2014 оны хятадын нүүрсний зах зээлийн шинжилгээ болон үнийн таамаглалФэн Вэй эрчим хүчний зөвлөгөө өгөх компани

2014 оны 2 сар

Гарчиг

1

1. Нүүрсний салбарын нөхцөл байдалд хийсэн шинжилгээ

2. 2014 оны Хятадын эрчим хүчний нүүрсний зах зээлийн шинжилгээ болон үнийн таамаглал

3. 2014 оны Хятадын коксжих нүүрсний зах зээлийн шинжилгээ болон үнийн таамаглал

1.1 Хятадын нүүрсний алтан үе болох 10 жил дууссаны дараа 2 жил саарсан эрчээр явж ирлээ1.2 2013 оны нүүрсний нөөц нь их байсны улмаас үнийн уналтанд нөлөөлсөн1.3 2014 оны Хятадын эдийн засаг тохируулалтын үе хэвээр байх ба нүүрсний хэрэгцээ багасна1.4 2014 оны Хятадын нүүрсний зах зээлийн нөхцөл байдалд дүн шинжилгээ хийх нь

2.1 Хангамж, эрэлт хэрэгцээний дүн шинжилгээ болон таамаглал

2.2 2014 оны үнийн таамаглал

3.1 Хангамж, эрэлт хэрэгцээний дүн шинжилгээ болон таамаглал

3.2 2014 оны үнийн таамаглал

2

Нүүрсний алтан үе болох 10 жил дууссаны дараа 2 жил саарсан эрчээр явж ирлээ

0

200

400

600

800

1000

1200 Зах зээл дээр Засгийн газрын хяналт

Нүүрсний салбарын алтан үе Нүүрсний салбарын шинэ хандлагууд

Шахалтын эхний шат

Шахалтын хоёрдугаар шат

Шахалтын гуравдугаар шат

Эхний шатны шахалт ус：Далайн тээврийн үнэ, бизнесмены ашигХоёрдугаар үеийн шахалт ус：Автомашины үнэ 、ачааны газрын зардал、уурхайн ашигГуравдугаар үеийн шахалт ус：Нүүрсний үйлдвэрлэлийн өрсөлдөөн, нарийн менежмент

Үнийн чиг хандлагын шугам

• Нүүрсний салбар нь 2003 оноос эхлэн Хятад улсыг төлөвлөгөөт эдийн засгаас зах зээлийн эдийн засагт орсны дараа болон дэлхийн худалдааны байгууллагад амжилттай элссэний дараахан н үүрсний алтан үе болох 10 жилийг угтан авсан юм. Энэ нь 2012 он хүртэл үргэлжилж ирсэн. Энэ үеийн онцлог нь нүүрсний хангамж нь эрэлт хэрэгцээнээсээ бага байсан юм. Үнэ нь бүхэлдээ өсөх хандлагатай байсан.

• 2012 оноос нүүрсний үнэ унаж эхэлсэн ба алтан үеийн хамгийн доод түвшинд хүрсэн бөгөөд нүүрсний салбар нь зохицуулалтын үед орсон бөгөөд 2014 он гэхэд 3 дахь тохируулалтын үедээ орж эхэлсэн.

Зураг1-1：Нүүрсний үнийн схем (Чин Хуан Дао боомтын 5500калорын эрчим хүчний нүүрсний үнээр жишээ авав) Юань/тонн

资料来源：山西煤炭资源网

3

Нүүрсний нөөц нь их болсны улмаас үнийн уналтанд нөлөөлсөн

0 100 200 300 400 500 600 700 800 900

1 000 Агуулахын хадгалалтын хэмжээ

• Хятадын хамгийн том нүүрсний дамжин өнгөрүүлэх боомт болох Чин Хуан Дао боомтын агуулахад 2013 онд 4,8 сая тонн нүүрс хадгалаастай байсан бөгөөд 2 сарын 1-ээс 2 сарын 10-ны хооронд зөвхөн энэ 10 хоногийн дотор 8,4 сая тонн болж өссөн. Агуулахын хэмжээнээс давсан бөгөөд нүүрсний үнэ буурах дохиог бий болгосон.

