APIMEC – São Paulo

3T08

Março de 2008

Marcos Haaland Marcos Haaland –– CEO e RICEO e RI

TLM-STR-xxxxxxxx 2

Considerações Futuras

Esta apresentação contém considerações futuras referentes às perspectivas do negócio, estimativas de resultados operacionais e financeiros, e às perspectivas de crescimento da NUTRIPLANT. Estas são apenas projeções e, como tal, baseiam-se exclusivamente nas expectativas da administração da NUTRIPLANT em relação ao futuro do negócio e seu contínuo acesso a capitais para financiar o plano de negócios da Companhia. Tais considerações futuras dependem, substancialmente, de mudanças nas condições de mercado, regras governamentais, pressões da concorrência, do desempenho do setor e da economia brasileira, entre outros fatores, além dos riscos apresentados nos documentos de divulgação arquivados pela NUTRIPLANT e estão, portanto, sujeitas a mudança sem aviso prévio.

Esta apresentação não deve, em qualquer circunstância, ser considerada uma recomendação de compra das ações. Ao decidir por adquirir as ações, potenciais investidores deverão realizar sua própria análise e avaliação da condição financeira da Companhia, de seus ativos e dos riscos decorrentes do investimento nas Ações.

Seção 1: Visão Geral

Seção 2: Micronutrientes

Seção 3: A Nutriplant

Seção 4: Agronegócio e crescimento

Seção 5: Resultados 3T08

Seção 6: Perspectivas

TLM-STR-xxxxxxxx 4

Desenvolvimento da Nutriplant

Histórico

Fundação da Nutriplant: joint-venture entre Ferro

Corporation e Frit Industries

Frit adquire 100% da Nutriplant

Ampliação do portfólio: foliares, nutrição animal

e industrial

Lançamento produtos fisiológicos, de alta tecnologia

e performance

Aquisição da Nutriplant por investidores

estratégicos

2001 20041993 1998198619801970

Introdução dos micronutrientes no país pela americana Frit, fundadora da

Nutriplant

FRITTED TRACE ELEMENTS

2008

A empresa

▲ Pioneira no segmento de especialidade em nutrição de plantas no Brasil

▲ Marcas reconhecidas e credibilidade em performance de produtos: FTE é sinônimo de micronutriente

▲ Time de primeira linha, com histórico de sucesso no setor e altamente motivado

▲ Governança e transparência

TLM-STR-xxxxxxxx 5

O negócio

O mercado

Sumário executivo

▲Especialidades em nutrição de plantas e animais

▲Proposta de valor: expandir os parâmetros atuais da produtividade agrícola, incrementando a renda do produtor rural

▲Produtos diferenciados por tecnologia e serviços

▲Mudança de paradigma: evolução de desejável para imprescindível

▲Mercado potencial: R$ 3,1 bilhões

▲CAGR 1990-2007: 16% (micronutrientes de solo)

▲CAGR 2007-2012: 20% (previsão Nutriplant)

▲Margens EBIT médias do segmento: 23% (Serasa)

▲Oferta fragmentada: oportunidade para consolidação

▲Barreiras limitam novos entrantes e crescimento das empresas concorrentes

TLM-STR-xxxxxxxx 6

Composição Acionária

Estrutura societária da empresa em 31.12.2007 Estrutura societária da empresa após IPO

39,9%

Tripto

Nutriplant

Outros Tripto

Nutriplant

Outros Float

4,3%55,8%92,9% 7,1%

Família Pansa

Família Pansa

Seção 1: Sumário

Seção 2: Micronutrientes

Seção 3: A Nutriplant

Seção 4: Agronegócio e crescimento

Seção 5: Resultados 3T08

Seção 6: Perspectivas

TLM-STR-xxxxxxxx 8

Cadeia de micronutrientes para nutrição animal e agrícola

Mercado de micronutrientes para agricultura (R$ MM)

Cadeia de micronutrientes para agricultura

Fonte: Análise Nutriplant; (e) Estimativas Nutriplant, (p) Projeções Nutriplant

2007: penetração de 25%(e) 2016: penetração de 67%(p)

Fonte: Análise NutriplantFonte: Análise Nutriplant

MineraçãoTransfor-

maçãoMicro-

nutrientes

• Zinco• Cobre• Manganês• Boro• Molibdênio• Cobalto

Outros Insumos

MisturadorasNPK

Distribuidor/Revenda

AGRICULTURA

NUTRIÇÃO ANIMAL

Fábrica Ração

Premix/Sal Mineral

R$ 800 Milhões

R$ 250 Milhões

PRODUTOR

RURAL

Micronutrientes

Solo

Foliar

Tratamento de Sementes

Misturadoras NPK

Distribuidor / Revenda Agrop.

