) P/S (x) EV/Sales (x)
EV/EBITDA (x)
Prinos od dividende
Izvješće 12TM
KRKG 55,4 1.771 30,7% 10,86 1,19 1,35 1,29 3,46 5,0% 2018-09
PETG 327,0 674 22,3% 7,60 0,97 0,13 0,19 5,95 4,3% 2018-09
TLSG 63,6 414 6,8% 165,04 0,68 0,58 1,05 4,48 7,9% 2018-09
POSR 15,3 237 6,5% 6,04 0,72 0,48 - - 5,2% 2018-09
ZVTG 29,5 670 11,0% 7,75 0,94 0,59 - - 8,5% 2018-06
LKPG 28,5 399 6,5% 9,14 1,04 1,80 1,69 4,75 3,4% 2018-09
IEKG 2,8 78 2,0% - 0,67 0,49 0,89 21,49 0,0% 2018-09
CICG 208,0 168 6,9% 5,39 0,98 0,94 0,74 2,66 4,6% 2018-09
UKIG 16,1 46 1,9% 19,22 0,28 0,19 0,73 31,26 0,0% 2018-09
KDHR 50,5 135 5,5% - - - - - - -
SBITOP 4.592 100,0% 10,80 0,98 0,58 0,70 4,87 5,1%
OSTALI IZDAVATELJI
Simbol Cijena (EUR)
Trž.kapital. (EUR mil.)
Težina u indeksu
P/E (x) P/B (x) P/S (x) EV/Sales (x)
EV/EBITDA (x)
Prinos od dividende
Izvješće 12TM
MELR 23,6 143 - - 0,29 0,07 0,38 - 0,0% 2018-09
Izvor: Ljubljanska burza, Izdavatelji, Analize Zagrebačke banke
Simboli: IEKG – Intereuropa d.d., KRKG – Krka d.d., LKPG – Luka Koper d.d., PETG – Petrol d.d., POSR – Pozavarovalnica Sava d.d., MELR – Mercator d.d., TLSG – Telekom Slovenije d.d., ZVTG – Zavarovalnica Triglav d.d., CICG – Cinkarna Celje d.d., UKIG – Unior d.d., KDHR – KD Group d.d.
7.12.2018. Korporativne analize
Dnevni pregled dioničkog tržišta
Zagrebačka banka d.d. UniCredit Group 9 Izjava odricanja od odgovornosti je na kraju dokumenta.
SEE: SEKTORSKI PREGLED REGIONALNOG TRŽIŠNOG VREDNOVANJA (ZSE, BSE, LJSE)
Simbol Cijena (LCU)
Trž.kapital. (EUR mil.)
P/E (x) P/B (x) P/S (x) EV/Sales (x) EV/EBITDA (x) Prinos od dividende
Izvješće 12TM
PREHRANA
Zapadna Europa 16.996,1 25,69 3,44 2,17 2,54 15,54 2,5%
Istočna Europa 2.740,4 41,20 1,45 1,10 1,74 11,18 1,7%
SEE 63,1 11,00 0,73 0,46 0,82 6,68 0,0%
Adris grupa (P) (HRK) 424,0 388,8 13,88 0,75 1,35 0,65 3,64 4,1% 2018-09
Atlantic grupa (HRK) 1.110,0 500,2 10,35 1,49 0,79 1,01 7,09 1,8% 2018-09
Kraš (HRK) 360,0 63,1 12,41 0,73 0,46 0,75 7,47 0,0% 2018-09
Podravka (HRK) 367,0 346,0 11,65 0,86 0,61 0,82 6,68 1,9% 2018-09
Soja protein (RSD) 132,0 1,2 0,09 0,01 0,02 -0,08 - 0,0% 2017-06
Viro (HRK) 106,0 19,4 - 0,53 0,19 0,89 - 0,0% 2018-09
MALOPRODAJA
Zapadna Europa 8.062,2 21,30 1,74 0,28 0,43 8,37 4,0%