Зураг 1-2：Чин Хуан Дао нүүрсний боомтын нүүрсний хадгалалт（10мян.тонн）

0

100

200

300

400

2014

0120

2014

0110

2013

1231

2013

1221

2013

1211

2013

1130

2013

1120

2013

1109

2013

1030

2013

1020

2013

1010

2013

0930

2013

0920

2013

0910

2013

0831

2013

0821

2013

0811

2013

0731

2013

0721

2013

0711

2013

0701

2013

0621

2013

0611

2013

0601

2013

0522

2013

0512

2013

0501

2013

0421

2013

0411

2013

0401

2013

0322

2013

0312

2013

0302

2013

0220

2013

0210

2013

0131

2013

0121

2013

0111

2013

0101

Зураг1-3：Жин Тан хуучин боомтын н үүрсний хадгалалтын хэмжээ（10мян.тонн）• Хятадын хамгийн том коксжих нүүрс дамжин өнгөрөх Жин Тан хуучин боомтын нүүрсний хадгалалт аажмаар өссөн

资料来源：山西煤炭资源网

4

Хятадын эдийн засгийн өөрчлөлтийн үе

Зураг1-4：Хятад улсын улирлын ДНБ болон давтамжит хугацаа

Хятадын эдийн засаг, шилжилтийн эдийн засагтай хэвээрбайгаа нүүрсний эрэлт суларч байна

• Хятадын ДНБ өсөлт нь 2011 оноос хойш дараагийн 3 жил сэргэсэн. Урьдчилан таамаглаж байгаагаар 2012 оноос 2015 оны хооронд мөн л өөрчлөлтийн үе шатандаа байх ба 2014 оны ДНБ 7,5%-тай байна.

• Алтан үеийн нүүрсний хэрэглээ мэдрэмж коэффициент дунджаар 0.75 байсан ба шинэ нөхцөл байдлын нөлөөллөөр үр дүн нь хүрээлэн байгаа орчныг хамгаалах хязгаарлалтад автагдсан бөгөөд урьдчилсан таамаглаж байгаагаар 2014 оны нүүрсний хэрэглээний хэлбэлзлийн коэффицент 0,55 хүрч 2014 онд нүүрсний хэрэгцээний өсөлт 4,1 хувь болох хандлагатай байгаа.

5

Дугаар Нөлөөлөх хүчин зүйл

Тодорхойлолт Боломж

1 Эдийн засаг • Хятадын эдийн засаг тохируулалтын үедээ орж байгаа энэ үед тохируулалтын үеийг бодитойгоор авч үзэх хэрэгтэй. Хэдийгээр 2013 онд 7,7 хувьд хүрсэн нь дэлхийн эдийн засгийн өсөлт өндөр өсөлттэй улсын тоонд орсон；

• Эдийн засгийг хөгжүүлэх үйлдвэрлэл нь тодорхой биш орон сууцны барилгын салбар удааширсан；

• Хятадын эдийн засгийн өсөлт дахиж өсөх магадлал бага 2014 оны ДНБ хурдац нь 7,5 хувьтай л байна.

• Хэрэгцээ нь нүүрсний үнийг өсгөх боломж нь их биш

2 Бодлого • Хятадын эрчим хүчний хороооноос 2013 оны 5 сарын дундуур гаргасан арилжааны нүүрсний чанарын менежментийг түр хэрэгжүүлэх арга нь эрчим хүчний арилжааны нүүрс болон импортын эрчим хүчний арилжааны нүүрсний илчлэг, хүхэрийн хэмжээнд шинэ шаардлагыг дэвшүүлэн тавьсан.

• 2013 оны 8 сарын 30-ны өдрөөс эхлэн хүрэн нүүрсийн импортын гаалийн татварын хэмжээнд зохицуулалт хийж худалдааны тааламжтай татварын хэмжээ болох 3 хувийг сэргээсэн.

• 2013 оны 11 сарын 18-ны өдөр төрийн зөвлөлөөс нүүрсний салбарын үйл ажиллагааг тогтвотой байлгах саналыг гаргасан байна.