Foliar Solo

A cadeia de micronutrientes nas áreas de nutrição agrícola e animal representa hoje um mercado de R$ 1 bilhão, mas com um potencial três vezes maior

PRODUTOR

RURAL

520

1,500280

3,100

1,600

800

Mercado efetivo Mercado potencial

1,3002,200

1,500

4,700

2,5002,800

Mercado efetivo Mercado potencial

Foliar Solo

163

127164

50

70

90

110

130

150

170

190

1998 1999 2000 2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007*

0

100

200

300

400

500Micronutrientes de soloFertilizantes (NPK)

Área plantadaProdução de grãos

Produção de grãos, micro de solo, NPK, e área plantada

Fonte: ANDA, MAPA, Yamada, Potafós * 2007 Projeção

Base 100 = 1998 CAGR 1998-200713.8%6.3%3.0%6.4%

Seção 1: Sumário

Seção 2: Micronutrientes

Seção 3: A Nutriplant

Seção 4: Agronegócio e crescimento

Seção 5: Resultados 3T08

Seção 6: Perspectivas

TLM-STR-xxxxxxxx 10

Produtos para aplicação no solo, através da mistura com NPK

▲ Mecado fragmentado

▲ Direcionado ao produtor rural

▲ Marcas posicionadas em diferentes segmentos

▲ Portolio abrangente cobrindo as necessidades do produtor

▲ Foco em distribuição, prestação de serviço e desempenho

Produtos para aplicação foliar e tratamento de sementes, aplicados diretamente às plantas

Mercadoconcentrado

Mercadofragmentado

▲ Direcionado ao produtor rural

▲ Marcas posicionadas em diferentes segmentos

▲ Portfólio abrangente cobrindo as necessidades do produtor

▲ Foco em distribuição, prestação de serviço e desempenho

▲ Venda prioritária para empresas de NPK

▲ Preços de venda variáveis em função da cotação das commodities metálicas

▲ Foco em escala e liderança de custo

A Nutriplant cobre todas as necessidades de nutrição agrícola, segmentando seu portfólio em diferentes mercados

TLM-STR-xxxxxxxx 11

Diferença competitiva

▲ Empresa pioneira e com marcas reconhecidas

▲ Abrangência nacional, com distribuição capilarizada

– 12 supervisores de vendas atendendo as principais regiões agrícolas

– 110 revendas regionais exclusivas– 32 representantes comerciais independentes

▲ Mais abrangente portfólio de produtos com oferta para todas as culturas

– Diversificada em micronutrientes de solo e foliar

– Tradição em pesquisa e desenvolvimento de novos produtos

– Reputação de inovação

Distribuição cobre as principais áreas agrícolasDiferenciais competitivos da Nutriplant

Regiões cobertas pela distribuição da NutriplantRegiões sem cobertura

Crescimento sustentado

Fonte: Nutriplant

Seção 1: Sumário

Seção 2: Micronutrientes

Seção 3: A Nutriplant

Seção 4: Agronegócio e crescimento

Seção 5: Resultados 3T08

Seção 6: Perspectivas

TLM-STR-xxxxxxxx 13

O Brasil está hoje posicionado como um grande produtor e fornecedor de produtos agrícolas para o mundo, com um potencial inigualável

-

20

40

60

80

100

1990 1992 1994 1996 1998 2000 2002 2004 2006 2008 2010 2012 2014 2016

Outros

America do sul (outros)

