Amsterdam, 22 april 2014 · eind 2015 Oude doelstellingen eind 2015 Realisatie eind 2013 Aantal...
Transcript of Amsterdam, 22 april 2014 · eind 2015 Oude doelstellingen eind 2015 Realisatie eind 2013 Aantal...
1
Algemene vergadering van aandeelhouders
Amsterdam, 22 april 2014
2
Dhr. Scholtes
Opening AvA
3 3
Agenda
1
2
3
Opening AvA door dhr. Scholtes
Verslag boekjaar 2013 en resultaat Q1 2014 door dhr. Beentjes
Behandeling overige agendapunten door dhr. Scholtes
4
Dhr. Beentjes
Verslag boekjaar 2013
5 5
Hoe wij mensen helpen om hun financiële ambities te bereiken
Oprecht
Transparant
Gemak Toegankelijk
De Europese belegger verdient meer. Meer inzicht, meer kennis, meer informatie en meer
service.
Onze kernwaarden daarbij:
6 6
Vertrouwen moet je verdienen
Oprecht • Oprechte interesse in klanten
• Gedeeld belang
• Eerlijke tarieven
• Geen verborgen kosten
• Wil om te verbeteren
7 7
Toegankelijk zijn we sinds de eerste dag van ons bestaan
Toegankelijk • Betaalbare toegang tot beurzen en
markten
• Laagdrempelig product om je
vermogen te laten beheren
• Deskundige medewerkers die
direct benaderbaar zijn voor
klanten en collega’s
8 8
Gemakkelijke producten komen voort uit luisteren en innoveren
Gemak • Beleggen is al lastig genoeg
• Gebruiksvriendelijke platformen
d.m.v. klantsuggesties tot stand
gekomen
• Begrijpelijke taal van onze
medewerkers
• Informatie en inspiratie bieden
middels content & educatie
9 9
“What you see is what you get”
Transparant • Geen kleine lettertjes
• Duidelijk over tarieven en
beloningen, ook van bestuurders
10 10
,
Hoe onze ambitie rijmt met die van de klant
• Inspelen op behoeftes van de klant
• Verschillende producten en diensten voor verschillende type beleggers
• Gemakkelijk product met topservice leidt tot zeer tevreden klanten én goed marktaandeel
• Innovatie niet om het innoveren, maar om klanten te helpen en verwachtingen te overtreffen
• Uitrollen van onze best-practises naar Europa ten behoeve van ‘economies of scale’
• Een efficiënte allround beleggingsbank met de hoogste klanttevredenheid brengt automatisch hogere aandeelhouderswaarde met zich mee
• Nieuwe producten met oprechte verdienmodellen
11 11
Onze strategische doelstellingen
1. Reputatie en vertrouwen behouden
2. Uitbreiding online brokerage
3. Uitbreiding buiten de online brokerage keten: spaar- en vermogensbeheeractiviteiten
4. Operationele efficiëntie en beschikbaarheid van de dienstverlening optimaliseren
5. Een behoudend financieel beleid voeren
6. Aantrekkelijk rendement voor aandeelhouders
12 12
In 2013 zijn belangrijke keuzes gemaakt en veranderingen ingezet
Focus op Retail
– We onderzoeken afscheid van het zakelijk bedrijf (BPO, software & licentieactiviteiten)
– Houden van ons belang in TOM als voorvechter voor lage prijzen
Doorgaan met 2 merken in NL
– Alex richt zich op Validators & Delegators
– Binck richt zich op Self-directed beleggers
Verbreding beleggingsdienstverlening
– Flink ingezet op groei Alex Vermogensbeheer, met resultaat!
