Důchodová reforma v ČR a vývojové tendence v evropských

zemích

14. prosince 2006

J I Ř Í K R Á L

Obsah:

I. Základní informace o českém DS

II. Kontext EU

III. Charakteristiky reforem

IV. Současné diskuse o DR v ČR

Hlavní etapy české DR• 1990-1992

Preference, kompenzace liberalizace cen, obnovení pojistného

• 1993-1995Zákony 42/1994 Sb. a 155/1995 Sb.

• 1996-2002Dílčí změny (vč. zavedení dańových úlev pro 3.pilíř) a neschválení zákonů o Sociální pojišťovně a o zaměstnaneckém připojištění

• 2003 RVF

• 2004-2006Politické diskuse

Základní informace - I.pilíř

PAYG, DB, povinný, jednotný, státní, S+I+V

Příspěvková sazba 28 %

Úspěšnost výběru 98 – 100 %

Počet důchodců 2,7 mil.

Relace důchodu ke mzdě 41 %

Výdaje 8,4 % HDP

Základní výměra (1/5) + procentní výměra (4/5)

Rozhodné období 30 let (po roce 1985)

Valorizace v lednu podle cen a 1/3 reálných mezd

Reálná hodnota průměrného starobního důchodu

100,098,4

81,679,8

75,6 76,3

80,9

87,0

91,088,9

92,6 92,1 92,5

97,1

100,1 99,6

103,6

75

80

85

90

95

100

105

110

Podíl průměrného důchodu k průměrné mzdě

51,6

55,3

52,0

47,0

44,4

43,8

43,5

45,3 45

,9

45,2

44,2

43,4

43,5

42,2

40,6

40,7

40,7

39

42

45

48

51

54

1990

1991

1992

1993

1994

1995

1996

1997

1998

1999

2000

2001

2002

2003

2004

2005

2006

k hrubé mzdě

Základní informace – soukromé důchody

Penzijní připojištění se státním příspěvkem

PF, FF, DC, státní příspěvek + daně, depozitář, dozor MF + KCP ČNB

(dohled nad finančním trhem)

S + I + V + jednorázové vyrovnání + odbytné

Počet PF 10

Počet účastníků 3,5 mil.

Průměrný příspěvek / st.přísp. 460 / 100 Kč

Aktiva PF (předb. údaj za rok 2005) 4,2 % HDP

Průměrné reálné zhodnocení 1 %

Počet penzijních fondů

24

44 4438

30

24

19

14 1312 12 11 10

1994 1996 1998 2000 2002 2004 2006

Vývoj počtu účastníků

0,0

0,5

1,0

1,5

2,0

2,5

3,0

3,5

IV.9

4

II.9

5

IV.9

5

II.9

6

IV.9

6

II.9

7

IV.9

7

II.9

8

IV.9

8

II.9

9

IV.9

9

II.0

0

IV.0

0

II.0

1

IV.0

1

II.0

2

IV.0

2

II.0

3

IV.0

3

II.0

4

IV.0

4

II.0

5

IV.0

5

mili

on

23%

30%

19%

11%

17%

do 29 let 30-39 40-49 50-59 více než 60 let

Účastníci podle věkových skupin ke konci roku 2004

Průměrný reálný výnos

0,0%0,2%0,3%

-2,3%

3,9%

0,3%

-0,6%

1,7%

3,1%

0,6%

2,0%

-3,0%

-2,0%

-1,0%

0,0%

1,0%

2,0%

3,0%

4,0%

1995 1998 2001 2004

Pozitiva• Zvyšující se zaměstnanost starších osob• Nízký podíl chudoby mezi staršími občany• Jednotnost systému• Úspěšnost výběru pojistného• Kontinuita administrativy• Výdaje na HDP se snižují (a jsou v EU podprůměrné)• Soukromé systémy :

– Vysoká účast– Spolehlivost systému– Zvyšující se podíl zaměstnavatelů – Integrace PF

Negativa

• Financování jen z odvodů z mezd• Malý rozvoj soukromých úspor• Neexistence stropů• Malý podíl OSVČ na příjmech systému• Přehnaná nivelizace dávek• Ve světě ojedinělý rozsah náhradních dob• Postupná likvidace omezení souběhu dávek a mzdy• Malé výnosy soukromých fondů• Neracionální státní podpora nízkým úložkám

Faktory ovlivňující českou DR

• Tradice a relativně vysoká úroveň administrativy SZ

• Malá zadluženost země a omezený vliv mezinárodních finančních institucí

• Neúspěchy téměř všech segmentů finančního trhu

• Rychlá privatizace a její problémy

• Neujasněnost názorů politických stran a skutečnost, že DR se nestala politickou prioritou

