Bokslutskommuniké 2015 - ScandBook · 2016-02-23 · Bokslutskommuniké 2015 Delårsrapporten för...
Transcript of Bokslutskommuniké 2015 - ScandBook · 2016-02-23 · Bokslutskommuniké 2015 Delårsrapporten för...
Bokslutskommuniké 2015 Delårsrapporten för fjärde kvartalet och bokslutskommuniké för 2015
Fjärde kvartalet 2015 i sammandrag
Kvartalet inkluderar intäkter och kostnader för det förvärvade bolaget ScandBook UAB
Nettoomsättningen uppgick till 73,9 mkr (46,3 mkr)
Resultat före av- och nedskrivningar (EBITDA) uppgick till 2,9 mkr (4,9 mkr)
Rörelseresultatet (EBIT) uppgick till -0,9 mkr (2,7 mkr)
Resultat efter skatt uppgick till -1,1 mkr (1,9 mkr)
Resultat per aktie uppgick till -0,55 kr per aktie (0,56 kr)
Januari - december 2015 i sammandrag
Året inkluderar intäkter och kostnader för 6 månader för det förvärvade bolaget ScandBook
UAB
Nettoomsättningen uppgick till 225,3 mkr (169,1 mkr)
Resultat före av- och nedskrivningar (EBITDA) uppgick till 26,3 mkr (13,4 mkr)
Rörelseresultatet (EBIT) uppgick till 10,3 mkr (3,8 mkr)
Resultat efter skatt uppgick till 10,0 mkr (2,2 mkr)
Resultat per aktie uppgick till 2,16 kr per aktie (0,65 kr)
Negativ Goodwill på 11,9 mkr har i perioden upplösts och förbättrat kontot övriga intäkter
med samma belopp.
Styrelsen och verkställande direktören föreslår en utdelning på 1,4 mkr (0 mkr)
till preferensaktier och ingen utdelning till stamaktier (0 mkr).
ScandBook Holding AB, Fjärde kvartalet 2015 (23 februari 2016)
2
VD:s kommentar
Förvärvet av Print-it påverkar i hög grad kvartalets omsättning, resultat och nyckeltal.
Fjärde kvartalet
Omsättningen i kvartalet uppgick till 73,9 mkr (46,3) en ökning med 59,7% jämfört med motsvarande
period föregående år.
Resultat för av- och nedskrivningar (EBITDA) uppgick till 2,9 mkr (4,9). Rörelseresultatet (EBIT)
uppgick till -0,9 mkr (2,7).
Inkörningskostnaden för digitalproduktionen var högre än förväntat och belastade i likhet med
omorganiseringar inom pocketproduktionen ScandBook AB:s resultat. Trots en försvagad norsk
kronkurs gjorde ScandBook UAB däremot ett starkt resultat och enhetens produktivitet utvecklades
positivt.
Integrationen av tryckeriet i Litauen har framskridit planenligt. I december bytte enheten namn till
ScandBook UAB och hela koncernen verkar nu under samma namn och under ett moderniserat
varumärke. En förflyttning av pocketproduktionen från anläggningen i Ingarvet till anläggningen i
Klaipeda påbörjades under fjärde kvartalet och kommer att avslutas under första kvartalet 2016.
Digitalproduktionens produktivitet ökade stadigt under kvartalet och i december trycktes nästan 30 %
av titlarna i ScandBook AB digitalt.
Helåret 2015
Bokmarknaden har under året varit stabil med tillväxt på företagets båda huvudmarknader Sverige och
Norge.
ScandBooks ackumulerade omsättning för helåret var 225,3 mkr vilket var 33,2% högre än
motsvarande period föregående år. Resultat före av- och nedskrivningar (EBTIDA) uppgick till 26,3
mkr jämfört med 13,4 föregående år. Rörelseresultatet (EBIT) uppgick till 10,3 mkr jämfört med 3,8
föregående år.
Förvärvet av Print-it har i hög grad präglat årets verksamhet. De uppnådda synergierna har motsvarat
våra förväntningar och kommer att realiseras fullt ut under 2016.
Bolagets finansiella ställning är stark och avtalsförhandlingarna med både kunder och leverantörer har
framskridit tillfredställande.
Med beaktande av den pågående integreringen med ScandBook UAB samt den intensiva
investeringstakten föreslås utdelning på 1,4 mkr (0 mkr) för preferensaktier och ingen utdelning till
stamaktier (0mkr).
Händelser efter rapporteringsperiodens utgång
Inga väsentliga händelser har ägt rum efter rapporteringsperiodens utgång.
Jag ser med tillförsikt på det nya året.
Magnus Breitenstein
VD ScandBook
ScandBook Holding AB, Fjärde kvartalet 2015 (23 februari 2016)
3
Finansiell översikt
Försäljning och resultat Fjärde kvartalet, oktober - december 2015
Koncernens nettoomsättning uppgick fjärde
kvartalet till 73,9 mkr (46,3 mkr), vilket är en
ökning med 59,7 procent jämfört med
motsvarande period föregående år.