– Acquisitie Fundcoach: Passief vermogensopbouw voor Self-directed
– Veel media aandacht en groei met de indextrackers van Think ETF’s
Centrale ontwikkeling vanuit 1 platform
– BinckBank België aangesloten op het Europese basisplatform
– Frankrijk en zelfstandig vermogensbeheer dienstverlening in de planning
13 13
Aangescherpte middellange termijn doelstellingen met focus op Retail
Nieuwe doelstellingen eind
eind 2015
Oude doelstellingen
eind 2015
Realisatie
eind 2013
Aantal transacties 9,5 miljoen 13,5 miljoen 7,5 miljoen
AuA Brokerage € 12 miljard € 10 miljard € 10,4 miljard
AuM Vermogensbeheer € 3,5 miljard € 1,5 miljard € 2,1 miljard
Italië Break-even Break-even -
14 14
BinckBank
Zelf beleggen
Vermogensbeheer
Sparen
Services voor vermogensbeheerders
THINK ETF’s
ETF’s
BeFrank
Pensioenopbouw
TOM
User-owned MTF
Bedrijfsonderdelen gefocust op Retail
60%
50%
26%
100%
15 15
De Nederlandse belegger bedienen met 2 merken heeft meer potentieel dan met 1 merk
Validator & Delegator
56%
34%
23%
31%
12%
25%
4% 7% 4% 3%
0%
20%
40%
60%
80%
100%
Beleggers Binck+Alex
Beleggers (marktgemiddelde)
self directors validators delegators avoiders
Self director
16 16
Groei te behalen in AuM gerelateerde diensten
1. Doelgroep: Mass-affluent met een vermogen tussen de 100k en 1M
2. Markt: Vermogensgerelateerde producten en verdienmodellen voor verdere groei naast brokerage
3. Trend: Producten van concurrenten worden herontwikkeld zonder het zeker te weten wat de klant wil, hierin ligt een kans
Vermogen in effecten in NL
0
20
40
60
80
100
€ m
iljar
d
Beleggers
0
2
4
6
8
10
12
2.300 40.300 152.300 522.300
milj
oen
Beleggers
Aantal transacties in NL
8%
market share market share
17 17
Resultaat 2013
in € miljoen 2013 2012
Netto-rentebaten 27,6 31,9
Netto-provisiebaten 130,5 109,2
Overige operationele inkomsten 1,5 1,8
Totale operationele inkomsten 159,6 142,9
Personeelskosten 36,4 36,2
Afschrijvingen 28,7 34,9
Overige operationele lasten 52,8 36,3
Totale operationele lasten 117,9 107,4
Resultaat uit bedrijfsactiviteiten 41,7 35,5
Nettowinst 18,9 23,4
Gecorrigeerde nettowinst 55,2 55,0
in € 2013 2012
Winst per aandeel 0,27 0,33
Gecorrigeerde winst per aandeel 0,78 0,76
Dividend per aandeel 0,39 0,45
Koers bij aanvang boekjaar 6,28 8,34
Dividendrendement 6,2% 5,4%
18 18
Kapitaalpositie per 31 december 2013
in € miljoen Basel II Basel III
Eigen vermogen 431,6 431,6
Core Tier 1 Vermogen 177,1 200,7
Toetsingsvermogen 173,4 200,7
Kredietrisico 22,1 23,1
Marktrisico 0,1 0,1
Operationeel risico 21,1 21,1
Benodigd toetsingsvermogen Pilaar I 43,3 44,3
Renterisico 4,2 4,2
Liquiditeitsrisico 0,2 0,2
Concentratierisico 1,0 1,0
Marginrisico 3,4 3,4
Tegenpartijrisico 0,5 0,5
Benodigd toetsingsvermogen Pilaar II 9,3 9,3
Totaal benodigd kapitaal 52,6 53,6
BIS-ratio (%) 32,2% 36,2%
31,1% 31,2% 31,9% 31,2% 32,0%
22%
24%
26%
28%
30%
32%
34%
36%
38%
FY12 Q4 FY13 Q1 FY13 Q2 FY13 Q3 FY13 Q4
BIS-ratio
19 19
Capital Distribution Level: € 200 miljoen
