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Fecha : 30 / 10 / 2007
FECU (Ficha Estadística Codificada Uniforme)
1. IDENTIFICACION
1.01.05.00 Razón Social
AGUAS ANDINAS S.A.
1.01.04.00 RUT Sociedad 61.808.000-5
1.00.01.10 Fecha de inicio 01 01 2007
1.00.01.20 Fecha de Término 30 09 2007
1.00.01.30 Tipo de Moneda Pesos
1.00.01.40 Tipo de Estados Financieros Consolidado
Superintendencia de Valores y Seguros 1
Fecha : 30 / 10 / 2007DECLARACION DE RESPONSABILIDAD
1.01.04.00 R.U.T. 61808000 - 5
1.01.02.00 Razón Social AGUAS ANDINAS S.A.
En sesión de directorio de fecha 24 de Octubre de 2007, las personas abajo indicadas
tomaron conocimiento y se declaran responsables respecto de la veracidad de la información
incorporada en el presente informe Trimestral,
referido al 30 de Septiembre de 2007, de acuerdo al siguiente detalle:
CONSOLIDADOFicha Estadística Codificada Uniforme (FECU) X
Notas Explicativas a los Estados Financieros X
Análisis Razonado X
Resumen de Hechos Relevantes del período X
Transcripción Informe Auditores Externos
NOMBRE CARGO RUT
JAIME ARELLANO QUINTANA DIRECTOR 6941061-8
FELIPE LARRAIN ASPILLAGA GERENTE GENERAL 6922002-9
CARLOS MLADINIC ALONSO DIRECTOR 6100558-7
ALFREDO NOMAN SERRANO PRESIDENTE DEL DIRECTORIO 21663123-4
MONICA SINGER GONZALEZ DIRECTOR 7700329-0
ARTURO VERGARA DEL RIO DIRECTOR 7524214-K
JOSE VILA BASSAS DIRECTOR 1-9
JOAQUIN VILLARINO HERRERA VICEPRESIDENTE DEL DIRECTORIO 9669100-9
Fecha: 30 de Octubre de 2007
Superintendencia de Valores y Seguros 2
Razón Social : : AGUAS ANDINAS S.A.
Rut : 61.808.000-5 Fecha : 30 / 10 / 2007
Período : 09 del 2007
Tipo de Moneda : Pesos
Tipo de Balance : Consolidado
Informe de los Auditores Externos referido a los Estados Financieros
al 30 de Septiembre de 2007
No se informa para este período
Superintendencia de Valores y Seguros 3
Razón Social : : AGUAS ANDINAS S.A.
Rut : 61.808.000-5 Fecha : 30 / 10 / 2007
Período : 09 del 2007
Tipo de Moneda : Pesos
Tipo de Balance : Consolidado
ACTIVOS
dia mes año dia mes año
30 09 2007 30 09 2006
ACTIVOS NUMERO NOTA ACTUAL ANTERIOR
5.11.00.00 TOTAL ACTIVOS CIRCULANTES 58.508.002 47.596.769
5.11.10.10 Disponible 24 197.391 412.679
5.11.10.20 Depósitos a plazo 0 0
5.11.10.30 Valores negociables (neto) 177.865 6.094.478
5.11.10.40 Deudores por venta (neto) 4 35.876.074 33.267.210
5.11.10.50 Documentos por cobrar (neto) 4 2.218.918 3.068.331
5.11.10.60 Deudores varios (neto) 4 407.919 328.652
5.11.10.70 Documentos y cuentas por cobrar empresas relacionadas 5 17.483 25.215
5.11.10.80 Existencias (neto) 1.648.055 1.404.449
5.11.10.90 Impuestos por recuperar 91.470 93.141
5.11.20.10 Gastos pagados por anticipado 533.692 422.454
5.11.20.20 Impuestos diferidos 6 1.114.073 1.076.438
5.11.20.30 Otros activos circulantes 7-8 16.225.062 1.403.722
5.11.20.40 Contratos de leasing (neto) 0 0
5.11.20.50 Activos para leasing (neto) 0 0
5.12.00.00 TOTAL ACTIVOS FIJOS 9 628.289.228 627.800.501
5.12.10.00 Terrenos 9 37.912.150 35.824.009
5.12.20.00 Construcción y obras de infraestructura 9 1.056.358.338 1.039.630.952
5.12.30.00 Maquinarias y equipos 9 122.978.091 121.773.296
5.12.40.00 Otros activos fijos 9 12.645.440 12.278.779
5.12.50.00 Mayor valor por retasación técnica del activo fijo 9 5.143.018 5.134.153
5.12.60.00 Depreciación (menos) 9 -606.747.809 -586.840.688
5.13.00.00 TOTAL OTROS ACTIVOS 120.404.991 123.978.885
5.13.10.10 Inversiones en empresas relacionadas 0 0
5.13.10.20 Inversiones en otras sociedades 0 0
5.13.10.30 Menor valor de inversiones 10 54.801.488 59.065.801
Superintendencia de Valores y Seguros 4
Razón Social : : AGUAS ANDINAS S.A.
Rut : 61.808.000-5 Fecha : 30 / 10 / 2007
Período : 09 del 2007
Tipo de Moneda : Pesos
Tipo de Balance : Consolidado
ACTIVOS
5.13.10.40 Mayor valor de inversiones (menos) 10 -1.031 -1.104
5.13.10.50 Deudores a largo plazo 4 9.027.667 9.095.186
5.13.10.60 Documentos y cuentas por cobrar empresas relacionadas largo plazo 0 0
5.13.10.65 Impuestos diferidos a largo plazo 6 2.934.122 0
5.13.10.70 Intangibles 11 55.548.279 55.317.973
5.13.10.80 Amortización (menos) 11 -16.562.474 -15.315.432
5.13.10.90 Otros 12 14.656.940 15.816.461
5.13.20.10 Contratos de leasing largo plazo (neto) 0 0
5.10.00.00 TOTAL ACTIVOS 807.202.221 799.376.155
Superintendencia de Valores y Seguros 5
Razón Social : : AGUAS ANDINAS S.A.
Rut : 61.808.000-5 Fecha : 30 / 10 / 2007
Período : 09 del 2007
Tipo de Moneda : Pesos
Tipo de Balance : Consolidado
PASIVOS
dia mes año dia mes año
30 09 2007 30 09 2006
PASIVOS NUMERO NOTA ACTUAL ANTERIOR
5.21.00.00 TOTAL PASIVOS CIRCULANTES 89.308.670 100.458.488
5.21.10.10 Obligaciones con bancos e instituciones financieras a corto plazo 0 0
5.21.10.20 Obligaciones con bancos e instituciones financieras a corto plazo - porción corto plazo 13 406.762 13.130.439
5.21.10.30 Obligaciones con el público (pagarés) 0 0
5.21.10.40 Obligaciones con el público - porción corto plazo (bonos) 15 18.067.543 15.570.891
5.21.10.50 Obligaciones largo plazo con vencimiento dentro un año 0 0
5.21.10.60 Dividendos por pagar 30.000.062 29.534.225
5.21.10.70 Cuentas por pagar 10.709.285 12.302.997
5.21.10.80 Documentos por pagar 433.026 601.116
5.21.10.90 Acreedores varios 1.349.874 1.605.389
5.21.20.10 Documentos y cuentas por pagar empresas relacionadas 5 700.343 2.875.934
5.21.20.20 Provisiones 16 17.345.913 16.728.301
5.21.20.30 Retenciones 6.001.331 5.817.416
5.21.20.40 Impuesto a la renta 1.172.265 340.354
5.21.20.50 Ingresos percibidos por adelantado 3.122.266 1.951.426
5.21.20.60 Impuestos diferidos 0 0
5.21.20.70 Otros pasivos circulantes 0 0
5.22.00.00 TOTAL PASIVOS A LARGO PLAZO 320.969.486 313.544.055
5.22.10.00 Obligaciones con bancos e instituciones financieras 14 79.066.667 59.724.370
5.22.20.00 Obligaciones con el público largo plazo (bonos) 15 191.280.664 207.751.735
5.22.30.00 Documentos por pagar largo plazo 29 39.833.541 31.787.276
5.22.40.00 Acreedores varios largo plazo 856.560 1.120.790
5.22.50.00 Documentos y cuentas por pagar empresas relacionadas largo plazo 0 0
5.22.60.00 Provisiones largo plazo 16 9.064.051 9.140.393
5.22.70.00 Impuestos diferidos a largo plazo 6 0 3.504.308
5.22.80.00 Otros pasivos a largo plazo 868.003 515.183
Superintendencia de Valores y Seguros 6
Razón Social : : AGUAS ANDINAS S.A.
Rut : 61.808.000-5 Fecha : 30 / 10 / 2007
Período : 09 del 2007
Tipo de Moneda : Pesos
Tipo de Balance : Consolidado
PASIVOS
5.23.00.00 INTERES MINORITARIO 16 11.592 1.048
5.24.00.00 TOTAL PATRIMONIO 17 396.912.473 385.372.564
5.24.10.00 Capital pagado 17 133.010.616 136.397.762
5.24.20.00 Reserva revalorización capital 17 6.783.541 3.409.944
5.24.30.00 Sobreprecio en venta de acciones propias 17 211.618.376 211.638.886
5.24.40.00 Otras reservas 17 6.731.609 0
5.24.50.00 Utilidades retenidas (sumas códigos 5.24.51.00 al 5.24.56.00). 17 38.768.331 33.925.972
5.24.51.00 Reservas futuros dividendos 17 435.553 116.621
5.24.52.00 Utilidades acumuladas 17 0 0
5.24.53.00 Pérdidas acumuladas (menos) 0 0
5.24.54.00 Utilidad (pérdida) del ejercicio 17 68.332.840 63.343.576
5.24.55.00 Dividendos provisorios (menos) -30.000.062 -29.534.225
5.24.56.00 Déficit acumulado período de desarrollo 0 0
5.20.00.00 TOTAL PASIVOS 807.202.221 799.376.155
Superintendencia de Valores y Seguros 7
Razón Social : : AGUAS ANDINAS S.A.
Rut : 61.808.000-5 Fecha : 30 / 10 / 2007
Período : 09 del 2007
Tipo de Moneda : Pesos
Tipo de Balance : Consolidado
ESTADO DE RESULTADOS
dia mes año dia mes año
30 09 2007 30 09 2006
ESTADO DE RESULTADOS NUMERO NOTA ACTUAL ANTERIOR
5.31.11.00 RESULTADO DE EXPLOTACION 88.028.111 84.063.639
5.31.11.10 MARGEN DE EXPLOTACION 109.901.518 108.175.764
5.31.11.11 Ingresos de explotación 179.366.475 176.963.314
5.31.11.12 Costos de explotación (menos) -69.464.957 -68.787.550
5.31.11.20 Gastos de administración y ventas (menos) -21.873.407 -24.112.125
5.31.12.00 RESULTADO FUERA DE EXPLOTACION -4.969.482 -7.053.027
5.31.12.10 Ingresos financieros 3.352.904 4.004.189
5.31.12.20 Utilidad inversiones empresas relacionadas 0 0
5.31.12.30 Otros ingresos fuera de la explotación 20 3.537.021 3.521.762
5.31.12.40 Pérdida inversión empresas relacionadas (menos) 0 0
5.31.12.50 Amortización menor valor de inversiones (menos) 10 -3.193.941 -3.194.251
5.31.12.60 Gastos financieros (menos) -12.792.510 -12.958.138
5.31.12.70 Otros egresos fuera de la explotación (menos) 20 -357.517 -337.362
5.31.12.80 Corrección monetaria 21 4.469.119 1.892.906
5.31.12.90 Diferencias de cambio 22 15.442 17.867
5.31.10.00 RESULTADO ANTES DE IMPUESTO A LA RENTA E ITEMES EXTRAORDINARIOS 83.058.629 77.010.612
5.31.20.00 IMPUESTO A LA RENTA 6 -14.724.815 -13.666.994
5.31.30.00 ITEMES EXTRAORDINARIOS 0 0
5.31.40.00 UTILIDAD (PERDIDA) ANTES DE INTERES MINORITARIO 68.333.814 63.343.618
5.31.50.00 INTERES MINORITORIO 18 -1.027 -96
5.31.00.00 UTILIDAD (PERDIDA) LIQUIDA 68.332.787 63.343.522
5.32.00.00 Amortización mayor valor de inversiones 10 53 54
5.30.00.00 UTILIDAD (PERDIDA) DEL EJERCICIO 68.332.840 63.343.576
Superintendencia de Valores y Seguros 8
Razón Social : : AGUAS ANDINAS S.A.
Rut : 61.808.000-5 Fecha : 30 / 10 / 2007
Período : 09 del 2007
Tipo de Moneda : Pesos
Tipo de Balance : Consolidado
ESTADO DE FLUJO EFECTIVO - DIRECTO
dia mes año dia mes año
30 09 2007 30 09 2006
ESTADO DE FLUJO EFECTIVO - DIRECTO NUMERO NOTA ACTUAL ANTERIOR
5.41.11.00 FLUJO NETO ORIGINADO POR ACTIVIDADES DE LA OPERACION 102.581.290 99.016.709
5.41.11.10 Recaudación de deudores por venta 222.257.488 217.373.131
5.41.11.20 Ingresos financieros percibidos 231.889 730.985
5.41.11.30 Dividendos y otros repartos percibidos 0 0
5.41.11.40 Otros ingresos percibidos 1.955.904 1.880.343
5.41.11.50 Pago a proveedores y personal(menos) -74.489.598 -73.757.445
5.41.11.60 Intereses pagados (menos) -8.083.858 -8.491.259
5.41.11.70 Impuesto a la renta pagado (menos) -14.407.485 -14.518.527
5.41.11.80 Otros gastos pagados (menos) -584.693 -565.144
5.41.11.90 I.V.A. y otros similares pagados (menos) -24.298.357 -23.635.375
5.41.12.00 FLUJO NETO ORIGINADO POR ACTIVIDADES DE FINANCIAMIENTO -61.821.797 -82.239.542
5.41.12.05 Colocación de acciones de pago 0 0
5.41.12.10 Obtención de préstamos 57.285.641 35.182.908
5.41.12.15 Obligaciones con el público 0 4.679.335
5.41.12.20 Préstamos documentados de empresas relacionadas 0 0
5.41.12.25 Obtención de otros préstamos de empresas relacionadas 0 0
5.41.12.30 Otras fuentes de financiamiento 24 13.806.477 12.950.078
5.41.12.35 Pago de dividendos (menos) -58.666.077 -58.050.025
5.41.12.40 Repartos de capital (menos) 0 0
5.41.12.45 Pago de préstamos (menos) -61.466.600 -56.986.252
5.41.12.50 Pago de obligaciones con el público (menos) -6.407.143 -11.430.680
5.41.12.55 Pago préstamos documentados de empresas relacionadas (menos) 0 0
5.41.12.60 Pago de otros préstamos de empresas relacionadas (menos) 0 0
5.41.12.65 Pago de gastos por emisión y colocación de acciones (menos) 0 0
5.41.12.70 Pago de gastos por emisión y colocación de obligaciones con el público (menos) 0 -376.316
5.41.12.75 Otros desembolsos por financiamiento (menos) 24 -6.374.095 -8.208.590
Superintendencia de Valores y Seguros 9
Razón Social : : AGUAS ANDINAS S.A.
Rut : 61.808.000-5 Fecha : 30 / 10 / 2007
Período : 09 del 2007
Tipo de Moneda : Pesos
Tipo de Balance : Consolidado
ESTADO DE FLUJO EFECTIVO - DIRECTO
5.41.13.00 FLUJO NETO ORIGINADO POR ACTIVIDADES DE INVERSION -26.314.419 -34.111.095
5.41.13.05 Ventas de activo fijo 1.814.893 116.301
5.41.13.10 Ventas de inversiones permanentes 0 0
5.41.13.15 Ventas de otras inversiones 0 0
5.41.13.20 Recaudación de préstamos documentados a empresas relacionadas 0 0
5.41.13.25 Recaudación de otros préstamos a empresas relacionadas 0 0
5.41.13.30 Otros ingresos de inversión 0 0
5.41.13.35 Incorporción de activos fijos (menos) -27.695.367 -33.553.266
5.41.13.40 Pago de intereses capitalizados (menos) -287.411 -649.410
5.41.13.45 Inversiones permanentes (menos) 0 -3.922
5.41.13.50 Inversiones en instrumentos financieros (menos) 0 0
5.41.13.55 Préstamos documentados a empresas relacionadas (menos) 0 0
5.41.13.60 Otros préstamos a empresas relacionadas (menos) 0 0
5.41.13.65 Otros desembolsos de inversión (menos) 24 -146.534 -20.798
5.41.10.00 FLUJO NETO TOTAL DEL PERIODO 14.445.074 -17.333.928
5.41.20.00 EFECTO DE LA INFLACION SOBRE EL EFECTIVO Y EFECTIVO EQUIVALENTE -361.127 -384.070
5.41.00.00 VARIACION NETA DEL EFECTIVO Y EFECTIVO EQUIVALENTE 14.083.947 -17.717.998
5.42.00.00 SALDO INICIAL DE EFECTIVO Y EFECTIVO EQUIVALENTE 567.102 24.225.155
5.40.00.00 SALDO FINAL DE EFECTIVO Y EFECTIVO EQUIVALENTE 24 14.651.049 6.507.157
Superintendencia de Valores y Seguros 10
Razón Social : : AGUAS ANDINAS S.A.
Rut : 61.808.000-5 Fecha : 30 / 10 / 2007
Período : 09 del 2007
Tipo de Moneda : Pesos
Tipo de Balance : Consolidado
CONCILIACION FLUJO - RESULTADO
dia mes año dia mes año
30 09 2007 30 09 2006
CONCILIACION FLUJO - RESULTADO NUMERO NOTA ACTUAL ANTERIOR
5.50.10.00 Utilidad (Pérdida) del ejercicio 17 68.332.840 63.343.576
5.50.20.00 Resultado en venta de activos -9.576 -59.975
5.50.20.10 (Utilidad) Pérdida en venta de activos fijos 18 -9.576 -59.975
5.50.20.20 Utilidad en venta de inversiones (menos) 0 0
5.50.20.30 Pérdida en venta de inversiones 0 0
5.50.20.40 (Utilidad) Pérdida en venta de otros activos 0 0
5.50.30.00 Cargos (Abonos) a resultado que no representan flujo de efectivo 27.899.012 28.955.063
5.50.30.05 Depreciación del ejercicio 9 26.402.110 26.192.779
5.50.30.10 Amortización de intangibles 11 1.705.957 1.600.104
5.50.30.15 Castigos y provisiones 1.680.611 1.341.812
5.50.30.20 Utilidad devengada en inversiones en empresas relacionadas (menos) 0 0
5.50.30.25 Pérdida devengada en inversiones en empresas relacionadas 0 0
5.50.30.30 Amortización menor valor de inversiones 10 3.193.941 3.194.251
5.50.30.35 Amortización mayor valor de inversiones 10 -53 -54
5.50.30.40 Corrección monetaria neta 21 -4.469.119 -1.892.908
5.50.30.45 Diferencia de cambio neto 22 -15.441 -17.868
5.50.30.50 Otros abonos a resultado que no representan flujo de efectivo (menos) -1.779.679 -2.759.872
5.50.30.55 Otros cargos a resultado que no representan flujo de efectivo 1.180.685 1.296.819
5.50.40.00 Variación de Activos que afectan al flujo de efectivo (aumen.)disminuc. 7.554.351 2.066.338
5.50.40.10 Deudores por venta 6.991.137 3.747.263
5.50.40.20 Existencias -129.657 -433.871
5.50.40.30 Otros activos 692.871 -1.247.054
5.50.50.00 Variación de pasivos que afectan al flujo de efectivo aumen. (disminuc.) -1.196.364 4.711.611
5.50.50.10 Cuentas por pagar relacionadas con el resultado de la explotación -6.189.023 -1.080.795
5.50.50.20 Intereses por pagar 2.676.174 3.432.927
5.50.50.30 Impuesto a la Renta por pagar (neto) 104.070 -1.118.935
Superintendencia de Valores y Seguros 11
Razón Social : : AGUAS ANDINAS S.A.
Rut : 61.808.000-5 Fecha : 30 / 10 / 2007
Período : 09 del 2007
Tipo de Moneda : Pesos
Tipo de Balance : Consolidado
CONCILIACION FLUJO - RESULTADO
5.50.50.40 Otras cuentas por pagar relacionadas con el resultado fuera de explotación 336.660 2.007.603
5.50.50.50 I.V.A. y otros similares por pagar (neto) 1.875.755 1.470.811
5.50.60.00 Utilidad (Pérdida) del interés minoritario 16 1.027 96
5.50.00.00 FLUJO NETO ORIGINADO POR ACT. DE LA OPERACIÓN 102.581.290 99.016.709
Superintendencia de Valores y Seguros 12
Razón Social : : AGUAS ANDINAS S.A.
Rut : 61.808.000-5 Fecha : 30 / 10 / 2007
Período : 09 del 2007
Tipo de Moneda : Pesos
Tipo de Balance : Consolidado
Inscripción en el Registro de Valores (nota 1)
Aguas Andinas S.A., Aguas Cordillera S.A., Aguas Los Dominicos S.A. y Aguas Manquehue S.A. se encuentran inscritas en el Registro de Valores de la Superintendencia de Valores y Seguros con los números 0346,
0975, 0389 y 0402 respectivamente. En consecuencia, estas Sociedades están bajo la fiscalización de dicha Superintendencia.
Superintendencia de Valores y Seguros 13
Razón Social : : AGUAS ANDINAS S.A.
Rut : 61.808.000-5 Fecha : 30 / 10 / 2007
Período : 09 del 2007
Tipo de Moneda : Pesos
Tipo de Balance : Consolidado
Criterios Contables Aplicados (nota 2)
a) Período contable
Los presentes estados financieros consolidados corresponden a los períodos comprendidos entre el 1 de enero y el 30 de septiembre de 2007 y 2006, respectivamente.
b) Bases de preparación
Para fines comparativos los estados financieros consolidados, han sido preparados de acuerdo con principios contables generalmente aceptados en Chile emitidos por el Colegio de Contadores de Chile A.G. y las
normas impartidas por la Superintendencia de Valores y Seguros.
En el caso que existan discrepancias entre los principios contables generalmente aceptados emitidos por el Colegio de Contadores de Chile A.G. y las normas impartidas por la Superintendencia de Valores y
Seguros, para la Sociedad primarán las normas impartidas por la Superintendencia sobre las primeras.
c) Bases de presentación
Para fines comparativos, los estados financieros al 30 de septiembre de 2006 y sus respectivas notas, se presentan actualizados extracontablemente en un 4,7%.
Dicho porcentaje corresponde a la variación del Indice de Precios al Consumidor comprendida entre los últimos doce meses, con desfase de un mes.
Para efectos comparativos algunas de las partidas de los estados financieros de 2006, han sido reclasificadas.
d) Bases de consolidación
Los estados financieros consolidados incluyen los activos, pasivos, resultados y flujos de efectivo de la Sociedad matriz y sus filiales. Las transacciones efectuadas entre las Sociedades consolidadas, han
sido eliminadas y se ha reconocido la participación de los inversionistas minoritarios, la cual se presenta como interés minoritario.
e)Corrección monetaria
Los estados financieros consolidados han sido actualizados mediante la aplicación de las normas de corrección monetaria, de acuerdo con principios contables generalmente aceptados en Chile, con el objeto de
reflejar la variación en el poder adquisitivo de la moneda en los períodos comprendidos entre el 1 de enero y 30 de septiembre de 2007 y 2006, correspondiente a un 5,1% y 2,5%, respectivamente, con desfase
Superintendencia de Valores y Seguros 14
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Rut : 61.808.000-5 Fecha : 30 / 10 / 2007
Período : 09 del 2007
Tipo de Moneda : Pesos
Tipo de Balance : Consolidado
Criterios Contables Aplicados (nota 2)
de un mes.
Además, los saldos de las cuentas de resultado fueron ajustados monetariamente para expresarlos a valores de cierre.
f) Bases de conversión
Los activos y pasivos en unidades de fomento y/o monedas extranjeras, se presentan a los respectivos valores y/o tipos de cambio vigentes al cierre de cada período, de acuerdo a las siguientes paridades:
2007 2006
$ $
Dólar Estadounidense 511,23 537,03
Unidad de Fomento 19.178,94 18.401,15
Euro 729,29 680,99
g) Valores Negociables
Los valores negociables reflejan las inversiones en cuotas de fondos mutuos efectuadas por la Sociedad, las cuales se presentan valorizadas al valor de rescate de dichas cuotas, a la fecha de cierre de los
estados financieros.
h) Existencias
Los materiales se valorizan al costo de adquisición corregido monetariamente, el cual no excede a los respectivos costos de reposición al cierre de cada período.