Omsättning kvartal fyra 2014 jämfört med kvartal fyra 2015
46,3
14,0
10,8
2,8 73,9
0
10
20
30
40
50
60
70
80
Oms Kv 4
2014
Sverige Övriga Norden Övriga marknader Oms Kv 4
2015
Mk
r
Rörelseresultat före av- och nedskrivningar
(EBITDA) uppgick till 2,9 mkr (4,9 mkr). En
mindre justering av förvärvsanalysen har skett
under kvartalet vilket har medfört att den
negativa goodwillen har minskat med 0,9 mkr.
Januari - december 2015
Koncernens nettoomsättning januari- december
ökade med 56,2 mkr, eller 33,2 % till 225,3
mkr (169,1 mkr). Rörelseresultatet före av- och
nedskrivningar (EBITDA) för januari -
september uppgick till 26,3 mkr (13,4 mkr)
vilket är en ökning med 12,9 mkr.
I samband med förvärvet av Print-it UAB har
en förvärvsanalys tagits fram. Köpeskillingen
uppgick till 44,8 mkr. Efter nedjustering av
förvärvade maskiner med 4,3 mkr uppstod en
negativ Goodwill på 11,9 mkr som i perioden
har upplösts och därmed förbättrat kontot
övriga intäkter med samma belopp. I samband
med förvärvet har kostnader för förvärvet
belastat kontot övriga kostnader med 0,4 mkr.
Säsongsvariationer
Koncernens försäljning varierar starkt med
säsong. Det första och andra kvartalet har
historiskt sett varit svagare omsättningsmässigt
än kvartal tre och fyra. Kvartal tre är
omsättningen normalt högst som en följd av
europeiska bokmässor samt försäljningen inför
julen. Säsongsvariationer under kvartal ett och
två är oftast beroende av om det finns
storsäljare, där många tilltryck ger en högre
omsättning.
Omsättning per kvartal
39 4050 46
41 3648 43 42
32
49 4640
30
8174
0
20
40
60
80
100
Kv 1 Kv 2 Kv 3 Kv 4 Kv 1 Kv 2 Kv 3 Kv 4 Kv 1 Kv 2 Kv 3 Kv 4 Kv 1 Kv 2 Kv 3 Kv 4
2012 2013 2014 2015
Mk
r
Investeringar och avskrivningar Fjärde kvartalet, oktober - december 2015 Investeringarna under fjärde kvartalet 2015
uppgick till 10,6 mkr (1,3 mkr) och av- och
nedskrivningar till 3,8 mkr (2,3 mkr).
Investeringen av digitaltryckmaskin och den
pågående limbindarinvesteringen står för
merparten av investeringen.
Januari - december 2015
Investeringarna under januari till december
2015 uppgick till 31,0 mkr (7,7 mkr) och av-
och nedskrivningar till 16,0 mkr (9,6 mkr).
Investeringen av digitaltryckmaskin och den
pågående limbindarinvesteringen står för
merparten av investeringen. I samband med
investeringarna har kompletterande maskiner
nedskrivits med 3,2 mkr.
Kassaflöde och finansiell ställning
Fjärde kvartalet, oktober - december 2015
Periodens kassaflöde oktober till december
uppgick till -0,1 mkr (1,8 mkr) vilket
resulterade i en kassabehållning om18,8 mkr
(5,2 mkr).
Kassaflödet har påverkats positivt av
kassaflöde från den löpande verksamheten med
0,5 mkr, ökning av varulager med 3,3 mkr,
minskade övriga kortfristiga skulder med 0,3
mkr samt minskning av leverantörsskulder
med 3,6 mkr. Kassaflödet har påverkats
positivt av minskade kundfordringar med 7,2
mkr samt av minskade kortfristiga fordringar
med 2,2 mkr. Under perioden har lån- och
leasingamorteringar gjorts med 3,7 mkr.
Kassaflödet har även påverkats positivt av en
ScandBook Holding AB, Fjärde kvartalet 2015 (23 februari 2016)
4
ökad checkkredit med 1,6 mkr. Investeringar i
anläggningstillgångar har påverkat kassaflödet
negativt med 10,6 mkr.
Januari – december 2015
Kassaflödet januari-december uppgick till 13,5
mkr (2,2 mkr) vilket resulterade i en
kassabehållning om 18,8 mkr (5,2 mkr).
Kassaflödet har påverkats positivt av
kassaflöde från den löpande verksamheten med
17,8 mkr. Under perioden har lån- och
leasingamorteringar gjorts med 9,1 mkr.
Kassaflödet har påverkats negativt av ökat
varulager med 4,4 mkr, ökning av
kundfordringar med 2,8 mkr, ökning av övriga
kortfristiga fordringar med 3,5 mkr samt
minskning av övriga kortfristiga skulder med
45,4 mkr. Kassaflödet har påverkats positivt av
en ökning av leverantörsskulder med 3,8 mkr.