II. Kontext EU

Koordinace

Základní principy Nařízení 1408/71

• Rovnost nakládání

• Aplikace právního řádu jediného státu

• Sčítání dob pojištění

• Zachování nabytých práv

Doplňkové (zaměstnavatelské) systémy

• Směrnice Rady 98/49/ES ze dne 29. června 1998 o ochraně nároků zaměstnanců a samostatně výdělečně činných osob, kteří se pohybují ve Společenství, na penzijní připojištění

• Směrnice 2003/41/EC o činnostech institucí zaměstnaneckého penzijního pojištění a dohledu nad nimi

• Směrnice na zlepšení přenositelnosti penzijního připojištění x/ 200y

Cíle dohodnuté v EU

• Lisabonský summit (2000)– 3 oblasti (sociální přiměřenost, finanční udržitelnost a

modernizace) s 11 cíli

– do roku 2010 dosáhnout míry zaměstnanosti 70/60/50%

ČR – 66/57/45%

• Společné zprávy o důchodech (OMK)za 15 států - 3/03, za 25 států – 2005-6

Riziko chudoby (méně než 60 % mediánového příjmu) u osob 65+ ve státech EU (v %)

05

101520253035404550

ČESK

OLU

CEM

BUR

POLS

KONI

ZOZE

MÍ

DÁNS

KOM

AĎAR

SKO

LITV

ASL

OVE

NSKO

LOTY

ŠSKO

ŠVÉD

SKO

FRAN

CIE

ITÁL

IENĚ

MEC

KOES

TONS

KOFI

NSKO

RAKO

USKO

SLO

VINS

KOM

ALTA

BELG

IEBR

ITÁN

IEŘE

CKO

PORT

UGAL

ŠPAN

ÉLSK

OIR

SKO

KYPR

průměr EUČR

Výdaje důchodového systému v % HDP (2001 Eurostat)

0,0

2,0

4,0

6,0

8,0

10,0

12,0

14,0

16,0Ir

ela

nd

Es

ton

ia

Ice

lan

d

Lit

hu

an

ia

Slo

va

kia

No

rwa

y

La

tvia

Cze

ch

Re

pu

blic

Hu

ng

ary

Ma

lta

Sp

ain

Lu

xe

mb

ou

rg

De

nm

ark

Fin

lan

d

Be

lgiu

m

Po

rtu

ga

l

Slo

ve

nia

Sw

ed

en

Un

ite

d K

ing

do

m

EU

25

Sw

itze

rla

nd

Ne

the

rla

nd

s

Fra

nc

e

Ge

rma

ny

Gre

ec

e

Po

lan

d

Au

str

ia

Ita

ly

III. Charakteristiky reforem

Rozdílná terminologie pilířů

EU, OECDI. Státní (veřejný)II. Zaměstnavatelský

(soukromý, většinou dobrovolný)

III. Individuální (soukromý)

WB (SVE, LA)I. Státní (veřejný)II. Soukromý povinný

(většinou FF, DC)

III. Soukromý dobrovolný (zaměstnavatelský i individuální)

Základní rozdělení DR

• reformy parametrické (dochází ke změně jednotlivých parametrů důchodového systému)

• reformy systémové (dochází k zavedení nového pilíře) - nejčastěji reformy financování a s tím spojený přechod od pojištění (DB) na spoření (DC)

Hlavní faktory DR

• Historie, tradice

• Sociálně ekonomické prostředí – Stav veřejných rozpočtů– Míra státního vlastnictví– Rozvoj sociálního systému– Rozvoj finančního trhu– Demografické faktory

• Míra akceptace solidarity

• Aktéři

Srovnání dynamiky stárnutí v letech 2000 - 2050

02040

6080

100120

140160

%

Potřeba reforem v EU

• Zaměstnanost osob ve věku 55 – 64– EU 40%, USA 60%, Japonsko 62%

• Nárůst průměrné doby dožití do roku 2050 na 81 let u M, 86 let u Ž

• Změna počtu osob ve věku 15 – 64 – 48 mil., 65+ + 58 mil.

• Míra závislosti v r. 2004 4:1, v r. 2050 2:1

Změna (pokles/růst v % bodech) teoretického čistého náhradového poměru ve státech EU 2005 - 2050

-40

-30

-20

-10

0

10

20

POLS

KO

MA

LTA

SLO

VIN

SKO

FRA

NC

IEŠV

ÉDSK

OČ

ESK

OŘ

ECK

OLO

TYŠS

KO

ŠPA

NÉL

SKO

LITV

AN

IZO

ZEM

ÍFI

NSK

OM

AĎ

AR

SKO

IRSK

OLU

CEM

BU

RPO

RTU

GA

LSL

OVE

NSK

OES

TON

SKO

BR

ITÁ

NIE

ITÁ

LIE

NĚM

ECK

OD

ÁN

SKO

BEL

GIE

RA

KO

USK

OK

YPR

ČR

Zavádění povinného spoření v nových členských státech EU

Rok zavedení Pojistná sazba Pojistná sazba Vstup do povinného fondovéhostát (celková) (spoření) důchodového systému