Istočna Europa 5.372,4 29,57 10,32 0,99 0,96 18,91 1,6%
SEE 142,8 - 0,29 0,07 0,38 - 0,0%
Mercator (EUR) 23,6 142,8 - 0,29 0,07 0,38 - 0,0% 2018-09
TRAJNA DOBRA (CIKLIČNA ROBA)
Zapadna Europa 6.217,6 19,12 2,59 0,83 1,03 8,89 2,9%
Istočna Europa 3.785,1 13,64 2,61 0,86 1,09 9,67 2,9%
SEE 30,9 5,91 0,84 0,42 0,86 5,80 4,3%
Ad Plastik (HRK) 177,5 99,2 8,48 0,96 0,60 0,92 6,69 5,6% 2018-09
Alfa plam a.d. (RSD) 33.506,0 44,6 5,91 0,72 0,88 0,86 4,91 3,0% 2017-06
Đuro Đaković Holding (HRK) 12,5 17,2 - 1,60 0,25 0,86 26,06 0,0% 2018-09
Metalac (RSD) 2.001,0 17,3 3,64 0,42 0,23 0,27 2,59 7,5% 2017-06
FARMACEUTIKA
Zapadna Europa 29.259,6 25,58 3,93 3,50 4,06 13,69 1,6%
Istočna Europa 3.216,7 18,52 1,62 2,74 2,50 9,25 0,6%
SEE 887,0 5,77 0,68 0,75 1,03 3,46 2,5%
Krka (EUR) 55,4 1.771,3 10,86 1,19 1,35 1,29 3,46 5,0% 2018-09
Veterinarski zavod Subotica (RSD)
80,0 2,7 0,69 0,18 0,14 0,76 - 0,0% 2017-06
SIROVINE
Zapadna Europa 5.684,3 20,41 1,37 0,83 1,14 8,36 2,9%
Istočna Europa 3.659,7 7,46 1,04 0,72 1,30 5,78 10,3%
SEE 21,8 - -0,30 0,09 0,17 - 0,0%
Petrokemija (HRK) 37,6 21,8 - -0,30 0,09 0,17 - 0,0% 2018-09
TRANSPORT
Zapadna Europa 11.873,8 23,41 2,85 2,51 3,89 10,88 3,0%
SEE 80,2 13,98 0,85 1,80 1,69 9,95 0,0%
Intereuropa (EUR) 2,8 78,0 - 0,67 0,49 0,89 21,49 0,0% 2018-09
Luka Koper (EUR) 28,5 399,0 9,14 1,04 1,80 1,69 4,75 3,4% 2018-09
Luka Ploče (HRK) 354,0 20,2 70,10 0,36 0,60 0,38 7,86 0,0% 2018-09
Luka Rijeka (HRK) 44,0 80,2 - 0,85 4,16 4,20 - 0,0% 2018-09
Aerodrom Nikola Tesla (RSD) 1.728,0 501,3 13,98 2,03 7,01 6,88 12,03 3,5% 2017-09
GRAĐEVINARSTVO
Zapadna Europa 5.765,2 15,83 2,18 0,47 1,22 8,53 4,4%
Istočna Europa 2.875,5 12,65 1,24 0,75 0,91 5,28 3,1%
SEE 9,5 104,32 0,45 0,49 2,48 131,22 0,0%
Dalekovod (HRK) 6,9 22,9 - 0,89 0,13 0,46 39,41 0,0% 2018-09
Energoprojekt holding (RSD) 650,0 59,6 30,87 0,81 32,98 38,29 751,66 3,1% 2017-09
Ingra (HRK) 3,5 6,4 - 0,45 1,04 11,52 - 0,0% 2018-09
Institut IGH (HRK) 153,0 12,6 - -2,00 0,49 2,48 131,22 0,0% 2018-09
Tehnika (HRK) 121,0 3,1 - 0,12 0,07 0,76 - 0,0% 2018-09
7.12.2018. Korporativne analize
Dnevni pregled dioničkog tržišta
Zagrebačka banka d.d. UniCredit Group 10 Izjava odricanja od odgovornosti je na kraju dokumenta.
