ЗАКЛЮЧЕНИЕ НЕЗАВИСИМОГО АУДИТОРА · 2018. 7. 12. ·...

IBDO Тел.: +375 17 308 74 50 Факс: +375 17 308 74 51 www.bdo.by

ООО <-БД О.-пр-т Победителей, 103 этаж 8, помещение 7 Минск, Беларусь 220020

ЗАКЛЮЧЕНИЕ НЕЗАВИСИМОГО АУДИТОРА

Акционерам Откры того акционерного общества «К расносельскстройм атериалы »

Генеральном у ди ректор у Червонику А. Б.

Исх. номер: 04-05/

Д ата: 04 июля 2018 года

МнениеИнформация об аудируем ом ли ц е :

Наименование: ОАО «Красносельскстройматериалы»

Место нахож дения: Республика Беларусь, 231911, Гродненская обл., Волковысский р-он, г.п. Красносельский, ул. Победы, 5

Сведения о государственной регистрации: Свидетельство о государственной регистрации выдано Волковысским районным исполнительным комитетом от 11.01.2001

УН П : 590118065

Мы провели аудит консолидированной финансовой отчетностиОАО «Красносельскстройматериалы» и дочерних компаний (далее - «Гр уппа »), состоящей из:

► Консолидированного отчета о финансовом положении по состоянию на 31 декабря 2017 года;

► Консолидированного отчета о прибылях и убытках, консолидированного отчета о совокупном доходе, консолидированных отчетов об изменении собственного капитала и движении денежных средств за год, закончившийся на указанную дату; а также

► Примечаний к консолидированной финансовой отчетности, включающих краткое изложение основных положений учетной политики.

По нашему мнению, прилагаемая консолидированная финансовая отчетность отражает достоверно во всех существенных аспектах консолидированное финансовой положение Группы по состоянию на31 декабря 2017 года, а также ее консолидированные финансовые результаты и консолидированное движение денежных средств за год, закончившийся на указанную дату, в соответствии с Международными стандартами финансовой отчетности (далее - «М С Ф О »).

Основание для выражения мнения с оговоркой

Мы не присутствовали при проведении инвентаризации запасов Группы, числящихся в учете на сумму 40 531 тысяч белорусских рублей по состоянию на 31 декабря 2016 года, так как эта дата предшествовала дате нашего назначения аудиторами Группы. Ввиду характера и оборачиваемости запасов мы не имели возможности в ходе выполнения альтернативных процедур получить достаточные надлежащие аудиторские доказательства относительно существования и состояния запасов на 31 декабря 2016 года, а также сделать вывод об отсутствии оснований для модификации аудиторского заключения из-за ограничения объема аудита.

http://www.bdo.by

IBDOОснование для выражения мнения с оговоркой (окончание)

Соответственно, мы не имели возможности определить, могут ли потребоваться

корректировки отраженных в прилагаемой консолидированной финансовой отчетности показателей финансовых результатов за 2017 год в части отнесения стоимости указанных

запасов в себестоимость продаж и иных расходов; а также сопоставимых данных в части

показателей запасов, отложенных налогов и нераспределенной прибыли по состоянию на

31 декабря 2016 года, финансовых результатов за 2016 год

Мы провели аудит в соответствии с Международными стандартами аудита (далее - «М С А »),

Наши обязанности, предусмотренные указанными стандартами, более подробно рассматриваются в разделе «Ответственность аудитора за аудит консолидированной

финансовой отчетности» настоящего заключения. Мы являемся независимыми по отношению

к Группе в соответствии с Кодексом этики профессиональных бухгалтеров, опубликованным

Комитетом по международным этическим стандартам для бухгалтеров, и выполнили наши

иные этические обязанности в соответствии с требованиями данного Кодекса и действующего

законодательства Республики Беларусь. Мы полагаем, что полученные нами аудиторские

доказательства являются достаточным и надлежащим основанием для выражения нашего

аудиторского мнения с оговоркой.

Ключевые вопросы аудитаКлючевые вопросы аудита - это вопросы, которые, согласно нашему профессиональному суждению, являлись наиболее значимыми д ля нашего аудита консолидированной финансовой отчетности за текущий период. Эти вопросы были рассмотрены в контексте нашего аудита консолидированной финансовой отчетности в целом и при формировании нашего мнения об этой отчетности, и мы не выражаем отдельного мнения по этим вопросам.

КЛЮЧЕВОЙ вопрос а у д и т а ВЫПОЛНЕННЫЕ ПРОЦЕДУРЫПризнание выручки и устойчивость доходов

Выручка является одним из ключевых показателей деятельности Группы, что порождает риск того, что выручка может подвергаться искажению с целью достижения целевых значений.

Группа признала отложенный налоговый актив в отношении части временных разниц - в сумме, возможной к зачету с ожидаемыми доходами.

Сумма непризнанного отложенного налогового актива на 31 декабря 2017 года и 31 декабря 2016 года составила 93 826 тыс. бел. руб. и 101 740 тыс. бел. руб.,соответственно.

В связи с этим признание выручки, а также устойчивость доходов являются ключевыми вопросами аудита.

Более подробная информация приводится в примечании 5 и 13 к консолидированной финансовой отчетности.

Мы провели анализ учетной политики Группы по признанию выручки, включая критерии признания выручки и классификации начисленных обязательств.

Мы проанализировали условия договоров с целью определения момента перехода существенных рисков и выгод владения от продавца покупателям. На выборочной основе мы сравнили даты перехода рисков и выгод владения с датой признания выручки.

Мы выполнили аудиторские процедуры по подтверждению выручки, в том числе те, которые предусматривали анализ продаж по месяцам или кварталам на предмет выявления необычных колебаний, сопоставление со сравнительной информацией за предыдущие периоды. Мы проанализировали условия соглашений с покупателями.

© BDO. Все права защищены. Опубликовано в Республике Беларусь.

IBDOк л ю ч е в о й вопрос а у д и т а ВЫПОЛНЕННЫЕ ПРОЦЕДУРЫ

Признание выручки и устойчивость доходов (окончание)

При поддержке наших специалистов по налогам мы оценили обоснованность суждений Руководства дляпрогнозируемого периода, отобранного для определения, в части вероятности получения Группой достаточной прибыли в будущем для признания отложенных налоговых активов. Мы рассмотрели обоснованность оценок Руководства на основе известных фактов и обстоятельств, включая надежность моделей,прогнозирование налогооблагаемойприбыли и целостность прогнозируемых моделей. Мы оценили полноту раскрытия Группой информации относительно отложенного налога.

Неопределенность в отношении непрерывности деятельности

Мы привлекаем внимание к Примечанию 2 прилагаемой консолидированной финансовой

отчетности Группы, в котором раскрывается информация о том, что Группа понесла

совокупный убыток в размере 78 369 тысяч белорусских рублей в 2017 году (2016 год: 122 829 тысяч белорусских рублей). По состоянию на 31 декабря 2017 года краткосрочные

обязательства Группы превышали краткосрочные активы на 269 630 тысяч белорусских рублей (31 декабря 2016 года: 294 532 тысяч белорусских рублей). Как раскрыто в Примечании 2 прилагаемой консолидированной финансовой отчетности Группы, данное обстоятельство

вместе с иными обстоятельствами, изложенными в данном Примечании, свидетельствует о

наличии существенной неопределенности в способности Группы продолжать свою

деятельность непрерывно. Вместе с тем в Примечании 2 раскрыт перечень мероприятий, планируемых Руководством к реализации для улучшения консолидированного финансового

положения Группы, а также намерение продолжать деятельность в обозримом будущем.

Наше мнение не модифицировано в отношении данного вопроса.

Прочие вопросы

Консолидированная финансовая отчетность ОАО «Красносельскстройматериалы» за период с

I января 2016 года по 31 декабря 2016 года включительно была проверена другой аудиторской

организацией (далее - «Предыдущий а удитор»), аудиторское заключение которой датированоI I июля 2017 года и содержит мнение с оговоркой.


IBDOПрочие вопросы (окончание)Основанием для выражения мнения с оговоркой Предыдущего аудитора было не присутствие при инвентаризации запасов на 31 декабря 2016 года, 31 декабря 2015 года и 1 января 2015 года, представленных в консолидированном в отчете о финансовом положении на суммы 40 531, 35 854 и 37 113 тысяч белорусских рублей, соответственно, с обоснованием причины в назначении Предыдущего аудитора аудитором консолидированной финансовой отчетности после указанных дат. Предыдущий аудитор отразил в аудиторском заключении, что у него не было возможности определить необходимость возможных корректировок в отношении запасов по состоянию на 31 декабря 2016, 31 декабря 2015 года и 1 января 2015 года и элементов, включенных в консолидированный отчет о совокупном доходе, консолидированный отчет об изменении капитала и консолидированный отчет о движении денежных средств за годы, закончившиеся 31 декабря 2016 года и 31 декабря 2015 года, соответственно.

итветственность руководства за подготовку консолидированной 1Инансовой отчетности

Руководство несет ответственность за составление и достоверное представление данной консолидированной финансовой отчетности в соответствии с МСФО, и за внутренний контроль, который руководство считает необходимым для составления консолидированной финансовой отчетности, не содержащей существенных искажений вследствие недобросовестных действий или ошибок.

При составлении консолидированной финансовой отчетности руководство несет ответственность за оценку способности Группы непрерывно продолжать свою деятельность и раскрытие в случае необходимости вопросов, связанных с непрерывностью деятельности и применением принципов учета на основе допущения о непрерывности деятельности за исключением случаев, когда руководство либо намеревается ликвидировать Группу или прекратить ее операции, либо не имеет реальной возможности избежать этого.

тветственность аудитора за аудит консолидированной финансовой отчетностиЦелью нашего аудита является получение разумной уверенности в том, что консолидированная финансовая отчетность в целом не содержит существенных искажений, допущенных

вследствие недобросовестных действий или ошибок; и выдача аудиторского заключения,

включающего наше мнение. Разумная уверенность это высокая степень уверенности, но не

гарантия того, что по результатам аудита, проводившегося в соответствии с MCA,

существенное искажение, когда оно имеет место, будет выявлено во всех случаях. Искажения

могут возникать в результате недобросовестных действий или ошибок и считаются

существенными, если можно обоснованно ожидать, что, индивидуально или в совокупности,

они повлияют на экономические решения пользователей, принимаемые на основе такой консолидированной финансовой отчетности.


IBDOОтветственность аудитора за аудит консолидированной финансовой отчетности (продолжение)______________________________________В рамках аудита в соответствии с MCA мы используем профессиональное суждение и

сохраняем профессиональный скептицизм на всех этапах планирования и проведения аудита.

Мы также:

► Выявляем и оцениваем риски существенного искажения консолидированной финансовой

отчетности вследствие недобросовестных действий или ошибок, разрабатываем и

выполняем аудиторские процедуры, направленные на снижение этих рисков, и получаем

достаточные и надлежащие аудиторские доказательства для формирования нашего

мнения. Риск не обнаружения существенного искажения, возникшего в результате

недобросовестных действий, выше риска не обнаружения существенного искажения,

связанного с ошибкой, поскольку недобросовестное действие может включать сговор, подлог или подделку документов, умышленные пропуски, представление недостоверных

сведений или нарушение системы внутреннего контроля.

► Получаем понимание элементов системы внутреннего контроля, имеющих отношение к аудиту, с целью разработки аудиторских процедур, соответствующих обстоятельствам, но

не с целью выражения мнения об эффективности системы внутреннего контроля Группы.

► Оцениваем надлежащий характер применяемой учетной политики и обоснованность

бухгалтерских оценок и соответствующих раскрытий информации, сделанных

руководством.

► Делаем вывод в отношении обоснованности применения руководством принципов учета на

основе допущения о непрерывности деятельности и, на основании полученных аудиторских

доказательств, о наличии или отсутствии существенной неопределенности в отношении

событий или условий, которые могут вызвать значительные сомнения в способности Группы

продолжать свою деятельность на непрерывной основе. Если мы делаем вывод, что существенная неопределенность присутствует, мы должны привлечь внимание в нашем

аудиторском заключении к соответствующим раскрытиям в консолидированной

финансовой отчетности, или, в случае если такие раскрытия не являются адекватными, мы

должны модифицировать наше мнение. Наши выводы основываются на аудиторских доказательствах, полученных за период, заканчивающийся датой нашего аудиторского

заключения. Однако, будущие события или условия могут привести к тому, что Группа

утратит способность продолжать свою деятельность непрерывно.

► Оцениваем представление в целом, структуру и содержание консолидированной

финансовой отчетности, включая раскрытия, а также оцениваем, отражены ли в

консолидированной финансовой отчетности исходные операции и события таким образом, чтобы было достигнуто их достоверное представление.

► Получаем достаточные надлежащие аудиторские доказательства в отношении финансовой

информации предприятий и направлений бизнеса в рамках Группы для выражения мнения

о консолидированной финансовой отчетности. Мы несем ответственность за руководство

аудитом Группы, осуществление надзора и проведение проверки. Мы несем единоличную ответственность за наше аудиторское мнение.

BDO. Все права защищены. Опубликовано в Республике Беларусь.

IBDO

Мы осуществляем информационное взаимодействие с лицами, наделенными руководящими полномочиями, доводя до его сведения, помимо прочего, информацию о запланированном объеме и сроках аудита, а также о значимых вопросах, возникших в ходе аудита, в том числе о значительных недостатках системы внутреннего контроля, которые мы выявляем в процессе аудита.

Мы также предоставляем лицам, наделенным руководящими полномочиями, заявление о том, что мы соблюдали все соответствующие этические требования в отношении независимости и информировали этих лиц обо всех взаимоотношениях и прочих вопросах, которые можно обоснованно считать оказывающими влияние на независимость аудиторов, и, если необходимо, обо всех предпринятых мерах предосторожности.

Из тех вопросов, которые мы довели до сведения лиц, наделенных руководящими

полномочиями, мы определяем вопросы, которые были наиболее значимыми для аудита

консолидированной финансовой отчетности за текущий период и, следовательно, являются

ключевыми вопросами аудита. Мы описываем эти вопросы в нашем аудиторском заключении,

кроме случаев, когда публичное раскрытие информации об этих вопросах запрещено

законодательством или, когда в крайне редких случаях мы приходим к выводу о том, что

аттестат аудитора № 0002217 от 20 июня 2014 года, per. № 258)

Дата аудиторского заключения: 04 июля 2018 года

Место выдачи аудиторского заключения: г. Минск, Республика Беларусь

Дата получения аудиторского заключения аудируемым лице ~ '

Главный бухгалтер Троенчук Е.А.