Kassaflödet har även påverkats positivt av en
ökad checkkredit med 8,0 mkr. Investeringar
och förvärvade anläggningstillgångar har
påverkat kassaflödet negativt med 31,0 mkr.
Under perioden har en nyemission genomförts
vilket påverkat kassaflödet positivt med 44,8
mkr. Genom förvärv av dotterbolag har
kassaflödet påverkats positivt med 13,1 mkr.
Den räntebärande nettoskulden uppgick till
43,3 mkr vid periodens utgång och
motsvarande nettoskuld den 31 december 2014
var 30,0 mkr. Av de räntebärande skulderna
som uppgick till 62,0 mkr (26,2 mkr) vid
utgången av kvartal fyra, utgjorde finansiell
leasing 23,5 mkr (3,4 mkr) och 21,0 mkr (13,3
mkr) var långfristiga lån. Därutöver hade
bolaget en utnyttjad checkräkning om 17,5 mkr
(9,5 mkr). Det egna kapitalet uppgick 31
december 2015 till 152,8 mkr (98,6 mkr) vilket
motsvarade en soliditet om 60 % (65 %).
Övriga upplysningar
Antal aktier Antal utestående aktier i koncernen uppgick
vid periodens utgång till 6 745 373, varav
stamaktier 4 596 632 och preferensaktier 2 148
741. Vid omröstning på årsstämma har
stamaktierna röstvärde 10 och
preferensaktierna röstvärde 1.
Nedan de 10 största ägarna per 2015-12-31.
Namn
Antal
stamaktier
Antal
Preferens
aktier
Kapital
(%) Röster
(%)
AURIS HOLDING AS 1 177 630 2 068 349 48,1 28,8
PETER
GYLLENHAMMAR AB 1) 1 349 204 20,0 28,0
NORDNET
PENSIONS-
FÖRSÄKRINGS AB 301 772 4,5 6,3
SEB LIFE
(IRELAND) ASS CO LTD 251 245 3,7 5,2
FÖRSÄKRINGSAK
TIEBOLAGET, AVANZA PENSION 250 461 3,7 5,2
NILSSON,PÄR 232 000 3,4 4,8
ROBUR
FÖRSÄKRING 200 000 3,0 4,2
ZIRKONA 155 590 2,3 3,2 CATELLA BANK
FILIAL 104 530 1,5 2,2
SIP 203, SKANDIA LEBEN 82 321 1,2 1,7
Övriga 491 879 80 392 8,5 10,4
Summa 4 596 632 2 148 741 100 100
1) Varav 10 000 aktier utlånade till Erik Penser Bankaktiebolag
inom ramen för uppdraget som likviditetsgarant
Anställda Genomsnittligt antal medarbetare fjärde
kvartalet uppgick till 207 (108). Genomsnittligt
antal medarbetare januari – december 2015
uppgick till 199 (106).
Händelser efter periodens slut Några väsentliga händelser under perioden från
balansdagen till rapporteringens angivande har
inte inträffat.
Risker och osäkerhetsfaktorer Risker i koncernen är förknippade med
kundkoncentration och kundberoende,
dominerande ställning på marknaden,
konkurrenter, teknologiutveckling och nya
beteendemönster, drift, framtida utdelning, risk
ScandBook Holding AB, Fjärde kvartalet 2015 (23 februari 2016)
5
vid omräkning av investering i verksamhet i
utländsk valuta samt ägare med betydande
inflytande. Bokförsäljningen i Sverige har
historiskt varit starkt korrelerad med
hushållens konsumtion, varvid konsumtionen
av böcker har representerat cirka 0,5 procent
av hushållens totala konsumtion under de
senaste åren. Konsumtionsmönstren påverkas
av ett antal allmänna faktorer utanför
koncernens kontroll, bland annat av allmänna
affärsförhållanden, räntor, valutakurser,
inflationsnivåer, skatter, kredittillgång,
aktiemarknadens utveckling, arbetslöshetsnivå
samt andra lokala ekonomiska faktorer,
osäkerheter om framtida ekonomiska utsikter
med mera. En negativ konjunkturutveckling,
med minskad disponibel inkomst för hushållen
som följd, kan följaktligen medföra en negativ
inverkan på bokmarknaden, vilket också kan
påverka koncernens verksamhet, resultat och
finansiella ställning. För en fullständig
redogörelse av de risker som påverkar
koncernen hänvisas till årsredovisningen för
2014.
Moderbolaget ScandBook Holding AB bedriver
koncernadministrativa uppgifter för
dotterbolagen ScandBook AB sedan 2009-12-
01 samt för ScandBook UAB sedan 2015-07-
24. Moderbolagets nettoomsättning uppgick
januari - december till 5,1 mkr (6,8) med ett
rörelseresultat (EBIT) på -0,5 mkr (0,4).
ScandBook Holdings likvida medel per
utgången av december 2015 var 0,1 mkr (0,1).