Existe una provisión por obsolescencia de materiales prescindibles cuya permanencia en stock supera el período de un año sin movimiento.
i) Estimación deudores incobrables
Superintendencia de Valores y Seguros 15
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Rut : 61.808.000-5 Fecha : 30 / 10 / 2007
Período : 09 del 2007
Tipo de Moneda : Pesos
Tipo de Balance : Consolidado
Criterios Contables Aplicados (nota 2)
La estimación de deudores incobrables se efectúa dependiendo de la antigüedad de las deudas, y de la recuperación histórica, según se detalla a continuación:
Para Aguas Andinas S.A., Aguas Cordillera S.A., Aguas Los Dominicos S.A. y Aguas Manquehue S.A. los clientes con deudas superiores a 8 meses se provisionan en un 100% sobre la deuda vencida.
Para Aguas Andinas S.A. y Aguas Cordillera S.A. las deudas por consumos transformados en convenio de pago, se provisionan en un 20% del saldo convenido con deudas clasificadas como "casos no sociales" y en
aquellos casos que corresponden a "casos sociales" se provisionan en un 85% del total convenido. Estas deudas en el caso de las otras filiales se provisionan en un 20% del saldo convenido.
Para las filiales Gestión y Servicios S.A., Anam S.A. y Ecoriles S.A. los clientes con deudas superiores a 120 días se provisionan en un 100% sobre la deuda vencida.
Los documentos por cobrar se provisionan en un 100% sobre la deuda vencida.
j) Activo fijo
Para la Sociedad matriz el activo fijo traspasado por la antecesora se presenta al valor de tasación determinado por consultores independientes según un estudio técnico efectuado en 1977, corregido
monetariamente. Las adquisiciones posteriores a 1977, se presentan al costo corregido monetariamente.
La filial Aguas Cordillera S.A. presenta sus cuentas específicas al costo, más el mayor o menor valor por retasación técnica, ambos corregidos monetariamente.
Las otras filiales presentan el activo fijo a costo corregido.
El activo fijo incluye las principales renovaciones y mejoras, no así los gastos por mantenciones y reparaciones menores, los cuales se cargan directamente a resultados en el ejercicio en el cual se
incurren.
Las obras en ejecución incluyen el costo de financiamiento incurrido hasta que los bienes quedan en condición de ser utilizados, de acuerdo a lo indicado en el Boletín Técnico Nº31 del Colegio de Contadores
de Chile A.G.
Adicionalmente, se incluyen dentro del costo de algunas obras las remuneraciones directas, consultorías y otros costos inherentes identificables.
Superintendencia de Valores y Seguros 16
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Tipo de Moneda : Pesos
Tipo de Balance : Consolidado
Criterios Contables Aplicados (nota 2)
k) Depreciación activo fijo
La depreciación se calcula linealmente sobre el valor libro, debidamente actualizado y de acuerdo con los años de vida útil restante asignados a los respectivos bienes.
l) Activos en Leasing
Los contratos de arriendo clasificados como leasing financieros se contabilizan de acuerdo con las normas establecidas en el Boletín Técnico Nº22 del Colegio de Contadores de Chile A.G.
Los activos en leasing se valorizan y deprecian según las mismas normas señaladas para el resto del activo fijo.
Dichos activos adquiridos mediante esta modalidad, no son jurídicamente de propiedad de la Sociedad y mientras ésta no ejerza la opción de compra, no puede disponer libremente de ellos.
m) Intangibles
Los derechos de agua, servidumbres, software y otros derechos, se presentan al costo de adquisición corregido monetariamente, neto de amortización, conforme a la normativa contenida en el Boletín Técnico
Nº55 del Colegio de Contadores de Chile A.G.
El período de amortización que se aplica a los derechos de agua, servidumbres y otros derechos, es de 40 años, contados desde la fecha de la escritura o a contar del año 1998, por cuanto se estima que
otorgarán beneficios en dichos períodos.
El período de amortización de los software, es de 4 años desde la fecha de adquisición, por cuanto se estima que otorgarán beneficios en dichos períodos.
n) Menor y mayor valor de inversiones
El Menor Valor representa el exceso pagado en relación al valor patrimonial proporcional originado en la compra de acciones de Aguas Cordillera S.A. y Aguas Los Dominicos S.A. El Mayor Valor representa el
menor pago en relación al valor patrimonial proporcional originado en la compra de acciones de Aguas Manquehue S.A. Este menor y mayor valor se amortizan en un plazo máximo de 20 años desde la fecha de
adquisición, porque se estima que éste es el plazo de recuperación de la inversión.
o) Operaciones con pacto de retroventa
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Tipo de Moneda : Pesos
Tipo de Balance : Consolidado
Criterios Contables Aplicados (nota 2)
La adquisición de títulos de compromiso de retroventa se valorizan como inversiones de renta fija y se presentan en el rubro Otros Activos Circulantes de acuerdo con la Circular Nº768 de la Superintendencia
de Valores y Seguros.
p) Obligaciones con el público (bonos)
Se presentan en este rubro las obligaciones por la colocación de bonos emitidos por la Sociedad en el mercado nacional a su valor nominal vigente, más reajustes e intereses devengados al cierre del período.
El menor valor producido en la colocación y los gastos de las emisiones de bonos, se difiere en el plazo de emisión de cada uno de ellos, de acuerdo con la Circular Nº1.370 de la Superintendencia de Valores
y Seguros.
q) Impuesto a la renta e impuestos diferidos
La Sociedad ha constituído provisión por impuesto a la renta sobre la base de la renta líquida imponible determinada según las normas establecidas en la ley de impuesto a la renta. De acuerdo a lo
establecido en el Boletín Técnico Nº60 y complementarios del Colegio de Contadores de Chile A. G., y en la Circular Nº1.466 de la Superintendencia de Valores y Seguros, la Sociedad contabiliza los efectos
por los impuestos diferidos originados por diferencias temporarias, pérdidas tributarias que implican un beneficio tributario y otros eventos que crean diferencias entre la base contable y tributaria de
activos y pasivos.
Las filiales registran estos efectos a partir del inicio del ejercicio 2000 contabilizando los impuestos diferidos originados por estas diferencias temporarias acumuladas como cuentas de activos y pasivos
con abono o cargo, respectivamente, a cuentas complementarias; estas últimas son amortizadas afectando el gasto por impuestos a la renta del período, en un plazo promedio ponderado de reverso. Estas cuentas
complementarias se presentan rebajando los correspondientes activos y pasivos por impuestos diferidos que le dieron origen.
r) Indemnización por años de servicio
La indemnización por años de servicio se regirá por lo que indica el Código del Trabajo, excepto por el monto de la indemnización acumulada en Aguas Andinas S.A., Aguas Cordillera S.A. y Aguas Los Dominicos
S.A. a julio, noviembre y diciembre de 2002 respectivamente, para los trabajadores que son parte de los contratos colectivos vigentes y a quienes, a través de su contrato individual de trabajo, se les hizo
extensivo el mismo beneficio. El monto acumulado a esa fecha se reajusta trimestralmente según la variación del índice de precios al consumidor. Asimismo, el citado contrato colectivo establece que los
trabajadores de Aguas Andinas S.A. que jubilen en la empresa, en un plazo de 120 días contados desde la fecha en que cumplan la edad legal de jubilación, continúan devengando este beneficio con posterioridad
a julio de 2002, en cambio para Aguas Cordillera S. A y Aguas Los Dominicos S.A. los citados convenios establecen que los trabajadores que jubilen en la empresa por haber cumplido la edad de jubilación,
Superintendencia de Valores y Seguros 18
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Tipo de Moneda : Pesos
Tipo de Balance : Consolidado
Criterios Contables Aplicados (nota 2)
continuarán devengando este beneficio con posterioridad a noviembre y diciembre de 2002, respectivamente hasta la fecha de jubilación.
La obligación de la Sociedad por la indemnización devengada por los trabajadores hasta julio de 2002 para Aguas Andinas S.A. y hasta noviembre y diciembre de 2002 para Aguas Cordillera S.A. y Aguas Los
Dominicos S.A., se presenta a valor corriente, y la obligación por la indemnización adicional que se estima devengarán los trabajadores que jubilen en la empresa se provisiona a valor actual, determinado de
acuerdo con el método del costo devengado del beneficio y una tasa de descuento de 4,8% anual.
Adicionalmente existen indemnizaciones pactadas en contratos individuales, los que se contabilizan a valor corriente de acuerdo a lo que éstos indiquen.
Los anticipos otorgados al personal con cargo a dicho fondo se presentan como deudores a largo plazo, ellos serán imputados en la liquidación final en forma reajustada, de acuerdo con lo estipulado en los
citados convenios.
s) Ingresos de la explotación
Los ingresos de explotación del giro de la Sociedad se contabilizan sobre la base de los consumos leídos y facturados a cada cliente, divididos en grupos de facturación mensual, valorizados de acuerdo a la
tarifa fijada por la Superintendencia de Servicios Sanitarios, cuya aplicación es de cinco años.
También se registran los consumos no facturados a la fecha de cierre, valorizados al cargo tarifario correspondiente a cada grupo de facturación.
t) Gastos de investigación y desarrollo
Los gastos por estudios de proyectos de investigación y desarrollo que no se materializan en alguna obra, se debitan directamente a resultados en el periodo. En caso contrario, forman parte del costo de la
obra correspondiente.
u) Estado de flujo de efectivo
La Sociedad considera como efectivo y efectivo equivalente, los saldos mantenidos en cuentas corrientes bancarias sin restricción, depósitos a plazo y valores negociables, cuyo rescate se hará efectivo antes
de 90 días desde la fecha de colocación y que no tienen riesgo de pérdida significativa a la fecha de rescate.
Dentro del flujo originado por actividades de la operación, se incluyen los ingresos y gastos propios del giro de la Sociedad, además de todos los ingresos y gastos que se clasifican como fuera de la
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Tipo de Moneda : Pesos
Tipo de Balance : Consolidado
Criterios Contables Aplicados (nota 2)
explotación en el estado de resultados.
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Tipo de Moneda : Pesos
Tipo de Balance : Consolidado
Criterios Contables Aplicados (nota 2)
Sociedades Incluídas en la Consolidación
RUT NOMBRE SOCIEDAD
PORCENTAJE DE PARTICIPACION
30-09-2007 30-09-2006
DIRECTO INDIRECTO TOTAL TOTAL
96.945.210-3 ECORILES S.A. 99,0385 0,9615 100,0000 100,0000
96.828.120-8 GESTION Y SERVICIOS S.A. 97,8478 2,1522 100,0000 100,0000
96.568.220-1 AGUAS LOS DOMINICOS S.A. 0,0000 99,9871 99,9871 99,9858
96.967.550-1 ANALISIS AMBIENTALES S.A. 99,0000 1,0000 100,0000 100,0000
96.809.310-K AGUAS CORDILLERA S.A. 99,9900 0,0000 99,9900 100,0000
89.221.000-4 AGUAS MANQUEHUE S.A. 0,0004 99,9996 100,0000 100,0000
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Tipo de Moneda : Pesos
Tipo de Balance : Consolidado
Cambios Contables (nota 3)
Durante el período finalizado al 30 de septiembre de 2007, no han ocurrido cambios contables que deban ser revelados.
Superintendencia de Valores y Seguros 22
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Rut : 61.808.000-5 Fecha : 30 / 10 / 2007
Período : 09 del 2007
Tipo de Moneda : Pesos
Tipo de Balance : Consolidado
Valores Negociables (nota 4)
Esta nota no contiene texto.
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Período : 09 del 2007
Tipo de Moneda : Pesos
Tipo de Balance : Consolidado
Deudores Corto y Largo Plazo (nota 5)
Los deudores por ventas, corresponden a la facturación por consumos de agua potable, servicios de alcantarillado, tratamiento de aguas servidas y otros servicios anexos con saldos clasificados en el corto
plazo y largo plazo.
El saldo de los deudores por ventas incluye una provisión de ingresos devengados al 30 de septiembre 2007 y 2006 ascendente a M$10.300.352 y $11.420.034 respectivamente, los cuales corresponden a consumos no
facturados al cierre de cada período.
Asimismo, el saldo de los deudores al 30 de septiembre 2007 se divide para Aguas Andinas S.A. en Residenciales 81,73%, Comerciales 15,63%, Industriales y otros en 2,64%. En tanto que a septiembre 2006 se
divide en Residenciales 81,15%, Comerciales 15,99%, Industriales y otros 2,86%.
Para Aguas Cordillera S.A. se divide en Residenciales 83,49%, Comerciales 16,25%, Industriales y otros en 0,26%, en tanto que a septiembre 2006 se divide en Residenciales 82,75%, Comerciales 16,93%,
Industriales y otros 0,32%.
Para Aguas Los Dominicos S.A. se divide en residenciales 90,78% y Comerciales 9,13%, Industriales y otros en 0,09%, en tanto que a septiembre 2006 se divide en Residenciales 87,66%, Comerciales 12,34%,
Industriales y otros 0,00%.
Para Aguas Manquehue S.A. se divide en residenciales 74,44%, Comerciales 24,61%, Industriales y otros en 0,95% en tanto que a septiembre 2006 se divide en Residenciales 73,00%, Comerciales 26,00%,
Industriales y otros en 1,00%.
Se han constituido provisiones que afectan la cuenta deudores y que corresponden a los siguientes tópicos:
a) Provisión deudores incobrables, la que está explicada en nota 2 i), cuyos montos provisionados ascienden a M$13.057.079 y M$13.171.740 al 30 de septiembre de 2007 y 2006 respectivamente. El cargo a
resultado por este concepto durante los períodos 2007 y 2006 asciende a M$932.859 y M$804.027, respectivamente, al 30 de septiembre de 2007 y 2006 se han castigado deudas por M$66.273 y M$68.820,
respectivamente.
b)Provisión convenios de pago, este concepto corresponde a convenios de pago de deudas, suscritos con los clientes de Aguas Andinas S.A. y Aguas Cordillera S.A., por los cuales podrán acceder a un descuento
comercial en el evento que cumplan en un 100% de lo pactado. El monto por este concepto asciende a M$3.191.616, y el abono a resultado es de M$380.177 al 30 de septiembre de 2007, en tanto a septiembre de
2006 ascendía a M$2.717.752 y el abono a resultado fue de M$272.060, de estas provisiones se han efectuado descuentos comerciales por M$ 39.826 y M$105.191 en los períodos 2007 y 2006, respectivamente.
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Tipo de Moneda : Pesos
Tipo de Balance : Consolidado
Deudores Corto y Largo Plazo (nota 5)
En el rubro documentos por cobrar, se presentan principalmente pagarés aceptados por clientes producto de convenios suscritos con urbanizadores.
El saldo que se presenta en el rubro deudores varios corto plazo al 30 de septiembre de 2007 y 2006, corresponde principalmente a convenios por recaudaciones mediante tarjetas de créditos y cuentas por
cobrar al personal.
El monto principal que compone los deudores de largo plazo, corresponde a convenios suscritos con urbanizadores y anticipos de indemnización, tal como se indica en nota 2 r) y deudores por venta netos de su
correspondiente provisión.
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Tipo de Moneda : Pesos
Tipo de Balance : Consolidado
Deudores Corto y Largo Plazo (nota 5)
Deudores Corto y Largo Plazo
RUBRO
CIRCULANTES
HASTA 90 DÍAS
30-09-2007 30-09-2006
MAS DE 90 HASTA 1 AÑO
30-09-2007 30-09-2006SUBTOTAL
TOTAL CIRCULANTE
30-09-2007 30-09-2006
LARGO PLAZO
30-09-2007 30-09-2006
Deudores por ventas 35.480.706 33.831.535 3.138.022 2.735.393 38.618.728 35.876.074 33.267.210 897.584 850.456
Estimación deudores incobrables 0 0 0 0 2.742.654 0 0 0 0
Documentos por cobrar 2.169.887 1.849.935 607.947 1.367.447 2.777.834 2.218.918 3.068.331 491.346 160.847
Estimación deudores incobrables 0 0 0 0 558.916 0 0 0 0
Deudores varios 328.432 236.813 104.900 128.015 433.332 407.919 328.652 7.638.737 8.083.883
Estimación deudores incobrables 0 0 0 0 25.413 0 0 0 0
TOTAL DEUDORES LARGO PLAZO 9.027.667 9.095.186
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Período : 09 del 2007
Tipo de Moneda : Pesos
Tipo de Balance : Consolidado
Saldos y Transacciones con Entidades Relacionadas (nota 6)
TRANSACCIONES CON LA MATRIZ
* Documentos y cuentas por cobrar
Existe contrato de arriendo de inmueble, expresado en unidades de fomento con la empresa Inversiones Aguas Metropolitanas S.A., que utiliza dependencias de Aguas Andinas S.A., su pago es dentro de los
primeros cinco días hábiles de cada mes.
* Documentos y cuentas por pagar
Con Inversiones Aguas Metropolitanas S.A., se mantenía saldos por montos pendientes correspondientes a últimos estados de pago del contrato de servicios técnicos, terminado en diciembre de 2006, cuyos pagos
se efectúan a 90 días.
TRANSACCIONES CON EMPRESAS RELACIONADAS INDIRECTAMENTE
* Cuentas por cobrar
La cuenta por cobrar a Degremont S.A. Agencia en Chile y Brisaguas S.A., corresponde a contratos por servicios de laboratorio de análisis químico y bacteriológico a 30 días sin intereses.
La cuenta por cobrar a Constructora Acsa Ltda. y Aguas de Levante S.A.,corresponde a venta de materiales a 30 días plazo, sin intereses.
La cuenta por cobrar a Aguas Décima S.A. correspondía a contratos por servicios de laboratorio de análisis químico y bacteriológico a 30 días sin intereses.
* Cuentas por pagar
Con Degremont S.A. Agencia en Chile, existe un contrato por servicio de operación de la Planta de Tratamiento de Aguas Servidas La Farfana, su facturación es a mes vencido y se paga el último día del mes
siguiente al que corresponde el estado de pago.
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Período : 09 del 2007
Tipo de Moneda : Pesos
Tipo de Balance : Consolidado
Saldos y Transacciones con Entidades Relacionadas (nota 6)
Con Aguas de Levante S.A. existe contrato por compra de materiales, su forma de pago es a 30 días plazo.
Deuda con Norcontrol S.A. Agencia Chile, corresponde a servicios de control de calidad, su pago es a 30 días.
La deuda con Brisaguas S.A. corresponde a recaudaciones por pagar, según contrato.
La deuda con Acsa Agbar Construcción S.A., correspondía a una retención estipulada en contrato por renovación de Tuberías.
La deuda con Dregrémont Ltda., corresponde a automatización, carguío de lodos y sistema de encalado. Su pago es a 30 días sin intereses.
La deuda con Agbar Chile S.A. corresponde a reembolso de gastos.
El criterio de materialidad para informar las transacciones con entidades relacionadas, es de montos superiores a M$ 75.000.
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Período : 09 del 2007
Tipo de Moneda : Pesos
Tipo de Balance : Consolidado
Saldos y Transacciones con Entidades Relacionadas (nota 6)
Documentos y Cuentas por Cobrar
RUT SOCIEDADCORTO PLAZO
30-09-2007 30-09-2006
LARGO PLAZO
30-09-2007 30-09-2006
77.030.800-3 CONSTRUCTORA ACSA LTDA. 637 667 0 0
96.703.230-1 AGUAS DECIMA S.A. 0 2.596 0 0
59.066.560-6 DEGREMONT S.A. AGENCIA EN CHILE 14.552 19.664 0 0
96.864.190-5 BRISAGUAS S.A. 228 124 0 0
59.094.680-K AGUAS DE LEVANTE S.A. 2.066 2.164 0 0
TOTALES 17.483 25.215 0 0
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Período : 09 del 2007
Tipo de Moneda : Pesos
Tipo de Balance : Consolidado
Saldos y Transacciones con Entidades Relacionadas (nota 6)
Documentos y Cuentas por Pagar
RUT SOCIEDADCORTO PLAZO
30-09-2007 30-09-2006
LARGO PLAZO
30-09-2007 30-09-2006
59.066.560-6 DEGREMONT S.A. AGENCIA EN CHILE 575.615 1.172.113 0 0
77.274.820-5 INVERSIONES AGUAS METROPOLITANAS S.A. 0 1.404.783 0 0
59.094.680-K AGUAS DE LEVANTE S.A. 80.888 279.133 0 0
59.096.940-0 ACSA AGBAR CONSTRUCCION S.A. 0 14.725 0 0
96.864.190-5 BRISAGUAS S.A. 7.194 5.180 0 0
59.109.940-K NORCONTROL S.A. AGENCIA EN CHILE 3.343 0 0 0
77.441.870-9 DEGREMONT LTDA. 32.901 0 0 0
96.713.610-7 AGBAR CHILE S.A. 402 0 0 0
TOTALES 700.343 2.875.934 0 0
Superintendencia de Valores y Seguros 30
Razón Social : : AGUAS ANDINAS S.A.
Rut : 61.808.000-5 Fecha : 30 / 10 / 2007
Período : 09 del 2007
Tipo de Moneda : Pesos
Tipo de Balance : Consolidado
Saldos y Transacciones con Entidades Relacionadas (nota 6)
Transacciones
SOCIEDAD RUTNATURALEZA DE LA
RELACIÓNDESCRIPCIÓN DE LA TRANSACCIÓN
30-09-2007
MONTOEFECTOS ENRESULTADOS
(CARGO)/ABONO
30-09-2006
MONTOEFECTOS ENRESULTADOS
(CARGO)/ABONO
INVERSIONES AGUAS METROPOLITANAS S.A. 77.274.820-5 MATRIZ ASESORIAS 0 0 2.999.089 -2.999.089
DEGREMONT S.A. AGENCIA EN CHILE 59.066.560-6 RELACIONADA OPERACION DE PLANTA 6.893.726 -6.688.006 3.343.271 -3.343.271
DEGREMONT S.A. AGENCIA EN CHILE 59.066.560-6 RELACIONADA PAGO DEUDA CONSTRUCCION PLANTA 77.798 0 721.415 0
INVERSIONES AGUAS METROPOLITANA S.A. 77.274.820-5 MATRIZ DIVIDENDOS PAGADOS 29.435.746 0 29.076.787 0
CORFO 60.706.000-2 RELACIONADA DIVIDENDOS PAGADOS 20.551.893 0 20.301.270 0
AGUAS DE LEVANTE S.A. 59.094.680-K RELACIONADA COMPRA DE MATERIALES 336.733 -336.733 961.190 -961.190
DEGRÉMONT LTDA. 77.441.870-9 RELACIONADA AUTOMATIZACIÓN CARGUÍO LODOS 630.316 0 0 0
Superintendencia de Valores y Seguros 31
Razón Social : : AGUAS ANDINAS S.A.
Rut : 61.808.000-5 Fecha : 30 / 10 / 2007
Período : 09 del 2007
Tipo de Moneda : Pesos
Tipo de Balance : Consolidado
Existencias (nota 7)
Esta nota no contiene texto.
Superintendencia de Valores y Seguros 32
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Rut : 61.808.000-5 Fecha : 30 / 10 / 2007
Período : 09 del 2007
Tipo de Moneda : Pesos
Tipo de Balance : Consolidado
Impuestos Diferidos e Impuesto a la Renta (nota 8)
Para Aguas Andinas S.A. y sus filiales, al 30 de septiembre de 2007 y 2006, el detalle de la renta líquida imponible y otros conceptos se desglosan como sigue:
2007 2006
M$ M$
a) Renta Líquida Imponible 85.780.005 77.507.928
b) Saldo Fondo Utilidades Tributarias 95.290.858 85.319.160
c) Crédito del 15% para los Accionistas 122.428 258.154
Crédito del 16% para los Accionistas 348.867 373.703
Crédito del 16,5% para los Accionistas 776.775 854.396
Crédito del 17% para los Accionistas 16.077.595 12.936.879
Superintendencia de Valores y Seguros 33
Razón Social : : AGUAS ANDINAS S.A.