• Санши, Шаанши, Өвөрмонгол зэрэг нүүрс олборлодог томоохон нэгжүүд 2013 онд нүүрсний зах зээлийг аврах олон олон бодлогуудыг гаргасан.

• 2014 оны “Элдэв төрлийн татаасуудыг татвараар орлох", нөөцийн татварын шинэчлэлийн хөтөлбөр удахгүй эхлүүлсэн байх төлөвтэй байна.

• Бодлогуудын өөрчлөлтийн улмаас нэн ялангуяа хувийн жижиг нүүрсний уурхайн бодлогын менежмент нь нүүрсний үнийн хэлбэлзэлд маш их нөлөөлсөн.

• Хэдийгээр арилжааны нүүрсний чанарын менежментийн арга нь нөлөө болон хүрэн нүүрсний 3 хувийн гаалийн татвар нь хүрэн нүүрсийн импортод нилээд нөлөөлсөн. Ийм учраас арилжааны нүүрсний зах зээлийн дэс дарааллыг зохицуулах шийдвэр зориг болон сайн чанарын нүүрсийг импортлох хүхэрлэг чанарын нүүрсийг үйлдвэрлэх хориглож эхэлсэн ба энэ бодлого нь алхам алхамаар бодитой хэрэгжинэ.

3 Нүүрсний үл хөдлөх

хөрөнгийнхөрөнгө оруулалт

• Нүүрсний алтан үе дуусч нүүрсний өртгийн өсөлтийн хэмжээ үнийн өсөлтөөс давж нүүрсний үйлдвэрлэлийн давуу ашиг ахиж бий болохгүй болсноор хөрөнгө оруулалт мэдээж багасна.

• Алтан үеийн бүтээн байгуулалтын хөрөнгө оруулалт нь нүүрсний салбарын сэргэн мандалтын үед зах зээлд орсон.

• Нүүрсний үйлдвэрлэл хэвийн үедээ орж байгаа тул ирээдүйн хөрөнгө оруулалт ахиж нэмэгдэхгүй

4 Тээвэр • Төмөр зам болон авто замын бүтээн байгуулалт эд үедээ явагдаж байгаа ба тээвэрлэлтийн хүчин чадал нь үйлдвэрлэлийн хүчин чадлаас аль хэдийн давсан ч гэсэн тээврийн асуудал бас л хангалтгүй байна.

• Импортын нүүрсний өрсөлдөөн хэвээр байсаар байна.

5 Аюулгүй үйл ажиллагаа

• Аюулгүй үйл ажиллагааны асуудал нь орон нутгийн засаг захиргаанд тус бүс нутгийн уул уурхайг хаахад нөлөөлнө.

• Үнэ-д зөвхөн богино хугацаагаар нөлөөлнө.

6 Өртөг • Нүүрс үйлдвэрлэгч аж ахуйн нэгж нь өртгөө хяналтандаа байлгах аргаар өрсөлдөх чадвараа дээшлүүлж улам их ашгийн орон зайг олж авна.

• 2014 оны Санши мужийн жишээгээр нүүрсний үйлдвэрлэгч аж ахуйн нэгжийн үйлдвэрлэлийн өртөг нь буурах бөгөөд бууралт нь зууны 10 хувд хэлбэлзэнэ.

7 Импорт • Импорт нь нэг талаасаа бодлогын дэмжлэгт үндэслэн нөгөө талаар далайн дагуух хотын хангалт хэрэгцээний бүтцийн асуудлыг шийднэ.

• Бага өртөг болон чанар харилцан нөхөх нь импортын нүүрсний зах зээлд эзлэх гол зангилаа юм.