Redovisningsprinciper Koncernen tillämpar International Financial
Reporting Standards (IFRS) sådan de antagits
av EU. Denna kvartalsrapport har upprättats i
enlighet med IAS 34 Delårsrapportering,
årsredovisningslagen, och RFR 1 Komplet-
terande redovisningsregler för koncerner.
Moderbolagets redovisning är upprättad enligt
Årsredovisningslagen och Rådet för finansiell
rapporterings rekommendation RFR 2
Redovisning för Juridiska personer. Samma
redovisningsprinciper som för koncernen
tillämpas utom i de fall som anges under
avsnittet ”Moderbolagets redovisningsprin-
ciper” i årsredovisningen för 2014, sidan 47.
Redovisningsprinciperna är oförändrade sedan
senast avgiven årsredovisning.
För en utförligare beskrivning av de
redovisningsprinciper som tillämpas för
koncernen och moderbolaget i denna
delårsrapport, se årsredovisningen för
räkenskapsåret 2014, sidan 19.
Övrig information
Årsstämma
Årsstämma för 2015 kommer att hållas den 9
maj 2016 kl 15,00 i bolagets lokaler på
Lövåsvägen 24 i Falun.
Valberedningen
Valberedningen som ska verka inför
årsstämman den 9 maj 2016 har följande
sammansättning:
Odd Rune Austgulen, ordförande och kontakt
person, styrelsens ordförande
Carina Heilborn, representant för PG AB
Pär Nilsson
Valberedningens kontaktuppgifter finns på
bolagets hemsida www.scandbook.se under
”Bolagsstyrning”
ScandBook Holding AB, Fjärde kvartalet 2015 (23 februari 2016)
6
OFFENTLIGGÖRANDE ENLIGT SVENSK LAG
ScandBook Holding AB offentliggör denna information enligt svensk lag om värdepappersmarknaden och/eller svensk lag om handel med
finansiella instrument. Informationen lämnades för offentliggörande den 23 februari 2016, kl 07:30.
Falun den 22 februari 2016
Styrelsens försäkran
Styrelsen och verkställande direktören försäkrar att kvartalsrapporten ger en rättvisande översikt av
moderbolagets och koncernens verksamhet, ställning och resultat samt beskriver väsentliga risker och
osäkerhetsfaktorer som moderbolaget och de företag som ingår i koncernen står inför.
ScandBook Holding AB
Styrelsen
Denna kvartalsrapport har inte varit föremål för granskning av bolagets revisorer
ScandBook Holding AB, Fjärde kvartalet 2015 (23 februari 2016)
7
Kommande rapporttillfällen
Årsredovisning 2015 april 2016
Årsstämma 2016 9 maj 2016
Först kvartalet 2016 9 maj 2016
Andra kvartalet 2016 27 september 2016
Tredje kvartalet 2016 8 november 2016
För ytterligare information kontakta
Magnus Breitenstein Ann-Kristin Sunnanhagen
VD Ekonomichef och IR ansvarig
Tel: 070 - 401 85 36 Tel: 070 -712 47 92
[email protected] [email protected]
ScandBook Holding AB Organisationsnummer: 556708-2911
Styrelsens säte: Falun
Besöksadress: Lövåsvägen 24, 791 29 Falun
Telefon växel: 023 – 76 59 00
www.scandbook.se
Om ScandBook
Koncernen består av moderbolaget ScandBook Holding AB och dotterbolagen ScandBook AB och ScandBook
UAB, där moderbolaget bedriver koncernadministrativa uppgifter. ScandBook AB producerar limbundna
böcker, främst bestående av skönlitteratur i både hårdband och mjukband, ScandBook UAB producerar främst
pocketböcker men gör även bokdisplayer. Bolagen fokuserar på svartvitt tryck och tryckningen sker både
digitalt och i offset. Utöver böcker erbjuder ScandBook och ScandBook UAB specialeffekter och ytbehandlingar
av trycksaker. Vi kan genomföra samtliga moment i tillverkningen internt. Med andra ord kontrollerar vi kedjan
ifrån sättning och pappersval till slutkvalitet på den färdiga produkten. Detta är en stor konkurrensfördel då det
innebär korta ledtider och kostnadsbesparingar för våra kunder.