Rut : 61.808.000-5 Fecha : 30 / 10 / 2007
Período : 09 del 2007
Tipo de Moneda : Pesos
Tipo de Balance : Consolidado
Impuestos Diferidos e Impuesto a la Renta (nota 8)
Impuestos Diferidos
CONCEPTOS
30-09-2007
IMPUESTO DIFERIDO ACTIVO IMPUESTO DIFERIDO PASIVO
CORTO PLAZO LARGO PLAZO CORTO PLAZO LARGO PLAZO
30-09-2006
IMPUESTO DIFERIDO ACTIVO IMPUESTO DIFERIDO PASIVO
CORTO PLAZO LARGO PLAZO CORTO PLAZO LARGO PLAZO
DIFERENCIAS TEMPORARIAS
PROVISIÓN CUENTAS INCOBRABLES 565.587 1.654.117 0 0 592.441 1.649.188 0 0
INGRESOS ANTICIPADOS 233.389 22.114 0 0 240.072 34.845 0 0
PROVISIÓN DE VACACIONES 138.305 99.736 0 0 146.315 105.528 0 0
AMORTIZACIÓN INTANGIBLES 838 0 0 0 0 0 0 0
ACTIVOS EN LEASING 0 0 64.944 44.734 0 0 46.157 57.843
GASTOS DE FABRICACIÓN 0 0 0 0 0 0 0 0
DEPRECIACIÓN ACTIVO FIJO 0 550.093 0 6.023.686 0 436.472 0 5.299.884
INDEMNIZACIÓN AÑOS DE SERVICIO 35.750 168.460 0 0 23.311 173.430 0 0
OTROS EVENTOS 0 1.015.499 169 36.310 0 638.668 111 20.293
PROVISIÓN PARTICIPACIONES 5.455 0 0 0 4.655 0 0 0
MATERIALES OBSOLETOS 15.210 0 0 0 0 0 0 0
GASTOS INVER. EMP. RELACIONADAS 0 0 0 79.730 0 0 0 89.998
SOFTWARE 0 0 0 57.026 0 0 0 113.489
MENOR VALOR DE COLOCACIÓN DE BONOS 0 0 230.159 1.823.069 0 0 237.578 2.008.993
LITIGIOS 11.673 193.984 0 0 13.882 439.244 0 0
OBSOLESCENCIA ACTIVO FIJO 0 0 0 0 0 0 0 0
GASTOS DIFERIDOS 0 0 24.935 63.817 0 0 23.285 75.165
DERECHOS DE AGUA 0 39.928 0 0 0 0 0 0
AFR KWH 3.016 0 0 0 3.158 0 0 0
PROVISIÓN CONVENIOS DE PAGO 377.204 165.371 0 0 321.659 140.359 0 0
PÉRDIDA TRIBUTARIA 0 0 0 0 803 39.930 0 0
PROVISIÓN PÉRDIDA ENAJENACIÓN DE ACTIVOS 0 0 0 0 0 0 0 0
PROVISIÓN BIENES MUEBLES 36.367 0 0 0 38.076 0 0 0
Superintendencia de Valores y Seguros 34
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Período : 09 del 2007
Tipo de Moneda : Pesos
Tipo de Balance : Consolidado
Impuestos Diferidos e Impuesto a la Renta (nota 8)
Impuestos Diferidos
CONCEPTOS
30-09-2007
IMPUESTO DIFERIDO ACTIVO IMPUESTO DIFERIDO PASIVO
CORTO PLAZO LARGO PLAZO CORTO PLAZO LARGO PLAZO
30-09-2006
IMPUESTO DIFERIDO ACTIVO IMPUESTO DIFERIDO PASIVO
CORTO PLAZO LARGO PLAZO CORTO PLAZO LARGO PLAZO
GOOD WILL 11.486 6.691.778 0 0 0 0 0 0
OTROS
CUENTAS COMPLEMENTARIAS-NETO DE AMORTIZA 0 0 0 461.414 0 0 0 503.693
PROVISIÓN DE VALUACIÓN 0 0 803 0
TOTALES 1.434.280 10.601.080 320.207 7.666.958 1.383.569 3.657.664 307.131 7.161.972
Superintendencia de Valores y Seguros 35
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Período : 09 del 2007
Tipo de Moneda : Pesos
Tipo de Balance : Consolidado
Impuestos Diferidos e Impuesto a la Renta (nota 8)
Impuestos a la Renta
ITEM 30-09-2007 30-09-2006
Gasto tributario corriente (provisión impuesto) -14.582.601 -13.177.154
Ajuste gasto tributario -4.394 -9.317
Efecto por activos o pasivos por impuesto diferido del ejercicio -76.637 -419.316
Beneficio tributario por pérdidas tributarias 0 803
Efecto de amortización de cuentas complementarias de activos y pasivos diferidos -31.047 -30.475
Efecto en activos o pasivos por impuesto diferido por cambios en la provisión de valuación 0 -803
Otros cargos o abonos a la cuenta -30.136 -30.732
TOTALES -14.724.815 -13.666.994
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Período : 09 del 2007
Tipo de Moneda : Pesos
Tipo de Balance : Consolidado
Otros Activos Circulantes (nota 9)
El detalle de este rubro es el siguiente:
2007 2006
M$ M$
___________ ___________
Pactos con compromiso de retroventa
instrumentos del Banco Central de Chile 14.275.792 0
Menor valor colocación de Bonos
y gastos de emisión 1.353.869 1.397.515
Garantías 3.391 0
Otros 592.010 6.207
___________ __________
Totales 16.225.062 1.403.722
Superintendencia de Valores y Seguros 37
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Período : 09 del 2007
Tipo de Moneda : Pesos
Tipo de Balance : Consolidado
Información sobre operaciones de compromisos de compra, compromisos
de venta, venta con compromiso de recompra y compra con compromiso de
retroventa de titulos o valores inmobiliarios (nota 10)
En este rubro se presentan los pactos en pesos, correspondientes a instrumentos de renta fija con pactos de retroventa vigentes al 30 de septiembre de 2007.
Superintendencia de Valores y Seguros 38
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Período : 09 del 2007
Tipo de Moneda : Pesos
Tipo de Balance : Consolidado
Información sobre operaciones de compromisos de compra, compromisos
de venta, venta con compromiso de recompra y compra con compromiso de
retroventa de titulos o valores inmobiliarios (nota 10)
Operaciones de venta con compromiso de recompra (VRC) y de compra con compromiso de
retroventa (CRV)
COD.FECHAS
INICIO TERMINOCONTRAPARTE MONEDA ORIGEN
VALOR
SUSCRIPCIÓNTASA VALOR FINAL
IDENTIFICACIÓN DE
INSTRUMENTOSVALOR MERCADO
CRV 09-09-2007 02-10-2007 BANCO ESTADO PESOS 747.000 5.64% ANUAL 747.468 PRBC 747.234
CRV 26-09-2007 02-10-2007 BANCO DE CREDITO E INVERSIONES PESOS 364.500 5,76 % ANUAL 364.850 PRBC 364.733
CRV 28-09-2007 09-10-2007 BANCO ESTADO PESOS 230.000 5.64% ANUAL 230.396 PRBC 230.072
CRV 28-09-2007 12-10-2007 BANCO ESTADO PESOS 870.000 5.64% ANUAL 871.908 PRBC 870.273
CRV 28-09-2007 09-10-2007 BANCO ESTADO PESOS 550.000 5.64% ANUAL 550.948 PRBC 550.172
CRV 26-09-2007 02-10-2007 BANCO SANTANDER SANTIAGO PESOS 1.425.200 5.52% ANUAL 1.426.511 PRBC 1.426.074
CRV 26-09-2007 08-10-2007 BANCO SANTANDER SANTIAGO PESOS 1.725.000 5.64% ANUAL 1.728.243 PRBC 1.726.081
CRV 28-09-2007 12-10-2007 BANCO DE CREDITO E INVERSIONES PESOS 5.000.000 5.76% ANUAL 5.011.200 PRBC 5.001.600
CRV 28-09-2007 09-10-2007 BANCO ESTADO PESOS 2.174.500 5.64% ANUAL 2.178.247 PRBC 2.175.182
CRV 28-09-2007 12-10-2007 BANCO ESTADO PESOS 1.184.000 5.64%ANUAL 1.186.597 PRBC 1.184.371
Superintendencia de Valores y Seguros 39
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Período : 09 del 2007
Tipo de Moneda : Pesos
Tipo de Balance : Consolidado
Activos Fijos (nota 11)
La composición de este rubro se desglosa como sigue:
Rubro 2007 2006
M$ M$
_____________ ____________
Terrenos: 37.912.150 35.824.009
Terrenos 37.912.150 35.824.009
Construcciones y obras de infraestructura: 525.887.583 519.686.068
Valor Bruto 1.056.358.338 1.039.630.952
Depreciación Acumulada (530.470.755) (519.944.884)
Maquinarias y equipos: 57.451.869 64.683.468
Valor Bruto 122.978.091 121.773.296
Depreciación acumulada (65.526.222) (57.089.828)
Otros activos fijos: 2.211.573 2.875.790
Valor Bruto 12.645.440 12.278.779
Depreciación acumulada (10.433.867) (9.402.989)
Mayor valor retasación técnica, neto: 4.826.053 4.731.166
Mayor valor retasación técnica terrenos 5.798.898 5.799.452
Mayor valor retas. téc. redes de distribución 1.464.072 1.532.416
Depreciación acumulada (1.460.051) (1.528.121)
Menor valor retasación técnica colectores ( 391.377) ( 391.416)
Depreciación acumulada 285.930 273.985
Menor valor retasación técnica obras civiles (1.270.129) (1.340.050)
Superintendencia de Valores y Seguros 40
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Período : 09 del 2007
Tipo de Moneda : Pesos
Tipo de Balance : Consolidado
Activos Fijos (nota 11)
Depreciación acumulada 434.891 435.421
Menor valor retas. téc. maquinaria y equipos ( 458.446) ( 466.249)
Depreciación acumulada 422.265 415.728
___________ ___________
TOTAL ACTIVO FIJO NETO 628.289.228 627.800.501
Depreciación del período
Al 30 de septiembre de 2007 y 2006, el cargo por la depreciación del activo fijo en resultados es el siguiente:
2007 2006
Depreciación en: M$ M$
Costos de explotación 25.069.497 24.931.142
Gastos de Adm. y Ventas 1.332.613 1.261.637
__________ __________
Totales 26.402.110 26.192.779
Aguas Andinas S.A. mantiene registrados setenta terrenos que fueron traspasados a título gratuito por el Fisco de Chile y se encuentran contabilizados a $1. También existen activos fijos con su vida útil
contable agotada, razón por la que se presentan valorizados a $ 1, aún cuando siguen en operación.
Además existen transferencias, que constituyen aportes de terceros, se rigen por la normativa del D.F.L. Nº70 del Ministerio de Obras Públicas de 1988 y lo señalado en el Artículo Nº36 del respectivo
Reglamento del D.S. MINECON Nº453 de 1989 las que se encuentran explicadas en Nota 32.
Aguas Cordillera S.A., en virtud al artículo 3ro transitorio del Decreto con Fuerza de Ley Nº 382, de 1988, Ley General de Servicios Sanitarios, desincorporó contablemente en el año 1989 los bienes
financiados por terceros y los bienes fiscales.
Producto de la aplicación de la citada norma, la Sociedad mantiene un control físico extracontable de dichos bienes y, en consecuencia, el cálculo de la corrección monetaria y la depreciación de estos bienes
no afectan de manera alguna sus estados financieros. Debido a que estos bienes forman parte de la infraestructura sanitaria que debe operar y mantener, es que se realiza el citado control extracontable.
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Período : 09 del 2007
Tipo de Moneda : Pesos
Tipo de Balance : Consolidado
Activos Fijos (nota 11)
LEASING
Para Aguas Andinas S.A., los activos comprados bajo la modalidad de leasing financiero, fueron adquiridos a GTD Telesat S.A. y se registraron en el rubro Otros activos fijos, adquirido mediante contrato, por
un período de 48 meses, por un monto ascendente a M$38.776.
Para Aguas Cordillera S.A., los bienes comprados bajo la modalidad leasing financiero, fueron adquiridos a Telectronic S.A. y se registraron en el rubro Otros Activos Fijos, adquirido mediante contrato, por
un período de 48 meses, por un monto ascendente a M$15.930.
Superintendencia de Valores y Seguros 42
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Período : 09 del 2007
Tipo de Moneda : Pesos
Tipo de Balance : Consolidado
Inversiones en empresas relacionadas (nota 12)
Esta nota no contiene texto.
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Período : 09 del 2007
Tipo de Moneda : Pesos
Tipo de Balance : Consolidado
Menor y Mayor Valor de Inversiones (nota 13)
En Junta General Extraordinaria de Accionistas de Aguas Manquehue S.A. celebrada el 10 de noviembre de 2006, se acordó la fusión por incorporación de Hidráulica Manquehue Ltda. en Aguas Manquehue S.A.,
producto de lo anterior el mayor valor en Hidráulica Manquehue Ltda. pasa a llamarse mayor valor Aguas Manquehue S.A.
Al 30 de septiembre de 2007 y 2006, los saldos de esta cuenta representan la diferencia al momento de la compra entre el valor de adquisición y el valor patrimonial proporcional en la Sociedad emisora al
momento de la adquisición, y se desglosan como sigue:
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Período : 09 del 2007
Tipo de Moneda : Pesos
Tipo de Balance : Consolidado
Menor y Mayor Valor de Inversiones (nota 13)
Menor Valor
RUT SOCIEDAD
30-09-2007
MONTO AMORTIZADO EN EL
PERÍODOSALDO MENOR VALOR
30-09-2006
MONTO AMORTIZADO EN EL
PERÍODOSALDO MENOR VALOR
96.809.310-K AGUAS CORDILLERA S.A. 3.193.895 54.800.362 3.194.205 59.064.613
96.568.220-1 AGUAS LOS DOMINICOS S.A. 46 1.126 46 1.188
TOTAL 3.193.941 54.801.488 3.194.251 59.065.801
Superintendencia de Valores y Seguros 45
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Período : 09 del 2007
Tipo de Moneda : Pesos
Tipo de Balance : Consolidado
Menor y Mayor Valor de Inversiones (nota 13)
Mayor Valor
RUT SOCIEDAD
30-09-2007
MONTO AMORTIZADO EN EL
PERÍODOSALDO MAYOR VALOR
30-09-2006
MONTO AMORTIZADO EN EL
PERÍODOSALDO MAYOR VALOR
89.221.000-4 AGUAS MANQUEHUE S.A. 53 1.031 54 1.104
TOTAL 53 1.031 54 1.104
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Período : 09 del 2007
Tipo de Moneda : Pesos
Tipo de Balance : Consolidado
Intangibles (nota 14)
El saldo al 30 de septiembre de 2007 y 2006, corresponde a los desembolsos por compras de intangibles corregidos monetariamente (Nota 2 m).
Rubro 2007 2006
M$ M$
Derechos de agua 21.970.928 21.883.078
Derechos de aguas en leasing (1) 567.381 567.436
Servidumbres 16.507.398 16.277.721
Software 9.250.548 9.351.814
Otros derechos (2) 7.237.222 7.237.924
Derechos de usufructo (3) 14.802 0
___________ ___________
Sub total 55.548.279 55.317.973
Amortización acumulada derechos de agua (4.624.838) (4.068.951)
Amortización acumulada leasing (1) ( 51.909) ( 37.426)
Amortización acumulada servidumbres (3.299.407) (2.889.136)
Amortización acumulada Software (7.636.434) (7.550.890)
Amortización otros derechos (2) ( 949.886) ( 769.029)
___________ ___________
Sub total (16.562.474) (15.315.432)
___________ ___________
Total intangibles netos 38.985.504 40.002.541
Amortización del período registrada
en costo de explotación:
Derechos de agua 411.582 409.539
Derechos de agua en leasing 10.865 10.866
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Período : 09 del 2007
Tipo de Moneda : Pesos
Tipo de Balance : Consolidado
Intangibles (nota 14)
Servidumbres 308.754 303.639
Software 839.057 740.349
Otros derechos 135.698 135.711
_________ _________
Total amortización 1.705.957 1.600.104
(1)Los derechos de aprovechamiento de agua comprados bajo la modalidad de leasing financiero, fueron registrados en el rubro de Intangibles; adquiridos mediante contrato suscrito el l4 de marzo de 2003, por
un período de 48 meses.
(2)Corresponden a la compra de los derechos de gratuidad de consumo de agua a la Ilustre Municipalidad de Santiago, los que se amortizan en un plazo de 40 años.
(3)En octubre de 2006 Aguas Andinas S.A. adquirió 1 acción emitida por Aguas Cordillera S.A. (EX Comercial ORBI II S.A.), a Aguas Cordillera S.A. en usufructo.
Aguas Andinas S.A. cuenta con derechos de agua en diversas fuentes naturales, entre las que se destacan Laguna Negra, Laguna Lo Encañado y Quebrada de Ramón. Estos derechos fueron adquiridos a título
gratuito y contablemente no se les ha asignado valor.
Por otra parte, la producción de caudales de origen subterráneo se abastece de diversos pozos emplazados en la Región Metropolitana, para cuya operación Aguas Andinas S.A. y Filiales cuentan con las
concesiones de derechos de agua que le fueran otorgadas a título gratuito, por la Dirección General de Aguas dependiente del Ministerio de Obras Públicas.
Superintendencia de Valores y Seguros 48
Razón Social : : AGUAS ANDINAS S.A.
Rut : 61.808.000-5 Fecha : 30 / 10 / 2007
Período : 09 del 2007
Tipo de Moneda : Pesos
Tipo de Balance : Consolidado
Otros (de Otros activos) (nota 15)
El detalle de este rubro es el siguiente:
2007 2006
M$ M$
___________ ___________
Menor valor colocación de Bonos
y gastos de emisión. 10.723.936 11.817.608
Anticipos compra activos fijos e intangibles. 1.210.686 1.993.034
Gastos Anticipados. 1.155.145 516.701
Devolución aportes reembolsables KW/H. 292.571 294.933
Bienes fuera de la operación. 978.173 1.003.507
Otros 296.429 190.679
___________ __________
Totales 14.656.940 15.816.462
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Razón Social : : AGUAS ANDINAS S.A.
Rut : 61.808.000-5 Fecha : 30 / 10 / 2007
Período : 09 del 2007
Tipo de Moneda : Pesos
Tipo de Balance : Consolidado
Obligaciones con Bancos e Instituciones Financieras a Corto Plazo
(nota 16)
Se presentan en este rubro las cuentas de préstamos que vencen en los próximos 12 meses y la provisión por intereses devengados de los préstamos con bancos clasificados en el corto plazo.
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Rut : 61.808.000-5 Fecha : 30 / 10 / 2007
Período : 09 del 2007
Tipo de Moneda : Pesos
Tipo de Balance : Consolidado
Obligaciones con Bancos e Instituciones Financieras a Corto Plazo
(nota 16)
Obligaciones con Bancos e Instituciones Financieras a Corto Plazo
RUT BANCO O INSTITUCIÓN FINANCIERA
TIPOS DE MONEDAS
DOLARES
30-09-2007 30-09-2006
EUROS
30-09-2007 30-09-2006
YENES
30-09-2007 30-09-2006
OTRAS MONEDAS EXTRANJERAS
30-09-2007 30-09-2006
U.F.
30-09-2007 30-09-2006
$ NO REAJUSTABLES
30-09-2007 30-09-2006
TOTALES
30-09-2007 30-09-2006
Largo Plazo (código 5.21.10.20)
97.004.000-5 BANCO DE CHILE 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 67.849 1.254.059 67.849 1.254.059
97.036.000-K BANCO SANTANDER 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 131.274 2.593.112 131.274 2.593.112
97.032.000-8 BANCO BBVA 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 207.639 9.283.264 207.639 9.283.264
96.720.830-2 BANCO BCI 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 4 0 4
OTROS 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0
TOTALES 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 406.762 13.130.439 406.762 13.130.439
MONTO CAPITAL ADEUDADO 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 11.576.334 0 11.576.334
Tasa int prom anual 6,99 6,79
Porcentaje obligaciones moneda extranjera (%) 0,
Porcentaje obligaciones moneda nacional (%) 0,
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Período : 09 del 2007
Tipo de Moneda : Pesos
Tipo de Balance : Consolidado
Otros Pasivos Circulantes (nota 17)
Esta nota no contiene texto.
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Rut : 61.808.000-5 Fecha : 30 / 10 / 2007
Período : 09 del 2007
Tipo de Moneda : Pesos
Tipo de Balance : Consolidado
Obligaciones con Bancos e Instituciones Financieras a Largo Plazo
(nota 18)
Se presentan en este rubro los préstamos con bancos clasificados en el largo plazo.
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Rut : 61.808.000-5 Fecha : 30 / 10 / 2007
Período : 09 del 2007
Tipo de Moneda : Pesos
Tipo de Balance : Consolidado
Obligaciones con Bancos e Instituciones Financieras a Largo Plazo
(nota 18)
Obligaciones con Bancos e Instituciones Financieras a Largo Plazo
RUT BANCO O INSTITUCIÓN FINANCIERA
AÑOS DE VENCIMIENTO
MONEDA INDICE DE
REAJUSTE
MAS DE 1 HASTA 2 MAS DE 2 HASTA 3 MAS DE 3 HASTA 5 MAS DE 5 HASTA 10
MAS DE 10 AÑOS
MONTO PLAZO
FECHA CIERRE PERÍODO ACTUAL
TOTAL LARGO PLAZO
AL CIERRE DE LOS
ESTADOS
FINANCIEROS
TASA DE INTERES
ANUAL PROMEDIO
FECHA CIERRE
PERÍODO ANTERIOR
TOTAL LARGO PLAZO
AL CIERRE DE LOS
ESTADOS
FINANCIEROS
97.004.000-5 BANCO DE CHILE Dólares 0 0 0 0 0 0 0
97.004.000-5 BANCO DE CHILE Euros 0 0 0 0 0 0 0
97.004.000-5 BANCO DE CHILE Yenes 0 0 0 0 0 0 0
97.004.000-5 BANCO DE CHILE U.F. 0 0 0 0 0 0 0
97.004.000-5 BANCO DE CHILE Pesos no reajusta 0 1.482.000 3.078.000 6.840.000 0 11.400.000 7,02% 10.941.150
97.004.000-5 BANCO DE CHILE Otras monedas 0 0 0 0 0 0 0
97.036.000-K BANCO SANTANDER SANTIAGO Dólares 0 0 0 0 0 0 0
97.036.000-K BANCO SANTANDER SANTIAGO Euros 0 0 0 0 0 0 0
97.036.000-K BANCO SANTANDER SANTIAGO Yenes 0 0 0 0 0 0 0
97.036.000-K BANCO SANTANDER SANTIAGO U.F. 0 0 0 0 0 0 0
97.036.000-K BANCO SANTANDER SANTIAGO Pesos no reajusta 0 2.652.000 5.508.000 12.240.000 0 20.400.000 7,02% 19.222.920
97.036.000-K BANCO SANTANDER SANTIAGO Otras monedas 0 0 0 0 0 0 0
97.032.000-8 BANCO BBVA Dólares 0 0 0 0 0 0 0
97.032.000-8 BANCO BBVA Euros 0 0 0 0 0 0 0
97.032.000-8 BANCO BBVA Yenes 0 0 0 0 0 0 0
97.032.000-8 BANCO BBVA U.F. 0 0 0 0 0 0 0
97.032.000-8 BANCO BBVA Pesos no reajusta 0 4.194.667 8.712.000 19.360.000 0 32.266.667 7,02% 29.560.300
97.032.000-8 BANCO BBVA Otras monedas 0 0 0 0 0 0 0
97.023.000-9 CORPBANCA Dólares 0 0 0 0 0 0 0
97.023.000-9 CORPBANCA Euros 0 0 0 0 0 0 0
97.023.000-9 CORPBANCA Yenes 0 0 0 0 0 0 0
97.023.000-9 CORPBANCA U.F. 0 0 0 0 0 0 0
97.023.000-9 CORPBANCA Pesos no reajusta 0 1.950.000 4.050.000 9.000.000 0 15.000.000 6,87% 0
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Período : 09 del 2007
Tipo de Moneda : Pesos
Tipo de Balance : Consolidado
Obligaciones con Bancos e Instituciones Financieras a Largo Plazo
(nota 18)
Obligaciones con Bancos e Instituciones Financieras a Largo Plazo
RUT BANCO O INSTITUCIÓN FINANCIERA
AÑOS DE VENCIMIENTO
MONEDA INDICE DE
REAJUSTE
MAS DE 1 HASTA 2 MAS DE 2 HASTA 3 MAS DE 3 HASTA 5 MAS DE 5 HASTA 10
MAS DE 10 AÑOS
MONTO PLAZO
FECHA CIERRE PERÍODO ACTUAL
TOTAL LARGO PLAZO
AL CIERRE DE LOS
ESTADOS
FINANCIEROS
TASA DE INTERES
ANUAL PROMEDIO
FECHA CIERRE
PERÍODO ANTERIOR
TOTAL LARGO PLAZO
AL CIERRE DE LOS
ESTADOS
FINANCIEROS
97.023.000-9 CORPBANCA Otras monedas 0 0 0 0 0 0 0
TOTAL 0 10.278.667 21.348.000 47.440.000 0 79.066.667 59.724.370
Porcentaje obligaciones moneda extranjera (%) 0,0000
Porcentaje obligaciones moneda nacional (%) 100,0000
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Rut : 61.808.000-5 Fecha : 30 / 10 / 2007
Período : 09 del 2007
Tipo de Moneda : Pesos
Tipo de Balance : Consolidado
Obligaciones con el Público Corto y Largo Plazo (Págares y Bonos)
(nota 19)
Se presentan en este rubro los saldos que se adeudan al público por concepto de las emisiones de bonos efectuadas por la Sociedad, en los meses de septiembre de 2001, diciembre de 2002, mayo de 2003,
diciembre 2005 y enero 2006 en el mercado nacional.