€ 200 miljoen is toereikend om de risico’s af te dekken en groei van de bedrijfsactiviteiten op korte termijn te financieren
Surplus aan kapitaal wordt uitgekeerd in de vorm van:
– Inkoop eigen aandelen; en/of
– Uitkering extra dividend
Voorziene periode 2014 tot 2017, tenzij bestaande of nieuwe activiteiten meer kapitaal vereisen
Illustratieve uitkering voor 2014
20 20
Dividend 2013
€ 0,39 per aandeel
€ 0,13 interim-dividend
€ 0,26 slotdividend
Tijdslijnen
24 april 2014: Ex-dividend
28 april 2014: Record-date dividend
30 april 2014: Betaling dividend
Dividend
21 21
Performance aandeel BinckBank op basis van TSR
80%
90%
100%
110%
120%
130%
140%
80%
90%
100%
110%
120%
130%
140%
jan-
13
apr-
13
jul-1
3
okt-
13
jan-
14
BinckBank AMX Index
22 22
Grootaandeelhouders
Op grond van de Wft zijn er 7 aandeelhouders bekend met een belang groter dan 3% op 31 december 2013:
Delta Lloyd (> 10%)
Delta Deelnemingenfonds N.V. (> 5%)
Boron Investments N.V. (> 5%)
Navitas B.V. (> 5%)
Norges Bank (> 3%)
OppenheimerFunds Inc. (> 5%)
ING Investment Management Luxembourg S.A (> 3%)
23 23
Key leadership changes
Afloop termijn
Bes
tuur
Pieter Aartsen Vincent Germyns
Benoeming
Hanny Kemna John van der Steen
Te benoemen (BAVA)
Fons van Westerloo
Rvc
Afloop termijn
24
Dhr. Beentjes
Eerste kwartaal 2014
25 25
Eerste kwartaal 2014
Gecorrigeerde nettowinst € 11,6 miljoen (WpA: € 0,17)
Gecorrigeerde nettowinst 26% gestegen t.o.v. FY13 Q1 (FY13 Q1: € 9,2 miljoen)
Totaal aantal Retail transacties met 20% gestegen naar 2,4 miljoen (FY13 Q1: 2,0 miljoen)
Alex Vermogensbeheer: netto instroom nieuw geld € 336 miljoen
Alex Vermogensbeheer beheerd vermogen eind FY14 Q1: € 2,5 miljard (FY13 Q1: € 1,4 miljard)
26
Gebeurtenissen na balansdatum en vooruitzichten 2014
Dhr. Beentjes
27 27
Koop van Fundcoach wordt eind juni afgerond
Bestaande klanten van SNS Fundcoach worden eind juni gemigreerd
Koop is afgerond nadat de posities van alle klanten bij BinckBank zijn ondergebracht
Nieuwe klanten kunnen al vanaf april 2014 klant worden bij Binck Fundcoach
28 28
Productintroducties in 2014
Q2: Updated Binck 360
Q3: Binck Iphone & Android
BINCK FUNDCOACH BINCK ACTIVE
BINCK BASIC
Q2: Periodiek Fondsbeleggen
Q2: Hefboomproducten
29 29
Uitbreiding universum vermogensbeheer
30 30
Update onderzoek naar verkoop Able
Ruime belangstelling
Eerste biedingen zijn binnen
Vermoedelijke verkoop voor einde 2014 afgerond
31
Vragen
Dhr. Beentjes
32
Behandeling overige agendapunten
Dhr. Scholtes
33 33
1) Voor
2) Tegen
3) Onthouding
Correctietoets
Correction button
Kaart aan de zijkant
invoeren met de chip naar
boven.
Testvraag
Zal het vertrouwen onder beleggers toenemen in 2014?
34 34
1) Voor
2) Tegen
3) Onthouding
Correctietoets
Correction button
Kaart aan de zijkant
invoeren met de chip naar
boven.
U kunt nu stemmen
Testvraag
Zal het vertrouwen onder beleggers toenemen in 2014?
35 35
Zal het vertrouwen onder beleggers toenemen in 2014?
1) Voor
2) Tegen
3) Onthouding
Correctietoets
Correction button
Kaart aan de zijkant
invoeren met de chip naar
boven.