8 Орлох эрчим хүч • Байгалийн хий зэрэг бусад эрчим хүч нь нүүрсний хэрэгцээг орлоно • Нүүрсээр голлосон эрчим хүчний бүтэц өөрчлөгдөхгүй

Хятадын нүүрсний зах зээлийн нөхцөл байдалд хийсэн шинжилгээ

提纲

6

1. Нүүрсний салбарын шинэ хандлагад шинжилгээ хийх нь

2. 2014 оны Хятадын коксжих нүүрсний зах зээлийн шинжилгээ болон үнийн таамаглал

3. 2014оны Хятадын эрчим хүчний зах зээлийн шинжилгээ болон үнийн таамаглал

1.1 Хятадын нүүрсний алтан үе дууссаны дараа 2 жил саарсан үзүүлэлттэй байв1.2 2013 оны нүүрсний нөөц их байгаагаас шалтгаалан нүүрсний үнэ буурахад нөлөөлсөн1.3 2014 онд Хятадын эдийн засаг зохицуулалтын үедээ явах ба нүүрсний хэрэглээг багасна1.4 2014 оны Хятадын нүүрсний зах зээлийн нөхцөл байдалд дүн шинжилгээ хийх нь

2.1 Шинжилгээ болон, эрэлт нийлүүлэлтийн таамаглал

2.2 2014 оны үнийн таамаглал

3.1 Шинжилгээ болон, эрэлт нийлүүлэлтийн таамаглал

3.2 2014оны үнийн таамаглал

7

Хангамж, эрэлт хэрэгцээний шинжилгээ болон таамаглал

Зураг2-1 2012-2013 оны хоорондох Хятадын коксжих нүүрсний хэрэглээ • 2013 оны коксжих нүүрсний гарц 476 сая.тонн

байсан ба ган хайлуулах коксжих нүүрсний зарцуулалт 620 сая.тонн байсан

• Зуухны багтаамж ихэссэнээр коксжих нүүрсний чанарт тавих шаардлага нь өндөрссөнөөр нүүрсний нягтралын харьцаа өндөрсөх хандлага бий болж 2013 он гэхэд нүүрсний нягтралын хэмжээ 63 хувьд хүрсэн.

• Урьдчилан таамаглаж байгаагаар 2014 оны коксын гарц 500 сая.тонн хүрэх ба зарцуулалт нь 656 сая.тоннд хүрч өсөлт нь 5,5 хувь байх ба 2014 оны нүүрсний нягтралын хэмжээ 64 хувьд хүрнэ.

Зураг1-1 2013 оны Хятадын коксжих нүүрсний дундаж хольц болон коксжих нүүрсний хэрэглээ

数据来源：汾渭能源2013

4000

4200

4400

4600

4800

5000

5200

5400

5600

1月 2月 3月 4月 5月 6月 7月 8月 9月 10月 11月 12月

10

мян.тонн 2012年 2013年

КоксСайн

чанарын нүүрс

Дунд чанарын нүүрс

Хийн нүүрс

1/3хувийн кокс

нүүрс

Хийн нүүрс

Бусад коксжих нүүрсний хольц

нүүрснүүдКоксжих

нүүрсний эзлэх хувь

33% 10.8% 6.5% 6.8% 19% 16% 6.9%

Нүүрсний хэрэглээ 10мян.тонн

20550 6725 4048 4234 11832 9964 4682

8

Коксжих нүүрсний хангамж, эрэлт хэрэглээний шинжилгээ болон таамаглал

Зураг2-2 2008-2013 оны Хятадын коксжих нүүрсний гарцын хуваарилалт（10 мян.тонн）

• 2013 оны Хятадын коксжих нүүрсний гарц 564 сая тонн нүүрс байсан ба үүнд Санши мужийн гангийн коксны нүүрсний гарц 177 сая тонн байсан. Нийт улсын коксын нүүрсний гарцын 31,37 хувийг эзэлж улсдаа тэргүүлсэн.

• Манай компанийн судалгаагаар 2014 оны Хятадын коксжих нүүрсний үйлдвэрлэлийн гарц улам бүр ихсэж 60 сая.тоннд хүрэх ба жилийн эцэс гэхэд 1588 сая.тоннд хүрнэ. 2014 оны Хятадын коксжих нүүрсний гарц 148,7 сая.тоннд хүрэх ба 2 хувийн өсөлттэй байна.