En Septiembre de 2001 se emitió, la serie de bonos B por U.F. 1,8 millones a 21 años plazo con amortización a partir de 2008.
Con fecha 10 de octubre de 2002, la Superintendencia de Valores y Seguros, certificó la inscripción de Bonos, por un monto de hasta U.F. 10 millones. Con cargo a esta línea se emitieron los bonos Serie C
cuyo valor nominal fue de U.F.4,2 millones y la emisión de la Serie D cuyo valor nominal fue por U.F. 5,8 millones.
En diciembre de 2002 se efectuó colocación de los bonos Serie C por U.F. 4,0 millones, que se amortiza en forma semestral a contar de junio de 2005 hasta diciembre 2010.
Con fecha 7 de mayo de 2003, la Sociedad efectuó colocación en el mercado nacional de los bonos Serie D, los cuales fueron adquiridos en su totalidad. Los días 3 y 9 de enero de 2006 se efectuó el canje y
pago anticipado de estos bonos por bonos Serie F (94,6% y 5,4% respectivamente). La colocación de esta Serie fue por un valor de U.F. 5,0 millones, su amortización es semestral a contar del 01 de junio de
2008, hasta el 01 de diciembre de 2026.
Con fecha 09 de diciembre de 2005 se inscribió en la Superintendencia de Valores y Seguros una nueva emisión de bonos (serie F), sobre la línea inscrita en esa Superintendencia bajo el registro Nº 305 de
fecha 10 de octubre de 2002, por un valor de U.F. 5,0 millones, la cual tuvo por objeto financiar el rescate anticipado de los bonos Serie D y otros refinanciamientos de Aguas Andinas S.A., en enero de 2006.
Con fecha 23 de diciembre de 2005 se colocó Serie E por un valor de U.F. 1,65 millones, cuya amortización es en junio de 2012.
Los correspondientes intereses devengados se clasifican en el pasivo de corto plazo.
Las emisiones de bonos no tienen garantías especiales, salvo el derecho de prenda general sobre los bienes de la Sociedad.
El resumen de estas obligaciones al cierre de cada período es el siguiente:
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Rut : 61.808.000-5 Fecha : 30 / 10 / 2007
Período : 09 del 2007
Tipo de Moneda : Pesos
Tipo de Balance : Consolidado
Obligaciones con el Público Corto y Largo Plazo (Pagarés y Bonos)
(nota 19)
Bonos
Nº INSCRIPCION O
IDENTIFICACION DEL
INSTRUMENTO
SERIE
MONTO NOMINAL
COLOCADO VIGENTE
UNIDAD DE
REAJUSTE DEL BONO
TASA DE INTERÉS PLAZO FINAL
PERIODICIDAD
PAGO DE INTERESESPAGO DE
AMORTIZACIÓN
VALOR PAR
30-09-2007 30-09-2006
COLOCACIÓN EN CHILE O EN
EL EXTRANJERO
Bonos largo plazo - porción corto plazo
266 BEMOS B1 4.516 U.F. 6,25% 01-09-2022 SEMESTRE SEMESTRE 155.475 69.176 NACIONAL
266 BEMOS B2 7.097 U.F. 6,25% 01-09-2022 SEMESTRE SEMESTRE 244.324 108.706 NACIONAL
305 BAGUA C1 166.667 U.F. 4,25% 01-12-2010 SEMESTRE SEMESTRE 3.353.338 3.413.576 NACIONAL
305 BAGUA C2 500.000 U.F. 4,25% 01-12-2010 SEMESTRE SEMESTRE 10.060.004 10.240.720 NACIONAL
305 BAGUA E 0 U.F. 4,00% 02-06-2012 SEMESTRE AL VCTO 417.802 419.698 NACIONAL
305 BAGUA F 131.579 U.F. 4,15% 01-06-2026 SEMESTRE SEMESTRE 3.836.600 1.319.015 NACIONAL
Total porción corto plazo 18.067.543 15.570.891
Bonos largo plazo - porción largo plazo
266 BEMOS B1 695.484 U.F. 6,25% 01-09-2022 SEMESTRE SEMESTRE 13.338.646 13.486.203 NACIONAL
266 BEMOS B2 1.092.903 U.F. 6,25% 01-09-2022 SEMESTRE SEMESTRE 20.960.721 21.192.604 NACIONAL
305 BAGUA C1 416.666 U.F. 4,25% 01-12-2010 SEMESTRE SEMESTRE 7.991.212 11.238.496 NACIONAL
305 BAGUA C2 1.250.000 U.F. 4,25% 01-12-2010 SEMESTRE SEMESTRE 23.973.675 33.715.506 NACIONAL
305 BAGUA E 1.650.000 U.F. 4,00% 01-06-2012 SEMESTRE AL VCTO 31.645.251 31.788.906 NACIONAL
305 BAGUA F 4.868.421 U.F. 4,15% 01-12-2026 SEMESTRE SEMESTRE 93.371.159 96.330.020 NACIONAL
Total porción largo plazo 191.280.664 207.751.735
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Rut : 61.808.000-5 Fecha : 30 / 10 / 2007
Período : 09 del 2007
Tipo de Moneda : Pesos
Tipo de Balance : Consolidado
Provisiones y Castigos (nota 20)
El detalle de las provisiones al 30 de septiembre de 2007 y 2006 es el siguiente:
Pasivo circulante Pasivo largo plazo
2007 2006 2007 2006
M$ M$ M$ M$
___________________________________________
Servicios devengados 11.663.262 11.390.641
Gratificación (1) y participación 1.936.992 1.616.817
Indem. por años de serv.(Nota 15) 696.299 818.875 9.032.305 9.096.710
Vacaciones devengadas 1.405.168 1.481.456
Litigios en proceso de resolución 1.209.776 978.764
Prov. pérdida de enajenación Activos 213.922 223.976
Proyectos desechados (Pta de Aguila) 162.377 170.009
Otros 58.117 47.763 31.746 43.683
__________ __________ _________ _________
Totales 17.345.913 16.728.301 9.064.051 9.140.393
(1) En Aguas Andinas S.A. se presentan netos de anticipos pagados durante los períodos terminados al 30 de septiembre 2007 y 2006 por M$778.494 y M$717.449, respectivamente.
Los montos por castigos se revelan en Nota Nº4 (Deudores corto y largo plazo).
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Período : 09 del 2007
Tipo de Moneda : Pesos
Tipo de Balance : Consolidado
Indemnizaciones al Personal por Años de Servicio (nota 21)
Al 30 de septiembre 2007 y 2006, la provisión para indemnización por años de servicio (incluída la parte clasificada con vencimiento en el corto plazo), presentó el siguiente movimiento:
2007 2006
M$ M$
Saldo inicial 9.855.190 9.364.723
Incremento de provisión 270.283 794.155
Pagos del período ( 848.138) ( 493.848)
Corrección monetaria 451.269 250.555
___________ ___________
Totales 9.728.604 9.915.585
La indemnización por años de servicio ha sido calculada de acuerdo a lo señalado en Nota 2 r).
El cargo a resultado por estos conceptos, incluídas las indemnizaciones relacionadas con el artículo 161 del Código del Trabajo, ascienden al 30 de septiembre 2007 y 2006 a M$350.698 y M$908.551,
respectivamente.
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Rut : 61.808.000-5 Fecha : 30 / 10 / 2007
Período : 09 del 2007
Tipo de Moneda : Pesos
Tipo de Balance : Consolidado
Otros Pasivos a Largo Plazo (nota 22)
Esta nota no contiene texto.
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Tipo de Moneda : Pesos
Tipo de Balance : Consolidado
Interés Minotario (nota 23)
A continuación, se presenta la proporción que pertenece al interés minoritario:
Porcentaje de Interés Interés
Nombre Interés Minoritario Minoritario Minoritario
% en Patrimonio en Resultados
2007 2006 M$2007 M$2006 M$2007 M$2006
Aguas Los Dominicos S.A. 0,01292 0,01421 942 1.041 (82) (95)
Aguas Cordillera S.A. 0,00997 0,00001 10.650 7 (945) (1)
______________________________
TOTAL 11.592 1.048 (1.027) (96)
En octubre de 2006, Aguas Cordillera S.A., adquirió 1 acción de su filial Aguas Los Dominicos S.A., equivalentes al 0,00129% del total de las acciones emitidas.
En el mes de octubre de 2006, Aguas Cordillera S.A. vendió 1 acción de la Sociedad Comercial Orbi II S.A.
Superintendencia de Valores y Seguros 61
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Período : 09 del 2007
Tipo de Moneda : Pesos
Tipo de Balance : Consolidado
Cambios en el Patrimonio (nota 24)
2007
En Junta Ordinaria de accionistas celebrada el 23 de abril de 2007, se acordó repartir el 100% de las utilidades líquidas obtenidas por la Sociedad en el ejercicio 2006 y la distribución de
M$73.938(histórico) de las reservas para futuros dividendos, descontando el dividendo provisorio pagado en octubre de 2006. El monto del dividendo ascendió a M$ 56.600.428 (histórico)equivalente a $ 9,25
por acción, el pago se realizó el 22 de mayo de 2007.
En reunión de Directorio celebrada el 25 de septiembre de 2007 se acordó distribuir M$ 30.000.062 (histórico) equivalente a $4,9028 por acción, a cuenta de las utilidades del año 2007, en calidad de
dividendo provisorio. El pago se realizará el 24 de octubre de 2007.
Otras reservas:
El 31 de agosto de 2007, se produjo la disolución de Aguas Cordillera S.A., por reunión de todas las acciones en Aguas Cordillera S.A. (ex Comercial Orbi II S.A.). El 1º de septiembre de 2007 se realizó la
fusión de estás dos empresas, de acuerdo a lo establecido en el Boletín Técnico Nº72 del Colegio de Contadores A.G., combinación de empresas bajo control común, en base a la metodología de unificación de
intereses, registrándose en patrimonio M$ 6.725.927, de los cuales, Aguas Andinas reconoció el 99,99003% en el ítem Otras reservas, equivalente a la participación que tiene en Aguas Cordillera S.A.
2006
En Junta Ordinaria de accionistas celebrada el 26 de abril de 2006, se acordó repartir el 100% de las utilidades líquidas obtenidas por la Sociedad en el ejercicio 2005 y la distribución de M$ 499.549
(histórico) de las reservas para futuros dividendos, descontando el dividendo provisorio pagado en septiembre de 2005. El monto del dividendo ascendió a M$54.556.693 (histórico) equivalente a $8,9160 por
acción, el pago se realizó el 25 de mayo de 2006.
En reunión de Directorio celebrada el 19 de septiembre de 2006 se acordó distribuir M$ 28.208.429 (histórico) equivalente a $4,61 por acción, a cuenta de las utilidades del año 2006, en calidad de dividendo
provisorio. El pago se realizó el 26 de octubre de 2006.
Otras reservas:
Según lo establecido en el Boletín Técnico Nº 72 del Colegio de Contadores de Chile A.G. párrafo 29, combinación de empresas bajo control común en base a la metodología de unificación de intereses, se
registró en Otras reservas, las variaciones que se produjeron debido al aumento en las inversiones que tuvo Aguas Andinas S.A. por las compras de acciones de Gestión y Servicios S.A., Aguas Cordillera S.A.,
ex Comercial ORBI II S.A., y Aguas Manquehue S.A., por otra parte se redujo la participación en Aguas Cordillera S.A. por la enajenación del 100% de las acciones.
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Tipo de Moneda : Pesos
Tipo de Balance : Consolidado
Cambios en el Patrimonio (nota 24)
Cambios en el Patrimonio
RUBROS
30-09-2007
CAPITAL
PAGADO
RESERVAVALORIZ.CAPITAL
SOBREPRECIOEN VENTA DEACCIONES
OTRAS
RESERVAS
RESERVASFUTUROS
DIVIDENDOS
RESULTADOS
ACUMULADOS
DIVIDENDOS
PROVISORIOS
DEFICITPERÍODO DEDESARROLLO
RESULTADODEL
EJERCICIO
30-09-2006
CAPITAL
PAGADO
RESERVAVALORIZ.CAPITAL
SOBREPRECIOEN VENTA DEACCIONES
OTRAS
RESERVAS
RESERVASFUTUROS
DIVIDENDOS
RESULTADOS
ACUMULADOS
DIVIDENDOS
PROVISORIOS
DEFICITPERÍODO DEDESARROLLO
RESULTADODEL
EJERCICIO
SALDO INICIAL 133.010.616 0 201.349.550 6.044 111.377 0 -28.095.596 0 84.622.086 130.274.844 0 197.208.178 0 501.766 0 -21.887.539 0 75.944.683
DISTRIBUCIÓN RESULTADO EJERC. AN 0 0 0 0 0 56.526.490 28.095.596 0 -84.622.086 0 0 0 0 0 54.057.144 21.887.539 0 -75.944.683
DIVIDENDO DEFINITIVO EJERC. ANTE 0 0 0 0 -73.938 -56.526.490 0 0 0 0 0 0 0 -499.549 -54.057.144 0 0 0
AUMENTO DEL CAPITAL CON EMISIÓN 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0
CAPITALIZACIÓN RESERVAS Y/O UTIL 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0
DÉFICIT ACUMULADO PERÍODO DE DES 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0
RESERVA BOLETÍN TÉCNICO 72 0 0 0 6.725.257 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0
REVALORIZACIÓN CAPITAL PROPIO 0 6.783.541 10.268.826 308 398.114 0 0 0 0 0 3.256.871 4.930.204 0 109.169 0 0 0 0
RESULTADO DEL EJERCICIO 0 0 0 0 0 0 0 0 68.332.840 0 0 0 0 0 0 0 0 60.500.073
DIVIDENDOS PROVISORIOS 0 0 0 0 0 0 -30.000.062 0 0 0 0 0 0 0 0 -28.208.429 0 0
SALDO FINAL 133.010.616 6.783.541 211.618.376 6.731.609 435.553 0 -30.000.062 0 68.332.840 130.274.844 3.256.871 202.138.382 0 111.386 0 -28.208.429 0 60.500.073
SALDOS ACTUALIZADOS 136.397.762 3.409.944 211.638.886 0 116.621 0 -29.534.225 0 63.343.576
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Tipo de Moneda : Pesos
Tipo de Balance : Consolidado
Cambios en el Patrimonio (nota 24)
Número de Acciones
SERIE NRO. ACCIONES SUSCRITAS NRO. ACCIONES PAGADAS NRO. ACCIONES CON DERECHO A VOTO
A 3.975.975.019 3.975.975.019 3.975.975.019
B 2.142.990.141 2.142.990.141 2.142.990.141
Superintendencia de Valores y Seguros 64
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Período : 09 del 2007
Tipo de Moneda : Pesos
Tipo de Balance : Consolidado
Cambios en el Patrimonio (nota 24)
Capital (monto - M$)
SERIE CAPITAL SUSCRITO CAPITAL PAGADO
A 86.427.504 86.427.504
B 46.583.112 46.583.112
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Período : 09 del 2007
Tipo de Moneda : Pesos
Tipo de Balance : Consolidado
Otros Ingresos y Egresos Fuera de la Explotación (nota 25)
El detalle de los otros ingresos y egresos fuera de la explotación al 30 de septiembre de 2007 y 2006, es el siguiente:
2007 2006
M$ M$
Otros ingresos fuera de la explotación:
Ingresos por convenios y otros (1) 931.555 814.027
Servicios a terceros (2) 992.335 1.371.014
Multas e indemnizaciones de
proveedores y contratistas 807.635 546.440
Servicios a clientes 199.714 232.422
Arriendos de inmuebles 172.453 184.272
Reconocimiento de obligaciones vencidas 77.650 19.998
Venta de activos fijos 9.576 59.975
Indemnización perjuicio 113.662
Venta de materiales 155.319 0
Otros 142.604 179.952
_________ __________
Total otros ingresos 3.537.021 3.521.762
Otros egresos fuera de la explotación :
Donaciones 120.608 143.426
Proyectos desechados y estudios 134.686 0
Mermas de activos 0 95.942
Multas 18.303 36.290
Gastos judiciales 0 44.556
Obsolescencia de activos 48.896 0
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Tipo de Moneda : Pesos
Tipo de Balance : Consolidado
Otros Ingresos y Egresos Fuera de la Explotación (nota 25)
Costos servicios a terceros 6.868 0
Materiales Obsoletos 6.655 0
Otros 21.501 17.148
__________ _________
Total otros egresos 357.517 337.362
(1) Corresponden principalmente a convenios suscritos con urbanizadores, que tienen como contrapartida la obligación de Aguas Andinas S.A., Aguas Cordillera S.A. y Aguas Manquehue S.A. de incorporar a su
zona de concesión determinadas áreas y prestar el servicio público sanitario sobre las mismas en forma indefinida.
(2) El rubro servicios a terceros, corresponde a otros servicios anexos a la operación propia del giro, principalmente servicios de ingeniería.
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Tipo de Moneda : Pesos
Tipo de Balance : Consolidado
Correción Monetaria (nota 26)
El detalle de la corrección monetaria calculada de acuerdo a lo señalado en Nota 2 e), es el siguiente:
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Período : 09 del 2007
Tipo de Moneda : Pesos
Tipo de Balance : Consolidado
Correción Monetaria (nota 26)
Correción Monetaria
ACTIVOS (CARGOS) / ABONOSINDICE DE
REAJUSTABILIDAD30-09-2007 30-09-2006
EXISTENCIAS IPC -67.906 963
ACTIVO FIJO IPC 31.192.604 15.560.036
INVERSIONES EN EMPRESAS RELACIONADAS IPC 0 0
OTROS ACTIVOS NO MONETARIOS. IPC 1.023.462 557.734
MENOR VALOR DE INVERSIONES (NETO). IPC 2.814.184 1.518.508
OTROS ACTIVOS MONETARIOS. IPC 704.215 339.741
OTROS ACTIVOS MONETARIOS. UF 624.010 147.228
INTANGIBLES. IPC 1.874.476 961.465
OTROS ACTIVOS NO MONETARIOS UF 16.376 76.596
CUENTAS DE GASTOS Y COSTOS IPC 2.556.145 1.318.579
TOTAL (CARGOS) ABONOS 40.737.566 20.480.850
PASIVOS (CARGOS) / ABONOS
PATRIMONIO IPC -17.450.789 -8.686.167
INTERES MINORITARIO. IPC -479 -25
OBLIGACIONES CON EL PUBLICO (BONOS). UF -6.917.578 -5.501.644
DOCUMENTOS POR PAGAR. UF -756.002 -629.530
OBLIGACIONES CON BANCOS. UF 0 -3.808
PASIVOS MONETARIOS. UF -3.300.616 -177.408
PASIVOS NO MONETARIOS. UF -196.127 -51.759
PASIVOS MONETARIOS. IPC -801.253 -15.163
PASIVOS NO MONETARIOS IPC -291.615 -116.650
CUENTAS DE INGRESOS IPC -6.553.988 -3.405.790
TOTAL (CARGOS) ABONOS -36.268.447 -18.587.944
(PERDIDA) UTILIDAD POR CORRECCIÓN MONETARIA 4.469.119 1.892.906
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Tipo de Moneda : Pesos
Tipo de Balance : Consolidado
Diferencias de Cambio (nota 27)
Las diferencias de cambio originadas en los periodos terminados al 30 de septiembre de 2007 y 2006, son las siguientes:
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Tipo de Moneda : Pesos
Tipo de Balance : Consolidado
Diferencias de Cambio (nota 27)
Diferencias de Cambio
RUBRO MONEDAMONTO
30-09-2007 30-09-2006
ACTIVOS (CARGOS) / ABONOS
DISPONIBLE DOLAR -86 0
OTROS ACTIVOS DOLAR -328 1.205
OTROS ACTIVOS EUROS -99 197
EXISTENCIAS DOLAR 9.466 556
EXISTENCIAS EUROS 0 27.479
TOTAL (CARGOS) ABONOS 8.953 29.437
PASIVOS (CARGOS) / ABONOS
CUENTAS POR PAGAR DOLAR 6.046 2.303
CUENTAS POR PAGAR EUROS 645 -5.751
OTROS PASIVOS EUROS -202 -629
ACREEDORES VARIOS DOLAR 0 0
ACREEDORES VARIOS EUROS 0 0
OTROS PASIVOS DOLAR 0 -7.493
TOTAL (CARGOS) ABONOS 6.489 -11.570
(PERDIDA) UTILIDAD POR DIFERENCIA DE CAMBIO 15.442 17.867
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Tipo de Moneda : Pesos
Tipo de Balance : Consolidado
Itemes Extraordinarios (nota 28)
Esta nota no contiene texto.
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Tipo de Moneda : Pesos
Tipo de Balance : Consolidado
Gastos de Emisión y Colocación de Titulos Accionarios y de Titulos de
Deudas (nota 29)
La Sociedad en los meses de septiembre 2001, diciembre 2002, mayo 2003, diciembre de 2005 y enero 2006 realizó la emisión y colocación de bonos en el mercado nacional y, de acuerdo a lo establecido en la
Circular Nº1.370 de la Superintendencia de Valores y Seguros, se procedió a activar los costos de emisión y colocación de bonos, los cuales corresponden a pagos a clasificadoras de riesgo, impuesto de
timbres y estampillas y otros gastos generales. Estos gastos se registran en el rubro otros activos y su desglose es el siguiente:
Gastos
Activados Bruto Período de
Bonos 2007 2006 Amortización
M$ M$ Años
Serie B 570.626 570.681 21,0
Serie C 1.350.280 1.350.411 8,0
Serie E 131.341 131.353 6,5
Serie F 2.123.674 2.123.890 21,0
_________ _________
TOTALES 4.175.921 4.176.335
========= =========
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Tipo de Moneda : Pesos
Tipo de Balance : Consolidado
Estado de Flujo Efectivo (nota 30)
En el Estado de Flujo de Efectivo se han considerado como efectivo equivalente las inversiones financieras, incluídos los depósitos a plazo, valores negociables con vencimiento a menos de 90 días desde la
fecha de colocación. El detalle del saldo del efectivo y efectivo equivalente es el siguiente:
2007 2006
M$ M$
Disponible 197.391 412.679
Valores negociables 177.865 6.094.478
Otros activos circulantes 14.275.793 0
__________ ______________
Saldo del efectivo
y efectivo equivalente 14.561.049 6.507.157
Flujo de financiamiento:
Las actividades de financiamiento que generaron flujo de efectivo durante el período 2007 y 2006, en el rubro otras fuentes de financiamiento, corresponden al cobro por aportes de financiamiento
reembolsables que efectúa la Sociedad según lo establecido en la normativa legal vigente (D.F.L.Nº 70, 1988).
Los otros desembolsos por financiamientos corresponden al pago por vencimientos de pagarés y pre-pago de pagarés emitidos por Aportes de Financiamiento Reembolsables.
Flujo de inversión:
Las actividades de inversión que comprometen flujos futuros para Aguas Andinas S.A. y Filiales, corresponden a obras en construcción devengadas cuyos montos a septiembre de 2007 y 2006 ascendieron a
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Tipo de Moneda : Pesos
Tipo de Balance : Consolidado
Estado de Flujo Efectivo (nota 30)
M$5.615.116 y M$15.816.782, respectivamente.