СВЕДЕНИЯ ОБ АУДИТОРЕ:

Наименование:

Место

нахождения:

Сведения о

государственной

регистрации:

УНП:

Свидетельство о государственной регистрации выдано Минским городским исполнительным комитетом от 15.11.2013

ООО «БДО»

Республика Беларусь, 220020, г. Минск, пр-т Победителей, 103, 8 этаж, помещение 7

190241132


жш$> ОАО « Красносельскстройматериалы»

Консолидированная финансовая отчетность за год, закончившийся31 декабря 2017 года

Консолидированный отчет о прибылях и убытках

ВыручкаСебестоимость продаж

Валовая прибыль

Административные расходы Расходы на реализацию Прочие операционные доходы Прочие операционные расходы Начисление резерва по авансам выданным Начисление резерва по торговой и прочей дебиторской задолженности

Убыток от операционной деятельности

Инвестиционные и финансовые доходы

Финансовые расходыДоля в прибыли объектов инвестиций, учтенных по методу долевого участия

Курсовые разницы

Убыток до налогообложения

Доходы по налогу на прибыль

Чистый убыток за год

Год, Год,закончившийся закончившийся

Приме- 31 декабря 2017 31 декабря 2016чание BYN’000 BYN’000

5 220 168 219 6766 (219 627) (211 313)

541 8 363

7 (22 721) (21 616)8 (13 086) (9 706)9 1 810 1 90710 (10 596) (7 792)

(13) (18)

(643) (497)

(44 708) (29 359)

11 29 138 32512 (58 303) (71 145)

45 52

(5 429) (23 480)

(79 257) (123 607)

862 790

(78 395) (122 817)

Итого чистый убыток, относящийся к:

Акционерам материнской компании (78 395) (122 817)

Неконтролирующим долям участия

(78 395) 122 817

Прилагаемые примечания на страницах с 16 по 55 являются неотъемлемой частью настоящей консолидированной финансовой отчетности.

10

ОЛО « Красносельскстройматериалы»Я ! Консолидированная финансовая отчетность за год, закончившийся

31 декабря 2017 года

Консолидированный отчет о совокупном доходе


Примечание

31 декабря 2017 BYN’000

31 декабря 2016 BYN’000

Чистый убыток (78 395) (122 817)

Прочий совокупный доход:Совокупный доход, который не может быть реклассифицирован в консолидированный отчет о прибылях и убытках:Изменения резерва пересчета в валюту предоставления 26 (12)

Итого прочий совокупный убыток 26 (12)

Итого совокупный убыток за год (78 369) (122 829)

Итого совокупный убыток, относящийся к:

Акционерам материнской компании (78 369) (122 829)

Неконтролирующим долям участия - -

(78 369) (122 829)

Прилагаемые примечания на страницах с 16 по 55 являются неотъемлемой частью настоящей консолидированной финансовой отчетности.

Главный бухгалтер Троенчук Е.А.

11

■ Ш 5 >ОАО « Красносельскстройматериалы»


Консолидированный отчет о финансовом положении

АКТИВЫВнеоборотные активыОсновные средстваТорговая и прочая дебиторская задолженность Прочие финансовые активы Авансы уплаченные и прочие активы Отложенные налоговые активы

Итого внеоборотные активы

Оборотные активыЗапасыАвансы по налогу на прибыльТорговая и прочая дебиторская задолженностьДенежные средства и их эквивалентыПрочие финансовые активыАвансы уплаченные и прочие активыИтого оборотные активыИТОГО АКТИВЫ

КАПИТАЛ И РЕЗЕРВЫ

Уставный капитал

Нераспределенная прибыль

Резерв от пересчета в валюту представления ИТОГО КАПИТАЛ И РЕЗЕРВЫ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА Долгосрочные обязательстваКредиты и займыТорговая и прочая кредиторская задолженность Доходы будущих периодов Отложенные налоговые обязательства

Итого долгосрочные обязательства Краткосрочные обязательства Кредиты и займыТорговая и прочая кредиторская задолженность Авансы полученные и прочие нефинансовые

обязательства Текущий налог на прибыль

Итого краткосрочные обязательства ИТОГО ОБЯЗАТЕЛЬСТВА

ИТОГО КАПИТАЛ И ОБЯЗАТЕЛЬСТВА

Примечание

14 171516 13

18

17191516

24

202122

13

2021

23

343 953

31 декабря 2017 года BYN’000

31 декабря 2016 года BYN’000

290 197 311 4271 120 56

221 174570 426688 24

292 796 312 107

31 241 40 53198 157

11 390 18 5672 936 3 597

2 25 490 5 735

51 157 68 589343 953 380 696

359 455 348 926

(649 482) (571 087)

35 9(289 992) (222 152)

279 917 235 12529 213 -

2 603 2 9411 425 1 661

313 158 239 727

271 867 279 52537 160 73 870

11 760 9 714

- 12

320 787 363 121

633 945 602 848380 696

Прилагаемые примечанияна страницах с 16 по 55 являются неотъемлемой частью настоящейконсоли совой отчетности

Главный бухгалтер

Троенчук Е.А.

12

ОАО « Красносельскстройматериалы»

Консолидированная финансовая отчетность за год, закончившийся 31 декабря 2017 года

Консолидированный отчет об изменениях капитала

Нераспределенная Резерв от пересчета вУставный капитал прибыль валюту представления Итого капитал

BYN’000 BYN’000 BYN’000 BYN’OOO

Остаток на 01 января 2016 года

Чистый убыток за год Эффект от пересчета в валюту

представления

338 936 (448 270)

(122 817)

21

(12)

(109 313)

(122 817)

(12)Итого совокупный убыток за период Увеличение уставного капитала за счет

возмещения процентов по полученным

(122 817) (12) (122 829)

кредитам 9 990 - - 9 990Остаток на 31 декабря 2016 года 348 926 (571 078) 9 (222 152)

Чистый убыток за год Эффект от пересчета в валюту

- (78 395) - (78 395)

представления - - 26 26Итого совокупный убыток за период Увеличение уставного капитала за счет

возмещения процентов по полученным

(122 817) 35 (78 369)

кредитам 10 529 - - 10 529

Остаток на 31 декабря 2017 года 359 455 (649 482) 35 (289 992)

13

и ш >

ОАО «Красносельскстройматериалы»


Консолидированный отчет о движении денежных средств

Приме

Год, закончившийся

31 декабря 2017

Год, закончившийся

31 декабря 2016чание BYN’000 BYN’000

Чистый убыток (78 395) (122 817)

Корректировки на:

Амортизация основных средств 6,7,8 25 850 24 922

Результат от выбытия основных средств 276 540

Инвестиционные и финансовые доходы 11 (29 138) (325)

Доля в прибыли объектов инвестиций, учтенных по методу долевого участия (45) (52)

Изменение резерва по авансам полученным 13 18

Изменение резерва по торговой и прочей дебиторской задолженности 643 497

Финансовые расходы 12 58 303 71 145

Доходы по налогу на прибыль (862) (790)Курсовые разницы, не относящиеся к операционной

деятельности 5 429 23 480

Прочие неденежные операции (420) (299)

Операционные денежные потоки до изменений в оборотном капитале (18 346) (3 681)

Уменьшение / (увеличение) торговой и прочей дебиторской задолженности 5 401 (7 251)

Уменьшение / (увеличение) запасов 9 568 (4 349)Уменьшение торговой и прочей кредиторской

задолженности 32 543 57 822

Уменьшение / (увеличение) авансов уплаченных и прочих активов 221 (4 437)

Увеличение / (уменьшение) авансов полученных и прочих обязательств 1 673 2 628

Потоки денежных средств от операционной деятельности до уплаты налога на прибыль 31 060 40 732

Проценты уплаченные (22 055) (22 128)Налог на прибыль уплаченный (12) -

Чистые денежные средства, полученные от операционной деятельности 8 993 18 604

Приобретение основных средств (5 669) (6 997)Продажа основных средств 412 36

Снятие средств с банковских депозитов 12 -

Полученные проценты и дивиденды 24 5

14

и тОАО « Красносельскст ройматериалы»

Консолидированная финансовая отчетность за год, закончившийся


Консолидированный отчет о движении денежных средств (окончание)

Год,закончившийся

Год,закончившийся

Приме 31 декабря 2017 31 декабря 2016чание BYN’000 BYN’000

Чистые денежные средства, полученные от инвестиционной деятельности (5 221) (6 956)

Получение кредитов и займов 139 133 134 180

Погашение кредитов и займов (143 295) (143 236)Чистые денежные средства, полученные от финансовой деятельности (4 162) (9 056)Чистое (уменьшение) / увеличение денежных средств и эквивалентов денежных средств (661) 2 593Денежные средства и эквиваленты денежных средств на начало года 3 597 1 004Влияние курсовых разниц на денежные средства и эквиваленты денежных средств (271) 1

Денежные средства и эквиваленты денежных средств на конец года 2 936 3 597

Прилагаемые примечания на страницах с 16 по 55 являются неотъемлемой частью настоящей консолидированной финансовой отчетности

■ E !S > ОАО «Красносельскстройматериалы»


ПРИМЕЧАНИЯ К КОНСОЛИДИРОВАННОЙ ФИНАНСОВОЙ ОТЧЕТНОСТИ

1. ОБЩАЯ ИНФОРАААЦИЯ

ОАО «Красносельскстройматериалы» (далее - «Ком пания») является открытым акционерным

обществом, которое было учреждено в соответствии с Указом Президента Республики Беларусь

от 14 октября 1999 № 603 «О мерах по созданию в республике мощностей по производству

цемента» в результате реорганизации ОАО «Красносельскцемент» путем слияния с Гродненским

областным межколхозным предприятием по производству цемента и зарегистрировано на

основании решения Волковысского районного исполнительного комитета №1 от 11.01.2001 в

Едином государственном регистре юридических лиц и индивидуальных предпринимателей под

№ 590118065.

Юридический адрес Компании: ул . Победы 5, г.п . Красносельский, Волковысский р-н,

Гродненская область, Республика Беларусь, 231911.

Компания является многопрофильным предприятием, выпускающим продукцию в основном из

собственного сырья - цемент, строительную известь, мел мелкогранулированный, блоки из ячеистого бетона, сухие строительные смеси, листы и трубы асбестоцементные. Компания

является крупнейшим производителем строительных материалов в Республике Беларусь.

В состав Компании входят 7 филиалов:

ф илиал №1 «Цементный завод»;

ф илиал №2 «Завод асбестоцементных изделий»;

ф илиал №3 «Известковый завод»;

ф илиал №4 «Карьероуправление»;

ф илиал №5 «Гродненский комбинат строительных материалов»;

ф илиал №6 «Санаторий «Пралеска»;

ф илиал №7 «Сморгоньсиликатобетон»;

ф илиал №8 «Красносельскавтотранс» (реорганизовани в 2017 году в дочернее предприятие).

Компания реализует свою продукцию на внутреннем рынке, а также экспортирует в страны Европы и СНГ.

Среднесписочная численность сотрудников Группы по состоянию на 31 декабря 2017 года

составила 3 310 человек (31 декабря 2016 года: 3 960 человек). По состоянию на

31 декабря 2017 года и 31 декабря 2016 года структура владельцев акций Компании была представлена следующим образом:

Процент акций, дающих право голоса, % Акционер 31 декабря 2017 года 31 декабря 2016 годаГосударственный комитет по имуществу

Республики Беларусь 94,44 94,00Гродненский областной территориальный фонд

госимущества 2,67 2,88

Прочие юридические лица 1,27 1,37Физические лица 1,62 1,75Итого Ю0,0(Г~ 100,00~

Компания является материнской компанией Группы, состоящей из следующих дочерних

компаний, объединенных для целей составления консолидированной финансовой отчетности в соответствии с МСФО (далее - «Гр уппа »):

16

■SI3>ОАО «Красносельскстройматериалы»


Доля участия/процент акций, дающих право голоса, %

Компания31 декабря 2017 года


Виддеятельности

ТУП «Цеммаркет» 100 100 Торговля

УП «Цеммастер» 100 100 Торговля

ТУП «Мир смесей» 100 100 Торговля

ТУП«Красносельскавтотранс»

100 -Транспортные

услуги

ТУП «МиксЦемент» 100 100 Торговля

УП «Автопарковка» 100 100Транспортные

услуги

ПУП «Цемстрой» 100 100Ремонтно-

строительнаядеятельность

Странарегистрации

РеспубликаБеларусь







В апреле 2017 года ф илиал №8 «Красносельскавтотранс» был реорганизован в дочернее

предприятие. Уставный капитал указанного предприятия сформирован путем внесения

неденежного вклада имуществом (основные средства) на сумму 7 564 тыс. руб.

Совместная деятельность и ассоциированная компания

У Группы имеется доли в следующих компаниях:

Компания

Доля участия, дающая право голоса, %

31 декабря 31 декабря2017 года 2016 года Вид деятельности

ООО «кем Польска»

ЗАО «Домат-Бел»

50

40

50

40

Торговля

Строительство

Видсобственности

Совместноепредприятие

Ассоциированнаякомпания

2. ОСНОВА П О Д ГО ТО В К И КО НСОЛИДИРОВАННО Й Ф ИНАНСОВОЙ О ТЧ Е ТН О С ТИ

Заявление о соответствии М еждународны м стандартам финансовой отчетности

Настоящая консолидированная финансовая отчетность была подготовлена в соответствии с Международными стандартами финансовой отчетности (далее - «М С Ф О »), включая все принятые

и действующие в отчетном периоде Международные стандарты финансовой отчетности и

интерпретации Совета по Международным стандартам финансовой отчетности, и полностью им соответствует.

Принцип непреры вности де яте льн о сти

Группа понесла совокупный убыток за 2017 год размере 78 369 тыс. руб. (2016 год:

122 829 тыс. руб.). В консолидированной финансовой отчетности Группы также наблюдается

превышение краткосрочных обязательств над краткосрочными активами на конец 2017 года в сумме 269 630 тыс. руб. (2016: 294 532 тыс. руб.).

Результаты работы предприятий Группы отражают общие негативные тенденции,

складывающиеся в отрасли отечественного производства строительных материалов, которые характеризуются падением темпов реализации продукции, в том числе на экспорт, ростом уровня

затрат на производство продукции и вымыванием собственных оборотных средств.

17

■EI3>ОАО « Красносельскстройматериалы»


По результатам 2018 года ожидается получение прибыли от реализации продукции, однако

формированию чистой прибыли помешает убыток по финансовой деятельности, обусловленный

начислением процентов по заемным ресурсам, а также образующимися курсовыми разницами по

активам и обязательствам.

Д ля улучшения финансово-экономического положения основными направлениями деятельности

будут предприняты следующие меры:

• обеспечение баланса финансовых потоков;

• выход на оптимальный уровень загрузки мощностей, обеспечивающий необходимую норму

рентабельности инвестированного капитала;

• рост рентабельности продаж в увязке со снижением себестоимости продукции;

• увеличение и диверсификация экспортных поставок;

• планируется войти в холдинг «Белорусская цементная компания»;

• оказываемая государственная поддержка в части погашения кредитов;

• оптимизация использования оборотных средств: сокращение дебиторской задолженности и

остатков готовой продукции;

• максимально эффективная реструктуризация кредитного портфеля;

• повышение платежной дисциплины во взаиморасчетах за поставленные товары и оказанные услуги;

• повышение качества и конкурентоспособности производимой продукции.