Affärside: ScandBook skall skapa god lönsamhet genom att vara kundens förstaval som samarbetspartner vid
produktion av böcker
Vision: ScandBooks vision är att utvecklas till en integrerad leverantör som tar ett helhetsgrepp om
bokförlagens samtliga behov för tillverkning och distribution av böcker
ScandBooks aktie är noterad på NASDAQ OMX First North med kortnamnet SBOK. Certified Adviser är Erik
Penser Bankaktiebolag. Mer information om bolaget finns på www.scandbook.se
ScandBook Holding AB, Fjärde kvartalet 2015 (23 februari 2016)
8
Koncernens rapport över totalresultat Belopp i tusentals kronor (tkr) 2015 2014 2015 2014
Not Okt-dec Okt-dec Jan-dec Jan-dec
Nettoomsättning 1 73 929 46 280 225 292 169 102
Förändring av lager av produkter i arbete, färdiga
varor och pågående arbeten för annans räkning
-1 735 -148 -1 061 184
Övriga rörelseintäkter -289 1 374 14 177 2 830
Summa 71 905 47 506 238 408 172 116
Rörelsens kostnader
Råvaror och förnödenheter -34 681 -21 761 -109 580 -80 478
Övriga externa kostnader -13 323 -7 221 -35 131 -25 608
Personalkostnader -20 636 -12 944 -66 270 -53 170
Av och nedskrivningar av materiella och
immateriella anläggningstillgångar -3 807 -2 255 -15 990 -9 643
Övriga rörelsekostnader -320 -641 -1 156 542
Summa rörelsens kostnader -72 767 -44 822 -228 128 -168 357
Rörelseresultat 2 -862 2 683 10 280 3 759
Finansiella intäkter 75 45 164 100
Finansiella kostnader -322 -189 -991 -923
Resultat från finansiella poster -247 -145 -827 -824
Resultat före skatt -1 109 2 539 9 453 2 935
Inkomstskatt -9 -642 568 -729
Periodens resultat -1 118 1 897 10 021 2 206
Övrigt totalresultat för året
Omräkningsdifferenser hänförliga till omräkning av
utländska verksamheter
-1 849 - -605 -
Summa övrigt totalresultat för året -1 849 - -605 -
Summa totalresultat för året -2 967 1 897 9 416 2 206
Årets resultat hänförligt:
Moderföretagets aktieägare -1 118 1 897 10 021 2 206
Summa totalresultat hänförligt till:
Moderföretages aktieägare -2 967 1 897 9 416 2 206
Resultat per aktie före och efter utspädning, SEK -0,55 0,56 2,16 0,65
Genomsnittligt antal stam-aktier före och efter utspädning 4 597 3 373 3 985 3 373
Antal utestående stam-aktier vid periodens utgång 4 597 3 373 4 597 3 373
1)Inga minoritetsintressen finns i koncernen, varför hela årets totalresultat är hänförligt till moderföretagets aktieägare
ScandBook Holding AB, Fjärde kvartalet 2015 (23 februari 2016)
9
Koncernens rapport över finansiell ställning Belopp i tusentals kronor (tkr) Not 2015-12-31 2014-12-31
TILLGÅNGAR
Anläggningstillgångar
Immateriella tillgångar
Goodwill 64 245 64 245
Materiella anläggningstillgångar
Byggnader och mark 22 116 11 059
Maskiner, inklusive leasingmaskiner 77 669 28 544
Inventarier 4 135 2 419
Pågående maskininvesteringar 408 4 303
Summa anläggningstillgångar 168 573 110 569
Omsättningstillgångar
Råvaror och förnödenheter 21 543 7 726
Varor under tillverkning 2 097 3 079
Kundfordringar 37 225 23 353
Aktuella skattefordringar 1 851 -
Övriga fordringar 4 155 1 592
Förutbetalda kostnader och upplupna intäkter 1 384 1 189
Likvida medel 18 729 5 181
Summa omsättningstillgångar 86 983 42 119
SUMMA TILLGÅNGAR 255 556 152 689
ScandBook Holding AB, Fjärde kvartalet 2015 (23 februari 2016)
10
Koncernens rapport över finansiell ställning, forts. Belopp i tusentals kronor (tkr) Not 2015-12-31 2014-12-31
EGET KAPITAL
Kapital och reserver som kan hänföras till moderföretagets ägare
Aktiekapital 1 124 562
Övrigt tillskjutet kapital 118 578 74 320
Reserver -605 -
Balanserat resultat 23 690 21 484
Årets resultat 10 021 2 206
Summa eget kapital 152 807 98 572
SKULDER
Långfristiga skulder
Skulder till kreditinstitut 3 31 998 12 313
Uppskjutna skatteskulder 5 512 6 809
Summa långfristiga skulder 37 510 19 122