SEE: SEKTORSKI PREGLED REGIONALNOG TRŽIŠNOG VREDNOVANJA (ZSE, BSE, LJSE)
Simbol Cijena (LCU)
Trž.kapital. (EUR mil.)
P/E (x) P/B (x) P/S (x) EV/Sales (x) EV/EBITDA (x) Prinos od dividende
Izvješće 12TM
INDUSTRIJA
Zapadna Europa 4.541,8 20,82 2,83 1,16 1,56 11,07 3,1%
Istočna Europa 10.736,6 9,66 1,49 0,50 0,82 8,74 1,4%
SEE 186,8 12,96 0,61 0,50 0,39 6,56 2,6%
Končar-Elektroindustrija (HRK)
540,0 186,8 12,96 0,61 0,50 0,39 6,56 2,6% 2018-09
NAFTA I PLIN
Zapadna Europa 12.076,2 73,35 0,94 0,58 1,00 9,25 6,5%
Istočna Europa 6.023,2 11,64 1,04 0,44 0,68 4,28 2,6%
SEE 802,7 9,98 0,98 1,01 1,22 6,64 3,4%
INA (HRK) 3.280,0 4.433,9 31,09 2,80 1,54 1,59 10,36 2,5% 2018-09
JANAF (HRK) 4.000,0 544,9 12,36 0,98 5,74 5,01 7,32 0,0% 2018-09
Petrol (EUR) 327,0 674,1 7,60 0,97 0,13 0,19 5,95 4,3% 2018-09
NIS (RSD) 675,0 931,2 4,01 0,50 0,49 0,84 4,18 6,9% 2017-09
TELEKOMUNIKACIJE
Zapadna Europa 18.859,8 22,12 2,79 1,05 2,51 8,31 3,2%
Istočna Europa 6.738,6 23,84 4,33 1,49 2,11 5,98 8,5%
SEE 1.047,5 88,75 0,83 1,09 1,09 3,61 5,9%
T-Hrvatski Telekom (HRK) 153,0 1.681,2 12,47 0,98 1,61 1,14 2,74 3,9% 2018-09
Telekom Slovenije (EUR) 63,6 413,7 165,04 0,68 0,58 1,05 4,48 7,9% 2018-09
ICT
Zapadna Europa 7.637,5 29,37 2,81 1,96 1,82 12,83 1,6%
Istočna Europa 1.104,3 14,53 0,91 0,69 1,08 7,62 5,0%
SEE 178,2 16,82 5,20 0,88 0,80 9,74 3,3%
Ericsson Nikola Tesla (HRK) 990,0 178,2 16,82 5,20 0,88 0,80 9,74 3,3% 2018-09
BANKE
Zapadna Europa 8.778,9 10,97 0,65 1,10 - - 3,4%
Istočna Europa 7.201,1 17,38 1,89 6,84 - - 6,0%
SEE 224,7 8,89 0,44 3,49 - - 5,0%
AIK banka (RSD) 1.800,0 144,0 4,99 0,32 1,78 - - 19,2% 2015-12
Komercijalna banka (RSD) 2.100,0 305,4 19,20 0,56 3,72 - - 5,5% 2017-06
Zagrebačka banka (HRK) 57,0 2.463,1 8,89 0,98 3,25 - - 4,6% 2018-09
Jumbes banka (RSD) 10.500,0 25,6 - -3,62 5,04 - - 0,0% 2015-12
OSIGURANJA
Zapadna Europa 8.657,6 13,67 1,06 0,56 - - 4,5%
Istočna Europa 7.147,9 13,78 2,49 1,51 - - 8,4%
SEE 361,3 7,48 0,72 0,59 - - 5,2%
Pozavarovalnica Sava (EUR) 15,3 237,1 6,04 0,72 0,48 - - 5,2% 2018-09
Zavarovalnica Triglav (EUR) 29,5 669,7 7,75 0,94 0,59 - - 8,5% 2018-06
Croatia Osiguranje (HRK) 6.350,0 361,3 7,48 0,00 0,90 - - 0,0% 2018-09
Izvor: Zagrebačka burza, Beogradska burza, Ljubljanska burza, Izdavatelji, Bloomberg, Analize Zagrebačke banke
7.12.2018. Korporativne analize
Dnevni pregled dioničkog tržišta
Zagrebačka banka d.d. UniCredit Group 11 Izjava odricanja od odgovornosti je na kraju dokumenta.
