ОПЕРАЦИОННЫЕ РЕЗУЛЬТАТЫ ЗА 2 КВ. 2020 Г. · 2020-07-20 · Пром....

13 422 15 519 15 638 17 796 16 147 18 297

5 1865 983 7 127 7 539

6 8097 270 4 525

11 149 7 5687 953

5 241

9 028 4 875

4 282 5 88410 804

4 424

3 246

861

969 995

1 041

990

828

28 869

37 903 37 212

45 133

33 61138 670

1 кв. 2019 2 кв. 2019 3 кв. 2019 4 кв. 2019 1 кв. 2020 2 кв. 2020

47%

23%

19%

9%2%

Масложировой сегмент Сахарный сегментМясной сегмент Сельскохозяйственный сегментМолочные продукты

37 903

(2 121)

1 287

(1 036)

2 779

(141)

38 670

ОПЕРАЦИОННЫЕ РЕЗУЛЬТАТЫ ЗА 2 КВ. 2020 Г.

1

Изменение выручки «Русагро» во 2 кв. 2020 г. по сравнению с 2 кв. 2019 г. млн руб.

Во 2 кв. 2020 г. консолидированная выручка до межсегментных элиминаций по сравнению со 2 кв. 2019 г. выросла на 2% – до 38,7 млрд руб. Значительно выросла выручка мясного (+22%) и масложирового сегмента (+18%).Сельскохозяйственный и сахарный сегменты сократили выручку на 24% и 19% соответственно.

Выручка2 кв. 2019


Сахарныйсегмент

Мяснойсегмент

Сельск.сегмент

Маслож. сегмент

Молочныепродукты

-19%

+22%

-24%

+18%

-15%

+2%

Структура выручки «Русагро» во 2 кв. 2020 г.

Наибольшей вклад в общую выручку «Русагро» привнес масложировой сегмент (47%) – она составила 18,3 млрд руб. Сахарный сегмент занял 23% (9,0 млрд руб.)от общей выручки, Мясной – 19% (7,3 млрд руб.) , сельскохо-зяйственный – 9% (3,2 млрд руб.).

-24%к 2 кв. ‘19Выручка

сельскохозяйственного сегмента

3,2 млрд руб.

+22%к 2 кв. ‘19

+2%к 2 кв. ‘19Выручка «Русагро»

до межсегментных элиминаций

38,7 млрд руб. -19%к 2 кв. ‘19Выручка сахарного

сегмента

9,0 млрд руб.Выручка мясного сегмента


-15%к 2 кв. ‘19

+18%к 2 кв. ‘19Выручка

масложирового сегмента

18,3 млрд руб.Выручка сегмента«Молочные продукты»


Динамика поквартальной выручки «Русагро» в 2019-2020 гг.

+15% По сравнению с предыдущим кварталом консолидированная выручка «Русагро» до учета межсегментных элиминаций выросла на 15%. Это связано в основном с сезонным сокращением выручки от сельскохозяйственного сегмента на 27% и сахарного сегмента на 16%.

18 297 млн руб.

828 млн руб.




165 168 136 178 162 155

111 96 92 107 100 11530 62 70

81 77 57306 326 299 365 339 327

1 кв. 2019 2 кв. 2019 3 кв. 2019 4 кв. 2019 1 кв. 2020 2 кв. 2020

31 36 37 43 36 4720

37 37 43 31 33910 11

1410 1060

82 85100

77 90

1 кв. 2019 2 кв. 2019 3 кв. 2019 4 кв. 2019 1 кв. 2020 2 кв. 2020

+9%

85,480,2 +7%

36 47

37 3310 1082 90

2 кв. 2019 2 кв. 2020

+10%к 2 кв. ‘19

МАСЛОЖИРОВОЙ СЕГМЕНТ


18,3 млрд руб. +2%к 2 кв. ‘19Объемы продаж

масложировой продукции

418 тыс. тоннЦена реализациисырого масла, без НДС

48,7 руб/кг

2

Выручка Масложирового сегмента млн руб.