数据来源：中国煤炭安监局，汾渭能源

44712 44773 48955

53861 54671 56463

0

10000

20000

30000

40000

50000

60000

2008он 2009он 2010он 2011он 2012он 2013он

Доод чанарын нүүрс Дунд чанарын нүүрс

Кокс нүүрс Сайн чанарын нүүрс

1/3кокс нүүрс Дээд зэргийн чанарын хийн нүүрс

Хийн нүүрс Нийт

9

Хангамж, эрэлт хэрэгцээний шинжилгээ болон таамаглал

Зураг1-2 2009-2013 оны коксжих нүүрсний импорт, экспортын хэмжээ （10 мян.тонн）

• 2009 оноос эхлээд Хятад улс импортын улс болсноос хойш манай улсын коксжих н үүрсний импортын хэмжээ 34,49 сая.тонноос 2013 оны 75,39сая.тонн хүртэл өсч жилийн өсөлтийн хэмжээ нь 21,59% байсан. 2013 оны импортын хэмжээ 75,39 сая.тонн байсан нь мөн үеийнхээс 40.78% өссөн нь дундаж өсөлтөөс хамаагүй давсан. Импортын хэмжээ улам өссөнөөр Хятадын коксны нүүрсний хэмжээ 2011 онд ойрын таван жилийн хамгийн өндөр үзүүлэлт болон 3,59 сая.тоннд хүрсэн. 2012 болон 2013 онд л харьцангуй буусан ба үндсэндээ 1 сая тоннын хэлбэлзэлтэй байсан.

• Ойрын үед дотоодын нягтрал ихтэй нүүрсний эх үүсвэрүүд багасаж Хятадын коксжих нүүрсний импорт нь Хятадын дотоодын коксжих нүүрсийг нөхсөнөөр импортын хэмжээ нь үргэлжлэн өсөх хандлагатай байгаа. 2014 онд Хятад улс нь нүүрс импортлох орон хэвээрээ байна. Урьдчилан таамаглаж байгаагаар 2014 онд Хятадын коксжих н үүрсний импортын хэмжээ 95 сая.тоннд хүрч өсөлт нь 26 %-иар нэмэгдэнэ.

Он 2009 2010 2011 2012 2013 Импортын

хэмжээ 3449 4727 4466 5355 7539

Экспортын хэмжээ 64 114 359 131 109

Зураг2-3 2013оны Хятадын коксжих нүүрс импортолсон улсын статистик

Зураг2-4 2013 оны коксжих нүүрс экспортолсон улсын статистик

数据来源：海关总署

40%

20%

15%

11%

8%

4% 2%Австрали

Монгол

Канад

ОХУ

АНУ

Индонези

Бусад

41,25%

11,42%

47,02%

0,00% 0,31%

Япон

Ардчилсан солонгос

Өмнөд солонгос

Канад

ОХУ

10

Хангамж, эрэлт хэрэгцээний шинжилгээ болон таамаглал

Зураг1-3 2009-2014 оны хоорондох коксжих нүүрсний хангамж эрэлт хэрэгцээ (100 сая.тонн)

• 2013 онд Хятадын коксжих нүүрсний хангамж 638 сая.тонн байсан ба үүний 88% нь дотоодын үйлдвэрлэлээс гарсан ба 12% нь импортых юм. Нийт эрэлт, хэрэгцээ нь 620 сая.тонн байсан юм. Дотоодын зах зээлийн нийт хангамж нь эрэлт, хэрэгцээнээс арай давсан үзүүлэлттэй байна.

• Урьдчилан таамаглаж байгаагаар 2014 оны коксны нүүрс хангамж нь эрэлт хэрэгцээнээс өндөр байх ба хангамж нь эрэлт хэрэгцээнээс 14 сая.тоннд хүрнэ.