CROBEX: PREGLED REZULTATA ZA 2016. GODINU PRODAJA, HRK 000 EBITDA, HRK 000 NETO DOBIT, HRK 000
Izdavatelj Simbol 2014 2015 2016 2014 2015 2016 2014 2015 2016
ROBA ŠIROKE POTROŠNJE 11,1% 8,8% -5,0% -23,2% -32,3% 123,9% -9,9% 134,5% -45,3%
PODRAVKA d.d. PODR 3.502.616 3.626.796 4.185.520 380.500 378.600 473.000 159.359 148.374 185.070
Godišnja promjena -3,4% 3,5% 15,4% -10,2% -0,5% 24,9% -20,3% -6,9% 24,7%
ATLANTIC GRUPA d.d. ATGR 5.118.373 5.405.312 5.106.266 597.032 567.276 474.368 200.012 242.291 162.800
Godišnja promjena 1,3% 5,6% -5,5% 1,1% -5,0% -16,4% 2,6% 21,1% -32,8%
KRAŠ d.d. KRAS 995.439 1.002.694 1.008.737 78.027 73.625 89.326 13.241 13.952 24.565
Godišnja promjena 1,4% 0,7% 0,6% 3,8% -5,6% 21,3% 35,6% 5,4% 76,1%
LEDO d.d. LEDO 1.977.190 2.277.309 2.318.775 222.490 378.534 397.002 134.894 266.837 287.244
Godišnja promjena -4,8% 15,2% 1,8% -32,2% 70,1% 4,9% -27,7% 97,8% 7,6%
ADRIS GRUPA d.d. ADRS 4.462.108 5.157.652 3.968.256 278.988 -343.421 927.260 365.321 1.375.562 461.057
Godišnja promjena 64,4% 15,6% -23,1% -54,3% - - -3,2% 276,5% -66,5%
POLJOPRIVREDA 12,7% -16,6% 1,4% 11,2% -18,5% -9,5% - - -
BELJE d.d. BLJE 1.880.930 1.531.548 1.542.625 183.727 151.990 144.653 -185.111 -62.470 -33.954
Godišnja promjena 16,6% -18,6% 0,7% 24,5% -17,3% -4,8% - - -
VUPIK d.d. VPIK 371.679 347.839 363.602 67.756 52.903 40.785 -24.386 -20.847 -31.276
Godišnja promjena -3,4% -6,4% 4,5% -13,8% -21,9% -22,9% - - -
GRAĐEVINARSTVO -13,4% 9,7% -7,4% 264,7% -249,8% -48,6% - 528,4% -62,0%
DALEKOVOD d.d. DLKV 957.796 1.202.046 1.147.194 -65.827 95.653 124.860 -31.812 4.282 53.810
Godišnja promjena -16,4% 25,5% -4,6% - - 30,5% -74,0% -113,5% 1156,6%
INGRA d.d. INGR 100.810 101.171 70.969 -196.463 158.181 -13.921 50.813 138.047 672
Godišnja promjena 6,9% 0,4% -29,9% 157,9% -180,5% -108,8% -124,4% 171,7% -99,5%
VIADUKT d.d. VDKT 792.537 727.593 662.182 55.660 55.712 48.312 4.118 2.941 700
Godišnja promjena -11,8% -8,2% -9,0% 10,5% 0,1% -13,3% 20,4% -28,6% -76,2%
BRODARI I LUKE 2,6% -15,0% -3,2% - - - - - -
ATLANTSKA PLOVIDBA d.d. ATPL 457.898 325.509 304.116 -633.976 -51.749 31.824 -815.784 -232.975 -68.131
Godišnja promjena 4,1% -28,9% -6,6% - - - 16530,8% -71,4% -70,8%
LUKA PLOČE d.d. LKPC 113.244 147.795 180.085 12.632 21.891 -15.168 29.148 31.586 -19.789
Godišnja promjena -4,2% 30,5% 21,8% -18,3% 73,3% - -706,1% 8,4% -
ULJANIK PLOVIDBA d.d. ULPL 234.867 212.013 178.992 69.727 -25.418 71.596 -76.764 -465.826 -43.452
Godišnja promjena 3,2% -9,7% -15,6% -29,0% - - -12,0% - -