Brasil

Argentina

Estados Unidos

5%

16%

20%

25%

35%

57%

95%

95%

84%

83%

80%

75%

65%

43%

5%

17%

Milho

Algodão

Bovinos

Frango

Açúcar

Soja

Café

Suco de laranja

Participação do Brasil na produção mundialOutros países

7%

25%

31%

38%

40%

84%

96%

93%

75%

72%

69%

62%

60%

16%

4%

28%

Milho

Algodão

Bovinos

Café

Soja

Açúcar

Frango

Suco de laranja

Participação do Brasil no comércio mundialOutros países

45

169

116

132

188

66

71

76

138

176

220

269

394

27

96

Argentina

Canada

India

China

Europa

Russia

Estados Unidos

Brasil

Área utilizada para agricultura e pecuária

Área disponível para agricultura e pecuária

Fonte: USDA Fonte: USDA

Fonte: USDA Fonte: FAO

Participação do Brasil na produção mundial

Participação do Brasil no comércio mundial Previsão das exportações de soja (MM ton)

Área utilizada para agricultura e pecuária (MM ha)

CAGR 2006-2016: 3,6%

62

Ranking

1

1

2

2

1

3

4

5

Ranking

1

1

1

1

2

1

4

5

TLM-STR-xxxxxxxx 14

O crescimento do mercado de micronutrientes está associado ao crescimento da área plantada, aumento da tecnologia empregada e a renda do produtor

Incremento da renda do agricultor

Incremento da renda do agricultor

Crescimento da área

plantada

Crescimento da área

plantada

Maior uso de Tecnologia

Agrícola

Maior uso de Tecnologia

Agrícola

0

2

4

6

8

1980 1985 1990 1995 2000 2005 2010 2015

Milho Trigo Soja

Fonte: USDA

Fonte:Projeções NutriplantFonte:Projeções Nutriplant

Preços das principais commodities agrícolas

Penetração de micros de solo atual, projetado e potencial Penetração de foliares atual, projetado e potencial

Geradores de crescimento de micronutrientes

USD/bushel

14 7536

Kg de micro de solo por ton de NPK

AtualProjetado

Potencial

9 3018

R$ de foliares consumidos por ha.

Atual

Projetado

Potencial

19%

48%

100%

29%

60%

100%

TLM-STR-xxxxxxxx 15

O uso de micronutrientes na nutrição agrícola comprovadamente melhora a produtividade das principais culturas no Brasil

Fonte: (1) Revista Brasileira de Ciência do Solo, Campinas, v. 20, p.271-275; (2) USP/ESALQ, Depto. Nutrição Vegetal

Incremento da produção de soja com uso

de Green Top Mangan 10 (2)

(dados por hectare)

2.3 t/ha

3.8 t/ha

1.4 t/ha

0 g/ha 600 g/ha

Green Top Mangan 10

Receita adicional: R$ 930

Custo adicional: R$ 7

Incremento da produção de algodão

com uso de FTE Borogran (1)

(dados por hectare)

4.4 t/ha

5.0 t/ha

0.6 t/ha

0 g/ha 1500 g/ha

FTE Borogran 10

Receita adicional: R$ 620

Custo adicional: R$ 10

TLM-STR-xxxxxxxx 16

Busca de ganhos de produtividade

O aumento da penetração do uso de micronutrientes é devido a dois principais fatores: novas áreas com solos pobres e busca por ganhos de produtividade

▲ Com o aumento de preço e limitação de terras disponíveis em algumas regiões, haverá uma grande busca por produtividade

▲ Os produtores profissionais serão as grandes referências para difusão de tecnologia

▲ Culturas não tradicionais no uso de micronutrientes, como cana de açúcar e reflorestamento, buscarão ganhos de produção

▲ Novos produtos e nutrientes serão introduzidos no mercado:– Produtos orgânicos - Ácidos húmicos

– Promotores de crescimento - Níquel

– Aminoácidos - Extratos de algas

▲ A expansão agrícola se dará em áreas de baixa fertilidade, principalmente na região do cerrado

▲ Essas áreas exigem nutrição adicional para as plantas

▲ A expansão será liderada por produtores profissionais, já familiarizados com os benefícios dos micronutrientes