MAĎARSKO 1998 18,50% 8% povinně pro nově vstupující

dobrovolně pro ostatní

POLSKO 1999 25,22% 7,30% povinně pro 30leté a mladší

dobrovolně pro osoby mezi 30-50

LOTYŠSKO 2001 18 % (pokles na 2% (růst na povinně pro mladší 30 let

10 % do 2010) 10% od 2010) dobrovolně pro osoby mezi 30-50

ESTONSKO 2002 29% 6% povinně pro 19leté a mladší

dobrovolně pro ostatní

LITVA 2003 22,5 % (pokles na 3,5% (růst na dobrovolně pro všechny

20,5% do 2007) 5,5% od 2007)

SLOVENSKO 2004/5 19,75 (+4,75)% 9% povinně pro nově vstupující

dobrovolně pro ostatní

Multipillar Pension Systems in the year 1985

Multipillar Pension Systems in the Year 2000

Projected Multipillar Pension Systems in the Year 2010

IV. Současné diskuse o DR v ČR

Hlavní problémy

• Stárnutí (tempo je jedno z nejrychlejších v Evropě)

• Vysoká úroveň příjmové redistribuce

• Menší význam soukromých fondových systémů

=> Nutnost dalších změn v budoucnosti

Vývoj míry závislosti

0

0,1

0,2

0,3

0,4

0,5

0,6

0,7

0,819

90

1995

2000

2005

2010

2015

2020

2025

2030

2035

2040

2045

2050

2055

2060

Vývoj základního důchodového systému*

* předpoklad valorizace zachovávající stabilní celkový náhradový poměr (tj. 100 % růstu cen a 2/3 růstu reálných mezd)

Vývoj věkových hranic zachovávajících konstantní míru závislosti

55565758596061626364656667686970717273747576

rok

věko

vá h

rani

ce

muži ženy unisex*)

*) vážený průměr věku odchodu do důchodu muže a ženy

75,4

70,572,2

Politická dohoda a vznik Týmu expertů

• Dohoda o vzniku Týmu expertů (jaro 2004)– Analýza návrhů reformy základního systému

jednotlivých politických stran • ČSSD – NDC systém (průběžně financované příspěvkově

definované schéma)• KDU – ČSL – částečné dobrovolné vyvázání (opt-out)• KSČM – parametrická optimalizace důchodové systému• ODS – rovný důchod• US – DEU – kombinovaný systém

• Činnost byla završena zpracováním Závěrečné zprávy

Závěrečná zpráva Výkonného týmu(červen 2005)

• Důchodový systém v současném nastavení je dlouhodobě finančně neudržitelný

• Neexistuje ideální podoba důchodové reformy• Je třeba učinit strategické politické rozhodnutí v

těchto rovinách:– Jak zajistit dlouhodobou finanční udržitelnost– Zda (a jak) diverzifikovat financování– Jaká bude příjmová solidarita– Zda (a jak) řešit mezigenerační nespravedlnosti

Návrh Dohody politických stran(podzim 2005)

• Návrh změn jak v základním systému, tak i doplňkovém systému– Rozhodující role zůstane v základním systému

– Pokračování v procesu zvyšování důchodového věku na 65 let

– Vytvoření Rezervy pro důchodovou reformu

– Zvýšení finanční podpory doplňkových systémů a zavedení možnosti dočasné penze

• Dohoda nakonec nebyla podepsána a realizována

Pokračování politické diskuse a návrh parametrických úprav

(podzim 2006)

• Snaha o dosažení politické shody – nemělo by se stát předmětem politického boje– Oslovení politických stran– Získání jejich postoje v jednotlivým návrhům– Neobsahuje radikální zásahy – lepší akceptovatelnost

• Příprava legislativních úprav (paralelní proces s hledáním politického konsensu)– Možnost rychlejší realizace v případě dosažení shody– Reakce na vývoj politické diskuse u jednotlivých

návrhů

Harmonogram prací na návrhu parametrických úprav

• IV. čtvrtletí 2006 – Zahájení (obnovení) dialogu politických stran– První pracovní verze paragrafovaných znění

• I. čtvrtletí 2007– Projednání ve vládě

• II. čtvrtletí 2007– Zahájení projednávání v Poslanecké sněmovně

• 2008– Účinnost schválených zákonů

Děkuji za pozornost

Varianty politických stranČSSD

Zavedení NDC systémuODS

Rovný důchod a snížení pojistné sazbyKSČM

Parametrické úpravy současného systémuKDU-ČSL

Opt-out = možnost dobrovolného částečného vyvázáníUS-DEU

Opt-out = možnost dobrovolného částečného vyvázání s navýšením pojistné sazby do fondového pilíře, doprovázené množstvím parametrických úprav státního pilíře