TELEKOMUNIKACIJE -4,1% -1,3% -0,8% -14,4% 1,3% 2,4% -17,5% -17,3% -3,8%
HT-HRVATSKE TELEKOMUNIKACIJE d.d. HT 6.758.352 6.622.992 6.314.198 2.582.950 2.585.000 2.630.365 1.140.950 953.770 892.638
Godišnja promjena -4,0% -2,0% -4,7% -13,8% 0,1% 1,8% -20,8% -16,4% -6,4%
ERICSSON NIKOLA TESLA d.d. ERNT 1.314.868 1.364.258 1.591.602 127.715 143.220 162.318 87.350 91.349 110.744
Godišnja promjena -2,3% 3,8% 16,7% -23,8% 12,1% 13,3% -39,5% 4,6% 21,2%
OPTIMA TELEKOM d.d. OPTE 457.889 435.517 452.045 84.689 102.361 105.319 51.235 12.676 13.817
Godišnja promjena -9,3% -4,9% 3,8% -16,7% 20,9% 2,9% - -75,3% 9,0%
FINANCIJSKE INSTITUCIJE - - -9,7% - - - - - -
ZAGREBAČKA BURZA ZB - 25.545 23.077 - -1.303 -1.480 - -3.135 -3.292
Godišnja promjena - - -9,7% - - - - - -
INDUSTRIJA -5,4% 14,1% -11,1% - - 11,1% - - 398,7%
KONČAR-ELEKTROINDUSTRIJA d.d. KOEI 2.648.756 3.049.180 2.853.104 193.462 213.082 221.028 129.249 125.395 142.935
Godišnja promjena 5,6% 15,1% -6,4% -2,6% 10,1% 3,7% -4,3% -3,0% 14,0%
ĐURO ĐAKOVIĆ HOLDING d.d. DDJH 371.192 377.633 554.304 -65.652 -25.769 16.509 -96.149 -59.616 -19.863
Godišnja promjena -37,2% 1,7% 46,8% - -60,7% -164,1% -19,3% -38,0% -66,7%
PETROKEMIJA d.d. PTKM 2.201.491 2.517.890 1.853.436 -310.986 54.218 33.927 -462.686 -93.343 -87.857
Godišnja promjena -12,6% 14,4% -26,4% 53,4% - -37,4% 40,4% - -
AD PLASTIK DD ADPL 869.553 1.007.102 922.139 55.429 122.375 132.951 4.930 44.277 48.127
Godišnja promjena 6,4% 15,8% -8,4% -22,6% 120,8% 8,6% -82,2% 798,1% 8,7%
TURIZAM 4,8% 18,5% 13,6% 6,5% 27,1% -0,3% -22,4% 64,7% 59,4%
ARENATURIST DD ARNT 314.699 362.483 435.871 66.756 107.292 -23.174 -9.174 18.868 -114.256
Godišnja promjena 6,2% 15,2% 20,2% -10,6% 60,7% - - - -
MAISTRA d.d. MAIS 744.714 898.003 983.705 296.410 309.074 329.459 98.688 109.210 143.798
Godišnja promjena 7,8% 20,6% 9,5% 14,8% 4,3% 6,6% 30,6% 10,7% 31,7%
VALAMAR RIVIERA d.d. RIVP 1.074.224 1.268.725 1.454.868 282.850 404.479 511.893 52.162 105.253 342.314
Aktiva, HRK 000 Poslovni prihod, HRK 000 Neto dobit, HRK 000
BANKE -2,9% 6,6% 0,3% 0,2% -1,9% 11,3% 51,9% - -
ZAGREBAČKA BANKA d.d. ZABA 120.114.706 128.003.279 128.327.788 5.145.523 5.046.712 5.618.823 1.051.283 -150.260 1.686.124
Godišnja promjena -2,9% 6,6% 0,3% 0,2% -1,9% 11,3% 51,9% - -
Izvor: Zagrebačka burza, Izdavatelji, Analize Zagrebačke banke
7.12.2018. Korporativne analize
Dnevni pregled dioničkog tržišta
Zagrebačka banka d.d. UniCredit Group 12 Izjava odricanja od odgovornosti je na kraju dokumenta.