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Tipo de Moneda : Pesos
Tipo de Balance : Consolidado
Contratos Derivados (nota 31)
Esta nota no contiene texto.
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Tipo de Moneda : Pesos
Tipo de Balance : Consolidado
Contigencias y Restricciones (nota 32)
a)Garantías directas
Se han otorgado boletas y pólizas de garantías en favor de terceros por la suma de M$9.533.114 y M$ 14.345.810 al 30 de septiembre 2007 y 2006, respectivamente según detalle en cuadro.
b)Juicios pendientes
El detalle de los principales juicios que mantiene la Sociedad son los siguientes:
·Tribunal: 11º Juzgado Civil de Santiago; Causa Rol 5716-1999
Una empresa de gas demandó solidariamente a Aguas Andinas S.A., por daños sufridos en una cañería de gas a consecuencia de trabajos realizados por una empresa constructora. Aguas Andinas S.A. aduce que no
es responsable de este asunto, pues no tiene relación alguna con el causante de los perjuicios. El monto demandado es de M$ 85.816 más reajustes e intereses. Se ha notificado de la sentencia de primera
instancia que rechazó la demanda deducida en contra de Aguas Andinas S.A., sólo acogió en parte la demanda en contra de la empresa constructora por un monto mucho menor. La empresa de gas apeló y solicitó
que la demanda fuera acogida en su integridad, también en contra de Aguas Andinas S.A.
·Tribunal: 14º Juzgado Civil de Santiago; Causa Rol: 169-2003
Una Empresa demanda a Aguas Andinas S.A., solicitando la nulidad absoluta de la Sociedad Gestión y Servicios S.A., en donde Aguas Andinas S.A. poseía el 1% al momento de la demanda.
Se dictó sentencia definitiva de 1º instancia que negó lugar a la demanda y condenó a pagar las costas del juicio a la Empresa demandante. El demandante presentó recurso de apelación.
·Tribunal:11º Juzgado Civil de Santiago; Causa Rol: 3541-2004
Aguas Andinas S.A. fue demandada a pagar una indemnización de perjuicios por responsabilidad extracontractual por daño ambiental, infracción ley 19.300. La falta de una solución oportuna y adecuada a la
emanación de malos olores desde la Planta Santiago Poniente y luego de La Farfana, habría causado un prolongado sufrimiento o daño moral a los vecinos y además un perjuicio patrimonial enorme consistente en
la desvalorización de sus propiedades. Monto demandado: U.F. 506.594. Estado de la Causa: Primera instancia, período de discusión. Se presentaron excepciones dilatorias a objeto de corregir vicios en la
demanda y el procedimiento al que se sometió la acción de perjuicios de la Ley 19.300.
Estimación de resultado: Las posibilidades de éxito en este juicio son medianas. En todo caso, el resultado dependerá de la prueba de los perjuicios, etapa procesal que aún no se inicia.
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Tipo de Moneda : Pesos
Tipo de Balance : Consolidado
Contigencias y Restricciones (nota 32)
·Tribunal:19º Juzgado Civil de Santiago; Causa Rol: 2632-2004
Un particular solicita obtener la reivindicación de unos derechos de agua vendidos a Aguas Andinas S.A., a través de un tercero, en razón que este habría lesionado sus derechos. Se solicita restituir los
derechos de aguas que fueron adquiridos en UF 5.525. Estado de la causa: Sentencia acoge la demanda, se recurrió a apelación.
·Tribunal:11º Juzgado Civil de Santiago; Causa Rol: 13214-2004
Aguas Andinas S.A fue demandada de indemnización de perjuicios y responsabilidad extracontractual por daño ambiental, infracción Ley 19.300. La falta de una solución oportuna y adecuada a la emanación de
malos olores desde la Plantas Santiago Poniente y luego, de la Farfana, habría causado un prolongado sufrimiento o daño moral a los vecinos y además un perjuicio patrimonial enorme consistente en la
desvalorización de sus propiedades.
Monto demandado: UF 410.759, más reajustes e intereses.
Estado de la causa: primera instancia, período de discusión. Se presentó excepciones dilatorias a objeto de corregir vicios en la demanda.
Estimación de resultado: Las posibilidades de éxito en este juicio son medianas, el resultado dependerá de la prueba de los perjuicios, etapa procesal que aún no se inicia.
·Tribunal:18º Juzgado Civil de Santiago; Causa Rol: 322-2005
Aguas Andinas S.A. fue demandada por defectos y fallas técnicas en la Planta de Aguas servidas La Farfana, causando malos olores que han afectado la salud física y psíquica de la población.
Monto demandado:M$3.890.000, más reajustes e intereses.
Estimación de resultado: Se estima improbable que se establezca la existencia de un daño por afectar o poner en riesgo la salud psíquica o física de los demandantes derivado de malos olores, a lo sumo el
daño sería por causa de molestias al vecindario. En éste último caso, el éxito de la demanda dependerá de la prueba de los daños, etapa procesal que aún no se inicia.
·Tribunal: 5º Juzgado Civil de Santiago; Causa Rol: 10852-2005
Aguas Andinas S.A fue demandada en juicio ordinario sobre la responsabilidad civil por la muerte accidental de don Mario Cañete Muñoz, trabajador de la obra denominada Kennedy-Estoril. Monto demandado:
M$110.000 aproximadamente, más reajustes e intereses y costas. Estado de la causa: Período probatorio.
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Período : 09 del 2007
Tipo de Moneda : Pesos
Tipo de Balance : Consolidado
Contigencias y Restricciones (nota 32)
Estimación de resultado: La demanda deberá ser rechazada con respecto de Aguas Andinas, ya que la empresa no encargó estos trabajos.
·Tribunal: 19º Juzgado Civil de Santiago; Causa Rol: 1105-2006
Aguas Andinas S.A fue demandada de indemnización de perjuicios y responsabilidad extracontractual por daño ambiental, infracción Ley 19.300. La falta de una solución oportuna y adecuada a la emanación de
malos olores desde la Plantas Santiago Poniente y luego, de la Farfana, habría causado un prolongado sufrimiento o daño moral a los vecinos y además un perjuicio patrimonial enorme consistente en la
desvalorización de sus propiedades.
Estado de causa: primera instancia, período de discusión. Se presentó excepciones dilatorias a objeto de corregir vicios en la demanda.
Monto demandado: M$ 940.000, más reajustes e intereses.
Estimación de resultado: Se estima improbable que se establezca la existencia de un daño por afectar o poner en riesgo la salud psíquica o física de los demandantes derivado de malos olores, a lo sumo el
daño sería por causa de molestias al vecindario. En éste último caso, el éxito de la demanda dependerá de la prueba de los daños, etapa procesal que aún no se inicia.
·Tribunal: 24º Juzgado Civil de Santiago; Causa Rol: 6539-2006
Una empresa demanda a CORFO para que le restituya un retazo de terreno ubicado en el inmueble de Avenida Andrés Bello, Comuna de Las Condes. Dicho terreno fue adquirido por Corfo mediante compraventa que le
hizo a Aguas Andinas S.A. en Septiembre de 1999.
Monto demandado: indeterminado. Estado de la causa: Período de prueba. Estimación de resultado: La demanda debería ser rechazada en definitiva.
·Tribunal: 27º Juzgado Civil de Santiago; Causa Rol: 552-2007
Aguas Andinas S.A., fue demandada, junto a otras Instituciones por un particular que pretende se declare la nulidad de derecho público de la Resolución DGA 3268 que aprobó las obras del emisario El Trebal,
Decretos Supremos Nº76 y Nº100 del Ministerio de Economía que fijan las fórmulas tarifarias de los períodos comprendidos entre el 2000-2005 y 2005-2010 respectivamente.
Monto demandado: indeterminado. Estado de la causa : Período de discusión.
Estimación de resultado: La demanda debería ser rechazada en definitiva.
·Tribunal: Centro de Arbitrajes de la Cámara de Comercio; Causa Rol: 744-2007
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Período : 09 del 2007
Tipo de Moneda : Pesos
Tipo de Balance : Consolidado
Contigencias y Restricciones (nota 32)
Un contratista demanda a Aguas Andinas S.A., por el pago de costos extraordinarios en la obra renovación de redes en la población Yarur II y Colector Arturo Prat.
Monto demandado M$ 170.000, más reajustes e intereses. Estado de la causa : Período de discusión. Estimación de resultado: Se estima un resultado favorable para Aguas Andinas S.A.
- Causa Rol 4693-99, 11 Juzgado Civil de Santiago. Aguas Cordillera S.A. tiene una demanda de indemnización de supuestos perjuicios interpuesta por 79 vecinos de la comuna de Lo Barnechea, por problemas de
abastecimiento que hubo en octubre y noviembre de 1996. Se demandan M$728.626 por rectificación de la demanda. Estado: Finalizado periodo de discusión. Existen buenas probabilidades de que la Sociedad gane
el juicio.
- Causa Rol 1158-2002 del Octavo Juzgado Civil de Santiago. Aguas Cordillera S.A. tiene una demanda de indemnización de perjuicios por daño moral derivado del despido por falta de probidad de un ex
trabajador de la Sociedad, el cuál fué declarado injustificado por la Corte Suprema. Se demandan M$140.000. Estado : Sentencia favorable para la Sociedad. El demandante presentó recurso de apelación. Es
probable que la corte confirme el fallo de primera instancia.
- Causa Rol 1189-2004, 19º Juzgado Civil de Santiago. Aguas Los Dominicos S.A. tiene una reclamación de multa por incumplimiento de las órdenes e instrucciones escritas de la SISS, al no remitir dentro de
plazo la información para el proceso "Cobertura de tratamiento de aguas servidas" y "Producción de agua potable" Resolución Nº426 de 9 de febrero de 2004 por 10 UTA. Estado: Sentencia desfavorable, apelada,
es probable que se rebaje la multa.
- Causa Rol 2829-2003, 7º Juzgado Civil de Santiago. Aguas Manquehue S.A. tiene una reclamación en contra de la Resolución Nº1194 del 19 de mayo de 2003 que aplicó multa por 26 UTM, atendido que las
descargas de la Planta de Tratamiento de Aguas Servidas Los Trapenses el 16 de julio de 2002 excedió el límite legal permitido.
Estado: Concedida apelación en contra de la sentencia que rechazó la demanda. Resultado: Pocas posibilidades que se acoja la apelación. Se mantendría la multa aplicada.
- Causa Rol 1134-2004, 7º Juzgado Civil de Santiago. Aguas Manquehue S.A. tiene una reclamación de multa por 15 UTA, por incumplimiento de las órdenes e instrucciones escritas de la Superintendencia de
Servicios Sanitarios, al no remitir dentro del plazo la información para el proceso "Cobertura de tratamiento de aguas servidas" y "Producción de agua potable". Estado: Sentencia desfavorable. Apelada.
Resultado: es probable que se confirme la sentencia.
- Causa Rol 15.178-2006, 27º Juzgado Civil de Santiago. Aguas Manquehue S.A. tiene una reclamación en contra de la Resolución Nº554, que aplicó multa por 30 UTA, en función de un incumplimiento de las
instrucciones escritas impartidas por la Superintendencia de Servicios Sanitarios, al no entregar información de gastos y costos para el año 2004. Estado: Presentada la demanda. Resultado: Medianas
posibilidades que se acoja una rebaja de multa.
Superintendencia de Valores y Seguros 80
Razón Social : : AGUAS ANDINAS S.A.
Rut : 61.808.000-5 Fecha : 30 / 10 / 2007
Período : 09 del 2007
Tipo de Moneda : Pesos
Tipo de Balance : Consolidado
Contigencias y Restricciones (nota 32)
· La Sociedad es parte de otros juicios de menor cuantía (a favor y en contra).
La Administración en conjunto con sus asesores legales consideran que los juicios anteriormente mencionados no tendrán un efecto material adverso en los estados financieros, no obstante, se han constituido
provisiones, las cuales se revelan en la Nota 16.
c) Restricciones por emisión de bonos
La Sociedad mantiene restricciones y obligaciones producto de las emisiones de bonos efectuadas en el mercado nacional y son las siguientes:
1.- Enviar al representante de Tenedores de Bonos copia de los estados financieros individuales y consolidados, y de las filiales Sociedades Anónimas inscritas en la Superintendencia de Valores y Seguros,
tanto los trimestrales como los anuales auditados, en el mismo plazo en que deban entregarse a la Superintendencia de Valores y Seguros, y de toda información pública que proporcione a dicha
Superintendencia.
2.- Registrar en sus libros de contabilidad las provisiones que surjan de contingencias adversas que, a juicio de la administración de la Sociedad, deban ser reflejadas en los Estados Financieros de ésta y/o
en las de sus filiales.
3.- Mantener seguros que protejan razonablemente sus activos, incluyendo sus oficinas centrales, edificios, plantas, muebles y equipos de oficina y vehículos, de acuerdo a las prácticas usuales para
industrias de la naturaleza de la Sociedad.
4.- La Sociedad se obliga a velar porque las operaciones que realice con sus filiales o con otras personas relacionadas, se efectúen en condiciones de equidad similares a las que habitualmente prevalecen en
el mercado.
5.- Mantener un nivel de endeudamiento no superior a uno coma cinco veces, medido sobre cifras de sus balances consolidados e individuales, definido como la razón entre pasivo exigible y patrimonio.
6.-No vender, ceder o transferir activos esenciales (concesión de servicios públicos otorgadas por la S.I.S.S. para el Gran Santiago), salvo que se tratare de aportes o transferencias de activos esenciales a
Sociedades Filiales.
d) Restricciones por préstamos bancarios
Superintendencia de Valores y Seguros 81
Razón Social : : AGUAS ANDINAS S.A.
Rut : 61.808.000-5 Fecha : 30 / 10 / 2007
Período : 09 del 2007
Tipo de Moneda : Pesos
Tipo de Balance : Consolidado
Contigencias y Restricciones (nota 32)
La Sociedad mantiene obligaciones y restricciones por la obtención de préstamos contraídos con varios bancos nacionales, las cuales se detallan a continuación:
1.- Un nivel de endeudamiento no superior a uno coma cinco veces, medido sobre las cifras de sus balances consolidados e individuales, definidos como la razón entre pasivo exigible y patrimonio.
2.- Prohibición de enajenar o perder la titularidad de activos esenciales, salvo que se tratare de aportes o transferencias de activos esenciales a Sociedades Filiales.
3.- Enviar a los distintos bancos con los cuales la Sociedad mantiene préstamos, copia de los estados financieros individuales y consolidados, tanto trimestrales como los anuales auditados, en un plazo no
superior a cinco días de entregados en la Superintendencia de Valores y Seguros.
4.- Registrar en sus libros de contabilidad las provisiones que surjan de contingencias adversas que, a juicio de la administración de la Sociedad, deban ser reflejadas en los estados financieros de ésta.
5.- Mantener seguros que protejan razonablemente sus activos, incluyendo sus oficinas centrales, edificios, plantas, existencias, muebles y equipos de oficina y vehículos, de acuerdo a las prácticas usuales
para industrias de la naturaleza de la Sociedad.
6.- Enviar un certificado emitido por el Gerente General de la Sociedad, declarando el cumplimiento de las obligaciones del contrato de préstamo.
7.- Prohibición de distribuir dividendos, salvo el mínimo obligatorio si hay situación de mora o retardo en el pago de alguna cuota del préstamo.
8.- Mantener una razón de cobertura de gastos financieros igual o mayor a 3 veces, medido sobre las cifras de sus balances consolidados e individuales,
definidos como la razón entre resultado de explotación más la depreciación del
ejercicio y amortización de intangibles dividido por gastos financieros.
9.- Prohibición de liquidar o disolver la Sociedad, liquidar sus operaciones o negocios que constituyen su giro; o bien, celebrar cualquier acto o contrato tendiente a la fusión o consolidación, salvo que se
trate de fusión con sus actuales filiales.
10.- Se obliga a velar para que las operaciones que realice con sus filiales o con otras personas relacionadas, se efectúen en condiciones de equidad similares a las que habitualmente prevalecen en el
mercado.
Superintendencia de Valores y Seguros 82
Razón Social : : AGUAS ANDINAS S.A.
Rut : 61.808.000-5 Fecha : 30 / 10 / 2007
Período : 09 del 2007
Tipo de Moneda : Pesos
Tipo de Balance : Consolidado
Contigencias y Restricciones (nota 32)
La Sociedad cumple con todas las disposiciones establecidas por el DFL. Nº 382 de la Ley General de Servicios Sanitarios, del año 1988, así como su Reglamento (D.S. MOP Nº1199/2004, publicado en noviembre de
2005).
Superintendencia de Valores y Seguros 83
Razón Social : : AGUAS ANDINAS S.A.
Rut : 61.808.000-5 Fecha : 30 / 10 / 2007
Período : 09 del 2007
Tipo de Moneda : Pesos
Tipo de Balance : Consolidado
Contigencias y Restricciones (nota 32)
Garantías Directas
ACREEDOR DE LA GARANTÍADEUDOR
NOMBRE RELACIÓN
TIPO DE
GARANTÍA
ACTIVOS COMPROMETIDOS
TIPOVALOR
CONTABLE
SALDOS PENDIENTES DE PAGO A LA
FECHA DE CIERRE DE LOS ESTADOS
30-09-2007 30-09-2006
LIBERACIÓN DE GARANTÍAS
30-09-2008 ACTIVOS 30-09-2009 ACTIVOS 30-09-2010 ACTIVOS
SUPERINTENDENCIA DE SERVI AGUAS ANDINAS S.A. POLIZA DE GTIA 0 0 334.097 7.434.200 0 0 0 0 0 0
SUPERINTENDENCIA DE SERVI AGUAS ANDINAS S.A BOLETA DE GTIA. 0 0 4.548.307 0 0 0 0 0 0 0
EMPRESA FERROCARRILES AGUAS ANDINAS S.A. BOLETA DE GTIA. 0 0 2.532 2.543 0 0 0 0 0 0
I. MUNICIPALIDAD DE PROVI AGUAS ANDINAS S.A. BOLETA DE GTIA. 0 0 21.597 21.695 0 0 0 0 0 0
I. MUNICIPALIDAD DE LAS C AGUAS ANDINAS S.A. BOLETA DE GTIA. 0 0 3.000 1.047 0 0 0 0 0 0
I. MUNICIPALIDAD DE SANTI AGUAS ANDINAS S.A. BOLETA DE GTIA. 0 0 17.820 17.921 0 0 0 0 0 0
I. MUNICIPALIDAD DE LA GR AGUAS ANDINAS S.A. BOLETA DE GTIA 0 0 1.151 1.156 0 0 0 0 0 0
I. MUNICIPALIDAD DE SAN B AGUAS ANDINAS S.A. BOLETA DE GTIA 0 0 5.754 5.779 0 0 0 0 0 0
MINISTERIO DE OBRAS PUBLI AGUAS ANDINAS S.A BOLETA DE GTIA 0 0 169.446 0 0 0 0 0 0 0
SERVIU METROPOLITANO AGUAS ANDINAS S.A BOLETA DE GTIA 0 0 938.010 2.306.821 0 0 0 0 0 0
DIRECC. OBRAS HIDRAULICA AGUAS ANDINAS S.A BOLETA DE GTIA 0 0 10.911 13.508 0 0 0 0 0 0
CONSTRUCTORA NORTE SUR AGUAS ANDINAS S.A BOLETA DE GTIA 0 0 0 176.535 0 0 0 0 0 0
CHILECTRA S.A AGUAS ANDINAS S.A BOLETA DE GTIA 0 0 9.589 9.633 0 0 0 0 0 0
I. MUNICIPALIDAD DE PEÑAL AGUAS ANDINAS S.A BOLETA DE GTIA 0 0 5.754 0 0 0 0 0 0 0
I. MUNICIPALIDAD DE RENCA AGUAS ANDINAS S.A BOLETA DE GTIA 0 0 6.500 0 0 0 0 0 0 0
MINISTERIO DE OBRAS PUBLI AGUAS ANDINAS S.A BOLETA DE GTIA 0 0 15.104 0 0 0 0 0 0 0
I. MUNICIPALIDAD DE LAS C AGUAS CORDILLERA S. A. BOLETA DE GTIA. 0 0 5.500 2.618 0 0 0 0 0 0
I. MUNICIPALIDAD DE VITAC AGUAS CORDILLERA S. A. BOLETA DE GTIA 0 0 38.358 38.532 0 0 0 0 0 0
I. MUNICIPALIDAD DE LO BA AGUAS CORDILLERA S. A. BOLETA DE GTIA 0 0 9.589 9.633 0 0 0 0 0 0
SUPERINTENDENCIA DE SERVI AGUAS CORDILLERA S. A. BOLETA DE GTIA 0 0 683.346 1.801.127 0 0 0 0 0 0
SUPERINTENDENCIA DE SERVI AGUAS CORDILLERA S. A. POLIZA DE GTIA 0 0 659.464 696.058 0 0 0 0 0 0
SERVIU METROPOLITANO AGUAS CORDILLERA S.A. BOLETA DE GTIA 0 0 93.163 28.899 0 0 0 0 0 0
ENERSIS AGUAS CORDILLERA S.A. BOLETA DE GTIA 0 0 1.151 1.156 0 0 0 0 0 0
MINISTERIO DE OBRAS PÚBLI AGUAS CORDILLERA S.A. BOLETA DE GTIA 0 0 285.421 286.717 0 0 0 0 0 0
Superintendencia de Valores y Seguros 84
Razón Social : : AGUAS ANDINAS S.A.
Rut : 61.808.000-5 Fecha : 30 / 10 / 2007
Período : 09 del 2007
Tipo de Moneda : Pesos
Tipo de Balance : Consolidado
Contigencias y Restricciones (nota 32)
Garantías Directas
ACREEDOR DE LA GARANTÍADEUDOR
NOMBRE RELACIÓN
TIPO DE
GARANTÍA
ACTIVOS COMPROMETIDOS
TIPOVALOR
CONTABLE
SALDOS PENDIENTES DE PAGO A LA
FECHA DE CIERRE DE LOS ESTADOS
30-09-2007 30-09-2006
LIBERACIÓN DE GARANTÍAS
30-09-2008 ACTIVOS 30-09-2009 ACTIVOS 30-09-2010 ACTIVOS
COSTANERA NORTE S.A. AGUAS CORDILLERA S.A. BOLETA DE GTIA 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0
SUPERINTENDENCIA DE SERVI AGUAS LOS DOMINICOS S.A. BOLETA DE GTIA 0 0 114.594 271.707 0 0 0 0 0 0
FERROVIAL GESTION Y SERVICIOS S.A. BOLETA DE GTIA 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0
TESORERO MUNICIAPL DE MAI ANALISIS AMBIENTALES S.A. BOLETA DE GTIA 0 0 100 0 0 0 0 0 0 0
SUPERINTENDENCIA DE SERVI AGUAS MANQUEHUE S.A. BOLETA DE GTIA 0 0 954.919 437.358 0 0 0 0 0 0
SUPERINTENDENCIA DE SERVI AGUAS MANQUEHUE S.A. POLIZA DE GTIA 0 0 460.870 462.962 0 0 0 0 0 0
I. MUNICIPALIDAD DE LO BA AGUAS MANQUEHUE S.A. BOLETA DE GTIA 0 0 0 1.207 0 0 0 0 0 0
SERVIU REGION METROPOLITA AGUAS MANQUEHUE S.A. BOLETA DE GTIA 0 0 0 316.998 0 0 0 0 0 0
CONSTRUCTORA VESPUCIO NOR ECORILES S.A. BOLETA DE GTIA 0 0 24.086 0 0 0 0 0 0 0
FERROVIAL AGROMA ECORILES S.A. BOLETA DE GTIA 0 0 70.886 0 0 0 0 0 0 0
SECRETARIA REGIONAL MINIS AGUAS ANIDNAS S.A. BOLETA DE GTIA 0 0 3.545 0 0 0 0 0 0 0
DRIRECCION REGINAL DE VIA AGUAS ANDINAS S.A. BOLETA DE GTIA 0 0 38.550 0 0 0 0 0 0 0
Superintendencia de Valores y Seguros 85
Razón Social : : AGUAS ANDINAS S.A.