2009 2010 2011 2012 2013 2014E

Хангамжийн хэмжээ

Гарц 4.48 4.89 5.39 5.47 5.64 5.76

Цэвэр импортын хэмжээ 0.334 0.459 0.414 0.527 0.739 0.94

Хангамжийннийлбэр 4.81 5.35 5.80 5.60 6.38 6.7

Эрэлт хэрэгцээний хэмжээ 4.72 5.37 5.63 5.45 6.20 6.56

Хамгамж эрэлт, хэрэгцээний зөрүү 0.09 -0.02 0.17 0.15 0.18 0.14

1111

2014 ОНЫ ҮНИЙН ТААМАГЛАЛ

ЗУРАГ 2- 5 2014 ОНЫ ХЯТАДЫН НЯГТРАЛ ИХТЭЙ НҮҮРСНИЙ САРЫН ҮНИЙН ТААМАГЛАЛ

• Хангамж эрэлт хэрэгцээний үр дүнгээс шалтгаалан үнийг шийдэх ба 2014 оны Хятадын коксжих нүүрсний хангамж нь эрэлт хэрэгцээнээсээ шалтгаалан хамгамж нь эрэлт хэрэгцээнээсээ их байх хандлагатай тул үнэ нь ч буурахаар байна.

• Коксжих нүүрсний үнийн уналт нь 8 сараас үзэгдэхээр байгаа ба тэр үед нүүрсний компаниуд хаагдах ба хангамж эрэлт хэрэгцээ тэнцэх хандлагатай болж үнэ дээшлэх хандлагтай байна.

• Нийтэд нь авч үзэхэд 2014 оны коксжих нүүрсний үнэ 2013 онтой адил тонн тутамд 110 юань хүртэл буурах хандлагатай байна.

Гарчиг

12

1. Нүүрсний салбарын шинэ нөхцөл байдалд шинжилгээ хийх нь

2. 2014 оны Хятадын гангийн нүүрсний зах зээлийн шинжилгээ болон үнийн таамаглал

3. 2014 оны Хятадын эрчим хүчний нүүрсний зах зээлийн шинжилгээ болон үнийн таамаглал

1.1 Хятадын нүүрсний алтан үе дууссаны дараа үйл ажиллагаа нь 2 жил саарсан1.2 2013 оны эцэст нүүрсний нөөц их болсны улмаас үнийн уналтанд нөлөөлсөн1.3 2014 оны Хятадын эдийн засаг тохируулгын үедээ байх бөгөөд нүүрсний эрэлт хэрэгцээ багасна1.4 2014 оны Хятадын нүүрсний зах зээлийн нөхцөл байдалд шинжилгээ хийх нь

2.1 Хангамж, эрэлт хэрэгцээнд хийсэн дүн шинжилгээ болон таамаглал

2.2 2014 оны үнийн таамаглал

3.1 Хангамж, эрэлт хэрэгцээний шинжилгээ болон үнийн таамаглал3.2 2014 оны үнийн таамаглал

13

Хангамж, эрэлт хэрэгцээний шинжилгээ болон таамаглал

Зураг3-1 2008-2013 оны эрчим хүчний нүүрсний хэрэглээ болон өсөлт • 2008 оноос 2013 оны хооронд Хятадын эрчим хүчний

нүүрсний хэрэглээ жилээс жилд өсөн нийт өсөлт нь 9,5 % 。

• 2013 онд Хятадын эрчим хүчний нүүрсний нийт хэрэглээ нь 3400 сая.тоннд хүрсэн. Үүнд: цахилгааны салбарын эрчим хүчний нүүрсний хэрэглээ нийт хэрэглээний 61%эзэлсэн，барилгын салбарын эрчим х үчний нүүрсний хэрэглээ нь нийт хэрэглээний 22% эзэлж байгаа ба 2012 оныхтой харьцуулахад дунджаар 0,1 хувиар буурсан. 2014 оны химийн аж үйлдвэр болон төмөрлөгийн аж үйлдвэрийн салбарын эрчим хүчний нүүрсний хэрэглээ өмнөх жилтэйгээ тэнцсэн. Харин хувийн болон бусад салбарын эрчим хүчний хэрэглээ нь хөдөө орон нутгийн хөгжлөөс шалтгаалан буурах хандлагатай байна.

• 2014 онд эдийн засгийн өсөлт саарснаар үл хөдлөх хөрөнгийн хөрөнгө оруулалт буурч дотоодын эрчим хүчний нүүрсний хэрэглээ, эрэлт хэрэгцээ нэмэгдсэний үндсэн дээр өсөлт нь бас буурсан. Урьдчилан таамаглаж байгаагаар 2014 оны Хятадын эрчим х үчний нүүрсний хэрэглээ нь 35 сая тоннд хүрнэ.

