Эффективное использование факторинга

Окунев МихаилПредседатель Правления Ассоциации Факторинговых

Компаний.Начальник Банковского Управления АКБ

Металлинвестбанк

металлоторгующей компании

• Оборот 100 единиц.• Запасы 100 единиц.

• Товарный кредит от Поставщиков 200 единиц. • Дебиторская задолженность Покупателей 200 единиц.

• Банковский кредит 100 единиц.• Активы 300 единиц.

Портрет

/месяц /месяц

металлоперерабатывающей компании

• Оборот 50 единиц. • Запасы 50 единиц.

• Торговый кредит от Поставщиков 50 единиц.• Дебиторская Задолженность Покупателей 100 единиц.

• Банковский кредит 100 единиц.• Активы 200 единиц.

Портрет

/месяц /месяц

Что есть основная деятельность компании?

• 50-70% пассивов приходится на получение товарного кредита.• 50-70% активов приходится на долги Покупателей.

=В компании минимум 50% активности приходится на управление кредиторской

задолженностью (реверсивный факторинг) и дебиторской задолженностью (факторинг).

Как это происходит

• Покупка: 1. Покупка металла с расчетами день в день + 2. Сделка по кредитованию (увеличение цены)

• Продажа:3. Продажа металла с расчетами день в день +4. Сделка по кредитованию ( увеличение цены)

! Условия сделок 2 и 4 могут быть улучшены с помощью факторинга

Товарный кредит vs реверсивный факторинг

Товарный кредит продавца• анализом рисков занимается

коммерческая служба продавца• непрофильная деятельность =

просто хотим заработать побольше• пример: отсрочка 60 дней,

надбавка 5% к цене

Реверсивный факторинг• анализом рисков занимается

факторинговая компания/Банк• профильная деятельность = рыночная

ставка• пример : отсрочка 60 дней 12-14%

годовых = 2,3% дополнительных расходов

ПОКУПКА

Отсрочка без факторинга vs отсрочка с факторингом

Без факторинга• анализ рисков осуществляет менеджер по

продажам• необходимость получения банковского кредита

(залоги, твердые сроки возвратов)• риск неоплаты/задержки оплаты Покупателем

лежит на Продавце• расходы в виде платы по банковскому кредиту

+-12% годовых• ограничения Банка на предоставляемые

кредиты (100 единиц)

С факторингом• анализ рисков осуществляет риск менеджер

Фактора• автоматическое финансирование отсрочки

до оплаты Покупателем• в случае безрегрессного факторинга риск

неоплаты принимает Фактор.• расходы в виде факторинговой комиссии +-

12% годовых• ограничения на риск Дебиторов (200 единиц)

ПРОДАЖА

Итоговый счет:

Можно не использовать факторинг НО…

При этом нести большие расходы и не получать дополнительные сервисы.

Куда бежать за факторингом?

Ассоциация факторинговых компаний:

www.asfact.ru

ОАО АКБ «Металлинвестбанк»www.metallinvestbank.ru