Руководство Группы активизирует меры по снижению затрат на производство продукции. В соответствии с комплексным планом организационно-технических мероприятий проводится

работа по рациональному расходованию всех видов ресурсов, повышению качества.

Руководство уверено в том, что Группа будет продолжать свою деятельность в обозримом

будущем, поскольку убыток обусловлен значительными суммами процентов по кредитам,

признанными в отчетности, в то время как Группа имеет возможность рефинансирования своих

кредитов и может рассчитывать на поддержку со стороны государства как крупнейший

производитель строительных материалов в Республике Беларусь. Убыток Группы в текущем году ниже прошлогоднего.

Акционеры рассматривают вопрос о вхождении Группы в состав холдинга «Белорусская

цементная компания» для оптимизации отдельных статей затрат и эффективности сбыта продукции.

События после отчетной даты проанализированы по 29 июня 2018 года включительно - дату

выпуска настоящей консолидированной финансовой отчетности.

Основные подходы к составлению консолидированной финансовой отчетности

ОАО «Красносельскстройматериалы» и дочерние компании, являющиеся резидентами Республики Беларусь, ведут бухгалтерский учет в белорусских рублях и составляют финансовую

отчетность в соответствии с законодательными актами, регулирующими бухгалтерский учет и

отчетность Республики Беларусь. Дочерние компании, являющиеся резидентами иностранных

государств, ведут бухгалтерский учет и составляют финансовую отчетность в соответствии с законодательством стран регистрации.

Настоящая консолидированная финансовая отчетность была подготовлена на основе данных

бухгалтерского учета и финансовой отчетности, ведущихся и составляющейся в соответствии с

законодательством стран регистрации компаний Группы, с корректировками и изменениями в

18

■ Е И $ >ОАО «Красносельскстройматериалы»


корректировки отражают экономическую сущность основных сделок, включая изменения в классификации и исключения/признания некоторых активов и обязательств, прибыли и убытков

по соответствующим статьям консолидированной финансовой отчетности.

Подготовка консолидированной финансовой отчетности в соответствии с МСФО требует

использование определенных ключевых бухгалтерских оценок. Помимо этого, от руководства

требуется использование суждений в процессе применения принципов учетной политики Группы.

В соответствии с пунктом 31 МСФО 1 «Представление финансовой отчетности» в данной

консолидированной финансовой отчетности детально не раскрыта информация, которая, по

мнению руководства Группы, является несущественной для пользователей консолидированной

отчетности.

Консолидированная финансовая отчетность за год, закончившийся 31 декабря 2017 года, была

утверждена к выпуску 29 июня 2018 года и подписана от имени руководства и.о. генерального

директора и главным бухгалтером Компании.

Ф ункциональная валюта и валюта представления

Функциональной валютой материнской компании и преобладающего количества дочерних

компаний является белорусский рубль (далее - «B Y N »), так как он представляет основную

экономическую среду, в которой они функционируют.

Валютой представления консолидированной финансовой отчетности является белорусский

рубль. Все цифры в консолидированной финансовой отчетности представлены в тысячах

белорусских рублей (далее - «тыс. р уб .») и округлены до тысяч, если не указано иное.

3. ОСНОВНЫЕ АСПЕКТЫ У Ч Е ТН О Й П О ЛИ ТИ К И

Новые, пересмотренные МСФО и интерпретации бухгалтерского учета

Следующие новые стандарты, изменения и усовершенствования к стандартам и интерпретации

являются обязательными для отчетных периодов, начинающихся 01 января 2017 года:

• Поправки к МСФО (IAS) 12 «Признание отложенных налоговых активов по нереализованнымубыткам»;

• Ежегодные усовершенствования МСФО (IFRS) за 2014-2016 годы;

• Поправки к МСФО (IAS) 7 «Инициатива в сфере раскрытия информации».

Данные новые стандарты, изменения и усовершенствования к стандартам и интерпретации не

оказали влияния или оказали несущественное влияние на консолидированную финансовую отчетность Группы.

Ряд новых стандартов, изменений к стандартам и интерпретаций, которые не вступили в

действие по состоянию на 31 декабря 2017 года и не были применены досрочно:

• МСФО (IFRS) 9 «Финансовые инструменты» применяется для годовых отчетных периодов,

начинающихся с 01 января 2018 года или после этой даты. Стандарт требует, чтобы

финансовые активы были классифицированы по трем оценочным категориям. Классификация д ля долговых инструментов зависит от бизнес модели предприятия в

управлении финансовыми активами и от того, представляют ли денежные потоки по

контракту только платежи по основному долгу или по процентам. МСФО (IFRS) 9 вводит

понятие модели обесценения ожидаемых кредитных убытков, согласно которой ожидаемые, в противоположность понесенным, кредитные убытки будут признаны в результате ранее признанного обесценения.

19



В настоящее время Группа продолжает проводить оценку влияния этого стандарта на ее

консолидированную финансовую отчетность;

• МСФО (IFRS) 15 «Выручка по договорам с покупателями» применяется д л я годовых отчетных

периодов, начинающихся с 01 января 2018 года или после этой даты. Стандарт устанавливает

единую комплексную модель учета выручки. Он заменит все действующие в настоящий

момент стандарты по признанию выручки, включая МСФО (IAS) 18 «Выручка», МСФО (IAS) 11

«Договоры на строительство» и соответствующие интерпретации. Ключевой принцип МСФО

(IFRS) 15: выручка признается в момент или по мере передачи обещанных товаров/услуг

клиентам в сумме, соответствующей вознаграждению, на которое, как предприятие

ожидает, оно имеет право в обмен на товары/услуги. Стандарт должен применяться к

каждому договору в отдельности. Однако, разрешается применение портфельного подхода,

если можно обоснованно ожидать, что влияние такого подхода не будет существенно для

консолидированной финансовой отчетности. Выручка от продажи товаров, сопровождаемых

оказанием услуг, которые могут быть явно отделены, признается отдельно от выручки от оказания услуг, а скидки и уступки от договорной цены распределяются на отдельные

элементы выручки. Утвержденное изменение договора отражается в учете как отдельный

договор, либо как корректировка первоначального договора, в зависимости от выполняемых условий. Предприятие определяет цену сделки, принимая во внимание переменные

компоненты вознаграждения, временную стоимость денег (если существенно), стоимость

неденежного вознаграждения, а также вознаграждений, выплачиваемых клиентам. В

случаях, когда по какой-либо причине сумма оплаты меняется, выручка отражается в

размере минимальных сумм, которые не подвержены существенному риску аннулирования.

Расходы по обеспечению выполнения договоров с покупателями должны признаваться в качестве актива и списываться в течение всего периода, в котором получены выгоды от

реализации контракта. Обязательство исполнителя считается выполненным, когда контроль

над товарами/услугами, составляющими обязательство исполнителя («активам и»),

переходит к клиенту. Под контролем понимается «способность управлять использованием и

получать практически все оставшиеся выгоды от актива». Этот подход отличается от подхода

в МСФО (IAS) 18, по которому, например, выручка от продажи товаров признавалась, когда

значительные риски и выгоды владения товарами переходили к клиенту. МСФО (IFRS) 15 значительно расширяет имеющиеся требования к раскрытиям в отношении признания выручки.

В настоящее время Группа продолжает проводить оценку влияния нового стандарта на ее

консолидированную финансовую отчетность и выбирает подход перехода на новый стандарт;

• МСФО (IFRS) 16 «Л и зи нг» применяется для годовых отчетных периодов, начинающихся с

01 января 2019 года или после этой даты. Стандарт заменяет собой МСФО (IAS) 17 «Аренда»

и вводит единую модель отражения для всех типов договоров аренды в отчете о финансовом

положении в порядке, аналогичном текущему порядку учета договоров финансовой аренды,

и обязывает арендаторов признавать активы и обязательства д ля большинства договоров

аренды, за исключением специально оговоренных случаев. Д ля арендодателей произошли

несущественные изменения текущих правил, установленных МСФО (IAS) 17 «Аренда».

Досрочное применение разрешено в том случае, если одновременно досрочно применен стандарт МСФО (IFRS) 15 «Выручка по договорам с покупателями».

В настоящее время Группа продолжает проводить оценку влияния применения стандарта на консолидированную финансовую отчетность.

20




Если выше не указано иное, ожидается, что следующие поправки к стандартам и новые

стандарты не повлияют или повлияют несущественно на консолидированную финансовую

отчетность Группы:

• МСФО (IFRS) 17 «Договоры страхования» (с 2021 года);

• КРМФО (IFRIC) 22 «Операции в иностранной валюте и предварительная оплата» (с 2018 года);

• КРМФО (IFRIC) 23 «Неопределенность в отношении расчета налога на прибыль» (с

2019 года);

• Поправки к МСФО (IFRS) 2 «Платеж , основанный на акциях» (с 2018 года);

• Поправки к МСФО (IFRS) 4, Применение МСФО (IFRS) 9 «Финансовые инструменты» с МСФО

(IFRS) 4 «Договоры страхования» (с 2018 года);

• Поправки к МСФО (IAS) 40 «Передача инвестиционной собственности» (с 2018 года);

• Ежегодные усовершенствования МСФО (IFRS) за 2015-2017 гг.,

• Поправки к МСФО (IFRS) 1 и МСФО (IAS) 28 (с 2018 года);

• Поправки к МСФО (IFRS) 9 «Характеристики досрочного погашения, предполагающего

отрицательную компенсацию» (с 2019 года);

• Поправки к МСФО (IAS) 28 «Инвестиции в ассоциированных организации и совместные

предприятия» (с 2019 года).

Принципы консолидации

Дочерняя компания

Объект инвестиций классифицируется как дочерняя компания, когда Группа осуществляет над ней контроль. Группа контролирует объект инвестиций только в том случае, если выполняются

все следующие три условия:

• наличие у Группы полномочий в отношении объекта инвестиций;

• наличие у Группы подверженности риску, связанному с изменением переменной отдачи от инвестиции;

• наличие у Группы возможности использования своих полномочий в отношении объекта инвестиций с целью влияния на переменную отдачу от инвестиции.

Группа повторно анализирует наличие контроля в отношении объекта инвестиций, если факты и

обстоятельства свидетельствуют об изменении одного или нескольких из трех компонентов контроля.

Фактический контроль существует в случаях, когда Группа имеет непосредственную

возможность управлять соответствующей хозяйственной деятельностью объекта инвестиций, не имея в наличии при этом большинства прав голоса. При установлении факта существования

фактического контроля Группа учитывает все уместные факты и обстоятельства, включая:

• объем прав голоса Группы относительно их количества и распределения среди других лиц, обладающих правами голоса в объекте инвестиций;

• основные потенциальные права голоса, принадлежащие Группе и другим сторонам;

• права, обусловленные другими соглашениями;

• исторические тенденции участия в голосовании.

21



Финансовая отчетность дочерних компаний включается в консолидированную финансовую

отчетность с даты начала осуществления контроля и до даты его окончания. Финансовая

отчетность дочерних компаний подготовлена за тот же отчетный период, что и отчетность

материнской компании на основе последовательного применения учетной политики для всех

компаний Группы. Где необходимо, сделаны корректировки учетной политики дочерних

компаний для того, чтобы привести отчетность в соответствие с учетной политикой,

используемой Группой.

Консолидированная финансовая отчетность Группы представляет активы, обязательства,

капитал, доходы, расходы и денежные потоки Компании и ее дочерних компаний как единого хозяйствующего субъекта. Все существенные внутригрупповые операции и остатки по расчетам,

а также любые нереализованные доходы и расходы, возникающие в результате внутригрупповых сделок, и дивиденды полностью исключаются. Нереализованные убытки исключаются

аналогично нереализованной прибыли, за исключением того, что нереализованные убытки

исключаются в полном объеме только в случаях, когда нет свидетельств обесценения. Общая

сумма совокупного дохода дочерней компании относится на неконтролирующую долю участия

даже в том случае, если это приводит к отрицательному сальдо. Изменения доли участия в

дочерней компании (без потери контроля) учитываются как операции с капиталом.

Если материнская компания утрачивает контроль над дочерней компанией, она прекращает

признание (i) активов (включая любой гудвил) и обязательств дочерней компании по их

балансовой стоимости на дату утраты контроля; и (ii) балансовой стоимости любых

неконтролирующих долей участия в бывшей дочерней компании на дату утраты контроля

(включая любые относимые на них компоненты прочего совокупного дохода). Признает любую

возникающую в результате этого разницу в качестве дохода или убытка в составе прибыли или

убытка, относимого на материнскую компанию.

Инвестиции в ассоциированные компании

В случае, если Группа обладает правом принятия решений по финансовой и операционной

политике объекта инвестиций, но не контролировать эту политику, данный объект

классифицируется как инвестиция в ассоциированную компанию. Если Группе прямо или

косвенно (например, через дочерние компании) принадлежит двадцать или более процентов прав голоса в отношении объекта инвестиций, то считается, что Группа имеет значительное

влияние, за исключением случаев, когда существуют убедительные доказательства обратного.

Инвестиции в ассоциированные компании учитываются по методу долевого участия, за

исключением случаев, когда они классифицированы как инвестиции, предназначенные для продажи.

В соответствии с методом долевого участия инвестиции в ассоциированные компании

учитываются в консолидированном отчете о финансовом положении по первоначальной

стоимости, плюс изменения, возникшие после приобретения в доле чистых активов ассоциированных компаний, принадлежащей Группе.

Консолидированный отчет о совокупном доходе отражает долю финансовых результатов деятельности ассоциированных компаний.

Прибыль или убытки, возникающие в результате операций между Группой и ее ассоциированными компаниями, признаются в той мере, в которой они не относятся к доле участия Группы в этой ассоциированной компании. Доля Группы в прибыли или убытках

ассоциированной компании (например, дивиденды ) от этих операций подлеж ит исключению с

одновременным уменьшением балансовой стоимости инвестиции.

22



Нереализованные доходы, возникающие в результате операций с ассоциированными компаниями, учитываемыми по методу долевого участия в капитале, исключаются.

Нереализованные убытки исключаются аналогично нереализованной прибыли, за исключением

того, что нереализованные убытки исключаются в полном объеме только в случаях, когда нет

свидетельств обесценения.

Эффект от первоначального признания займов, выданных Группой ассоциированным компаниям

на условиях более привлекательным чем существующие на рынке, отражается как увеличение

инвестиции. Эффект от первоначального признания займов, выданных ассоциированными

компаниями Группе на условиях более привлекательным чем существующие на рынке,

отражается как уменьшение суммы инвестиции.