Зураг3-2 2013 онд Хятадын салбаруудын эрчим хүчний хэрэглээний харьцаа

数据来源：汾渭能源2013

电力

61%

建材

22%

化工

5%

冶金

4% 其他

8%

数据来源：汾渭能源2013

21,6924,82

28,7232,09

34,11 34,2214,43% 15,71%

11,73%

6,29%

0,32%0,00%

2,00%

4,00%

6,00%

8,00%

10,00%

12,00%

14,00%

16,00%

18,00%

0

5

10

15

20

25

30

35

40

2008 2009 2010 2011 2012 2013

100

сая.тонн

动力煤消费量 增速

1414

Хангамж, Эрэлт хэрэгцээний шинжилгээ болон таамаглал

ЗУРАГ 3-3 2008-2013 ОНЫ ХЯТАДЫН ЭРЧИМ ХҮЧНИЙ НҮҮРСНИЙ ҮЙЛДВЭРЛЭЛИЙН ӨСӨЛТИЙН ХЭМЖЭЭ

• 2008 -2013 онд Хятадын эрчим хүчний үйлдвэрлэл 2180-3240 сая тонн хүртэл нэмэгдэж жилийн өсөлт нь 8.2 хувьтай байна.

• Нийт өсөлтийн хэмжээнээс харахад ДНБ саарч 2013 оны нүүрсний үйлдвэрлэл удааширч өсөолт нь 1.9 хувь байна. 2013 оны дотоодын эрчим хүчний үйлдвэрлэлтийн хэмжээ 3500 сая тоннд хүрч хангамж нь хүрэлцээтэй байсан.

• Хэдийгээр 2014 онд уурхайн цооногийн өргөтгөл ихээр хийснээр Хятадын нүүрсний үйлдвэрлэл 188 сая тонноор нэмэгдэж 4466 сая тоннд хүрэх юм. Улмаар 2014 онд Эрчим хүчний нүүрсний үйлдвэржилт 150 сая тонноор нэмэгдэнэ.

15

Хангамж, эрэлт хэрэгцээний шинжилгээ болон таамаглал

Зураг2-1 2009-2013 оны хоорондох эрчим хүчний нүүрсний импорт экспортын хэмжээ • Хятадын гаалийн ерөнхий газрын гаргасан хамгийн

сүүлийн үеийн статистикаар Хятад улс 2013 онд нийт 252 сая тонн эрчим хүчний нүүрс импортолсон байна. 2012 оныхоос 16 сая.тонноос нэмэгдсэн. М өн үеийнхээс 6,8 хувь өссөн. 2013 онд Хятадын эрчим хүчний нүүрсний экспорт 6,3 сая тонн болсон бөгөөд цэвэр импортын хэмжээ нь 246 сая.тоннд хүрсэн.

• 2009-2013 онд Хятадын эрчим хүчний импорт жилээс жилд өсөж, өсөлт нь 29%-д хүрсэн.

• Улсаас баримталж байгаа экспортыг хязгаарлах импортыг хөхүүлэн дэмжих бодлогын нөлөөн дор Хятадын эрчим хүчний нүүрсний экспортын хэмжээ ойрын жилд багасах хандлагатай байна.

• Бидний таамаглаж байгаагаар 2014 онд Хятадын ДНБ-ий өсөлт 7.5%-д хүрэх ба эрчим хүчний эрэлт хэрэгцээний хэмжээний хурдац зохистой байх ба Хятад улс мөн л нүүрсний импортын гол улс байх болно. Урьдчилан тооцоолж байгаагаар 2014 онд Хятадын эрчим хүчний цэвэр импортын хэмжээ 265 сая.тоннд хүрэх юм.