Rut : 61.808.000-5 Fecha : 30 / 10 / 2007
Período : 09 del 2007
Tipo de Moneda : Pesos
Tipo de Balance : Consolidado
Cauciones Obtenidas de Terceras (nota 33)
Al 30 de septiembre de 2007 y 2006, la Sociedad y Filiales han recibido documentos en garantía por M$ 20.999.487 y M$ 20.133.098 respectivamente, que se originan principalmente por contratos de obras con
empresas constructoras para garantizar el fiel cumplimiento del contrato. Además, existen otras garantías por contratos de servicios y adquisición de materiales que garantizan la entrega oportuna de estos.
Un detalle de las garantías bancarias recibidas, más importantes al 30 de septiembre de 2007, se resume a continuación:
Aguas Andinas S.A.
CONTRATISTA MONTO M$ FECHA DE VENCIMIENTO
CHILECTRA S.A. 191.789 01-08-2008
JARA GUMUCIO S.A 207.000 02-01-2008
ITT SANITAIRE 224.524 30-10-2007
SOC. GENERAL DE MONTAJES S.A. 227.332 31-01-2008
EMPRESA CONSTRUCTORA BELFI S.A 250.000 30-11-2007
MONTEC LTDA 250.000 07-12-2007
KDM S.A 287.684 10-01-2008
DEGREMONT LTDA 293.438 25-04-2009
C. DE PETROLEOS DE CHILE COPEC S.A 322.491 20-03-2008
DAGRADOS S.A AGENCIA EN CHILE 325.000 24-11-2007
DAGRADOS S.A AGENCIA EN CHILE 325.000 24-11-2007
DAGRADOS S.A AGENCIA EN CHILE 325.000 24-11-2007
ING. Y CONSTRUCCION MST S.A 363.006 31-01-2008
ING. Y CONSTRUCCION MST S.A 363.006 09-11-2009
OBRASCON HUARTE LAIN S.A AGENCIA EN CHILE 500.000 23-11-2007
TEJOFRAN DE SANEAMIENTO SERVICIOS LTDA 500.000 23-11-2007
TEJOFRAN DE SANEAMIENTO SERVICIOS LTDA 500.000 23-11-2007
ACCIONA INFRAESTRUCTURA S.A 500.000 23-11-2007
Superintendencia de Valores y Seguros 86
Razón Social : : AGUAS ANDINAS S.A.
Rut : 61.808.000-5 Fecha : 30 / 10 / 2007
Período : 09 del 2007
Tipo de Moneda : Pesos
Tipo de Balance : Consolidado
Cauciones Obtenidas de Terceras (nota 33)
ACCIONA INFRAESTRUCTURA S.A 500.000 23-11-2007
ACCIONA INFRAESTRUCTURA S.A 500.000 23-11-2007
BANCO ITAU CHILE PARA CONT. OAS LTDA 500.000 11-01-2008
BANCO ITAU CHILE PARA CONT. OAS LTDA 500.000 11-01-2008
BANCO ITAU CHILE PARA CONT. OAS LTDA 500.000 11-01-2008
OMNIUM DE T, ET VALORIZ.CHILE 550.000 31-10-2007
CADAGUA AGENCIA EN CHILE 550.000 05-11-2007
CADAGUA AGENCIA EN CHILE 1.235.757 31-03-2008
DEGREMONT S.A 2.340.583 31-10-2008
EMP. DEPURADORA DE AGUAS SERVIDAS LTDA 3.725.502 31-12-2012
__________
TOTAL 16.857.112
===========
Aguas Cordillera S.A.
CONTRATISTA MONTO M$ FECHA DE VENCIMIENTO
Icafal Ingeniería y Construcción S.A. 256.400 02-02-08
Socovesa Ingeniería y Construcción S.A. 145.983 30-05-08
Captagua Ingeniería S.A. 133.232 20-05-08
Captagua Ingeniería S.A. 69.021 08-04-09
Sondajes Ltda. 62.333 18-02-08
Captagua Ingeniería S.A. 55.826 17-12-07
Inmobiliaría Manquehue Oriente S.A. 54.775 03-04-09
ICM S.A. 53.143 24-07-08
Degremont Ltda. 48.351 01-10-07
Marcelino Carrasco Bahamondes y Cia. 47.947 03-05-09
Superintendencia de Valores y Seguros 87
Razón Social : : AGUAS ANDINAS S.A.
Rut : 61.808.000-5 Fecha : 30 / 10 / 2007
Período : 09 del 2007
Tipo de Moneda : Pesos
Tipo de Balance : Consolidado
Cauciones Obtenidas de Terceras (nota 33)
Sociedad General de Montajes S.A. 40.082 20-11-07
Sociedad Constructora Rupanco S.A. 33.770 22-10-07
Ing. y Const. Eugenio Diaz S.A. 33.452 09-05-08
Inmob. y Const. Nueva Pacífico Sur Ltda. 32.716 17-12-07
ICM S.A. 30.000 25-10-07
Ing. y Const. M.S.T. S.A. 30.000 26-10-07
Ecosan Ltda. 30.000 31-10-07
Dalco Ingeniería S.A. 29.707 11-01-08
Constructora Trébol Ltda. 22.439 15-01-08
_________
TOTAL 1.209.177
=========
Aguas Los Dominicos S.A.
CONTRATISTA MONTO M$ FECHA DE VENCIMIENTO
Empresa Constructora Vicam Ltda. 3.380 30-10-2007
Constructora Olbertz Ltda. 15.466 10-01-2008
ICM S. A. 2.599 08-06-2008
Servicios y Asesorías Profesionales S. A. 3.000 30-06-2008
Inmobiliaria Los Quiyalles de Apoquindo S.A. 2.846 14-10-2007
Inmobiliaria Los Quiyalles de Apoquindo S.A. 2.846 14-10-2007
Inmobiliaria Los Quiyalles de Apoquindo S.A. 2.846 14-10-2007
Inmobiliaria Los Quiyalles de Apoquindo S.A. 2.846 14-10-2007
--------
TOTAL 35.829
Superintendencia de Valores y Seguros 88
Razón Social : : AGUAS ANDINAS S.A.
Rut : 61.808.000-5 Fecha : 30 / 10 / 2007
Período : 09 del 2007
Tipo de Moneda : Pesos
Tipo de Balance : Consolidado
Cauciones Obtenidas de Terceras (nota 33)
========
Aguas Manquehue S.A.
CONTRATISTA MONTO M$ FECHA DE VENCIMIENTO
Sociedad Constructora Rupanco S.A. 142.212 31-07-2008
Ingenieria y Constructora M.S.T. S.A. 95.842 08-01-2009
Ecopreneur Chile S.A. 68.181 17-04-2008
Ingenieria y Construción Eugenio Diaz S.A. 59.681 07-09-2008
Luis Eduardo Perez Castro 30.000 06-11-2007
Ingeniería y Construccion MST S.A. 22.395 15-03-2009
Dalco Ingenieria Ltda. 21.150 05-11-2007
Ecosan Ltda. 14.000 09-11-2007
Arauco S.A. 13.618 10-10-2007
ICM S.A. 9.391 10-03-2008
---------
TOTAL 476.470
=========
Ecoriles S.A.
CONTRATISTA MONTO M$ FECHA DE VENCIMIENTO
Superintendencia de Valores y Seguros 89
Razón Social : : AGUAS ANDINAS S.A.
Rut : 61.808.000-5 Fecha : 30 / 10 / 2007
Período : 09 del 2007
Tipo de Moneda : Pesos
Tipo de Balance : Consolidado
Cauciones Obtenidas de Terceras (nota 33)
Constructora Pumpin e Irarrazaval S.A. 30.962 27-12-2007
Constructora Valko S.A. 38.588 30-12-2007
---------
TOTAL 69.550
=========
Gestión y Servicios S.A.
CONTRATISTA MONTO M$ FECHA DE VENCIMIENTO
SubCentro Las Condes S.A. 13.809 16-10-2007
SubCentro Las Condes S.A. 13.809 15-11-2007
SubCentro Las Condes S.A. 13.809 16-12-2007
SubCentro Las Condes S.A. 13.809 15-01-2008
SubCentro Las Condes S.A. 13.809 15-02-2008
SubCentro Las Condes S.A. 13.808 17-03-2008
---------
TOTAL 82.853
=========
La filial Anam S.A. no ha recibido Boletas de Garantía de terceros.
Superintendencia de Valores y Seguros 90
Razón Social : : AGUAS ANDINAS S.A.
Rut : 61.808.000-5 Fecha : 30 / 10 / 2007
Período : 09 del 2007
Tipo de Moneda : Pesos
Tipo de Balance : Consolidado
Moneda Nacional y Extranjera (nota 34)
La Sociedad presenta los siguientes activos y pasivos en moneda nacional y extranjera al 30 de septiembre de 2007 y 2006.
Superintendencia de Valores y Seguros 91
Razón Social : : AGUAS ANDINAS S.A.
Rut : 61.808.000-5 Fecha : 30 / 10 / 2007
Período : 09 del 2007
Tipo de Moneda : Pesos
Tipo de Balance : Consolidado
Moneda Nacional y Extranjera (nota 34)
Activos
RUBRO MONEDAMONTO
30-09-2007 30-09-2006
ACTIVOS CIRCULANTES
DISPONIBLE $ NO REAJUSTABL 197.391 409.096
DISPONIBLE DOLAR 0 3.583
VALORES NEGOCIABLES $ NO REAJUSTABL 177.865 6.094.478
DEUDORES POR VENTA $ NO REAJUSTABL 35.876.074 33.267.210
DOCUMENTOS POR COBRAR $ NO REAJUSTABL 778.672 1.215.210
DOCUMENTOS POR COBRAR $ REAJUSTABLES 1.440.246 1.853.121
DEUDORES VARIOS $ REAJUSTABLES 58.771 74.147
DOCTOS. POR COBRAR EMP. RELAC. $ NO REAJUSTABL 17.483 25.215
EXISTENCIAS $ REAJUSTABLES 1.648.055 1.404.449
IMPUESTOS POR RECUPERAR $ REAJUSTABLES 67.113 53.647
DEUDORES VARIOS EUROS 3.170 2.550
GASTOS PAGADOS POR ANTICIPADO $ REAJUSTABLES 532.974 422.045
IMPUESTOS DIFERIDOS $ REAJUSTABLES 1.114.073 1.076.438
OTROS ACTIVOS CIRCULANTES $ NO REAJUSTABL 14.869.302 6.208
DEUDORES VARIOS DOLAR 509 23.917
DEUDORES VARIOS $ NO REAJUSTABL 345.469 228.038
IMPUESTOS POR RECUPERAR $ NO REAJUSTABL 24.357 39.494
OTROS ACTIVOS CIRCULANTES $ REAJUSTABLES 1.355.760 1.397.514
GASTOS PAGADOS POR ANTICIPADO $ NO REAJUSTABL 718 409
ACTIVOS FIJOS
ACTIVO FIJO $ REAJUSTABLES 628.289.228 627.800.501
OTROS ACTIVOS
MENOR VALOR DE INVERSIONES $ REAJUSTABLES 54.801.488 59.065.801
Superintendencia de Valores y Seguros 92
Razón Social : : AGUAS ANDINAS S.A.
Rut : 61.808.000-5 Fecha : 30 / 10 / 2007
Período : 09 del 2007
Tipo de Moneda : Pesos
Tipo de Balance : Consolidado
Moneda Nacional y Extranjera (nota 34)
Activos
RUBRO MONEDAMONTO
30-09-2007 30-09-2006
MAYOR VALOR DE INVERSIONES $ REAJUSTABLES -1.031 -1.104
DEUDORES A LARGO PLAZO $ NO REAJUSTABL 992.028 1.103.122
DEUDORES A LARGO PLAZO $ REAJUSTABLES 8.035.639 7.992.064
INTANGIBLES $ REAJUSTABLES 38.985.805 40.002.541
OTROS ACTIVOS LARGO PLAZO $ REAJUSTABLES 13.577.026 14.301.101
OTROS ACTIVOS LARGO PLAZO $ NO REAJUSTABL 1.079.914 1.515.360
IMPUESTOS DIFERIDOS LARGO PLAZO $ REAJUSTABLES 2.934.122 0
TOTAL ACTIVOS
$ NO REAJUSTABL 54.359.273 43.903.840
DOLAR 509 27.500
$ REAJUSTABLES 752.839.269 755.442.265
EUROS 3.170 2.550
Superintendencia de Valores y Seguros 93
Razón Social : : AGUAS ANDINAS S.A.
Rut : 61.808.000-5 Fecha : 30 / 10 / 2007
Período : 09 del 2007
Tipo de Moneda : Pesos
Tipo de Balance : Consolidado
Moneda Nacional y Extranjera (nota 34)
Pasivos Circulantes
RUBRO MONEDA
HASTA 90 DÍAS
30-09-2007
MONTO TASA INT. PROM. ANUAL
30-09-2006
MONTO TASA INT. PROM. ANUAL
90 DÍAS HASTA 1 AÑO
30-09-2007
MONTO TASA INT. PROM. ANUAL
30-09-2006
MONTO TASA INT. PROM. ANUAL
OBLIGACIONES CON EL PUBLICO (BONOS) PORCION CORTO PLA $ REAJUSTABLES 8.928.294 4,26 9.148.887 4,25 9.139.249 4,26 6.422.004 4,25
OBLIGACIONES CON BANCOS E INSTITUCIONES FINANCIERAS C $ NO REAJUSTABL 0 0 0 0
CUENTAS POR PAGAR $ NO REAJUSTABL 10.020.244 12.094.348 149.389 0
CUENTAS POR PAGAR $ REAJUSTABLES 25.923 1.124 268.828 0
CUENTAS POR PAGAR EUROS 3.898 4.387 0 0
CUENTAS POR PAGAR DOLAR 241.003 203.138 0 0
ACREEDORES VARIOS $ NO REAJUSTABL 134.765 29.996 0 54.117
ACREEDORES VARIOS $ REAJUSTABLES 1.201.833 4,34 1.509.813 13.276 4,34 11.463
PROVISIONES $ NO REAJUSTABL 9.803.729 4.635.038 7.457.609 12.002.674
RETENCIONES $ NO REAJUSTABL 6.001.331 5.817.416 0 0
IMPUESTO A LA RENTA $ NO REAJUSTABL 2.071 0 1.170.194 340.354
DOCTOS Y CTAS POR PAGAR E.R. $ NO REAJUSTABL 700.343 2.687.223 0 0
INGRESOS PERCIBIDOS POR ADELANTADO $ REAJUSTABLES 1.410.951 613.303 1.349.910 1.251.103
INGRESOS PERCIBIDOS POR ADELANTADO $ NO REAJUSTABL 361.405 87.020 0 0
PROVISIONES $ REAJUSTABLES 84.575 90.589 0 0
DOCUMENTOS POR PAGAR $ NO REAJUSTABL 35.075 0 32.532 51.143
OBLIG CON BCOS E INT FINANC A L.P. PORCION CP $ NO REAJUSTABL 406.762 6,99 5.777.009 6,78 0 7.353.430 6,81
DOCUMENTOS POR PAGAR $ REAJUSTABLES 125.198 6,78 327.859 6,66 240.221 5,74 67.266 6,33
DOCUMENTOS POR PAGAR $ REAJUSTABLES 0 16.893 0 137.955
DOCTOS Y CTAS POR PAGAR E.R. $ REAJUSTABLES 0 188.711 0 0
DOCTOS Y CTAS POR PAGAR E.R. EUROS 0 0 0 0
DOCUMENTOS POR PAGAR $ NO REAJUSTABL 0 0 0 0
DOCUMENTOS POR PAGAR $ NO REAJUSTABL 0 0 0 0
Superintendencia de Valores y Seguros 94
Razón Social : : AGUAS ANDINAS S.A.
Rut : 61.808.000-5 Fecha : 30 / 10 / 2007
Período : 09 del 2007
Tipo de Moneda : Pesos
Tipo de Balance : Consolidado
Moneda Nacional y Extranjera (nota 34)
Pasivos Circulantes
RUBRO MONEDA
HASTA 90 DÍAS
30-09-2007
MONTO TASA INT. PROM. ANUAL
30-09-2006
MONTO TASA INT. PROM. ANUAL
90 DÍAS HASTA 1 AÑO
30-09-2007
MONTO TASA INT. PROM. ANUAL
30-09-2006
MONTO TASA INT. PROM. ANUAL
ACREEDORES VARIOS $ REAJUSTABLES 0 0 0 0
DIVIDENDOS POR PAGAR $ NO REAJUSTABL 30.000.062 29.534.225 0 0
$ REAJUSTABLES 11.776.774 11.897.179 11.011.484 7.889.791
$ NO REAJUSTABL 57.465.787 60.662.275 8.809.724 19.801.718
EUROS 3.898 4.387 0 0
DOLAR 241.003 203.138 0 0
Superintendencia de Valores y Seguros 95
Razón Social : : AGUAS ANDINAS S.A.
Rut : 61.808.000-5 Fecha : 30 / 10 / 2007
Período : 09 del 2007
Tipo de Moneda : Pesos
Tipo de Balance : Consolidado
Moneda Nacional y Extranjera (nota 34)
Pasivos Largo Plazo Período Actual 30-09-2007
RUBRO MONEDA
1 A 3 AÑOS
MONTO TASA INT. PROM. ANUAL
3 A 5 AÑOS
MONTO TASA INT. PROM. ANUAL
5 A 10
MONTO TASA INT. PROM. ANUAL
MAS DE 10 AÑOS
MONTO TASA INT. PROM. ANUAL
OBLIGACIONES CON BANCO E INST FINANCIERAS $ NO REAJUSTABL 10.278.6676,99 21.348.0006,99 47.440.0006,99 0
OBLIGACIONES CON EL PUBLICO $ REAJUSTABLES 37.002.4404,29 50.656.5764,17 36.742.7514,81 66.878.8974,74
DOCUMENTOS POR PAGAR $ REAJUSTABLES 562.9687,52 189.5606,93 27.394.8235,36 11.686.1903,38
ACREEDORES VARIOS $ REAJUSTABLES 855.360 0 0 0
ACREEDORES VARIOS $ NO REAJUSTABL 1.200 0 0 0
PROVISIONES $ REAJUSTABLES 242.952 242.952 8.546.402 31.745
IMPUESTOS DIFERIDOS $ REAJUSTABLES 0 0 0 0
OTROS PASIVOS LARGO PLAZO $ REAJUSTABLES 41.2828,62 104.2878,85 0 0
OTROS PASIVOS LARGO PLAZO $ REAJUSTABLES 569.890 94.645 43.472 0
OTROS PASIVOS LARGO PLAZO $ NO REAJUSTABL 14.427 0 0 0
ACREEDORES VARIOS $ REAJUSTABLES 0 0 0 0
$ NO REAJUSTABL 10.294.294 21.348.000 47.440.000 0
$ REAJUSTABLES 39.274.892 51.288.020 72.727.448 78.596.832
Superintendencia de Valores y Seguros 96
Razón Social : : AGUAS ANDINAS S.A.
Rut : 61.808.000-5 Fecha : 30 / 10 / 2007
Período : 09 del 2007
Tipo de Moneda : Pesos
Tipo de Balance : Consolidado
Moneda Nacional y Extranjera (nota 34)
Pasivos Largo Plazo Período Anterior 30-09-2006
RUBRO MONEDA
1 A 3 AÑOS
MONTO TASA INT. PROM. ANUAL
3 A 5 AÑOS
MONTO TASA INT. PROM. ANUAL
5 A 10
MONTO TASA INT. PROM. ANUAL
MAS DE 10 AÑOS
MONTO TASA INT. PROM. ANUAL
OBLIGACIONES CON EL PUBLICO $ REAJUSTABLES 34.038.793 4,27 31.345.014 4,34 67.206.901 4,39 75.161.027 4,76
DOCUMENTOS POR PAGAR $ REAJUSTABLES 631.083 7,57 320.216 6,95 16.601.295 5,62 14.234.682 3,74
ACREEDORES A LARGO PLAZO $ REAJUSTABLES 327.993 792.797 0 0
PROVISIONES $ REAJUSTABLES 254.059 254.059 635.146 7.997.129
IMPUESTOS DIFERIDOS $ REAJUSTABLES 466.010 466.010 1.149.219 1.423.069
OTROS PASIVOS A LARGO PLAZO $ REAJUSTABLES 0 0 0 0
OBLIGACIONES CON BANCOS E INSTITUCIONES FINANCIERAS $ NO REAJUSTABL 29.413.719 6,81 27.326.700 6,82 2.983.951 6,92 0
OTROS PASIVOS A LARGO PLAZO $ REAJUSTABLES 116.390 102.515 65.506 0
OTROS PASIVOS A LARGO PLAZO $ REAJUSTABLES 75.875 8,8 77.349 9,18 44.484 7,95 0
OTROS PASIVOS $ NO REAJUSTABL 33.064 0 0 0
$ REAJUSTABLES 35.910.203 33.357.960 85.702.551 98.815.907
$ NO REAJUSTABL 29.446.783 27.326.700 2.983.951 0
Superintendencia de Valores y Seguros 97
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Período : 09 del 2007
Tipo de Moneda : Pesos
Tipo de Balance : Consolidado
Sanciones (nota 35)
a)Superintendencia de Valores y Seguros.
Durante los periodos cubiertos por los estados financieros, no se han aplicado sanciones a la Sociedad y Filales, a sus Directores o Ejecutivos.
b) De otras autoridades administrativas:
Aguas Andinas S.A.
Año 2007
Al 30 de septiembre de 2007, no se aplicó sanciones a la Sociedad, por parte de otras autoridades administrativas.
Año 2006
i) La Superintendencia de Servicios Sanitarios aplicó las siguientes multas:
Mediante resolución SISS Nº553 de 8 de febrero de 2006, se aplicó multa de 50 UTA, por incumplimiento de las instrucciones escritas impartidas por la Superintendencia, al no entregar la información de gastos
y costos para el año 2004, instruidas en varios oficios. Se inicio juicio sumario de reclamación de multa en el 26º Juzgado Civil de Santiago (Rol 15200-2006), se pretende obtener una rebaja de la multa.
Estado de la causa : sentencia desfavorable en primera instancia, apelada.
Mediante Resolución SISS Nº1454 de 28 de abril de 2006, se aplicó multa de 20 UTA, por deficiencias en calidad de alcantarillado en la comuna de Quilicura. Se inicio juicio sumario de reclamación de multa
en el 29º Juzgado Civil de Santiago (Rol 6509-2006).Se pretende obtener una rebaja de la multa. Estado de la causa, sentencia desfavorable, apelado.
ii) Fiscalía Nacional Económica propuso al Tribunal de Defensa de la Libre Competencia aplicar una multa a Aguas Andinas S.A. por 50.000 U.T.M. por las siguientes conductas 1) exigencias y cobros abusivos
para nuevos servicios en áreas urbanas fuera del área de concesión 2) exigencia y cobros abusivos para servicios en zonas rurales fuera del área de concesión y 3) aplicación abusiva de los Aporte Financieros
Reembolsable(AFR). Estado de la causa; período de prueba.
iii) La Dirección Nacional del Trabajo aplicó una multa de 60 U.T.M., "por no proteger eficazmente la salud de los trabajadores". Los hechos tienen relación con la muerte de cuatro trabajadores de una
Superintendencia de Valores y Seguros 98
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Rut : 61.808.000-5 Fecha : 30 / 10 / 2007
Período : 09 del 2007
Tipo de Moneda : Pesos
Tipo de Balance : Consolidado
Sanciones (nota 35)
empresa contratista en el colector Dagoberto Godoy. Existen posibilidades de dejar sin efecto la multa. La multa fue pagada en una tercera parte. Se inicio juicio ordinario laboral en el 8º Juzgado Laboral
de Santiago (Rol 2449-2006). Se encuentra en período de prueba, existen posibilidades de dejar sin efecto la multa.
Año 2005
i) La Superintendencia de Servicios Sanitarios aplicó las siguientes multas:
Mediante resolución SISS Nº710/2005, se aplicó sanción de multa en función de un incumplimiento de las instrucciones escritas impartidas por la Superintendencia en el oficio Nº1908 y en el Capítulo XI del
Manual de Facturación. Monto a pagar 40 UTA.Juicio sumario reclamación de la multa, se efectuó en el 29º juzgado civil de Santiago, Rol número 4779-2005. Estado de causa: sentencia desfavorable, apelada, se
pretende obtener una rebaja de la multa.
ii) La COREMA RM aplicó multa de 300 UTM, mediante Resolución Nº069/2005, de 17 de Febrero de 2005, a consecuencia de malos olores provenientes de la Planta de tratamiento La Farfana. El 10% de la multa fue
pagada a objeto de iniciar el reclamo en tribunales. El Juicio Sumario de reclamación de la multa se efectuó en el 27º Juzgado Civil de Santiago, número de Rol: 6857/2005, se encuentra en período de prueba.