Kortfristiga skulder
Skulder till kreditinstitut 3 12 492 4 378
Checkräkningskredit 17 527 9 528
Leverantörsskulder 22 448 11 884
Aktuella skatteskulder 439 310
Övriga kortfristiga skulder 2 471 1 853
Upplupna kostnader och förutbetalda intäkter 9 862 7 041
Summa kortfristiga skulder 65 239 34 995
SUMMA SKULDER OCH EGET KAPITAL 255 556 152 689
ScandBook Holding AB, Fjärde kvartalet 2015 (23 februari 2016)
11
Koncernens rapport över förändringar i eget kapital Belopp i tusentals kronor Not Hänförligt till moderföretagets aktieägare
Aktie-
kapital
Övrigt Reserver Balanserad vinst Summa eget
kapital tillskjutet
kapital
Ingående balans per 2014-01-01 562 74 320 - 23 170 98 052
Totalresultat
Årets resultat 2 206 2 206
Summa Totalresultat - - - 2 206 2 206
Transaktioner med aktieägare
Utdelning
-1 687 -1 687
Summa Transaktioner med
aktieägare
- - - -1 687 -1 687
Utgående balans per 2014-12-31
562 74 320 - 23 690 98 572
Ingående balans per 2015-01-01
562 74 320 - 23 690 98 572
Totalresultat
Periodens resultat 10 021 10 021
Övrigt totalresultat -605 -605
Summa Totalresultat - - -605 10 021 9 416
Transaktioner med aktieägare
Nyemission
562 44 258 - - 44 820
Summa Transaktioner med
aktieägare
562 44 258 - - 44 820
Utgående balans per 2015-12-31 1 124 118 578 -605 33 710 152 807
ScandBook Holding AB, Fjärde kvartalet 2015 (23 februari 2016)
12
Koncernens rapport över kassaflöde 2015 2014 2015 2014 2014
Belopp i tusentals kronor (tkr) Not Okt-dec Okt-dec Jan-dec Jan-dec Jan-dec
Kassaflöde från den löpande
verksamheten
Rörelseresultat 71 2 683 -1 653 3 759 3 759
Justeringar för poster som inte ingår i
kassaflödet - -
- Återläggning av avskrivningar 3 807 2 255 15 990 9 643 9 643
- Övriga poster ej kassapåverkande -1 037 - 3 080 - -
Erhållen ränta 75 45 164 100 100
Erlagd ränta -322 -189 -991 -923 -923
Betald skatt -2 057 -958 1 223 -1 128 -1 128
Kassaflöde från den löpande
verksamheten före förändring av
rörelsekapital 536 3 836 17 814 11 450 11 450
Förändringar i rörelsekapital
Ökning/minskning varulager och
pågående arbete -3 259 -23 -4 422 -860 -860
Ökning/minskning kundfordringar 7 169 9 891 -2 758 4 902 4 902
Ökning/minskning övriga kortfristiga
fordringar 2 167 2 024 -3 458 -92 -92
Ökning/minskning övriga kortfristiga
skulder -329 -1 950 -45 397 2 413 2 413
Ökning/minskning leverantörsskulder -3 581 -3 607 3 815 3 230 3 230
Kassaflöde från den löpande
verksamheten 2 704 10 171 -34 405 21 043 21 043
Kassaflöde från
investeringsverksamheten
Förvärv av dotterföretag, efter avdrag
för förvärvade likvida medel - 13 089
Investeringar i materiella
anläggningstillgångar -10 550 -1 222 -30 993 -7 674 -7 674
Kassaflöde från
investeringsverksamheten -10 550 -1 222 -17 904 -7 674 -7 674
Kassaflöde från
finansieringsverksamheten
Nyemission - - 44 820 - -
Förändring av checkräkningskredit 1 551 -4 923 7 998 -2 841 -2 841
Amortering av lån -3 746 -2 255 -9 114 -6 668 -6 668
Utdelning till moderföretagets
aktieägare - - - -1 687 -1 687
Kassaflöde från
finansieringsverksamheten 7 771 -7 177 65 857 -11 196 -11 196
Periodens kassaflöde -76 1 772 13 548 2 174 2 174
Likvida medel vid periodens början 18 804 3 409 5 181 3 007 3 007
Likvida medel vid periodens slut 18 729 5 181 18 729 5 181 5 181
ScandBook Holding AB, Fjärde kvartalet 2015 (23 februari 2016)
13
Resultaträkning moderbolaget 2015 2014 2015 2014
Belopp i tusentals kronor (tkr) Not Okt-dec Okt-dec Jan-dec Jan-dec
Rörelsens intäkter
Nettoomsättning 710 1 577 5 165 6 791
Övriga rörelseintäkter 0 0 0 1
Summa rörelsens intäkter 711 1 577 5 165 6 792
Rörelsens kostnader
Övriga externa kostnader -361 -1 423 -1 223 -3 054
Personalkostnader -1 120 -50 -4 421 -3 293
Övriga rörelsekostnader - - - -
Summa rörelsens kostnader -1 481 -1 474 -5 644 -6 347
Rörelseresultat -770 104 -478,655 445