Expansão em áreas de baixa fertilidade

Norte

Sul

Nordeste

Sudeste

Centro-Oeste

TLM-STR-xxxxxxxx 17

O crescimento da penetração do uso de micronutrientes, associado a um crescimento da área plantada, levará o mercado a crescer 20% a.a. até 2012

0.3 0.3 0.4 0.5 0.6 0.8 0.90.4 0.50.7

0.80.9

1.01.0

0.70.8

1.01.3

1.51.7

2.0

2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012

Foliar

Solo

Projeção das vendas de micronutrientes, incluindo foliares e solo (R$ Bilhões)

Projeção da penetração dos micronutrientes de solo (kg por toneladas de NPK))

Fonte: Análise Nutriplant, Anda, Yamada, Potafós – Março 2004

Fonte: Análise Nutriplant, Anda, Yamada, Potafós

CAGR = 20%

11 15 15 16 17 19 15 14 14 18 22 26 32 368

11%15%

20% 19% 21% 22% 25%20% 19% 19%

23%29%

35%42%

48%

1998 1999 2000 2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012

Projeção do consumo de micro de solo (kg/ton de NPK)

Consumo histórico de micro de solo (kg/ton de NPK)

Taxa de penetração (%, supondo potencial de 75 kg/t de NPK)

CAGR = 7,3%

CAGR = 20,8%

Seção 1: Sumário

Seção 2: Micronutrientes

Seção 3: A Nutriplant

Seção 4: Agronegócio e crescimento

Seção 5: Resultados 3T08

Seção 6: Perspectivas

TLM-STR-xxxxxxxx

Exercício Social

Nosso exercício social vai de 01 de abril até 31 de março.

Definições:3T08 = Outubro a dezembro de 20073T07 = Outubro a dezembro de 20069M08 = Abril a dezembro de 20079M07 = Abril a dezembro de 2006

TLM-STR-xxxxxxxx

Volume Comercializado em Toneladas

Aumento na participação de produtos foliares

6.222 Ton

8.157 Ton

19.785 Ton

19.609 Ton

3T08

3T07

9M08

9M07

6,4%40,5%43,1%2,9%54,9%56,5%Foliar

-4,5%59,5%56,9%-3,5%45,1%43,5%FTE

∆ %9M07 % RB

9M08 % RB∆ %3T07

% RB3T08 % RB

Composição das Receitas

TLM-STR-xxxxxxxx

43,

5%

45,

1%

59,5

%

56,

9%

40,5

%

43,1

%

54,9

%

56,

5%

3T07 3T08 9M07 9M08

FTE Foliar

Composição da Receita Bruta

A Receita Bruta de FTE no 3T08 atingiu R$4,8 milhões e no 9M08 apresentou crescimento de 27,1%, atingindo R$18,3 milhões.

A Receita Bruta de Foliares no 3T08 atingiu R$6,3 milhões e no 9M08 a Receita Bruta de Foliares apresentou crescimento de 42,0%, atingindo R$13,9 milhões.

TLM-STR-xxxxxxxx

11,4 11,1

32,1

24,1

3T07 3T08 9M07 9M08

Receita Bruta

Em milhões de reais

A Receita Bruta atinge R$11,1 milhões no 3T08 e R$32,1 milhões no 9M08, apresentando crescimento de 33,1% em relação ao ano anterior.

33,1%

TLM-STR-xxxxxxxx

Receita Líquida

10,010,2

21,9

28,8

1,6

3,10,9 0,9

3T07 3T08 9M07 9M08

Receita Líquida EBITDA

Em milhões de reais

A Receita Líquida foi de R$10,0 milhões no 3T08 e R$28,8 milhões no 9M08apresentando um crescimento de 31,6% em relação aos R$21,9 milhões realizados nos nove meses do ano anterior.

TLM-STR-xxxxxxxx

Lucro Bruto

Em milhões de reais

O Lucro Bruto foi de R$2 milhões no 3T08 e R$7,4 milhões no 9M08, apresentando crescimento de 41,2% no 9M08 comparados com ano anterior.