Признание доли Группы в убытках ассоциированной компании происходит не только в пределах

балансовой стоимости инвестиции в эту ассоциированную компанию, но и с учетом других долгосрочных инвестиций, формирующих, по сути, вложения в ассоциированную компанию,

например, займы. Если доля в убытках превышает балансовую стоимость инвестиции в

ассоциированную компанию и стоимость других долгосрочных инвестиций, связанных с вложением в эту ассоциированную компанию, Группа после достижения нулевого значения

данной балансовой стоимости приостанавливает дальнейшее признание доли в убытках. При

этом дополнительные убытки обеспечиваются и обязательства признаются только в той степени,

в какой Группа приняла на себя юридические обязательства или обязательства, обусловленные

сложившейся практикой, или осуществило платежи от имени ассоциированной компании.

Если впоследствии ассоциированная компания получает прибыль, то Группа возобновляет

признание своей доли в этой прибыли только после того, как ее доля в прибыли сравняется с долей непризнанных убытков.

Балансовая стоимость инвестиции в ассоциированную компанию тестируется на предмет

обесценения путем сопоставления ее возмещаемой суммы (наибольшего значения из ценности использования и справедливой стоимости за вычетом затрат на продажу) с ее балансовой стоимостью во всех случаях выявления признаков обесценения.

Группа прекращает использование метода долевого участия с даты утраты значительного влияния над деятельностью объекта инвестиций (т.е . инвестиция перестает быть ассоциированной компанией) либо если инвестиция становится дочерней компанией. В

последнем случае Группа учитывает свои инвестиции в соответствии с МСФО 3 «Объединение

бизнесов» и МСФО 10 «Консолидированная финансовая отчетность».

Совместное предприятие

Группа признает свою долю участия в совместном предприятии как инвестицию и учитывает такую инвестиции в учете с использованием метода долевого участия.

Финансовые инструм енты

Финансовые инструменты первоначально признаются по справедливой стоимости плюс

непосредственные затраты по сделкам для инструментов не по справедливой стоимости через

прибыль или убыток. После первоначального признания финансовые инструменты учитываются, как это описано ниже.

Финансовый инструмент признается, если Группа становится стороной договорных отношений. Приобретения и реализация финансовых активов учитываются на дату сделки, то есть на дату, когда Группа приобретает или продает актив.

Признание

23

ОАО «Красносельскстройматериалы»Консолидированная финансовая отчетность за год, закончившийся


Классификация

Финансовые инструменты классифицируются по следующим категориям:

• Финансовые активы и обязательства, учитываемые по справедливой стоимости через

прибыль или убыток, представляют собой финансовые активы и обязательства,

классифицированные Группой как переоцениваемые по справедливой стоимости через

прибыль или убыток или как предназначенные для торговли. Предназначенными для

торговли финансовыми инструментами являются финансовые инструменты, которые Группа

приобретает в целях получения прибыли от краткосрочных колебаний цены финансовых

инструментов.

• Инвестиции, удерживаемые до погашения - это непроизводные финансовые активы с фиксированными или определяемыми платежами и фиксированным сроком погашения,

которые Группа намерена и способна удерживать до погашения.

• Займы выданные и дебиторская задолженность - это непроизводные финансовые активы с

фиксированными или определяемыми платежами, не обращающиеся на активном рынке,

кроме тех активов, которые классифицированы в другие категории финансовых

инструментов. Активы, относящиеся к данной категории, отражаются по амортизированной

стоимости с использованием метода эффективной процентной ставки.

• Финансовые активы, имеющиеся в наличии для продажи, представляют собой

непроизводные инструменты, учитываемые либо как имеющиеся в наличии для продажи,

либо не включенные ни в одну из других категорий финансовых активов.

• Финансовые обязательства, учитываемые по амортизированной стоимости, представляют

собой финансовые обязательства Группы, за исключением тех, которые учитываются по справедливой стоимости через прибыль или убытки. Данная категория включает кредиты и

займы; задолженность по возмещаемым процентам по займам перед Министерством

финансов Республики Беларусь, до принятия решения об увеличении уставного капитала на

сумму данной задолженности, если законодательством не предусмотрено другое.

Группа не использует производные финансовые инструменты.

Взаимозачет

Финансовые активы и обязательства взаимозачитываются и отражаются свернуто в отчете о

консолидированном финансовом положении только при наличии действующего юридически защищенного права произвести взаимозачет, а также намерения либо произвести взаимозачет,

либо одновременно реализовать актив и урегулировать обязательство. Рассматриваемое право

на взаимозачёт не должно зависеть от возможных будущих событий и должно быть юридически

защищенным в ходе осуществления обычной финансово-хозяйственной деятельности, при

невыполнении обязательств по платежам и в случае несостоятельности или банкротства.

Прекращение признания

Признание финансового актива прекращается в тот момент, когда Группа теряет контроль над

контрактными правами, которые содержит такой актив. Это происходит, когда права

реализованы, истекли или уступлены. Прекращение признания финансового обязательства

происходит в случае исполнения, отмены или истечения срока действия соответствующего обязательства.

24



Определение амортизированной стоимости

Амортизированная стоимость финансового актива или обязательства представляет собой сумму, в которой финансовый актив или обязательство учитывается при первоначальном признании,

минус частичные выплаты основного долга, плюс или минус накопленная амортизация разницы

между первоначальной стоимостью и суммой к погашению, рассчитанная с использованием

метода эффективной процентной ставки, минус резерв под обесценение.

Определение справедливой стоимости

Справедливая стоимость - сумма, которая может быть получена при продаже актива или

уплачена при передаче обязательства при проведении обычной операции между участниками

рынка на дату оценки.

Группа оценивает справедливую стоимость инструмента на основании котировок активного

рынка в случае, если данная информация доступна. Рынок считается активным, если сделки

проводятся на регулярной основе между независимыми осведомленными участниками, а

соответствующие котировки цен легко доступны и отражают рыночную конъюнктуру.

Если рынок не является активным, для определения справедливой стоимости Группа использует

следующие методы:

• анализ операций с таким же инструментом, проведенных в недавнем времени между

независимыми сторонами;

• текущей справедливой стоимости подобных финансовых инструментов;

• дисконтирования будущих денежных потоков.

Допущения и данные, используемые в методах оценки, включают в себя безрисковые и базисные процентные ставки, кредитные спреды и прочие премии, используемые при оценке ставок

дисконтирования, стоимость облигаций и акций, валютные курсы, котировки акций и индексов, а также ожидаемую волатильность цен.

Целью методов оценки является определение цены, по которой можно осуществить обычную операцию по продаже актива или передаче обязательства между участниками рынка на дату оценки в текущих рыночных условиях.

Денеж ны е средства и эквиваленты денеж ны х средств

Денежные средства и эквиваленты денежных средств состоят из денежных средств, депозитов

до востребования, вкладов со сроком погашения менее трех месяцев, а также краткосрочных

высоколиквидных инвестиций, легко обратимых в заранее известные суммы денежных средств и подверженных незначительному риску изменения их стоимости.

Займы выданные, торговая и прочая дебиторская задолж енность

Первоначально займы выданные признаются по справедливой стоимости. В дальнейшем они

учитываются по амортизированной стоимости с использованием метода эффективной

процентной ставки за вычетом убытков от обесценения. Убыток от обесценения признается в

прибыли или убытке при наличии доказательства, что активы обесценены.

Дебиторская задолженность отражается в сумме выставленного счета за минусом резерва под

обесценение дебиторской задолженности и включает сумму налога на добавленную стоимость.

Резерв под обесценение дебиторской задолженности признается при наличии свидетельств того, что Группа не сможет получить причитающуюся ей сумму в установленный договором срок.

Если задолженность просрочена до 90 дней резерв создается в размере 0%, от 90 до 180 дней

25%, от 180 до 360 дней - 50%, от 360 дней - 100% от суммы задолженности.

25

■ d ~ >ОАО «Красносельскстройматериалы»


Кредиты и займы

Первоначально кредиты и займы признаются по справедливой стоимости. Впоследствии оцениваются по амортизированной стоимости, рассчитываемой с применением эффективной

процентной ставки. Эффективная процентная ставка - это ставка дисконтирования ожидаемых

будущих поступлений в течение ожидаемого срока использования финансового обязательства

до его чистой балансовой стоимости.

Торговая и прочая кредиторская задолж енность

Кредиторская задолженность признается по справедливой стоимости и в дальнейшем

учитывается по амортизируемой стоимости с использованием метода эффективной процентной

ставки. Кредиторская задолженность с неустановленным сроком погашения оценивается по

себестоимости. Краткосрочная кредиторская задолженность не дисконтируется.

Обесценение финансовых активов

Финансовый актив оценивается на каждую отчетную дату, чтобы определить наличие

объективных признаков его обесценения. Финансовый актив считается обесцененным, если

существуют объективные доказательства того, что одно или более событий имели негативное

воздействие на предполагаемые будущие потоки денежных средств этого актива.

Убыток от обесценения в отношении финансового актива признается в момент, когда

руководству Группы становится очевидно, что вся сумма задолженности не будет получена.

Отдельно производится тестирование на предмет обесценения значимых финансовых активов

на индивидуальной основе. Оставшиеся финансовые активы оцениваются в совокупности в группе, которая подвержена аналогичным признакам кредитного риска.

Все убытки от обесценения признаются в прибыли или убытке. Совокупный убыток в отношении

имеющегося в наличии д ля продажи финансового актива, ранее признанного в прочем

совокупном доходе, переносится в прибыли и убытки.

Убыток от обесценения может быть сторнирован, если реверсирование объективно относится к

событию, произошедшему после признания убытка от обесценения. Д ля имеющихся для продажи финансовых активов, которые являются долевыми некотируемыми ценными бумагами, учитываемыми по себестоимости, убытки от обесценения не восстанавливаются.

Основные средства

Признание и оценка

Основные средства учитываются по себестоимости за вычетом накопленной амортизации и убытков от обесценения при их наличии.

Первоначальная стоимость включает в себя расходы, которые непосредственно связаны с

приобретением актива, включая затраты на демонтаж, удаление и восстановление места, на котором они расположены, в случае, если данные затраты могут быть определены с достаточной

степенью точности. Стоимость активов, созданных Группой, включает в себя стоимость

материалов, трудовые затраты и прочие расходы, непосредственно связанные с приведением

актива в рабочее состояние для использования по назначению. Приобретенное программное обеспечение, которое является неотъемлемой частью функциональных возможностей оборудования, капитализируется как часть этого оборудования.

Затраты по займам, непосредственно связанные с приобретением, строительством или

производством квалифицируемых активов, включаются в стоимость этого актива при условии,

что этих затрат можно было бы избежать, если бы Группа не проводила капитальных вложений.

26

■ ш з >ОАО « Красносельскстройматериалы»


Квалифицируемые активы - это активы, которые требуют значительного периода времени,

превышающего, как правило, шесть месяцев, для подготовки их к использованию по назначению. Такие затраты по займам капитализируются только в течение непосредственного

осуществления создания до момента ввода основного средства в эксплуатацию. Затраты по займам по квалифицируемым активам, возникающие по заимствованиям в белорусских рублях

в период гиперинфляции, в той части, в которой они компенсируют инфляцию, признаются в

качестве расхода в периоде возникновения соответствующих затрат.

Когда компоненты единицы основных средств имеют различный срок полезного использования,

то они учитываются как отдельные единицы (основные компоненты) основных средств.

Единицы основных средств, выводимые или выбывающие из использования, исключаются из

консолидированного отчета о финансовом положении вместе с соответствующей накопленной

амортизацией. Прибыль или убытки от выбытия объектов основных средств определяются путем

сравнения дохода от выбытия и балансовой стоимости объектов основных средств и

учитываются в составе прочих операционных доходов и расходов.

Последующие затраты

Стоимость основных средств включает затраты на модернизацию и замену, которые продлевают

срок полезного использования активов или увеличивают их возможность генерировать доход.

Ремонт и техническое обслуживание учитываются в прибыли и убытке по мере возникновения

расходов.

Амортизация

Амортизация активов незавершенного строительства, и активов, которые не были введены в эксплуатацию, производится с месяца, следующего за месяцем готовности их к эксплуатации по

целевому назначению. Амортизация основных средств начисляется с целью списания

амортизируемой стоимости активов на протяжении срока экономического использования, и

рассчитывается с использованием линейного метода на протяжении соответствующих сроков полезной службы, учитывая продление после модернизации. По вращающимся цементным печам амортизация начисляется производительным методом.

Сроки полезного использования представлены следующим образом:

Основные средства Годы

Здания и сооружения 2-125

Машины и оборудование 1 - 30Транспортные средства 1 - 20

Прочие основные средства 2 -5 0

Сроки полезного использования, методы амортизации и ликвидационная стоимость основных средств пересматриваются на каждую отчетную дату.

Нематериальные активы

Признание и оценка

Нематериальные активы, которые были приобретены отдельно, при первоначальном признании

оцениваются по первоначальной стоимости. Первоначальной стоимостью нематериальных

активов, приобретенных в результате объединения бизнеса, является их справедливая

стоимость на дату объединения. После первоначального признания нематериальные активы учитываются по первоначальной стоимости, за вычетом накопленной амортизации и

накопленных убытков от обесценения. Расходы на исследования признаются в прибыли или

27



убытках по мере их возникновения. Нематериальные актив, созданный собственными силами,

возникающий в результате затрат на разработку конкретного продукта, капитализируется только

тогда, когда Группа может продемонстрировать следующее:

• техническую осуществимость создания нематериального актива, так, чтобы он был доступен

для использования или продажи;

• свое намерение и способность создать нематериальный актив и использовать или продать

его;

• то, как нематериальный актив будет создавать будущие экономические выгоды;

• наличие достаточных ресурсов д ля завершения разработки;

• способность надежно оценить затраты, относящиеся к нематериальному активу, в ходе его

разработки.

Последующие расходы

Последующие расходы капитализируются только тогда, когда они увеличивают будущие

экономические выгоды, возникающие от использования актива. Все остальные расходы

отражаются в прибыли или убытках по мере их возникновения.

Амортизация

Амортизация рассчитывается исходя из стоимости актива за вычетом ликвидационной стоимости. Амортизация учитывается в прибыли или убытках, рассчитывается с использованием

линейного метода на протяжении соответствующих сроков полезной службы.

Сроки полезного использования нематериальных активов представлены ниже:

Нематериальные активы Годы

Программное обеспечение 2-10

Лицензии 2-20

Методы амортизации, сроки полезного использования и ликвидационная стоимость оцениваются на каждую отчетную дату и пересматриваются в случае необходимости.

Запасы

Запасы отражаются по наименьшей из себестоимости или чистой цены реализации.

Себестоимость состоит из стоимости самих запасов, таможенных платежей, стоимости доставки

и разгрузки, а также стоимости их обработки. Оценка стоимости списания запасов производится с использованием средневзвешенной себестоимости.

Чистая цена реализации представляет собой предполагаемую цену продажи в ходе обычной деятельности за вычетом предполагаемых расходов на завершение производства и ожидаемых затрат на реализацию.

Товары для перепродажи Группы представлены продукцией, приобретенной у третьих сторон

для целей реализации, а также прочей продукцией приобретенной Группой для целей последующей перепродажи у третьих сторон.