Stemming gesloten
Testvraag
36 36
Agendapunt 3 Bezoldigingsbeleid
37 37
Agendapunt 4
Jaarrekening over het boekjaar 2013
38 38
Agendapunt 4a
Voorstel tot vaststelling van de jaarrekening over het boekjaar 2013
39 39
Agendapunt 4a
Voorstel tot vaststelling van de jaarrekening over het boekjaar 2013
U kunt nu stemmen
1) Voor
2) Tegen
3) Onthouding
40 40
Agendapunt 4a
Voorstel tot vaststelling van de jaarrekening over het boekjaar 2013
Stemming gesloten
41 41
Toelichting op het reserverings- en dividendbeleid
Agendapunt 4b
42 42
Agendapunt 4c
Voorstel (i) tot vaststelling van het slotdividend over het boekjaar 2013, (ii) tot het doen van een uitkering ten laste van de overige reserves en (iii) tot vaststelling van de datum van betaalbaarstelling
43 43
Agendapunt 4c
Voorstel (i) tot vaststelling van het slotdividend over het boekjaar 2013, (ii) tot het doen van een uitkering ten laste van de overige reserves en (iii) tot vaststelling van de datum van betaalbaarstelling
U kunt nu stemmen
1) Voor
2) Tegen
3) Onthouding
44 44
Agendapunt 4c
Voorstel (i) tot vaststelling van het slotdividend over het boekjaar 2013, (ii) tot het doen van een uitkering ten laste van de overige reserves en (iii) tot vaststelling van de datum van betaalbaarstelling
Stemming gesloten
1) Voor
2) Tegen
3) Onthouding
45 45
Agendapunt 5
Voorstel tot verlening van kwijting aan de leden van het bestuur voor het door hen gevoerde bestuur tijdens het boekjaar 2013
46 46
Agendapunt 5
Voorstel tot verlening van kwijting aan de leden van het bestuur voor het door hen gevoerde bestuur tijdens het boekjaar 2013
U kunt nu stemmen
1) Voor
2) Tegen
3) Onthouding
47 47
Agendapunt 5
Voorstel tot verlening van kwijting aan de leden van het bestuur voor het door hen gevoerde bestuur tijdens het boekjaar 2013
Stemming gesloten
1) Voor
2) Tegen
3) Onthouding
48 48
Agendapunt 6
Voorstel tot verlening van kwijting aan de leden van de raad van commissarissen voor het door hen gehouden toezicht tijdens het boekjaar 2013
49 49
Agendapunt 6
Voorstel tot verlening van kwijting aan de leden van de raad van commissarissen voor het door hen gehouden toezicht tijdens het boekjaar 2013
U kunt nu stemmen
1) Voor
2) Tegen
3) Onthouding
50 50
Agendapunt 6
Voorstel tot verlening van kwijting aan de leden van de raad van commissarissen voor het door hen gehouden toezicht tijdens het boekjaar 2013
Stemming gesloten
1) Voor
2) Tegen
3) Onthouding
51 51
Agendapunt 7
Voordracht van de prioriteit en inkennisstelling door de raad van commissarissen van de voorgenomen benoeming van de heer V.J.J. Germyns tot lid van het bestuur
52 52
Agendapunt 8
Voorstel van de prioriteit tot wijziging van de statuten
53 53
Agendapunt 8a
Voorstel van de prioriteit tot wijziging van de statuten:
Wijziging van de statuten in verband met de inwerkingtreding van de Wet bestuur en toezicht per 1 januari 2013, alsmede in verband met de inwerkingtreding van de Wet claw back per 1 januari 2014
54 54
U kunt nu stemmen
Voorstel van de prioriteit tot wijziging van de statuten:
Wijziging van de statuten in verband met de inwerkingtreding van de Wet bestuur en toezicht per 1 januari 2013, alsmede in verband met de inwerkingtreding van de Wet claw back per 1 januari 2014
1) Voor
2) Tegen
3) Onthouding
Agendapunt 8a
55 55
Voorstel van de prioriteit tot wijziging van de statuten:
Wijziging van de statuten in verband met de inwerkingtreding van de Wet bestuur en toezicht per 1 januari 2013, alsmede in verband met de inwerkingtreding van de Wet claw back per 1 januari 2014
1) Voor
2) Tegen
3) Onthouding
Stemming gesloten
Agendapunt 8a
56 56
Agendapunt 8b
Verstrekking machtiging:
