Compustat on WRDS - lib.nccu.edu.twlib.nccu.edu.tw/Eserv/Compustat_on_WRDS.pdf · Step2:...
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課程大綱
• Compustat 簡介
• 連線方式介紹
• 進入Compustat on WRDS方式與檢視本校訂購項目
• 操作範例:
• 查找股價資料(Go)
• 查找財報資料(Go)
• 如何自訂要研究的公司群組:
• 建構某項指數或交易所如NSDAQ的群組方式 (Go)
• 建構使用者自訂群組 (Go)
• 查詢某一指數的組成公司資料 (Go)
• WRDS線上指引
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• Compustat Research Insight 現由美國 Standard & Poor's 關係企業Capital IQ公司發行
• 本資料庫提供約 300 種範本報表、及上市或下市公司財務數據等訊息。應用的研究領域包括資產分析、計量分析、競爭者分
析、公司資本結構、財務比率、合併與購併、R&D、資本及存貨投資、股市報酬、及資本市場效率等主題。
• Compustat North America (北美版資料庫)
• 收錄自 1979 年美國及加拿大地區共 27,380 多家的公司資料,其中約 9,910 多家公司屬於公開交易的上市公司。另外也保留近 17,470 家「停止交易(下市)公司」(inactive companies) 的資料。
• Compustat North America Backdata (北美版回溯資料庫)
• 北美版資料庫僅提供最近 20 年的資料,而此回溯資料庫收錄約 3,700 家美國主要公司,年份最早可溯及至 1950 年,季資料則可溯及至 1962 年。
初步認識WRDS系統
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連線方式說明
• 本校訂購的Compustat資料庫為WRDS平台使用之形式,因此不同身分讀者有不同的連線方式如下:
1. 大學部同學:因廠商限制不開放申請個人帳號密碼,須至特定電腦連線使用,請至總圖數位資源學習區或商圖洽詢館員劃位特定電腦連線。步驟如下:
1) 於特定電腦,連線至WRDS網站
2) 依網頁要求,鍵入學校之email,系統會將正確之連線網址寄至該信箱
3) 收信,以信中之網址連線使用。(該連結僅當天有效,且僅於特定電腦IP連線有效)
2. 教師、研究人員、研究所學生:可申請個人帳號密碼,不限地點連線使用。
1) 請先至WRDS網站上註冊。
2) 到圖書館電子資源指南-WRDS「簡介」網頁中,下載填寫申請表,寄到 [email protected]進行身份確認。
3) 完成後,WRDS系統會寄一封密碼設定信,即完成個人帳密的申請程序。
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Compustat monthly updates • North America
• Global
• Bank
• Historical Segments
Capital IQ • Capital Structure
• Identifiers
• Key Developments
• People Intelligence
Compustat quarterly updates • Execucomp
• Preliminary History
• Unrestated Quarterly
• Point in Time
(淡色表示 政大未購買)
初步認識WRDS系統
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Other Compustat • North America - Annual Updates
• North America - Monthly Updates (Non-Historical)
• RatingsXpress
• Marginal Tax Rates
• S&P Filing Dates
Legacy Compustat • Legacy – EMDB
• Legacy - North America FTP
• Legacy - Global FTP
Tools
(淡色表示 政大未購買)
初步認識WRDS系統
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接著再從展開的子分類之中選擇,所需的類別,每日的股價需要搜尋類別為”Security Daily”(以月為頻率的即是選擇”security monthly”)
範例(1) │找尋蘋果股價
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會計相關
股票權益相關
信評
指數相關
產業相關
基金相關
Step2: 選取要查找的公司,這裡分為很多個小區塊,第一個小區塊如下,是要先設定為使用者的輸入資料形態為何,這裡的設定必須和次一步驟的資料形態相同,系統才會正確查找。
在這我們選擇Ticker(TIC)來做為資料形態。
範例(1) │找尋蘋果股價
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Step2: 這裡便開始選取要查找的公司,有四種選取方式。第一種
選取方式為手動輸入公司代碼(資料形態要與前一步驟選擇相同) 範例(1) │找尋蘋果股價
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直接輸入代碼
進入公司代碼搜尋畫面
打勾後可以儲存這次查詢的公司清單 在WRDS的線上帳戶中
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Step2: 第二種方法為上傳,儲存在電腦中的公司名稱檔案(通常為.txt檔,注意,檔案中的資料形態也要符合一開始選取的形態)
第三種為搜尋整個資料庫,第四種為從已儲存的組合來查詢。
範例(1) │找尋蘋果股價
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搜尋全資料庫中公司
從之前儲存的清單查詢 19
Step2: 假設我們都還沒有內建清單,那我們便點選第一種搜尋方
式”code lookup”來輸入公司名稱搜尋,接著會彈出搜尋視窗。 範例(1) │找尋蘋果股價
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會彈出額外選取視窗,在搜尋欄輸入關鍵字搜尋
Step2: 在搜尋結果處選取要搜尋的公司,在前方打勾,並在下方選取和Step1相對應的資料形態。
範例(1) │找尋蘋果股價
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打勾