13 422

15 519 15 638

17 796

16 147

18 297

1 кв. 2019 2 кв. 2019 3 кв. 2019 4 кв. 2019 1 кв. 2020 2 кв. 2020

15 519

18 297

2 кв. 2019 2 кв. 2020

+18%

Во 2 кв. 2020 г. по сравнению с аналогичным периодом 2019 г. выручка масложирового сегмента выросла на 18% – до 18,3 млрд руб. Причиной роста стало увеличение цен всех категорий реализуемой продукции и продаж сырого растительного масла наливом и бутилированного масла.

+13%

Производство сырого масла тыс. тонн

153 152 134185 188 182

1 кв. 2019 2 кв. 2019 3 кв. 2019 4 кв. 2019 1 кв. 2020 2 кв. 2020

152182

2 кв. 2019 2 кв. 2020

Производство сырого растительного масла в отчетном периоде выросло по сравнению с аналогичным периодом 2019 г. на 19% - до 182 тыс. тонн. Рост производства связан с расширением мощностей под управлением «Русагро» и успешной закупочной компанией.

Объемы и цены реализации масложировой потребительской продукции

Во 2 кв. 2020 г. год к году продажи всех ключевых категорий В2С масложировой продукции «Русагро» выросли до 90 тыс. тонн (+9%). Значительнее всего увеличилась реализация бутилированного масла – на 32% до 47 тыс. тонн. Продажи майонеза упали (-10%) из-за временного сокращения спроса в канале HoReCa. При этом выросли цены реализации всех категорий В2С продукции.

В сравнении с предыдущем квартале в 2 кв. 2020 г. выросли как объемы (+17%), так и цены реализации В2С продукции.

Цена реализации маргарина, руб/кг без НДСЦена реализации майонеза, руб/кг без НДСЦена реализации бутил. масла, руб/кг без НДС

+17%

-4%

Объемы и цены реализации промышленной масложировой продукции

+20%

-8%

-7%

Цена реализации раст. масла, руб/кг без НДСЦена реализации шрота, руб/кг без НДС

Цена реализации пром. жиров, руб/кг без НДС

+1%

48,744,4

168 155

96 11562 57

326 327

2 кв. 2019 2 кв. 2020

14,514,1

57,248,9

+3%

+7%

+19% -4%

Маргарин, тыс. тоннМайонез, тыс. тоннБутил. масло, тыс. тонн

Раст. масло, тыс. тоннПром. жиры, тыс. тонн

Шрот, тыс. тоннОбъемы реализации промышленной масложировой продукции во 2 кв. 2020 г. выросли на 1% (до 327 тыс. тонн) год к году за счет масла наливом. Продажи промышленных жиров сократились на 7% в результате остановки на карантин мелких и средних кондитерских производств, а шрота – на 8% ввиду решения по прекращению работы на маслоэкстракционном заводе в Приморском крае.

При этом выросли цены на все категории продукции как по сравнению с прошлым годом, так и с предыдущем кварталом, что в основном связано с ростом курса валют.

80,680,279,9 80,779,4

80,480,7 80,4 79,181,3

54,952,7

54,1 53,354,7

-1%

-0%85,4

86,2

61,6

57,2

+15%

45,944,4

45,844,543,3

12,414,1 15,.112,2

15,8

-3%

53,148,9 45,4

49.051,3

48,7

14,5

25 28 29 30 32 356 7 9 10 13 115 6 6 7 7 736 41 43 47 52 53

1 кв. 2019 2 кв. 2019 3 кв. 2019 4 кв. 2019 1 кв. 2020 2 кв. 2020

-5%к 2 кв. ‘19

МЯСНОЙ СЕГМЕНТ


7,3 млрд руб. +30%к 2 кв. ‘19Объемы продаж

свиней и мясной продукции

59 тыс. тоннЦена реализациимясной продукции, без НДС

129,0 руб/кг

3

Выручка Мясного сегмента млн руб.

