1 

 

 

Follow us: https:// fairbrum.wordpress.com 

Twitter:@fairbrum Facebook: www.facebook.com/fairbrum 

Personal Loan Data in Birmingham 

For more information contact:   Richard Browne – Partnership Manager Birmingham City Council  richard.browne@birmingham.gov.uk  Background  In December major lenders in the UK published details of borrowing to individuals and businesses at a local 

level for the first time.  This voluntary move by select institutions provides details of more than £1 trillion of 

lending  across  Britain  comprised  of  residential  mortgage  balances,  loans  to  small  and  medium‐sized 

enterprises (SMEs) and unsecured loans to personal customers. 

The industry‐wide data has been compiled jointly by the British Bankers’ Association (BBA) and the Council 

for Mortgage Lenders (CML). 

This briefing note will focus on the “personal  loan” data and outline what the  level of borrowing  is across 

Birmingham. 

The Data 

The data set features only a select number of  lenders.   Participating  lenders  in the personal  loan datasets 

are:  Barclays,  Lloyds  Banking  Group,  HSBC,  RBS,  Santander  UK,  Clydesdale  &  Yorkshire  Banks  and 

Nationwide Building Society.  Obviously there are a great deal of other lenders within the market, however 

the  institutions above account  for about 60 per  cent of bank  lending  to SMEs, 73 per  cent of mortgage 

lending and 60 per cent of unsecured personal loan markets in Britain.  

Individual institutions have released their own data, with the BBA and CML providing aggregated totals.   

Data has been released at a postcode sector  level, and show a simple total amount outstanding balances 

that have been advanced to, and drawn down by, borrowers (explanation of postcode sectors  is outlined 

below)  as  of  the  end  of  June  2013.      Personal  loan  figures  are  based  on  Bank  of  England  reporting 

classifications, and  reflect unsecured borrowing by  individuals and households.   The data does not show 

the number of loans. 

As already stated this information is only a snapshot of the whole picture of personal lending.  The figures 

for participating  lenders  represent under 30% of  the  total national unsecured  credit market and around 

60% of all personal loans.  There is a need to be careful when interpreting local level information as it will 

not necessary truly representative of the picture of unsecured credit as a whole.  Indeed in Birmingham our 

diverse population may mean that there are higher proportions of residents who use alternate providers. 

2 

 

What is a postcode sector and how do they relate to Birmingham? 

A postcode has two parts, an Outward and Inward code, separated by a space 

A postcode operates at four levels – Area, District, Sector and Unit.  There are 9,000 postcode sectors in the 

UK.  The diagram below shows how the B4 7DG postcode relates to these different levels. 

Area  District   Sector    Unit 

 

 B    4    7   DG 

 To  ensure  customer  confidentiality,  data  is  sometimes  not  disclosed  such  as  where  fewer  than  10 

borrowers exist  in the sector or where borrowing  is highly concentrated  in a small number of the  largest 

borrowers in the sector. In addition individual lenders are not obliged to publish borrowing at sector level if 

they hold less than 10 per cent of SME borrowing, 3 per cent of mortgages or 3 per cent of personal loans 

in a sector.  Although when applied to the aggregate dataset, the total value of borrowing that needs to be 

redacted is relatively small (less than 0.5 per cent of personal loans). 

Postcodes are not uniform and the population and geographical size of postcode sectors vary greatly. They 

are also not conterminous with other boundaries such as local authorities, wards and constituencies. 

For  example  the  postcode  area  for  “Birmingham”  (228  sectors)  is much  larger  than  the  local  authority 

boundary area for Birmingham City Council,  incorporating areas such as Bromsgrove, Redditch, Tamworth 

and parts of Solihull (shown below left). Where the published data summarises “Birmingham” it is for this 

area and not the local authority boundary.  However to make this data more meaningful for local decision 

makers, this briefing looks at only those postcode sectors which relate to the Birmingham boundary (below 

right – 126 sectors). 

3 

 

Postcode 

Sector

Loan per 

Adult 

population

B5 5 £125.39

B15  1 £167.23

B12  0 £211.45

B29  6 £246.39

B19  3 £267.22

B1 1 £269.45

B18  4 £277.68

B29  7 £292.87

B15  2 £300.83

B12  8 £319.29

Postcode 

Sector

Loan per 

Adult 

population

B76  2 877.75£      

B45  9 861.87£      

B31  5 804.80£      

B30  3 804.54£      

B31  1 771.56£      

B44  8 749.00£      

B32  4 747.48£      

B38  8 743.79£      

B32  3 739.29£      

B42  2 738.96£      

What does the Birmingham data tell us?

 

Number of 

Postcode Sectors

Total Population 

(Census 2011)

Total Population 

18+ Census

Total Unsecured 

Personal Loans

Average per 

capita

Average per 

Adult (18+)

England 

Average 

per capita

England 

Average per 

Adult (18+)

126 1,122,074 838,352 462,956,113£        412.59£             552.22£              £      488.51   £          621.40  

Totalling the outstanding loans in the126 postcode sectors aligned to Birmingham City boundary indicates 

that  there  is  £462,956,113  still  outstanding  (the  figure  for  the  “Birmingham”  postcode  area  is 

£852,449,764).   While the absence of data showing the number of loans in each postcode sector makes it 

impossible to get a true reflection of the average  loan  in each area; by using census data,  it  is possible to 

get a better comparison of areas by looking at the value of loans per capita (both total population and that 

of adults).  As the table above indicates the average per capita for both total population and adults only is 

less than the England average. 

The postcode  sectors with  the  largest population will usually have  the highest  levels of personal  loans. 