Resultat från andelar i koncernföretag - - - -
Ränteintäkter och liknande resultatposter - - - 6
Räntekostnader och liknande resultatposter -2 - -2 -
Resultat från finansiella poster -2 - -2 6
Resultat före skatt -773 104 -481 450
Återföring periodiseringsfond 1 600 - 1 600 -
Erhållet/lämnat koncernbidrag -100 - -100 3 500
Skatt på årets resultat -166 -805 -230 -880
Årets resultat 561 -701 789 3 070
ScandBook Holding AB, Fjärde kvartalet 2015 (23 februari 2016)
14
Balansräkning moderbolaget Belopp i tusentals kronor (tkr) Not 2015-12-31 2014-12-31
TILLGÅNGAR
Anläggningstillgångar
Finansiella anläggningstillgångar
Andelar i koncernföretag 147 300 102 119
147 300 102 119
Summa anläggningstillgångar 147 300 102 119
Omsättningstillgångar
Kortfristiga fordringar
Fordringar hos koncernföretag 200 -
Aktuella skattefordringar 185 -
Övriga fordringar 29 29
Förutbetalda kostnader och upplupna intäkter - -
414 29
Kassa och bank 55 83
Summa omsättningstillgångar 469 112
SUMMA TILLGÅNGAR 147 769 102 232
ScandBook Holding AB, Fjärde kvartalet 2015 (23 februari 2016)
15
Balansräkning moderbolaget, forts. Belopp i tusentals kronor (tkr) Not 2015-12-31 2014-12-31
EGET KAPITAL OCH SKULDER
Eget kapital
Bundet eget kapital
Aktiekapital 1 124 562
Summa bundet eget kapital 1 124 562
Fritt eget kapital
Överkursfond 84 713 74 320
Balanserat resultat - -36 935
Årets resultat 789 3 070
Summa fritt eget kapital 85 502 40 455
Summa eget kapital 86 626 41 018
Obeskattade reserver
Avsättning till periodiseringsfond 1 808 3 408
1 808 3 408
Avsättningar
Uppskjuten skatteskuld - -
- -
Långfristiga skulder
Skulder till kreditinstitut - -
Summa långfristiga skulder - -
Kortfristiga skulder
Skulder till kreditinstitut - -
Skulder till koncernbolag 58 112 56 502
Aktuella skatteskulder - 252
Övriga skulder 328 127
Upplupna kostnader och förutbetalda intäkter 895 925
Summa kortfristiga skulder 59 334 57 806
SUMMA SKULDER OCH EGET KAPITAL 147 769 102 232
Ställda säkerheter Inga Inga
Ansvarsförbindelser 30 600 33 250
ScandBook Holding AB, Fjärde kvartalet 2015 (23 februari 2016)
16
Ekonomisk utveckling i koncernen i sammandrag NYCKELTAL 2015 2014 2015 2014
Belopp i tusental kronor (tkr) där inte annat anges Okt-dec Okt-dec Jan-dec Jan-dec
Resultat
Nettoomsättning 73 929 46 280 225 292 169 102
Rörelseresultat före avskrivningar (EBITDA) 2 945 4 938 26 270 13 402
Rörelseresultat (EBIT) -862 2 683 10 280 3 759
Resultat före inkomstskatt -1 109 2 539 9 453 2 935
Periodens resultat -1 118 1 897 10 021 2 206
Marginaler
Rörelsemarginal, %, EBITDA 4,0% 10,7% 11,7% 7,9%
Rörelsemarginal, %, EBIT -1,2% 5,8% 4,6% 2,2%
Vinstmarginal, % -1,5% 4,1% 4,4% 1,3%
Räntetäckningsgrad, ggr 10,5 4,2 10,5 4,2
Avkastningsmått
Avkastning på sysselsatt kapital, % 6,2% 3,0% 6,2% 3,0%
Avkastning på eget kapital, % 5,7% 2,3% 5,9% 2,3%
Kapitalomsättningshastighet, ggr 1,3 1,3 1,3 1,3
Finansiell ställning
Balansomslutning 255 556 152 689 255 556 152 689
Eget kapital 152 807 98 572 152 807 98 572
Sysselsatt kapital 214 824 124 792 214 824 124 792
Soliditet, % 60% 65% 60% 65%
Nettlåneskuld, tkr 43 288 21 039 43 288 21 039
Nettoskuldsättning/EBITDA, ggr 1,2 1,9 1,2 1,9
Per aktie
Resultat per aktie före och efter utspädning, SEK -0,55 0,56 2,16 0,65
Genomsnittligt antal stamaktier före och efter
utspädning (tusental) 4 597 3 373 3 985 3 373
Antal utestående stamaktier vid periodens utgång
(tusental) 4 597 3 373 4 597 3 373
Anställda
Genomsnittligt antal anställda 207 108 199 106
1) Avkastningsmåtten är annualiserade (För innevarande år är Print-it´s resultat beräknat på 6 månader och upplösning av negativ Goodwill är inkluderad i resultaten).
2) Räntetäckningsgraden beräknas på rullande 12 månader. (För innevarnade år är Print-it ´s andel beräknad på 6 månader).