Machtiging aan alle leden van het bestuur van BinckBank, alsmede aan iedere notaris, medewerker en paralegal werkzaam bij NautaDutilh N.V. om het concept van de notariële akte van statutenwijziging op te stellen en de akte van statutenwijziging te doen verlijden
57 57
Agendapunt 8b
Verstrekking machtiging:
Machtiging aan alle leden van het bestuur van BinckBank, alsmede aan iedere notaris, medewerker en paralegal werkzaam bij NautaDutilh N.V. om het concept van de notariële akte van statutenwijziging op te stellen en de akte van statutenwijziging te doen verlijden
U kunt nu stemmen
1) Voor
2) Tegen
3) Onthouding
58 58
Agendapunt 8b
Verstrekking machtiging:
Machtiging aan alle leden van het bestuur van BinckBank, alsmede aan iedere notaris, medewerker en paralegal werkzaam bij NautaDutilh N.V. om het concept van de notariële akte van statutenwijziging op te stellen en de akte van statutenwijziging te doen verlijden
1) Voor
2) Tegen
3) Onthouding
Stemming gesloten
59 59
Agendapunt 9
Voorstel van de prioriteit om de prioriteit aan te wijzen als orgaan dat bevoegd is te besluiten tot (i) uitgifte van gewone aandelen in het kapitaal van BinckBank en (ii) het verlenen van rechten tot het nemen van gewone aandelen in het kapitaal van BinckBank en (iii) het beperken of uitsluiten van het aan aandeelhouders toekomende voorkeursrecht
60 60
Agendapunt 9
Voorstel van de prioriteit om de prioriteit aan te wijzen als orgaan dat bevoegd is te besluiten tot (i) uitgifte van gewone aandelen in het kapitaal van BinckBank en (ii) het verlenen van rechten tot het nemen van gewone aandelen in het kapitaal van BinckBank en (iii) het beperken of uitsluiten van het aan aandeelhouders toekomende voorkeursrecht
1) Voor
2) Tegen
3) Onthouding
U kunt nu stemmen
61 61
Agendapunt 9
Voorstel van de prioriteit om de prioriteit aan te wijzen als orgaan dat bevoegd is te besluiten tot (i) uitgifte van gewone aandelen in het kapitaal van BinckBank en (ii) het verlenen van rechten tot het nemen van gewone aandelen in het kapitaal van BinckBank en (iii) het beperken of uitsluiten van het aan aandeelhouders toekomende voorkeursrecht
1) Voor
2) Tegen
3) Onthouding
Stemming gesloten
62 62
Agendapunt 10
Voorstel van de prioriteit om het bestuur van BinckBank te machtigen, mits na verkregen goedkeuring van de prioriteit, gewone aandelen in het kapitaal van BinckBank of daarvoor uitgegeven certificaten, anders dan om niet, te verkrijgen
63 63
Agendapunt 10
Voorstel van de prioriteit om het bestuur van BinckBank te machtigen, mits na verkregen goedkeuring van de prioriteit, gewone aandelen in het kapitaal van BinckBank of daarvoor uitgegeven certificaten, anders dan om niet, te verkrijgen
1) Voor
2) Tegen
3) Onthouding
64 64
Agendapunt 10
Voorstel van de prioriteit om het bestuur van BinckBank te machtigen, mits na verkregen goedkeuring van de prioriteit, gewone aandelen in het kapitaal van BinckBank of daarvoor uitgegeven certificaten, anders dan om niet, te verkrijgen
1) Voor
2) Tegen
3) Onthouding
65 65
Agendapunt 11
Voorstel van de prioriteit tot vermindering van het geplaatste kapitaal door intrekking van eigen aandelen
66 66
Agendapunt 11
Voorstel van de prioriteit tot vermindering van het geplaatste kapitaal door intrekking van eigen aandelen
1) Voor
2) Tegen
3) Onthouding
67 67
Agendapunt 11
Voorstel van de prioriteit tot vermindering van het geplaatste kapitaal door intrekking van eigen aandelen
1) Voor
2) Tegen
3) Onthouding
68 68
Agendapunt 12
Aanwijzing van een accountant
69 69
Agendapunt 12
Aanwijzing van een accountant
1) Voor
2) Tegen
3) Onthouding
70 70
Agendapunt 12
Aanwijzing van een accountant
1) Voor
2) Tegen
3) Onthouding
71 71
Agendapunt 13
Rondvraag
72 72
Wilt u bij het verlaten van de zaal uw stemkastje en stemkaartje weer inleveren?
Hartelijk dank voor uw aanwezigheid