Año 2004
i)La Superintendencia de Servicios Sanitarios aplicó las siguientes multas:
Mediante resolución Nº415 de 9 de Febrero de 2004, se multó a la Sociedad por incumplimiento de las órdenes e instrucciones escritas de la SISS, al no remitir dentro de plazo la información para el proceso
"Cobertura de tratamiento de aguas servidas" y "Producción de agua potable". Se realizó juicio sumario de reclamación en el 29º Juzgado Civil de Santiago, (Rol 1189-2004). Estado de la causa sentencia de
primera instancia rechazó la demanda. Se presentó apelación. Monto de la sanción 30 UTA.
La Sociedad fue sancionada por que la SISS detectó incumplimiento en los parámetros de coliformes fecales en examen de autocontrol practicado el segundo trimestre del 2003 en la Planta de Paine. Se realizó
juicio sumario de reclamación en el 29º Juzgado Civil de Santiago, (Rol 1434-2004). Estado de la causa segunda instancia, apelación pendiente en contra del fallo que rechaza la demanda. Monto de la sanción
26 UTA.
ii) SESMA aplicó las siguientes multas:
Mediante Resolución Nº5180 de 15 de Diciembre de 2003 se aplicó multa de 1.000 UTM a consecuencia de malos olores provenientes de la Planta La Farfana. La multa fue previamente pagada a objeto de iniciar
Superintendencia de Valores y Seguros 99
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Período : 09 del 2007
Tipo de Moneda : Pesos
Tipo de Balance : Consolidado
Sanciones (nota 35)
reclamo en tribunales, está se presentó en el 17º Juzgado Civil de Santiago (Rol 2999-2004). Estado de la causa, pendiente período de prueba.
Mediante Resolución Nº4838 de 19 de octubre de 2004, confirmada por la Resolución Nº782 de 02 de febrero de 2005, se aplicó multa por 2.000 UTM, por incumplimiento del D.S. Nº144/61 del Ministerio de Salud,
que establece normas para evitar emanaciones o contaminantes atmosféricos de cualquier naturaleza. La multa fue previamente pagada a objeto de iniciar el reclamo en tribunales, ésta se presentó en el 25º
Juzgado Civil de Santiago (Rol 4566-2005). Estado de la causa, pendiente período de prueba.
iii) La COREMA RM aplicó multa de 1000 UTM mediante Resolución Nº 177 de fecha 28 de Mayo de 2004 a consecuencia de malos olores provenientes de la Planta La Farfana. Se pagó un 5% previamente a objeto de
iniciar el reclamo en tribunales el cual se efectuó en el 28º Juzgado Civil de Santiago (Rol 6593-2004). Estado
de la causa, se encuentra en período de prueba.
Aguas Cordillera S.A.
El 09 de febrero de 2004, la Superintendencia de Servicios Sanitarios aplicó multa a la Sociedad, según Resolución Exenta Nº 425, por incumplimiento de las órdenes e instrucciones escritas de dicha
Superintendencia, al no remitir dentro de plazo la información para el proceso de "Cobertura de tratamiento de aguas servidas" y "Producción de agua potable".
Esta multa se encuentra recurrida por la Sociedad ante el 4º Juzgado Civil de Santiago, en causa Rol Nº 1195-2004. Estado: Sentencia desfavorable, apelada.
La Superintendencia de Servicios Sanitarios mediante resolución Nº2734 aplicó sanción de multa en función de un incumplimiento de las instrucciones escritas impartidas por dicha entidad en el oficio Nº2774 y
del Plan de Desarrollo.
Esta multa se encuentra recurrida por la Sociedad ante el 29º Juzgado Civil de Santiago, en causa Rol Nº11.129.
Estado: Sentencia desfavorable, apelada.
Aguas Los Dominicos S.A.
Superintendencia de Valores y Seguros 100
Razón Social : : AGUAS ANDINAS S.A.
Rut : 61.808.000-5 Fecha : 30 / 10 / 2007
Período : 09 del 2007
Tipo de Moneda : Pesos
Tipo de Balance : Consolidado
Sanciones (nota 35)
El 09 de febrero de 2004, la Superintendencia de Servicios Sanitarios aplicó a la Sociedad una multa, según Resolución Exenta Nro. 426, por incumplimiento de las órdenes e instrucciones escritas de dicha
Superintendencia al no remitir dentro del plazo información para el proceso de "Cobertura de tratamiento de aguas servidas" y "Producción de agua potable".
Esta multa se encuentra recurrida por la Sociedad ante el 19 Juzgado Civil de Santiago, en causa Rol Nro. 1189-2004. Estado: Sentencia desfavorable, apelada.
Aguas Manquehue S.A.
Con fecha 19 de mayo de 2003, la Superintendencia de Servicios Sanitarios aplicó multa a la Sociedad, según Resolución Exenta Nº1194, por incumplimiento de la norma NCH Nº1333 Of 78.
La Sociedad pagó la multa y se encuentra recurrida ante el 7º Juzgado Civil de Santiago, en causa Rol Nº2829-2003. Estado: El 09 de diciembre de 2003, fue concedida la apelación en contra de la sentencia que
rechazó la demanda.
El 09 de febrero de 2004, la Superintendencia de Servicios Sanitarios aplicó multa a la Sociedad, según Resolución Exenta Nº424, por incumplimiento de las órdenes e instrucciones escritas de dicha
Superintendencia, al no remitir dentro de plazo la información para el proceso de "Cobertura de tratamiento de aguas servidas" y "Producción de agua potable".
Esta multa se encuentra recurrida por la Sociedad ante el 7º Juzgado Civil de Santiago, en causa Rol Nº1134-2004. Estado: Sentencia desfavorable. Apelada.
Causa: Rol 15.178-2006, 27º Juzgado Civil de Santiago. Reclamación en contra de la Resolución Nº554, que aplicó multa por 30 UTA, en función a incumplimiento de las instrucciones escritas impartidas por la
Superintendencia de Servicios Sanitarios, al no entregar información de gastos y costos para el año 2004.
Estado: Presentada la demanda. Resultado: Es probable que no se acoja una rebaja de multa.
Durante los períodos cubiertos por los estados financieros, no se ha aplicado ninguna otra sanción a la Sociedad y Filiales, a sus Directores o Ejecutivos.
Superintendencia de Valores y Seguros 101
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Período : 09 del 2007
Tipo de Moneda : Pesos
Tipo de Balance : Consolidado
Hechos Posteriores (nota 36)
Con fecha 03 de octubre de 2007 se informo a la Superintendencia de Valores y Seguros (SVS), lo siguiente:
Mediante ORD. SVS Nº 11602 de 2 de octubre pasado, se requirió a esta Empresa informar sobre determinados aspectos relativos al Contrato de Operación y Mantenimiento de la Planta de Tratamiento de Aguas
Servidas La Farfana, suscrito entre Aguas Andinas S.A. y Empresa Depuradora de Aguas Servidas Ltda.
Al respecto me permito señalar a usted lo siguiente:
El Contrato indicado tuvo su origen en una licitación pública internacional, de acuerdo con lo establecido en el artículo 67 del DFL MOP Nº 382/88, Ley General de Servicios Sanitarios, la que fue convocada
por Aguas Andinas el 12 de mayo pasado.
Adquirieron las respectivas Bases de Licitación 9 empresas, presentando en definitiva ofertas las sociedades Cadagua S.A., Omnium de Traitment et de Valorisation S.A. (OTV) y el Consorcio formado por las
empresas Degrémont S.A. y Sociedad General de Aguas de Barcelona S.A. (Agbar), siendo estas dos últimas sociedades relacionadas con Aguas Andinas S.A. Se adjunta a la presente el Acta de Apertura de las
ofertas económicas.
Posteriormente, el 2 de agosto de 2007, Aguas Andinas informó al referido Consorcio, quien obtuvo la mayor calificación técnica y económica, haber resultado adjudicatario de la Licitación. Lo anterior,
previo acuerdo favorable del Comité de Directores de Aguas Andinas adoptado en sesión de 23 de julio de 2007 y por su Directorio, en Sesión Ordinaria Nº 351, celebrada con fecha 24 de julio de 2007. Los
acuerdos indicados fueron adoptados por la unanimidad de sus miembros presentes, declarando que se trataba de una operación que se ajusta a condiciones de equidad similares a las que habitualmente prevalecen
en el mercado.
Con el objeto de concurrir a la celebración del contrato, y en conformidad con las bases de licitación, Degrémont y Agbar a través de su filial en Chile Agbar Conosur Ltda., constituyeron una sociedad
denominada Empresa Depuradora de Aguas Servidas Ltda. (EDAS), siendo designados en dicha sociedad como directores titulares, los directores de Aguas Andinas, señor Joaquín Villarino y señora Marta Colet.
En razón de lo expuesto, la celebración del contrato con EDAS es una operación de aquellas contempladas en el artículo 44 de la Ley Nº18.046, sobre Sociedades Anónimas.
Se deja constancia que la suscripción del contrato con EDAS fue aprobada por el Comité de Directores de Aguas Andinas en Sesión de 27 de agosto de 2007 y por su Directorio, en Sesión Ordinaria Nº352 de 28
de agosto pasado. Los acuerdos indicados fueron asimismo adoptados por la unanimidad de los directores presentes, con la abstención del señor Villarino y la señora Colet.
El Contrato se celebró bajo la modalidad de serie de precios unitarios, por un valor estimado de UF 2.774.994,4 (dos millones setecientos setenta y cuatro mil novecientos noventa y cuatro coma cuatro
unidades de fomento) más IVA y tendrá una duración de 60 meses a contar del 1º de Octubre de 2007, pudiendo ser prorrogado por un período consecutivo de 60 meses, en los términos que se establecen en el
Superintendencia de Valores y Seguros 102
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Rut : 61.808.000-5 Fecha : 30 / 10 / 2007
Período : 09 del 2007
Tipo de Moneda : Pesos
Tipo de Balance : Consolidado
Hechos Posteriores (nota 36)
contrato.
Finalmente, cabe destacar que el Contrato tiene por objeto, desarrollar el servicio de operación y mantenimiento de la Planta de Tratamiento de Aguas Servidas La Farfana, de propiedad de Aguas Andinas S.A.,
incluyendo la totalidad de los alcances de una correcta gestión de la operación y mantenimiento de la Planta, considerando entre otros, el suministro de personal, los gastos de energía eléctrica, provisión
de insumos químicos, repuestos, etc., todo en los términos contemplados en las Bases de Licitación y demás documentos del Contrato.
A la fecha de los presentes Estados Financieros, la administración de la Sociedad no tiene conocimiento de otros hechos posteriores que afecten significativamente la situación financiera y/o resultados de
la Sociedad al 30 de Septiembre de 2007.
Superintendencia de Valores y Seguros 103
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Rut : 61.808.000-5 Fecha : 30 / 10 / 2007
Período : 09 del 2007
Tipo de Moneda : Pesos
Tipo de Balance : Consolidado
Medio Ambiente (nota 37)
Los principales desembolsos en proyectos para mejorar el medio ambiente efectuados por la Sociedad y Filiales durante los períodos enero a septiembre 2007 y 2006, se refieren a la construcción de las plantas
de tratamiento de aguas servidas, las cuales se detallan a continuación:
Nombre de la Obra 2007 2006
M$ M$
Planta de Tratamiento La Farfana 999.131 1.107.343
Planta de Tratamiento Esmeralda Melipilla (mejora) 894.714 117.306
Tercera Planta de Tratamiento Gran Santiago 605.085
Mejoramiento Planta El Trebal 358.885 53.488
Planta de Tratamiento TIL TIL 326.484 3.087
Planta de Tratamiento Talagante 246.376 1.895.115
Planta de Tratamiento Curacaví 225.856 804.212
Planta de tratamiento El Chamisero 98.120 152.286
Planta de tratamiento Los Trapenses 53.436 16.617
Planta de Tratamiento Buin Maipo 59.568 2.926
Tercera Planta de Tratamiento Gran Santiago 54.994 25.128
Cumplimiento decreto 90 Planta Pomaire 43.028 5.802
Centrífuga móvil 42.678
Plataforma externa para manejo y disposicion lodos 32.705 1.215.369
Obras plantas localidades 29.676
Mantenimiento Plantas de Tratamiento Aguas Servidas 12.258
Instalación medidor flujo de retención y otros 12.216
Estudio impacto ambiental Mapocho limpio 10.025 54.192
Estudio ampliación plantas localidades 9.311
Mej. Inst. certificación OHSAS el Trebal 6.501 3.455
Planta Tratamiento San Jose de Maipo 6.291
Planta de Tratamiento El Monte 4.567
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Período : 09 del 2007
Tipo de Moneda : Pesos
Tipo de Balance : Consolidado
Medio Ambiente (nota 37)
Estaciones meteorológicas 3.505
Planta de tratamiento Polo Manquehue 613
Maquinaria para biosecado 183.440
Cámara de elevación de lodos y transporte 101.878
Reparacion cámara de lodo mixto 30.354
Mej. operacion Planta Paine 14.169
Mej. inst. existente Edificio Stgo Poniente 13.128
Planta de tratamiento Cexas Melipilla (ampliación) 9.841
Telecontrol Planta de Tratamiento Isla de Maipo 8.794
Telemetría Planta tratamiento Cexas y Esmeralda 4.959
Equipo transporte lodos y limpieza cámaras 2.618
___________ ___________
TOTAL 4.081.029 5.825.507
=========== ===========
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TRANSFERENCIA DE DOMINIO DE OBRAS SANITARIAS (nota 38)
En virtud del convenio suscrito el 30 de junio de 1998, entre el Gobierno Regional Metropolitano y Aguas Andinas S.A., se transfirió a esta última, el dominio de las obras sanitarias construidas o adquiridas
con recursos del Fondo Nacional de Desarrollo Regional. Las obras transferidas en virtud del presente convenio, que constituye aportes de terceros, se rigen por la normativa del D.F.L. Nº 70 del Ministerio
de Obras Públicas de 1988 y lo señalado en el Artículo Nº 36 del respectivo Reglamento del D.S. MINECON Nº 453 de 1989.
Al 31 de diciembre de 1998, estas obras fueron incorporadas al activo fijo de la Sociedad, considerando un valor nominal de $1 por cada bien, dado que existe prohibición de considerar estos bienes
traspasados del Gobierno Regional como una inversión para efectos de fijación tarifaria, por lo cual la Sociedad no podrá rentar sobre ellos, y no representa para la Sociedad beneficios operativos
adicionales a los ya obtenidos desde su puesta en funcionamiento.
Asimismo, no se altera la correlación ingresos-costos respecto de los períodos anteriores, debido a que no se realizaron desembolsos por parte de la Sociedad.
La tarifa máxima contemplada para este tipo de aportes está referida sólo a cubrir los gastos de operación y mantención que demanden.
De acuerdo a instrucciones impartidas por la Superintendencia de Valores y Seguros en su Oficio Nº 01489 del 22 de marzo de 2000, se determinó el valor técnico estimado de estas obras, a título informativo,
el que a esta fecha asciende a M$ 1.718.614 y su depreciación, determinada sobre la base del tiempo de uso alcanza a M$ 681.672.
Los principales criterios utilizados en la valorización de estas obras comprenden: movimientos de tierra, tuberías por suministro, cámaras de agua potable y de alcantarillado y valor de la mano de obra,
todos referidos a septiembre de 2007. El promedio de vida útil de estos bienes es de 406 meses y su vida útil remanente en promedio a septiembre 2007, es de 270 meses.
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DOCUMENTOS POR PAGAR LARGO PLAZO (nota 39)
En el artículo Nº 14 del D.F.L. Nº 70 publicado en el Diario Oficial del 30 de marzo de 1988 y el artículo Nº 42 del D.S. Nº 453, se fijaron las normas sobre la posibilidad de exigir aportes de
financiamiento reembolsables por capacidad y por extensión del servicio correspondiente, a quienes soliciten ser incorporados como clientes o requieran una ampliación del servicio.
La deuda por aportes reembolsables se encuentra registrada en los rubros "Documentos por pagar largo plazo" por M$39.833.541 y M$ 31.787.278 a septiembre 2007 y 2006 respectivamente.
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ANALISIS RAZONADO
I ASPECTOS GENERALES
Composición Accionaria
El capital de Aguas Andinas está constituido por 6.118.965.160 acciones sin valor nominal. Al 30 de Septiembre de 2007, nuestros principales accionistas son Inversiones Aguas Metropolitanas S.A. con un 50,1%
y CORFO con un 34,98%, del total accionario.
Ingresos
Nuestros ingresos derivan principalmente de los servicios regulados que prestamos relacionados con: producción y distribución de agua potable, recolección, tratamiento y disposición de aguas servidas, otros
servicios regulados (los que incluyen ingresos relacionados con cargos de corte y reposición del suministro, monitoreo de descarga de residuos industriales líquidos y cargos fijos).
Los ingresos de explotación del período 2007 ascendieron a MM$179.366, cifra superior en MM$2.403 (1,4%) a la obtenida en el período anterior. En tanto la utilidad neta de Aguas Andinas S.A. al 30 de
septiembre de 2007, fue de MM$68.333 cifra superior en MM$4.989 (7,9%), con respecto al período anterior.
Costos y gastos operacionales
Nuestros costos y gastos operacionales están compuestos por los costos de explotación y gastos de administración y ventas. Los ítems más importantes incluidos en los costos de explotación son la
depreciación, que representó un (37,5%); la externalización de ciertos servicios con contratistas, que representó un (32,8%); y personal que representó un (15,1%) al tercer trimestre del ejercicio 2007. Los
ítems mas importantes en los gastos de administración y ventas, son personal que representó (43,5%); servicios externalizados, que representó un (28,3%); y gastos generales, que representaron un (13,4%); en
el mismo periodo del año 2007.
Tarifas
El factor más importante que determina los resultados de nuestras operaciones y situación financiera son las tarifas que se fijan para nuestras ventas y servicios regulados. Como monopolio natural, estamos
regulados por la SISS y nuestras tarifas se fijan en conformidad con la Ley de Tarifas de los Servicios Sanitarios D.F.L. Nº70 de 1988.
Nuestros niveles tarifarios se revisan cada cinco años y, durante dicho periodo, están sujetos a reajustes adicionales ligados a un polinomio de indexación, si la variación acumulada desde el ajuste anterior
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ANALISIS RAZONADO
es del 3,0% o superior, según cálculos realizados en función de diversos índices de inflación. Específicamente, los reajustes se aplican en función de una fórmula que incluye el Índice de Precios al
Consumidor, el Índice de Precios Mayoristas de Bienes Industriales Importados y el Índice de Precios Mayoristas de Bienes Industriales Nacionales, todos ellos medidos por el Instituto Nacional de
Estadísticas de Chile. Además, las tarifas están afectas a reajuste para reflejar servicios adicionales previamente autorizados por la SISS.
En el año 2005 concluyeron los procesos de negociación de tarifas, para el período 2005-2010. Las nuevas tarifas aprobadas por el Decreto Nº 100 para Aguas Andinas S.A., Decreto Nº149 para Aguas Manquehue
S.A., Decreto Nº179 para Aguas Cordillera S.A. y Decreto Nº178 para Aguas Los Dominicos S.A. del Ministerio de Economía, Fomento y Reconstrucción entraron en vigencia el 1º de Marzo de 2005, 19 mayo de 2005
y 30 de Junio de 2005 para las dos últimas, respectivamente.
Riesgo de mercado
Nuestra empresa presenta una favorable situación en términos de riesgo, la que se debe principalmente a las características particulares del sector sanitario. Nuestro negocio es estacional y los resultados
de la explotación pueden variar de un trimestre a otro. Tendemos a registrar los mayores niveles de demanda e ingresos durante los meses de verano (diciembre a marzo) y los menores niveles de demanda e
ingresos durante los meses de invierno (junio a septiembre). En general, la demanda de agua es mayor en los meses más cálidos que en los más templados, debido principalmente a las necesidades adicionales de
agua que generan los sistemas de irrigación y otros usos externos de agua.
Las condiciones climatológicas adversas pueden eventualmente afectar la óptima entrega de servicios sanitarios, esto porque los procesos de captación y producción de agua potable dependen en gran medida de
las condiciones climatológicas que se desarrollan en las cuencas hidrográficas. Factores tales como las precipitaciones meteorológicas (nieve, granizo, lluvia, niebla), la temperatura, la humedad, el
arrastre de sedimentos, los caudales de los ríos y las turbiedades, determinan la cantidad, calidad y continuidad de aguas crudas disponibles en cada bocatoma posible de tratar en una planta de tratamiento
de agua potable. En caso de sequía, contamos con importantes reservas de agua que mantenemos en el Embalse El Yeso, Laguna Negra y Lo Encañado, además de los planes de contingencia que hemos desarrollado,
los cuales nos permiten disminuir los eventuales impactos negativos que pudieran generar condiciones climatológicas adversas para nuestras operaciones.
Inversiones de capital
Una de las variables que más incide en el resultado de nuestras operaciones y situación financiera son las inversiones de capital. Éstas son de dos tipos:
Inversiones comprometidas. Tenemos la obligación de acordar un plan de inversiones con la SISS, en el que se describen las inversiones que debemos realizar durante los 15 años siguientes a la fecha en la que
el plan de inversiones correspondiente entra en vigor. Específicamente, el plan de inversiones refleja un compromiso de nuestra parte para llevar a cabo ciertos proyectos relacionados con el mantenimiento de
ciertas normas de calidad y cobertura. El plan de inversiones mencionado está sujeto a revisión cada cinco años, pudiendo solicitar efectuar modificaciones cuando se verifican ciertos hechos relevantes.
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Tipo de Balance : Consolidado
ANALISIS RAZONADO
Fechas de aprobación actualización planes de desarrollo del Grupo Aguas.
Aguas Andinas S.A.
Gran Santiago 23 de Mayo de 2006 y 19 de Febrero de 2007
Localidades Mayo a Agosto de 2006
Aguas Cordillera S.A.
Las Condes 10 de Mayo de 2006
Aguas Los Dominicos S.A.
Los Dominicos 10 de Mayo de 2006
Aguas Manquehue S.A.
Manquehue 12 de Mayo de 2006
Localidades 28 de diciembre de 2006
Inversiones no comprometidas. Las inversiones no comprometidas son aquellas que no están contempladas en el plan de inversiones y que realizamos voluntariamente a fin de asegurar la calidad de nuestros
servicios y reemplazar activos obsoletos. Éstos, en general, dicen relación con el reemplazo de infraestructura de la red y otros activos, la adquisición de derechos de aprovechamiento de agua y las
inversiones en negocios no regulados, entre otros.
En conformidad con las normas chilenas, se capitalizan los intereses sobre inversiones de capital en obras en ejecución. En consecuencia, los cambios que sufre nuestro plan de inversiones de capital afecta
el monto de gastos en intereses abonados en los estados de resultados, consignado como obras en ejecución en la partida "Activos Fijos" de nuestro balance.
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Tipo de Balance : Consolidado
ANALISIS RAZONADO
II ANALISIS COMPARATIVO Y EXPLICACION DE VARIACIONES
Balance General
La composición de los activos y pasivos es la siguiente:
Sep-07 Sep-06 Dic-06 Variación
Sep-07
Sep-06
Millones de $
Activos Circulantes 58.508 47.597 54.473 22,92%
Activos Fijos 628.289 627.801 634.917 0,08%
Otros Activos 120.405 123.979 120.302 -2,88%
Total Activos: 807.202 799.376 809.691 0,98%
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Tipo de Moneda : Pesos
Tipo de Balance : Consolidado
ANALISIS RAZONADO
Pasivos Circulantes 89.309 100.458 96.509 -11,10%
Pasivos Largo Plazo 320.969 313.544 302.226 2,37%
Total Pasivos: 410.278 414.003 398.736 -0,90%
INTERES MINORITARIO 12 1 10
Patrimonio 396.912 385.373 410.945 2,99%
Total Pasivos 807.202 799.376 809.691 0,98%
Activos
El activo circulante presenta un mayor valor de MM$10.911, en relación al período anterior, debido principalmente al aumento en otros activos circulantes por MM$14.821, explicado básicamente por instrumentos
del Banco Central mantenidos hasta el pago de dividendos a producirse en el mes de octubre, compensado por la disminución en valores negociables por MM$ 5.916.