Авансы уплаченны е и прочие активы

Авансы и прочие оборотные активы оцениваются по себестоимости за вычетом резерва под

обесценение. Убыток от обесценения признается в консолидированном отчете о совокупном доходе при наличии доказательства, что активы обесценены.

28

ш т $ > -



Уставны й капитал

Взносы в уставный капитал признаются по справедливой стоимости внесенных активов.

Внешние расходы, непосредственно связанные с выпуском новых акций, кроме тех, которые связаны с объединением бизнеса, вычитаются из капитала за вычетом соответствующего налога

на прибыль.

Дивиденды по обыкновенным акциям признаются в капитале как вычет в периоде, в котором они были объявлены. Дивиденды, объявленные после отчетной даты, рассматриваются как событие после отчетной даты в соответствии с МСФО 10 «События после отчетной даты» и раскрываются соответствующим образом.

Резервы предстоящ их расходов

Резерв на природоохранные мероприятия по защите земельных ресурсов

У Группы существует обязанность проводить мероприятия по восстановлению и рекультивации земель, нарушенных при пользовании недрами. К таким мероприятиям можно отнести меры защиты земель от подтопления, меры охраны подрабатываемых земель, мелиоративные мероприятия, а также мероприятия по охране зданий и сооружений.

Оценка Группой данных обязательств основывается на действующих требованиях законодательства, ежегодном планировании природоохранных мероприятий, а также фактических расходов. Оценка Группой данных обязательств основывается на дисконтированной сумме ожидаемых будущих расходов на природоохранные мероприятия. Ставка дисконтирования пересматривается каждую отчетную дату и отражает текущие рыночные оценки временной стоимости денег и риски, характерные для обязательства. Краткосрочные обязательства не дисконтируются.

Данный резерв пересматривается по состоянию на каждую отчетную дату.

Налогооблож ение

Затраты по налогу на прибыль представляют сумму текущих и отложенных расходов по налогу.

Текущий налог на прибыль

Текущие расходы по налогу на прибыль основаны на налогооблагаемой прибыли за год и исчисляются в соответствии с законодательством страны, в которой предприятие Группы осуществляет свою деятельность. Текущие расходы Группы по налогу на прибыль рассчитываются с использованием налоговых ставок, которые были введены или по существу действовали на отчетную дату.

Отложенный налог на прибыль

Отложенный налог - налог, подлежащий уплате или возмещению в результате разниц между балансовой стоимостью активов и обязательств в консолидированной финансовой отчетности и соответствующей налоговой базой, применяемой при расчете налогооблагаемой прибыли, и рассчитываются балансовым методом.

Отложенные налоговые обязательства, как правило, признаются для всех вычитаемых временных разниц, и отложенные налоговые активы признаются при условии, что существует вероятность, что налогооблагаемая прибыль, против которой могут быть применены вычитаемые временные разницы будет получена. Такие активы и обязательства не признаются, если временная разница возникает в результате первичного признания (отличного от объединения бизнеса) прочих активов и обязательств по сделке, которая не влияет ни на налоговую, ни на учетную прибыль.

29

Отложенный налог рассчитывается по каждому конкретному юридическому лицу по налоговой ставке, которая предположительно будет применяться в периоде, когда обязательство будет

выполнено или актив реализован, с применением налоговых ставок, которые были введены или по существу действовали на отчетную дату. Отложенный налог отражается в прибыли или

убытке, за исключением случаев, когда он относится к статьям, отражаемым в прочем

совокупном доходе или напрямую в капитале, и в этом случае отложенный налог также

учитывается в прочем совокупном доходе или напрямую в капитале.

Балансовая стоимость отложенных налоговых активов пересматривается на каждую отчетную

дату и уменьшается, если наличие достаточной налогооблагаемой прибыли, позволяющей

возместить стоимость части или целого актива, не является высоковероятным.

Непризнанные отложенные налоговые активы пересматриваются на каждую отчетную дату и

признаются в той степени, в которой появляется значительная вероятность того, что будущая

налогооблагаемая прибыль позволит использовать отложенные налоговые активы.

Признание выручки

Выручка от реализации продукции (работ, услуг) оценивается по справедливой стоимости

полученного или причитающегося вознаграждения за исключением возвратов, торговых и

оптовых скидок, НДС. Выручка признается, когда существенные риски и преимущества владения переданы покупателю, вероятно получение доходов от сделки, затраты и вероятность возврата

товара могут быть достоверно оценены, руководство больше не осуществляет контроль над

товарами, и сумма выручки может быть надежно оценена. Переход рисков и преимуществ

зависит от индивидуальных условий продажи по контракту.

Выручка от оказания услуг признается в отчетном периоде, в котором были оказаны услуги, в

соответствии со стадией завершенности данной операции. Стадия завершенности определяется

путем вычисления процента фактически оказанных услуг по отношению ко всему объему услуг,

которые должны быть предоставлены. В выручку от прочих услуг включены следующие виды

оказываемых услуг: услуги санатория, услуги ремонтных цехов.

В выручку от реализации прочей продукции включены следующие виды продукции: асбестоцементные трубы, мел, бетон.

Финансовые, инвестиционны е доходы и расходы

Финансовые доходы - доходы от первоначального признания займов, полученных на нерыночных

условиях. Данные займы в финансовой отчетности Группы признаются по амортизированной стоимости.

Инвестиционные доходы включают процентные доходы от инвестированных средств (включая

финансовые активы «в наличии для продажи») и полученные дивиденды. Процентные доходы

признаются по мере их начисления с использованием метода эффективной процентной ставки.

Финансовые расходы включают процентные расходы по займам полученным (за исключением

капитализированных расходов по квалифицируемым активам), а также прочие расходы,

возникающие в связи с привлечением внешнего финансирования. Расходы по кредитам и займам отражаются в том периоде, в котором они возникли, и рассчитываются с использованием метода эффективной процентной ставки.

Эффективная процентная ставка - ставка, приводящая будущие денежные потоки к чистой

балансовой стоимости финансового инструмента, принимая во внимание все его контрактные условия.



30

ОАО «Красносельскст ройматериалы»


Расходы на социальную сф еру

Расходы, связанные с содержанием объектов социальной сферы, таких как организации отдыха,

лечения и оздоровления, гостиницы, спорткомплекса, организаций дошкольного воспитания и

содержания детей, организации общественного питания, а также выплаты сотрудникам

стимулирующего характера по условиям коллективного трудового договора, признаются в

консолидированном отчете о совокупном доходе по методу начисления в прочих операционных

расходах.

Пересчет иностранных валю т

Пересчет операций в иност ранной валю т е в ф ункциональную валю т у

Каждая операция в иностранной валюте пересчитывается в функциональную валюту по курсу

обмена валют на дату осуществления операции. Все монетарные активы и обязательства,

деноминированные в иностранной валюте, переводятся в функциональную валюту по курсам

обмена, действующим на последний день отчетного периода.

Немонетарные активы и обязательства, учитываемые по исторической стоимости, выраженные

в иностранной валюте, измеряются в функциональной валюте по курсу на дату совершения

соответствующей операции.

Прибыль или убыток по монетарным активам и обязательствам, возникающие в результате

колебаний обменного курса, признаются в консолидированном отчете о совокупном доходе в том периоде, в котором произошло изменение валютного курса. Прибыли и убытки от курсовых

разниц отражаются на нетто основе.

Официальные курсы обмена валют, установленные Национальным Банком Республики Беларусь

(далее - «НБРБ») за отчетный период представлены ниже:

31 декабря 31 декабря2017 года 2016 года

BYN’000 BYN’000

За 1 доллар США (далее - «U S D »)На конец года 1,9727 1,9585Средний курс за год 1,9324 1,9876За 1 евро(далее - «E U R »)

На конец года 2,3553 2,0450Средний курс за год 2,1831 2,2001За 100 росс. руб. (далее - «R U B »)На конец года 3,4279 3,2440

Средний курс за год 3,3124 2,9744

Возникающие разницы отражаются в составе прочего совокупного дохода как разницы от пересчета в валюту представления.

Пересчет инвест иций в зарубеж ны е ассоциированны е компании

Доля Группы в прибыли ассоциированной компании пересчитывается в валюту представления

консолидированной финансовой отчетности по среднегодовому обменному курсу.

Доля в чистых активах на конец отчетного периода года пересчитывается по курсу на конец

отчетного периода. Доля в чистых активах на начало периода представлены в валюте

представления в суммах, определенных при пересчете зарубежной деятельности в валюту представления за предыдущий отчетный период.

31

ОАО «Красносельскстройматериалы»Консолидированная финансовая отчетность за год, закончившийся


Возникающие разницы отражаются в составе прочего совокупного дохода как разницы от

пересчета в валюту представления.

Обесценение нефинансовых активов

Балансовая стоимость нефинансовых активов Группы, отличных от запасов и отложенных налоговых активов, пересматривается на каждую отчетную дату, чтобы определить наличие признаков обесценения. Если такие признаки существуют, оценивается возмещаемая стоимость

актива.

Убыток от обесценения признается, если балансовая стоимость актива или единицы, генерирующей денежные средства, превышает предполагаемую возмещаемую стоимость. Убытки от обесценения признаются в прибыли или убытке. Убытки от обесценения, признанные в отношении единиц, генерирующих денежные средства, распределяются, чтобы уменьшить балансовую стоимость активов в группе на пропорциональной основе.

Основные средства

На каждую отчетную дату Группа пересматривает балансовую стоимость основных средств, чтобы выявить у данных активов наличие признаков убытка от обесценения. Если такие признаки существуют, оценивается возмещаемая стоимость актива, чтобы определить размер убытка от обесценения (если таковой имеется).

Возмещаемая стоимость актива или единицы, генерирующей денежные средства, представляет собой наибольшую величину из стоимости использования и справедливой стоимости, за вычетом расходов на продажу. При оценке стоимости использования, оцениваемые будущие денежные потоки дисконтируются до их текущей стоимости с использованием доналоговой ставки дисконтирования, которая отражает текущие рыночные оценки временной стоимости денег и присущих активу рисков. Д ля целей теста на обесценение активы разделяются на наименьшие группы активов, которые генерируют денежные потоки от постоянного использования и которые существенно не зависят от денежных потоков от других активов и групп активов.

Убыток от обесценения признается, если учетная стоимость актива или единицы, генерирующей денежные потоки, превышает его восстановительную стоимость. Убытки от обесценения признаются в прибыли или убытке.

4. СУЩ ЕСТВЕННЫ Е ВОПРОСЫ, ТРЕБУЮ Щ ИЕ ПРИМЕНЕНИЯ ПР ОФ ЕССИОНАЛЬНО ГО СУЖ ДЕНИЯ И ОЦЕНКИ

Подготовка консолидированной финансовой отчетности в соответствии с требованиями МСФО требует от руководства выработки суждений, оценок и допущений, влияющих на применение учетной политики и приводимые в отчетности суммы выручки, доходов, расходов, активов и обязательств, а также на раскрытие информации об условных обязательствах на отчетную дату. Однако неопределенность в отношении этих допущений и оценочных значений может привести к результатам, которые могут потребовать существенных корректировок в будущем к балансовой стоимости актива или обязательства, в отношении которых делаются подобные допущения и оценки.

Оценочные значения и основные допущения пересматриваются на регулярной основе. Изменения в бухгалтерских оценках признаются в том периоде, в котором оценки пересматриваются, и во всех последующих периодах, если изменения в оценках оказывают влияние на последующие периоды. Прилагаемая консолидированная финансовая отчетность отражает оценку руководства относительно потенциального воздействия глобальной деловой среды и деловой среды Республики Беларусь на операции и консолидированное финансовое положение Группы. Однако будущие изменения в деловой среде могут отличаться от оценок руководства Группы.

32



К значимым аспектам неопределенности оценок и существенных суждений в применении

учетной политики, которые имеют наибольшее влияние на суммы, признанные в

консолидированной финансовой отчетности, относятся:

• Признание актива по отложенному налогу на прибыль

Сумма возможного признания отложенного налогового актива определялась отдельно для каждой компании, входящей в состав Группы, и базировалась на предположениях руководства

о вероятных сроках и размерах ожидаемой налогооблагаемой прибыли, и проводимой

налоговой политике. Предположения об ожидаемых суммах прибыли основывались на анализе полученных в прошлом и прогнозируемых в будущем финансовых результатах.

• Сроки полезного использования основных средств

Группа пересматривает оставшиеся сроки полезного использования основных средств, по меньшей мере, в конце каждого годового отчетного периода. Если ожидания отличаются от

ранее сделанных оценок, то соответствующие изменения учитываются как изменения в

учетных оценках. Такие оценки могут оказать существенное влияние на балансовую стоимость

основных средств и расходы по амортизации, признанные в консолидированном отчете о

совокупном доходе.

• Резервы под обесценение дебиторской задолженности

Руководство Группы рассчитывает резерв под обесценение дебиторской задолженности с целью учета предполагаемых убытков, которые возникают из-за неспособности клиентов

совершать требуемые платежи. При оценке достаточности резерва под обесценение

дебиторской задолженности руководство опирается на сроки, прошедшие с даты задержки

оплаты, исторические данные о списании задолженности, платежеспособности клиентов и

изменениях в условиях оплаты. При ухудшении или улучшении финансового состояния

клиентов фактически списанные суммы задолженности могут быть больше или меньше ожидаемых.

• Обесценение основных средств

На каждую отчетную дату Группа пересматривает балансовую стоимость основных средств,

чтобы выявить у данных активов наличие признаков убытка от обесценения. Если такие

признаки существуют, оценивается возмещаемая стоимость актива, чтобы определить наличие и размер убытка от обесценения.

• Налогообложение и таможенное законодательство

Белорусское налоговое законодательство и нормативно-правовые акты, а также иные оперативные вопросы, включая валютные и таможенные нормативно-правовые акты,

продолжают развиваться. Законодательство и нормативно-правовые акты допускают

различные толкования со стороны местных, региональных и национальных властей, а также

иных государственных органов. Случаи различного толкования нередки. Руководство

считает, что придерживается адекватной интерпретации соответствующего

законодательства, а также то, что Группа выполнила все требования и уплатила либо начислила все необходимые сборы и налоги.

В то же время, существует риск, что сделки и интерпретации, которые ранее не

подвергались сомнению, могут быть подвергнуты сомнению властями в будущем. Налоговые

периоды по-прежнему открыты для проверки властями на протяжении неопределенного

периода времени. Данные факты обуславливают наличие в Республики Беларусь

значительно более существенных налоговых рисков, нежели обычно присутствуют в странах с более развитой налоговой системой, однако с течением времени данный риск сокращается.

33

ш т $ >ОАО « Красносельскстройматериалы»


• Определение справедливой стоимости финансовых инструментов

Группа оценивает справедливую стоимость с помощью следующей структуры справедливой

стоимости, которая отражает существенность данных, используемых при оценке:

Уровень 1: Котировки активного рынка (неоткорректированные) для идентичных инструментов.