選擇資料形態→跟之前選相同的(TIC)
確認將這個公司加入選取清單
Step2: 將所有要查找的公司加入清單後就可以按下”Add Code to
Query”來鎖定。在這我們只要找APPLE這家公司。 範例(1) │找尋蘋果股價
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可以再將更多公司加入清單
確認將查詢這些公司
Step2: 選擇性的;這個部分可以讓你做公司的篩選,設定只輸出符合某些條件下的公司資料,其中多數報表數值以百萬為單位。
範例(1) │找尋蘋果股價
設定條件
大於、小於…… 其中”^=“代表不等於
輸入數值
可以設定第二組條件 23
此處設定即是只要查詢EPS高於3的公司資料
Step3: 選取要查找的資料,這裡依據資料的種類分為很多小區塊,只要在左方想要查找的項目打勾,就可選取(已選取的會顯示在右方)
範例(1) │找尋蘋果股價
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勾選要查找項目
已選取的會出現在這邊
Step5: 最後一步設定,是否寄出,標籤,儲存搜尋等。沒有問題就可以按下”Submit Query”搜尋
範例(1) │找尋蘋果股價
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可以將搜尋結果寄出到這個信箱
為這次搜尋加入附註
將這次搜尋設定儲存,以方便下次類似搜尋
開始搜尋
Step6: 搜尋的結果會出現在另外一個頁面,有時候資料量太大會需要較久時間等待,注意,若輸出成excel檔可能有最多65539比資料的限制,超過的筆數將不會輸出。
產生的搜尋結果需按右鍵以另存目標來下載。
範例(1) │找尋蘋果股價
28 搜尋結果按右鍵另存目標下載
接下來的範例2將會示範如何找尋出一家公司完整的財報
比較可惜的,WRDS上似乎不能同時輸出多家公司的完整財報,只能一家一家的下載。
但如果是需要多家公司的某些財報數字可以透過公司群組(就是一次選取多家公司)搭配”Fundamental Annually/Quarterly”來找出,公司群組建立方式最後會說明
範例(2) │找尋蘋果財報
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Step1:要直接抓出整張公司財報我們可以選取在畫面左側欄下的”Tool”這個項目底下的”Complete Financial Statements(XLS)”來抓取
範例(2) │找尋蘋果財報
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輸出財報成Excel
輸出年報成網頁格式
輸出月報成網頁格式
財務比率相關
範例(3) │建構NSQ群組
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接下來的範例3將會示範如何快速找尋一個類似群組的公司,如NASDAQ所有公司的資料,或是同產業的資料
透過先建立好公司清單,往後的查詢就可以直接上傳公司清單
來省略選取公司的時間。
當然不是只有NASDAQ等公司才能區隔出來,也能建立自己特有的公司清單
範例(3) │建構NSQ群組
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Step1: 今天假設我們要搜尋全部NASDAQ的公司資料,我們在選取公司的部分就可以用到篩選的部分。
這裡必須知道一些比較特別的代碼
交易場所代碼: (EXCHG,可在manual裡搜尋查找)
以下舉例幾個:
• 14 NASDAQ-NMS Stock Market United States
• 11 New York Stock Exchange United States
範例(3) │建構NSQ群組
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Step3: 之後再像之前一樣選取要搜尋的資料即可
如果今天是想要查找特別產業內的所有公司資料則必須蒐尋SIC CODE,
動作如上步驟設定 SIC=_____
產業別代碼: (SIC,可在manual裡搜尋查找)
以下舉例幾個:
• 2046 Wet Corn Milling
• 2047 Dog and Cat Food
• 2048 Prep Feed Anmls-Ex Dogs,Cats
• 2050 Bakery Products
• 2051 Bread, Bakery Pds, Ex Cookie
• 2052 Cookies and Crackers
• 2053 Frozen Bakery Pds, Ex Bread
• 2060 Sugar and Confectionery Prods
• 2061 Cane Sugar, Except Refining
範例(3) │建構NSQ群組
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這裡是搜尋代碼的連結: Xpressfeed online manual
再點選左邊search並輸入相關的代碼名稱查詢即可,
• 交易場所:Search EXCHG
(或直接點此連結EXCHG Code List)
• 產業別:Search SIC
(或直接點此連結SIC Code List)
範例(3) │建構NSQ群組
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特殊情況:當要查詢某一指數的組成公司資料(如DOW JONES INDEX, S&P 500)因COMPUSTAT上沒有內建S&P500或其他指數的組成股票群組(正確來說有公司組成清單但不能直接查詢資料,
且組成公司會隨時間改變),因此必須先搜尋指數組成公司,組成一個清單再使用清單來搜尋。
Step1:點選左邊”Index Constituents”然後再查詢公司的地方直接
打入指數名稱,會發現此時有指數的TICKER可以選擇了。
EX. Dow Jones I0005
S&P 500 I0003
範例(3) │建構NSQ群組
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Step2:勾選搜尋指數組成公司名稱和其TICKER,然後搜尋。
Step3.然後把輸出excel的ticker複製到text檔裡(一行一個ticker如下圖)再上傳到compustat裡搜尋個別公司的資料。
範例(4) │建構自定群組
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Step1: 現在我們要自己建立自己的公司清單來為往後查找資料節省下時間,我們在搜尋公司的地方選取好要查詢的公司但先不急
著按下”Add code to query”,先按下”Download as Text”
先選好公司