Он 2009 2010 2011 2012 2013 Импортын

хэмжээ 0.91 1.19 1.82 2.36 2.52

Экспортын хэмжээ 0.22 0.18 0.11 0.08 0.06

5,3% 6,6%5,3%

23,2%

7,6%

48,4%

3,6%南非

朝鲜

越南

澳大利亚

俄罗斯联邦

印度尼西亚

其他国家

Зураг3-4 2013оны Хятадын эрчим хүчний нүүрс импортолсон улсын статистик

42,9%

42,1%

14,0%1,0%

日本

韩国

中国台湾

其他地区

Зураг3-5 2013 оны эрчим хүчний нүүрс экспортолсон улсын статистик

数据来源：海关总署

16

Хангамж, эрэлт хэрэгцээний шинжилгээ болон таамаглал

Зураг 2-2 2008-2013 оны хоорондох эрчим хүчний хангамж эрэлт хэрэгцээний схем（100 сая.тонн）

• 2013 онд Хятадын эрчим хүчни йнүүрсний нийт хангамжийн хэмжээ нь 3400 сая.тонн байсан ба үүнээс 93% нь дотоодын гарц аас 7%-нь импортоос бүрдсэн байсан. Нийт эрэлт хэрэгцээ 3300 сая.тонн дотоодын зах зээлийн хангамж эрэлт хэрэгцээнээсээ давсан чиг хандлагатай байгаа юм.

• 2014 оны эрчим хүчний нүүрсний хангамж нь эрэлт хэрэгцээнээсээ их байх хандлагатай байх бөгөөд хангамжийн хэмжээ нь эрэлт хэрэгцээнийхээ хэмжээнээс 62 сая.тонноор их байна.

2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014E

Хангамжийн хэмжээ

Гарц 21.8 24.1 27.1 29.9 31.8 32.4 33.38Цэвэр импортын

хэмжээ -0.02 0.69 1.19 1.67 2.27 2.46 2.65

Хангамжийнхэмжээ 21.78 24.79 28.29 31.57 34.07 34.86 36.03

Эрэлт хэрэгцээний хэмжээ 21.69 24.82 28.72 32.09 34.11 34.22 35.41

Хангамж, эрэлт хэрэгцээний зөрүү 0.09 -0.03 -0.43 -0.52 -0.44 0.64 0.62

1717

2014 оны үнийн таамаглал

• 2013 онд дотоодын эрчим хүчний нүүрсний үнэ хэлбэлзэлтэй байсан бөгөөд 2014 оны Хятадын эрчим хүчний нүүрсний хангамж нь эрэлт хэрэгцээнээсээ илүү байх бөгөөд үнийн хувьд улам буурах хандлагатай байна.

• Өмнөх жилүүдийн эрчим хүчний нүүрсний үнийн хэлбэлзэлээс шалтгаалан жил бүрийн 4-5 сар, болон 8-9 саруудад хэлбэлзэлдэг бөгөөд 2014 оны эрчим хүчний нүүрсний дундаж үнэ 2013 оныхтой харьцуулахад 45 юань буурсан байна.

ЗУРАГ 2-9 2014 оны Хятадын Чинь Хуан Дао боомтын 5500 ккал эрчим х үчний нүүрсний таамаглалал (юань/тонн)

480

500

520

540

560

580

600

1月 2月 3月 4月 5月 6月 7月 8月 9月 10月 11月 12月

1818

ФэнВэй компанийн товч танилцуулга

18

ФэнВэй эрчим хүчний компани нь Сань Ши мужийн төв Тай Юань хотод байрладаг ба 2008 онд байгуулагдсан. Н үүрс, коксжих нүүрс, эрчим хүчний салбарт зөвлөгөө өгдөг компани юм.

ФэнВэй компани нь Хятадын нүүрсний болон эрчим хүчний салбарын бүхий л мэдээллийг хүргэдэг бөгөөд бусад салбарын тоон мэдээллийг өгдөг.

ФэнВэй компани нь долоо хоног бүр, сар, жилийн тусгай тоон мэдээллийг гаргадаг. Мөн зах зээлийн судалгааг хийдэг.

Building No.4,Forest Garden,

East Binhe Road,Taiyuan, Shanxi, PRC (030003)

山西省太原市滨河东路 滨河东路森林公园4号楼

（030003）

Tel.: +86 351 3844955 电话：+86 351 3844955

Fax: +86 351 4728543 传真：+86 351 4728543

www.fwenergy.comwww.sxcoal.com

www.fwenergy.comwww.sxcoal.com

Баярлалаа！