Уровень 2: Методы оценки, основанные на наблюдаемых данных, получаемых либо напрямую(т.е ., цены) или косвенно (т.е ., производные от цен). Данная категория включает в себя инструменты, оцениваемые с использованием котировок на активных рынках

для аналогичных инструментов; котировок для идентичных или аналогичных

инструментов на рынках, которые считаются менее активными; либо прочие методы оценки, при которых все существенные данные прямо или косвенно доступны на основе рыночных данных.

Уровень 3: Методы оценки с применением ненаблюдаемых данных. В данную категорию входят

все инструменты, где метод оценки включает в себя данные, не основанные на наблюдаемых данных, и эти ненаблюдаемые данные оказывают существенное влияние на оценку инструмента. Данная категория включает в себя инструменты, которые оцениваются на основе котировок для аналогичных инструментов, когда необходимы существенные ненаблюдаемые корректировки или допущения для того, чтобы отразить разницы между инструментами.

Градация справедливой стоимости активов, отраженных в консолидированной финансовой отчетности по справедливой стоимости, в соответствии с соответствующими уровнями представлена ниже:

Наименование актива Уровень 1 Уровень 2 Уровень 3Торговая и прочая дебиторская задолженность XПрочие финансовые активы XКредиты и займы XТорговая и прочая кредиторская задолженность X

5. ВЫРУЧКА


31 декабря 2017 31 декабря 2016BYN’000 BYN’OOO

Цемент 130 864 130 273Блоки из ячеистого бетона 32 888 31 663Известь 17012 18 150Известь гидратная 7 635 7 659Сухие строительные смеси 5 771 5 183Кирпич силикатный 5 599 5 123Шифер 5 173 4 287Прочие виды продукции 10 173 12 752Прочие услуги 5 053 4 586Итого 220 168 219 676

34

■лв> ОАО « Красносельскстройматериалы»


Выручка Группы по географическому признаку представлена следующим образом:

г°д, ГОД.закончившийся закончившийся

31 декабря 2017 31 декабря 2016BYN’000 BYN’000

Республика Беларусь 146 556 162 762Российская Федерация 32 721 31 210Польша 16 946 10 598.Литва 9 389 4 131Украина 2 258 117Латвия 1 131 82Страны СНГ, кроме Российской Федерации 239 106Прочие страны 10 928 10 670Итого 220 168 219 676

6. СЕБ ЕСТО И М О СТЬ ПРОДАЖ



Сырье и материалы 77 692 78 272Топливно-энергетические ресурсы 72 062 75 955Расходы на оплату труда, связанные налоги и отчисления 28 756 26 124Амортизация основных средств 24 508 23 865Текущий ремонт 9 015 2 829Товары для перепродажи 1 529 1 035Налоги, кроме налога на прибыль 544 572Изменение остатков незавершенного производства и готовой

продукции 4 108 (520)

Прочие расходы 1 413 3 181

Итого 219 627 211 313

АД М И Н И СТР АТИ ВН Ы Е РАСХОДЫ



Расходы на оплату труда, связанные налоги и отчисления 8 958 8 182Налоги, кроме налога на прибыль 7 517 8 475Амортизация основных средств 872 917Текущий ремонт 823 544Банковские комиссии 794 1 030Охрана 664 485Материалы 664 449Топливно-энергетические ресурсы 411 291Прочие расходы 2 018 1 243Итого 22 721 21 616

35



8. РАСХОДЫ НА РЕАЛИЗАЦИЮ



Транспортные расходы 4 060 2 673

Топливно-энергетические ресурсы 2 662 1 820

Материалы 2 104 1 602

Расходы на оплату труда, связанные налоги и отчисления 1 991 1 899

Текущий ремонт 733 525

Аренда 160 185

Амортизация основных средств 423 66

Прочие расходы 953 936

Итого 13 086 9 706

9. ПРОЧИЕ ОПЕРАЦИОННЫ Е ДОХОДЫ



Штрафы, пени, неустойки полученные 965 936Амортизация государственных субсидий 338 338Оприходование излишков запасов 278 171Результат от выбытия прочих активов - 157Прочие доходы 229 305Итого 1 810 1 907

10. ПРОЧИЕ ОПЕРАЦИОННЫ Е РАСХОДЫ



Расходы от прочего выбытия сырья и материалов 3 075 -Расходы на непроизводственную сферу и расходы напроизводство, не давшее продукцию 2 877 4 309

Штрафы, пени, неустойки 1 433 727Расходы на социальную сферу 1 528 1 417Расходы от обесценения основных средств 361 -Результат от выбытия основных средств 276 540Результат от выбытия прочих активов 186 -Спонсорская помощь 17 14Прочие расходы 843 785Итого ____________10 596 7 792

36

■ЕВ>ОАО «Красносельскстройматериалы»


11. ИНВЕСТИ ЦИ ОННЫ Е И ФИНАНСОВЫ Е ДОХОДЫ

Год, Г°Д,закончившийся закончившийся


Эффект от первоначального признания финансовыхинструментов 28 487 -

Процентные доходы 429 102Доходы от операционной аренды 222 223

Итого 29 138 325

Руководство полагает, что вероятность предоставления отсрочки на 2 года, и равномерного

погашения в течении 3,5 ле т задолженности Группы перед производственным республиканским

унитарным предприятием «Гроднооблгаз» высока. В результате, задолженность в сумме

29 083 тыс. руб. на 31 декабря 2017 была признана по амортизированной стоимости с

использованием рыночной ставки в консолидированном отчете о финансовом положении, иотражен эффект от первоначального признания в доходах по инвестиционной и финансовой

деятельности в сумме 28 487 тыс. руб.

12. ФИНАНСОВЫ Е РАСХОДЫ



Процентные расходы 58 296 71 145Прочие финансовые расходы 7 -

Итого 58 303 71 145

13. Н А ЛО Г НА ПРИБЫЛЬ

Компании Группы составляют расчеты по текущим налогам на прибыль на основании данныхналогового учета, осуществляемого в соответствии с требованиями налогового

законодательства Республики Беларусь. В течении годов, закончившихся 31 декабря 2017 года

и 31 декабря 2016 года, ставка налога на прибыль для белорусских предприятий составляла 18%.

Расходы по налогу на прибыль за годы, окончившиеся 31 декабря 2017 года и31 декабря 2016 года, представлены следующим образом:



Текущий налог на прибыль (38) 80Доходы по отложенному налогу на прибыль 900 710Итого расход по налогу на прибыль 862 790

37

ОАО « Красносельскстройматериалы »


Движение отложенных налоговых активов за годы, окончившиеся 31 декабря 2017 года и

31 декабря 2016 года представлено следующим образом:



Отложенный налоговое актив на начало периода 24 21

Отложенный налог, отраженный в прибылях и убытках 664 3

Отложенный налоговый актив на конец периода 688 24

Движение отложенных налоговых обязательств за годы, окончившиеся 31 декабря 2017 года и

31 декабря 2016 года представлено следующим образом:



Отложенное налоговое обязательство на начало периода (1 661) (2 368)

Отложенный налог, отраженный в прибылях и убытках 236 707

Отложенное налоговое обязательство на конец периода (1 425) (1 661)

Основные временные разницы, которые способствовали возникновению отложенного актива по

налогу на прибыль на 31 декабря 2017 и 31 декабря 2016 представлены ниже:



Вычитаемые временные разницыОсновные средства (522 865) (500 744)Запасы (10 824) (7 744)Авансы уплаченные и прочие активы (8 923) (63 096)Торговая и прочая дебиторская задолженность (13 732) (12 353)Прочие финансовые активы (98) (1 138)Торговая и прочая кредиторская задолженность 26 632 (652)Авансы полученные и прочие нефинансовые обязательства (778) (917)Итого вычитаемые временные разницы (530 588) (586 617)Налогооблагаемые временные разницыОсновные средства 9 156 14 581Кредиты и займы 1 218 4 855Торговая и прочая кредиторская задолженность (132) 8 969Авансы полученные и прочие нефинансовые обязательства 3 184 2 089Итого налогооблагаемые временные разницы 13 426 30 494Итого временные разницы (517 162) (556123)Ставка налога на прибыль 18% 18%Итого налоговый эффект временных разниц 93 089 100 103Отражено в консолидированном отчете о финансовомположении следующим образом:Отложенный налоговый актив: 94 514 101 764- относящийся к продолжающейся деятельности 688 24- непризнанные налоговые активы 93 826 101 740Отложенные налоговые обязательства (1 425) (1 661)Итого налоговый эффект 93 089 100 103

38



Отложенный налоговый актив был признан по следующим компаниям Группы: ТУ П «МиксЦемент» и ТУ П «Красносельскавтотранс» — ввиду достаточности их прибыли для

зачета указанного отложенного налогового актива в будущем. По остальным компаниям Группы

отложенный налоговый актив не признавался ввиду устойчивого отрицательного финансового

результата.

Ниже представлена сверка прибыли до налогообложения и расходами по налогу на прибыль:



Прибыль до налогообложения (79 257) (123 613)Кумулятивная установленная ставка по налогам на прибыль 18% 18%Теоретический налог по кумулятивнойустановленной ставке налога на прибыль (14 266) (22 249)

Расходы, не принимаемые для целей налогообложения 50 58Изменение непризнанного отложенного налогового актива 7 914 15 778Убытки, не подлежащие переносу на следующий налоговыйпериод 13 109 (10 170)Прочие корректировки 233 18Расход по налогу на прибыль (862) (790)

14. ОСНОВНЫ Е СРЕД СТВ А

Движение основных средств за годы, закончившиеся 31 декабря 2017 года и

31 декабря 2016 года, представлено ниже:

Здания и сооруже

ния BYN’000

Машины и оборудова

ние BYN’000

Транспортные

средстваBYN’000

ПрочиеBYN’000

Незавершенное

строительство

BYN’000Итого

BYN’000Первоначальная

стоимость 1 января

2016 года 196 926 174 636 7 814 951 21 061 401 388Приобретение - - - - 8 651 8 651Ввод в

эксплуатацию 5 273 6 495 705 31 (12 504) -

Выбытие (25) (261) (160) (10) (504) (960)31 декабря

2016 года 202 174 180 870 8 359 972 16 704 409 079

Приобретение - _ . . 5 669 5 669Ввод в

эксплуатацию 459 4 759 145 69 (5 432) -

Выбытие (8) (1 076) (218) (13) (504) (1 819)31 декабря

2017 года 202 625 184 553 8 286 1 028 16 437 412 929

Накопленнаяамортизация и обесценение

1 января2016 года (24 899) (44 592) (2 959) (664) . (73 114)

Начислено за год (8 288) (15 610) (969) (55) - (24 922)Выбытие 8 240 127 9 - 384

39



Здания и сооруже

ния BYN’000

Машины и оборудова

ние BYN’000

Транспортные

средстваBYN’000

ПрочиеBYN’000

Незавершенное

строительство

BYN’000Итого

BYN’00031 декабря

2016 года (33 179) (59 962) (3 801) (710) (97 652)

Начислено за год (7 745) (17 138) (883) (84) - (25 850)

Выбытие 3 901 217 10 - 1 131

Убытки от обесценения (361) (361)

31 декабря 2017 года (40 921) (76 560) (4 467) (784) (122 732)

Остаточная стоимость

1 января 2016 года 172 027 130 044 4 855 287 21 061 328 274

31 декабря 2016 года 168 995 120 908 4 558 262 16 704 311 427

31 декабря 2017 года 161 704 107 993 3 819 244 16 437 290 197

В связи с низкой вероятностью использования в будущем, Группой были обесценены

вращающиеся цементные печи №1 и №2 (производство цемента «мокрым» способом).

Основные средства в залоге раскрыты в примечании 20.

15. ПРОЧИЕ ФИНАНСОВЫ Е АКТИВЫ

По состоянию на 31 декабря 2017 года и 31 декабря 2016 года прочие финансовые активы Группы представлены следующем образом:

31 декабря 31 декабря2017 года 2016 годаBYN’000 BYN’000

Долгосрочные финансовые активыФинансовые активы, учитываемые по амортизированной

стоимости:Займы выданные работникам 4 4Финансовые активы, учитываемые по методу долевого участия:

Инвестиции в совместные и ассоциированные компании 159 112Финансовые активы, учитываемые по себестоимости:

Акции и паи 58 58Итого прочие долгосрочные финансовые активы 221 174

Краткосрочные финансовые активыФинансовые активы, учитываемые по амортизированной

стоимости:

Займы выданные работникам 2 2Итого прочие краткосрочные финансовые активы 2 2Итого прочие финансовые активы 223 176

40

■ с ~ >ОАО «Красносельскстройматериалы»


Движение инвестиций в совместное предприятие ООО «КСМ Польска» представленоследующим образом:


Инвестиции на начало отчетного периода 112 74

Доля в чистой прибыли 45 52

Дивиденды (24) (2)Изменение резерва от пересчета в валюту представления 26 (12)

Инвестиции на конец отчетного периода 159 112

В соответствии с пунктом 31 МСФО 1 «Представление финансовой отчетности » в данной

консолидированной финансовой отчетности детально не раскрыта агрегированная финансовая

информация ассоциированной и совместной компаний Группы, которая, по мнению руководства

Группы, является несущественной для пользователей консолидированной отчетности.

Ассоциированная компания ЗАО «Дом ат-Б ел» не осуществляла деятельность в 2017 и 2016 годах.

16. АВАНСЫ УПЛАЧЕННЫ Е И ПРОЧИЕ АКТИВЫ

Авансы уплаченные и прочие активы по состоянию на 31 декабря 2017 года и31 декабря 2016 года представлены следующим образом:


Нематериальные активы 109 48Авансы, уплаченные за основные средства 466 397Резерв по авансам уплаченным за основные средства (5) (19)Итого долгосрочная часть авансов уплаченных и прочих

активов 570 426Прочие авансы уплаченные, за исключением авансов, уплаченных

за основные средства 1 135 1 531Резерв по прочим авансам уплаченным (66) (39)НДС возмещаемый и уплаченный 577 851Налоговые активы, кроме налога на прибыль 3 844 3 392Итого краткосрочная часть авансов уплаченных и прочих

активов 5 490 5 735

41

шшз> ОАО « Красносельскстройматериалы »


Движение резерва по авансам уплаченным за основные средства и прочим авансам уплаченным,

представлено следующим образом:

Резерв поавансам

уплаченным за Резерв поосновные прочим авансамсредства уплаченнымBYN’OOO BYN’OOO

Резерв по авансам на 01 января 2016 13 45Изменение резерва за год 6 (6)Резерв по авансам на 31 декабря 2016 19 39

Изменение резерва за год (14) 27

Резерв по авансам на 31 декабря 2017 5 66

17. ТО Р ГО ВА Я И ПРОЧАЯ ДЕБИ ТОРСКАЯ З А Д О ЛЖ ЕН Н О С ТЬ

31 декабря 31 декабря2017 года 2016 годаBYN’OOO BYN’OOO

Торговая дебиторская задолженность 23 267 27 951Резерв по торговой дебиторской задолженности (12 336) (11 963)Прочая дебиторская задолженность 2 436 3 166Резерв по прочей дебиторской задолженности (857) (587)Итого 12 510 18 567

В том числе:

Долгосрочная 1 120 -Краткосрочная 11 390 18 567Итого 12 510 18 567

Движение резерва по торговой и прочей дебиторской задолженности представлено следующимобразом:

Резерв по торговой Резерв по прочейдебиторской дебиторской

задолженности задолженностиBYN’OOO BYN’OOO

Резерв по торговой и прочей дебиторскойзадолженности на 01 января 2016 11 935 100Изменение резерва за год 28 487Резерв по торговой и прочей дебиторской

задолженности на 31 декабря 2016 11 963 587Изменение резерва за год 373 270Резерв по торговой и прочей дебиторской

задолженности на 31 декабря 2017 12 336 857

42

ОАО « Красносельскстройматериалы»Консолидированная финансовая отчетность за год, закончившийся


18. ЗАПАСЫ


BYN’OOO BYN’OOO

Сырье и материалы 19 288 24 698

Готовая продукция 9 652 12 123

Незавершенное производство 1 510 3 147

Товары для перепродажи 791 563

Итого 31 241 40 531

Информация по товарам в залоге представлена в примечании 20.