Izjava odricanja od odgovornosti Navedene informacije su dane u svrhu općeg informiranja, te ne mogu biti zamjena za neovisan financijski savjet niti se njihovim objavljivanjem stvara bilo kakva obveza za Zagrebačku banku.
Zagrebačka banka d.d. ne prihvaca odgovornost za bilo kakvu štetu nastalu uporabom informacija i cijena iz ovog materijala, niti jamči za njihovu cjelovitost i točnost. Zabranjeno je daljnje distribuiranje i umnožavanje ovog materijala ili nekih njegovih dijelova bez prethodnog pisanog pristanka Zagrebačke banke d.d.
Kratice YTD (%), eng. Year to Date – promjena u odnosu na kraj godine
Ø Količ. - prosječna količina
( - ) - nije primjenjivo
( * ) - prilagođeno za jednokratne efekte
( ** ) - nije dostupno
bp – eng. Basis point; Bazni poen
v.p. - vrijednosni papir
P/E – eng. Price Earning ratio; Odnos cijene i zarade po dionici
P/B – eng. Price Book ratio; Odnos cijene i knjigovodstvene vrijednosti po dionici
P/S – eng. Price Sales ratio; Odnos cijene i prodaje po dionici
EV – eng. Enterprise value; Vrijednost poduzeća
EV/Sales – eng. Enterprise value to Sales ratio; Odnos vrijednosti poduzeća s prodajom poduzeća
EBITDA – eng. Earnings before Interest, Taxes, Depreciation and Amortization; Zarada prije amortizacije, kamata i poreza
EV/EBITDA – eng. Enterprise value to EBITDA ratio; Odnos vrijednosti poduzeća i zarade prije amortizacije, kamata i poreza
12TM – eng. 12 Trailing months; Poslijednjih 12 mjeseci
Napomene uz izračune Tabela: CROBEX: PREGLED TRŽIŠNOG VREDNOVANJA:
*CROBEX Tržišna kapitalizacija (Mcap) - Zadnja cijena pomnožena s ukupnim brojem izdanih dionica pojedinog vrijednosnog papira umanjen za trezorske dionice
Tržišna kapitalizacija indeksa – Ukupna tržišna kapitalizacija svih vrijednosnih papira u indeksu
P/E – zadnja cijena podijeljena s godišnjom zaradom po dionici. Zarada po dionici izračunava se dijeljenjem godišnje neto dobiti poslije manjinskih interesa ostvarenom u poslijednjih 12 mjeseci s prosječnim brojem dionica.
P/E indeksa: Ukupna tržišna kapitalizacija svih vrijednosnih papira u indeksu podijeljenja s ukupom neto dobiti koja pripada pojedinom v.p.
P/B – zadnja cijena podijeljena s knjigovodstvenom vrijednosti po dionici. Knjigovodstvena vrijednost po dionici izračunata je dijeljenjem ukupnog kapitala i rezervi (bez manjinskog intersa) temeljem poslijednjeg financijskog izvješća s ukupnim brojem dionica umanjenim za trezorske.
P/B indeksa - Ukupna tržišna kapitalizacija svih vrijednosnih papira u indeksu podijeljenja s ukupim kapitalom i rezervama koje pripada pojedinom v.p.
P/S – zadnja cijena podijeljenja s godišnjom prodajom po dionici. Prodaja po dionici izračunata je dijeljenjem ukupne godišnje prodaje ostvarene u poslijednjih 12 mjeseci s prosječnim brojem dionica. Za banke je umjesto prodaje korišten ukupni poslovni prihod.