However, using per capita information the table and maps below shows those 2011 Census it is possible to 

show the postcode sectors with the highest level of personal loans on a per capita basis.  The areas where 

the  lowest  loans per adult were  recorded where a mixture of  inner city areas, sectors with high student 

residents, and more deprived areas.  These are areas are outlined in detail in the appendix. 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Highest loan levels   Lowest Loan Levels 

4 

 

Mapping personal loan data 

The following pages show the personal loan data across Birmingham in a number of ways.  All maps seem 

to indicate that there is lower level of lending in inner city areas of Birmingham, both in terms of volume of 

outstanding  loans and  loans per capita.   However without the number of  individual transactions or  loans, 

itis difficult to draw completely accurate conclusions from this information. 

The maps display the information in the following ways: 

MAP 1: Value of Personal Lending Loans – This map just looks at the raw aggregated value of outstanding 

loans in each postcode sector. 

MAP 2: Value of Personal Loans per Capita – This map uses the Census 2011 population estimates for each 

postcode sector to provide a rate of lending per person in the sector. 

MAP 3: Value of Personal Loans per Adult – This map uses the Census 2011 population estimates for each 

postcode sector to provide a rate of lending per adult in the sector. 

MAP 4: Average Loan vs England Average – this compares the personal loans per capita calculated above 

with the England average  per capita amount (Note this vs England average NOT UK average) 

MAP 5: Average Loan vs England Average (Adults) – this compares the personal loans per capita calculated 

above with the England average per adult amount (Note this vs England average NOT UK average)

5 

 

6 

 

7 

 

8 

 

9 

 

 

10 

 

Lending versus Deprivation 

One interesting piece of analysis that can be undertaken with this data is to see if there is any correlation between lending and levels of deprivation in local areas.    There are a number of ways of measuring deprivation.   

1. One of the most established  is to use the Indices of Deprivation published by the Department for Communities and  Local Government  (most  recently  in 2010) which attempt  to measure a broad concept  of  ‘multiple  deprivation’,  made  up  of  several  distinct  dimensions,  or  domains,  of deprivation.  The Index of Multiple Deprivation 2010 can be used to rank every Lower Super Output Area1  in England according to their relative  level of deprivation. Each LSOA  in the country  is given an IMD “score” which is relative to the national position.  Each LSOA is also “ranked” on its position out of the other 32,000+ LSOAs in the country.    

2. Another way  is  to  use  the  Census  2011  “Households  by  deprivation  dimensions”  dataset.  This dataset provides 2011 estimates that classify households in England and Wales by four dimensions of  deprivation:  Employment,  Education,  Health  and  disability,  and  Household  overcrowding.  A household  is  classified  as  being  deprived  in  none,  or  one  to  four  of  these  dimensions  in  any combination. 

 

These datasets have been mapped below.   The  IMD maps shows those LSOA  in Birmingham which are  in the  top 1%, 3%, 5% 10% areas nationally.   The Census map shows  the proportion of households  in each postcode sector which hare deprived in AT LEAST two of the dimensions above.  

The maps are shown below against the lending per adults maps shown earlier. As mentioned it appears on the surface there is some correlation between deprived areas and areas of lower lending.  However this is not conclusive. 

 

                                                            1 Super Output Areas (SOAs) are a geography designed for the collection and publication of small area statistics.  They typically have a population of around 1,500 people.

11 

 

 

 

 

12 

 

To try and get a more definitive view on whether there is correlation, the charts below plot the deprivation 

of each postcode  sector  (as defined by  the census) against  the  lending per adult  in each  sector.   As  the 

charts  indicate  there  is a  small  level of correlation  (especially with  the proportion of households with at 

least 1 domain) although these correlations are not really statistically significant. 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Summary 

This data does help establish a picture of  lending practices within Birmingham, and on  the surface  there 

does seem to be some geographical disparity  in  lending. However, while this new data  is welcomed,  it  is 

many ways  limited.    It would  be  helpful  additional  datasets  an  data  attributes  such  as  released  by  the 

United State Federal Reserve in their data set (HDMA).   Additional information could include: the number 

of  transactions;  the  applicants  ethnicity;  the  individual  loan  amounts;  the  number  of  loan  denials  and 

perhaps markers on  the amount of  interest people are paying.       This will  increase  the ability  to  look at 

ethnic and geographic disparities in lending. 

13 

 

Appendix 1 – Areas of Zero lending or data not available  

 

 

14 

 

Appendix 2 ‐ Locations of lowest loans per adult lending 

 

Postcode Sector: B5 5 £125.40 per adult. 

This area covers parts of the city centre, 

including Digbeth, the Bullring and parts of 

Deritend. 

 

 

 

 

 

 

 Postcode Sector: B15 1 £167.23 per adult. 

This area covers parts of theare around 5 ways island 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Postcode Sector: B12 0  £211.45 per adult. 

This area covers Highgate and parts of DIgbeth 

 

 

 

15 

 

 

 

 

Postcode Sectors: B29 6  £246.39 per 

adult and B29 7 £292.87 per adult 

This area covers predomoniatley student 

areas of Selly Oak and Selly Park. 

 

 

 

 

 

 

 

Postcode Sector: B19 3  £267.21 per adult  

Mostly industrial area of Newtown and 

Hockley 

 

 

 

 

 

 

 

Postcode Sector: B1 1  £269.45 per adult  

City Centre area around Holloway Head 

 

 

16 

 

 

 

Postcode Sector: B18 4  £277.68 per adult 

Area covering Winson Green area  

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Postcode Sector: 15 2   £300.83 per adult 

Large sector covering University of Bimringham’s campuses, 

the Queen Elizabth hospital and more affluent areas of 

Edgbaston. 

 

 

 

 

Postcode Sector : B12 8 £319.29 per adult 

Sector covering Balsall Heath