El activo fijo de la empresa ha experimentado un aumento mínimo de 0,08% respecto a igual fecha del periodo anterior, pasando de MM$627.801 a MM$628.289. Esta variación se explica por movimientos en activo
fijo bruto, mayores inversiones y los correspondientes aumentos en depreciaciones, según se explicita a continuación.
Los principales aumentos del activo fijo bruto están en el rubro Construcciones y obras de infraestructura por MM$16.727, Máquinas y equipos por MM$1.210 y Terrenos por MM$2.088, debido a las inversiones que
se han realizado en equipos operacionales, infraestructura sanitaria y de apoyo.
El gasto por depreciación a Septiembre 2007 asciende a MM$26.402, cifra superior en un 0,8% (MM$209) a la registrada en el período 2006 por MM$26.193, explicada básicamente por aquellos activos que han
entrado en operaciones durante el último año. Adicionalmente, debido a éstas y las obras realizadas en años anteriores, es que la depreciación acumulada se incrementó en MM$19.907, respecto al período
anterior (3,4%).
En Otros activos se observa una disminución de MM$3.574 explicada principalmente por la disminución del menor valor de inversión en MM$ 4.264, compensado por la disminución en intangibles netos por MM$
1.017, explicados por las amortizaciones efectuadas en el período. Adicionalmente, se produjo un aumento en impuestos diferidos (MM$2.934) que es compensado por una disminución de otros activos, debido a
amortización de activos asociados a emisión de bonos en 2006 y anteriores (MM$ 1.159).
Pasivos
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Tipo de Moneda : Pesos
Tipo de Balance : Consolidado
ANALISIS RAZONADO
Los pasivos circulantes, comparados con el período anterior, disminuyeron en MM$11.150, principalmente debido a la disminución de Obligaciones con bancos de largo plazo, porción corto, por MM$12.724, debido
al refinanciamiento bancario realizado el primer semestre del año, compensado parcialmente por el aumento en ingresos percibidos por adelantado (MM$1.170), correspondientes a pagos anticipados de convenios
con urbanizadores.
Los pasivos a largo plazo tuvieron una variación positiva de MM$7.425 comparado con el periodo anterior, debido principalmente al aumento de Obligaciones con bancos por MM$19.342, como parte del
refinanciamiento antes mencionado, y el aumento en documentos por pagar en MM$8.046, correspondientes a aportes financieros reembolsables, compensado parcialmente por la disminución de Obligaciones con el
público por MM$16.471, producto de traspasos al corto plazo en el período y la disminución del impuesto diferido por MM$ 3.504 (debido a efectos de la fusión de sociedades filiales).
El patrimonio comparado con el período anterior, tuvo un aumento de MM$11.540. Las principales variaciones son el aumento de las utilidades del ejercicio en MM$4.989 y el aumento en Otras reservas en
MM$6.731, provenientes de efectos de la fusión entre dos sociedades filiales.
INDICADORES FINANCIEROS
INDICADOR Sep-07 Sep-06 Dic-06 Variación
Sep-07
Sep-06
Liquidez
Liquidez corriente (veces) 0,66 0,47 0,56 38,27%
Razón ácida (veces) 0,164 0,065 0,006 153,26%
Endeudamiento
Endeudamiento ( % ) 103,37 107,43 97,03 -3,78%
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Tipo de Moneda : Pesos
Tipo de Balance : Consolidado
ANALISIS RAZONADO
Deuda corto plazo ( % ) 21,77 24,27 24,20 -10,29%
Deuda largo Plazo ( % ) 78,23 75,73 75,80 3,30%
Cobertura gtos finan (veces) 7,49 6,94 7,20 7,92%
Actividad
Rotación inventarios (veces) 45,51 51,95 70,23 -12,38%
Permanencia inventarios (días) 7,91 6,93 5,13 14,13%
Rentabilidad
Rentabilidad del patrimonio ( % ) 17,47 16,71 21,67 4,57%
Rentabilidad de activos ( % ) 8,51 8,09 10,84 5,15%
Rentabilidad activos
operacionales ( % ) 13,19 12,81 17,62 2,94%
Utilidad por acción ( $ ) 11,17 10,35 14,54 7,92%
Retorno de dividendos ( % ) 6,36 4,71 5,68 35,03%
A Septiembre de 2007, la liquidez corriente aumentó en 38,27%, debido principalmente al aumento de los activos circulantes en 22,92% y la disminución de pasivos circulantes en 11,1% en comparación con el
período anterior, ambos conceptos especificados en el análisis del balance.
El nivel de endeudamiento tuvo una disminución de 3,78%, debido a la amortización de la deuda con bonos y obligaciones con el público.
Para el cálculo de rentabilidad de los activos operacionales se ha considerado el resultado de explotación dividido por la sumatoria del activo fijo (promedio) y los intangibles netos (promedio). Este
indicador aumentó 2,94%, producto básicamente del aumento de los resultados operacionales.
La rentabilidad del patrimonio presenta un aumento de un 4,57% que se explica principalmente por el aumento en las utilidades del período y la disminución del patrimonio promedio.
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Tipo de Moneda : Pesos
Tipo de Balance : Consolidado
ANALISIS RAZONADO
El retorno de los dividendos aumentó en un 35,03% producto básicamente de que en el período octubre 2006 a septiembre 2007 hubo pago de dividendos provisorios y definitivos, en tanto en el período anterior
sólo reparto de dividendos definitivos.
ESTADOS DE RESULTADOS
La siguiente tabla presenta los ítems más importantes de los estados de resultados para los periodos terminados al 30 de septiembre de 2007 y 2006:
Millones de $ Sep-07 Sep-06 Dic-06 Variación
Sep-07
Sep-06
Ingresos de explotación 179.366 176.963 243.982 1,36%
Costos de explotación -69.465 -68.788 -96.554 0,98%
Gastos de administración y ventas -21.873 -24.112 -28.803 -9,28%
Resultado Operacional 88.028 84.064 118.625 4,72%
Resultado No operacional -4.969 -7.053 -10.652 -29,54%
Resultado del período 68.333 63.344 88.938 7,88%
Gastos financieros -12.793 -12.958 -17.409 -1,28%
RAIIDAIE 123.959 117.762 162.427 5,26%
(RAIIDAIE resultado antes de impuesto, depreciación, amortización e intereses)
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Tipo de Moneda : Pesos
Tipo de Balance : Consolidado
ANALISIS RAZONADO
·Ingresos de Explotación:
Al cierre del tercer trimestre del año 2007, Aguas Andinas Consolidado obtuvo MM$179.366 de ingresos, cifra superior en MM$2.403 (1,4%) a la obtenida al cierre del tercer trimestre del año 2006. La variación
anterior se obtiene con la siguiente composición de ingresos:
2007 2006
Valores en MM$ de Sept de 2007 $ % $ %
Agua Potable 83.745 (46,7%) 84.042 (47,5%)
Aguas Servidas 76.351 (42,6%) 76.210 (43,1%)
Otros Ingresos Regulados 2.762 ( 1,5%) 3.655 ( 2,1%)
Negocios No Regulados 16.508 ( 9,2%) 13.056 ( 7,4%)
Total 179.366 100,0% 176.963 100,0%
En el rubro de prestaciones reguladas, las principales variaciones son:
Agua Potable: en esta línea se consideran los servicios de producción y distribución de agua potable. Estos servicios presentan una disminución de MM$297 (0,4%), producto de un menor volumen de venta de 2,7
millones de m3, compensado por una tarifa promedio aplicada superior. El menor volumen de venta se explica por una disminución en los consumos promedio de un 3,5% compensado por un crecimiento de clientes
promedio 2,8%, mientras la mayor tarifa media se explica por el efecto acumulado de indexaciones durante el 2006 y el 2007.
Aguas Servidas: en esta línea se consideran los servicios de recolección, tratamiento, disposición e interconexión de aguas servidas. Estos servicios presentan un aumento de MM$141 (0,2%) producto de: i) un
mayor ingreso en recolección en MM$38 (MM$38.375 al tercer trimestre 2007, respecto a los MM$38.337 de igual periodo 2006) debido a una mayor tarifa promedio aplicada, compensado parcialmente por un menor
volumen de venta de 3,5 millones de m3, ii) un mayor ingreso en tratamiento MM$398 (MM$29.639 al tercer trimestre 2007, respecto a los MM$29.241 de igual periodo 2006) debido a una mayor tarifa promedio
aplicada, compensado parcialmente por un menor volumen de venta de 3,2 millones de m3, y iii) un menor ingreso en interconexiones de aguas servidas MM$295 (MM$8.338 al tercer trimestre del 2007 respecto de
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Tipo de Moneda : Pesos
Tipo de Balance : Consolidado
ANALISIS RAZONADO
los MM$8.632 de igual periodo 2006) debido a una menor tarifa promedio aplicada, compensado parcialmente por un mayor volumen de venta de 0,4 millones de m3. Las variaciones en las tarifas medias se explican
por el efecto acumulado de indexaciones durante el 2006 y 2007.
Otros Ingresos Regulados: en esta línea se considera el cargo fijo de clientela, los servicios de corte y reposición del suministro, el control de descargas de residuos líquidos de industriales y provisiones
de consumos no facturados y de descuentos por convenios de pago. Estos ingresos presentan una disminución de MM$893 explicados principalmente por menores provisiones de ingresos.
En el caso de las prestaciones no reguladas presentan un aumento de MM$3.452, explicadas por:
Servicios Sanitarios: aumento de MM$809, asociados a un mayor crecimiento de ventas en servicios de instalaciones de conexiones domiciliarias, reparaciones, calibraciones y reglamentaciones de servicios.
Servicios No Sanitarios: aumento de MM$1.087 en ventas de materiales de redes de agua (Gestión y Servicios); de MM$1.065 en servicio de operación de plantas de tratamiento de residuos líquidos y de
tratamiento de excesos de carga orgánica a industriales (EcoRiles, por nuevos contratos) y de MM$411 en ventas de servicios de laboratorio (muestreo y análisis, ANAM).
Costos de Operación:
Al cierre del tercer trimestre de 2007, los costos de Aguas Andinas Consolidado fueron MM$91.338, cifra inferior en MM$1.561 (1,7%) a la devengada al tercer trimestre del 2006. La variación anterior se
obtiene de la siguiente forma:
Los costos de explotación aumentaron en MM$677 (1,0%) llegando a MM$69.465, en comparación con los MM$68.788 del tercer trimestre del ejercicio anterior. Esta variación se explica principalmente por mayores
costos por prestaciones no reguladas, compensadas parcialmente por menores gastos de servicios de terceros.
Los gastos de administración y ventas presentan una disminución de MM$2.239 (9,3%), llegando a MM$21.873, en comparación con los MM$24.112 del tercer trimestre del ejercicio anterior. Esto se explica
básicamente por menores gastos en personal y en otros servicios.
Resultado de Explotación
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Tipo de Balance : Consolidado
ANALISIS RAZONADO
Debido a los factores indicados precedentemente, el Resultado de Explotación de Aguas Andinas Consolidado al cierre del tercer trimestre del ejercicio 2007 ascendió a MM$88.028, cifra superior en MM$3.964 al
resultado obtenido en el mismo período del año 2006. Como porcentaje de los ingresos netos, el margen aumentó desde un 47,5% en el año 2006 a un 49,1% en el mismo período del año 2007.
Resultado Fuera de Explotación
El Resultado Fuera de Explotación de Aguas Andinas Consolidado aumentó en MM$2.084 (MM$-4.969 al tercer trimestre 2007 en comparación con los MM$-7.053 del mismo periodo 2006), Lo anterior se explica por:
Las principales variaciones se explican por la combinación de la corrección monetaria MM$2.576 compensado parcialmente por el menor resultado financiero de MM$486 (principalmente por menores intereses
percibidos).
Impuesto a la Renta
La provisión de impuesto a la renta al tercer trimestre del año 2007 es superior a la acumulada a Septiembre del año anterior en MM$1.058, asociado al mayor resultado antes de impuesto.
Utilidad del Ejercicio
Debido a los factores indicados precedentemente, el Resultado Neto de Aguas Andinas Consolidado al cierre del tercer trimestre del ejercicio 2007 ascendió a MM$68.333, cifra superior en MM$4.989 al resultado
obtenido en el mismo periodo del año 2006.
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Tipo de Moneda : Pesos
Tipo de Balance : Consolidado
ANALISIS RAZONADO
Análisis del estado de flujo de efectivo
Los principales rubros del estado de flujo de efectivo, son los siguientes:
ESTADO DE FLUJO EFECTIVO DIRECTO
Millones de $ Sep-07 Sep-06 Dic-06 Variación
Sep-07
Sep-06
Flujo Operacional 102.581 99.017 126.063 3,60%
Flujo Financiamiento -61.822 -82.240 -101.502 -24,83%
Flujo Inversión -26.314 -34.111 -47.834 -22,86%
Flujo Neto del año: 14.445 -17.334 -23.273 -183,33%
Efecto de la Inflación sobre efectivo -361 -384 -381 -5,97%
Variación del Efectivo 14.084 -17.718 -23.654 -179,49%
Saldo Inicial de Efectivo 567 24.225 24.223 -97,66%
Saldo Final de Efectivo 14.651 6.507 569 125,15%
Superintendencia de Valores y Seguros 119
Razón Social : : AGUAS ANDINAS S.A.
Rut : 61.808.000-5 Fecha : 30 / 10 / 2007
Período : 09 del 2007
Tipo de Moneda : Pesos
Tipo de Balance : Consolidado
ANALISIS RAZONADO
El flujo originado por actividades de la operación tuvo una variación positiva de MM$3.565 en relación al período anterior, siendo las principales variaciones el aumento en la recaudación de deudores por
ventas en MM$4.884, compensado parcialmente por el aumento en pagos a proveedores por MM$732 e impuestos y otros por MM$663.
El flujo de financiamiento disminuyó en MM$20.418 en comparación con el período 2006, las principales variaciones corresponden a obtención de préstamos (aumento de MM$22.103), compensado parcialmente por
mayor pago de dividendos por MM$616.
El flujo por actividades de inversión tuvo una disminución de MM$7.797, debido principalmente a una menor incorporación de activos fijos por MM$5.858, y una mayor venta de activos fijos por MM$ 1.698.
Diferencia entre valor libro y valor económico de los principales activos.
Los activos fijos se presentan valorizados de acuerdo a principios y normas de contabilidad generalmente aceptados y normas impartidas por la Superintendencia de Valores y Seguros, por lo tanto, se estima
que no deberían existir diferencias significativas entre el valor económico o de mercado y el valor libro de los activos, teniendo en consideración, adicionalmente, lo señalado en la Nota 2j) de los estados
financieros al 30 de Septiembre de 2007.
No obstante lo anterior, Aguas Andinas S.A. mantiene registrados setenta terrenos que fueron traspasados a título gratuito por el Fisco de Chile y se encuentran contabilizados a $1. También existen activos
fijos con su vida útil contable agotada, razón por la que se presentan valorizados a $1, aún cuando siguen en operación.
Además existen transferencias, que constituyen aportes de terceros, y se rigen por la normativa del D.F.L. Nº 70 del Ministerio de Obras Públicas de 1988 y lo señalado en el Artículo Nº 36 del respectivo
Reglamento del D.S. MINECON Nº453 de 1989 las que se encuentran explicadas en Nota 31.
La Filial Aguas Cordillera S.A., en virtud al artículo 3ro transitorio del Decreto con Fuerza de Ley Nº382, de 1988, Ley General de Servicios Sanitarios, desincorporó contablemente en el año 1989 los bienes
financiados por terceros y los bienes fiscales, producto de la aplicación de la citada norma se mantiene un control extracontable de dichos bienes y, en consecuencia, el cálculo de la corrección monetaria y
la depreciación de estos bienes no afectan de manera alguna sus estados financieros. Debido a que estos bienes forman parte de la infraestructura sanitaria que debe operar y mantener, es que se realiza el
citado control extracontable.
La Sociedad cuenta con derechos de agua en diversas fuentes naturales, entre las que se destacan Laguna Negra, Laguna Lo Encañado y Quebrada de Ramón. Estos derechos fueron adquiridos a título gratuito y
contablemente no se les ha asignado valor.
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Razón Social : : AGUAS ANDINAS S.A.
Rut : 61.808.000-5 Fecha : 30 / 10 / 2007
Período : 09 del 2007
Tipo de Moneda : Pesos
Tipo de Balance : Consolidado
ANALISIS RAZONADO
Por otra parte, la producción de caudales de origen subterráneo se abastece de diversos pozos emplazados en la Región Metropolitana, para cuya operación Aguas Andinas S.A. y filiales cuenta con las
concesiones de derechos de agua que le fueran otorgadas a título gratuito, por la Dirección General de Aguas dependiente del Ministerio de Obras Públicas.
Para resumir y como se indicó anteriormente Aguas Andinas S.A. y sus filiales no tendrían diferencias significativas entre el valor económico o de mercado y el valor libro a excepción de lo señalado en los
párrafos anteriores. Los principales activos de la Sociedad corresponden a obras de infraestructura sanitaria, las cuales tienen un giro exclusivo y son registradas según los Principios Contables
Generalmente Aceptados en Chile.
Análisis de mercado
La Sociedad no presenta variación en el mercado en que participa debido a que por la naturaleza de sus servicios y la normativa legal vigente, no tiene competencia en su área de concesión.
Aguas Andinas S.A. cuenta con una cobertura del 100% en agua potable, del 98,4% de servicio de alcantarillado y cerca del 72% en tratamiento de aguas servidas.
Aguas Cordillera S.A. cuenta con una cobertura del 100% en agua potable y un 98,6% de servicio de alcantarillado.
Aguas Dominicos S.A. cuenta con una cobertura del 99,9% en agua potable y un 97,6% de servicio de alcantarillado.
Aguas Manquehue S.A. cuenta con una cobertura del 100,0% en agua potable y un 99,3% de servicio de alcantarillado.
Volúmenes de Ventas
2007 2006 Var (%)
(valores en miles de m3 facturados)
Agua Potable 351.698 354.447 (0,8%)
Recolección AS 346.825 350.287 (1,0%)
Tratamiento y Disposición AS 299.935 303.092 (1,0%)
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Razón Social : : AGUAS ANDINAS S.A.
Rut : 61.808.000-5 Fecha : 30 / 10 / 2007
Período : 09 del 2007
Tipo de Moneda : Pesos
Tipo de Balance : Consolidado
ANALISIS RAZONADO
Servicios de Interconexión AS 84.162 83.770 0,5%
Clientes (*)
2007 2006 Var (%)
(cifras al 30 de Sept.)
Agua Potable 1.586.270 1.536.485 3,2%
Recolección AS 1.557.412 1.508.395 3,2%
(*) Corresponden a personas naturales o jurídicas que reciben servicios sanitarios asociados a agua potable o bien a aguas servidas.
Aspectos financieros
Riesgos de Moneda: nuestros ingresos se encuentran en gran medida vinculados a la evolución de la moneda local. Es por ello, que nuestra deuda se encuentra emitida principalmente en esta misma moneda, por lo
que no mantenemos deudas significativas en moneda extranjera.
Al 30 de Septiembre de 2007 el riesgo de la tasa de interés, que mantiene Aguas Andinas S.A., está conformada por un 76% a tasa fija y un 24% a tasa variable. La deuda a tasa fija la componen: la emisión de
bonos a corto y largo plazo (84%) y aportes financieros reembolsables (16%), en tanto que la deuda a tasa variable corresponde a créditos con bancos nacionales.
Al 30 de septiembre de 2006 el riesgo de la tasa de interés, que mantenía Aguas Andinas S.A., estaba conformada por un 78% a tasa fija y un 22% a tasa variable. La deuda a tasa fija la componen: la emisión
de bonos a corto y largo plazo (87%) y aportes financieros reembolsables (13%), en tanto que la deuda a tasa variable corresponde a créditos con bancos nacionales.
La Sociedad mantiene una política de monitoreo y gestión de la tasa de interés, que con el objetivo de optimizar el costo de financiamiento, evalúa permanentemente los instrumentos de cobertura disponibles
en el mercado financiero.
Toda esta favorable situación, ha significado que las clasificadoras de riesgo nos hayan asignado para la deuda de largo plazo una clasificación de riesgo de AA+. En el caso de las acciones, Feller Rate nos
asignó una clasificación de primera clase nivel 3, mientras que ICR nos entregó una clasificación de primera clase nivel 2.
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Razón Social : : AGUAS ANDINAS S.A.
Rut : 61.808.000-5 Fecha : 30 / 10 / 2007
Período : 09 del 2007
Tipo de Moneda : Pesos
Tipo de Balance : Consolidado
HECHOS RELEVANTES
Aguas Andinas S.A.
En Junta Ordinaria de Accionistas de Aguas Andinas S.A., celebrada el 23 de abril de 2007, se procedió a la renovación del Directorio, eligiéndose por un período estatutario íntegro (2 años), en calidad de
directores titulares y suplentes, a las siguientes personas:
DIRECTOR TITULAR DIRECTOR SUPLENTE
Alfredo Noman Serrano Juan Antonio Guijarro
Joaquín Villarino Herrera Antoni Siurana
Arturo Vergara del Río Marta Colet Gonzalo
José Vila Basas Diana D'Arras
Jaime Arellano Quintana Mario Castillo Astudillo
Mónica Singer González Ramón Figueroa González
Carlos Mladinic Alonso Jorge Bande Bruck
En sesión de Directorio celebrada el día 24 de abril de 2007, se declaró constituído el Directorio y se eligió como presidente del mismo a don Alfredo Noman Serrano y como Vicepresidente a don Joaquín
Villarino Herrera.
En sesión de directorio celebrada el día 24 de abril de 2007 se constituyó el Comité de Directores de la Compañía, que quedó integrado por doña Mónica Singer González, don Carlos Mladinic Alonso y don
Joaquín Villarino Herrera.
Con fecha 25 de septiembre de 2007 se informo a la SVS., lo siguiente:
Con fecha 25 de septiembre de 2007 el Directorio de la Compañía ha acordado distribuir M$ 30.000.062, a cuenta de las utilidades del año 2007, en calidad de dividendo provisorio. En razón de lo anterior, el
dividendo número 45 de la Compañía, ascenderá a $ 4,9028 por acción y será exigible a partir del 24 de octubre de 2007.
Con fecha 28 de septiembre de 2007 se informo a la SVS., lo siguiente:
El Directorio de la Compañía, en sesión de 28 de agosto pasado, y en atención a lo dispuesto por el artículo 44 de la Ley 18.046, considerando que los directores señor Joaquín Villarino Herrera y señora
Marta Colet Gonzalo son a su vez directores de Empresa Depuradora de Aguas Servidas Ltda., ha acordado informar a esa Superintendencia de la suscripción entre ambas empresas, el pasado 27 de septiembre, del
Contrato de Operación y Mantenimiento de la Planta de Tratamiento de Aguas Servidas La Farfana.
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Período : 09 del 2007
Tipo de Moneda : Pesos
Tipo de Balance : Consolidado
HECHOS RELEVANTES
Aguas Cordillera S.A.
Con fecha 31 de agosto de 2007, se informo a la Superintendencia de Valores y Seguros la disolución de Aguas Cordillera S.A., rol único tributario Nº 80.311.300-9, inscrita en el Registro de Valores de la
Superintendencia de Valores y Seguros bajo el número 0369, por reunión de todas sus acciones en manos de Aguas Cordillera S.A., rol único tributario Nº 96.809.310-k, Sociedad que antes giraba bajo el nombre
de Comercial Orbi II S.A.
Se hace presente que en sesión de directorio de Aguas Cordillera S.A. Ex Comercial Orbi II S.A., celebrada con fecha 5 de marzo de 2007, con motivo de la disolución de la Sociedad absorbida, Aguas Cordillera
S.A. Ex Comercial Orbi II S.A. se constituyó irrevocablemente en única responsable del pago de toda y cualquier obligación que directa, indirecta o eventualmente tuviere la Sociedad absorbida para con
cualquier persona natural o jurídica. Además, para los efectos previstos en los artículos 69 y 71 del Código Tributario, se dejó expresa constancia que Aguas Cordillera S.A. Ex Comercial Orbi II S.A., se
hizo responsable ante el Fisco de Chile de todos los impuestos, cargas, gravámenes, contribuciones y demás obligaciones de carácter tributario.
Al cierre de los Estados Financieros finalizados al 30 de septiembre de 2007, no se presentan otros hechos relevantes.
Superintendencia de Valores y Seguros 124