19. ДЕНЕЖ НЫ Е СРЕДСТВА И ЭКВИВАЛЕНТЫ ДЕНЕЖ НЫ Х СРЕДСТВ


Денежные средства в банках 2 781 3 443

Денежные средства в пути 116 104

Депозиты со сроком возврата до трех месяцев 38 50

Денежные средства в кассе 1 -

Итого 2 936 3 597

20. КРЕДИТЫ И ЗАЙМЫ


BYN’OOO BYN’OOOДолгосрочные кредиты и займыДолгосрочная часть долгосрочных кредитов и займовБанковские кредиты 139 569 165 807Задолженность перед Министерством финансов Республики Беларусь 121 065 61 809Задолженность по процентам 16 934 4 417Налоговый кредит 2 349 3 092Итого долгосрочная часть долгосрочных кредитов и займов 279 917 235 125

Текущая часть долгосрочных кредитов и займовБанковские кредиты 120 535 82 966Задолженность по процентам 3 162 8 554Налоговый кредит 727 727Итого текущая часть долгосрочных кредитов и займов 124 424 92 247

Краткосрочные кредиты и займы

Задолженность перед Министерством финансов Республики Беларусь 64 924 65 072Банковские кредиты 50 732 100 123Задолженность по процентам 30 971 22 083Товарный займ 816 -Итого краткосрочные кредиты и займы 147 443 187 278

Итого кредиты и займы 551 784 514 650

43

■ Ш 5 >ОАО «Красносельскстройматериалы»


По состоянию на 31 декабря 2017 года и 31 декабря 2016 года кредиты предоставлены банками и юридическими лицами - резидентами Республики Беларусь, за исключением кредита,

выданного в июне 2009 года Экспортно-импортным банком Китайской Народной Республики

(на 31 декабря 2017 года: 77 731 тыс. руб., на 31 декабря 2016 года : 125 780 тыс. руб.).

Процентные ставки по кредитам и займам представлены следующим образом:

Процентные ставки по _______ кредитам, %

ОАО «Беларусбанк» 10,5 - 18ОАО «Белинвестбанк» 13 - 18ОАО «Белагропромбанк» 10- 12Министерство финансов Республики Беларусь 10- 15ОАО «Банк Бел ВЭБ» 12- 19Экспортно-импортный банк Китайской Народной Республики 6,6ОАО «БПС-Сбербанк» 14ЗАО «Банк ВТБ» 12ОАО «Банк развития РБ» 14

В обеспечение исполнения обязательств по кредитам и займам Группой предоставлены:


Основные средства 81 184 74 193Запасы в оборотеПраво на получение выручки и дебиторской

25 929 25 883

задолженности 19 188 19 828Итого

21. ТОРГОВАЯ И ПРОЧАЯ КРЕДИТОРСКАЯ ЗАДО ЛЖ ЕН Н О СТЬ

123 592 119 904


Кредиторская задолженность по основной деятельности Задолженность перед Министерством финансов Республики Беларусь

56 882 61 814

по возмещаемым процентам по кредитамКредиторская задолженность за строительство и приобретение

7 991 10 529

объектов основных средств 545 1 055Прочая кредиторская задолженность 955 472Итого

В том числе:66 373 73 870

Долгосрочная 29 213 -

Краткосрочная 37 160 73 870

Итого торговая и прочая кредиторская задолженность66 373 73 870

Задолженность Группы перед производственным республиканским унитарным предприятием

«Гроднооблгаз» в сумме 29 083 тыс. руб. была переквалифицирована в долгосрочную, в связи с тем, что Руководство полагает о предоставлении отсрочки на 2 года, и равномерном погашении

данной задолженности в течении 3,5 ле т. В результате, задолженность в сумме 29 083 тыс. руб.,

была признана по амортизированной стоимости с использованием рыночной ставки, и отражен

эффект от первоначального признания отражен в доходах по инвестиционной и финансовой деятельности в сумме 28 487 тыс. руб.

44

ums> ОАО «Красносельскстройматериалы»



22. ДОХОДЫ БУДУЩ ИХ ПЕРИОДОВ

Доходы будущих периодов представляют собой государственные субсидии, полученные для приобретения основных средств. Признание дохода от полученных государственных субсидий

происходит в прочих операционных доходах в объеме, равном износу соответствующих

основных средств.


31 декабря 2017 31 декабря 2016 BYN’OOO BYN’OOO

Государственные субсидии на начало отчетного периодаПоступление государственных субсидий Амортизация государственных субсидий

2 941

(338)

1 2871 992(338)

Государственные субсидии на конец отчетного периода 2 603 2 941

23. АВАНСЫ ПОЛУЧЕННЫ Е И ПРОЧИЕ НЕФИНАНСОВЫ Е О БЯ ЗАТЕЛЬСТВА

По состоянию на 31 декабря 2017 года и 31 декабря 2016 года авансы полученные и прочие

нефинансовые обязательства были представлены следующим образом:

31 декабря 2017 года BYN’OOO


Кредиторская задолженность по оплате труда Авансы полученныеНалоговые обязательства кроме обязательств по налогу на прибыль Дивиденды к уплате

4 273 3 836 3 647

4

3 9022 3133 497

2

Итого 11 760 9 714

24. К А П И ТА Л

Уставны й капитал

По состоянию на 31 декабря 2017 и 31 декабря 2016 года количество акций в уставном капитале представлено следующим образом:



Количество акций, штук Цена одной акции, бел. руб.

49 762 928 943 0,0029

40 564 403 056 0,0029

Номинальная стоимость капитала по учредительным документам, тыс. руб. 144 312 133 783

По состоянию 31 декабря 2017 и 31 декабря 2016 года, уставный капитал представлен следующим образом:

Уставный капитал в соответствии с учредительными документами, номинальная сумма

Поправка на эффект инфляции



144 312 215 143

133 783 215 143

Итого 359 455 348 926

45

■ S ! S >ОАО « Красносельскстройматериалы»


В 2017 и 2016 годах уставный фонд был увеличен на сумму оказанной государственной

поддержки за 2016 и 2015 годы, в виде возмещения части процентов за пользование банковскими

кредитами на суммы 10 529 тыс. руб. и 9 990 тыс. руб. соответственно.

25. ОПЕРАЦИИ СО СВЯЗАННЫМИ СТОРОНАМ И

Стороны обычно считаются связанными, если они находятся под общим контролем, или одна из

сторон имеет возможность контролировать другую сторону, или может оказывать значительное

влияние на принимаемые ею решения по вопросам финансово-хозяйственной деятельности или осуществлять над ней совместный контроль. При рассмотрении взаимоотношений с каждой из возможных связанных сторон принимается во внимание экономическое содержание таких

взаимоотношений, а не только их юридическая форма.

Республика Беларусь осуществляет контроль над Группой. Компания приняла решение

применить освобождение от раскрытия информации об индивидуально несущественных сделках

и остатках по расчетам с государством и его связанными сторонами, так как белорусское

государство осуществляет контроль, совместный контроль или оказывает значительное влияние

на такие стороны.

Компания осуществляет закупки материалов и услуг и поставки товаров большому числу

предприятий с государственным участием. Такие закупки и поставки по отдельности составляют несущественные суммы и обычно осуществляются на коммерческой основе. К операциям с

государством также относятся расчеты по налогам.

Наиболее крупными связанными сторонами Группы в 2017 и 2016 годах были

ОАО «Гродноэнерго», ПРУП «Гроднооблгаз». У этих предприятий осуществлялись закупки

электроэнергии и газа.

Также у Группы имеется задолженность по кредитам и займам полученным от

ОАО «Беларусбанк», ОАО «Белинвестбанк» и Министерства финансов Республики Беларусь.


31 декабря 2017 31 декабря 2016BYN ’OOO BYN ’OOO

Торговая и прочая кредиторская задолженность на конецотчетного периода

Торговая и прочая дебиторская задолженность на конец отчетного(31 936) (31 358)

периода 5 625Кредиты и займы на конец отчетного периода (418 355) (349 667)

Покупки товаров, работ, услуг 94 762 100 710Вознаграждение ключевому управленческому персоналу 246 159

26. ФИНАНСОВЫ Й РИСК И П О ЛИ ТИ К И УПРАВЛЕНИЯ КАПИ ТАЛО М

Группа подвержена кредитному, валютному риску, риску изменения процентных ставок, риску ликвидности и операционному риску.

Данное приложение содержит информацию о подверженности каждому из этих рисков, цели, стратегии и процессы для измерения и управления рисками.

Руководство несет общую ответственность за разработку и контроль над системой управления рисками.

46



Политика по управлению рисками создается для выявления и анализа рисков, с которыми

сталкивается Группа, а также для того, чтобы установить соответствующие лимиты рисков и

средств контроля, для мониторинга рисков и соблюдения данных лимитов. Политика и система

по управлению рисками регулярно пересматривается с учетом изменений рыночной конъюнктуры и деятельности Группы. Группа, посредством подготовки кадров и управления

стандартами и процедурами, намеревается разработать дисциплинированную и конструктивную

среду, в которой все сотрудники будут понимать свою роль и обязательства.

Кредитны й риск

Группа подвергается кредитному риску, т.е . риску неисполнения своих обязательств одной

стороной по финансовому инструменту и, вследствие этого, возникновения у другой стороны

финансового убытка.

Группа контролирует кредитный риск, оценивая финансовую деятельность контрагентов и

устанавливая кредитные лимиты на основе предыдущего опыта и финансовой

платежеспособности своих клиентов.

Лимиты устанавливаются с целью минимизации концентрации риска и последующего смягчения

финансовых потерь в случае неплатежеспособности встречной стороны.

Группа создает резерв под обесценение, который представляет оценку понесенных убытков по финансовым активам.

Максимальный уровень кредитного риска Группы, как правило, равен балансовой стоимости

финансовых активов. По состоянию на 31 декабря 2017 года и 31 декабря 2016 года

максимальный уровень кредитного риска составлял:


Торговая и прочая дебиторская задолженность 12 510 18 567Денежные средства и эквиваленты денежных средств 2 936 3 597Прочие финансовые активы (за исключением акций и паев) 165 118

Итого финансовые активы 15 611 20 282

Группа контролирует кредитный риск, связанный с финансовым состоянием контрагентов и

устанавливает кредитные лимиты, основываясь на предыдущем опыте и платежеспособности клиентов.

Лимиты устанавливаются с целью минимизации концентрации риска и последующего смягчения

финансовых потерь в случае неплатежеспособности встречной стороны.

Группа создает резерв под обесценение, который представляет оценку понесенных убытков по финансовым активам.

Максимальный уровень кредитного риска Группы, как правило, равен балансовой стоимости

финансовых активов. По состоянию на 31 декабря 2017 года и 31 декабря 2016 года максимальный уровень кредитного риска составлял:


Авансы, уплаченные за основные средства 461 378Прочие авансы уплаченные 1 069 1 492Итого финансовые активы 1 530 1 870

47

ОАО « Красносельскст ройматериалы»Консолидированная финансовая отчетность за год, закончившийся


Риск изменения процентной ставки

Риск того, что изменения процентных ставок могут оказать негативное влияние на финансовые показатели Группы. Риск изменения процентной ставки - это риск потерь от колебаний будущих денежных потоков или справедливой стоимости финансовых инструментов из-за изменения рыночных процентных ставок. Риск изменения процентных ставок управляется, главным образом, посредством мониторинга разрывов процентной ставки. Управление процентным риском в отношении лимитов разрывов процентной ставки дополняется мониторингом чувствительности финансовых активов и обязательств Группы к различным стандартным и нестандартным сценариям положения ставки. Основные финансовые инструменты с плавающей процентной ставкой относятся к кредитам, полученным от банков, и по условиям которых процентная ставка привязана к ставке рефинансирования Национального банка Республики Беларусь.

Структура финансовых инструментов Группы в разрезе типов номинальных процентных ставок на 31 декабря 2017 года представлена следующим образом:

Нулевая Фиксированная Плавающаяпроцентная процентная процентная

ставка Ставка ставка ИтогоBYN’OOO BYN’OOO BYN’OOO BYN’OOO

Торговая и прочаядебиторскаязадолженность 12 510 - - 12 510

Денежные средства иэквиваленты денежныхсредств 138 2 798 - 2 936

Прочие финансовыеактивы (за исключениемакций и паев) 1 124 - - .

Торговая и прочаякредиторскаязадолженность (66 373) - - (66 373)

Кредиты и займы (3 892) (412 548) (135 344) (551 784)Итого чистая позиция

финансовыхинструментов по типампроцентных ставок (56 493) (409 750) (135 344) (602 711)

_труктура финансовых инструментов Группы в разрезе типов номинальных процентных ставок наЯ декабря 2016 года представлена следующим образом:



Торговая и прочаядебиторскаязадолженность 18 567 - - 18 567

Денежные средства иэквиваленты денежныхсредств 2 412 1 185 . 3 597

Прочие финансовыеактивы (за исключениемакций и паев) 62 - . 62

Торговая и прочаякредиторскаязадолженность (73 870) - - (73 870)

48

и ш > -





Итого чистая позиция финансовых инструментов по типам процентных ставок



(3 819) (416 465) (94 366) (514 650)

(56 648) (415 280) (94 366) (566 294)

В приведенной ниже таблице представлен анализ чувствительности прибыли/(убытка) до

налогообложения консолидированного отчета о совокупном доходе Группы, проведенный на основе изменений, которые были обоснованно возможными в отношении финансовых

инструментов с плавающей процентной ставкой. Степень этих изменений определяется

руководством при допущении, что изменения происходят в начале финансового года, после чего ставки остаются неизменными в течение всего отчетного периода, при этом все прочие факторы считаются неизменными. Анализ предполагает, что все другие переменные, в особенности курсы иностранных валют, остаются неизменными.