P/S indeksa - Ukupna tržišna kapitalizacija svih vrijednosnih papira u indeksu podijeljenja s ukupom prodajom koja pripada pojedinom v.p.
EV – Enterprise value; Vrijednost poduzeća izračunata je zbrajanjem ukupne tržišne kapitalizacije svih emisija dionica (redovne, povlaštene), neto duga te manjinskog interesa pojedinog izdavatelja. Neto dug izračunat je zbrajanjem ukupnog kratkoročnog i dugoročnog financijskog duga te oduzimanjem novca i novčanih ekvivalenata i dugoročne financijske imovine temeljem zadnje dostupnog financijskog izvješća.
EV/Sales – Odnos vrijednosti poduzeća i godišnje prodaje prodaje poduzeća ostvarene u poslijednjih 12 mjeseci.
EV/Sales indeksa – Ukupna vrijednost svih izdavatelja u indeksu (bez banaka) podijeljenja s ukupnom prodajom tih izdavatelja
EV/EBITDA - Odnos vrijednosti poduzeća i godišnje zarade prije amortizacije, kamata i poreza ostvarene u poslijednjih 12 mjeseci.
EV/EBITDA indeksa – Ukupna vrijednost poduzeća svih izdavatelja (osim banaka) podijeljena s ukupnom zaradom prije amortizacije, kamata i poreza.
Prinos od dividende – Dividenda po dionici u zadnjih 12 mjeseci podijeljena s zadnjom cijenom.
Prinos od dividende indeksa – Ukupno isplaćena dividenda podijeljena s ukupnom tržišnom kapitalizacijom.
Prosječan broj dionica – Prosjek stanja ukupnog broja dionice umanjenog za trezorske dionice za zadnja četiri tromjesečja.
Tabela: SEKTORSKI PREGLED TRŽIŠNOG VREDNOVANJA
Vrijednosti navedene za pojedini sektor kao grupu odnose se na sektroski median, svi ostali pokazatelji izračunati za pojedinačnog izdavatelja izračunati su na jednak način kao i u tabeli „CROBEX: PREGLED TRŽIŠNOG VREDNOVANJA“
Napomene uz pregled vijesti Vijesti su klasifcirane s obzirom na izvor vijesti. Izvor vijesti klasificiramo kao provjereni ili neprovjereni. Neprovjernim vijestima smatramo one materijalne vijesti koje sam izdavatelj nije objavio putem Zagrebačke burze.
7.12.2018. Korporativne analize
Dnevni pregled dioničkog tržišta
Zagrebačka banka d.d. UniCredit Group 13 Izjava odricanja od odgovornosti je na kraju dokumenta.
Zagrebačka banka d.d. Korporativne analize Savska cesta 60 10 000 Zagreb
Hrvatska
Zagrebačka banka d.d. Financijska tržišta, Brokerski poslovi Savska cesta 62 10 000 Zagreb
Hrvatska
Korporativne analize Brokerski poslovi
Ivana Blašković, direktorica korporativnih analiza, +385 1 6104 939 e-mail: [email protected]
Silvije Jakolić, direktor brokerskih poslova, +385 1 4801 717 e-mail: [email protected]
Korporativne analize Korporativne analize
Ivana Blašković
+385 1 6104 939
Luka Grgić
+385 1 6104 938
Vinko Jurić
+385 1 4801 607
Makroekonomske analize i prognoze
Hrvoje Dolenec
+385 1 6006 678
Nenad Golac
+385 1 6104 719
Mladen Smiljanić
+385 1 6006 673
Darko Vukić
+385 1 6006 681
Brokerski poslovi +385 1 4801 544
Krešo Muhek
+385 1 4801 544
Krešimir Čulo
+385 1 4801 755
+385 1 4801 766
Filip Bašljan
+385 1 4801 755
+385 1 4801 766
Adresa publikacije
Zagrebačka banka d.d. Korporativne analize
Savska cesta 60 10 000 Zagreb Hrvatska
Bloomberg ZABA
Internet www.zaba.hr