5 186 5 9837 127 7 539 6 809 7 270

1 кв. 2019 2 кв. 2019 3 кв. 2019 4 кв. 2019 1 кв. 2020 2 кв. 2020

5 9837 270

2 кв. 2019 2 кв. 2020

+22%

Во 2 кв. 2020 г. по сравнению с аналогичным периодом 2019 г. выручка мясного сегмента выросла на 22% – до 7,3 млрд руб. Причиной роста показателя стало увеличение объема продаж всех основных категорий мясной продукции.

Производство свиней тыс. тонн, в живом весе на убой

Объемы и цены реализации продукции мясопереработки

+40%

+7%

Объемы и цены реализации живых свиней

Объем продажи живых свиней на сторонние компании вырос на 46% год к году и на 13% по сравнению с предыдущим кварталом, составив 6 тыс. тонн. Животные, реализованные на сторону, в основном являлись выбраковкой.

Наибольшую часть производимых животных «Русагро» реализует внутри компании для выпуска мясной продукции.

Цена реализации живых свиней, руб/кг без НДС

+13%+46%

70,276,1

4 4

10

14

5 6

1 кв. 2019 2 кв. 2019 3 кв. 2019 4 кв. 2019 1 кв. 2020 2 кв. 2020

4

6

2 кв. 2019 2 кв. 2020

Живые свиньи, тыс. тонн

Объемы продаж продукции мясопереработки во 2 кв. 2020 г. по сравнению со 2 кв. 2019 г. выросли на 28% и составили 53 тыс. тонн. По сравнению с предыдущим кварталом рост составил 2%. Год к году цены на кусковое мясо и полутуши сократились, а по сравнению с предыдущим кварталом в отчетном периоде наблюдался сезонный рост цен.

Цена полутуши, руб/кг без НДСЦена субпродуктов, руб/кг без НДС

Цена кускового мяса, руб/кг без НДС

+2%

28 357

116741

53

2 кв. 2019 2 кв. 2020

55,0 54,547,844,144,2

-0%

+28%

51,944,1

124,1141,0

145,6156,6

Субпродукты, тыс. тоннПолутуши, тыс. тоннКусковое мясо, тыс. тонн

49 5367 75 72 74

1 кв. 2019 2 кв. 2019 3 кв. 2019 4 кв. 2019 1 кв. 2020 2 кв. 2020

5374

2 кв. 2019 2 кв. 2020

В связи с запуском новых мощностей объем производства живых свиней во 2 кв. 2020 г. оказался на 40% выше аналогичного периода прошлого года и на 3% выше по сравнению с результатами предыдущего квартала.

156,6 165,0157,9

142,8150,3

145,6141,0 136,8

120,4 120,8131,0

+0%124,1

51,9

66,776,1 81,3

72,570,7 70,2

+3%

4 525

11 149

7 568 7 953

5 241

9 028

1 кв. 2019 2 кв. 2019 3 кв. 2019 4 кв. 2019 1 кв. 2020 2 кв. 2020

-11%к 2 кв. ‘19

11 149

9 028

2 кв. 2019 2 кв. 2020

-19%

Выручка Сахарного сегмента млн руб.

+72%

952

2 кв. 2019 2 кв. 2020

18 9

211

643

58 52

1 кв. 2019 2 кв. 2019 3 кв. 2019 4 кв. 2019 1 кв. 2020 2 кв. 2020

+464%-10%

Производство сахара тыс. тонн

САХАРНЫЙ СЕГМЕНТ


9,0 млрд руб. -15%к 2 кв. ‘19Объемы

продаж сахара

297 тыс. тоннЦена реализациисахара, без НДС

26,9 руб/кг

Во 2 кв. 2020 г. по сравнению с аналогичным периодом 2019 г. выручка сахарного сегмента сократилась на 19% – до 9,0 млрд руб. Причиной падения стало сокращение продаж сахара и падение цены. По сравнению с предыдущим кварталом выручка выросла на 72% в связи с ростом обоих показателей.

В 2 кв. 2020 г. «Русагро» произвела 52 тыс. тонн сахара. Ввиду расширения мощностей дешугаризации и производства сахара из мелассы выпуск сахара вырос на 464% год к году.