ScandBook Holding AB, Fjärde kvartalet 2015 (23 februari 2016)
17
Nyckeltal - definitioner
EBITDA Resultat före av- och nedskrivningar, räntor, skatt, och goodwillavskrivningar
EBITDA-marginal Resultat före av-och nedskrivningar i förhållande till nettoomsättningen
EBIT- marginal Rörelseresultat i förhållande till nettoomsättningen
Vinstmarginal Årets resultat i förhållande till nettoomsättning
Räntetäckningsgrad Resultat innan finansiella kostnader i förhållande till finansiella kostnader
Avkastning på sysselsatt kapital Resultat efter finansiella poster med återläggning av räntekostnader dividerat med genomsnittligt
sysselsatt kapital, beräknat som periodens ingående sysselsatt kapital plus utgående sysselsatt kapital
dividerat med två
Avkastning på eget kapital Årets resultat i förhållande till genomsnittligt eget kapital. Genomsnittligt eget kapital beräknas som
eget kapital vid årets början plus eget kapital vid årets slut dividerat med två
Kapitalomsättningshastighet Nettoomsättning i förhållande till genomsnittligt sysselsatt kapital
Sysselsatt kapital Eget kapital plus räntebärande skulder
Soliditet Eget kapital i förhållande till balansomslutningen
Nettolåneskuld Räntebärande skulder (exklusive aktieägarlån) med avdrag för likvida medel
Nettoskuldsättning/EBITDA Genomsnittlig Nettolåneskuld i förhållande till EBITDA
ScandBook Holding AB, Fjärde kvartalet 2015 (23 februari 2016)
18
Noter till delårsrapporten
Not 1 Upplysningar om nettoomsättningens fördelning
Belopp i tusentals kronor (tkr) 2015 2014 2015 2014
Okt-dec Okt-dec Jan-dec Jan-dec
Sverige 43 683 32 836 141 985 114 959
Övriga Norden 26 076 12 098 73 565 50 071
Övriga marknader 4 171 1 346 9 742 4 072
73 929 46 280 225 292 169 102
Not 2 Resultat per kvartal
2014 2014 2014 2014 2015 2015 2015 2015
Belopp i tusentals
kronor (tkr) Kv 1 Kv 2 Kv 3 Kv 4 Kv 1 Kv 2 Kv 3 Kv 4
Nettoomsättning 41 559 32 400 48 863 46 280 40 318 30 005 81 039 73 929
Rörelseresultat 823 -3 309 3 561 2 683 975 -3 917 14 084 -862
Rörelsemarginal 2,0% -10,2% 7,3% 5,8% 2,4% -13,1% 17,4% -1,2%
Not 3 Räntebärande skulder
Nuvarande upplåning löper med rörlig ränta, dessutom finns krediter kopplade till
leasingarrangemang. Koncernens räntebärande skulder uppgick 2015-12-31 till 62,0 mkr, varav 21,0
mkr var långfristiga lån, 17,5 mkr utnyttjad checkkredit och 23,5 mkr leasingarrangemang.
Not 4 Segmentredovisning
Bolaget styrs och resultatet följs upp på två segment. I Segmentet Sverige ingår moderbolaget
ScandBook Holding AB. Styrelsen bedömer verksamheten både från ett geografiskt perspektiv och
från produktionsansvars perspektiv. Styrelsen har fastställt att operativ verksamhet i koncernens
juridiska enheter utgör segment, utifrån det land där enheten har sitt säte och ansvar för intäkter. Dessa
segment används för att fatta strategiska beslut.
Nettoomsättning
Belopp i tusentals kronor (tkr) 2015 2014 2015 2014
Okt-dec Okt-dec Jan-dec Jan-dec
Sverige 48 475 46 280 173 662 169 102
Litauen 26 843 - 57 474 -
Eliminering försäljning mellan segment -1 390 - -5 844 -
73 929 46 280 225 292 169 102
Rörelseresultat (EBITDA)
Belopp i tusentals kronor (tkr) 2015 2014 2015 2014
Okt-dec Okt-dec Jan-dec Jan-dec
Sverige 1 240 4 938 7 895 13 402
Litauen 2 593 - 6 757 -
Koncernmässiga transaktioner -888 - 11 617 -
2 945 4 938 26 270 13 402
ScandBook Holding AB, Fjärde kvartalet 2015 (23 februari 2016)
19
Resultat före skatt (EBT)
Belopp i tusentals kronor (tkr) 2015 2014 2015 2014
Okt-dec Okt-dec Jan-dec Jan-dec
Sverige 974 2 539 -5 046 2 935
Litauen 687 - 2 816 -
Koncernmässiga transaktioner -2 770 - 11 683 -
-1 109 2 539 9 453 2 935
Nettoinvesteringar
Belopp i tusentals kronor (tkr) 2015 2014 2015 2014
Okt-dec Okt-dec Jan-dec Jan-dec
Sverige 10 120 1 222 30 542 7 674
Litauen 430 - 451 -
10 550 1 222 30 993 7 674
Uppföljning per land
Sverige
Belopp i tusentals kronor (tkr) 2015 2014 2015 2014
Okt-dec Okt-dec Jan-dec Jan-dec
Nettoomsättning 48 475 46 280 173 662 169 102
EBITDA 1 240 4 938 7 895 13 402
Resultat före skatt (EBT) 974 2 539 -5 046 2 935
Nettoinvesteringar 10 120 1 222 30 542 7 674
Litauen
Belopp i tusentals kronor (tkr) 2015 2014 2015 2014
Okt-dec Okt-dec Jan-dec Jan-dec
Nettoomsättning 26 843 - 57 474 -
EBITDA 2 593 - 6 757 -
Resultat före skatt (EBT) 687 - 2 816 -
Nettoinvesteringar 430 - 451 -