7,4

5,3

2,6

20,0%25,8%25,8%

24,0%

3T07 3T08 9M07 9M08

Lucro Bruto Margem LB

2,0

41,2%

TLM-STR-xxxxxxxx

1,60,9 0,9

3,1

7,2%

10,9%

8,6% 9,0%

3T07 3T08 9M07 9M08

EBITDA Margem

Ebitda com aumento da margem

Ebitda em milhões de reais

O EBITDA atingiu R$0,9 milhões no 3T08 e R$3,1 milhões no 9M08 apresentando um crescimento de 99,0% comparado aos R$1,6 milhões realizados no mesmo período do ano anterior.

A Margem de Ebitda ficou em 9% no 3T08 e em 10,9% no 9M08, ficando 3,7p.p. acima do ano anterior.

TLM-STR-xxxxxxxx

IPO

Balanço Patrimonial IPO PROFORMA

Em Milhares de Reais 31.12.07 Recursos Após

Líquidos IPO

ATIVODisponibilidades 845 19.666 20.511Circulante 16.353 16.353

Total do Circulante 17.198 19.666 36.864Realizável Longo Prazo 12.009 12.009Imobilizado 8.998 - 8.998

Total do Ativo 38.205 19.666 57.871

PASSIVO

Fornecedores 1.691 1.691Empréstimos CP 15.175 15.175Outros Contas a Pagar 2.792 2.792

Total do Circulante 19.658 - 19.658Empréstimos de LP 3.281 3.281Outras Obrigações de LP 4.388 4.388

Total do Ex. de Longo Prazo 7.669 - 7.669Patrimônio Líquido 10.878 19.666 30.544Total do Passivo 38.205 19.666 57.871

TLM-STR-xxxxxxxx

Perfil da Dívida

As dívidas de curto e longo prazo referem-se a Capital de Giro.

Em dezembro liquidamos o mútuo com partes relacionadas.

Dívida Caixa e Capitalização(em milhões de reais)

Caixa e Aplicações 0,8 0,2 0,3 20,5

Dívida de Curto Prazo 15,2 6,9 0,0 15,2Dívida de Longo Prazo 3,3 8,9 13,2 3,3Total da Dívida Bruta 18,5 15,8 13,2 18,5

Total da Dívida Líquida 17,7 15,6 12,9 -2,0

Patrimônio Líquido 10,9 11,4 1,3 30,5

Total Capitalização 29,4 27,2 14,5 49,0

ProformaApós IPO

31/12/07 30/09/07 31/12/06

Seção 1: Sumário

Seção 2: Micronutrientes

Seção 3: A Nutriplant

Seção 4: Agronegócio e crescimento

Seção 5: Resultados 3T08

Seção 6: Perspectivas

TLM-STR-xxxxxxxx 29

Barreiras de entrada e de expansão de atuais concorrentes

Barreiras limitam novos entrantes e a expansão dos atuais

Reputação

Capacidade técnica e credibilidade de produto

Distribuição

Equipe e canais capilarizados para atender o Brasil

Capacidade Financeira

Financiar produtores rurais e crescimento acelerado

Escala

Custos reduzidos por grande escala para restringir competidores

TLM-STR-xxxxxxxx 30

Múltiplas oportunidades de crescimento

Consolidação e integração vertical

Marca tradicional e estratégia agressiva de crescimento

Time experiente e forte governança

corporativa

Mercado com margens atrativas e crescimento exponencial

Estratégia de Crescimento

TLM-STR-xxxxxxxx 31

▲ Aquisições

▲ Integração vertical

▲ Sinergias de produtos

▲ Alavancagem no conhecimento do agronegócio

▲ Reconhecimento da marca

▲ Ampla rede de distribuição

▲ Diversificada oferta de produto

▲ Expertise em tecnologia agronômica

▲ Mercado em crescimento exponencial

▲ Agroenergia▲ Demanda por maior

produtividade agrícola

Pioneira em mercados de altas margens

Perspectivas de forte expansão

Múltiplas oportunidades de crescimento

Oportunidades e perspectivas

Março de 2008

Marcos Haaland Marcos Haaland –– CEO e RICEO e RI

ri@nutriplant.com.brri@nutriplant.com.br

APIMEC – São Paulo

3T08

TLM-STR-xxxxxxxx

NUTRIPLANT INDÚSTRIA E COMÉRCIO S.A.