Объем и цена реализации сахара

348297

2 кв. 2019 2 кв. 2020

-15%

104

348274 295

169

297

1 кв. 2019 2 кв. 2019 3 кв. 2019 4 кв. 2019 1 кв. 2020 2 кв. 2020

+76%

Объем реализации, тыс. тоннЦена реализации, руб/кг без НДС Реализация сахара во 2 кв. 2020 г. год

к году сократилась на 15% – до 297тыс. тонн. При этом, перепроизводство сахара в России в сезоне-2019/2020 привело к падению рыночных цен на сахар. В результате этого цена реализации сахара упала на 11% год к году – до 26,9 руб/кг без НДС. Однако по сравнению с 1 кв. 2020 г. объемы продаж (+76%) и цены на сахар (+8%) показали рост.

26,930,3

4

24,9

30,326,5

21,9

36,5

26,9

+40%к 2 кв. ‘19

СЕЛЬСКОХОЗЯЙСТВЕННЫЙ СЕГМЕНТ


3,2 млрд руб. -38%к 2 кв. ‘19Объемы продаж

с.-х. продукции

182 тыс. тоннЦена реализациисои, без НДС

26,9 руб/кг

5

Выручка Сельскохозяйственного сегмента млн руб.

4 875 4 2825 884

10 804

4 4243 246

1 кв. 2019 2 кв. 2019 3 кв. 2019 4 кв. 2019 1 кв. 2020 2 кв. 2020

4 2823 246

1 кв. 2019 1 кв. 2020

-24%

Во 2 кв. 2020 г. выручка сельскохозяйственного сегментаупала год к году на 24% – до 3,2 млрд руб. Причиной отрицательной динамики стал более низкий объем продаж.

-27%

Объем и цены реализации зерновых культур

В отчетном периоде «Русагро» реализовала зерновых культур на 37% меньше (123 тыс. тонн), чем во 2 кв. 2019 г. Сократились объемы продаж пшеницы (-57%) и ячменя (-61%), но выросла реализация кукурузы на 47%. Цены в сравнении с прошлым годом сократились на пшеницу и ячмень, а на кукурузу выросли.

Цена реализации кукурузы, руб/кг без НДСЦена реализации ячменя, руб/кг без НДСЦена реализации пшеницы, руб/кг без НДС

Объем и цена реализации масличных культур

Продажи масличных культур в 2 кв. 2020 г. сократились год к году с 99 до 58 тыс. тонн ввиду сокращения объемов продаж сои и подсолнечника. Тем временем, цены на масличные культуры выросли как по сравнению с 2 кв. 2019 г., так и в сравнении с предыдущем кварталом.

Цена реализации подсолнечника, руб/кг без НДСЦена реализации сои, руб/кг без НДС

Кукуруза, тыс. тоннЯчмень, тыс. тоннПшеница, тыс. тонн

Подсолнечник, тыс. тоннСоя, тыс. тонн

8336

72

28

40

59

194

123

2 кв. 2019 2 кв. 2020

17983

212

357

46 36

49

72

127

30

23 28

85

40

1219

8 59

314

194

351406

77123

1 кв. 2019 2 кв. 2019 3 кв. 2019 4 кв. 2019 1 кв. 2020 2 кв. 2020

-37%

+60%

9,511,0

11,612,9

12,6 15,0+20% 12,912,6 12,2 13,012,7+1%

15,0

12,8 12,98,8 9,5 10,9 11,6

11,09,5 8,6

10,111,59,5

+6%

+22%

38

9145 51

121

570

8

2

70

17

139

99

46

121138

58

1 кв. 2019 2 кв. 2019 3 кв. 2019 4 кв. 2019 1 кв. 2020 2 кв. 2020

9157

8

1

99

58

2 кв. 2019 2 кв. 2020

-41%

-58%

22,818,8

26,919,2

22,819,2 19,2 22,0

24,9

-0%

18,817,0 17,2

19,918,7 +0% +1%

26,9

22,8

-8%к 2 кв. ‘19

861 969 995 1 041 990828

1 кв. 2019 2 кв. 2019 3 кв. 2019 4 кв. 2019 1 кв. 2020 2 кв. 2020

969828

2 кв. 2019 2 кв. 2020

-15%

Выручка сегмента «Молочные продукты»млн руб.