Риск изменения процентной ставки по состоянию на 31 декабря 2017 года и 31 декабря 2016 года представлен следующим образом:


Ставка Ставкапроцента процента

+ 2% -2%


Ставка Ставкапроцента процента

+5% -5%Влияние на (убыток) до налогообложения

Валютный риск

(2 707) 2 707 (4 718) 4 718

Валютный риск - это риск того, что стоимость финансового инструмента будет колебаться из-за

изменений курсов иностранных валют. Группа подвержена валютному риску в отношении продаж и закупок, выраженных в валютах, отличных от функциональной валюты Компании, в основном представленных в долларах США (USD), Евро (EUR), российских рублях (RUB). Группа не хеджирует валютный риск.

Подверженность Группы валютному риску на 31 декабря 2017 года представлена ниже:

USD

BYN’OOO

EUR

BYN’OOO

RUB

BYN’OOO

BYN

BYN’OOO

Прочее

BYN’OOO

Итого

BYN’OOO

Финансовыеактивы

Торговая и

прочая

дебиторская

задолженность 88 165 157 12 100 12 510

Денежные

средства и их

эквиваленты 32 36 598 1 937 333 2 936

Прочие

финансовые

активы (за

исключением

долевых) 1 124 1 124

Итого

финансовыеактивы 120 201 755 15 161 333 16 570

49

л ш



Финансовые

обязательства

Торговая и

прочая

кредиторская

задолженность


Итого



Итого открытая

валютная

позиция

USD

BYN’OOO

EUR

BYN’OOO

RUB

BYN’OOO

BYN

BYN’OOO

Прочее

BYN’OOO

Итого

BYN’OOO

(2 154) (761) (10 546) (52 686) (226) (66 373)

(364 871) (10 019) (8 842) (168 052) - (551 784)

(367 025) (10 780) (19 388) (220 738) (226) (618 157)

(366 905) (10 579) (18 633) (205 577) 107 (601 587)

Подверженность Группы валютному риску на 31 декабря 2016 года представлена ниже:

USD EUR RUB BYN Прочее

BYN’OOO BYN’OOO BYN’OOO BYN’OOO BYN’OOO

Итого

BYN’OOO


активы

Торговая и

прочая

дебиторская

задолженность 115 240 18 212 18 567

Денежные

средства и их

эквиваленты 715 1 698 103 1 081 3 597

Прочие


активы (за

исключением

долевых) 6Z 62

Итогофинансовые

активы 715 1 813 343 19 355 22 226



Торговая и

прочая

кредиторская

задолженность (3 346) (393) (14 819) (55 312) (73 870)Кредиты и займы (359 594) (10 406) (19 880) (124 770) (514 650)Итого

финансовыеобязательства (362 940) (10 799) (34 699) (180 082) (588 520)

Итого открытая

валютная

позиция (362 225) (8 986) (34 356) (160 727) (566 294)

50



Анализ чувствительности к валютному риску

В приведенных ниже таблицах представлен анализ чувствительности Группы к увеличению и уменьшению курса доллара США и евро к белорусскому рублю. По состоянию на

31 декабря 2017 года и 31 декабря 2016 года в связи с нестабильностью на финансовых рынках

руководство Группы анализировало чувствительность к изменению курсов следующих

иностранных валют:

• доллар США: колебание курса к белорусскому рублю в пределах от -1% (ослабление) до

+2% (усиление). 2016 год: колебание курса к белорусскому рублю в пределах от -5%

(ослабление) до +15% (усиление);

• евро: колебание курса к белорусскому рублю в пределах от -1% (ослабление) до +14% (усиление). 2016 год: колебание курса к белорусскому рублю в пределах от -1%

(ослабление) до +5% (усиление);

• российский рубль: колебание курса к белорусскому рублю в пределах от -1% (ослабление) до +5% (усиление). 2016 год: колебание курса к белорусскому рублю в пределах от -6%

(ослабление) до +1% (усиление)

Анализ чувствительности к валютному риску по состоянию на 31 декабря 2017 года представлен

следующим образом:

BYN / USD BYN I EUR BYN / RUBBYN’OOO BYN’OOO BYN’OOO

+2% -1% +14% -1% +5% -1%Влияние на (убыток) доналогообложения (7 338) 3 669 (1 481) 106 (932) 186

Анализ чувствительности к валютному риску по состоянию на 31 декабря 2016 года представлен следующим образом:

BYN / USD BYN / EUR BYN / RUBBYN’OOO BYN’OOO BYN’OOO

+15% -5% +5% -1% +1% -6%Влияние на (убыток) доналогообложения (54 334) 18 111 (449) 90 (344) 2 061

Риск ликвидности

Риск ликвидности - это риск невозможности со стороны Группы выполнить свои финансовые

обязательства в установленные сроки.

Подход Группы к управлению ликвидностью заключается в том, чтобы обеспечить постоянное

наличие у Группы достаточных денежных средств и прочих финансовых активов, которые могут быть оперативно конвертированы в денежные средства, для выполнения своих обязательств в

срок, не допуская возникновения неконтролируемых расходов или риска ущерба для репутации

Группы. В случае нехватки денежных средств используются краткосрочные кредитные займы

финансовых учреждений.

В таблицах ниже представлены не дисконтированные обязательства Группы по срокам

погашения с учетом оставшегося времени от даты отчетности до даты исполнения контракта. В

таблице ниже представлен анализ финансовых обязательств по срокам погашения по состоянию на 31 декабря 2017 года:

51

ums> ОАО «Красносельскстройматериалы»Консолидированная финансовая отчетность за год, закончившийся


Балансоваястоимость

BYN’OOO

Недисконти-рованныеденежные

потокиBYN’OOO

Менее 3 месяцев BYN’OOO

3-12месяцевBYN’OOO

1-2 года BYN’OOO

2-5 лет BYN’OOO

Более 5 лет

BYN’OOOФинансовые обязательстваТорговая и прочая кредиторская

задолженность (66 373) (94 860) (28 918) (7 996) (245) (57 700)

Кредиты и займы (551 784) (573 546) (95 061) (181 634) (237 886) (58 965) -

Итого потенциальных будущих выплат по финансовым обязательствам (618 157) (639 919) (123 979) (189 630) (238 131) (88 178)

В таблице ниже представлен анализ финансовых обязательств по срокам погашения по состоянию на 31 декабря 2016 года:

Недисконтированные

Балансовая денежные Менее 3 3-12стоимость потоки месяцев месяцев 1-2 года 2-5 лет

BYN’OOO BYN’OOO BYN’OOO BYN’OOO BYN’OOO BYN’OOO

Более 5 лет

BYN’OOOФинансовые обязательстваТорговая и прочая кредиторская

задолженность Кредиты и займы

Итого потенциальных будущих выплат по финансовым обязательствам

(73 870)

(514 650)

(588 520)

(73 870)

(599 462)

(673 332)

(55 069)

(53 696)

(108 765)

(18 801)

(257 710)

(276 511)

(180 376)

(180 376)

(86 834)

(86 834)

(20 846)

(20 846)

52

■ЕВОАО «Красносельскстройматериалы»


Управление капиталом

Руководство Группы ставит себе целью установить достаточную структуру и величину капитала,

чтобы получить доверие кредиторов, рынка и расширить деятельность Группы. Белорусское

законодательство не содержит конкретных требований, применимых по отношению к капиталу

Группы.

27. СПРАВЕДЛИВАЯ СТОИМОСТЬ ФИНАНСОВЫХ ИНСТРУМЕНТОВ

Раскрытия справедливой стоимости финансовых инструментов выполнены в соответствии с

требованиями МСФО 7 «Финансовые инструменты: Раскрытия». Справедливая стоимость

определена как сумма, по которой инструмент может быть обменен в текущей сделке между заинтересованными независимыми друг от друга сторонами, кроме принудительной

реализации. Оценки, представленные здесь, необязательно свидетельствуют о суммах, которые

Группа могла реализовать на обменном рынке от продажи конкретного инструмента.

Руководство считает, что балансовая стоимость финансовых активов и обязательств близка к их

справедливой стоимости с учетом их краткосрочного характера.

Справедливая стоимость финансовых инструментов по состоянию на 31 декабря 2017 года и

31 декабря 2016 года представлена следующим образом:

31 декабря 2017 года 31 декабря 2016 года

Балансовая Справедливая Балансовая Справедливаястоимость стоимость стоимость стоимость

BYN’OOO BYN’OOO BYN’OOO BYN’OOOТорговая и прочая

дебиторскаязадолженность 12 510 12 510 18 567 18 567

Денежные средства иэквиваленты денежныхсредств 2 936 2 936 3 597 3 597

Прочие финансовыеактивы (заисключением паев иакций) 165 165 118 118

Кредиты и займы(551 784) (551 784) (514 650) (514 650)

Торговая и прочаякредиторскаязадолженность (66 373) (66 373) (73 870) (73 870)

Итого (602 546) (602 546) (566 238) (566 238)

28. УСЛОВНЫЕ АКТИВЫ И ОБЯЗАТЕЛЬСТВА

Условия ведения деятельности

В течении 2017-го года Национальный банк Республики Беларусь (далее - «НБ РБ») снижал ставку

рефинансирования с 18% до 11% годовых в течение 2017 года.

В сентябре 2017 года норма обязательной продажи выручки в иностранной валюте снизилась до 10 процентов.

ВВП Республики Беларусь в 2017 году вырос на 2,4% по сравнению с 2016-м годом.

По итогам 2017 года темп девальвации белорусского рубля стабилизировался и составил 0,007%, 15,2% и 5,7% в отношении доллара США, евро и российского рубля, соответственно.

53



Инфляционные процессы в экономике регулировались НБ РБ, и инфляция составила 4,6% по

итогам 2017 года (2016: 11%).

В июне 2017 года Moody’s Investors Service подтвердило кредитный рейтинг Республики Беларусь

на уровне Саа1. Прогноз его дальнейшего развития стабильный.

Вызвано это улучшением оценки внешней ликвидности благодаря усилению зарубежной

поддержки, уменьшению дефицита текущего платежного баланса и более гибкому режиму

формирования обменного курса.

По мнению руководства Группы, им принимаются адекватные меры для поддержания

устойчивого развития деятельности в сложившихся обстоятельствах. Определить степень данного влияния на консолидированную финансовую отчетность Группы в настоящий момент не представляется возможным. Руководство также уверено, что с учетом текущей ситуации

предпринимает все необходимые меры для поддержания устойчивости бизнеса Группы.

Судопроизводство, процессуальные действия

В процессе нормального режима работы к Группе поступают претензии от покупателей и

контрагентов. Министерством финансов Республики Беларусь было подано заявление о возбуждении приказного производства о взыскании основного долга, пени и процентов по

договорам 12-2-15/10П от 23.06.2009 и № 21-2-15/210В от 12.01.2015 на сумму 42 213 тыс. руб.

Вероятность исполнения иска руководством Г руппы оценивается как высокая. Всего же подано исковых заявлений и заявлений о возбуждении приказного производства с высокой

вероятностью исполнения на сумму 61 159 тыс. руб.

Законодательство

Некоторые положения белорусского коммерческого законодательства и налогового

законодательства в частности, могут быть интерпретированы по-разному и, вследствие этого

применяться непоследовательно. Кроме того, так как интерпретация законодательства

руководством может отличаться от официальной интерпретации, и соответствие

законодательству может изменяться правительством, в результате чего на Группу могут быть

наложены дополнительные налоги и платежи, а также применены прочие превентивные меры. Руководство Группы полагает, что все налоговые и прочие платежи уже произведены, и поэтому в консолидированной финансовой отчетности не создано никаких дополнительных резервов. Прошлые финансовые годы остаются открытыми на рассмотрение властей.

Резерв на природоохранные мероприятия по защ ит е земельных ресурсов

У Группы существует обязанность проводить мероприятия по восстановлению и рекультивации

земель, нарушенных при пользовании недрами. К объектам текущей рекультивации можно

отнести воссоздание плодородия почвы и растительного покрова, нарушенное вследствие земляных работ, восстановление рельефа: засыпку оврагов, карьеров, уничтожение отвалов. К

таким мероприятиям можно отнести меры защиты земель от подтопления, меры охраны

подрабатываемых земель, мелиоративные мероприятия, а также мероприятия по охране зданий и сооружений.

В настоящее время Группа не имеет оформленных планов по рекультивационно-ликвидационным работам. В основном это обусловлено долгими сроками существования земляных работ и наличием

планов по использованию объектов выбывших земляных работ для последующего производства. Г руппа постоянно пересматривает существующее условное обязательство с целью определения,

не стало ли возможным получить надежную расчетную оценку величины обязательства.

54



Руководство Группы считает, что в настоящий момент практически не осуществимо произвести

реальную и надежную оценку текущей стоимости будущих расходов, а также расчетную оценку его влияния на финансовые показатели консолидированной финансовой отчетности.

Пенсионные планы

Сотрудники Группы получают пенсионное обеспечение в соответствии с законодательством

Республики Беларусь. По состоянию на 31 декабря 2017 года и 31 декабря 2016 годов Группа не

выплачивала дополнительных пенсионных вознаграждений, страховых пособий или

компенсаций, связанных с увольнением своим нынешним или бывшим сотрудникам.

29. СОБЫ ТИЯ ПОСЛЕ О ТЧ Е ТН О Й Д А ТЫ

Определением суда от 22.12.2017 возбуждено производство по де лу о банкротстве и открыто

конкурсное производство в отношении закрытого акционерного общества «Д ом ат-Б ел», которое

является ассоциированной компанией Группы. Согласно сведениям, предоставленным

Инспекцией министерства по налогам и сборам Республики Беларусь по Волковысскому району,

на 13.04.2018 конкурсное производство все еще не было открыто. Решением экономического

суда Гродненской области от 13.04.2016 было определено Инспекции министерства по налогам и сборам Республики Беларусь по Волковысскому району представить в срок до 11.05.2018

обеспечить публикацию объявления в журнале «Налоги Беларуси» объявление об открытии

конкурсного производства в отношении закрытого акционерного общества «Д ом ат-Б ел».

Согласно Единому государственному реестру юридических лиц и предпринимателей, в

отношении закрытого акционерного общества «Дом ат-Бел» 29 июля 2018 года ведется процедура банкротства.

27 июня 2018 года Национальный банк Республики Беларусь снизил ставку рефинансирования до 10% годовых.

Очередным общим собрание акционеров 23 марта 2018 года, принято решение не выплачивать

дивиденды по результатам работы за 2017 год. Акционеры рассматривают вопрос о вхождении

Группы в состав холдинга «Белорусская цементная компания» для оптимизации отдельных статей затрат и эффективности сбыта продукции.

55

ЗАКЛЮЧЕНИЕ НЕЗАВИСИМОГО АУДИТОРА · 2018. 7. 12. ·...

Documents

Transcript of ЗАКЛЮЧЕНИЕ НЕЗАВИСИМОГО АУДИТОРА · 2018. 7. 12. ·...