-16%

СЕГМЕНТ «МОЛОЧНЫЕ ПРОДУКТЫ»


0,8 млрд руб. -8%к 2 кв. ‘19Объемы продаж

молочных продуктов

6,0 тыс. тоннЦена реализациисыров, без НДС

218,4 руб/кг

Во 2 кв. 2020 г. по сравнению с аналогичным периодом 2019 г. выручка сегмента «Молочные продукты» сократилась на 15% - до 0,8 млрд руб. Причиной сокращения стало снижение продаж реализуемой продукции и рост доли более дешевых видов продукции.

Объем и цена реализации молочных продуктов

6

Во 2 кв. 2020 г. Реализация молочной продукции упала на 10%- до 6,0 тыс. тонн ввиду сокращения объема продаж всех основных категорий продукции. Цены реализуемой продукции выросли, но из-за роста в ассортименте доли более дешевой продукции с заменителями молочного жира средняя цена категории показала отрицательную динамику.

Цена сливок, руб/кг без НДСЦена сыров, руб/кг без НДСЦена сухих смесей, руб/кг без НДС

Сливки, тыс. тоннСыры, тыс. тоннСухие смеси, тыс. тонн

Сливочное масло и спреды, тыс. тонн

Цена сливочного масла и спредов, руб/кг без НДС

3.4 3.9 4.0 4.2 3.9 3.2

1.8 2.0 2.1 2.4 2.12.0

0.8 0.7 1.10.70.8 0.6

0.3 0.2 0.20.2

6.0 6.5

7.2 7.5 7.26.0

1 кв. 2019 2 кв. 2019 3 кв. 2019 4 кв. 2019 1 кв. 2020 2 кв. 2020

-18%

3.9 3.2

2.02.00.7

0.6 0.2

6.5 6.0

2 кв. 2019 2 кв. 2020

81,2 82,0 77,775,176,4

-10%

218,4237,7

250,9309,3

175,5

73,581,2197.5

204,3192,5

237,7203,0

219,9203,5210,3

235,4 234,6309,3

227,3277,1 250,9

218,4

175,5

73,5-2%

48%

20%

19%

11%2%

Масложировой сегмент Сахарный сегментМясной сегмент Сельскохозяйственный сегментМолочные продукты

ОПЕРАЦИОННЫЕ РЕЗУЛЬТАТЫ ЗА 1-ОЕ ПОЛУГОДИЕ 2020 Г.

7

Изменение выручки «Русагро» в 6 мес. 2020 г. по сравнению с 6 мес. 2019 г. млн руб.

66 771

(1 406)

2 910

(1 487)

5 503

(12)

72 281



Сахарныйсегмент

Мяснойсегмент

Сельск.сегмент

Маслож. сегмент

Молочныепродукты

-9%

+26%

-16%

+19%

-1%

+8%

Структура выручки «Русагро» по результатам 6 мес. 2020 г.

-16%к 6 мес. ‘19Выручка

сельскохозяйственного сегмента


+26%к 6 мес. ‘19

+8%к 6 мес. ‘19Выручка «Русагро»

до межсегментных элиминаций

72,3 млрд руб. -9%к 6 мес. ‘19Выручка сахарного

сегмента

14,3 млрд руб.Выручка мясного сегмента


-1%к 6 мес. ‘19

+19%к 6 мес. ‘19Выручка

масложирового сегмента

34,4 млрд руб.Выручка сегмента«Молочные продукты»







Светлана Кузнецова

Руководитель управления по инвестициям

Тел.: +7 (495) 363-1661

E-mail: ir@rusagrogroup

ОПЕРАЦИОННЫЕ РЕЗУЛЬТАТЫ ЗА 2 КВ. 2020 Г. · 2020-07-20 · Пром....

Documents

Transcript of ОПЕРАЦИОННЫЕ РЕЗУЛЬТАТЫ ЗА 2 КВ. 2020 Г. · 2020-07-20 · Пром....